中海策略精选灵活配置混合型证券投资基金
2018年9月30日
基金管理人:中海基金管理有限公司
基金托管人:上海浦东发展银行股份有限公司
报告送出日期:2018年10月24日
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2018年10月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2018年7月1日起至9月30日止。
§2基金产品概况
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§3主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标
单位:人民币元
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注1:本期指2018年7月1日至2018年9月30日,上述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用(例如,申购、赎回费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
注2:本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2基金净值表现
3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
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3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
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§4管理人报告
4.1基金经理(或基金经理小组)简介
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注 1:上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
注 2:证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
基金管理人在报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、《基金合同》的规定,勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益,不存在损害基金份额持有人利益的行为,不存在违法违规或未履行基金合同承诺。
4.3公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及公司相关制度,公司从研究、投资、交易、风险管理事后分析等环节,对股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动的全程公平交易进行了明确约定。公司通过制定研究、交易等相关制度,要求公司各组合研究成果共享,投资交易指令统一下达至交易室,由交易室通过启用公平交易模块并具体执行相关交易,使公平交易制度中要求的时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡得以落实;同时,根据公司制度,通过系统禁止公司组合之间(除指数组合外)的同日反向交易。对于发生在银行间市场的债券买卖交易及交易所市场的大宗交易,由公司对相关交易价格进行事前审核,风控的事前介入有效防范了可能出现的非公平交易行为。
本报告期,公司对不同组合不同时间段的同向交易价差进行了溢价率样本的采集,进行了相关的假设检验,对于相关溢价金额对组合收益率的贡献进行了重要性分析,并针对交易占优次数进行了时间序列分析。多维度的公平交易监控指标使公平交易事后分析更全面、有效。
本报告期,公司根据制度要求,对不同组合不同时间段的反向交易进行了统计分析,对于出现的公司制度中规定的异常交易,均要求相关当事人和审批人按照公司制度要求予以留痕。
4.3.2异常交易行为的专项说明
本报告期内,所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量不存在超过该证券当日成交量的5%的情况,对于一级市场证券申购、二级市场证券交易中出现的可能导致不公平交易和利益输送的重大异常交易情况,公司均根据制度规定要求组合经理提供相关情况说明予以留痕。
4.4报告期内基金投资策略和运作分析
三季度全季经济数据整体比较平稳。季内物价数据中CPI同比数据逐季抬升,总体仍保持温和水平。市场对物价水平上升的担忧有所增加。金融数据中逐月新增信贷数据平稳,货币M2和M1增速偏低,显示全社会信用扩张力度较弱。
中美贸易争端持续升级,国际政治经济博弈环境剧烈波动,对金融市场将产生持续影响。美联储于本季度宣布继续调升基准利率,央行下调金融机构存款准备金率释放流动性以应对。
金融市场上,在监管部门持续关注下,流动性持续温和宽松。全球贸易争端升级大背景下,经济增长预期回落,避险情绪上升。央行与美联储货币政策脱钩后,人民币贬值压力增大。货币政策目标对于经济稳定更加关注,物价回升预期有所提升的大背景下,债券市场利率债收益率区间波动。股票市场整体表现欠佳。
季度内整体操作平稳,债券资产以短期信用品种为配置方向。股票资产保持中性仓位,以国产软件,消费、金融等行业为主要配置方向。
4.5报告期内基金的业绩表现
截至2018年9月30日,本基金份额净值0.9557元(累计净值1.3265元)。报告期内本基金净值增长率为-2.86%,低于业绩比较基准3.31个百分点。
4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本报告期内,本基金于2018年7月1日至2018年9月3日出现超过连续二十个工作日基金资产净值低于五千万元的情形。
§5投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
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5.2报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
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5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
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5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合
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5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
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5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注:本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注:本基金本报告期末未持有权证。
5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
注:本基金本报告期末未持有股指期货合约。
5.9.2本基金投资股指期货的投资政策
根据基金合同规定,本基金不参与股指期货交易。
5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1本期国债期货投资政策
根据基金合同规定,本基金不参与国债期货交易。
5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注:本基金本报告期末未持有国债期货合约。
5.10.3本期国债期货投资评价
根据基金合同规定,本基金不参与国债期货交易。
5.11投资组合报告附注
5.11.1报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体除蓝色光标收到监管部门警示函、关注函外,其他发行主体未出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
蓝色光标于2017年10月17日发布《北京蓝色光标品牌管理顾问有限公司关于收到中国证券监督管理委员会北京监管局警示函的公告》,具体内容如下:公司于2015年12月18日公开发行了14亿元可转换公司债券。经查,该债券募集资金使用中涉及的“蓝色天幕全球机场联播媒体网络模块”项目及“电商综合服务平台”项目已超过1年未使用募集资金,募集资金投资项目实际投资进度与投资计划存在差异,公司未解释具体原因并进行披露,违反了《上市公司信息披露管理办法》(中国证券监督管理委员会令第40号)第二条“信息披露义务人应当真实、准确、完整、及时地披露信息,不得有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏”的规定。根据《上市公司信息披露管理办法》(中国证券监督管理委员会令第40号)第五十九条的规定,对公司采取出具警示函的监管措施。公司应及时解释并披露募集资金投资项目实际投资进度与投资计划存在差异的具体原因及后续应采取的措施。
蓝色光标于2018年3月29日收到深交所创业板公司管理部《关于对北京蓝色光标品牌管理顾问有限公司的关注函》,要求公司就关于2018年3月20日至22日举行的路演活动的相关事项进行说明并予以充分披露:1、关于“目前蓝色光标基于数据科技的业务收入占比已经超过80%,超过20%的创意已经实现由自主研发的智能服务机器人完成”的相关情况。2、关于《投资者关系活动记录表》显示的“公司近期增资的深圳众赢具备金融科技研发等核心能力,是拉卡拉互联网小贷以及多家银行互联网信用贷款的支持商,并在过去三年利用自主研发系统和算法模型实际放贷超过1000亿元人民币,在金融科技业界处于领先地位”的相关情况。3、关于“未来将与公司第一大股东西藏考拉科技发展有限公司(以下简称“考拉科技”)携手在大数据、智能算法、云计算、服务机器人、区块链等方面展开深度合作”的相关情况。4、关于公司拟任董事孙陶然(曾于2016年3月辞去公司董事职位),是考拉科技、拉卡拉支付股份有限公司(以下简称“拉卡拉”)等企业的法定代表人,分别持有考拉科技、拉卡拉、公司33%、7.674%、3.76%股权,核实说明孙陶然担任法定代表人的上述企业所经营的业务,以及其本人投资的其他业务,与公司目前或计划经营的业务是否存在同业竞争,并请保荐机构发表明确核查意见;以及按照《创业板上市公司规范运作指引》第3.2.10条的规定,履行相关信息披露义务。
本基金投资该上市公司的决策流程符合本基金管理人投资管理制度的相关规定。本基金管理人的投研团队对该上市公司受处罚事件进行了及时分析和跟踪研究,认为该事件对该公司投资价值未产生实质性影响。
5.11.2
报告期内本基金投资的前十名股票中没有在基金合同规定备选股票库之外的股票。
5.11.3其他资产构成
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5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
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5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
本基金由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6开放式基金份额变动
单位:份
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§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1基金管理人持有本基金份额变动情况
注:本报告期内,基金管理人未持有本基金。
7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
注:本报告期内,基金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8备查文件目录
8.1备查文件目录
1、中国证监会批准募集中海安鑫保本混合型证券投资基金的文件
2、中海安鑫保本混合型证券投资基金基金合同、中海策略精选灵活配置混合型证券投资基金合同
3、中海安鑫保本混合型证券投资基金托管协议、中海策略精选灵活配置混合型证券投资基金托管协议
4、中海安鑫保本混合型证券投资基金、中海策略精选灵活配置混合型证券投资基金财务报表及报表附注
5、报告期内在指定报刊上披露的各项公告
8.2存放地点
上海市浦东新区银城中路68号2905-2908室及30层
8.3查阅方式
投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人中海基金管理有限公司。
咨询电话:(021)38789788或400-888-9788
公司网址:http://www.zhfund.com
中海基金管理有限公司
2018年10月24日
2018年第三季度报告