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本招股意向书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况，并不包括招股意向书全文的各部分内容。招股意向书全文同时刊载于于巨潮资讯网站（ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）。投资者在做出认购决定之前，应仔细阅读招股意向书全文，并以其作为投资决定的依据。
投资者若对本招股意向书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、会计师或其他专业顾问。
发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股意向书及其摘要不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对招股意向书及其摘要的真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。
公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股意向书及其摘要中财务会计资料真实、完整。
中国证监会、其他政府部门对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或者投资者的收益做出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。
第一节 重大事项提示
一、本次发行前发行人总股本６，０００万股，本次拟发行２，０００万股，发行后总股本为８，０００万股，全部为流通股。其中：本公司主要股东天山建材、台湾国统、特拉华国统承诺：自公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其已直接和间接持有的本公司股份，也不由本公司收购该部分股份。公司其他股东承诺：自公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理其已直接和间接持有的本公司股份，也不由本公司收购该部分股份。除上述承诺外，公司股东傅学仁、陈虞修、叶清正作为公司董事、监事、高级管理人员还承诺：在任职期间每年转让的公司股份不得超过其所持有的公司股份总数的百分之二十五，并且离职后六个月内，不转让所持有的公司股份。
二、经公司２００６年年度股东大会审议通过，本次发行前滚存未分配利润全部由发行后新老股东按持股比例共享。
三、公司２００７年１－６月申报财务报表按照新《企业会计准则》编制，２００４年、２００５年、２００６年申报财务报表按照《企业会计准则第３８号―首次执行企业会计准则》第五条至第十九条规定进行追溯调整后编制，并根据《企业会计准则第３０号－财务报表列报》的规定，对财务报表的列报进行了相应的调整。投资者在将公司本次申报的财务报表会计数据与同行业其他企业会计数据进行比较时，请注意新旧会计准则的差异。
四、本公司特别提醒投资者注意本招股意向书“第四节 风险因素”中的下列风险：
１、市场开发不足的风险。ＰＣＣＰ产品是国外在大中型输水工程中普遍采用的先进管材，具有抗渗、抗拉、抗压、耐腐蚀、耐磨损、价格低、使用寿命长等特点，但在我国的生产和应用历史与发达国家相比较短，目前虽然ＰＣＣＰ市场发展较快，但仍处于发展的初期阶段。因此，公司有可能面临市场开发不足的风险。
２、过度依赖单一工程项目的风险。公司成立以来有选择地重点承接了一些具有较高技术含量和战略意义的ＰＣＣＰ重点工程。公司近三年对单一项目依赖较大，未来也可能存在对单项ＰＣＣＰ工程项目过度依赖的风险。
３、依赖股东成熟技术的风险。公司与股东台湾国统签定了《技术转让合同》、《补充协议书》、《专利实施许可合同》和《专利授权契约书》。上述合同如到期，公司在不具备相关专利或技术的情况下，将对公司业务造成不利影响。
４、盈利预测结果无法实现的风险。本次发行公司编制了盈利预测报告。如果盈利预测报告所依据的各种假设条件无法正常满足，盈利预测结果可能无法实现。
第二节 本次发行概况
| 关联方 | ２００７年１－６月 | ２００６年 | ２００５年 | ２００４年度 | ||||
| 交易金额 （万元） | 占营业成本比例（％） | 交易金额 （万元） | 占营业成本比例（％） | 交易金额 （万元） | 占营业成本比例（％） | 交易金额 （万元） | 占营业成本比例（％） | |
| 新疆三联 | －－ | －－ | ４６７．００ | ４．１１ | １，１３４．０１ | １０．５２ | ７３８．４５ | ６．２７ |
| 合计 | －－ | －－ | ４６７．００ | ４．１１ | １，１３４．０１ | １０．５２ | ７３８．４５ | ６．２７ |
第三节 发行人基本情况
一、发行人基本情况
| 股票种类 | 人民币普通股（Ａ股） |
| 每股面值 | １．００元 |
| 发行股数、占发行后总股本的比例 | ２，０００万股，占发行后总股本的比例为２５％ |
| 发行价格 | 按照证券监管部门认可的询价方式确定每股发行价格 |
| 发行前每股净资产 | ２．２８元（按公司截止２００７年６月３０日经审计的净资产值计算） |
| 发行后每股净资产 | ＊＊元 |
| 市盈率 | ＊＊倍 |
| 市净率 | ＊＊倍 |
| 预测净利润及发行后每股收益 | 预计２００７年归属于母公司所有者的净利润２，８４６．５９万元，预计发行后每股收益为０．３６元（按发行后总股本８，０００万股计算） |
| 发行方式 | 采用证券监管部门认可的发行方式 |
| 发行对象 | 向证券监管部门认可的投资者发行 |
| 本次发行股份的流通限制和锁定安排 | 本次网上定价发行的股份自公司上市之日起即可上市流通；网下配售部分自上市之日起三个月之后可上市流通 |
| 承销方式 | 余额包销 |
| 预计募集资金总额 | ＊＊元 |
| 预计募集资金净额 | ＊＊元 |
| 发行费用概算 | 承销费为本次发行募集资金总额的３％；保荐费用７００万元；审计费用１３０万元；律师费用６０万元；上网发行费用为本次发行募集资金总额的０．３５％ |
二、发行人历史沿革及改制重组情况
（一）发行人设立方式
本公司系经外经贸部批准，由天山建材、台湾国统、陈虞修、傅学仁、新疆金建建材有限责任公司（以下简称“金建建材”）、新疆建材设计研究院（有限公司）（以下简称“建材设计院”）和西安市通达水泥制品机械设备有限责任公司（以下简称“西安通达”）共七家发起人共同发起设立的外商投资股份有限公司，公司成立于２００１年８月３０日，注册资本３，０００万元。经过２００２年７月和２００３年１２月两次增资，公司注册资本增加至６，０００万元。
（二）发起人及其投入资产的内容
发行人以发起方式设立，股东全部以现金出资。
三、发行人股本情况
（一）总股本、本次发行的股份、股份流通限制和锁定安排
发行人本次发行前总股本为６，０００万股，本次拟发行２，０００万股。本次发行后公司总股本为８，０００万股，全部为流通股。
本公司主要股东天山建材、台湾国统、特拉华国统承诺：自公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其已直接和间接持有的本公司股份，也不由本公司收购该部分股份。公司其他股东承诺：自公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理其已直接和间接持有的本公司股份，也不由本公司收购该部分股份。除上述承诺外，公司股东傅学仁、陈虞修、叶清正作为公司董事、监事、高级管理人员还承诺：在任职期间每年转让的公司股份不得超过其所持有的公司股份总数的百分之二十五，并且离职后六个月内，不转让所持有的公司股份。
（二）持股数量及比例
本次发行前，发行人股东及持股情况如下：
| 贷款银行名称 | 金额（万元） | 担保期限 | 备注 |
| 中国建设银行乌鲁木齐人民路支行 | ２，０００ | ２００６年４月２９日－２００９年１０月２８日 | 短期借款 |
| 中国银行米泉市支行 | １，０００ | ２００６年１２月６日－２００９年１２月６日 | 短期借款 |
| 中国银行米泉市支行 | １，５００ | ２００６年１２月６日－２００９年１２月６日 | 短期借款 |
| 中国银行米泉市支行 | １，５００ | ２００７年２月７日－２０１０年２月７日 | 短期借款 |
| 乌鲁木齐市商业银行古牧地路支行 | ２，０００ | ２００７年５月９日－２０１１年５月９日 | 长期借款 |
注：ＳＬＳ是Ｓｔａｔｅ－ｏｗｎ Ｌｅｇａｌ－ｐｅｒｓｏｎ Ｓｈａｒｅｈｏｌｄｅｒ的缩写，表示为国有法人股股东
（三）发行人的发起人、控股股东和主要股东之间的关联关系
公司外资法人股股东特拉华国统系台湾国统于１９９９年１２月２１日在美国特拉华州纽卡斯特市注册成立的全资子公司。另外，自然人股东傅学仁为台湾国统董事，陈虞修现为台湾国统总工程师，叶清正现为台湾国统董事、总经理，杨金芳现为台湾国统董事、副总经理。
四、发行人主要业务情况
（一）主营业务
公司主营业务为ＰＣＣＰ的制造、运输及其异型管件、配件开发制造及其它管材产品的生产经营。
（二）主要产品和用途
发行人的主要产品为ＰＣＣＰ，该产品主要运用于跨地区、跨流域输水工程、城市管道输（排）水工程、农业节水灌溉工程、城市污水排放水处理工程、江河湖泊补（排）水工程、城市原有输（排）水管网的改造工程与更新工程。
（三）产品销售方式和渠道
根据ＰＣＣＰ行业以订单式为主的生产模式特点，公司经过几年来的摸索实践，已建立了一整套长周期的“前期服务＋招投标”的销售管理体系，逐步形成了以“前期服务、贴近客户”为宗旨的销售模式。本公司以参与投标形式承接工程，并组织完成生产，产品完工后交付业主使用。
（四）主要原材料
２００４年、２００５年、２００６年和２００７年１－６月，公司ＰＣＣＰ产品原材料成本分别占公司ＰＣＣＰ营业成本的８０％、８１％、７６％和８０％。ＰＣＣＰ产品生产主要原材料为钢材（包括预应力钢丝、薄钢板、承口钢板、插口钢板）、水泥、砂石料，以及混凝土外加剂、防腐漆等辅助材料。
（五）行业竞争情况
目前国际上最大的ＰＣＣＰ企业在美国，为阿美隆（Ａｍｅｒｏｎ）、普赖斯兄弟公司（Ｐｒｉｃｅ Ｂｒｏｔｈｅｒｓ）、即福希公司（Ｇｉｙｙｏｒｄ－Ｈｉｌｌ－Ａｍｅｒｃｃａｎ）和格瑞太克斯公司（Ｃｒｅｔｅｘ）４家公司，其中的阿美隆和普赖斯兄弟公司规模最大。由于国际行业巨头不可能向国内进口，在国内设点生产其优势并不明显，加之国内企业虽然起步较晚，有较强的后发优势，故国际巨头并未在实质上对国内企业构成直接竞争，国际巨头在该项目中不具有明显的竞争优势。
我国自１９８８年山东电力工程公司首次引进美国制管设备建成ＰＣＣＰ生产线以来，国内先后采用引进或国产装备建成的ＰＣＣＰ生产厂为４０多家约５０余条生产线，其中具备全国范围竞争能力的约有５家制造厂商，包括山东电力管道公司、国统股份、北京河山引水管业有限公司、山东淄博龙泉管道工程有限公司、无锡华毅管道有限公司。根据企业的工程业绩、市场分布和技术能力等三个方面分析比较，综合实力最强的企业为山东电力管道公司和国统股份两家。
（六）发行人在行业中的竞争地位
本公司作为本行业的后起之秀，是全国同行业知名度最高、实力最强的企业之一，在ＰＣＣＰ领域拥有先进的技术研发能力和设计水平、强大的制造能力和丰富的经验，享有良好的品牌声誉。根据中国混凝土与水泥制品协会统计，本公司２００６年生产各类管径ＰＣＣＰ７０．９５公里，全国共生产各类管径ＰＣＣＰ６００公里，公司市场占有率约为１１．８３％，在行业市场中综合排名第二位。
五、发行人业务及生产经营有关的资产权属情况
（一）土地使用权
发行人及控股子公司目前所使用或占有的土地共计９宗，其中８宗已取得了土地使用权证，１宗土地的出让金及其它费用已支付完毕，正在办理供地手续。另外，公司北京分公司、沈阳分公司租赁使用土地２宗，作为生产经营用地；公司控股子公司新疆天河管道工程有限责任公司（以下简称“天河管道”）租赁使用土地１宗，用于生产经营用地。
（二）房屋所有权
本公司及控股子公司共拥有房产证７项，建筑面积合计为１３，４６７．６８㎡，均已取得房屋所有权证，另外，控股子公司新疆博峰检验测试中心（以下简称“博峰检测”）租赁房屋１处，作为办公用房。
（三）商标
本公司使用的“国统”商标已向国家工商行政管理总局商标局提出申请，目前取得了该商标３个使用商品类别的受理通知书，其中第４０９３８４３号商标已进行了商标初步审定公告。
（四）专利技术和专有技术
公司目前有６项自主开发完成的与ＰＣＣＰ生产有关的专利技术已获得国家知识产权局的受理，其中喷浆机均匀辊射装置和一种连续喂料式辊射喷浆机已收到国家知识产权局《授予实用新型专利权及办理登记手续的通知书》，国家知识产权局授予公司该两项实用新型专利技术，公司已按通知书要求缴纳完毕相关费用，但至今尚未领取有关专利权属证书。公司还取得了２项专有技术鉴定证书。
（五）特许经营权
１、公司拥有的特许经营权：公司拥有全国工业产品生产许可证和道路运输经营许可证各１项。
２、公司控股子公司持有的特许经营权：天河管道、哈尔滨国统管道有限公司（以下简称“哈尔滨国统”）拥有全国工业产品生产许可证和道路运输经营许可证各１项、中山银河管道有限公司（以下简称“中山银河”）拥有全国工业产品生产许可证１项、新疆天山管道有限责任公司（以下简称“天山管道”）拥有涉及饮用水卫生安全的国产产品卫生许可批件２项、博峰检测拥有计量认证证书１项。
六、发行人同业竞争和关联交易情况
（一）同业竞争
公司主营业务为ＰＣＣＰ的生产、销售，公司控股股东为天山建材，主营业务为建材行业投资、建筑材料、化工产品的销售，与股份公司不存在同业竞争。天山建材除控股本公司外，还下属６家全资子公司和２家控股子公司，主要从事建筑材料、化工产品、汽车运输、卫生瓷、房地产开发等业务，均与股份公司不构成同业竞争。
公司实际控制人为中国中材集团公司（以下简称“中材集团”），目前主要从事对下属企业的投资管理工作，下属全资企业２５家，事业单位１家。中材集团及其下属企业，均与股份公司不构成同业竞争。
（二）关联交易
１、报告期内关联交易情况
（１）经常性的关联交易
①采购
２００４年，公司与新疆天山水泥股份有限公司（下简称“天山水泥”）签订《购销合同》，购买原材料水泥，交易价格按同类产品市场价格确定，２００４年交易金额为５２．３７万元，占２００４年营业成本的比例为０．４４％，２００５年以后至今未发生交易。
②接受劳务
| 姓 名 | 职 务 | 性别 | 年龄 | 任期起 止日期 | 简 要 经 历 | 兼职情况 | ２００６年度薪酬情况 |
| 季公来 | 董事长 | 男 | ６０ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆天山水泥制品有限责任公司副总经理、党委副书记。 | 无 | ２００，０００元 |
| 傅学仁 | 董事、总经理 | 男 | ４７ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任中国钢铁股份有限公司工程师，台湾国统副总经理。 | 台湾国统董事 | ２００，０００元 |
| 陈小东 | 董事 | 男 | ４８ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任国家建材局研究开发中心处长、中非建材研究开发中心副主任、北京天地东方超硬材料股份有限公司董事长兼总经理。 | 天山建材副总经理 | 不在本公司领薪 |
| 王红英 | 董事 | 女 | ４５ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆天山水泥股份有限公司副总经济师、人力资源部部长。 | 天山建材党委副书记、副总经理 | 不在本公司领薪 |
| 叶清正 | 董事 | 男 | ５２ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任中国钢铁股份有限公司副科长。 | 台湾国统董事、总经理，中国台湾标准审核委员会委员、中国台湾地下管道协会理事、中国压力管道结构委员会副主任委员 | 不在本公司领薪 |
| 谢光国 | 董事 | 男 | ４５ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾在新疆石油管理局工作。 | 新疆三联董事长 | 不在本公司领薪 |
| 张黎明 | 独立董事 | 男 | ４７ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任兵团设计院院长助理、监理公司总经理 | 兵团勘测规划设计研究院院长 | ２０，０００元 |
| 占磊 | 独立董事 | 男 | ４０ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 新疆公论律师事务所律师 | ２０，０００元 | |
| 赵成斌 | 独立董事 | 男 | ５２ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆维吾尔自治区国家税务局直属征收局局长、征收管理处处长、税务稽查局局长、泰克斯会计师事务所和税务咨询所所长 | 新疆瑞新有限责任会计师事务所、新疆鑫瑞税务师有限责任公司董事长，新疆中泰化学股份有限公司、新疆天山毛纺织股份有限公司独立董事 | 不在本公司领薪 |
| 崔刚 | 监事会主席 | 男 | ５２ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆金建实业公司总经理、新疆特种水泥厂厂长 | 金建建材董事长、新疆天山新型保温材料有限责任公司董事长 | 不在本公司领薪 |
| 陈虞修 | 监事 | 男 | ５９ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任美国ＥＯＴ工程顾问公司驻台代表、普省工程顾问公司总工程师。 | 台湾国统总工程师、中国台湾经济部标准检验局土木工程及建筑国家标准技术委员会委员 | 不在本公司领薪 |
| 张翼 | 监事 | 男 | ４５ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆建材工业设计院高级工程师、院长。 | 建材设计院董事长、院长 | 不在本公司领薪 |
| 沙建义 | 监事 | 男 | ４３ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任西安市纺织城通达机械厂副总经理。 | 西安通达董事长 | 不在本公司领薪 |
| 马军 | 监事 | 男 | ４３ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任兵团国有资产经营公司副总经理、新疆天发工贸有限公司董事、兵团洪福工贸公司总经理。 | 无 | ４４，０００元 |
| 雅斯玛 | 监事 | 女 | ４３ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆冶金建设公司机械厂主任工程师、乌鲁木齐电器制造有限责任公司总工程师。 | 无 | ４４，０００元 |
| 王福 | 监事 | 男 | ４４ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾在新疆水泥制品厂工作。 | 无 | １８，０００元 |
| 王远力 | 常务副总经理 | 男 | ４９ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆建化工业总厂工程师、副厂长、新疆天山水泥制品有限责任公司副总经理 | 无 | １８０，０００元 |
| 栾秀英 | 副总经理、财务负责人、董事会秘书 | 女 | ４９ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆建化工业总厂财务科长、新疆建化实业有限公司总经理助理兼财务科长 | 无 | １５０，０００元 |
| 李世龙 | 总工程师 | 男 | ６６ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任建材部山东水泥制品研究院工程师、国家建材局苏州混凝土水泥制品研究院高级工程师项目组长、中美合资深圳太阳管道有限公司副总经理、总工程师 | 无 | １４４，０００元 |
| 董连河 | 副总经理 | 男 | ４５ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任北京市太阳管道有限公司副总经理、深圳市莱英达太阳管道有限公司总经理、深圳市鹏城管业实业有限公司总经理 | 无 | １２０，０００元 |
| 马军民 | 副总经理 | 男 | ４２ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆天山水泥股份有限公司分厂厂长、分公司董事长、副总经理、新疆天山建材机械公司董事长兼总经理 | 无 | ９６，０００元 |
| 李津 | 副总经理 | 男 | ４８ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任北京钢铁设计研究院工程师、中联普赖斯管道有限公司工程部长、深圳太阳管道有限公司副总经理、高级工程师 | 无 | １２０，０００元 |
| 卢兆东 | 副总经理 | 男 | ３４ | ２００７．１０－ ２０１０．１０ | 曾任新疆建化实业有限责任公司财务科科长、哈尔滨国统财务课长、办公室主任 | 无 | ６５，４００元 |
２００２年４月２６日，本公司与新疆三联工程建设有限责任公司（以下简称“新疆三联”）、河南黄河工程局组成联合体，就新疆引额济乌一期一步工程三个泉倒虹吸工程第Ⅱ标ＰＣＣＰ工程与新疆额尔齐斯河流域开发工程建设管理局签订了《安装合同》。合同约定由本公司为该工程提供所需的ＰＣＣＰ、由新疆三联负责管线的部分施工与安装、由河南黄河工程局进行该项目的部分施工。本合同工程的主要责任方是国统股份，代表联合体的任一方或全体成员承担本合同的责任。新疆三联在本合同下提供的劳务金额根据其提供的安装劳务量与本公司确定安装劳务单价结算。
（２）偶发性的关联交易
①专利许可使用
２００６年１２月２６日，公司与台湾国统就可挠防脱式的随动接头、可挠管平衡式动态试水台、可挠管的随动止漏结构等３项在中国登记注册的专利，签订了《专利实施许可合同》。合同约定，台湾国统无偿许可公司或所控股的子公司独占使用上述３项专利，期限为自合同签订之日起至专利到期日止。
②专利授权
２００６年１１月２日，公司就可测试抗轴力钢管接头等１４项台湾国统在中国台湾、日本、美国登记注册的专利，与台湾国统签订了《专利授权契约书》。契约书约定，台湾国统将上述１４项专利无偿授权本公司在中国境内制造、安装、使用、销售与进口，本公司在中国境内有专属且不得转让的权力，授权期限为自契约生效之日起至各专利权有效期间。
③担保
本公司控股股东天山建材为本公司的部分银行借款合计８，０００万元提供担保，截止本招股意向书签署日尚在履行的担保情况如下表：
| 中文名称 | 新疆国统管道股份有限公司 |
| 英文名称 | ＸＩＮＪＩＡＮＧ ＧＵＯＴＯＮＧ ＰＩＰＥＬＩＮＥ ＣＯ．，ＬＴＤ |
| 注册资本 | 人民币６，０００万元 |
| 法定代表人 | 季公来 |
| 成立日期 | ２００１年８月３０日 |
| 住所 | 新疆米泉市城东工业开发区 |
| 邮政编码 | ８３１４０７ |
| 电话 | ０９９１－６９１１６８５ |
| 传真 | ０９９１－６９１３００２ |
| 互联网网址 | ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｘｊｇｔ．ｃｏｍ |
| 电子信箱 | ｇｔｇｆ５２１＠１２６．ｃｏｍ |
④向控股股东的子公司—天山管道提供资金
２００４年，为完善公司产品结构、扩大产业链、避免潜在的同业竞争，公司拟收购天山管道。由于天山管道生产流动资金不足，为了支持拟收购的天山管道的发展，公司向其提供资金支持，未收取资金占用费。截止２００４年１２月３１日，公司向天山管道提供的资金余额为１，３９３．９６万元，该资金于２００５年初收回。
公司对天山管道的资金支持是在拟收购该公司的前提之下，资金支持保证了该公司的正常生产经营，有利于公司收购其股权后天山管道的持续发展，该资金的占用时间短，没有损害公司的利益。
⑤收购天山管道股权
２００５年公司分别与天山建材、新疆天山水泥制品有限责任公司签订了《产权交易合同》，分别受让天山建材持有的天山管道６７．５７％的股权和新疆天山水泥制品有限责任公司持有的天山管道２４．３２％的股权，合计受让天山管道９１．８９％的股权。根据上海立信资产评估有限公司出具的信资评报字［２００４］第４１３号《资产评估报告》，天山管道２００４年８月３１日净资产的评估值为１，３９６．９６万元。按评估值和转让的股权比例计算，股权转让价款为１，２８４万元。截止２００５年末公司已实际支付股权转让款。
⑥房屋租赁
２００７年５月８日，公司控股子公司博峰检测与新疆天山建材房地产开发有限公司签订《租赁合同》，租赁新疆天山建材房地产开发有限公司位于“天山花园”小区商业街４楼５４号商铺４２．１平方米的商铺作为办公室，租赁期限为２００７年５月２３日－２０１７年５月２２日，合同约定２００７年５月２３日至２００９年５月２２日年租金６，０００元，２００９年５月２３日至２０１２年５月２２日每年租金８，０００元，２０１３年５月２３日至２０１７年５月２２日每年租金９，２００元。
（３）本公司和关联方之间的资金往来情况如下：
①其他应收款 单位：万元
| 关联方名称 | ２００７年６月３０日 | ２００６年１２月３１日 | ２００５年１２月３１日 | ２００４年１２月３１日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 新疆天山水泥制品有限责任公司 | －－ | －－ | ２０．００ | ４．１９％ | ２０．００ | ８．２５％ | ２０．００ | １．２６％ |
| 新疆三联 | －－ | －－ | －－ | －－ | ５．０４ | ２．０８％ | －－ | －－ |
| 天山管道 | －－ | －－ | －－ | －－ | －－ | －－ | １，３９３．９６ | ８７．８２％ |
②应付账款和其他应付款 单位：万元
| 关联方名称 | ２００７年６月３０日 | ２００６年１２月３１日 | ２００５年１２月３１日 | ２００４年１２月３１日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 应付账款： | ||||||||
| 新疆三联 | －－ | －－ | －－ | －－ | ４７．８１ | １．９５％ | －－ | －－ |
| 新疆建化实业有限责任公司 | １．７４ | ０．０２％ | １１．７４ | ０．２１％ | １１．７４ | ０．４８％ | －－ | －－ |
| 其他应付款： | ||||||||
| 天山建材 | ２，２０７．５５ | ９４．６０％ | ２，２０７．５５ | ９４．１３％ | ２，２０７．５５ | ９７．２２％ | １０．００ | ２．３６％ |
| 新疆天山水泥制品有限责任公司 | －－ | －－ | －－ | －－ | ０．８６ | ０．０４％ | ０．８６ | ０．２０％ |
| 新疆建化实业有限责任公司 | １０ | ０．４３％ | １０ | ０．４３％ | １０．３５ | ０．４６％ | －－ | －－ |
| 新疆三联 | ２．０７ | ０．０９％ | ２．０７ | ０．０９％ | －－ | －－ | ５９．１０ | １３．９６％ |
其他应付款为控股股东天山建材给予天山管道的支持资金２，２０７万元。
２、关联交易对财务状况及经营成果的影响
上述关联交易中，控股股东对公司的担保及其他应收款属于公司从股东单位获得的支持；其它类关联交易金额很小，依照《公司章程》以及有关协议规定进行，且按市场价格公允定价，不存在损害公司及其他非关联股东利益的情况，对公司的财务状况和经营成果未产生重大影响。
３、公司独立董事对关联交易发表的意见
公司独立董事认为：“公司自成立以来通过建立健全各项制度，完善法人治理实现规范运作，关联交易严格按照《公司章程》和《关联交易公允决策制度》及有关规定履行了法定的批准程序，公司的关联交易遵循了诚实信用的商业交易原则，交易价格的定价是公允的，内容合法有效，不存在因此而损害公司其他股东利益的情形。”
七、发行人董事、监事、高级管理人员情况
| 股东 | 股份数额（万股） | 比例（％） | 股权性质 |
| 天山建材（ＳＬＳ） | ３，０６４ | ５１．０７ | 国有法人股 |
| 台湾国统 | ９００ | １５．００ | 外资股 |
| 特拉华国统 | ６００ | １０．００ | 外资股 |
| 新疆三联工程建设有限责任 | ３００ | ５．００ | 法人股 |
| 傅学仁 | ３００ | ５．００ | 外资股 |
| 金建建材 | ２６２ | ４．３７ | 法人股 |
| 陈虞修 | １８０ | ３．００ | 外资股 |
| 建材设计院 | １３７ | ２．２８ | 法人股 |
| 西安通达 | １３７ | ２．２８ | 法人股 |
| 刘启通 | ３０ | ０．５０ | 外资股 |
| 王海 | ３０ | ０．５０ | 外资股 |
| 叶清正 | ３０ | ０．５０ | 外资股 |
| 杨金芳 | ３０ | ０．５０ | 外资股 |
| 合计 | ６，０００ | １００．００ | －－ |
上述人员中，董事兼总经理傅学仁、董事叶清正分别持有本公司股份３００万股、３０万股，占本次发行前总股本的比例分别为５％、０．５％。监事陈虞修持有本公司股份１８０万股，占本次发行前总股本的３％。除上述情形外，本公司其他董事、监事、高级管理人员及其家属，不存在直接或间接持有本公司股份的情况。本公司上述人员所持股份，不存在质押或冻结情况。
八、发行人控股股东及其实际控制人的简要情况
公司控股股东天山建材持有本公司３，０６４万股股份，占本次发行前总股本的５１．０７％。天山建材成立于１９９８年１２月１６日，注册地及主要生产经营地为乌鲁木齐市仓房沟东路５５号附１号，注册资本为６９，３９３万元，实收资本６９，３９３万元，法定代表人为刘崇生，主营业务为建材行业的投资、建筑材料、化工产品的销售、汽车运输。
中材集团持有本公司控股股东天山建材４７．３１％的股权，为本公司的实际控制人。中材集团成立于１９８３年１１月，注册资本为１３２，５８６．５万元，法定代表人为谭仲明，注册地及主要生产经营地为北京西城区西直门内北顺城街１１号。中材集团是国务院国有资产监督管理委员会直接管理的中央企业，我国唯一从事非金属材料及制品的科工贸一体化的大型企业集团，国务院首批５６家大型试点企业集团之一。中材集团在国家计划内实行单列，享有省级投资决策权、自营进出口权、外事审批权等，连续多年位居中国企业５００强。
九、发行人财务会计信息
（一）发行人近三年及一期财务报表
合并资产负债表
单位：元
| 资 产 | ２００７年６月３０日 | ２００６年１２月３１日 | ２００５年１２月３１日 | ２００４年１２月３１日 |
| 流动资产： | ||||
| 货币资金 | ６７，４５９，２３１．３８ | ８２，０９４，２２５．５４ | ８１，４３１，１２９．５９ | ６９，１７７，１５７．０４ |
| 应收票据 | －－ | １００，０００．００ | －－ | －－ |
| 应收账款 | ５７，１０４，２５３．００ | ５４，６２０，２５８．８２ | ５５，２６１，５０１．１２ | ２５，８９９，５３０．５３ |
| 预付款项 | ２２，２６４，６４２．３３ | ５，２６１，４３４．２２ | ４，７７０，１５１．３９ | ２，６４２，６３３．７１ |
| 其他应收款 | １２，１０６，４３２．２８ | ４，７７５，５４８．２１ | ２，４２４，５７７．９３ | ２３，８２６，９１７．８４ |
| 存货 | ７３，９３４，２５１．３０ | ２０，８１６，４３１．７８ | １３，９９１，５１０．５６ | ３２，７０８，６１３．８９ |
| 流动资产合计 | ２３２，８６８，８１０．２９ | １６７，６６７，８９８．５７ | １５７，８７８，８７０．５９ | １５４，２５４，８５３．０１ |
| 非流动资产： | ||||
| 固定资产 | １６４，３３０，１６０．６１ | １６４，０２２，１２２．９７ | １０６，４７５，８４１．８６ | ８８，０７４，５４６．２９ |
| 在建工程 | １，０００，５５０．０７ | １，２１５，７１３．２２ | ５，７６２，３３１．７１ | －－ |
| 无形资产 | １８，７８０，７８７．９４ | １９，１１０，５１３．２８ | ７，４４６，１２０．９７ | ６，５７０，４９５．３４ |
| 长期待摊费用 | ３，３３８，２７６．１０ | ３，６０９，７７２．５５ | ２，２８４，１４２．２１ | ７４６，０６１．９８ |
| 递延所得税资产 | ２，１８９，６８１．９５ | ２，１１９，１４８．３９ | １，３１１，１５８．２３ | ９４６，２０５．９４ |
| 其他非流动资产 | １２７，２４７．３９ | １３７，７１１．０２ | １５８，６３８．２７ | １７９，６２５．５２ |
| 非流动资产合计 | １８９，７６６，７０４．０６ | １９０，２１４，９８１．４３ | １２３，４３８，２３３．２５ | ９６，５１６，９３５．０７ |
| 资产总计 | ４２２，６３５，５１４．３５ | ３５７，８８２，８８０．００ | ２８１，３１７，１０３．８４ | ２５０，７７１，７８８．０８ |
合并资产负债表（续表）
单位：元
| 负债和股东权益 | ２００７年６月３０日 | ２００６年１２月３１日 | ２００５年１２月３１日 | ２００４年１２月３１日 |
| 流动负债： | ||||
| 短期借款 | １１９，０００，０００．００ | １０８，０００，０００．００ | ７０，０００，０００．００ | ８０，０００，０００．００ |
| 应付票据 | ２６，４００，０００．００ | ２１，４００，０００．００ | －－ | １０，９８０，０００．００ |
| 应付账款 | ７９，５８０，４０４．７３ | ５６，０７４，１２０．２０ | ２４，５０７，２９５．４７ | ２５，９８３，０３７．５０ |
| 预收款项 | １１，０１６，９６０．１０ | ２，８３９，４５５．１４ | ２８，１１９，２３０．５８ | １，６６９，１０７．１５ |
| 应付职工薪酬 | ２，７１６，６１６．１４ | ２，７８５，８５０．９５ | １，９９０，７７７．８９ | １，７３４，３２１．７７ |
| 应交税费 | ４，０８６，９５８．１９ | ６，８２２，５６２．８８ | ６，５１０，１６９．３３ | １，５８９，９２２．４５ |
| 应付股利 | －－ | ５０１，０３４．９３ | ５５０，３３３．３３ | －－ |
| 其他应付款 | ２３，３３４，６３３．３２ | ２３，４７１，８４１．４５ | ２２，７０６，４３８．５８ | ７，９００，４５４．５４ |
| 一年内到期的非流动负债 | －－ | １０，０００，０００．００ | －－ | １０，０００，０００．００ |
| 流动负债合计 | ２６６，１３５，５７２．４８ | ２３１，８９４，８６５．５５ | １５４，３８４，２４５．１８ | １３９，８５６，８４３．４１ |
| 非流动负债： | ||||
| 长期借款 | ２０，０００，０００．００ | －－ | １０，０００，０００．００ | －－ |
| 非流动负债合计 | ２０，０００，０００．００ | －－ | １０，０００，０００．００ | －－ |
| 负债合计 | ２８６，１３５，５７２．４８ | ２３１，８９４，８６５．５５ | １６４，３８４，２４５．１８ | １３９，８５６，８４３．４１ |
| 股东权益 | ||||
| 股本 | ６０，０００，０００．００ | ６０，０００，０００．００ | ６０，０００，０００．００ | ６０，０００，０００．００ |
| 资本公积 | １，２７６，４１７．２６ | １，２７６，４１７．２６ | １，２７６，４１７．２６ | ６１５，７６５．７７ |
| 盈余公积 | １３，８７９，９７０．９０ | １３，８７９，９７０．９０ | １２，６４２，５８０．０２ | ８，８０６，０３４．０９ |
| 未分配利润 | ４７，２６２，３０９．３６ | ３７，３９８，２０７．２１ | ２４，６１３，３７６．０４ | ２６，１８４，６０４．８１ |
| 归属于母公司股东权益合计 | １２２，４１８，６９７．５２ | １１２，５５４，５９５．３７ | ９８，５３２，３７３．３２ | ９５，６０６，４０４．６７ |
| 少数股东权益 | １４，０８１，２４４．３５ | １３，４３３，４１９．０８ | １８，４００，４８５．３４ | １５，３０８，５４０．００ |
| 股东权益合计 | １３６，４９９，９４１．８７ | １２５，９８８，０１４．４５ | １１６，９３２，８５８．６６ | １１０，９１４，９４４．６７ |
| 负债和股东权益总计 | ４２２，６３５，５１４．３５ | ３５７，８８２，８８０．００ | ２８１，３１７，１０３．８４ | ２５０，７７１，７８８．０８ |
合并利润表
单位：元
| 项 目 | ２００７年１－６月 | ２００６年度 | ２００５年度 | ２００４年度 |
| 一、营业总收入 | ９７，４６３，６７１．６４ | １５７，２４６，０７６．６４ | １４０，８９５，１４２．１１ | １５１，７４８，２７３．０９ |
| 二、营业总成本 | ８５，９３７，６０５．６３ | １４１，６３１，７４７．０６ | １２３，８１５，０２２．１７ | １３５，９４５，３３９．２３ |
| 其中：营业成本 | ６６，７５８，９９２．１９ | １１３，６１５，２４２．０９ | １０７，８１３，４７５．５３ | １１７，７４８，８２４．０６ |
| 营业税金及附加 | ２３９，２０９．０４ | ６４８，２３５．８２ | ７８４，７３４．９１ | ９３２，１１１．３１ |
| 销售费用 | ５，６７８，６６４．５２ | ３，３２１，９５０．３０ | １，４３８，４６３．１０ | １，５３９，１６８．８６ |
| 管理费用 | ８，５４１，９０９．０７ | １７，４３０，００１．２７ | ７，９２６，５２４．６１ | １０，６５８，１４４．４７ |
| 财务费用 | ４，２０２，２５８．２４ | ６，５２６，３３１．９１ | ４，７５６，２９６．３７ | ４，７１０，１１９．５９ |
| 资产减值损失 | ５１６，５７２．５７ | ８９，９８５．６７ | １，０９５，５２７．６５ | ３５６，９７０．９４ |
| 加：投资收益 | －１０，４６３．６３ | －４０，３６４．６７ | －２０，９２７．２５ | －２０，９２７．２５ |
| 三、营业利润 | １１，５１５，６０２．３８ | １５，５７３，９６４．９１ | １７，０５９，１９２．６９ | １５，７８２，００６．６１ |
| 加：营业外收入 | ３６７，５１６．８０ | －－ | ４５，３５３．５６ | ８４，４１９．８０ |
| 减：营业外支出 | ５６，５９１．２０ | ２６，６５５．４４ | １４，１３０．００ | ２４，６４４．９０ |
| 四、利润总额 | １１，８２６，５２７．９８ | １５，５４７，３０９．４７ | １７，０９０，４１６．２５ | １５，８４１，７８１．５１ |
| 减：所得税费用 | １，３１４，６００．５６ | ３，７５９，７７９．８２ | ４３５，８８２．９６ | ７１７，２３９．３８ |
| 五、净利润 | １０，５１１，９２７．４２ | １１，７８７，５２９．６５ | １６，６５４，５３３．２９ | １５，１２４，５４２．１３ |
| 归属于母公司所有者的净利润 | ９，８６４，１０２．１５ | １４，０２２，２２２．０５ | １２，２６５，３１７．１６ | １１，８４７，１１６．００ |
| 少数股东损益 | ６４７，８２５．２７ | －２，２３４，６９２．４０ | ４，３８９，２１６．１３ | ３，２７７，４２６．１３ |
| 六、每股收益： | ||||
| （一）基本每股收益 | ０．１６ | ０．２３ | ０．２０ | ０．２０ |
| （二）稀释每股收益 | ０．１６ | ０．２３ | ０．２０ | ０．２０ |
合并现金流量表
单位：元
| 项 目 | ２００７年１－６月 | ２００６年度 | ２００５年度 | ２００４年度 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | １１８，９８６，８８０．１８ | １５６，３８３，９６２．０８ | １６０，０２４，６２５．６５ | １６４，３８１，７９２．１１ |
| 收到的税费返还 | ３６７，５１６．８０ | －－ | －－ | －－ |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | ２３５，４３７．５４ | ４４０，５６９．６５ | ２４，１８４，６４６．７５ | ３，２２９，７８９．２５ |
| 经营活动现金流入小计 | １１９，５８９，８３４．５２ | １５６，８２４，５３１．７３ | １８４，２０９，２７２．４０ | １６７，６１１，５８１．３６ |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | １０９，５１５，４３４．２２ | ８６，５２７，３３０．９７ | １０７，３０３，３６７．９５ | １４７，７１３，０９５．４０ |
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | ９，６２８，５０６．２３ | ９，９１１，００７．８０ | ８，１７７，９９４．００ | ９，８７６，４０３．４５ |
| 支付的各项税费 | ７，０１８，６２１．４１ | １３，３９６，４３３．４９ | ７，７３２，２２７．８０ | ８，９２５，５２０．２９ |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | １３，９２５，９７０．２１ | ３４，９７７，５９５．４６ | ７，５３７，０５３．４７ | ２３，３０８，３９６．７５ |
| 经营活动现金流出小计 | １４０，０８８，５３２．０７ | １４４，８１２，３６７．７２ | １３０，７５０，６４３．２２ | １８９，８２３，４１５．８９ |
| 经营活动现金流量净额 | －２０，４９８，６９７．５５ | １２，０１２，１６４．０１ | ５３，４５８，６２９．１８ | －２２，２１１，８３４．５３ |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||||
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额 | ９２，６８７．７４ | ６，０００．００ | －－ | ４７，０００．００ |
| 收到其他与投资活动有关的现金 | －－ | ４４２，０２４．５６ | ２８１，２４９．５９ | －－ |
| 投资活动现金流入小计 | ９２，６８７．７４ | ４４８，０２４．５６ | ２８１，２４９．５９ | ４７，０００．００ |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 | ８，３００，０１５．３８ | ４８，２５４，８５６．８１ | ８，８０３，６７４．２６ | １１，５１９，５３３．０８ |
| 投资支付的现金 | －－ | ９５０，０００．００ | １２，８４０，０００．００ | －－ |
| 投资活动现金流出的小计 | ８，３００，０１５．３８ | ４９，２０４，８５６．８１ | ２１，６４３，６７４．２６ | １１，５１９，５３３．０８ |
| 投资活动产生的现金流量净额 | －８，２０７，３２７．６４ | －４８，７５６，８３２．２５ | －２１，３６２，４２４．６７ | －１１，４７２，５３３．０８ |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||||
| 吸收投资所收到的现金 | －－ | ３，４８９，０００．００ | －－ | －－ |
| 其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金 | －－ | ３，４８９，０００．００ | －－ | －－ |
| 取得借款所收到的现金 | ７９，０００，０００．００ | １１８，０００，０００．００ | ８０，０００，０００．００ | ８０，０００，０００．００ |
| 筹资活动现金流入小计 | ７９，０００，０００．００ | １２１，４８９，０００．００ | ８０，０００，０００．００ | ８０，０００，０００．００ |
| 偿还债务支付的现金 | ５８，０００，０００．００ | ８０，０００，０００．００ | ９０，０００，０００．００ | ４５，０００，０００．００ |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | ４，５６９，８５１．８２ | １２，３０８，０３３．２０ | １４，５９９，４６０．８４ | ４，７１８，００７．０８ |
| 其中：子公司支付少数股东的股利、利润 | －－ | ５，６３１，８６３．７５ | －－ | －－ |
| 筹资活动现金流出小计 | ６２，５６９，８５１．８２ | ９２，３０８，０３３．２０ | １０４，５９９，４６０．８４ | ４９，７１８，００７．０８ |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | １６，４３０，１４８．１８ | ２９，１８０，９６６．８０ | －２４，５９９，４６０．８４ | ３０，２８１，９９２．９２ |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | －１６，２６６．４５ | －２０，４０２．６１ | －１８，４０８．５５ | －３９９．２５ |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | －１２，２９２，１４３．４６ | －７，５８４，１０４．０５ | ７，４７８，３３５．１２ | －３，４０２，７７３．９４ |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | ５８，４５７，７５４．４４ | ６６，０４１，８５８．４９ | ５８，５６３，５２３．３７ | ６１，９６６，２９７．３１ |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | ４６，１６５，６１０．９８ | ５８，４５７，７５４．４４ | ６６，０４１，８５８．４９ | ５８，５６３，５２３．３７ |
（二）发行人近三年及一期非经常性损益的具体内容 单位：元
| 项 目 | 金额（非经常性收益＋、非经常性损失－） | |||
| ２００７年１－６月 | ２００６年度 | ２００５年度 | ２００４年度 | |
| （一）非流动资产处置损益 | ２，３４１．５１ | －２１，６５５．４４ | ２０，９１６．９２ | ８０，０１０．９０ |
| （二）越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （三）计入当期损益的政府补助，但与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外 | ３６７，５１７．００ | －－ | －－ | －－ |
| （四）计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费，但经国家有关部门批准设立的有经营资格的金融机构对非金融企业收取的资金占用费除外 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （五）企业合并的合并成本小于合并时应享有被合并单位可辨认净资产公允价值产生的损益 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （六）非货币性资产交换损益 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （七）委托投资损益 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （八）因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （九）债务重组损益 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （十）企业重组费用，如安置职工的支出，整合费用等 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （十一）交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （十二）同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （十三）与公司主营业务无关的预计负债产生的损益 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| （十四）除上述各项之外的其他营业外收支净额 | －５２，０００．００ | －５，０００．００ | －１１，７５４．９０ | －１５，５５０．００ |
| （十五）中国证监会认定的其他非经常性损益项目 | －－ | －－ | －－ | －－ |
| 非经常性损益小计： | ３１３，１７５．４９ | －２６，６５５．４４ | ９，１６２．０２ | ６４，４６０．９０ |
| （十六）减：所得税影响额 | ８７，８５２．８５ | －３，１９８．６５ | －１，０３５．００ | ５，４６８．９９ |
| 非经常性损益净影响数 | ２２５，３２２．６４ | －２３，４５６．７９ | １０，１９７．０２ | ５８，９９１．９１ |
（三）发行人近三年及一期主要财务指标
| 项目 | ２００７年１－６月 | ２００６年 | ２００５年 | ２００４年 |
| 流动比率（倍） | ０．８８ | ０．７２ | １．０２ | １．１０ |
| 速动比率（倍） | ０．６０ | ０．６３ | ０．９３ | ０．８７ |
| 应收账款周转率（次） | １．６６ | ２．７２ | ３．３０ | ６．６６ |
| 存货周转率（次） | １．４１ | ６．５３ | ４．６２ | ３．８５ |
| 资产负债率（母公司）（％） | ６５．３４ | ６４．２６ | ５４．７０ | ５１．５３ |
| 息税折旧摊销前利润（元） | ２１，８２０，８９１．４１ | ３３，１８９，１９５．０３ | ２９，３７７，４４４．３１ | ２７，６３９，３９９．６３ |
| 利息保障倍数 | ２．６８ | ３．３６ | ４．３６ | ４．２８ |
| 每股经营活动产生的现金流量（元） | －０．３４ | ０．２０ | ０．８９ | －０．３７ |
| 每股净现金流量（元） | －０．２０ | －０．１３ | ０．１２ | －０．０６ |
| 加权平均每股收益（元） | ０．１６ | ０．２３ | ０．２０ | ０．２０ |
| 加权平均净资产收益率（％） | ８．４０ | １３．２９ | １３．０２ | １３．２１ |
| 无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）占净资产比例（％） | ０．９３ | １．２７ | １．７６ | ２．１３ |
注：每股收益和净资产收益率以归属于公司普通股股东净利润计算所得。
（四）２００７年简要合并盈利预测表 单位：万元
| 项 目 | 上年实际数 | １－６月实际数 | ７－１２月预测数 | 本年预测合计 |
| 一、营业收入 | １５，７２４．６１ | ９，７４６．３７ | ２０，５７８．８８ | ３０，３２５．２５ |
| 二、营业利润 | １，５５７．４０ | １，１５１．５５ | ２，９５８．８４ | ４，１１０．３９ |
| 三、利润总额 | １，５５４．７３ | １，１８２．６４ | ３，０５５．７１ | ４，２３８．３５ |
| 四、净利润 | １，１７８．７５ | １，０５１．１８ | １，７６６．８２ | ２，８１８．００ |
| 五、归属于母公司所有者的净利润 | １，４０２．２２ | ９８６．４１ | １，８６０．１９ | ２，８４６．５９ |
| 六、每股收益 | ０．２３ | ０．１６ | ０．３１ | ０．４７ |
（五）管理层讨论与分析
１、盈利能力分析
公司２００４年、２００５年和２００６年分别实现营业收入１５，１７４．８３万元、１４，０８９．５１万元和１５，７２４．６１万元。公司近年来营业收入比较稳定，增幅不大，原因是由于ＰＣＣＰ产品及其行业在中国市场处于孕育和开发阶段。截至２００７年６月末，公司已实现营业收入９，７４６．３７万元，预计２００７年ＰＣＣＰ销售将呈现迅猛的发展势头，为公司后续盈利能力不断提高提供了强有力的支持。
２、财务状况分析
公司资产结构配置合理，体现了所处行业的特点，资产质量优良，流动资产变现能力较强，能满足了公司目前业务经营的需要。公司负债全部为流动负债，公司面临短期偿债的压力。鉴于公司良好的银行信用，公司拟与银行联手，逐步改善负债结构，增加中、长期负债的比重，同时适度增加权益融资，使资金来源与资金的使用状况相匹配，使财务结构更加合理，化解公司面临的短期偿债压力。
３、现金流量分析
公司２００４年至２００６年经营活动产生的现金流量净额累计４，３２６万元，最近三年平均为１，４４２万元，最近三年平均每股经营活动产生的现金流量净额为０．２４元／股。因此，公司近三年来经营活动产生的现金流量呈现稳定良好的态势。２００４年、２００５年和２００６年，公司投资活动支付的现金逐年递增，金额较大且出现负数，主要是由于公司扩大规模，用于投资控股、全资子公司的固定资产等现金支出扩大所致。２００５年公司筹资活动产生的现金流量金额出现负数，且金额较大，主要原因２００５年在原贷款总量的基础上偿还短期贷款１，０００万元，此外支付现金股利１，０００万元，造成２００５年筹资活动产生的现金流量金额出现负数。
４、未来趋势分析
公司目前资产质量优良，资产结构合理，经营性现金流量充沛；但是由于公司目前负债全部为流动负债，可能令公司面临短期偿债能力的风险。今后公司股票若能成功发行上市，公司将进入资本市场融资，从而开辟新的直接融资渠道，有助于公司优化资本结构，化解短期偿债能力风险。
公司近三年来经营业绩较为平稳，原因是由于ＰＣＣＰ产品及其行业在中国市场处于孕育和开发阶段。公司主营业务ＰＣＣＰ是目前国家鼓励发展的产业，具有良好的发展前景。近年来公司在国内大区战略布局的实施，扩大了产品服务的区域覆盖面，有效地增强了市场控制力。为公司盈利能力的持续提高提供了强有力的保障。预计未来三年，公司主营业务ＰＣＣＰ将高速成长。
（六）股利分配政策
１、股利分配政策
根据公司法和本公司章程规定，税后利润将按下列顺序和比例分配：①弥补上一年度的亏损；②提取公司法定公积金百分之十；③提取任意公积金；④支付股东股利。
２、发行人近三年及一期股利分配情况
２００５年２月２３日本公司召开２００４年度股东大会，会议决议以派发现金的方式支付股东股利１，０００万元；２００５年度、２００６年度未进行股利分配。
３、发行前滚存利润分配政策
经公司２００６年度股东大会审议通过，本次发行前滚存未分配利润全部由首次公开发行Ａ股股票后的新老股东共同享有。
４、发行后股利分配政策
公司本次发行后的股利分配政策与发行前将保持一致。
（七）发行人控股子公司基本情况
公司设立以来，先后控股６家子公司。
１、天河管道
天河管道成立于２００３年７月２２日，本公司持有９０％的股权；天山管道持有１０％的股权。截止目前，该公司注册资本１，０００万元，注册地及主要生产经营地为和田皮墨垦区，法定代表人为傅学仁，主营业务为ＰＣＣＰ的生产与销售。经立信会计师事务所有限公司审计，截止２００６年１２月３１日，天河管道总资产３，６００．６８万元，净资产２，４７９．４２万元，２００６年度实现净利润－９．３８万元；截止２００７年６月３０日，天河管道总资产３，６１４．０７万元，净资产２，４８９．８６万元，２００７年１－６月实现净利润１０．４４万元。
２、天山管道
天山管道成立于２００３年３月１１日，本公司持有９１．８９％的股权，山东潍坊中云科研有限公司持有８．１１％的股权。截止目前，天山管道注册资本为１，５４２万元，注册地及主要经营地为米泉市城东工业开发区，法定代表人为傅学仁，主营业务为化学ＰＶＣ－Ｕ管材和ＰＥ管材的生产和销售。经立信会计师事务所有限公司审计，截止２００６年１２月３１日，天山管道总资产４，９３３．４８万元，净资产１，５７０．１９万元，２００６年度实现净利润１００．９７万元；截止２００７年６月３０日，天山管道总资产５，２１３．３４万元，净资产１，５４０．４９万元，２００７年１－６月实现净利润－２９．７０万元。
３、哈尔滨国统
哈尔滨国统成立于２００３年１１月１７日，本公司持有５１％的股权，台湾国统持有４９％的股权。截止目前，哈尔滨国统的注册资本为２，０４０万元，其中本公司出资比例为５１％，台湾国统出资比例为４９％，法定代表人为叶清正，注册地及主要生产经营地为黑龙江省哈尔滨市阿城区经济开发区，主营业务为ＰＣＣＰ的生产与销售。经立信会计师事务所有限公司审计，截止２００６年１２月３１日，哈尔滨国统总资产５，９１２．３９万元，净资产１，８１８．６６万元，２００６年度实现净利润－５４３．０６万元；截止２００７年６月３０日，哈尔滨国统总资产７，７９５．８１万元，净资产１，９８０．７２万元，２００７年１－６月实现净利润１６２．０６万元。
４、中山银河
中山银河成立于２００４年３月２４日，本公司持有６４．６１％的股权，自然人董连河、李世祥、郭利程和傅惠英共计持有３５．３９％的股权。截止目前，中山银河的注册资本为１，０００万元，法定代表人为傅学仁，注册地及主要生产经营地为中山市三角镇金鲤工业区，主营业务为各种供水管道、ＰＣＣＰ及其异型管、ＰＶＣ等复合管材的生产与销售。经立信会计师事务所有限公司审计，截止２００６年１２月３１日，中山银河总资产２，３６７．９６万元，净资产９１６．８１万元，２００６年度实现净利润９７．３１万元；截止２００７年６月３０日，中山银河总资产３，２５１．２２万元，净资产８８０．０１万元，２００７年１－６月实现净利润－３６．７９万元。
５、博峰检测
博峰检测成立于２００６年３月２７日，为本公司的全资子公司。截止目前，博峰检测注册资本为３００万元，法定代表人为栾秀英，注册地及办公地为乌鲁木齐西八家户路６号，经营范围为建筑材料及制品检测。经立信会计师事务所有限公司审计，截止２００６年１２月３１日，博峰检测总资产２９６．２４万元，净资产２９６．２４万元，２００６年度实现净利润－３．７６万元；截止２００７年６月３０日，博峰检测总资产２９６．９２万元，净资产２９６．９２万元，２００７年１－６月实现净利润０．６８万元。
６、中山市益骏贸易发展有限公司
该公司成立于２００４年３月２４日，为中山银河的全资子公司。截止目前，中山益骏注册资本为５０万元，法定代表人为傅学仁，经营范围为服装、家用电器的销售。经立信会计师事务所有限公司审计，截止２００６年１２月３１日，中山益骏总资产２３７．５８万元，净资产４９．５０万元，２００６年度实现净利润－０．５万元；截止２００７年６月３０日，该公司总资产２３４．８５万元，净资产４６．７７万元，２００７年１－６月实现净利润－２．７３万元。
第四节 募集资金运用
一、本次募集资金投资项目的具体情况
公司本次发行股票募集资金投资项目审批、投资进度及重要性排序如下：
| 序 号 | 项目名称 | 总投资 （万元） | 项目立项批准机关 | 立项文号 | 建设期 |
| １ | 国统股份（米泉）ＰＣＣＰ生产线技改扩建项目 | ３，５７２．１６ | 乌鲁木齐市发展和改革委员会 | 乌发改函［２００７］１４５号 | １年 |
| ２ | 哈尔滨国统增资技改扩建ＰＣＣＰ项目 | ３，７６９．０３ | 哈尔滨市阿城区发展改革局 | 哈阿发改字［２００７］１２号 | １年 |
| ３ | 中山银河预应力钢筒混凝土管材（ＰＣＣＰＥ）生产线技术改造项目 | ３，５８４．０９ | 广东省经济贸易委员会 | ０７２０００３１２１１０００４０９ | １年 |
| 合 计 | １０，９２５．２８ | －－ | －－ | －－ |
项目总投资与公司本次发行实际募集资金相比，如本次募集资金超过项目总投资，超过部分用于补充公司流动资金；如本次募集资金不能满足投资项目的需要，资金缺口由公司自筹解决。
二、本次募集资金投资项目的发展前景分析
本次募集资金全部用于技术改造，以提升公司产品生产能力，抓住快速发展的ＰＣＣＰ发展机遇，提高公司综合竞争力，实现公司长期发展战略。
第五节 风险因素和其他重要事项
一、风险因素
除在本招股意向书摘要第一节“重大事项提示”披露的风险因素以外，发行人提醒投资者还要关注以下风险：
１、固定资产闲置的风险
ＰＣＣＰ行业普遍采取订单式生产，为应对订单式生产销售的不确定性及行业招投标的惯例，企业需要具备较高的产能规模，再者在生产经营中会可能存在高峰与低谷的波动。因此，行业内存在产能利用率不高的特点。但如果公司未来承接订单量不足，公司生产经营可能会受到不利影响，从而导致生产设备、厂房等固定资产闲置的风险。
２、国家宏观经济形势及政策变化的风险
本公司主导产品大中型口径ＰＣＣＰ的生产和销售对国家大中型水利工程建设、城市输配水市场存在极大的依赖性。而国家宏观经济形势的变化及国家宏观经济政策的调整对大中型水利工程、城市输配水市场的投资影响较大，从而对大中口径ＰＣＣＰ市场需求产生整体性的影响，最终可能对本公司的生产经营和产能的扩大形成制约。
３、公司规模迅速扩张引致的经营管理风险
本次发行结束后，公司净资产将大幅增长，公司ＰＣＣＰ生产能力将增长６６．６７％。生产经营规模的迅速扩张，在资源整合、技术开发、资本运作、市场开拓等方面将对公司提出更高的要求。如果公司管理层素质及管理水平不能适应公司规模迅速扩张的需要，组织模式和管理制度未能随着公司规模的扩大而及时调整和完善，将影响公司经营管理的有效性，进而削弱公司的市场竞争力。
二、其它重要事项
（一）重要合同
公司已签订并正在履行的重要合同包括：
１、１１份银行借款合同；
２、１０份抵押担保合同；
３、１４份主要产品销售合同。
（二）重大诉讼和仲裁事项
截止本招股意向书签署之日，除实际控制人中材集团存在一项重大诉讼外，发行人及其子公司、控股股东不存在对财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项。
第六节 本次发行各方当事人和发行时间安排
一、发行人本次发行的有关当事人
| 当事人 | 名 称 | 住 所 | 联系电话 | 传 真 | 联系人 |
| 发行人 | 新疆国统管道股份有限公司 | 新疆米泉市城东工业开发区 | ０９９１－６９１１６８５ | ０９９１－６９１３００２ | 栾秀英陈 莹 |
| 保荐人 （主承销商） | 宏源证券股份有限公司 | 新疆乌鲁木齐市建设路２号 | ０９９１－７８８５０８７、７８８５０９７ | ０９９１－７８８５０９７ | 周洪刚安 锐 |
| 律师事务所 | 广东信扬律师事务所 | 广东省广州市德政北路５３８号达信大厦１２０９－１２１２ | ０２０－８３２７６６３０ | ０２０－８３２７６４８７ | 卢伟东全 奋 |
| 会计师事务所 | 立信会计师事务所有限公司 | 上海市黄浦区南京东路６１号 | ０２１－６３６０６６００ | ０２１－６３５０１００４ | 周 琪姚 辉 |
| 股票登记机构 | 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 | 深圳市深南中路１０９３号中信大厦１８楼 | ０７５５－２５９３８０００ | ０７５５－２５９８８１２２ | |
| 拟上市的证券交易所 | 深圳证券交易所 | 深圳市深南东路５０５４号 | ０７５５－８２０８３３３３ | ０７５５－９２０８３１９０ | |
| 收款银行 | 中国建设银行股份公司新疆区分行营业部直属营业室 | 户名：宏源证券股份有限公司 | 账号：６５００１６１０１０００５０００３６２６ | ||
二、本次发行及上市的重要日期
| 询价推介时间 | ２００８年１月２日－－２００８年１月４日 |
| 定价公告刊登日期 | ２００８年１月８日 |
| 申购日期和缴款日期 | ２００８年１月９日 |
| 预计股票上市日期 | ２００８年１月２３日 |
第七节 备查文件
投资者可于本次发行承销期间，到本公司及主承销商住所查阅本次招股意向书全文和备查文件。查询时间为除法定节假日以外的每日９：３０－１１：３０，１３：００－１５：００。
Ｘｉｎｊｉａｎｇ Ｇｕｏｔｏｎｇ Ｐｉｐｅｌｉｎｅ Ｃｏ．， Ｌｔｄ
（注册地址：新疆米泉市城东工业开发区）
保荐人（主承销商）：
宏源证券股份有限公司
（注册地址：新疆乌鲁木齐市建设路２号）