前海开源现金增利货币市场基金
§１ 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１６年４月２０日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自２０１６年１月１日起至３月３１日止。
§２ 基金产品概况
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§３ 主要财务指标和基金净值表现
３．１ 主要财务指标
单位：人民币元
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注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于货币市场基金采用摊余成本法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等。
３．２ 基金净值表现
３．２．１ 本报告期基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
前海开源货币Ａ
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前海开源货币Ｂ
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注：①本基金的利润分配方式是“每日分配、按日支付”。
②本基金的业绩比较基准为：同期七天通知存款利率（税后）。
３．２．２ 自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
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注：①本基金的基金合同于２０１５年９月２９日生效，截至２０１６年３月３１日止，本基金成立未满１年。
②本基金的建仓期为６个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合基金合同规定。截至２０１６年３月３１日，本基金建仓期结束未满１年。
§４ 管理人报告
４．１ 基金经理（或基金经理小组）简介
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注：①对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决定确定的解聘日期，对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。
②证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
４．２ 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、《前海开源现金增利货币市场基金基金合同》和其他有关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，没有损害基金持有人利益。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。
４．３ 公平交易专项说明
４．３．１ 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
４．３．２ 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量没有超过该证券当日成交量的５％的情况。
４．４ 报告期内基金投资策略和运作分析
２０１６年１季度经济先下后上，通胀有所抬升；受春节因素及ＭＰＡ考核等影响，资金面波动较大，但货币政策依旧维持宽松。短期债券方面，１月中上旬，市场配置需求强烈，收益率快速下行；中下旬，受春节因素的影响，资金面有所收紧，收益率有所回升；随后，央行通过增加公开市场操作场次和ＭＬＦ投放稳定市场预期，资金面在相当一段时间内维持平稳，收益率稳步下行。３月末，受季末及ＭＰＡ考核的影响，收益率小幅回升。整个季度来看，短期债券收益率以下行为主，因机构追求绝对收益，ＡＡ评级表现好于ＡＡＡ和ＡＡ＋评级。同存和存单需求旺盛，走势与短期债券类似。因资金面波动加大，收益率中枢较４季度有所抬升。
操作上，本基金前期同存、回购及债券为主，后期逐步加大了存单的配置。由于信用风险事件频发，本基金持有的债券以中高等级为主。
４．５ 报告期内基金的业绩表现
本基金本报告期内Ａ份额净值增长率为０．５４２１％，同期业绩比较基准收益率为０．３４１３％；Ｂ份额净值增长率为０．６０３０％，同期业绩比较基准收益率为０．３４１３％。
４．６ 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本基金本报告期内，未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。
§５ 投资组合报告
５．１ 报告期末基金资产组合情况
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５．２ 报告期债券回购融资情况
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注：报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每个交易日融资余额占资产净值比例的简单平均值。
债券正回购的资金余额超过基金资产净值的２０％的说明
本基金本报告期内债券正回购的资金余额未超过基金资产净值的２０％。
５．３ 基金投资组合平均剩余期限
５．３．１ 投资组合平均剩余期限基本情况
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报告期内投资组合平均剩余期限超过１８０天情况说明
本基金本报告期内投资组合平均剩余期限未超过１２０天。
５．３．２ 报告期末投资组合平均剩余期限分布比例
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５．４ 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
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５．５ 报告期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细
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５．６ “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离
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５．７ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
５．８ 投资组合报告附注
５．８．１
本基金采用“摊余成本法”计价，即计价对象以买入成本列示，按票面利率或商定利率并考虑其买入时的溢价与折价，在其剩余期限内平均摊销，每日计提收益。
５．８．２
本基金本报告期内未持有剩余期限小于３９７天但剩余存续期超过３９７天的浮动利率债券。
５．８．３ 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
５．８．４ 其他资产构成
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５．８．５ 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。
§６ 开放式基金份额变动
单位：份
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注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
§７ 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
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§８ 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§９ 备查文件目录
９．１ 备查文件目录
（１）中国证券监督管理委员会批准前海开源现金增利货币市场基金设立的文件
（２）《前海开源现金增利货币市场基金基金合同》
（３）《前海开源现金增利货币市场基金托管协议》
（４）基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
（５）前海开源现金增利货币市场基金在指定报刊上各项公告的原稿
９．２ 存放地点
基金管理人、基金托管人处
９．３ 查阅方式
（１）投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件
（２）投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人前海开源基金管理有限公司，客户服务电话：４００１－６６６－９９８（免长途话费）
（３）投资者可访问本基金管理人公司网站，网址：ｗｗｗ．ｑｈｋｙｆｕｎｄ．ｃｏｍ
前海开源基金管理有限公司
２０１６年４月２１日
2016年第一季度报告
2016年3月31日
基金管理人：前海开源基金管理有限公司 基金托管人：交通银行股份有限公司 报告送出日期：2016年4月21日
