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    易方达:努力践行长跑中胜出
    2015-04-27       来源:上海证券报      

      感谢《上海证券报》将“金基金·债券投资回报基金管理公司奖”颁发给易方达基金公司,这是对过去几年,特别是2014年易方达旗下债券投资业绩和综合实力的充分肯定。

      2014年,在经济新常态的推动下,股票市场和债券市场同时出现了“大牛市”,基金进入丰收之年。债券方面,可转债、信用债、金融债、国债等主要债券品种均有较大涨幅,带动了包括可转债基金、一级债基、二级债基和纯债基金在内的各类基金均获得较高回报。

      以易方达为例,旗下主动管理型债券基金平均收益率达20%;在债基规模百亿以上公司中,债券投资能力位居第一。易方达岁丰添利基金获得一级债基业绩第一,易方达安心回报、易方达稳健收益、易方达增强回报基金的2014年年度业绩均在同类债券基金中名列前茅。

      与此同时,我们也清醒地认识到,2014年债券投资年度回报20%的情况并非常态,债券市场有起伏涨跌,其投资需要适应牛市、平衡市、震荡市乃至熊市的市场环境,做到在各种情况下,都能取得令投资者满意的回报,体现专业投资的价值。

      这一理念也是易方达固定收益投资团队长期坚持和追求的目标。事实上,从长期投资业绩来看,易方达增强回报基金五年累积回报近60%,连续多年相对业绩和绝对业绩领先,也因此获得了“金基金·5年期债券型金基金”称号。

      大型基金公司固定收益产品早已进入千亿时代,易方达固定收益团队所管理的资产规模在三年前已经超过千亿。管好规模如此庞大的资产,一靠团队,二靠制度,三靠风险控制。

      团队方面,经过多年建设,易方达基金已经拥有近50人的固定收益投资、研究和交易团队。团队通过精细分工,确保债券投资每一个环节都有人研究分析,信用分析做到分行业覆盖,债券交易专业高效,构成债券基金投资能力的基石。

      制度方面,易方达基金在固定收益总部以下分别设立了研究、投资和交易部门,形成投资、研究、交易相互独立、互相制约的机制;使基金经理与交易员互相独立,投资决策与询价交易互相隔离。易方达基金还自主开发了包括风险业绩评估系统、现金流管理系统、固定收益订单系统、存单管理系统、债券一级分销系统在内的多个系统,覆盖投资、交易、研究、后台的全部流程,为提高投资效率、实现交易公平提供了坚实的保障。

      风险控制方面,易方达基金通过独立第三方部门——投资风险管理部负责合规指标控制与独立风险与绩效评估;监察部负责对投资合规情况进行事后独立监察,有效地对投资交易的而所有环节进行监督制约。

      2015年易方达旗下债券投资又获得不错的开局。海通证券统计显示,易方达旗下固定收益类基金一季度平均超额收益列十大基金公司第一。

      易方达基金将再接再厉,继续在2015年以及未来更长时间里为广大投资者获得更为优异的债券投资回报,践行易方达执着于长跑中胜出的理念。