2006年度报告摘要

　　§1 重要提示

　　1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于http://www.sse.com.cn。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

　　1.2因工作原因，于新兴委托刘兴亮、侯健委托高贵超、刘昌俊委托金永静、王克岳委托宋文清、董娟委托高德柱，出席第三届董事会第十二次会议并代为行使表决权。

　　1.3 中磊会计师事务所有限责任公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

　　1.4 公司负责人董事长刘兴亮，主管会计工作负责人总经理金永静，会计机构负责人财务部经理张培强声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。

　　§2 公司基本情况简介

　　2.1 基本情况简介

　　2.2 联系人和联系方式

　　§3 会计数据和财务指标摘要

　　3.1 主要会计数据

　　单位:元 币种:人民币

　　3.2 主要财务指标

　　单位:元

　　扣除非经常性损益项目

　　√适用 □不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　3.3 国内外会计准则差异

　　□适用 √不适用

　　§4 股本变动及股东情况

　　4.1 股份变动情况表

　　单位:股

　　4.2 股东数量和持股情况

　　单位:股

　　4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

　　4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

　　□适用√不适用

　　4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

　　(1)法人控股股东情况

　　控股股东名称：中国铝业股份有限公司

　　法人代表：肖亚庆

　　注册资本：11,049,876,153元

　　成立日期：2001年9月10日

　　主要经营业务或管理活动：铝土矿、石灰石矿的勘探、开采；铝、镁矿产品、冶炼产品、加工产品、碳素制品及相关有色金属产品的生产、销售；从事勘探设计、工程建设总承包、建筑安装；机械设备制造；相关技术开发、技术服务。

　　(2)法人实际控制人情况

　　实际控制人名称：中国铝业公司

　　法人代表：肖亚庆

　　注册资本：11,380,000,000元

　　成立日期：2001年2月21日

　　主要经营业务或管理活动：国有资产的投资、经营管理；铝、镁矿产资源的勘查、开发；铝、镁矿产品、冶炼产品、加工产品、碳素制品及相关有色金属产品的生产、销售；从事勘察设计、工程建设总承包、建筑安装；矿产品开发和加工；设备制造；技术开发、技术服务；自营和代理各类商品及技术的进出口业务（国家限制公司经营或禁止进出口的商品及技术除外）；经营进料加工和“三来一补”业务；经营对销贸易和转口贸易；承包境外有色金属行业工程和境内国际招标工程；承包上述境外工程的勘测、咨询、设计和监理项目；上述境外工程所需的设备、材料出口；对外派遣实施上述境外工程所需的劳务人员。

　　4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

　　§5 董事、监事和高级管理人员

　　5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

　　单位:股 币种:人民币

　　§6 董事会报告

　　6.1 管理层讨论与分析

　　公司报告期内经营活动总体状况的简要分析：

　　2006年，是氧化铝价格起伏较大的一年，公司在上半年抢抓氧化铝市价高位机遇，扩产促销，全年氧化铝产销量创历史新高；针对下半年氧化铝市价的几度下滑，公司积极应对市场变化，灵活运用营销政策，努力拓展氧化铝长单销量，大大减少了氧化铝市场带来的不利影响；同时紧紧围绕降本增效主线，以全面预算管理为手段，以ERP系统全面完善及404内部控制制度的实施为契机，创新管理、科学发展、自我加压、锐意进取，增强了公司核心竞争力，为跻身现代化管理企业行列奠定了基础；技改项目的顺利启用，产品结构有效调整，宏观战略有序规划管理水平进一步提升，抗风险能力进一步增强，为公司稳步发展创造了有利条件。公司全年生产全部氧化铝128.43万吨，同比增长8.83%，化学品氧化铝实物量完成39.68万吨，同比增长1.54%，生产全部电解铝12.57万吨，同比增长25.20%。实现销售收入60.81亿元，同比增长27.20%，税前利润14.98亿元，同比增长22.31%，净利润10.4亿元，每股收益1.5476元，同比增长19.60%，每股经营现金流量净额为0.5748元，同比减少57.06%。

　　一、报告期内公司经营情况回顾

　　1、主营业务收入、主营业务利润、净利润的变化情况

　　主营业务收入、利润比上年同期增长主要原因是产品销量增加和价格上涨影响。

　　2、主营业务以及经营状况

　　（1）按行业划分

　　（2）按产品划分

　　（3）主营业务收入占10%以上产品利润情况

　　（4）按地区划分

　　（5）主要产品占国内产量情况

　　（6）前五名采购和销售客户情况

　　3、公司资产构成变化情况

　　公司2006年货币资金占总资产的比例较2005年下降13.29%，主要是本期增加固定资产投资，减少银行借款的影响。存货占总资产的比例较2005年上升2.08%，主要是为保证公司生产经营需要，增加了铝矿石等原材料储备。在建工程占总资产的比例较2005年上升5.49%，主要原因是为提高公司长期持续发展的能力，本期加大了固定资产投资的影响。短期借款占总资产的比例下降3.52%，主要原因是为减少费用支出，偿还部分到期借款。应付账款占总资产的比例较2005年上升2.15%，主要为本期固定资产投资项目增加，应付工程款增加较多。未分配利润占总资产的比例较2005年增加7.22%，主要为本期新增利润影响。

　　4、费用和所得税情况

　　（1）营业费用比上年同期减少6.24%，主要原因为单位运输费、包装费用的下降，使总运输费、包装费用减少。

　　（2）管理费用比上年同期增加7.27%，主要原因是工资性费用增加。

　　（3）财务费用比上年同期减少69.98%，主要是借款总额减少、存款增加。

　　（4）所得税比上年同期增加28.41%，主要是公司实现的税前利润较上年同期增加。

　　5、现金流量情况分析

　　2006年公司经营活动产生的现金流量净额为38628.24万元，同比减少51334.39万元，减少57.06%，主要原因是本期原材物料价格较上年大幅度增加，使原材料采购成本增加较多。同时，为保证公司生产经营需要，增加了部分原材料储备。

　　公司2006年投资活动产生的现金净支出为50312.09万元，较上年增加37441.83万元，为公司为提高长期持续发展的能力，增加固定资产投资的原因。

　　公司2006年筹资活动产生的现金净支出为39995.20万元，较上年增加8412.57万元，主要原因为多偿还借款1.42亿元。

　　6、销售、人员、设备利用情况

　　公司主要产品均采取合同（订单）销售为主，零售为辅的销售方式。

　　2006年上半年氧化铝资源相对紧张，产品供不应求，销售情况良好。下半年随着国际市场氧化铝产品价格的下跌，国内氧化铝价格也随之下跌，但公司及时采取措施，保证了产销平衡。产品无积压情况。电解铝市场虽供大于求，但公司积极调整产品结构，加大了铝合金市场的销售与开发，实现了产销平衡。

　　当前公司的员工队伍稳定，主要技术人员无流失现象。

　　公司积极推进以点检制为核心的设备管理模式，以计划检修与状态检修相结合，提高设备的利用率。

　　7、主要控股公司的经营情况

　　山东山铝电子技术有限公司注册资本人民币2000万元，其中山东铝业股份有限公司投资1500万元，占75%，北京清华文通海技术开发公司以专有技术入股500万元，占25%。公司主要从事集成电路卡（IC）制作，及其系列读写设备研发、生产、销售、应用系统软硬件的安装与调试。通过PHILIPS、ISSI公司定点芯片封装企业认证和中国信息产业部身份证定点封装企业认证。2004年被山东省科学技术厅认定为高新技术企业。2006年加工各种模块7200万个，同比增加3950万个，增长121.54%；实现主营业务收入4209.29万元，主营业务利润 1055.35万元；净利润647.61万元，同比增长747.61万元。

　　二、对公司未来发展的展望

　　1、主要生产经营目标

　　公司2007年计划生产全部氧化铝145.5万吨，其中化学品氧化铝41.96万吨。生产电解铝7.5万吨，再生铝7万吨。

　　2、公司实现2007年的经营目标所采取的措施

　　(1) 以降本增效为核心，落实各项措施，努力降低消耗、优化指标，提高经济效益，提高产品竞争能力。

　　(2) 精心组织生产，抓好产、供、销、运各环节的平衡，保证整体经济运行的协调稳定。

　　(3) 正确面对市场，进一步提高产品质量和服务质量，满足用户需求。

　　(4) 全面推行标准量化管理，提高整体管理水平

　　(5) 抓好科技开发项目和技改项目的实施，为企业快速发展提供保证

　　(6) 抓好安全生产和环境治理，实现安全文明生产

　　三、公司执行新企业会计准则后，公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响情况

　　1、关于2007年1月1日新准则首次执行日现行会计准则和新准则股东权益的差异的分析：

　　根据财政部2006年2月15日发布的财会[2006]3号《关于印发〈企业会计准则第1号—存货〉等38项具体准则的通知》的规定，公司应于2007年1月1日起执行新会计准则。公司目前依据财政部新会计准则规定已经辨别认定的2007年1月1日首次执行日现行会计准则与新准则的差异情况如下：

　　（1）所得税

　　公司根据现行的会计政策计提了长期投资减值准备、坏账准备、固定资产减值准备等。按照新会计准则的规定，应将资产账面价值小于资产计税基础的差额计算递延所得税资产，由此增加了2007年1月1日留存收益27,989,588.06元。

　　（2）少数股东权益

　　公司2006年12月31日按现行会计准则编制的合并资产负债表中子公司少数股东权益为2,902,539.67元，按照新会计准则的规定应当列入股东权益，由此增加2007年1月1日股东权益2,902,539.67元。

　　2、执行新会计准则后可能发生额会计政策、会计估计变更及其对公司财务状况和经营成果的影响：

　　（1）长期股权投资

　　根据《企业会计准则第6号—长期股权投资》的规定，公司将现行会计政策下对子公司采用权益法核算变更为采用成本法核算，在编制合并财务报表时按照权益法进行调整。此项政策变化将减少子公司经营盈亏对公司当期投资收益的影响，但是不影响公司合并财务报表。

　　（2）所得税

　　根据《企业会计准则第18号—所得税》的规定，公司将现行会计政策下所得税的会计处理方法—应付税款法变更为采用资产负债基础下的纳税影响会计法。此项政策变化将会影响公司当期会计所得税费用，从而影响公司的利润和股东权益。

　　（3）合并财务报表

　　根据《企业会计准则第33号—合并财务报表》的规定，公司将现行会计政策下合并财务报表中少数股东权益单独列示，变更为在合并资产负债表中股东权益项目下以"少数股东权益"项目列示。此项政策变化将会影响公司的股东权益。

　　3、上述差异事项和影响事项可能因财政部对新会计准则的进一步讲解而进行调整。

　　6.1.1 执行新企业会计准则后，公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响情况

　　□适用√不适用

　　6.2 主营业务分行业、产品情况表

　　请见前述6.1

　　6.3 主营业务分地区情况

　　请见前述6.1

　　6.4 募集资金使用情况

　　□适用√不适用

　　变更项目情况

　　□适用√不适用

　　6.5 非募集资金项目情况

　　√适用□不适用

　　单位:万元 币种:人民币

　　6.6 董事会对会计师事务所"非标意见"的说明

　　□适用√不适用

　　6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增预案

　　公司2006年利润不分配，不转增。

　　公司本报告期盈利但未提出现金利润分配预案

　　√适用□不适用

　　§7 重要事项

　　7.1 收购资产

　　□适用√不适用

　　7.2 出售资产

　　□适用√不适用

　　7.3 重大担保

　　□适用√不适用

　　7.4 重大关联交易

　　7.4.1 与日常经营相关的关联交易

　　√适用□不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额1,716,782,710.47元。

　　7.4.2 关联债权债务往来

　　√适用□不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额2,376,014,118.84元，余额42,380,029.60元。

　　7.4.3 2006年资金被占用情况及清欠进展情况

　　□适用√不适用

　　报告期内新增资金占用情况

　　□适用√不适用

　　截止2006年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案

　　□适用√不适用

　　7.5 委托理财

　　□适用√不适用

　　7.6 承诺事项履行情况

　　7.6.1 原非流通股东在股权分置改革过程中做出的承诺事项及其履行情况

　　□适用√不适用

　　报告期末持股5%以上的原非流通股股东持有的无限售条件流通股数量增减变动情况

　　□适用√不适用

　　7.6.2 未股改公司的股改工作时间安排说明

　　□适用√不适用

　　7.7 重大诉讼仲裁事项

　　□适用√不适用

　　§8 监事会报告

　　监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联交易不存在问题。

　　§9 财务报告

　　9.1 审计意见

　　9.2 披露比较式合并及母公司的资产负债表、利润表及利润分配表和现金流量表

　　资产负债表

　　2006年12月31日

　　编制单位: 山东铝业股份有限公司单位: 元 币种:人民币

　　公司法定代表人:刘兴亮     主管会计工作负责人:金永静     会计机构负责人:张培强

　　(下转26版)