2006年第四季度报告

　　一、重要提示

　　基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2007年1月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

　　基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

　　本报告期为2006年10月1日起至12月31日止。本报告中的财务资料未经审计。

　　二、基金产品概况

　　三、主要财务指标和基金净值表现

　　（一）主要财务指标

　　所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

　　（二）本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

　　（三）自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准的变动的比较

　　海富通回报累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图

　　（2006年5月25日至2006年12月31日）

　　注： 1、按照本基金合同规定，本基金建仓期为基金合同生效之日起六个月。建仓期满至今，本基金投资组合均达到本基金合同第十二条（二）、（七）规定的比例限制及本基金投资组合的比例范围。

　　2、自2006年9月起，由蒋征先生担任本基金基金经理，郑拓先生不再担任本基金基金经理。

　　四、管理人报告

　　1、基金经理简介

　　蒋征先生，基金经理，工商管理硕士，持有基金从业人员资格证书，证券从业年限9年。历任中国保险信托投资公司业务经理，嘉实基金管理有限公司丰和证券投资基金基金经理助理、泰和证券投资基金基金经理，华夏基金管理有限公司华夏大盘精选基金基金经理、基金兴安基金经理。2006年6月加入海富通基金管理有限公司，2006年9月起担任本基金基金经理。

　　邵佳民先生，基金经理，硕士学位，持有基金从业人员资格证书。历任海通证券公司固定收益部债券业务助理、债券销售主管、债券分析师、债券投资部经理，海富通基金管理有限公司固定收益分析师。2005年1月至今担任海富通货币市场基金基金经理，2006年5月起至今兼任海富通强化回报基金基金经理。

　　本基金的历任基金经理为郑拓,任职时间为2006年5月至2006年9月。

　　2、报告期内本基金运作的遵规守信情况说明

　　本报告期内，本基金管理人认真遵循《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规则、《海富通强化回报混合型证券投资基金基金合同》、《海富通强化回报混合型证券投资基金基金招募说明书》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金资产，没有发生损害基金份额持有人利益的行为。

　　3、报告期内的业绩表现和投资策略

　　（1）行情回顾及运作分析

　　二零零六年第四季度，中国的A股市场结束了3个月的横向整理，在银行、地产等大市值股票的带领下，展开了一波迅猛的上涨行情，不断创出历史新高。A股市场在国民经济和金融体系中的地位空前提高，市场的投资价值获得了国内和国际投资者的普遍认可，越来越多的投资者将参与到这个市场中。在三季度已经基本建仓完毕的海富通强化回报基金，基本维持了原有持仓，并进一步增加了银行、券商等金融资产的配置。

　　（2）本基金业绩表现

　　截止本报告期末，本基金份额净值为1.125元，累计份额净值为1.318元。报告期内，基金净值增长了31.21%，而同期基金业绩比较基准上升0.92%，基金净值跑赢业绩比较基准30.29%。

　　（3）市场展望和投资策略

　　虽然经过了2006年的大幅上涨，中国A股市场还是维持在基本合理的整体估值水平。在上市公司盈利继续增长、人民币持续升值和市场制度的不断创新的背景下，我们依然看好A股市场的长期前景。我们认为2007年的市场将比2006年更多的体现波动性和复杂性，市场的收益率将有所下降。同时，新的投资产品的不断推出，将带来更多样化的盈利机会。我们将继续根据不同资产类的风险收益的比较，采用相对灵活的资产配置策略，对基金资产进行管理。

　　五、投资组合报告

　　（一）报告期末基金资产组合情况

　　（二）报告期末按行业分类的股票投资组合

　　（三）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细

　　（四）报告期末按券种分类的债券投资组合

　　（五）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细

　　（六）基金在报告期内的权证投资明细

　　（七）投资组合报告附注

　　1、报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查，没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的证券。

　　2、基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。

　　3、报告期内基金没有投资资产支持证券。

　　4、基金的其他资产构成

　　单位：元

　　5、报告期末基金持有的处于转股期的可转换债券明细

　　无。

　　6、本基金管理人未运用自有资金投资本基金。

　　六、开放式基金份额变动

　　单位：份

　　七、备查文件目录

　　（一）备查文件目录

　　1. 中国证监会批准设立海富通强化回报混合型证券投资基金的文件

　　2. 海富通强化回报混合型证券投资基金基金合同

　　3. 海富通强化回报混合型证券投资基金招募说明书

　　4. 海富通强化回报混合型证券投资基金托管协议

　　5. 中国证监会批准设立海富通基金管理有限公司的文件

　　6. 报告期内海富通强化回报混合型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告

　　（二）存放地点

　　上海市浦东新区世纪大道88号金茂大厦37楼本基金管理人办公地址。

　　（三）查阅方式

　　投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅。

　　投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人海富通基金管理有限公司。

　　客户服务中心电话：021-38784858；40088-40099

　　公司网址：www.hftfund.com

　　海富通基金管理有限公司

　　二○○七年一月二十日