义乌市国有资本运营有限公司2017年公开发行公司债券（第一期）募集说明书摘要

（上接26版）

截至2016年12月31日，公司合并范围内的主要子公司合计77家，具体如下表所示：

表3-1：截至2016年12月31发行人主要子公司情况

单位：万元、%

■

注1：义乌国资持有该公司70%股权，义乌产权交易所有限公司持有该公司30%股权。

注2：该公司原系义乌市城市投资建设集团有限公司的全资子公司，根据义乌市人民政府办公室关于支持义乌工业园区发展的若干意见（义政办发[2015]39号），浙江义乌工业园区开发有限公司出资人由义乌市城市投资建设集团有限公司变更为义乌市国有资本运营有限公司。

注3：义乌八都房地产开发有限公司系浙江义乌工业园区开发有限公司出资设立的全资子公司，注册资本500万元，认缴的注册资本未到位。

注4：截至2017年3月末，浙江义乌农村经济发展有限公司的股权结构如下：控股股东为义乌市市场发展集团有限公司持有该公司50.00%股权，义乌市稠城实业总公司持有该公司27.50%股权，义乌市第二住宅开发有限公司持有该公司股权22.50%股权。而发行人持有义乌市市场发展集团有限公司100%股权，且根据义乌市市场发展集团有限公司《关于推荐吴永强等同志任职的通知》（“义市场[2014]39号”）浙江义乌农村经济发展有限公司董事长、总经理、副总经理均由义乌市市场发展集团有限公司推荐任命，管理上亦有控制权。因此，发行人对其具有控制权，将其纳入合并报表具有合理性。

注5：浙江恒风集团有限公司持有该公司72.00%股权，义乌市恒风汽车城开发有限公司持有该公司28.00%股权，因此浙江恒风集团有限公司合计持有该公司89.29%股权。

注6：浙江恒风集团有限公司投资设立全资子公司义乌市恒风传媒科技有限公司，注册资本1,000万元，认缴的注册资本未到位。

注7：义乌市城市投资建设集团有限公司持有该公司35%股权，义乌经济技术开发区开发有限公司持有该公司25%股权，因此义乌国资合计持有该公司60%股权。

注8：义乌市市场发展集团有限公司持有该公司34%股权，义乌市恒风汽车城开发有限公司持有该公司33%股权，义乌国资间接持有该公司67%股权。

2、对发行人影响重大的子公司情况

截至2016年12月31日，发行人合并范围内的一级子公司合计20家，并通过公司全资子公司义乌市市场发展集团有限公司持有上市公司浙江中国小商品城集团股份有限公司（股票代码：600415）55.82%的股份。对公司有重要影响的子公司具体情况如下：

（1）浙江中国小商品城集团股份有限公司（股票代码：600415）

该公司成立于1993年12月28日，法定代表人朱旻，注册地址浙江省义乌市福田路105号海洋商务楼，注册资本544,321.42万元，于2002年5月9日在上海证券交易所上市。经营范围包括：实业投资开发，投资管理，市场开发经营，市场配套服务，金属材料、建筑装饰材料、百货、针纺织品、五金交电化工、办公设备通信设备（不含无线）、机电设备的销售，提供网上交易平台和服务，网上交易市场开发经营，信息咨询服务。自营和代理内销商品范围内商品的进出口业务。经营进料加工和“三来一补”业务，经营对销贸易和转口贸易，含下属分支机构的经营范围。

截至2016年12月31日，浙江中国小商品城集团股份有限公司总资产为2,713,987.82万元，所有者权益1,054,651.79万元。2016年度实现营业收入703,803.16万元，净利润100,342.10万元。

（2）义乌市金融控股有限公司

该公司成立于1992年7月27日，法定代表人陈兴武，注册地址浙江省义乌市宾王路158号银都商务楼10楼，注册资本6,500万元。经营范围包括：政府性股权投资、资产管理业务、投资管理与投资咨询。

截至2016年12月31日，义乌市金融控股有限公司总资产141,886.03万元，所有者权益5,984.14万元；2016年实现营业收入103.87万元，净利润-534.65万元。

（3）义乌产权交易所有限公司

该公司成立于2002年7月31日，法定代表人赵秋明，注册地址浙江省义乌市稠州北路505号，注册资本1,000.00万元。经营范围包括：许可经营项目：企业股权托管；产权交易中介服务；国有集体产权转让（交易）中介服务；一般经营项目：实物黄金、白银制品销售；招投标代理服务（与有效资质证书同时使用）。

截至2016年12月31日，义乌产权交易所有限公司总资产为8,219.41万元，所有者权益2,084.13万元。2016年度实现营业收入895.89万元，净利润269.46万元。

（4）金华义产拍卖有限公司

该公司成立于2013年4月9日，法定代表人吴成仁，注册地址金华市双龙南街518号1幢B-1002室，注册资本300.00万元。经营范围包括：国家法律法规允许拍卖的物品（文物除外）、财产权利。

截至2016年12月31日，金华义产拍卖有限公司总资产为9,187.39万元，所有者权益304.44万元。2016年度实现营业收入102.91万元，净利润41.35万元。

（5）义乌经济技术开发区开发有限公司

该公司成立于1993年6月29日，法定代表人陈强，注册地址浙江省义乌市稠江街道杨村路300号，注册资本100,000.00万元。经营范围包括：一般经营项目：城市基础设施投资、建设与管理；城市绿化、园林项目建设；各类政府（社会）性投资项目代建（管理）；房地产开发与销售；国有资产经营管理、物业服务与咨询；义乌经济技术开发区范围内的土地一级开发；以投资、控股、参股、转让等形式从事资本经营业务。（上述经营范围须审批资质证书的与有效资质证书同时使用）

截至2016年12月31日，义乌经济技术开发区开发有限公司总资产为361,254.46万元，所有者权益83,287.60万元。2016年度实现营业收入76,490.48万元，净利润13,640.28万元。

（6）浙江义乌工业园区开发有限公司

该公司成立于2013年7月29日，法定代表人吴厚军，注册地址浙江省义乌市苏溪镇苏福路126号，注册资本50,000万元。经营范围包括：一般经营项目：城市基础设施投资、建设与管理；城市绿化、园林项目建设；各类政府（社会）性投资项目代建（管理）；房地产开发与销售；国有资产经营管理、物业服务与咨询；浙江义乌工业园区开发有限公司范围内的土地一级开发；以投资、控股、参股、转让等形式从事资本经营业务。（上述经营范围须审批资质证书的与有效资质证书同时使用）

截至2016年12月31日，浙江义乌工业园区开发有限公司总资产为80,790.49万元，所有者权益4,894.84万元。2016年度实现营业收入98.62万元，净利润-168.04万元。

（7）义乌市社会保障市民卡服务有限公司

该公司成立2015年1月6日，法定代表人赵红海，注册地址浙江省义乌市稠江街道香山路391号4楼，注册资本3,000.00万元。经营范围包括：一般经营项目：市民卡的制作、发放、管理、服务、维护；市民卡工程的建设、研发、经营管理和维护；市民卡服务网点的建设和维护；拓展市民卡相关业务。

截至2016年12月31日，义乌市社会保障市民卡服务有限公司总资产为3,056.60万元，所有者权益204.09万元。2016年度实现营业收入81.87万元，净利润-165.75万元。

（8）义乌市民间融资服务中心有限公司

该公司成立于2015年5月19日，法定代表人陈兴武，注册地址浙江省义乌市稠城宾王路158号银都商务楼一楼，注册资本5,000.00万元。经营范围包括：一般经营项目：民间资金需求信息登记与发布，组织民间资金供需双发的对接、借贷活动，为出借合同记录备案、对交易款项进行监管结算，从事非融资性担保业务；提供财务管理、投资信息等咨询服务，代理办理相关手续；发起设立和管理私募基金。

截至2016年12月31日，义乌市民间融资服务中心有限公司总资产为50,195.57万元，所有者权益4,943.26万元。2016年度实现营业收入716.17万元，净利润109.32万元。

（9）义乌市佛堂文化旅游区投资有限公司

该公司成立于2015年5月25日，法定代表人金利燕，注册地址浙江省义乌市佛堂镇文化东路46号，注册资本10,000.00万元。经营范围包括：景区基础设施投资、建设与管理；房地产开发、销售；文化产业投资与管理；旅游实业开发、旅游资源开发、旅游信息咨询服务；旅游商品开发、销售。

截至2016年12月31日，义乌市佛堂文化旅游区投资有限公司总资产为9,591.31万元，所有者权益9,489.08万元。2016年度实现营业收入9.07万元，净利润-271.83万元。

（10）义乌市城市投资建设集团有限公司

该公司成立于2001年10月19日，法定代表人张旭明，注册地址浙江省义乌市北苑街道雪峰东路36号，注册资本52,100.00万元。经营范围包括：一般经营项目：城市基础设施投资、建设与管理；城市绿化、园林建设项目投资与建设（与有效资质证书同时使用）；各类政府（社会）性投资项目代建（管理）；房地产开发与销售；国有资产经营管理、物业服务与咨询（与有效资质证书同时使用）；建设工程咨询、工程招标代理、工程技术咨询服务；以投资、控股、参股、转让等形式从事资本经营业务；天然气（液化气）管网设施投资建设。（以下经营范围限分支机构经营）汽油、柴油零售；润滑油、清洁剂（不含危险化学品、易制毒化学品、监控化学品）、汽车零配件、日用百货销售。

截至2016年12月31日，义乌市城市投资建设集团有限公司总资产为1,857,295.62万元，所有者权益800,979.66万元。2016年度实现营业收入46,016.68万元，净利润11,724.01万元。

（11）义乌市城乡新社区投资建设集团有限公司

该公司成立于2011年1月27日，法定代表人毛应斌，注册地址浙江省义乌市北苑街道机场路508号，注册资本50,000.00万元。经营范围包括：一般经营项目：承接政府性城乡集聚建设项目建设管理、开发经营、建设工程设计、咨询及管理服务；工程项目管理代建；物业服务（与有效资质证书同时使用）；投资管理（不含证券、期货等金融业务）。（上述经营范围不含国家法律法规规定禁止、限制和许可经营的项目。）

截至2016年12月31日，义乌市城乡新社区投资建设集团有限公司总资产为915,393.93万元，所有者权益209,575.80万元。2016年度实现营业收入25,813.63万元，净利润46.53万元。

（12）义乌市国际陆港集团有限公司

该公司成立于2005年2月2日，法定代表人骆根法，注册地址浙江省义乌市机场路588号，注册资本20,000.00万元。经营范围包括：许可经营项目：场站；货运站（场）经营（仓储理货）（《道路运输经营许可证》有效期至2017年12月31日）。一般经营项目：货物进出口；货物装卸、货运信息咨询；计算机软件、多媒体技术、计算机网络技术及应用系统、计算机监控及信息管理系统的研发；涉及、制作、代理、发布国内各类广告；城市基础设施投资、建设与管理。

截至2016年12月31日，义乌市国际陆港集团有限公司总资产为557,281.92万元，所有者权益146,309.83万元。2016年度实现营业收入14,611.83万元，净利润-6,440.34万元。

（13）义乌市水务建设集团有限公司

该公司成立于2000年11月28日，法定代表人王春明，注册地址浙江省义乌市西城北路77号，注册资本52,000.00万元。经营范围包括：特许经营项目：汽油、柴油零售（限分支机构经营）。一般经营项目：水资源开发、调配、综合利用；八都水库及义乌至横锦水库引水工程的经营、管理、维护。集中供水项目投资、建设；集中式供水；自来水配套管网建设；室内外水道及暖道设计与安装；水道配件批发、零售；设备安装工程施工；水表检定、修理；燃气表检定；水处理技术咨询。公共污水管网的建设、运行、维护、技术咨询与服务。污水处理项目投资、建设；污水处理设施运行管理；污水处理技术开发、咨询、服务；污水处理费代收。水环境治理项目投资、建设、管理；城市内河水系激活工程相关配水工程的投资、建设、管理。污泥及其他固废残渣处置（不含危险废物）项目投资、建设、管理。（以下经营范围线分支机构经营）润滑油、清洁剂（不含危险化学品、易制度化学品及监控化学品）、汽车零配件、日用百货销售。

截至2016年12月31日，义乌市水务建设集团有限公司总资产为301,816.36万元，所有者权益180,655.77万元。2016年度实现营业收入52,405.55万元，净利润-3,168.19万元。

（14）义乌市交通投资建设集团有限公司

该公司成立于2013年12月31日，法定代表人王建伟，注册地址浙江省义乌市稠江贝村路170号，注册资本100,000.00万元。经营范围包括：公路投资、建设与养护；轨道交通、铁路项目投资。

截至2016年12月31日，义乌市交通投资建设集团有限公司总资产为1,231,577.16万元，所有者权益475,131.53万元。2016年度实现营业收入2,673.39万元，净利润-783.56万元。

（15）义乌市市场发展集团有限公司

该公司成立于1993年6月27日，法定代表人吴波成，注册地址浙江省义乌市稠城街道福田路105号海洋商务写字楼15楼，注册资本7,833.77万元。经营范围包括：一般经营项目：市场建设开发；建筑设计；建筑五金、水暖器材、电工器材、（以下经营范围不含竹木材料、危险化学品、易制毒化学品及监控化学品）、建材、装潢材料批发、零售。（以下经营范围限分支机构经营）餐饮服务、住宿、卡拉OK服务、棋牌、游泳、台球、理发、桑拿、烟酒零售、物业服务、汽车租赁、园艺设计、健身服务。

截至2016年12月31日，义乌市市场发展集团有限公司总资产为3,396,640.59万元，所有者权益1,233,319.98万元。2016年度实现营业收入771,893.39万元，净利润91,517.30万元。

（16）浙江恒风集团有限公司

该公司成立于1999年8月16日，法定代表人吴仕宝，注册地址浙江省义乌市北苑街道西城路470号，注册资本32,628.86万元。经营范围包括：实业投资（国家法律、法规禁止的除外），物业服务（与有效资质证书同时使用）、家政服务；货物进出口、技术进出口；住宿；汽车租赁服务；机动车维修；一类机动车维修（大中型客车维修，小型车辆维修）；汽车配件、润滑油批发、零售；涉及、制作、发布、代理国内各类广告；广告装饰材料（不含竹木材料、危险化学品、易制毒化学品及监控化学品）批发；室内装饰工程设计、施工；网络技术开发、服务（不含互联网服务）；入境旅游业务、国内旅游业务、出境旅游业务；代订飞机票、火车票；旅游日用品销售；客运：县内包车客运、县际包车客运、市际包车客运、省际包车客运；客运站经营。含下属分支机构经营范围（此范围仅限分支机构经营）。

截至2016年12月31日，浙江恒风集团有限公司总资产为284,309.03万元，所有者权益68,128.95万元。2016年度实现营业收入93,089.39万元，净利润1,812.96万元。

3、主要参股公司

截至2016年12月31日，发行人主要参股公司共39家，具体情况如下：

表3-2：截至2016年12月31日发行人主要参股公司情况

单位：万元、%

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注1：南昌欧风置业有限公司（以下简称“欧风置业”），原股东为江西康庄投资控股（集团）有限公司（以下简称“康庄集团”），浙江中国小商品城集团股份有限公司（以下简称“商城集团”）之子公司义乌中国小商品城房地产开发有限公司（以下简称“商城房产”）受让康庄集团持有的欧风置业70%股权。因欧风置业为原股东康庄集团及其关联方提供连带责任担保而涉及重大未决诉讼，欧风置业管理层已于2016年在财务报表中考虑这些重大未决诉讼事项的影响，并进行了拨备；为了控制风险并妥善处理欧风置业的债务担保纠纷，商城房产与康庄集团商定至债务担保纠纷解决之前，欧风置业的一切活动经双方一致同意后才能做出决定；因此，于2016年商城房产与康庄集团共同控制欧风置业，为合营企业，故不将其纳入合并财务报表范围。

注2：义乌中国小商品城互联网金融信息服务有限公司（以下简称“互联网金融公司”）由商城集团和两位法人股东共同组建，其中商城集团持有互联网金融公司55%的股权，其他两名法人股东合计持有45%的股权。根据互联网金融公司的章程，互联网金融公司股东会由全体股东组成，股东会为权力机构，重要生产经营决策必须经代表过半数表决权的股东通过。互联网金融公司设有董事会，董事会共五名成员，商城集团持有两名董事会席位，其他两位法人股东分别持有两名和一名董事会席位。根据章程约定，互联网金融公司主要生产经营决策须由全体董事三分之二以上的表决通过方为有效，因此，以商城集团持有的董事会席位不足以主导互联网金融公司的董事会决策，需联合第二大股东持有的两席董事会表决权方有能力主导，故商城集团和第二大股东共同控制互联网金融公司。

四、关联方关系及交易情况

（一）关联方关系

1、发行人的控股股东

表3-3：截至2017年3月31日发行人的控股股东情况

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2、发行人的子公司

详见本募集说明书摘要第五节发行人基本情况：第三部分公司组织结构及权益投资情况，“（五）发行人重要权益投资情况：1、子公司概况”。

3、发行人合营和联营企业

详见本募集说明书摘要第五节发行人基本情况：第三部分公司组织结构及权益投资情况，“（五）发行人重要权益投资情况：3、重要参股公司”。

4、发行人的其他关联方

无。

（二）关联交易产生的原因

发行人关联交易均为正常交易活动，主要包括纳入合并范围的控股子公司与非合并子公司之间正常的业务和资金往来时形成的交易，且遵循诚实信用、平等自愿、公平公开的市场原则。

（三）关联交易原则及定价政策

公司董事会和出资人负责关联交易的审批和披露。财务管理部履行关联交易控制和日常管理的职责，负责公司重大关联交易的审核以及公司关联交易总体情况的定期审查。公司进行关联交易的，须向相关职能部门提交关联交易议案，并经过相关职能部门决策之后才能进行实施，议案应当就该关联交易的具体内容、定价政策、交易的必要性和可行性以及对公司及出资人利益的影响程度做出详细说明。在关联交易的定价政策方面，发行人与关联方进行交易时按照同期市场价格确定交易价格，遵循公允、平等、自愿、等价、有偿的原则。

（四）关联方往来款情况

最近三年，发行人关联方往来款主要是关联方公司的正常资金的周转，具体情况如下：

表3-4：最近三年发行人关联方往来款情况

单位：万元

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此外，截至2014年12月31日、2015年12月31日和2016年12月31日，发行人分别向关联方杭州滨江商博房地产开发有限公司和义乌商旅投资发展有限公司提供财务资助情况如下：

表3-5：最近三年发行人关联方资金情况

单位：万元

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注1：浙江中国小商品城集团股份有限公司与杭州市商贸旅游集团有限公司合作，共同出资设立义乌商旅投资发展有限公司，义乌商旅注册资本人民币6.8亿元，出资比例为：杭州商旅现金出资3.468亿元，占注册资本51%，公司现金出资3.332亿元，占注册资本49%。义乌商旅拟收购成都国际商贸城房地产有限公60%的股权，并全面负责项目公司所属成都市金牛区荷花池市场关闭提升改造项目的运营。本次交易不构成关联交易。为满足该项目公司股权收购及开发的资金需求，经浙江中国小商品城集团股份有限公司第六届董事会四十六次会议审议，以13票同意，0票反对，2票弃权审议通过了《关于对义乌商旅投资发展有限公司提供财务资助的议案》，浙江中国小商品城集团股份有限公司按出资比例对义乌商旅提供财务资助。在不影响浙江中国小商品城集团股份有限公司正常经营的情况下，浙江中国小商品城集团股份有限公司对义乌商旅提供人民币3.43亿元的财务资助。本次财务资助自董事会审议通过之日起3个月内实施。财务资助还款期限根据项目开发进展情况确定。浙江中国小商品城集团股份有限公司已于2014年5月5日对本次财务资助进行公告，公告编号：临2014-021。经公司第七届董事会第十五次会议审议通过，浙江中国小商品城集团股份有限公司向义乌商旅提供1,960万元的财务资助，用于“商旅·义乌之心城市生活广场”项目后期开发的建设款支付，授权期自2015年6月30日起3个月内依据义乌商旅实际经营需要给付，财务资助还款期限根据项目开发进展情况确定，公司根据资金实际使用时间按同期一年期银行贷款基准利率收取资金占用费，义乌商旅其他股东杭州商旅投资有限公司与公司按出资比例共同为义乌商旅提供财务资助，其中公司提供的财务资助金额占比49%。浙江中国小商品城集团股份有限公司已于2015年7月1日对本次财务资助进行公告，公告编号：临2015-043。经公司第七届董事会第二十二次会议审议通过，浙江中国小商品城集团股份有限公司向义乌商旅提供4,165万元的财务资助，用于“商旅·义乌之心城市生活广场”项目后期开发的日常工程款支付，授权期自2016年3月23日起3个月内依据义乌商旅实际经营需要给付，财务资助还款期限根据项目开发进展情况确定，公司根据资金实际使用时间按同期一年期银行贷款基准利率收取资金占用费，义乌商旅其他股东杭州商旅投资有限公司与小商品城按出资比例共同为义乌商旅提供财务资助，其中公司提供的财务资助金额占比49%。浙江中国小商品城集团股份有限公司已于2016年3月24日对本次财务资助进行公告，公告编号：临2016-011。

注2：义乌市场集团下属子公司浙江中国小商品城集团股份有限公司与杭州滨江房产集团股份有限公司合作，于2013年9月5日以438,335万元竞得杭政储出（2013）59号地块的土地使用权。为开发杭政储出（2013）59号地块项目，浙江中国小商品城集团股份有限公司已于2013年9月25日与滨江集团签订《杭政储出（2013）59号地块项目投资协议书》，共同出资设立杭州滨江商博房地产开发有限公司滨江商博注册资本人民币5亿元，出资比例为：滨江集团现金出资2.55亿元，占注册资本51%，公司现金出资2.45亿元，占注册资本49%。为满足杭政储出（2013）59号地块项目开发的资金需求，经浙江中国小商品城集团股份有限公司第六届董事会三十七次会议审议通过，浙江中国小商品城集团股份有限公司按出资比例为滨江商博提供财务资助。本次交易不构成关联交易。本次财务资助授权期为自董事会审议通过之日起24个月内，根据滨江商博实际经营需要给付。在不影响浙江中国小商品城集团股份有限公司正常经营的情况下，浙江中国小商品城集团股份有限公司向滨江商博提供总额不超过22亿元的财务资助。财务资助还款期限根据项目进展情况确定。浙江中国小商品城集团股份有限公司已于2013年10月9日对本次财务资助进行公告，公告编号：临2013-034。经公司第七届董事会第二十七次会议审议通过，浙江中国小商品城集团股份有限公司向滨江商博提供总额不超过8亿元的财务资助，用于归还银行贷款，授权期自2016年8月25日起3个月内依据滨江商博实际经营需要给付，财务资助还款期限根据项目销售回笼及工程用款情况确定，公司根据资金实际使用时间按不低于同期银行贷款基准利率收取资金占用费，滨江商博其他股东杭州滨江房产集团股份有限公司与浙江中国小商品城集团股份有限公司按出资比例共同为滨江商博提供财务资助，其中公司提供的财务资助金额占比49%。浙江中国小商品城集团股份有限公司已于2016年8月27日对本次财务资助进行公告，公告编号：临2016-042。

（五）关联租赁情况

发行人近三年作为出租方进行的关联租赁情况如下表：

表3-6：发行人2014-2016年度关联租赁收入情况

单位：万元

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五、公司控股股东和实际控制人基本情况

（一）发行人控股股东和实际控制人基本情况

截至本募集说明书摘要出具之日，发行人控股股东和实际控制人为义乌市人民政府国有资产监督管理委员会。发行人系义乌市人民政府国有资产监督管理委员会监管的企业，义乌市人民政府国有资产监督管理委员会为公司出资人和实际控制人，出资比例占公司实收资本的100%。

（二）发行人、发行人控股股东和实际控制人的股权关系

截至本募集说明书摘要出具之日，发行人控股股东和实际控制人为义乌市人民政府国有资产监督管理委员会。发行人股权关系结构图如下：

图3-2：发行人股权结构图

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截至募集说明书摘要出具之日，义乌市国资委持有发行人股份无抵、质押历史记录。

（三）发行人最近三年及一期股东及实际控制人变动情况

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，义乌市国资委持有发行人全部股权，为发行人的实际控制人，发行人实际控制人未发生变化。

（四）公司重大资产重组情况

发行人报告期内未发生重大资产重组情况。

六、董事、监事和高级管理人员的基本情况

（一）现任董事、监事、高级管理人员基本情况

截至本募集说明书摘要出具之日，发行人现任董事、监事及高级管理人员基本情况如下：

表3-7：发行人董事、监事及高级管理人员基本情况

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《公司章程》规定公司设副总经理2名，目前已聘1名，另外一名副总经理尚在选聘过程中。

（二）公司董事、监事及高级管理人员情况

葛巧棣先生，1968年2月出生，硕士研究生学历，中共党员。历任义乌市后宅街道干事、主任，义乌市政府办公室副主任和义乌国资委主任，现任义乌市人民政府办公室主任、义乌国资董事长。

陈兴武先生，1968年1月出生，大学学历，中共党员。历任义乌市审计事务所员工，义乌市审计局干事、副局长、义乌国资委副主任，现任义乌国资公司董事、总经理。

王栋先生，1972年5月出生，大学学历，中共党员。历任义乌市卫生防疫站会计、市机关财务管理核算中心副主任、主任、党支部书记、市府办党组成员、机关财务管理核算中心主任等。现任国资委党委委员、副主任、义乌国资公司董事会董事。

冯建勇先生，1966年8月出生，本科学历。历任义乌市赤岸镇团委书记、综合办主任，义乌市团委办公室主任、团委常委，义乌市组织部科员、副主任科员、副主任、公务员管理办公室主任，现任义乌国资委副主任、义乌国资董事。

赵健文先生，1984年12月出生，大学学历，中共党员。历任义乌农贸城有限公司副总经理，义乌市国有资本运营中心融资部副经理，现任义乌国资董事、办公室副主任。

杨宗庆先生，1969年5月出生，大学学历，中共党员。历任中国人民解放军某部排长、连长，浙江省军区参谋、科长，人武部副部长，义乌市民宗局副局长，稠江街道副书记，现任义乌国资委副主任、义乌国资监事会主席。

楼小娟女士，1977年8月出生，大学学历。历任商城物业财务部经理，商城工联置业财务部经理，国际博览中心财务部经理，商城集团篁园市场分公司财务部经理，现任义乌国资监事。

胡晓生先生，1973年10月出生，硕士研究生学历，中共党员。历任浙江恒风集团有限公司财务部主办会计，浙江恒风交运有限公司，副总经理，现任义乌国资监事、投资部副经理。

吕苏萍女士，1985年6月出生，大学学历，中共党员。历任商城集团惠商投资管理分公司业务部副主管，现任义乌国资监事、融资部主管。

陈静女士，1980年6月出生，大学学历，中共党员，现任义乌国资委副科长、义乌国资监事。

黄芳女士，1970年8月出生，本科学历，会计师职称。历任义乌市丝绸厂会计、主办会计，义乌市自来水有限公司主办会计、财务科副科长、财务负责人、副总经理，现任义乌国资副总经理、财务负责人。

贾军花女士，1974年10月出生，本科学历。历任浙江中国小商品城集团股份有限公司集团证券部业务主管，浙江中国小商品城集团股份有限公司银都酒店总经理，浙江中国小商品城集团股份有限公司党委委员、总裁助理，现任义乌国资总经理助理。

公司董事、监事及高级管理人员任职资格符合《公司法》及《公司章程》等相关规定。

（三）发行人董事、监事及高级管理人员兼职情况

截至本募集说明书摘要出具之日，发行人董事会、监事会成员葛巧棣、傅学勇、冯建勇、杨宗庆和陈静为公务员兼职，但未在发行人处领取报酬，其他董事、监事及高级管理人员和主要员工均专职在发行人处工作并领取报酬，上述情况符合《中华人民共和国公务员法》等相关法律法规及《公司章程》的规定。

截止本募集说明书摘要出具之日，发行人现任董事、监事、高级管理人员兼职情况如下表所示：

表3-8：发行人董事、监事及高级管理人员兼职情况表

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（四）持有发行人股票及债券情况

截止本募集说明书摘要出具之日，发行人董事、监事和高级管理人员均不持有发行人股份及债券。

（五）发行人及实际控制人、董事、监事、高级管理人员违法违规情况

公司及实际控制人、董事、监事、高级管理人员最近三年及一期内不存在重大违法违规及受处罚的情况。公司董事、监事、高级管理人员的任职符合《公司法》及《公司章程》的相关规定。

（六）持有发行人股权及债券情况

截至本募集说明书摘要出具之日，发行人董事、监事和高级管理人员不持有发行人股权及债券。

七、发行人主要业务情况

（一）发行人主营业务

发行人目前的主营业务主要由市场经营、商品销售、交通客运、仓储物流、水务板块、基础设施、房地产开发、酒店服务、展览广告等九大板块构成。除九大板块以外，发行人还经营保安服务、房屋租赁、担保业务、废旧物资销售、劳务及租赁、港口服务和其他等业务。

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人分别实现主营业务收入653,125.27万元、805,033.52万元、1,057,204.07万元和544,752.49万元，最近三年及一期发行人主营业务收入保持稳健增长。发行人主要收入来源于市场经营、商品销售、交通客运和房地产开发等四大主营业务，2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月四大业务主营业务收入总额分别为475,647.61万元、612,891.00万元、869,739.24万元和508,966.46万元，是发行人整体收入增长的主要来源，占主营业务收入的比重为72.83%、76.13%、82.27%和93.43%。

发行人2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月主营业务收入、成本、毛利润和毛利率情况如下：

表3-9：最近三年及一期发行人主营业务收入

单位：万元、%

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表3-10：最近三年及一期发行人主营业务成本

单位：万元、%

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表3-11：最近三年及一期发行人主营业务毛利润

单位：万元、%

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表3-12：最近三年及一期发行人主营业务毛利率

单位：%

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（二）发行人主营业务情况

截至2017年3月31日，发行人十大业务板块经营主体分布情况见下表：

表3-13：发行人下属主要业务板块经营主体

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1、市场经营

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人市场经营板块形成的营业收入分别为234,913.03万元、237,614.03万元、286,948.83万元和65,514.14万元，形成的毛利润分别为144,774.18万元、142,252.60万元、190,929.05万元和40,182.96万元。市场经营是发行人最核心的业务板块，主要包括各类市场的开发和经营。截至2017年3月31日，发行人现有市场经营面积550余万平方米、商铺7.8万余个、从业人员20余万，日客流量21万余人次。来自世界各地的10万余家生产企业6,000余个知名品牌、170万种商品常年在市场里展示。产品种类囊括了工艺品、饰品、小五金、日用百货、玩具等几乎所有日用工业品，商品辐射215个国家和地区。饰品、玩具、工艺品、日用五金、袜子、拉链等优势商品在中国市场占有30%以上的份额。

发行人下属市场集团是发行人市场经营板块的主要承载实体，其中市场集团控股的上市公司浙江中国小商品城集团股份有限公司。主要经营有国际商贸城一区至五区、篁园市场等专业市场，目前已经发展为国内外具有重要影响力的小商品市场；同时，市场集团还经营副食品市场、果品市场、义乌家居城等其他多家专业市场，涉及家居建材、生活服务等多个领域。经过多年发展，发行人构建起了以商城集团为核心的多品类专业市场体系，在国内外形成了重要影响力，也是公司最为重要的利润来源之一。

浙江中国小商品城集团股份有限公司创建于1993年12月，系国有控股企业。2002年5月9日，公司股票在上海证券交易所挂牌交易，股票代码“600415”，公司现有总股本54.432亿股。目前公司下属18家分公司，25家子公司，拥有近5,000余名员工。浙江中国小商品城集团股份有限公司是中国商品贸易流通领域的龙头。一直以来，该公司以服务全球中小微企业为宗旨，搭建共享式贸易服务平台。依托小商品城优越的商业环境和得天独厚的市场资源，该公司以独家经营开发、管理、服务市场为主业，并大力发展电子商务、国际贸易、房地产、会展、酒店、物流、广告等相关行业，形成市场资源共享与联动发展的集团架构和盈利模式。

当前，该公司正依托国家“一带一路”、“互联网+”战略红利，加速汇聚人才和创新机制，向线上线下融合、进口出口联动、诚信可靠的B2R内外贸流通大平台转型，并通过涉足互联网金融领域，完善金融生态体系，为市场经营户提供金融支持。与此同时，该公司正参与义乌市社会信用体系的建设，搭建以信用为核心的大数据平台，进一步推动互联网技术深入融合到市场贸易的各个环节奠定基础。目前，该公司将紧紧围绕打造“世界小商品之都”的目标，聚焦“数据+金融+贸易”三大战略，运用互联网的思维、金融的手段和资本的力量，深度切入供应链和贸易链的各个环节，构建一个创新创意引领、进出口联动、线上线下融合、产业支撑有力、金融配套发达的全球商贸龙头。

根据《2014中国商品交易市场统计年鉴》，按总成交额统计，2014年中国排名前十的交易市场如下表所示：

表3-14：2014年中国排名前十的商品交易市场情况表

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数据来源：《2014年中国商品交易市场统计年鉴》

根据《2015中国商品交易市场统计年鉴》，按总成交额统计，2015年中国排名前十的商品交易市场如下表所示：

表3-15：2015年中国排名前十的商品交易市场情况表

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数据来源：《2015年中国商品交易市场统计年鉴》

截至2017年3月31日，发行人主要商品交易市场经营情况如下表所示。

表3-16：截至2017年3月31日发行人主要市场情况表

单位：个，元/平方米/年

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注：部分单一商位分为A、B两摊位分别出租，若仅A或B摊位租出，则按照0.5个商位统计。

表3-17：截至2017年3月31日发行人主要市场出租情况

单位：平方米，%

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商城集团所经营的商铺一直处于供不应求的状态，主体市场出租率保持在90%以上，是发行人营业收入的主要来源。同时，商城集团采取预收2-5年不等的商铺使用费经营模式，保证了发行人充裕的现金流和货币资金。截至2017年3月31日，发行人拥有或控制的商业铺位包括以下两个部分：

（1）商城集团经营的主要市场

发行人二级子公司商城集团经营管理有国际商贸城一至五区市场、篁园市场及生产资料市场，全部位于义乌市主城区内，市场经营商品有26个大类、180万个单品。

①国际商贸城

国际商贸城具体由一至五区市场组成，均在义乌市内，具体情况如下：

A.国际商贸城一区：于2002年10月22日正式投入使用，市场总建筑面积34.2万平方米。市场一楼主要经营花类（仿真花）、花类配件及各类玩具；二楼主要经营头饰、珠宝首饰；三楼主要经营喜庆工艺、装饰工艺、瓷器水晶、相框和饰品配件；四楼为生产企业直销中心。

B.国际商贸城二区：于2004年10月开业，市场总建筑面积60余万平方米。市场一楼主要经营箱包、伞具、雨披；二楼经营五金工具及配件、电工产品、锁具、车类；三楼经营五金厨卫、小家电、电讯器材、电子仪器仪表、钟表等；四楼设生产企业直销中心、地方特色馆等精品交易区；五楼设外贸采购服务中心。

C.国际商贸城三区：于2005年9月投入使用，市场总建筑面积约46万平方米。市场一楼主要经营笔墨用品、纸制品和眼镜；二楼经营办公学习用品和体育休闲用品等；三楼经营化妆品、服装辅料等；四楼为生产企业直销中心；五楼经营装饰画、相框配件及加工机械。

D.国际商贸城四区：于2008年10月开业，市场总建筑面积约108万平方米，国际商贸城四区市场的现代物流、电子商务、国际贸易、金融服务、餐饮服务等市场配套服务齐全，还拥有4D动感影院、旅游购物等特色商业服务。市场一楼主要经营袜类；二楼经营日用百货、手套、帽类等；三楼经营鞋类、鞋带、花边等；四楼经营内衣、皮带、围巾；五楼设有生产企业直销中心、旅游购物中心。

E.国际商贸城五区：于2011年5月投入使用，市场建筑面积64万平方米。市场主营进口商品、床上用品、纺织品、针织原材料、汽车用品及配件等商品。进口商品馆位于五区市场一楼，设有非洲产品展销中心、食品及保健品、服装、鞋帽及家居用品、珠宝饰品及工艺品、及其它进口商品五大经营区。

②篁园市场

篁园市场：包括主体市场与配套星级酒店两个部分，于2011年4月建成开业，进一步扩展了发行人的市场容量。篁园市场主体建筑地上8层，地下1层，市场总面积42余万平方米，市场用房建筑面积35.76万平方米。目前，地上1至5层均已实现开业；6层设有10,000余平方米的影院餐饮功能配套服务区，引进一线影院大光明影院、品牌餐饮美乐小厨、特色快餐、烘焙、电玩城等相关市场配套设施；7、8层为韩国进口服装城，营业面积共7万平方米、主营韩国进口服装（女装、男装、童装等），设韩式烤肉店、百货超市、韩语培训学校、美容美甲等配套服务设施，集购物、休闲、娱乐、文化于一体，其中7层于2015年5月起正式开业，8层定位为韩国服装品牌馆，引进韩国知名商厦Loote、Doota设计师品牌服饰及品牌编辑店等新型业态，目前已正式开业。

③生产资料市场

生产资料市场于2013年11月19日正式营业，是义乌市委、市政府适应国际贸易综合改革试点和市场转型升级的需要，集全市之力重点谋划的项目，也是义乌商贸服务业集聚区建设的核心项目之一，发展定位为“面向全国、辐射全球”的生产资料集聚大平台。国际生产资料市场位于义乌机场西南，占地约525亩，建筑规模约75万平方米，分地上5层，地下1层。主体市场主营行业包括商业物流设备、工业电气设备、印刷包装原材料、动力和发电设备、工量刃具、食品加工机械（酒店用品）、印刷包装机械、织带机及注塑机、灯具、皮革原辅材料等，共有商位4,000余间。目前已入驻国内外生产企业2,000余家，代理商600余家，入驻率达95%以上。

在商铺的定价机制方面，为了促进义乌小商品市场繁荣并拉动当地经济发展，商城集团所经营的商铺采取的是以政府指导价为主的定价机制，截至2017年3月31日，政府指导定价商铺占全部商铺数约81.20%。上述商铺的具体出租方式分为四类：定向安排、定向招商、定向招标和招投标，针对的商户和收取的商铺费均不相同，具体如下：

A.定向安排：主要是对符合条件的老市场商位使用权人，采取搬迁方式入场，该部分商位可转租可转让，转让次数超过2次（含）以上，租金加收20％。

B.定向招商：主要是为引进“名牌”产品企业、特定行业或特定地区生产企业、外资港澳台资企业，符合条件的企业在招商时享有相应的优惠政策。2004年续租时，国际商贸城一区市场部分四楼和辅房在2002年以招投标方式入场商位，因出台相关政策，续租时把该批商位归入定向招商商位性质。

C.招投标：主要是大批量招商时，因经营时间、税收额度达不到安排性质，经审核取得资格参加招投标，以一定的录标方式取得的入场资格商位；各阶段小批量投标产生的入场资格商位；其商位可转租可转让，在续租时，其租金根据实际情况调整。

D.定向投标：主要是针对国际商贸城五区和篁园服装市场一般品牌的生产企业或代理商，按照两大市场的租金价格体系分别确定标底，经审核取得资格参加招投标，以一定的录标方式取得的入场资格商位。商位可以转租，不允许转让。

（2）市场集团其他专业市场

除市场集团子公司商城集团所经营的主要市场外，市场集团目前还经营着30余个专业市场，分布在义乌市各城乡街道，主要包括副食品市场、义乌国际家居城、义乌装饰城、浙中木材市场等。截至2017年3月31日，市场集团其他主要专业市场基本情况如下：

①副食品市场

副食品市场位于北苑街道城中西路立交桥旁，由市场集团子公司浙江义乌农村经济发展有限公司于2008年建成开业。副食品市场主体建筑地上5层，地下1层，占地面积3.3万平方米，建筑面积14.8万平方米，可出租面积24,868.27平方米，设酒饮料、水果罐头、参茸等高档补品、非定型包装干果炒货、非定型包装糖、杂货、茶叶、调味品食用油及其它副食共八个经营类别、三万余种商品。长期以来，副食品市场经营商铺一直处于供不应求的状态，主体市场出租率保持在100%。

为了促进副食品市场繁荣并拉动当地农业经济发展，副食品市场摊位采取的是以政府指导价为主的定价机制，即以预算成本为基础，并结合市场调研等方式估算出拟续租或新投放商铺的租金价格，形成方案后上报政府有关部门，协调讨论后确定。

副食品市场商铺出租分三类：定向安排、定向招商和招投标两种模式，针对的商户和收取的商位费均不相同。定向安排类主要是为从老市场和当地自营商铺自愿搬迁进入的商户而安排，合同期一般为5年，其商位使用费以政府指导价为准，价格远低于市场价格。定向招商类主要面向特定经营户，一、二楼有部分为老市场搬迁时根据纳税额度给予政策安排；有部分为农业龙头企业根据政策安排，合同期为五年；三楼根据政府特定招商政策，合同期为一年。招投标类针对的商户没有特别要求，合同期一般为2年或5年（3+2）。

②义乌国际家居城

义乌国际家居城一区位于西城路1779号，由市场集团子公司浙江义乌林业开发有限公司于2008年10月建成开业。家居城一区占地面积80亩，总建筑面积16万多平方米，可出租面积102,000平方米，分地上4层、地下2层，主要经营高中低档家具、家居饰品等。商铺出租方式分两类：定向安排和招投标，针对的商户和收取的商铺费均不相同，定向安排类主要是为从老家具市场和当地自营商铺自愿搬迁进入家居城一区的商户安排，其商铺使用费以政府指导价为借鉴标准；招投标类以招投标来计价，合同期均为4年。商位数398个，商铺出租率为85%，租金收取方式为每年收取。

义乌国际家居城二区位于西城路1777号，由市场集团子公司浙江义乌林业开发有限公司于2016年年初建成开业。主要经营瓷砖、灯具、卫浴、墙纸、智能家居、太阳能等众多行业。建筑面积80,000平方米，营业面积38,000平方米，商位数633间，商铺出租率100%，商铺出租为定向安排，定价方式以政府指导定价为主，合同期均为3年，租金收取方式为每年收取。

义乌国际家居城三区位于西城路1777号，家居城三区占地180亩，由市场集团子公司浙江义乌林业开发有限公司于2013年4月开工建设；发行人开始对家居城三区进行了扩建，2014年5月完成建设开业，可出租面积增加至81,000.00平方米。家居城三区主要经营木地板、五金、木楼梯、橱柜厨电、集成吊顶、门类、衣柜、木线等行业。现有商铺1,146个，商铺出租为定向安排，定价方式以政府指导定价为主，合同期3年，商铺出租率100%，租金收取方式为每年收取。

③义乌装饰城

义乌装饰城位于西城路266号，由市场集团子公司浙江义乌林业开发有限公司于1996年建成开业。义乌装饰城总占地78亩，可出租面积26,000平方米，仓储面积5,000平方米，主要经营灯具、装饰门业、木线、木地板、装饰小五金、地毯、墙纸、橱柜、衣柜、装饰玻璃等各类家居装饰材料。义乌装饰城现有商铺数391个，商铺出租为定向安排，定价方式以政府指导定价为主，合同期为1年，商铺出租率100%，租金收取方式为每年收取。

④浙中木材市场

浙中木材市场位于西城路1777号，浙中木材市场占地180亩，由市场集团子公司浙江义乌林业开发有限公司于2000年建成开业；2013年4月，发行人开始对浙中木材市场进行了扩建，2014年5月完成建设开业，可出租面积增加至81,000.00平方米。浙中木材市场主要经营板材、扣板、集成吊顶、装饰小五金、木条子等。现有商铺275个，商铺出租为定向安排，定价方式以政府指导定价为主，合同期1年，商铺出租率100%，租金收取方式为每年收取。

2、商品销售

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人商品销售板块形成的营业收入分别为95,494.64万元、75,704.68万元、76,508.41万元和17,128.71万元，形成毛利润分别为2,255.01万元、1,946.69万元、1,794.58万元和384.86万元。商品销售是发行人重要业务板块之一，在发行人市场经营板块业务不断发展，并在全球确立的小商品贸易中心和小商品创造中心的地位的同时，商品销售业务逐渐发展成为发行人的优势产业之一。

商品销售板块主要载体为市场集团二级子公司浙江义乌中国小商品城贸易有限责任公司和恒风集团二级子公司义乌恒风进出口有限公司，目前外贸规模在义乌市分列第二位和第三位。

（1）商城贸易公司商品销售情况

商城贸易公司成立于1999年，是义乌创办最早、规模最大的专业外贸流通企业之一。商城贸易公司注册资金500万元，商城贸易公司下设27个进出口业务部门，主营各种商品进出口贸易，并提供采购、跟单、收货验货、仓储、运输、报关以及进出口代理、外贸服务咨询等业务；主要经营模式为代理出口。依托商城集团小商品贸易中心和小商品创造中心的地位，商城贸易公司进出口业务取得了快速发展，全年出口货物10,000多个集装箱，销售商品辐射全国以及亚洲、欧洲、美洲以及非洲等180多个国家及地区，经营的主要产品涉及服装、工艺品、纺织品、日用百货、玩具和其它小商品等。

目前商城贸易公司商品销售板块包括出口业务和进口业务，其中出口业务占比超过90%以上，主要出口区域包括有巴西、泰国、阿尔及利亚、肯尼亚、比利时、德国、沙特等国家和地区。在国内外客商中建立了良好的信誉，先后荣获“重合同、守信用”企业、出口创汇先进企业、“AAA”信用企业、海关A类管理企业等荣誉。

盈利模式方面，商品出口销售业务的盈利为赚取每单业务购销差价；进口业务则包括自营进口和代理进口，金额较小，其中自营进口业务通过每单业务一定的购销差价获取利润，代理进口业务则是受国内客户的委托，从国外代理进口部分商品和机器设备等，商城贸易公司按进口额的一定比例收取代理费。

结算模式方面，商城贸易公司的出口业务和进口业务的货款结算方式主要是通过T/T和信用证方式结算，以T/T结算为主。具体结算流程如下：商城贸易公司与外商接洽，按照外商要求提供相应产品样品等，在与外商确认样品及商品价格、购买量以后，商城贸易公司一般要求外商先支付一定比例的保证金，保证金比例根据所选商品类型而定，一般比例范围在20%-40%之间。在外商支付相应保证金后，商城贸易公司进行采购、包装、发货等一系列流程，外商一般在确认收到货物无误后，再将余款支付给商城贸易公司，受出口国所在地域影响，剩余款支付给商城贸易公司所需时间根据一般为2-3周左右。

最近三年及一期，商城贸易公司不存在向单个客户的销售比例超过总额的50%或严重依赖于少数客户的情况，经营情况较为良好。最近三年及一期商城贸易公司主要情况如下：

表3-18：最近三年及一期商城贸易公司商品销售业务进出口结构情况

单位：万元、%

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表3-19：最近三年及一期商城贸易公司商品销售业务进出口产品情况

单位：万元、%

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表3-20：最近三年及一期商城贸易公司前5名供应商情况

单位：万元、%

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表3-21：最近三年及一期商城贸易公司前5名销售客户情况

单位：万元、%

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（2）恒风进出口公司商品销售情况

恒风进出口公司成立于2004年，注册资金200万元，主要经营货物进出口。经过多年发展，目前恒风进出口公司的外贸规模在义乌市稳居第三位，并与义乌市内规模较大的国有外贸经营企业均已建立起长期稳定的客户关系。

恒风进出口公司商品销售业务规模相对较小，全部为外贸业务，分为自营和代理两种经营模式。外贸自营业务由恒风进出口公司向国内供货商收购商品，后向国外客户出口商品，商品以高端服装为主，上游供货商以浙江省的纺织厂为主，主要出口国包括巴西、意大利、智利等；代理业务由恒风进出口公司接受国内出口供货商的委托，作为其代理人与国外客户签订出口合同，按一定比例向国内供货商收取代理费。代理业务对贸易风险控制较严，一般要求国外客户货款全到后发货，且恒风进出口公司在签订出口合同时确定汇率区间，出现汇率风险时由国内供货商与国外客户共同承担。

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，恒风进出口公司不存在向单个客户的销售比例超过总额的50%或严重依赖于少数客户的情况，经营情况较为良好。2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，恒风进出口公司主要情况如下：

表3-22：最近三年及一期恒风进出口公司商品销售业务产品情况

单位：万元、%

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表3-23：最近三年及一期恒风进出口公司前5名供应商情况

单位：万元、%

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表3-24：最近三年及一期恒风进出口公司前5名销售客户情况

单位：万元、%

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3、交通客运

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人交通客运板块形成的营业收入分别为68,461.60万元、55,214.77万元、44,223.60万元和9,072.46万元，形成的毛利润分别为-5,434.61万元、-21,716.31万元、-29,039.16万元和-8,005.96万元。

交通客运是发行人的核心业务板块之一，主要承载实体为恒风集团控股的浙江恒风交通运输股份有限公司，发行人间接持有恒风交运61.81%的股份。恒风交运成立于2001年12月，注册资本8,600万元，主要经营城乡公交客运、出租客运、长途客运、客运场站、货运代理、城乡物流、旅游、汽车维修等业务。恒风交运具有客运一级经营资质，连续5年跻身中国交通企业百强单位，先后被评为全国信息化工作先进单位、全国交通企业文化建设优秀单位、全国交通行业文明单位、全国模范职工之家。

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人交通客运板块营业收入情况如下表所示：

表3-25：最近三年及一期发行人交通客运板块营业收入情况

单位：万元、%

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（1）公交运营

发行人城乡公交业务包括义乌市城区及城乡间的公交客运服务，主要由恒风交运下属公共交通分公司运营。截至2017年3月31日，公共交通分公司拥有城区客运班线及城乡客运班线共165条，线路总长2,476.40公里，总车辆数1,291辆。

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，城乡公交业务分别产生收入17,950.27万元、16,692.19万元、14,112.74万元和3,038.69万元。最近三年及一期公交运营业务主要经营情况如下表：

表3-26：最近三年及一期发行人公交运营业务经营情况

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此外，由于城市公交行业由于其公益性质普遍承担着政策性亏损，对财政补贴有较大依赖。2010年11月，根据义乌市政府下发的《义乌市人民政府关于义乌市城乡公交一体化改革的实施意见》（义政发[2010]102号），义乌市开始实施城乡公交一体化改革，实行城乡公交1.5元一票制、农村支线1元一票制的城乡一体公交票价，使得义乌市公交行业盈利能力下降。但同时，义乌市政府对公交行业的补贴力度也明显加强，该文件将义乌市公共交通纳入市政府公共财政体系，义乌市政府对低票价、各种票价优惠等政策性因素造成公交企业的亏损进行补足，并保证企业的合理利润，同时义乌市政府将委托会计师事务所对各年度义乌市公交企业实施城乡公交一体化政府补贴情况进行专项审计，但对补贴期限未作出明确限定。2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人城乡公交行业分别获得政府补贴12,637.78万元、23,281.29万元、25,775.97万元和3,800.00万元，具体情况如下：

表3-27：最近三年及一期城乡公交业务公交补贴情况

单位：万元

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（2）出租客运

发行人出租客运业务由恒风交运下属汽车出租分公司和义乌市联运有限公司负责运营，分别取得浙交管许可金字330704000244号和浙交运管许可金字330704091007号道路运输经营许可证。截至2017年3月31日，汽车出租分公司和义乌市联运有限公司共拥有营运出租车297辆，目前义乌市共有出租车公司11家，汽车出租分公司和义乌市联运有限公司市场份额约占18.89%左右。

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人出租客运业务分别产生收入3,118.66万元、4,145.24万元、1,049.55万元和251.98万元。

（3）长途客运

发行人长途客运业务主要由恒风交运下属义乌市恒风长途客运有限公司负责运营，2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月发行人长途客运分别实现收入31,858.94万元、26,079.94万元、19,963.90万元和4,027.65万元。受宏观经济下行影响，近年义乌市客流量逐年下降，加之高速铁路线路逐步增加，居民出行方式选择增多，致使近年发行人长途客运业务收入逐年下滑。

义乌市恒风长途客运有限公司成立于2010年10月30日，经营范围：一般经营项目为客运，具体有县内班车客运、县际班车客运、市际班车客运、省际班车客运。截至2017年3月31日，恒风长运共有营运线路128条，营运车辆188辆；其中责任制考核线路110条，责任制考核车辆130辆。恒风长运客运网络遍布18个省市自治区，其中主要营运线路包括义乌至杭州、宁波、温州等。截至2017年3月31日，恒风长运主要长途客运线路情况如下：

表3-28：截至2017年3月31日发行人主要长途客运线路情况

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关于发行人长途客运业务模式方面，发行人长途客运业务分为自营和责任制考核经营两种模式：

①自营模式

自营模式由恒风长运购置车辆、招聘司乘人员并统一培训。司乘人员为恒风长运合同制员工，与恒风长运签订用工协议，并由恒风长运支付工资薪酬。班车所有收入均由恒风长运所有，所产生的成本支出均由恒风长运承担。

②责任制考核经营模式

责任制考核经营模式由恒风长运采购车辆，并确定经营者。经营合同期限新增班车首签合同为三年，已有班车合同为一年一签。经营者向恒风长运交纳责任制考核指标款及经营风险保证金后，由经营者自负盈亏。责任制考核指标款包括预期上交利润、车辆折旧费和资金占用费，根据车辆及经营者实际情况确定。经营风险保证金按地内班车不低于15万元、跨地班车不低于20万元、跨省班车不低于25万元的标准收取。恒风长运对责任制考核班车的经营行为、安全生产、服务质量、各项费用缴纳等情况进行信誉考核。考核不达标者长途客运公司将不再与其续签经营合同或立即终止其经营合同。

（4）客运场站经营

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月发行人客运场站经营分别实现收入5,829.90万元、5,427.02万元、3,991.66万元和790.96万元。发行人客运场站业务主要由恒风交运负责运营，截至2017年3月31日，发行人拥有六个客运场站，分别为站前站、江东客运站、南方客运站、机场客运站、国际商贸城长途客运中心和佛堂客运站，其中国际商贸城长途客运中心于2014年初竣工，目前已投入运营。

经营模式上，发行人对停靠客运站的其他营运公司车辆收取代理费、站务费和停站管理费用。2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人客运场站客运周转量情况如下表所示：

表3-29：最近三年及一期发行人客运场站客运周转量情况

单位：万人·公里

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（5）其他

发行人其他交通运输业务主要包括汽车检测业务、二手车交易服务、停车业务等。

①汽车检测业务

发行人的汽车检修检测业务由义乌市恒风汽车综合性能检测有限公司负责经营。恒风检测是由恒风集团与浙江恒风集团工会持股共同投资设立，注册资本200万元，其中恒风集团持股89%；经营业务主要是机动车维修质量检验经营，同时承担义乌市部分公安年审业务、环保尾气排放检测业务，兼管培训中心业务及部分第三产业业务。汽车的检测业务收入主要来源于交通综合性能检测收入、洗车收入、公安汽车年审检测收入和环保尾气排放检测收入。

②二手车交易服务

发行人的二手车交易业务由义乌市恒风二手车市场开发有限公司负责经营，主要业务涉及二手车市场开发、建设、经营管理、会展服务。二手车市场是由义乌市恒风汽车城开发有限公司、义乌市宝丰旧机动车经营有限公司和金华市宝丰拍卖有限公司共同投资设立，注册资本100万元，其中义乌市恒风汽车城开发有限公司控股50%，义乌市宝丰旧机动车经营有限公司控股40%，金华市宝丰拍卖有限公司控股10%。其中，二手车交易市场有A区商位60间，B区商位26间，办公区综合楼面积6,000平方米，共有来自金华及周边地区的80家二手车经纪公司驻场经营。经营模式上，二手车交易服务的主要营业收入来源于二手车商位租赁，二手车交易服务费，以及办公综合楼的房屋出租产生的收入。

③停车业务

发行人的停车业务主要由义乌市恒风汽车服务有限公司之子公司义乌市恒风汽车服务有限公司站前分公司负责经营，主营业务为停车场服务。汽服公司共有6个大型停车场，其中义乌市火车站有4个停车场，国际商贸城1个停车场，老宾王客运站1个停车场。其中，火车站站前智能停车场是义乌市火车站铁路客运交通枢纽工程配套设施，市重点工程。停车场可提供手机APP车位预约、二维码停车应用、车牌自动识别收费、场内ATM机自助缴费、移动终端收费等功能。火车站1号停车场可提供267个停车位，2号停车场可提供583个停车位，3号停车场可提供700个停车位，4号停车场可提供750个停车位。商贸站停车场可提供328个停车位。老宾王停车场可提供480个停车位。

4、仓储物流

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人仓储物流板块形成的营业收入分别为14,336.96万元、15,098.34万元、16,734.17万元和3,954.89万元，形成的毛利润分别为2,387.37万元、2,886.28万元、3,975.81万元和85.29万元。

仓储物流板块是发行人九大重点业务板块之一，主要承载实体为陆港集团。陆港集团是中国物流与采购联合会评定的中国物流企业最高级别的5A物流企业，是交通部道路货运二级资质企业，其物流场站被国家交通运输部和浙江省政府共同确定为重点扶持物流园区，也是浙江省交通运输厅确定为重点扶持物流基地。陆港集团目前经营管理义乌内陆口岸场站一期、江东货运市场、江北下朱货运场等物流场站，同时义乌内陆口岸二期也已进入试运行阶段。

陆港集团经营管理的物流场站集聚了300多家从事国内物流业务的企业，拥有方便、快捷、安全、价廉的全国覆盖的物流网络，是全省四大物流主枢纽之一，截至2017年3月31日，发行人各物流场站基本情况如下。

表3-30：截至2017年3月31日发行人主要物流场站概况

单位：平方米，万吨

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表3-31：截至2017年3月31日发行人在建物流场站

单位：万元

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总体来看，发行人建设运营的义乌内陆口岸场站项目在义乌市经济发展中将发挥重要功能，未来随着内陆口岸场站一期项目的完善以及内陆口岸场站二期项目投入运营，发行人的仓储物流收入将进一步提高，仓储物流业务也将成为发行人未来发展的重点方向。

5、水务板块

2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人水务板块分别形成营业收入47,742.42万元、47,017.03万元、51,623.11万元和11,389.94万元，分别形成毛利润11,470.17万元、8,577.89万元、4,128.42万元和657.15万元。

水务板块主要承载实体为水务集团。水务集团是义乌市范围内主要的自来城市水务经营主体，经营业务包括供水业务、污水处理及水务工程三大板块。

表3-32：最近三年及一期发行人水务板块经营情况

单位：万元

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（1）供水业务

供水业务是水务集团最为传统的业务，也是水务集团最为核心的业务。2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人供水业务分别实现收入25,742.07万元、26,758.22万元、30,096.10万元和6,352.34万元。

经过多年经营建设，水务集团通过各水厂之间管网互联，基本形成了以主城区为核心，覆盖城西区块，并逐步向城北区块辐射的供水网络格局。供水范围方面，城区范围供水面积260平方公里，用水人口147万；同时完成规划范围内应供水农村的92.18%，为块状供水的478个行政村中441个行政村通上了自来水。2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月，发行人供水业务发展良好，主要指标如下表所示：

表3-33：最近三年及一期发行人供水业务主要指标

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①供水能力及水厂分布

截至2017年3月31日，发行人经营有义驾山、城北、上溪、苏溪、义南、卫星、强胜等7个水厂，供水范围涉及义乌主城区、城西及城北区域，供水能力达到48万吨/日。同时，为提高供水能力，满足义乌市生活、生产用水需要，发行人正在筹建江东水厂，目前已取得可研批复（浙发改投资[2013]1076号）、用地预审意见（浙土资预[2013]135号）等项目合法性文件。江东水厂位于义乌市环城南路南侧，青口调节水池西侧，规划供水能力达18万吨/日，总投资2.59亿元，建设期为2年，2014年完成投资0.26亿元，2015年完成投资0.87亿元，2016年完成投资1.46亿元。目前江东水厂建筑安装工程已基本完工，并在进行扫尾工作，预计2017年可正式投入使用。

截至2017年3月31日，发行人水厂主要情况如下表：

表3-34：截至2017年3月31日发行人水厂情况

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②供水设施及供水效率

义乌市城区自上世纪60年代开始铺设供水管网，以后逐年增加。近年来，随着义乌市经济的快速发展以及城市规模的不断扩大，供水管网基本形成了以主城区为中心、覆盖义西、义北的供水网络格局。

截至2017年3月31日，发行人所运营管理的供水管网总长1,714.8公里，其中DN300以上的主干网531公里，阀门10,520座。为了提高管网输送效率，提升供水保障能力以及供水效率，发行人投入大量的资金用于区域内供水管网的改造和建设，2014-2016年合计新建、改造供水管网482.9公里，用于供水管网改造建设的金额分别为9,552.8万元、11,552.74万元和8,275万元，管网维护费用分别为226.13万元、311万元和223.2万元。

从供水产销差率来看，2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月发行人供水产销差率分别为13.24%、13.98%、13.98%和14.48%，明显优于建设部规定的行业平均先进水平，经营情况较为良好。

③供水销水及用户情况

在售水方面，发行人供水用户特征与义乌市经济特征基本一致，其中居民用水及经营性用水占比较大。发行人2014年度、2015年度、2016年度和2017年1-3月售水情况如下表所示：

（下转28版）