⊙本报记者 赵明超
根据基金仓位监测模型测算,截至6月6日,基金整体持股仓位82.6%,与5月30日测算结果相比加仓1.0个百分点,主动加仓1.0个百分点。市场持续窄幅震荡,沪深A股下跌0.4%,样本基金净值下跌0.01%,5月份经济数据即将发布,虽然整体弱势格局没有改变,但积极因素也在不断累积,基金仓位继续上升。
基金持股仓位测算的样本是全部已披露2014年一季报的开放式主动型股票基金和混合基金,采用截至6月6日的数据,基金整体持股仓位82.6%,与上一期测算结果相比加仓1.0个百分点,剔除各类资产市值波动对基金仓位的影响,主动加仓1.0个百分点。其中,股票型基金整体仓位88.0%,上升0.7个百分点,主动加仓0.7个百分点,混合型基金整体仓位75.1%,上升1.3个百分点,主动加仓1.4个百分点。
按照基金2014年一季度末资产净值规模进行排序,分别划分为四个规模区间。从分类汇总的结果来看,不同管理规模基金仓位操作分化仍较大,其中,50亿元以上规模基金平均仓位85.0%,主动加仓1.3个百分点;50亿元至20亿元规模基金平均仓位82.1%,主动加仓0.5个百分点;20亿元至5亿元规模基金平均仓位79.9%,主动加仓1.1个百分点;5亿元以下规模基金平均仓位75.2%,主动加仓0.8个百分点。
从基金仓位分布结构来看,仓位低于70%的基金数量占比下降相对显著。其中,仓位高于90%的基金数量占比22.7%,增加2.1个百分点,仓位在80%至90%之间的基金数量占比31.9%,增加1.9个百分点,仓位在70%至80%之间的基金数量占比19.1%,减少1.4个百分点,仓位低于70%的基金数量占比26.4%,减少2.6个百分点。
从基金主动性调仓来看,主动加仓的基金数量略高于主动减仓的基金数量。其中,主动加仓的基金数量占比57%,有34%的基金主动加仓幅度在3%以内,23%的基金主动加仓幅度在3%以上;主动减仓的基金数量占比43%,有33%的基金主动减仓幅度在3%以内,9%的基金主动减仓幅度在3%以上。
从基金公司来看,72家基金公司中有44家主动加仓,28家主动减仓,主动加仓的公司家数增加3家。管理规模前十名的公司,整体仓位由80.7%上升到81.6%,最新仓位水平略低于同业平均。