2007年度报告摘要

　　§1 重要提示

　　1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于http://www.sse.com.cn。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

　　1.2 公司全体董事出席董事会会议。

　　1.3 天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

　　1.4 公司负责人邢继军，主管会计工作负责人邢继军及会计机构负责人（会计主管人员）贾淑莉声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

　　§2 公司基本情况简介

　　2.1 基本情况简介

　　■

　　2.2 联系人和联系方式

　　■

　　§3 会计数据和业务数据摘要：

　　3.1 主要会计数据

　　单位:元 币种:人民币

　　■

　　3.2 主要财务指标

　　单位:元

　　■

　　非经常性损益项目

　　√适用 □不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　■

　　采用公允价值计量的项目

　　√适用 □不适用

　　单位:元 币种:人民币

　　■

　　3.3 境内外会计准则差异

　　□适用 √不适用

　　§4 股本变动及股东情况

　　4.1 股份变动情况表

　　√适用 □不适用

　　单位:股

　　■

　　限售股份变动情况表

　　√适用 □不适用

　　单位:股

　　■

　　4.2 股东数量和持股情况

　　单位:股

　　■

　　4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

　　4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

　　□适用 √不适用

　　4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

　　(1)法人控股股东情况

　　控股股东名称：哈尔滨投资集团有限责任公司

　　法人代表：冯晓江

　　注册资本：500,000万元

　　成立日期：2003年10月28日

　　主要经营业务或管理活动：从事固定资产、基础设施、能源、供热、高新技术产业、资源开发项目投资与投资信息咨询；组织实施热电项目与供热工程及基础设施建设、土地整理、股权投资运营(以上项目需国家专项审批凭证经营)。

　　(2)法人实际控制人情况

　　实际控制人名称：哈尔滨市人民政府国有资产监督管理委员会

　　4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

　　■

　　§5 董事、监事和高级管理人员

　　5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

　　单位:股

　　■

　　■

　　§6 董事会报告

　　6.1 管理层讨论与分析

　　一、报告期内公司总体经营情况回顾与总结

　　1、调整产业结构，逐步向多元化公司发展

　　公司最初的主体是地方小型热电联产企业，主要设备小火电机组是国家控制发展并逐步淘汰的机型。公司在努力发挥现有设备产能的同时积极寻求产业结构调整，并成功的收购了俄罗斯四家公司的股权，向森林采伐、加工、销售迈出了可喜的一步，经过努力已与方正证券达成正式协议收购其持有的泰阳证券的部分股权，为公司形成多元体制奠定了基础。

　　2、转换经营机制，超额完成年初经营指标

　　年初公司对所属企业实行了目标责任管理，下达了生产经营目标。经营方式的转变给企业带来了希望，大家心往一处想，齐心协力为完成目标而努力。一年来，热电厂通过加强生产经营管理及节能降耗等工作，在主要原材料价格不断上涨的经营环境中，超额完成了公司下达的经营指标。

　　对供热公司强化督促检查、狠抓落实，在水、电和购热价格上涨的情况下，供热成本大幅升高的不利状况，实施了增收节支方案，重新调整了大修技改计划，除特殊项目外全部自己施工，技改项目由检修分公司负责，大修项目由各部门分别负责，节省了大量资金，降低了生产成本，超额完成了公司下达的经营指标。

　　证券投资和控股子公司黑龙江岁宝热电有限公司也大比例超额完成公司下达的经营指标。

　　3、狠抓节能减排，为区域环保做贡献

　　报告期公司加强了技术创新和节能降耗工作，严格加强能源管理，完善能源管理体系，抓住能源消耗的各个环节，有针对性的开展工作，取得了较好的结果。热电厂和黑岁宝今年的单耗比上一年均有不同程度下降，节省了大量的煤炭资源，同时加强对煤炭燃烧产生的二氧化硫、粉尘和污水排放的治理，基本做到了实时监控，做到不超标，污水排放为零。

　　4、盘活存量资产，发挥其应有的作用

　　公司经营班子按照股东大会授权，根据股票市场情况，选择较为合适的时机，在授权额度内出售了民生银行股票，获净利25184万元，给公司带来较大投资收益。同时加大资本运作力度，提高投资质量，确保资金安全且有可靠较高收益前提下，合理调度利用资金暂时闲置的机会，在股票市场参加申购，也获得了较高收益，为公司下步发展提供了资金保障，将给股民带来较大回报。

　　5、报告期内，营业收入54013万元，营业总成本49441万元，营业利润48656万元，毛利率8.46%，营业利润主要来自电力和蒸汽。本报告期内，经营状况正常，销售电力46447万千瓦时，比去年同期增加了184 万千瓦时，增加 0.4%。销售热力844万吉焦，比去年同期增加了 86万吉焦，增长了 11.3 %，增长的原因是公司供热面积增加。

　　6、报告期内公司资产和利润构成变化情况：

　　单位：万元

　　■

　　原因分析：

　　（1）报告期末，货币资金增加238.44%的主要原因系出售民生银行股票获得的现金所致；

　　（2）报告期末，交易性金融资产增加8314.53%的主要原因系本年从二级市场购入股票所致；

　　（3）报告期末，应收票据增加583.83%的主要原因系银行汇票增加所致；

　　（4）报告期末，预付帐款增加34.98%的主要原因系本公司预付水泥款和煤款所致；

　　（5）报告期末，可供出售金融资产增加48.02%的主要原因系按新准则要求根据本公司管理意图,将持有民生银行股票（21943.60万股）纳入可供出售金融资产中核算，2007年12月31日以其在上海证券交易所A股股票收盘价列示其公允价值；

　　（6）报告期末，投资性房地产增加100%的主要原因系按新准则要求自固定资产重分类所致；

　　（7）报告期末，在建工程增加41.30%的主要原因系本年建设开发区集中供热工程；

　　（8）报告期末，商誉增加100%的主要原因系收购俄罗斯四家企业股权形成所致；

　　（9）报告期末，递延所得税资产增加269.77%的主要原因系按新准则要求调整坏帐准备及折旧对当期所得税的影响；

　　（10）报告期末，短期借款减少16.63%的主要原因系偿还银行借款；

　　（11）报告期末，预收帐款增加22.00%的主要原因系预收供热期热费所致；

　　（12）报告期末，应付帐款增加18.04%的主要原因系购买原材料所致；

　　（13）报告期末，应付职工薪酬减少76.34%的主要原因系按新准则要求调整本年福利费余额冲减本年管理费用所致；

　　（14）报告期末，应交税费增加937.81%的主要原因系本期应交所得税增加所致；

　　（15）报告期末，应付股利减少43.60%的主要原因系本年支付部分股利；

　　（16）报告期末，其他应付款增加54.86%的主要原因系本公司收购俄罗斯四家企业未付的股权转让款；

　　（17）报告期末，一年内到期的非流动负债减少65.46%的主要原因系偿还借款；

　　（18）报告期末，长期借款增加317.96%的主要原因系收购俄罗斯四家企业新增外币借款所致；

　　（19）报告期末，递延所得税负债增加12.54%的主要原因系按新准则要求将可供出售金融资产公允价值变动调整递延所得税负债；

　　（20）报告期末，未分配利润增加714.95%的主要原因系本期净利润增加。

　　7、报告期内公司现金流的变化情况：

　　单位：元

　　■

　　原因分析：

　　（1）报告期末，经营活动产生的现金流量净额减少17.87%，主要是支付其他与经营有关的现金增加所致；

　　（2）报告期末，投资活动产生的现金流量净额增加179.18%，主要是取得股票投资收益增加所致；

　　（3）报告期末，筹资活动产生的现金流量净额增加117.36%，主要是取得借款收到的现金增加所致；

　　（4）报告期末，现金及现金等价物净增加额增加216.45%，主要是出售民生银行股票获得现金所致。

　　二、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩

　　1、俄罗斯四家股权公司

　　（1）公司全资子公司--企业名称：俄罗斯“东方林业”有限责任公司

　　注册资本：4926.22万元人民币

　　经营项目：木材采伐、木材和锯材加工、收购、销售、木制品生产，公路交通工具、农机的技术服务和维修

　　森林资源：该公司获得了可长期租赁使用阿穆尔州爱基姆蔷林场和斯托伊巴林场内面积达103269公顷的俄罗斯联邦3-6号森林资源地段的权利，租赁合同有效期49年，至2050年6月30日止。根据林场管理机构出具的林班鉴定书，该森林资源地段森林总蓄积量14810970立方米，可采蓄积量8312050立方米，近、成熟林比率77.95%，批准林班数116个。租赁期采伐的林木产品所有权归该公司。

　　截止2007年12月31日，该公司总资产1187.05万元，负债19.96万元，所有者权益1167.09万元，购买日起至报告期年末,净利润：6.86万元。

　　（2）公司全资子公司--企业名称：俄罗斯“林业运输”有限责任公司

　　注册资本：3467.50万元人民币

　　经营项目：木材采伐、木材和锯材加工、收购、销售。

　　森林资源：该公司与阿穆尔州诺尔斯克林管区在第52号许可证（1996年10月24日）的基础上于1999年5月14日签订了淖尔林场森林资源地段租赁合同，森林资源总面积25925公顷，租赁期20年，至2016年10月24日止。根据林场管理机构出具的林班鉴定书，该森林资源地段森林总蓄积量3379430立方米，可采蓄积量2521860立方米，成熟林比率74.62%，批准林班数26个。租赁期采伐的林木产品所有权归该公司。

　　截止2007年12月31日，该公司总资产1677.87万元，负债870.86万元，所有者权益807.01万元，购买日起至报告期年末,净利润：-6.06万元。

　　（3）公司全资子公司--企业名称：俄罗斯“二月城投资者”有限责任公司

　　注册资本：443.69万元人民币

　　经营项目：木材采运、锯材生产，公路交通工具的技术服务和维修，货物仓储、保管，金属批发，汽车零部件批发、零售

　　截止2007年12月31日，该公司总资产572.23万元，负债-125.21万元，所有者权益697.44万元，购买日起至报告期年末,净利润：4.85万元。

　　（4）公司全资子公司--企业名称：俄罗斯“二月城林业”有限责任公司

　　注册资本：7.29万元人民币

　　经营项目：木材采伐、木材和锯材加工、收购、销售，货物运输、商贸

　　该公司无动产和不动产，只雇佣劳工约250人，其中约100人是正式工，其他人是临时工和季节工。

　　(下转D68版)