2006年度报告摘要

　　§1 重要提示

　　1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于http://www.sse.com.cn。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

　　1.2董事宋广太先生和独立董事余丽女士因公没有出席审议公司年度报告的董事会会议，分别委托董事长牛森营先生和独立董事李悦先生代为行使表决权。

　　1.3 北京兴华会计师事务所有限责任公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

　　1.4公司法人代表牛森营先生，总会计师王誉荣女士，会计机构负责人（会计主管人员）董韶擎女士声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。

　　§2 公司基本情况简介

　　2.1 基本情况简介

　　2.2 联系人和联系方式

　　§3 会计数据和财务指标摘要

　　3.1 主要会计数据

　　单位:元 币种:人民币

　　3.2 主要财务指标

　　单位:元

　　扣除非经常性损益项目

　　√适用 □不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　3.3 国内外会计准则差异

　　□适用 √不适用

　　§4 股本变动及股东情况

　　4.1 股份变动情况表

　　单位:股

　　4.2 股东数量和持股情况

　　单位:股

　　4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

　　4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

　　□适用√不适用

　　4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

　　(1)法人控股股东情况

　　控股股东名称：郑州煤炭工业(集团)有限责任公司

　　法人代表：牛森营

　　注册资本：2,304,443,100元

　　成立日期：1996年1月8日

　　主要经营业务或管理活动：煤炭生产销售，铁路货运，发电及输变电、冶炼、水泥及耐火材料，机械制造，设备租赁，通讯器材，化工原料及产品，普通机械，技术服务，咨询服务。

　　4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

　　§5 董事、监事和高级管理人员

　　5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

　　单位:股 币种:人民币

　　注：报告期内董事、监事和高级管理人员从公司领取的报酬均为税前报酬。

　　§6 董事会报告

　　6.1 管理层讨论与分析

　　1、报告期内公司经营情况的回顾

　　（1）报告期总体经营状况

　　报告期内，公司秉承“依法经营、规范运作、科学管理、按章操作、打造品牌、开拓创新、提高效益、回报社会”的经营管理理念，本着“确保安全促生产、完善制度抓规范、科学管理增效益、拓宽市场谋发展”的工作思路，正确处理改革、稳定和发展的关系，着力加强系统管理，建立完善经营考核办法、内部控制制度等，促进了经营管理工作的开展，提高了上市公司质量，实现了公司健康持续发展。

　　2006年，公司克服困难，加大管理力度，积极开展节能降耗、技术改造及增收节支等工作，取得了较好的经营业绩。全年实现原煤产量500万吨、发电量84,937.75万千瓦时，实现主营业务收入258,071.5 万元，同比增长73.92 %；实现主营业务利润55,261.31万元，比上年同期增长16.62 %；实现净利润14,722.58 万元，同比下降25.07%，下降的主要原因是，报告期内，因受煤质影响，煤炭售价与去年同期相比大幅下降；每股收益0.2340 元，每股净资产2.137 元，净资产收益率10.95%；截止2006年12月31日，公司总资产218,211.58万元，所有者权益134,419.4万元，分别比2005年年末增长2.36%和12.3%，实现了公司价值和股东利益的稳步增长。

　　报告期内，公司获得了“中国上市公司投资者（股民）满意十佳高成长性单位”等荣誉称号。（2）报告期末公司资产构成同比发生重大变动的说明

　　变动原因分析：

　　货币资金减少的主要原因是:偿还银行贷款9,610万元、投资郑州煤电长城房产开发投资有限公司、郑州煤电物资供销公司及其子公司2,370万元、向郑州煤电长城房产开发投资有限公司提供经营资金借款8,200万元。

　　其它应收款增加的主要原因是：向郑州煤电长城房产开发投资有限公司提供经营资金借款8,200万元。

　　存货及应付账款增加的主要原因是：将郑州煤电物资供销公司纳入合并范围。

　　（3）报告期公司利润表项目同比发生重大变动的说明                单位:元 币种:人民币

　　变动原因分析：

　　主营业务收入增加的主要原因是：合并郑州煤电物资供销公司报表所致。

　　主营业务成本增加的主要原因是：①合并郑州煤电物资供销公司报表；②按照规定，从2006年元月1日起将煤炭安全生产费从原来的15元/吨提高到30元/吨，比同期增加成本9277万元。

　　营业费用增加的主要原因是：公司于05年4月成立自已的销售机构，05年度发生9个月营业费用，06年度发生12个月营业费用。

　　管理费用增加的主要原因是：合并郑州煤电物资供销公司报表及计提坏帐准备所致。

　　财务费用增加的主要原因是：05年度实施定向回购后，收到集团公司资金占用费5957万元，而06年度没有发生同类业务,若按同口径相比，财务费用比同期下降1077万元。

　　（4）报告期公司现金流量构成情况说明                             单位:元 币种:人民币

　　变动原因分析：

　　经营活动产生的现金流量发生重大变动原因:①合并郑州煤电物资供销公司报表；②集中支付搬迁款18290万元；③为郑州煤电长城房产开发投资有限公司提供流动资金8200万元；④比同期多预付材料设备款6243万元。

　　投资活动产生的现金流量发生重大变动原因：压缩固定资产投资。

　　筹资活动产生的现金流量发生重大变动原因：压缩银行贷款，减少利息支出，且与上年同口径相比未实施股利分配。

　　（5）主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩

　　单位:元 币种:人民币

　　注：郑州煤电长城房产开发投资有限公司系报告期内刚注册成立，尚未开展实质性经营。

　　（6）占主营业务收入或主营业务利润总额10%以上的主要产品

　　单位:元 币种:人民币

　　（7）公司主要供应商、客户情况

　　单位:万元 币种:人民币

　　2、对公司未来发展的展望

　　(1)所处行业发展趋势及公司面临的市场竞争格局

　　2007年，我国国民经济仍将保持平稳快速的发展趋势，社会对煤炭的需求将继续平稳增长，但与2006年相比，煤炭需求增幅可能出现小幅回落：一是投资增幅将有所回落，拉动能源消耗及煤炭需求的动力将可能减弱；二是投资结构和产业结构继续改善。尤其是重工业投资由于产业升级，综合能耗水平将有所下降。产业结构方面，多数重工业行业面临过剩压力，低效率、高耗能生产工艺的淘汰步伐将加快，一度因此而膨胀增长的煤炭需求将进入平稳发展阶段；三是节能抑制煤炭需求。四是耗煤行业出口退税率下调、取消煤炭出口退税的政策效应将体现出来。与需求相比，2007年煤炭供给也存在不确定性因素：第一，2007年是煤炭产能的较集中释放期。第二，资源整合导致生产能力进一步提高。第三，淘汰落后小煤矿将一次性降低煤炭供给。第四，煤炭进口税率低、人民币升值趋势增加了煤炭进口的预期。从铁路运力来看，铁路运力增幅有可能超出煤炭需求的增长幅度。综合以上因素，预计2007年煤炭需求将保持平稳增长势头，煤炭产销量的增长速度将低于整个国民经济的增长速度，煤炭市场将逐步转入平稳过渡期，供需总体平稳，煤价将趋于高位并可能波动。煤炭市场的竞争将可能加剧，竞争更多的存在于资源和产品质量两方面，煤炭企业的竞争力将主要源于安全、洁净利用和可持续发展。

　　(2)公司未来发展机遇、发展战略

　　“十一五”《规划纲要》提出，国家将构筑稳定、安全的能源供应体系，有序发展煤炭，引导形成若干特大型企业。由此可见，国家将更加重视煤炭工业的健康发展，随着关闭小煤矿和资源整合力度的加大，国有煤炭企业将获得更广阔的发展空间。公司始终坚持“以煤为本、煤电联营、多业并举”的经营发展战略，以科学发展观统揽全局，以技术为先导，以效益为中心，逐步调整产业产品结构，提高生产集约化程度，实现资源综合利用，同时，拓宽经营范围，向现代化大企业集团方向发展，力争将公司办成技术先进、机制灵活、管理完善的高效率的上市公司。

　　(3)公司新年度经营计划?

　　2007年是我国资本市场正面临转折性变化的一年，处于重要的战略机遇期，也是公司继续深化内部改革，进一步完善公司治理，强化激励约束机制，推行精细化管理，加强执行力建设，不断提高经营管理水平，全面提升公司质量，实现快速、健康发展的关键一年。公司2007年的工作思路是：以科学发展观统揽全局，以精细化管理夯实根基，以执行力建设提升质量，以资本运作促进发展，以激励机制激发创新，以扎实工作创一流业绩。根据公司资源赋存和开采难度，2007年计划完成煤炭产量470万吨，发电量8亿千瓦时，净利润、净资产收益率在去年的基础上稳中有升，争取给股东以较好的回报。

　　(4)面临的风险因素

　　对煤炭企业而言，安全是相对于其他生产企业来讲最大的行业风险。公司所属的告成煤矿、超化煤矿都是“双突”矿井，安全形势依然十分严峻，我们将继续坚持“管理、装备、培训”并重的方针，通过加强管理，加大安全投入等，确保安全生产，逐步建立有公司特色的安全管理模式和体系。另外，还存在着成本上升、不可预见的政策性增支、物价上升等因素将会加大公司成本支出，影响公司业绩。对此，我们将开展多种形式的节支降耗活动，推行目标成本管理，严格控制吨煤成本。

　　6.1.1 执行新企业会计准则后，公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响情况

　　√适用□不适用

　　一、关于2007年1月1日新准则首次执行日现行会计准则和新准则股东权益的差异分析

　　根据财政部2006年2月15日发布的财会［2006］3号《关于印发＜企业会计准则第1号－存货＞等38项具体准则的通知》的规定，公司应于2007年1月1日起执行新会计准则。公司目前依据财政部新会计准则规定已经辨别认定的2007年1月1日首次执行日现行会计准则与新会计准则的差异情况如下：

　　1、所得税

　　（1）公司按照现行会计准则的规定计提了应收款项坏帐准备。根据新会计准则形成了资产账面价值小于资产计税的差异，产生了递延所得税资产31,861,260.93元，由此增加了2007年1月1日的留存收益31,861,260.93元，其中归属于母公司的所有者权益增加31,861,260.93元，归属于少数股东的权益增加0元。

　　（2）公司按照现行会计准则的规定计提了固定资产减值准备。根据新会计准则形成了资产账面价值小于资产计税的差异，产生了递延所得税资产30,254,400.00元，由此增加了2007年1月1日的留存收益30,254,400.00元，其中归属于母公司的所有者权益增加30,254,400.00元，归属于少数股东的权益增加0元。

　　2、少数股东权益

　　（1）公司2006年12月31日按现行会计准则编制的合并报表中子公司少数股东享有的权益为2,260,371.39元，新会计准则下计入股东权益，由此增加2007年元月1日股东权益2,260,371.39元。

　　（2）按新会计准则规定，公司2007年将把子公司—北京裕华创新科技发展有限公司纳入合并范围，由此形成的少数股东权益也将计入股东权益，由此增加2007年元月1日股东权益482,258.93元。

　　二、根据公司目前的经营业务和会计政策，与新准则逐项核对，执行新会计准则后可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响主要有：

　　1、根据新《企业会计准则第2号———长期股权投资》的规定，母公司对子公司的投资日常按照成本法进行核算，进行合并财务报表时按照权益法核算，这样从财务报表上更能真实体现母公司的财务状况和经营业绩；

　　2、根据《企业会计准则第33号———合并财务报表》的规定，本公司2007年1月1日起将所有控制的子公司纳入合并财务报表范围，以前年度根据财政部财工字（1996）2号《关于合并报表合并范围请示的复函》，子公司的资产总额、销售总额、利润总额均未达到母公司10%的，未纳入合并报表范围；

　　3、根据新《企业会计准则———第18号所得税》规定：对于因资产账面价值与资产计税基础、负债账面价值与负债计税基础形成的可抵扣暂时性差异或应纳税暂时性差异，公司将按照新准则的要求对递延所得税资产和递延所得税负债进行核算。此项政策变化将会影响公司当期会计所得税费用，从而影响公司的利润和股东权益；

　　4、根据《企业会计准则第17号———借款费用》的规定，公司可以资本化的资产范围将由目前现行制度下的固定资产，变更为全部需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等，此政策变化将会影响本公司的未来的经营成果和财务状况；

　　另外，其他会计准则对公司财务状况和经营成果也有一定影响，公司将根据财政部对新会计准则的进一步讲解而相应调整公司的会计政策及会计估计。

　　6.2 主营业务分行业、产品情况表

　　单位:元 币种:人民币

　　6.3 主营业务分地区情况

　　单位:元 币种:人民币

　　6.4 募集资金使用情况

　　□适用√不适用

　　变更项目情况

　　□适用√不适用

　　6.5非募集资金项目情况

　　报告期内公司投资额为23,700,000元，比上年增加23,700,000元，增加的比例为100%。

　　被投资的公司情况

　　6.6 董事会对会计师事务所"非标意见"的说明

　　□适用√不适用

　　6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增预案

　　经北京兴华会计师事务所审计，公司2006年度共实现净利润147,225,775.13元，根据《公司章程》有关规定，在提取10％的法定盈余公积金14,722,577.51元，提取20%任意公积金29,445,155.02元后，剩余可供股东分配利润为103,058,042.60元。加上年初结转未分配利润400,179,587.89元，本年度累计可供股东分配利润为503,237,630.49元。

　　2006年度利润分配预案为:以2006年年末总股本62，914万股为基数,向全体股东每10股派现金股利1元(含税)。该议案尚需提请公司股东大会审议表决。

　　§7 重要事项

　　7.1 收购资产

　　□适用√不适用

　　7.2 出售资产

　　□适用√不适用

　　7.3 重大担保

　　□适用√不适用

　　7.4 重大关联交易

　　7.4.1 与日常经营相关的关联交易

　　√适用□不适用

　　单位:万元 币种:人民币

　　其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额22,042万元。

　　7.4.2 关联债权债务往来

　　√适用□不适用单位:元 币种:人民币

　　报告期内上市公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额0元，提供资金的余额0元。

　　关联债权债务形成原因：2006年本公司暂时为郑州煤电长城房产开发投资有限公司提供流动资金8200万元。

　　7.4.3 2006年资金被占用情况及清欠进展情况

　　□适用√不适用

　　报告期内新增资金占用情况@□适用√不适用

　　截止2006年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案

　　□适用√不适用

　　7.5 委托理财

　　□适用√不适用

　　7.6 承诺事项履行情况

　　7.6.1 原非流通股东在股权分置改革过程中做出的承诺事项及其履行情况

　　□适用√不适用

　　报告期末持股5%以上的原非流通股股东持有的无限售条件流通股数量增减变动情况

　　□适用√不适用

　　7.6.2 未股改公司的股改工作时间安排说明

　　□适用√不适用

　　7.7 重大诉讼仲裁事项

　　□适用√不适用

　　§8 监事会报告

　　监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联交易不存在问题。

　　§9 财务报告

　　9.1 审计意见

　　9.2 披露比较式合并及母公司的资产负债表、利润表及利润分配表和现金流量表

　　资产负债表

　　2006年12月31日

　　编制单位: 郑州煤电股份有限公司                                 单位: 元 币种:人民币