公司代码：600353 公司简称：旭光股份
成都旭光电子股份有限公司
2014年年度报告摘要
一 重要提示
1.1 本年度报告摘要来自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的年度报告全文。
1.2 公司简介
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二主要财务数据和股东情况
2.1公司主要财务数据
单位：元 币种：人民币
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2.2截止报告期末的股东总数、前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位: 股
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2.3公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
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三管理层讨论与分析
《一》董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析
2014年，面对宏观经济下行压力进一步加大，行业产能过剩价格下降、需求减少竞争加剧的严峻形势，公司董事会和管理层审时度势，以稳中求进、变革创新为主基调，以提质增效为中心，大力推进技术创新提升竞争力和全员降成本工作，有效抵御不利经营因素的影响，实现了经营质量和效益的相对稳定，巩固了公司在行业中的地位。同时，在2014年，公司顺利完成对成都储翰科技有限公司的投资，取得资本运作方面的突破，为后续发展开创出新的盈利点。
2014年公司完成营业收入54,539.23万元，同比增加22.95%%，实现净利润6,559.23万元；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1,123.52万元。
报告期内公司重点开展了以下工作：
1、主动适应市场变化，优化产品和市场销售结构。2014年公司在统筹抓好国内市场的同时，重点加强了国际市场的开拓，尤其针对优质大客户的开发取得一定成效。全年出口业务再创新高，完成销售收入4500万元，同比去年增长32.77%。
2、依托自身优势，多元化投资发展取得突破，增强公司抗风险能力。2014年，公司顺利完成对成都储翰科技有限公司的投资，并于2015年1月28日，获准在全国中小企业股份转让系统挂牌。这标志着公司迈出了外延式发展的第一步，为公司进一步转型升级提供了更广阔的空间和平台。另外公司本部，2014年投入3000余万元，修建完成“201厂房”，投入了新设备设施，为极柱产业和发射管出口业务的发展，奠定了良好的基础。
3、持续推进技术创新，提升竞争优势。2014年，公司依托已有的核心技术和先进的关键技术突破，与国内重点高校开展产学研合作，有效推动新产品自主研发，进一步提升了科技创新能力。特别是，200kV混合式直流断路器用快速真空隔离开关项目，目前已向国网智能电网研究院提供样机并通过主要型式试验，此技术具有世界领先水平，为公司进入柔性直流输电领域奠定了优势地位，此项目的成功开发与合作，必将成为旭光未来产业发展的一次重大转型升级。
4、对标军工标准和安全标准化要求，全面完善和提升公司管理水平。2014年，公司完成搬迁后的军品各项资质的复审、认证和转版升级工作并取得相关资质证书，为军品业务的拓展和持续增长奠定坚实基础。同时，完成安全生产标准化电科标准二级达标工作，为公司安全持续稳定发展创造了良好的条件。
5、持续强化质量意识，树立以质量求发展的理念，在提升质量的基础上大力推进全员降成本工作。2014年公司各单位依照精细化管理和质量体系要求，深入开展内部培训和自我梳理工作，不断强化质量生命线意识，并结合自身特点，主抓成本消耗短板，通过技术进步、工艺改进、优化流程、管理创新等手段全面实施全员降成本，为公司保障经营成效的相对稳定提供有力支持。
6、加强资金管理，在充分评估风险的前提下，实施对外委托贷款，提高资金使用效率，为股东争取更多回报。截止2014年12月31日，公司对外委托贷款共14,000万元。
7、公司完成内控体系构建，通过对内控制度、流程的进一步梳理完善，旭光的风险管控体系得到进一步规范与提升。
报告期内，公司经营取得了成绩，但所面临的困难和问题依然存在，主要表现如下：
1、公司整体应对新常态下的市场变化时的灵活性和快速反应能力有待加强。
2、公司产品转型升级的进度仅能部分满足市场变化和企业发展要求，未能在行业内形成优势，产品结构调整尚未取得根本性突破。
3、全员绩效考核体系、薪酬管理体系与员工职业规划、梯队建设，需进一步契合，以充分调动员工积极性和主观能动性。尤其对专业技术人员的培养和激励有待加强。
(一)主营业务分析
1利润表及现金流量表相关科目变动分析表
单位:元 币种:人民币
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2收入
(1)驱动业务收入变化的因素分析
国内经济形势下行压力加大，行业产能过剩，竞争激烈。
(2)主要销售客户的情况
公司前五位客户的营业收入合计186,872,875.64元，占公司营业收入总额的34.26%。
3成本
(1)成本分析表
单位：元
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(2)主要供应商情况
公司前五名供应商采购金额144,025,795.42元，上年度采购总额的39.26%。
4费用
(1)销售费用27,346,069.70 元，同比增加8.7%，主要系合并子公司报告所致；
(2)管理费用56,654,804.29元，同比增加16.19%，主要系合并子公司报表及试验检验费增加所致；
(3)财务费用-1,785,549.03元，同比增加66.63%，主要是汇兑损失增加及利息收入减少所致。
5研发支出
(1)研发支出情况表
单位：元
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(2)情况说明
6现金流
(1)经营活动产生的现金流量净额5.51万元，同比减少90.36%，主要是本期合并的子公司销售收入和应收帐款大幅增加，经营活动产生的现金净流量为负所致。
①销售商品、提供劳务收到的现金为63,351.93万元，同比增加30.19%，主要是本期合并子公司报表所致；
②购买商品、接受劳务支付的现金为46,422.98万元，同比增加34.33%，主要是本期合并子公司报表所致；
③支付的各项税费为4,458.47万元，同比增加了29.68%，主要是支付上一年度企业所得税大幅增加所致。
④支付其他与经营活动有关的现金为4,845.50万元，同比增加50.84%，主要是本期合并子公司报表所致。
(2)投资活动产生的现金流量净额为-8,340.98万元，上期为8,352.29万元，主要是委托银行理财产品投资增加，以及委托银行货款给一方投资有限公司额度增加所致。
(3)筹资活动现金流量为-5,242.72元，上期为-3,594.67万元，主要是分配股利支付的现金分红及开具银行承兑汇票保证金增加所致。
(二)行业、产品或地区经营情况分析
1、主营业务分行业、分产品情况
单位:元 币种:人民币
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主营业务分行业和分产品情况的说明
电子管用于电子发射、电子震荡加热等相关领域；开关管、断路器、开关柜主要用于电力设备相关领域；光电器件是本期纳入合并子公司生产经营的产品，主要用于光电网络传输器件相关领域。
2、主营业务分地区情况
单位：元 币种：人民币
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(三)资产、负债情况分析
1资产负债情况分析表
单位：元
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说明：
货币资金减少主要是由于本年度银行理财产品增加及委贷给一方投资有限公司额度增加；
应收票据减少主要是由于本年度收回的银行票据减少；
应收帐款增加主要是由于合并子公司报表所致；
预付帐款减少主要是由于预付设备款减少；
存货增加主要由于合并子公司报告所致；
其他流动资产增加主要是由于年末未到期银行理财产品及委贷额度增加；
可供出售金融资产增加是由于按会计准则调整科目所致；
商誉增加主要由于溢价收购成都储瀚科技股份有限公司股权所致；
递延所得税资产主要是由于本期减值计提所致；
应付票据增加主要是由于合并报表所致；
应付帐款主要是由于合并子公司报表所致；
预收帐款主要是由于合并子公司报表所致；
未分配利润增加主要是由于本期净利润增加。
(四)核心竞争力分析
1、生产基础设施及先进的生产设备优势
募集资金项目的实施，打造了全新的电子电器生产基地并完成了公司整体搬迁。全新的现代化的生产厂房，优良的能源动力供给保障设施，先进的生产制造和检测设备，完全符合国家标准的环境保护处理设备和手段，同时优化了生产流程布局，建成了国内同行业中先进的生产流水线。另外通过不断完善"ERP"管理系统对生产计划和生产过程实施控制，对过程控制数据定期进行分析，运用先进的信息化管理平台，使过程控制管理更加精细化，并具备核心的竞争优势。
2、优良的资产结构优势
由于盘活处置了存量资产，在维持正常的生产经营的前提下，公司现有充足的货币资金和银行票据，较低的资产负债率，为公司产业链延伸做大做强主业，进入其它经营领域，提供了坚实的资金保障和融资空间。
3、品牌和核心技术优势
公司是国家认定的高新技术企业。经过多年发展公司年产真空开关管近30万只，已具备年产50万只生产能力，是国内同行业中的知名品牌，2006至2015年连续被四川省工商行政管理局授予四川省著名商标。公司主要产品真空灭弧室的核心部件是金属化陶瓷。公司建有国内先进的金属化陶瓷生产线，具备国内最大的金属化陶瓷金属化生产能力，工艺技术水平在国内位居领先地位，为保证真空开关管产品质量提供了有效的支持。公司生产的电子管在同行业中国内市场占有率达70%以上，在国际市场中已占据了最重要的位置。其中石墨栅沉积制造技术达到国际先进水平。
(五)投资状况分析
1、对外股权投资总体分析
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2、非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况
(1)委托理财情况
单位:万元 币种:人民币
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(2)委托贷款情况
单位:万元 币种:人民币
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委托贷款情况说明
1、2014年第一次临时股东大会审议通过《关于公司委托中信银行向成都一方投资有限公司进行委托贷款的议案》，同意委托中信银行股份有限公司成都分行向成都一方投资有限公司分两笔发放贷款12,000万元用于成都市新都区电子路“海伦堡花园”项目的建设资金，委托贷款年利率不低于10%，每笔贷款期限12个月。2014年2月24日，公司与中信银行签订了第一笔委托贷款合同，委托中信银行向成都一方投资有限公司贷款5,000万元，贷款年利率12%（按月结息），期限一年。该笔贷款本金与利息已于合同约定的到期还款日（2015年3月12日）全部收回。第二笔贷款7000万元将于2015年5月8日到期。
2、第七届董事会第十二会议审议通过了《关于向成都储翰科技股份有限公司提供委托贷款的议案》，同意委托银行向成都储翰科技股份有限公司分期发放贷款3,000万元用于补充流动资金，年利率6%，每笔分期贷款的期限12个月，每笔委托贷款按季付息，期限届满一次性还本。截止目前，公司已委托中信银行于2014年10月、11月向储翰科技发放两笔贷款，每笔1000万元。
3、集资金使用情况
(1)募集资金总体使用情况
√适用□不适用
单位:元 币种:人民币
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(2)募集资金承诺项目情况
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
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(3)募集资金变更项目情况
□适用 √不适用
4、主要子公司、参股公司分析
2012年5月，公司以公开拍卖的方式转让全资子公司成都一方投资有限公司95%的股权，广州市蕃秀创业投资有限公司以人民币33,100万元成功竞价获得该股权。本次股权转让分三次完成，第一笔股权转让款17,874万元已于2012年6月到账，第二次股权转让款9,930万元已于2013年6月到账，第三次股权转让款万元于2014年6月13日到账，并完成了股权工商登记过户手续，本次过户完成后，公司持有成都一方投资有限公司5%的股权。
2014年5月，公司投资1832万元购买储翰科技股权和增资储翰科技，成为储翰科技的第一大股东,持有其股份800万股，占注册资本的42.99%。储翰科技主要要开发、生产、销售光纤通信用光电器件组件，目前产能达700万只,其产品主要用于三网融合、4G网络、大数据和云计算等领域的互联互通，是光通讯、互联网和数据传输网络的核心器件。
5、非募集资金项目情况
□适用 √不适用
《二》董事会关于公司未来发展的讨论与分析
(一)行业竞争格局和发展趋势
电力工业是国民经济重要的基础性产业，它的持续快速发展主要依赖宏观经济发展对电力的需求。随着中国经济规模不断扩大，中国经济增速也由高速增长步入中高速增长的“新常态”，同时2015年在国际经济复苏不稳定的影响下外需难以显著提升，消费总体平稳，投资因制造业产能过剩及创新技术相对不足、房地产库存较高、基础设施投融资体制制约等不利因素影响而相对不足，由此给中国经济带来的下行压力仍然较大。受中国经济增长速度减缓下行压力加大和城乡电网的改造、智能电网、节能环保、轨道交通等行业加大投入的综合影响，预计2015年电力工业将呈现相对平稳的温和增长态势。
1、真空开关管和固封极柱的市场竞争格局
真空开关管和固封极柱是公司的主要产品，属于国内一线品牌。竞争主要来自两方面，一是国内一线品牌的企业相继扩大了产能规模，二是国外知名企业，利用品牌、工艺技术优势进军中端市场挤占了市场份额，加剧竞争局势。随着国内真空开关管市场需求减缓，行业内产能过剩，公司将面临更残酷的市场竞争，为此，公司不仅要在产品工艺流程优化，产品质量稳步提升方面开展工作，更需要在产品升级及未来产品布局方面加大投入，在产业升级的过程中塑造新的竞争力。
2、断路器以及成套电器的市场竞争格局
断路器与成套电器行业市场容量巨大，公司产品销售规模较小，市场竞争力不足。2013年高压开关行业的工业总产值为1805.89亿元（数据来源：高压开关行业年鉴2013年），而公司全年断路器以及成套电器的产值不足1亿元，市场份额极低。为此，公司需进一步增加投入，不断引进和培养技术人才，同时借助从生产核心元件真空灭弧室到成套电气设备的全产业链优势和上市公司、军工企业的品牌优势，立足西南地区，逐步提高断路器以及成套电器的相对竞争优势和市场占有率。
3、电子管市场竞争格局
2015年国内发射管市场格局及状况与2014年没有根本性的改变，大功率短波发射管的市场容量基本饱和，市场需求不会有太大的变化；在新产品（射频振荡电子管）方面，我公司处于领先地位。国外新领域应用市场需求呈稳定增长态势，该市场一直是公司产品出口重点市场，公司产品在竞争中具有相对优势。特别是在大功率激光加工设备用射频振荡电子管已具备与国外知名品牌相抗衡能力。随着激光加工设备在工业和其它领域的广泛应用，激光用射频振荡电子管的市场需求会日趋旺盛。电力工业是国民经济重要的基础性产业，它的持续快速发展主要依赖宏观经济发展对电力的需求。随着中国经济规模不断扩大，中国经济增速也从2011年GDP增速告别两位数以来，呈逐年递减，同时2015年受国际经济复苏不稳定的影响下外需难以显著提升，消费总体平稳，投资因制造业产能过剩及创新技术相对不足、房地产库存较高、基础设施投融资体制制约等不利因素作用下，中国经济增速趋向潜在水平的“新常态”。另外，党的十八大明确提出"城乡一体化和全面进入小康社会的发展目标"， 城乡电网的改造仍将深入进行，电力工业仍将继续保持增长。因此，我国经济增长速度减缓将导致电力投资的增长速度的减缓，也将影响电力设备需求的增长。目前，电力工业正在加速进行转型升级，智能电网、节能环保、轨道交通等行业发展迅速，将迎来电力工业再次升级的机会，新产品、新技术应用，特别是符合产业升级的自主创新的电力工业产品也会取得前所未有的发展的机遇，提供极大的市场空间。
（下转B27版）