2007年年度报告摘要
重要提示
本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。
本基金管理人长盛基金管理有限公司（以下简称“本公司”）的董事会及董事保证同盛证券投资基金（以下简称“本基金”）2007年年度报告（以下简称“本报告”）所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
本基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2008年3月25日复核了本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告财务资料已经审计，安永华明会计师事务所有限公司为本基金出具了无保留意见的审计报告。
本报告会计期间：2007年1月1日至2007年12月31日。
第一章 基金简介
一、基金基本资料
（一）基金名称：同盛证券投资基金
（二）基金简称：基金同盛
（三）基金交易代码：184699
（四）基金运作方式：契约型封闭式
（五）基金合同生效日：1999年11月5日
（六）报告期末基金份额总额：30亿份
（七）基金合同存续期：1999年11月5日至2014年11月4日，共15年
（八）基金份额上市的证券交易所：深圳证券交易所
（九）上市日期：1999年11月26日
二、基金产品说明
（一）投资目标
本基金属于成长价值复合型基金，主要投资于业绩能够持续高速增长的成长型上市公司和市场价值被低估的价值型上市公司，利用成长型和价值型两种投资方法的复合效果更好地分散和控制风险，实现基金资产的稳定增长。
（二）投资策略
1、资产配置策略
投资决策委员会根据市场发展情况，确定在一段时间内市场发展的总体趋势，并在此基础上确定股票和国债的配置比例以及股票投资中成长型投资和价值型投资的配置比例。当判断后市多头特征明显时，成长型股票最多可增持至股票投资总额的70%，相应地，价值型股票可减持到股票投资总额的30%；反之，当判断后市空头特征明显时，价值型股票最多可增持到股票投资总额的70%，相应地，成长型股票可减持到股票投资总额的30%。
2、股票投资策略：
成长型股票的主要特征是业绩保持高速增长，因此本基金在选择成长型股票进行投资时主要考虑以下几方面：
（1）预期未来几年公司净利润的增长速度高于同行业平均水平；
（2）公司主营业务利润（含与主营业务性质相同或相似的投资收益）占利润总额的比例大于70%；
（3）保持一定净资产收益率的前提下，预期公司未来几年的股本扩张速度高于市场平均水平；
（4）属于ST及低价重组板块，但预期其发展将发生积极变化，从而使公司未来盈利能力有实质性改善；
（5）公司在管理、科研开发、营销网络、对资源或市场的垄断等方面具有优势。
价值型股票的主要特征是市场价值的低估，因此本基金在选择价值型股票进行投资时主要考虑以下几方面：
①相对于公司自身的盈利能力或资产质量，公司账面价值与市场价值之比大于市场平均水平（即市净率小于市场平均水平）；
②公司市盈率低于行业或市场平均水平，但价值被低估并非由于公司基本面情况的不利变化，而是由于某些突发事件或不利传言等短期因素的影响；
③具有隐蔽资产（有形或无形资产）。
根据对上市公司上述若干方面的分析，确定成长型和价值型股票的初选范围，并在此基础上，对每只股票进行个案分析，确定其基本投资价值（成长/价值投资特征）。在投资时，按投资决策委员会确定的成长型投资和价值型投资的配置比例，分别选取成长型特征最明显的股票和价值型特征最明显的股票进行组合投资。
由于我国证券市场发展时间较短，相关数据的数量和可比性均不理想，很难像西方成熟市场运用大量的统计数据对成长型和价值型股票进行严格的定量分析，因此本基金主要运用经验的、定性的标准来对成长型股票和价值型股票进行界定；但在实际操作中，也将会尽可能建立起量化指标体系。
（三）业绩比较基准：无
（四）风险收益特征：无
三、基金管理人
（一）名称：长盛基金管理有限公司
（二）信息披露负责人：叶金松
（三）联系电话：010-82255818
（四）传真：010-82255988
（五）电子邮箱：yejs@csfunds.com.cn
四、基金托管人
（一）名称：中国银行股份有限公司
（二）信息披露负责人：宁敏
（三）联系电话：010-66594977
（四）传真：010-66594942
（五）电子邮箱：tgxxpl@bank-of-china.com
五、信息披露
（一）登载本报告正文的管理人互联网网址：http://www.csfunds.com.cn。
（二）基金年度报告置备地点：本报告分别置备于基金管理人和基金托管人的办公地址，供公众查阅、复制。
第二章 主要财务指标、基金净值表现和收益分配情况
所述基金业绩指标不包括基金份额持有人交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
一、新会计准则下基金近三年主要财务指标
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二、基金净值表现
（一）本基金历史各时间段基金份额净值增长率
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注：本基金无同期业绩比较基准收益率，无需进行同期业绩比较基准收益率的比较。
（二）自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况
基金同盛累计份额净值增长率历史走势图
(1999年11月5日至2007年12月31日)
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注：
1、本基金无同期业绩比较基准收益率，无需进行同期业绩比较基准收益率的比较。
2、本基金基金合同未规定建仓期，截至报告日本基金的各项投资比例已达基金合同投资组合中规定的各项比例。
3、本基金基金合同中对投资组合的各项比例规定如下：
（1）本基金投资于股票、债券的比例不低于本基金资产总值的80%，本基金投资于国家债券的比例不低于本基金资产净值的20%；
（2）本基金持有一家上市公司的股票，不超过基金资产净值的10%；
（3）本基金与由本基金管理人管理的其它基金持有一家上市公司发行证券的总和，不得超过该证券总股本的10%；
（4）本基金遵守中国证监会规定的其它比例限制。
（三）本基金过往三年每年的净值增长率比较
基金同盛过往三年净值增长率的对比图
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三、过往三年每年的基金收益分配情况
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第三章 管理人报告
第一节 基金管理人及基金经理情况
一、基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人经中国证监会证监基字[1999]6号文件批准，于1999年3月成立，注册资本为人民币10000万元。目前，本公司股东及其出资比例为：国元证券股份有限公司（以下简称“国元证券”）占注册资本的41%；新加坡星展资产管理有限公司占注册资本的33%；安徽省创新投资有限公司占注册资本的13%；安徽省投资集团有限责任公司占注册资本的13%。截止2007年12月31日，基金管理人共管理两支封闭式基金、七支开放式基金，并于2002年12月，首批取得了全国社保基金管理资格。
二、基金经理小组介绍
郑晓辉先生，1976年4月出生，中共党员。北京大学金融学博士。2003年6月加入长盛基金管理有限公司，历任金融工程部研究员、研究发展部研究员、机构理财部基金经理助理和同盛基金经理助理。自2006年11月29日起任同盛证券投资基金（本基金）基金经理。
丁骏先生，1974年11月出生，中共党员。中国社会科学院经济学博士。历任中国建设银行浙江省分行国际业务部本外币交易员、经济师；国泰君安证券股份有限公司企业融资部业务经理、高级经理；2003年6月加入长盛基金管理有限公司，先后担任研究发展部行业研究员、机构理财部组合经理助理。自2006年11月29日起任同盛证券投资基金（本基金）基金经理，自2007年3月1日起兼任长盛同智优势成长混合型证券投资基金基金经理。
第二节 对报告期内基金运作的遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格按照《基金法》及其各项实施准则、《同盛证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规、监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。
第三节 报告期内基金投资策略和业绩表现的说明与解释
一、报告期内行情回顾和本基金投资策略分析
2007年，国内GDP同比增长11.4%，CPI达到4.8%，固定资产投资同比增长24.8%。在宏观经济继续保持快速增长的同时，CPI、房价、投资增长等数据纷纷呈现逐步加快的势头，从一季度的出现经济过热势头到四季度的CPI快速上升，宏观调控压力不断增强，调控的重点也从年初应对流动性过剩逐步转移到年末对通货膨胀预期的管理。整个07年，加息、调升准备金率、上调出口退税甚至行政性信贷窗口指导等紧缩政策出台的密度和力度都是空前的，全国主要地区房价应声而落，信贷增速得到初步控制，唯有通胀压力没有减轻迹象。
国际社会上，美国房屋次贷危机不断恶化，美国经济开始呈现衰退迹象，为应对次贷危机，美联储开始不断减息，并推出一系列的经济刺激方案。在美元大幅贬值作用下，油价、黄金等大宗商品价格大幅反弹。国际社会对美国经济前景担忧日增。与此同时，欧盟经济也出现放缓迹象，日本经济继续增长乏力。
2007年，股票市场指数涨幅巨大，但在快速上升的行情中，也分别在二、四季度出现了两次较大幅的调整。一季度，A股市场投资者日开户数不断增加，新发基金认购踊跃，大量储蓄资金涌入市场，中小投资者的盲动行为与机构投资者的理性投资发生激烈碰撞，资金在不同力量之间的迅速流动从边际上对基金净值形成了较大影响，市场热点频繁转换，大部分基金没有跑赢沪深300指数；二季度，A股市场发生了巨幅波动。4、5月份中小投资者无视管理层的一次次调控和警告，以近似“疯狂”的行为不断涌入A股市场，行情之热烈超乎大部分机构投资人的理性预期。在印花税上调等政策出来之后，市场出现了巨幅震荡，“散户化”的市场特征暴露无遗。与一季度不同的是，市场在震荡过程中成功完成了从亏损股向绩优股的风格转换，大部分基金跑赢大盘；三季度，面对史无前例的IPO、大小非解禁以及QDII发行，市场表现出了强大的承接力，上证指数不断创出新高，但是大盘股和小盘股的分化不断加剧，“二八”现象愈演愈烈。经过二季度近乎惨烈的投资者教育，散户投资者开始不断意识到基金的优势，机构的力量不断强大，相近的选股理念和残酷的排名压力使得机构青睐的股票开始出现泡沫，市场整体风险正在集聚；四季度A股市场出现了较大的调整，宏观调控加重、国际经济恶化、年底资金分流等因素使得市场一度对经济增长前景和股市走势过度悲观，市场波动巨大，小盘股和消费类股票表现突出，大盘股在调整之后逐渐显现出投资价值。
2007年，本基金通过精深研究和精细操作，保持了基金净值的快速增长。在具体操作上，本基金秉承价值投资理念，保持了一贯的稳健投资风格，坚持以业绩为主线，并根据宏观层面和市场变化对组合结构进行不断梳理。基于对市场中长期看好的基本看法，一方面不断深入挖掘各季度业绩可能持续超市场预期的股票，买入和持有基本面不断改善而短时间由于市场风格轮换而滞涨的股票，另一方面在市场上涨的过程中减持了部分短期不确定性增大、估值偏高、业绩增速放缓的老化股票。针对市场的变化，我们在2007年上半年主要增加了对基本面转好、估值优势明显的钢铁、机械、煤炭、交通运输等板块的持有，以及对部分通过资产重组基本面发生重大变化的公司进行了战略性买入。2007年下半年在主题投资方面作了一些尝试，围绕人民币升值、资产注入、资源要素价格改革等主题，增持了一些既有业绩支撑、同时又有外延式增长机会的个股，在第四季度市场下跌的过程中对不受或较少受宏观调控影响的食品饮料、商业等消费类股票进行了重点增持，同时对部分成长性较明确的小盘股进行了增持，对宏观紧缩影响较大的房地产、银行、钢铁进行了减持。
二、本基金业绩表现
截至2007年12月31日，本基金份额净值2.9668元，本期份额净值增长率117.98%；同期上证指数上涨96.66%，本基金总体净值表现大幅优于上证指数表现。
第四节 对宏观经济、证券市场及行业走势等的简要展望
2008年，我们认为宏观经济很难维持以前高增长、低通胀的走势，GDP增速可能会略有回落，同时通胀水平可能会维持高位。从拉动经济增长的三驾马车来看，消费增长的不确定性最小，预计还将稳中有升；虽然08年货币政策是从紧的调控导向，但是受到企业盈利持续高速增长、需求依然旺盛的推动，预计固定资产投资还会保持在历史较高位；08年经济增长的不确定性更多来自外贸顺差的增速可能回落。综合来看，08年在强劲内需的带动下，整体经济增长即使会受到外部经济波动的干扰，但是预计仍然能保持10%以上的较高速增长，我们对于今年我国的经济形势还是基本保持乐观。
国际经济方面，我们对08年全球尤其是美国经济发展持谨慎的态度，但预计不会出现较大的调整，整体经济体依然健康。
从股票市场来看，整体上我们仍看好中国中长期股票市场发展，但08年市场不具备大幅上涨的条件，尽管我们预计在国内经济仍然保持较高速增长的环境下，公司治理和税收环境的改善将使上市公司整体保持快速增长的势头，但人民币加速升值、劳动力、资本等要素成本上升有可能蚕食上市公司的利润空间。展望后市，我们认为市场在下跌之后将显得更加健康，投资者在对经济增长前景调整预期之后，市场上涨的基础将更加坚实，但同时市场的波动将加大，行业和板块的分化和轮动将比以往更加剧烈。
行业选择方面，将坚持一贯的“研究创造价值”的投资理念，基于对行业景气度变化的分析和判断，积极寻找相对低估、业绩增长可能超预期的品种，将重点关注通货膨胀和要素价格改革背景下的投资机会，自上而下的寻找受成本上涨压力较小或有成本转移压力，和可能部分受益于宏观调控的行业，如化工、造纸、钢铁、煤炭等，坚定持有和买入市场轮换过程中被错杀的、成长性较为明确的中小盘股票。同时我们依然看好国内消费行业和先进制造业以及节能减排所带来的投资机会。基于市场可能波动加大的判断，我们将把个股“安全边际”的研究进一步精细化，同时将其更加严格的贯穿于组合结构调整的过程中。
第四章 托管人报告
本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在对同盛证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核。未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。
本年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容真实、准确和完整。
中国银行托管及投资者服务部
2008年3月25日
第五章 审计报告
安永华明会计师事务所有限公司注册会计师张小东、成超于2008年3月24日对本基金2007年12月31日的财务状况以及2007年度的经营成果和基金净值变动出具了安永华明（2008）审字第60468688-A06号无保留意见的审计报告。
第六章 财务会计报告
第一节 基金会计报表（经审计）
一、资产负债表
同盛证券投资基金资产负债表
单位：人民币元
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后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
二、利润表
同盛证券投资基金利润表
单位：人民币元
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后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
三、所有者权益(基金净值)变动表
同盛证券投资基金所有者权益(基金净值)变动表
单位：人民币元
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后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
第二节 年度会计报表附注（经审计）
一、财务报表的编制基础及遵循企业会计准则的声明
本财务报表系按照中国财政部2006年颁布的企业会计准则及应用指南、中国证券业协会制定的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》及其他中国证监会颁布的相关规定而编制。
根据中国证监会颁布的证监会计字[2006]23号《关于基金管理公司及证券投资基金执行<企业会计准则>的通知》，本基金自2007年7月1日起执行财政部2006年发布的《企业会计准则》。本财务报表按照《企业会计准则第38号——首次执行企业会计准则》以及其他相关规定，对要求追溯调整的项目在相关会计年度进行了追溯调整，并对财务报表进行了重新表述，具体影响参见附注二、（十）。
可比年度财务报表的列报方式已按照企业会计准则的要求进行了重述。
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于2007年12月31日的财务状况以及2007年度的经营成果和净值变动情况。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
二、重要会计政策和会计估计
本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则及应用指南、《证券投资基金会计核算业务指引》和其他相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。
（一）会计年度
本基金会计年度采用公历年度，即每年1月1日至12月31日。
（二）记账本位币
本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，均以人民币元为单位表示。
（三）金融工具
金融工具是指形成本基金的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。
1、金融工具的确认和终止确认
本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
金融资产满足下列条件之一的，终止确认：
（1）收取该金融资产现金流量的合同权利终止；
（2）该金融资产已转移，且符合下述第4、点金融资产转移的终止确认条件。
金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，终止确认该金融负债或其一部分。
2、金融资产分类和计量
本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、贷款和应收款项。金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。
3、衍生金融工具
本基金的衍生金融工具主要系认股权证。衍生金融工具以公允价值计量，因公允价值变动而产生的任何不符合套期会计规定的利得或损失，直接计入当期损益。公允价值为正数的衍生金融工具确认为一项资产，公允价值为负数的确认为一项负债。
4、金融资产转移
金融资产转移，是指本基金将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方(转入方)。
本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产。
本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。
5、金融负债分类和计量
本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。
（四）金融工具的估值方法
本基金金融工具的估值方法如下：
1、上市流通的股票，2007年7月1日以前，按估值日在证券交易所挂牌交易的市场平均价估值，该估值日无交易的，以最近一个交易日的市场平均价计算；2007年7月1日起，按估值日该股票在证券交易所的收盘价估值；该日无交易的证券，以最近一个交易日的收盘价计算。
2、未上市的股票的估值
（1）送股、转增股、公开增发新股或配股的股票，2007年7月1日以前，以估值日证券交易所挂牌的同一股票的市场平均价估值，该日无交易的，以最近一个交易日市场平均价计算；2007年7月1日起，以其在证券交易所挂牌的同一证券估值日的收盘价估值，该日无交易的，以最近一个交易日的收盘价计算。
（2）首次公开发行的股票，2007年7月1日前，按其成本价估值；2007年7月1日起，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按其成本价计算。
首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，以其在证券交易所挂牌的同一证券估值日的收盘价估值，该日无交易的，以最近一个交易日的收盘价计算。
（3）非公开发行有明确锁定期的股票
根据中国证监会基金部通知[2006]37号文《关于进一步加强基金投资非公开发行股票风险控制有关问题的通知》，2006年11月13日前投资的非公开发行的股票按估值日该股票在证券交易所的收盘价估值；该日无交易的证券，以最近一个交易日的收盘价计算；2006年11月13日后投资的非公开发行的股票按以下方法估值：
①估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价低于非公开发行股票的初始取得成本时，应采用在证券交易所的同一股票的市价作为估值日该非公开发行股票的价值。
②估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价高于非公开发行股票的初始取得成本时，应按中国证监会相关规定估值。
3、证券交易所市场实行净价交易的债券，2007年7月1日前，按估值日证券交易所挂牌的市场平均价计算后的净价估值；该日无交易的，以最近交易日净价估值；2007年7月1日起，按估值日收盘价估值；该日无交易的，以最近交易日净价估值。
4、证券交易所市场未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；该日没有交易的，按最近交易日债券收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值。
5、未上市债券和在银行间同业市场交易的债券，2007年7月1日前，以不含息价格计价，按成本估值；2007年7月1日起，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量。
6、上市流通的认股权证，2007年7月1日前，按估值日在证券交易所挂牌交易的市场平均价估值，该估值日无交易的，以最近一个交易日的市场平均价计算；2007年7月1日起，按估值日该权证在证券交易所的收盘价估值；该日无交易的权证，以最近一个交易日的收盘价计算。
7、未上市流通的认股权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量。
8、因持有股票而享有的配股权证，2007年7月1日前，从配股除权日到配股确认日止，按收盘价高于配股价的差额估值；如果收盘价等于或低于配股价，则估值额为零；2007年7月1日起，采用估值技术确定公允价值进行估值。
9、分离交易可转债，上市日前，采用估值技术分别对债券和权证进行估值：自上市日起，上市流通的债券和权证分别按上述3、4、6、中相关原则进行估值。
10、如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映金融资产公允价值的，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值。
11、如有新增事项，按国家最新规定估值。
（五）金融工具的成本计价方法
划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券、基金，以及不作为有效套期工具的衍生工具，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入当期损益。支付的价款中包含已到付息期但尚未领取的债券利息，单独确认为应收项目。
在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利，应当确认为当期收益。资产负债表日，企业应将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益。
处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益，同时调整公允价值变动收益。
本基金金融工具的成本计价方法具体如下：
1、股票投资
买入股票于成交日确认为股票投资，股票投资成本，2007年7月1日前按成交日应支付的全部价款入账；2007年7月1日起按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入账。
因股权分置改革而获得非流通股股东支付的现金对价，于股权分置改革方案实施后的股票复牌日，冲减股票投资成本。
卖出股票于成交日确认股票投资收益，出售股票的成本按移动加权平均法于成交日结转。
2、债券投资
买入证券交易所交易的债券于成交日确认为债券投资。债券投资成本，2007年7月1日前，按成交日应支付的全部价款入账；2007年7月1日起，按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入账，其中所包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本。
买入未上市债券和银行间同业市场交易的债券，2007年7月1日前，于实际支付价款时确认为债券投资，债券投资成本按实际支付的全部价款入账；2007年7月1日起，于成交日确认为债券投资，按实际支付的全部价款扣除交易费用入账，其中所包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本。
买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算。
卖出证券交易所交易的债券于成交日确认债券投资收益。
卖出未上市债券和银行间同业市场交易的债券2007年7月1日前，于实际收到全部价款时确认债券投资收益；2007年7月1日起，于成交日确认债券投资收益。
出售债券的成本按移动加权平均法结转。
3、权证投资
买入权证于成交日确认为权证投资，权证投资成本，2007年7月1日前，按成交日应支付的全部价款入账；2007年7月1日起，按成交日应支付的全部价款扣除交易费用后入账。
配股权证及由股权分置改革而被动获得的权证，在确认日记录所获分配的权证数量，该等权证初始成本为零。
卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益，出售权证的成本按移动加权平均法于成交日结转。
4、分离交易可转债
申购新发行的分离交易可转债于权益登记日获得债券，按分离交易可转债的面值确认债券成本；于权证获得日，根据中国证券业协会公布的债券和权证的报价计算出两者分别占面值的比例，根据此比例来确认债券和权证分别应承担的成本。
上市后，上市流通的债券和权证分别按上述2、3、中相关原则进行计算。
5、回购协议
基金持有的回购协议（封闭式回购）2007年7月1日前，以融资金额列示，按融资金额及约定利率，在证券持有期内采用直线法逐日计提利息；2007年7月1日起，以成本列示，按实际利率（当实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率）在实际持有期间内逐日计提利息。
（六）收入的确认和计量
1、存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示。
2、债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提。
3、资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，在证券实际持有期内逐日计提。
4、买入返售金融资产收入，2007年7月1日前，按协议金额及约定利率，在回购期内采用直线法逐日计提；2007年7月1日起，按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率），在回购期内逐日计提。
5、股票投资收益于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成本的差额入账。
6、债券投资收益：
卖出交易所上市债券：于成交日确认债券投资收益，并按卖出债券成交金额与其成本、应收利息的差额入账。
卖出银行间同业市场交易债券：2007年7月1日前，于实际收到价款时确认债券差价收入；2007年7月1日起，于成交日确认债券投资收益，并按成交金额与其成本、应收利息的差额入账。
7、衍生工具投资收益于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交金额与其成本的差额入账。
8、股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账。
9、公允价值变动收益系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失。
10、其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以可靠计量的时候确认。
（七）费用的确认和计量
1、基金管理费按前一日的基金资产净值的1.50%的年费率逐日计提。
2、基金托管费按前一日的基金资产净值的0.25%的年费率逐日计提。
3、卖出回购证券支出，2007年7月1日前，按协议金额及约定利率，在回购期限内采用直线法逐日计提；2007年7月1日起，按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提。
4、其他费用系根据有关法规及相应协议规定，按实际支出金额，列入当期基金费用。
（八）实收基金
每份基金份额面值为人民币1.00元。实收基金为对外发行的基金份额总额。
（九）基金的收益分配政策
1、每一基金份额享有同等分配权。
2、基金收益分配采取现金方式。
3、基金当期收益在弥补上期亏损后，方可进行当期收益分配。
4、在符合有关基金分红条件的前提下，基金收益每年至少分配一次，年度收益分配比例不低于基金可分配收益的90%。
5、法律法规或监管机构另有规定的，从其规定。
（十）首次执行企业会计准则
如附注一所述，本基金自2007年7月1日起执行企业会计准则，对于因首次执行企业会计准则而发生的会计政策变更，本基金按照有关首次执行企业会计准则的规定采用下述方法进行处理。
1、采用追溯调整法核算的会计政策变更
将所持有的股票投资、债券投资、权证投资等划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值调整账面价值，且将原计入权益的公允价值变动计入当期损益。
2、采用未来适用法的会计政策变更
除上面1、所述的采用追溯调整法的会计政策变更以外，根据企业会计准则的有关规定，本基金对因首次执行企业会计准则而产生的对于某些金融工具的成本收益核算方法或估值方法的变更因不切实可行而采用未来适用法，具体参见附注二的（四）到（七）。
三、税项
（一）印花税
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]11号文《关于调整证券（股票）交易印花税税率的通知》，自2005年1月24日起，按1％。的税率缴纳证券（股票）交易印花税。
根据财政部、国家税务总局财税字[2007]84号文《关于调整证券（股票）交易印花税率的通知》的规定，自2007年5月30日起，调整证券（股票）交易印花税税率，由原先的1％。调整为3％。。
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，暂免征收印花税。
（二）营业税、企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》，自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税。
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税。
（三）个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》，对基金取得的股票的股息、红利、债券的利息等收入，由上市公司、债券发行企业等在向基金派发时代扣代缴20%的个人所得税。
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]107号文《关于股息红利有关个人所得税政策的补充通知》的规定，自2005年6月13日起，对证券投资基金从上市公司分配取得的股息红利所得，按照财税[2005]102号文规定，扣缴义务人在代扣代缴个人所得税时，减按50%计算应纳税所得额。
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税。
四、重大会计差错的内容和更正金额
本报告期内无重大会计差错的内容和更正金额。
五、关联方关系及其交易
（一）关联方关系
■
根据长盛基金于2007年4月19日发布的公告，经公司股东会审议通过，并报经中国证监会证监基金字(2007)115号文批准，公司股东国元证券、安徽省创新投资有限公司、安徽省投资集团有限责任公司分别将其持有的长盛基金管理有限公司8%、13%、12%股权转让给新加坡星展资产管理有限公司。
以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
（二）通过关联方席位进行的交易
单位：人民币元
■
注:
(1)上述佣金按市场佣金率计算，并以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取，并由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。
(2)该类佣金协议的范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。
（三）与关联方进行的银行间同业市场的债券（含回购）交易
本基金与基金托管人中国银行股份有限公司通过银行间同业市场进行的债券交易（含回购）如下：
单位：人民币元
■
本基金与中信证券股份有限公司通过银行间同业市场进行的债券交易（含回购）如下：
单位：人民币元
■
（四）基金管理人及托管人报酬
1、基金管理人报酬——基金管理费
（1）基金管理费按前一日的基金资产净值的1.5%的年费率计提。计算方法如下：
H=E×1.50%/当年天数
H为每日应支付的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
（2）基金管理人的管理费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付。由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人。
单位：人民币元
■
2、基金托管人报酬——基金托管费
（1）基金托管费按前一日的基金资产净值的0.25%的年费率计提。计算方法如下：
H=E×0.25%/当年天数
H为每日应支付的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
（2）基金托管费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付；由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支取。
单位：人民币元
■
（五）由关联方保管的银行存款余额及由此产生的利息收入
本基金的银行存款由基金托管人中国银行股份有限公司保管，并按银行间同业利率计息。由基金托管人保管的银行存款余额及产生的利息收入如下：
单位：人民币元
■
（六）关联方持有基金份额
1、基金管理人所持有的本基金份额
单位：份
■
注：基金管理人持有本基金基金份额的交易费用按交易所公布的基金交易费率计算并支付。
2、其他关联方所持有的本基金份额
单位：份
■
六、本基金年末持有的流通受限证券
1、因网下新股申购而流通受限的股票
单位：人民币元
■
2、因处于非公开发行锁定期而流通受限的股票
单位：人民币元
■
3、因暂时停牌而流通受限的股票
单位：人民币元
■
除此之外，本基金无因其他原因导致年末持有的证券流通受限的情况。
七、金融工具及其风险分析
（一）风险管理政策和组织架构
本基金在日常经营活动中涉及的财务风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本公司建立了以风险控制管理委员会为核心的、由风险控制管理委员会、风险控制委员会、监察稽核部与金融工程部、相关业务部门构成的四级风险管理架构体系。
（二）信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好信用等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的10%。
本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，因此违约风险发生的可能性很小；基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估，以控制相应的信用风险。
（三）流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险主要来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难。
本基金所持大部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，因此，除在附注六、中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。本基金所持有的金融负债的合约约定到期日均为一年以内且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。
本基金管理人每日预测本基金的流动性需求，并同时通过独立的风险管理部门设定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析。
（四）市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括市场价格风险、利率风险和外汇风险。
1、市场价格风险
市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的最大市场价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通过投资组合的分散化降低市场价格风险，并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控。
本基金投资于股票、债券的比例不低于本基金资产总值的80%，本基金投资于国家债券的比例不低于本基金资产净值的20%。于2007年12月31日，本基金面临的整体市场价格风险列示如下：
单位：人民币元
■
下表为市场价格风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，证券投资价格发生合理、可能的变动时，将对基金利润总额和净值产生的影响。
■
2、利率风险
利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本基金持有的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金的生息资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金及债券投资等。
下表统计了本基金交易的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及交易形成负债的公允价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。
单位：人民币元
■
(下转D57版)
| 序号 | 主要财务指标 | 2007年 | 2006年 | 2005年 |
| 1 | 本期利润（元） | 5,453,359,105.91 | 2,646,935,455.92 | 92,699,954.77 |
| 2 | 本期利润扣减本期公允价值变动损益后的净额（元） | 4,864,905,351.98 | 1,083,942,274.99 | -119,870,523.68 |
| 3 | 加权平均份额本期利润（元/份） | 1.8178 | 0.8823 | 0.0309 |
| 4 | 期末可供分配份额利润（元/份） | 1.2406 | 0.2890 | -0.0724 |
| 5 | 期末基金资产净值（元） | 8,900,351,317.86 | 5,456,992,211.95 | 2,810,056,756.03 |
| 6 | 期末基金份额净值（元/份） | 2.9668 | 1.8190 | 0.9367 |
| 7 | 本期份额净值增长率 | 117.98% | 94.19% | 3.41% |
| 阶段 | 净值增长率（1） | 净值增长率标准差（2） |
| 过去三个月 | 0.49% | 0.0278 |
| 过去六个月 | 35.64% | 0.0329 |
| 过去一年 | 117.98% | 0.0350 |
| 过去三年 | 337.74% | 0.0284 |
| 过去五年 | 351.34% | 0.0261 |
| 自基金成立起至今 | 397.31% | 0.0238 |
| 年 度 | 每10份基金份额分红数 | 备 注 |
| 2007年 | 4.000元 | 除息日：2007年8月2日 |
| 2.700元 | 除息日：2007年4月4日 | |
| 2006年 | 0.000元 | 2005年度未分配收益 |
| 2005年 | 0.000元 | 2004年度未分配收益 |
| 合计 | 6.700元 |
| 项 目 | 2007年12月31日 | 2006年12月31日 |
| 资 产 | ||
| 银行存款 | 142,199,021.01 | 398,882,294.23 |
| 结算备付金 | 28,011,010.19 | 17,483,970.34 |
| 存出保证金 | 4,400,841.82 | 505,082.40 |
| 交易性金融资产 | 8,828,311,909.34 | 5,435,124,346.75 |
| 其中：股票投资 | 7,031,640,240.74 | 4,328,939,962.23 |
| 债券投资 | 1,796,671,668.60 | 1,106,184,384.52 |
| 资产支持证券投资 | 0.00 | 0.00 |
| 衍生金融资产 | 0.00 | 0.00 |
| 买入返售金融资产 | 0.00 | 0.00 |
| 应收证券清算款 | 2,660,000.00 | 0.00 |
| 应收利息 | 26,954,470.92 | 11,153,451.23 |
| 应收股利 | 0.00 | 0.00 |
| 应收申购款 | 0.00 | 0.00 |
| 其他资产 | 0.00 | 0.00 |
| 资产总计 | 9,032,537,253.28 | 5,863,149,144.95 |
| 负债和所有者权益 | ||
| 负 债 | ||
| 短期借款 | 0.00 | 0.00 |
| 交易性金融负债 | 0.00 | 0.00 |
| 衍生金融负债 | 0.00 | 0.00 |
| 卖出回购金融资产款 | 0.00 | 0.00 |
| 应付证券清算款 | 113,598,408.29 | 391,571,112.17 |
| 应付赎回款 | 0.00 | 0.00 |
| 应付管理人报酬 | 10,758,010.53 | 6,368,178.48 |
| 应付托管费 | 1,793,001.75 | 1,061,363.09 |
| 应付交易费用 | 3,869,447.19 | 5,035,211.60 |
| 应交税费 | 1,822,067.66 | 1,776,067.66 |
| 应付利息 | 0.00 | 0.00 |
| 应付利润 | 0.00 | 0.00 |
| 其他负债 | 345,000.00 | 345,000.00 |
| 负债合计 | 132,185,935.42 | 406,156,933.00 |
| 所有者权益 | ||
| 实收基金 | 3,000,000,000.00 | 3,000,000,000.00 |
| 未分配利润 | 5,900,351,317.86 | 2,456,992,211.95 |
| 所有者权益合计 | 8,900,351,317.86 | 5,456,992,211.95 |
| 负债和所有者权益总计 | 9,032,537,253.28 | 5,863,149,144.95 |
| 基金份额净值 | 2.9668 | 1.8190 |
| 基金份额总额 | 3,000,000,000.00 | 3,000,000,000.00 |
| 项 目 | 2007年度 | 2006年度 |
| 收入 | ||
| 利息收入 | 49,637,235.05 | 23,704,761.17 |
| 其中：存款利息收入 | 4,153,707.79 | 1,832,086.78 |
| 债券利息收入 | 45,483,527.26 | 21,872,674.39 |
| 资产支持证券利息收入 | 0.00 | 0.00 |
| 买入返售金融资产收入 | 0.00 | 0.00 |
| 投资收益 | 5,066,998,187.96 | 1,152,008,982.87 |
| 其中：股票投资收益 | 5,014,449,156.94 | 1,080,660,966.97 |
| 债券投资收益 | -1,202,444.83 | -3,172,368.18 |
| 资产支持证券投资收益 | 0.00 | 0.00 |
| 衍生工具收益 | 18,353,349.37 | 21,216,246.67 |
| 股利收益 | 35,398,126.48 | 53,304,137.41 |
| 公允价值变动收益 | 588,453,753.93 | 1,562,993,180.93 |
| 其他收入 | 20,884.05 | 857.00 |
| 收入合计 | 5,705,110,060.99 | 2,738,707,781.97 |
| 费用 | ||
| 管理人报酬 | 111,263,281.06 | 55,074,118.38 |
| 托管费 | 18,543,880.22 | 9,179,019.81 |
| 交易费用 | 84,303,949.99 | 23,070,678.01 |
| 利息支出 | 31,748,519.23 | 3,990,422.91 |
| 其中：卖出回购金融资产支出 | 31,748,519.23 | 3,990,422.91 |
| 其他费用 | 5,891,324.58 | 458,086.94 |
| 费用合计 | 251,750,955.08 | 91,772,326.05 |
| 利润总额 | 5,453,359,105.91 | 2,646,935,455.92 |
| 项 目 | 2007年度 | ||
| 实收基金 | 未分配利润 | 所有者权益合计 | |
| 年初所有者权益（基金净值） | 3,000,000,000.00 | 2,456,992,211.95 | 5,456,992,211.95 |
| 本年经营活动产生的基金净值 变动数（本年净利润） | 0.00 | 5,453,359,105.91 | 5,453,359,105.91 |
| 本年向基金份额持有人分配 利润产生的基金净值变动数 | 0.00 | -2,010,000,000.00 | -2,010,000,000.00 |
| 年末所有者权益（基金净值） | 3,000,000,000.00 | 5,900,351,317.86 | 8,900,351,317.86 |
| 项 目 | 2006年度 | ||
| 实收基金 | 未分配利润 | 所有者权益合计 | |
| 年初所有者权益（基金净值） | 3,000,000,000.00 | -189,943,243.97 | 2,810,056,756.03 |
| 本年经营活动产生的基金净值 变动数（本年净利润） | 0.00 | 2,646,935,455.92 | 2,646,935,455.92 |
| 本年向基金份额持有人分配 利润产生的基金净值变动数 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 年末所有者权益（基金净值） | 3,000,000,000.00 | 2,456,992,211.95 | 5,456,992,211.95 |
| 名称 | 与本基金的关系 |
| 长盛基金管理有限公司 | 基金管理人、基金发起人 |
| 中国银行股份有限公司 | 基金托管人 |
| 长江证券股份有限公司 | 基金发起人 |
| 天津北方国际信托投资股份有限公司 | 基金发起人 |
| 中信证券股份有限公司 | 基金发起人 |
| 国元证券 | 基金发起人、基金管理人股东 |
| 新加坡星展资产管理有限公司 | 基金管理人股东（2007年4月19日之后） |
| 安徽省创新投资有限公司 | 基金管理人股东 |
| 安徽省投资集团有限责任公司 | 基金管理人股东 |
| 关联方名称 | 2007年度 | 2006年度 | ||
| 股票交易 | 年成交金额 | 占全年 交易金额比例 | 年度成交金额 | 占全年 交易金额比例 |
| 中信证券股份有限公司 | 2,272,706,217.79 | 8.92% | 861,865,737.08 | 7.66% |
| 国元证券 | 8,179,545,529.71 | 32.09% | 3,202,364,907.94 | 28.45% |
| 合计 | 10,452,251,747.50 | 41.01% | 4,064,230,645.02 | 36.11% |
| 关联方名称 | 2007年度 | 2006年度 | ||
| 债券交易 | 年成交金额 | 占全年 交易金额比例 | 年成交金额 | 占全年 交易金额比例 |
| 中信证券股份有限公司 | 0.00 | 0.00 | 23,105,504.40 | 4.86% |
| 国元证券 | 180,717,074.90 | 25.92% | 90,538,258.35 | 19.03% |
| 合计 | 180,717,074.90 | 25.92% | 113,643,762.75 | 23.89% |
| 关联方名称 | 2007年度 | 2006年度 | ||
| 权证交易 | 年成交金额 | 占全年 交易金额比例 | 年成交金额 | 占全年 交易金额比例 |
| 中信证券股份有限公司 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 国元证券 | 3,417,703.89 | 14.01% | 644,062.50 | 3.00% |
| 合计 | 3,417,703.89 | 14.01% | 644,062.50 | 3.00% |
| 关联方名称 | 2007年度 | 2006年度 | ||
| 回购交易 | 年成交金额 | 占全年 交易金额比例 | 年成交金额 | 占全年 交易金额比例 |
| 中信证券股份有限公司 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 国元证券 | 4,787,600,000.00 | 35.61% | 1,432,000,000.00 | 24.52% |
| 合计 | 4,787,600,000.00 | 35.61% | 1,432,000,000.00 | 24.52% |
| 2007年度佣金 | 年佣金 | 占全年 佣金总量的比例 | 年末余额 | 占应付佣金余额的比例 |
| 中信证券股份有限公司 | 1,778,407.09 | 8.64% | 605,885.94 | 15.71% |
| 国元证券 | 6,627,673.29 | 32.19% | 914,579.15 | 23.71% |
| 合计 | 8,406,080.38 | 40.83% | 1,520,465.09 | 39.42% |
| 2006年度佣金 | 年佣金 | 占全年 佣金总量的比例 | 年末余额 | 占应付佣金余额的比例 |
| 中信证券股份有限公司 | 2,558,880.22 | 28.23% | 143,942.34 | 2.86% |
| 国元证券 | 683,991.21 | 7.55% | 1,603,132.35 | 31.84% |
| 合计 | 3,242,871.43 | 35.78% | 1,747,074.69 | 34.70% |
| 关联方名称 | 中国银行股份有限公司 | |
| 2007年度 | 2006年度 | |
| 买入债券成交金额 | 173,323,283.65 | 120,711,517.27 |
| 卖出债券成交金额 | 0.00 | 20,987,771.78 |
| 卖出回购证券成交金额 | 1,719,900,000.00 | 0.00 |
| 卖出回购证券利息支出 | 1,174,396.54 | 0.00 |
| 关联方名称 | 中信证券股份有限公司 | |
| 2007年度 | 2006年度 | |
| 买入债券成交金额 | 49,658,561.64 | 0.00 |
| 卖出债券成交金额 | 40,457,479.45 | 0.00 |
| 卖出回购证券成交金额 | 0.00 | 0.00 |
| 卖出回购证券利息支出 | 0.00 | 0.00 |
| 年 度 | 年初余额 | 本年计提 | 本年支付 | 年末余额 |
| 2007年度 | 6,368,178.48 | 111,263,281.06 | 106,873,449.01 | 10,758,010.53 |
| 2006年度 | 3,461,907.45 | 55,074,118.38 | 52,167,847.35 | 6,368,178.48 |
| 年 度 | 年初余额 | 本年计提 | 本年支付 | 年末余额 |
| 2007年度 | 1,061,363.09 | 18,543,880.22 | 17,812,241.56 | 1,793,001.75 |
| 2006年度 | 576,984.59 | 9,179,019.81 | 8,694,641.31 | 1,061,363.09 |
| 项 目 | 2007年12月31日 | 2006年12月31日 |
| 银行存款余额 | 142,199,021.01 | 398,882,294.233 |
| 2007年度 | 2006年度 | |
| 银行存款产生的利息收入 | 3,816,213.54 | 1,702,470.144 |
| 项 目 | 2007年度 | 2006年度 |
| 年初持有基金份额 | 6,000,000 | 6,000,000 |
| 加：本年购入 | 0.00 | 0.00 |
| 减：本年卖出 | 0.00 | 0.00 |
| 年末持有实收基金 | 6,000,000 | 6,000,000 |
| 基金管理人持有份额 占年末基金总份额的比例 | 0.20% | 0.20% |
| 关联方名称 | 2007-12-31 | 2006-12-31 |
| 基金发起人、基金管理人股东-国元证券 | 3,000,000 | 11,482,600 |
| 基金发起人-天津北方国际信托投资股份有限公司 | 3,000,000 | 3,000,000 |
| 基金发起人-长江证券股份有限公司 | 3,000,000 | 3,000,000 |
| 基金发起人-中信证券股份有限公司 | 63,000,000 | 31,552,100 |
| 股票 代码 | 股票 名称 | 成功 认购日 | 可流通日 | 认购价格 | 年末估值 单价 | 数量（股） | 年末成本总额 | 年末估值总额 |
| 601088 | 中国神华 | 2007-9-27 | 2008-1-9 | 36.99 | 65.61 | 979,300 | 36,224,307.00 | 64,251,873.00 |
| 601601 | 中国太保 | 2007-12-18 | 2008-3-25 | 30.00 | 49.45 | 638,742 | 19,162,260.00 | 31,585,791.90 |
| 601857 | 中国石油 | 2007-10-30 | 2008-2-5 | 16.70 | 30.96 | 1,630,420 | 27,228,014.00 | 50,477,803.20 |
| 601866 | 中海集运 | 2007-12-7 | 2008-3-12 | 6.62 | 12.15 | 2,308,874 | 15,284,745.88 | 28,052,819.10 |
| 601999 | 出版传媒 | 2007-12-18 | 2008-3-20 | 4.64 | 20.24 | 203,277 | 943,205.28 | 4,114,326.48 |
| 002177 | 御银股份 | 2007-10-24 | 2008-2-1 | 13.79 | 68.00 | 10,305 | 142,105.95 | 700,740.00 |
| 002178 | 延华智能 | 2007-10-24 | 2008-2-1 | 7.89 | 23.20 | 10,994 | 86,742.66 | 255,060.80 |
| 002179 | 中航光电 | 2007-10-22 | 2008-2-1 | 16.19 | 45.85 | 17,146 | 277,593.74 | 786,144.10 |
| 002181 | 粤传媒 | 2007-11-7 | 2008-2-18 | 7.49 | 26.68 | 12,421 | 93,033.29 | 331,392.28 |
| 002182 | 云海金属 | 2007-11-2 | 2008-2-12 | 10.79 | 27.93 | 32,956 | 355,595.24 | 920,461.08 |
| 002184 | 海得控制 | 2007-11-7 | 2008-2-18 | 12.90 | 23.01 | 16,852 | 217,390.80 | 387,764.52 |
| 002185 | 华天科技 | 2007-11-8 | 2008-2-20 | 10.55 | 21.44 | 33,697 | 355,503.35 | 722,463.68 |
| 002186 | 全聚德 | 2007-11-7 | 2008-2-20 | 11.39 | 59.03 | 18,259 | 207,970.01 | 1,077,828.77 |
| 002187 | 广百股份 | 2007-11-12 | 2008-2-22 | 11.68 | 42.99 | 19,759 | 230,785.12 | 849,439.41 |
| 002188 | 新嘉联 | 2007-11-12 | 2008-2-21 | 10.07 | 21.46 | 11,180 | 112,582.60 | 239,922.80 |
| 002189 | 利达光电 | 2007-11-19 | 2008-3-3 | 5.10 | 14.70 | 24,710 | 126,021.00 | 363,237.00 |
| 002190 | 成飞集成 | 2007-11-19 | 2008-3-3 | 9.90 | 21.16 | 14,098 | 139,570.20 | 298,313.68 |
| 002192 | 路翔股份 | 2007-11-23 | 2008-3-5 | 9.29 | 22.95 | 28,867 | 268,174.43 | 662,497.65 |
| 002193 | 山东如意 | 2007-11-28 | 2008-3-6 | 13.07 | 24.10 | 15,044 | 196,625.08 | 362,560.40 |
| 002195 | 海隆软件 | 2007-12-4 | 2008-3-11 | 10.49 | 32.86 | 6,796 | 71,290.04 | 223,316.56 |
| 002196 | 方正电机 | 2007-12-4 | 2008-3-11 | 7.48 | 24.38 | 9,880 | 73,902.40 | 240,874.40 |
| 002199 | 东晶电子 | 2007-12-12 | 2008-3-21 | 8.80 | 25.50 | 9,645 | 84,876.00 | 245,947.50 |
| 002200 | 绿大地 | 2007-12-11 | 2008-3-21 | 16.49 | 49.70 | 16,647 | 274,509.03 | 827,355.90 |
| 002201 | 九鼎新材 | 2007-12-13 | 2008-3-26 | 10.19 | 31.87 | 10,176 | 103,693.44 | 324,309.12 |
| 2202 | 金风科技 | 2007-12-18 | 2008-3-26 | 36 | 140.45 | 40,866 | 1,471,176.00 | 5,739,629.70 |
| 合计 | 6,120,911 | 103,731,672.54 | 194,041,873.03 |
| 股票代码 | 股票名称 | 成功认购日 | 可流通日 | 认购价格 | 年末估值单价 | 数量（股） | 年末成本总额 | 年末估值总额 |
| 600031 | 三一重工 | 2007-8-22 | 2008-8-18 | 33.00 | 41.87 | 1,000,000 | 33,000,000.00 | 41,870,000.00 |
| 合计 | 1,000,000 | 33,000,000.00 | 41,870,000.00 |
| 股票代码 | 股票名称 | 停牌日期 | 停牌原因 | 年末估值单价 | 复牌日期 | 复牌开盘单价 | 数量（股） | 年末成本总额 | 年末估值总额 |
| 000063 | 中兴通讯 | 2007-12-27 | 分离交易可转债审核 | 63.69 | 2008-1-2 | 62.70 | 1,600,000 | 65,427,304.56 | 101,904,000.00 |
| 合计 | 1,600,000 | 65,427,304.56 | 101,904,000.00 |
| 2007年12月31日 | 2006年12月31日 | |||
| 项目 | 公允价值 | 占基金资产净值的比例 | 公允价值 | 占基金资产净值的比例 |
| 交易性金融资产 | ||||
| -股票投资 | 7,031,640,240.74 | 79.00% | 4,328,939,962.23 | 79.33% |
| -债券投资 | 1,796,671,668.60 | 20.19% | 1,106,184,384.52 | 20.27% |
| 衍生金融资产 | 0.00 | 0.00% | 0.00 | 0.00% |
| 合计 | 8,828,311,909.34 | 99.19% | 5,435,124,346.75 | 99.60% |
| 上证指数变动比率(%) | 对利润总额的影响(元) | 对净值的影响(元) |
| 2007年度12月31日 | ||
| +5% | 260,824,795.37 | 260,824,795.37 |
| -5% | -260,824,795.37 | -260,824,795.37 |
| 上证指数变动比率(%) | 对利润总额的影响(元) | 对净值的影响(元) |
| 2006年度12月31日 | ||
| +5% | 164,037,185.89 | 164,037,185.89 |
| -5% | -164,037,185.89 | -164,037,185.89 |
| 2007年12月31日 | 1年以内 | 1至5年 | 5年以上 | 不计息 | 合计 |
| 资产 | |||||
| 银行存款 | 142,199,021.01 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 142,199,021.01 |
| 结算备付金 | 28,011,010.19 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 28,011,010.19 |
| 存出保证金 | 138,549.12 | 0.00 | 0.00 | 4,262,292.70 | 4,400,841.82 |
| 交易性金融资产 | 852,859,322.80 | 943,812,345.80 | 0.00 | 7,031,640,240.74 | 8,828,311,909.34 |
| 应收证券清算款 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 2,660,000.00 | 2,660,000.00 |
| 应收利息 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 26,954,470.92 | 26,954,470.92 |
| 资产总计 | 1,023,207,903.12 | 943,812,345.80 | 0.00 | 7,065,517,004.36 | 9,032,537,253.28 |
| 负债 | |||||
| 应付证券清算款 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 113,598,408.29 | 113,598,408.29 |
| 应付管理人报酬 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 10,758,010.53 | 10,758,010.53 |
| 应付托管费 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 1,793,001.75 | 1,793,001.75 |
| 应付交易费用 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 3,869,447.19 | 3,869,447.19 |
| 应交税费 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 1,822,067.66 | 1,822,067.66 |
| 其他负债 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 345,000.00 | 345,000.00 |
| 负债总计 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 132,185,935.42 | 132,185,935.42 |
| 利率敏感度缺口 | 1,023,207,903.12 | 943,812,345.80 | 0.00 | 6,933,331,068.94 | 8,900,351,317.86 |