2006年度报告摘要

　　§1 重要提示

　　1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于www.sse.com.cn。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

　　1.2 公司董事王志敏、独立董事夏春玉因工作原因未能出席会议，王志敏书面委托董事姜福德代为出席并行使表决权，夏春玉书面委托独立董事史德刚代为出席并行使表决权。

　　1.3 大连华连会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

　　1.4 公司负责人牛钢，主管会计工作负责人李常玉，会计机构负责人（会计主管人员）闫莉声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。

　　§2 公司基本情况简介

　　2.1 基本情况简介

　　2.2 联系人和联系方式

　　§3 会计数据和财务指标摘要

　　3.1 主要会计数据            

　　单位:元 币种:人民币

　　3.2 主要财务指标

　　单位:元

　　扣除非经常性损益项目

　　√适用 □不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　3.3 国内外会计准则差异

　　□适用 √不适用

　　§4 股本变动及股东情况

　　4.1 股份变动情况表

　　单位:股

　　4.2 股东数量和持股情况

　　单位:股

　　4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

　　4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

　　√适用□不适用

　　4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

　　(1)法人控股股东情况

　　控股股东名称：大连大商国际有限公司

　　法人代表：牛钢

　　注册资本：160,000万元

　　成立日期：2005年11月11日

　　主要经营业务或管理活动：项目投资、物业管理、国内一般贸易（法律、法规禁止的项目除外；法律、法规限制的项目取得许可证后方可经营）。

　　(2)法人实际控制人情况

　　实际控制人名称：大连大商集团有限公司

　　法人代表：牛钢

　　注册资本：18,855.8万元

　　成立日期：1995年1月10日

　　主要经营业务或管理活动：国有资产经营（按国家专项规定办理）；商业贸易、物资供销（专控商品按国家规定办理）、仓储；场地租赁、柜台租赁等。

　　4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

　　§5 董事、监事和高级管理人员

　　5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

　　单位:股 币种:人民币

　　§6 董事会报告

　　6.1 管理层讨论与分析

　　1、公司主营业务及其经营状况

　　（1）报告期内经营情况回顾

　　2006年公司继续以对内注重挖潜增效、对外加速规模扩张为工作重点。一方面，在店铺的科学化、精细化管理上下功夫，通过店铺调整、加强营销、品牌引进、提升管理等方式，使各店铺盈利能力较往年有较大提高；另一方面，在“东北店网”基本建成的良好基础上，积极推进“华北店网”的开拓发展，目前公司已经在济南、青岛、郑州、河南、烟台等地区相继开店，公司强有力的店铺开发能力使公司的规模优势得到进一步的发挥，并使公司的总体利润水平稳中有升。

　　2006年末公司总资产769,299.85万元，比上年增加22.50%；净资产255,732.91万元，比上年增长7.93%；2006年公司实现主营业务收入1,066,354.95万元，比上年增长24.33%；实现利润总额44,969.33万元，比上年增长12.94%；实现净利润25,845.83万元，比上年增长5.95%；每股收益0.88元，净资产收益率10.11%。经营活动产生的现金流量净额87,069.28万元，现金及现金等价物净增加额53,469.88万元。

　　第一、报告期内公司继续全面推行日销售计划管理，通过将销售细致化的日管理法工作原则，提高店铺日销售管理水平；同时，公司在品牌引进、商品更新换代方面步伐加快，特别是加强与国际知名大品牌的合作，国际一线品牌相继入驻各主力店铺，提升了店铺形象和经营档次，提高了店铺抵御外资零售业的竞争能力。

　　第二、公司强化了连锁店铺的一体化经营管理，集中采购范围不断扩大，大宗商品已经实现了统一采购、统一配送，连锁经营的规模优势和成本优势得到很好的体现；同时公司还规范了店铺现场管理和控制，店堂管理水平得到专家和消费者的认可，其中公司有三家店铺获得商务部评定的“金鼎百货店”称号，在国内的商业零售企业中树立了龙头标兵的地位和形象，增加了公司的信誉度，也给公司带来了丰厚的利润回报。

　　第三、公司目前的“东北店网”的建设已经实现了覆盖东北三省的40个城市，店铺开发空间布局更加精细化，收购兼并的技术方法更加稳固合理，一方面瞄准尚未进入区域的网络空白点，另一方面巩固已经进驻城市的店铺网络，在巩固城市中心区域布局的同时，完成向周边县区、乡镇的辐射、渗透,具备了促进中小城市居民的潜在需求向现实购买力转化的能力。

　　第四、公司在华北地区加强店铺开发，06年相继开发了多家店铺同时又新增了千盛百货连锁经营模式， 成为继公司现有的综合百货、新玛特购物中心、大商超市、大商电器、麦凯乐、餐饮娱乐之后新的连锁经营模式，使公司多业态混合制发展模式得到丰富和完善。

　　（2）报告期内公司财务情况说明

　　第一、报告期公司资产构成同比发生重大变化的说明

　　单位：人民币元

　　变动原因说明：

　　(a)货币资金期末货币资金比期初增加了534,698,798.40元，增长率为110.68%，增加原因系公司新开业的店铺增加，业务规模扩大，销售额也随着不断增长所致。

　　(b) 本期公司预付帐款期末余额比期初余额增加49,230,811.71元，增长率为40.70%。增加原因主要系公司因规模不断地扩大及年末增加采购所致。

　　(c)存货增加的主要原因一是店铺增加而使存货相应增加，二是报告期公司加大促销力度，相应地增加了商品采购量所致。

　　(d) 待摊费用期末比期初增加10,833,901.38元，增长率为65.84%。增加的主要原因系公司本期支付的取暖费和租赁费增加所致。

　　(e)长期股权投资减少的主要原因系本年度股权投资差额摊销金额所致。

　　(f)固定资产净额增加564,980,685.09元的主要原因是公司投资兴建的青岛麦凯乐和七台河新玛特竣工开业转入增加所致。

　　(g)应付账款比期初增加了519,291,392.15元，增长率为43.43％，系公司本期新增店铺规模从而使应付供应商货款增加所致。

　　(h) 预收帐款期末余额比期初增加了120,744,303.56元，增长率为131.15％，系公司本期新增店铺规模和部分地区的团购销售增加所致。

　　(i)长期借款本期减少13,214,527.98元，主要是公司2006年末按照日本国际协力银行和国贸大厦签订的贷款协议规定将2007年年末以前到期应偿还的长期借款22,262,605.31美元，转入“一年内到期的长期负债”所致。

　　第二、报告期公司主要财务数据同比发生重大变动的说明

　　变动原因说明：（a）报告期公司新增了店铺规模及各店铺继续加大对市场的促销力度，使公司主营业务收入、主营业务利润等财务指标进一步得到。

　　（b）其他业务利润本期较上年同期增加了194,556,275.77元，增长率为45.13%，主要原因是公司通过对商场营业环境的配套改造、完善服务功能等细致化管理，加大了对知名品牌的引进力度，提高了公司所属店铺在当地的知名度，使各店铺的出租收入、陈列费、进店费、促销费、管理费等收入得以提升；同时，公司新成立的公司在本期相继开始营业，并取得了良好的经营业绩。

　　（c）营业费用、管理费用增加的主要原因是报告期内新增合并了数家分公司、子公司的会计报表所致。

　　（d）所得税增加的主要原因系主营业务利润和其他业务利润大幅提高，应税利润总额增加所致。

　　（e）未确认的投资损失本期减少720.59万元，主要系报告期公司投资子公司营口新玛特，牡丹江新玛特亏损减少所致。

　　第三、占主营业务收入或主营业务利润总额10％以上的主要业务经营活动及所属行业

　　单位：元 币种：人民币

　　第四、主要供应商、客户情况

　　单位：万元 币种：人民币

　　（3）报告期公司现金流量构成情况、同比发生重大变动的情况

　　变动原因说明：

　　（a）经营活动产生的现金流量净额增比去年同期增长8.92%，系销售商品、提供劳务收到的现金流增加，同时新增合并数家子公司所致。

　　（b）投资活动产生的现金流量净额比去年同期减少356,247,226.35元，系公司购建固定资产增加所致。

　　（c）筹资活动产生的现金流量净额比去年同期增加959,925,093.24元的主要原因是银行借款增加所致。

　　（d）现金及现金等价物净增加额比去年同期增加674,845,505.44元系经营活动和筹资活动产生的现金增加所致。

　　(4)公司主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩分析

　　单位：万元 币种：人民币

　　(下转D15版)