沪、深证券交易所日前颁布、实施新的《会员管理规则》，为规范市场发展，维护市场稳定提出了明确指引。

　　一、新《会员管理规则》是证券公司规范发展的新起点，规范发展的市场是证券公司赖以生存的基础。

　　沪、深交易所的会员目前主要是证券公司，它们是证券市场的重要组成部分。新的《会员管理规则》明确了会员规范发展的具体要求，为证券公司的规范发展提供了制度保障。证券公司在从事证券交易及相关业务时，只有严格遵循《会员管理规则》的各项要求，严格自律、诚实守信、规范运作，才能获得长远的发展。

　　二、新《会员管理规则》指出了专业化的客户服务工作是促进经纪业务健康发展的正确途径。

　　新《会员管理规则》对证券公司自营、资产管理、投资银行业务和经纪业务等各项业务的规范开展提出了具体的要求。如要求会员严格把好客户开户的审核、签约；严格执行开户的“实名制”；应向客户揭示投资的风险等等。可以说，这些要求具体，指引性强，是证券公司规范开展业务的指引。

　　三、新《会员管理规则》明确了加强客户管理，是经纪业务稳定发展的基石。

　　新《会员管理规则》强调了券商对自身及其客户交易行为的管理责任，这一要求，也是证券公司各类业务安全运行、稳健发展的前提。

　　在实际的业务运行中，国信证券建立、健全了覆盖经纪业务各个环节的业务管理制度和业务操作指引，在2005年底实现了公司全部营业部的大集中交易，从技术系统上保障了业务管理制度的执行，同时在人员管理上实现了关键岗位的隔离、轮换制，实现了业务柜员有冲突权限的分离和制衡的“分级授权”体系，从而使得经纪业务在制度、组织架构、人员和技术系统等各方面的保障下规范发展，在牛市来临之际能及时抓住机遇创造出显著成绩。同时，对于客户异常交易的情况，及时配合交易所，对客户进行提醒，将风险隐患消灭于萌芽之中。

　　四、证券公司将在新的起点上把握机遇、迎接挑战，创造新的辉煌。

　　目前，在中国宏观经济持续向好的背景下，证券公司正面临着中国证券市场上前所未有的发展机遇。值此之际，沪、深交易所推出的新《会员管理规则》为证券公司规范发展提供了坚实的基础。规范发展是证券公司的生命线。作为创新试点类券商的国信证券一直以来高度重视各项业务的规范发展，不断强化内部风险管理机制，在公司内部建立、健全风险控制的组织体系和完善各项业务制度，确保公司各项业务在规范中发展，为公司长期规范发展打下了坚实的基础。

　　2007年将是中国证券市场规范发展、不断创新的一年。证券公司客户资金的银行第三方存管的实现，以及将要推出的融资融券新业务和股指期货业务，将给证券公司带来更大的机遇和挑战。我们将认真履行新的《会员管理规则》对证券公司的各项要求，严格自律，在新的起点上把握机遇、迎接挑战，创造新的辉煌。