定向发行已完成

  ⊙记者 张玉 ○编辑 枫林

  6月29日，齐鲁银行正式挂牌全国中小企业股份转让系统，并成为全国首家在新三板挂牌的城商行，同时也是主板暂停商业银行上市8年来第一家成功对接国内资本市场的中小商业银行。挂牌同时，齐鲁银行负责人告诉记者，定向募资15亿元进展顺利完成，未来期待优先股、集合竞价等新三板创新政策发布，努力与新三板企业形成互动。

  据其招股说明书，齐鲁银行本次拟向在册股东及外部投资者定向发行股票4.72亿股，定向发行价格为每股3.18元。目前齐鲁银行总股本为23.69亿股，挂牌将采用协议转让方式。本次发行股票募集资金将全部用于补充齐鲁银行核心资本。

  2007年以来，商业银行境内IPO大门一直紧闭，直至近期才重新开启；而H股无法实现境内股份的流转，H股上市城商行市场认可度不高，估值普遍偏低，融资成本和维护成本都很高。

  2014年年末，国内城商行仅有盛京银行在我国香港上市，杭州银行、江苏吴江农村商业银行、江苏常熟农村商业银行、上海银行、贵阳银行、成都银行、无锡农村商业银行仍在主板IPO排队中，拟在中小板IPO的银行包括江苏张家港农村商业银行、江苏江阴农村商业银行。今年6月份江苏银行发布招股书，并将于7月1日上会。

  与此同时，商业银行新资本管理办法的实施、利率市场化的推进及存款保险制度的施行，使仅依靠利润留存等内生性资本补充方式生存和发展的中小银行普遍面临较大的资本约束，探索长久稳定的外部资本补充渠道已成为广大中小银行的迫切需求。

  在此背景下，新三板提供普通股票、优先股、中小企业私募债等多重融资工具，创新的融资制度安排能够有效满足中小银行快速的融资需求。同时，证监会对挂牌企业的融资行为保持开放和高效的审批政策，实行一定条件下的发行核准豁免与储架发行制度，简化了挂牌公司涉及核准的发行程序。

  鼎锋李霖君告诉记者，银行在新三板标的中属于安全性较高，估值可以参考A股的价值。

  “选择登陆新三板，看中的就是新三板快速发展腾飞阶段的各种创新元素，看重的是新三板广阔的发展空间和高成长性。借助新三板的平台，中小银行不仅可进行融资，符合条件的还可以转板上市，这无疑为中小银行外源融资提供了一个新的途径。”齐鲁银行董事长王晓春表示。

  据悉，在山东证监局的支持指导下，齐鲁银行拟发起设立山东非上市公众公司协会，倚靠山东省广泛的挂牌公司资源，立足济南、辐射全省，积极发挥金融集聚辐射能力，吸引更多金融资源为省内中小企业提供多元化的金融服务，促进省内中小企业规范提升和健康发展，从而助推山东省经济结构的转型升级，支持山东实体经济持续健康发展。