2009年半年度报告摘要

1. 重要提示

中国工商银行股份有限公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

本行2009年8月20日董事会审议通过了本行《2009年半年度报告》正文及摘要。本行全体董事出席了会议。

本行按中国会计准则和国际财务报告准则编制的2009年中期财务报告已经安永华明会计师事务所和安永会计师事务所分别根据中国和国际审阅准则审阅。

中国工商银行股份有限公司董事会

二○○九年八月二十日

本行法定代表人姜建清、主管财会工作负责人杨凯生及财会机构负责人沈如军声明并保证半年度报告中财务报告的真实、完整。

2. 公司基本情况简介

2.1 基本情况简介

股票简称	工商银行（A股）	工商银行（H股）
股票代码	601398	1398
上市交易所	上海证券交易所	香港联合交易所有限公司
注册地址和办公地址	中国北京市西城区复兴门内大街55号
邮政编码	100140
公司国际 互联网网址	www.icbc.com.cn, www.icbc-ltd.com
电子信箱	ir@icbc.com.cn

2.2 联系人和联系方式

	董事会秘书、公司秘书
姓名	谷澍
联系地址	中国北京市西城区复兴门内大街55号
电话	86-10-66108608
传真	86-10-66106139
电子信箱	ir@icbc.com.cn

3. 财务概要

（本半年度报告摘要所载财务数据及指标按照中国会计准则编制，除特别说明外，为本行及本行所属子公司合并数据，以人民币列示。）

3.1 财务数据

	2009年1-6月	2008年1-6月	2008年1-12月
经营成果（人民币百万元）
利息净收入	116,038	131,785	263,037
手续费及佣金净收入	27,744	24,480	44,002
营业收入	148,352	155,007	309,758
业务及管理费	44,040	43,779	91,506
资产减值损失	10,212	18,315	55,528
营业利润	85,066	83,552	143,531
税前利润	85,677	84,411	145,301
税后利润	66,613	64,879	111,151
归属于母公司股东的净利润	66,313	64,531	110,766
扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润（1）	65,856	63,906	110,405
经营活动产生的现金流量净额	(67,265)	196,132	370,913
每股计（人民币元）
基本每股收益（1）	0.20	0.19	0.33
稀释每股收益（1）	0.20	0.19	0.33
扣除非经常性损益后的基本每股收益（1）	0.20	0.19	0.33
每股经营活动产生的现金流量净额	(0.20)	0.59	1.11
	2009年6月30日	2008年12月31日	2007年12月31日
资产负债（人民币百万元）
资产总额	11,435,086	9,757,654	8,684,288
客户贷款及垫款总额	5,436,469	4,571,994	4,073,229
贷款减值准备	136,353	135,983	115,687
证券投资净额	3,116,461	3,048,330	3,107,414
负债总额	10,814,166	9,150,516	8,140,036
客户存款	9,533,117	8,223,446	6,898,413
同业及其他金融机构存放款项	971,328	592,607	727,609
拆入资金	39,930	53,647	77,565
归属于母公司股东的权益	616,416	603,183	538,947
每股净资产（2）（人民币元）	1.85	1.81	1.61
资本净额	664,328	620,033	576,741
核心资本净额	547,963	510,549	484,085
附属资本	126,691	121,998	94,648
加权风险资产（3）	5,494,937	4,748,893	4,405,345

注：（1）根据中国证券监督管理委员会（简称“中国证监会”）《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号－净资产收益率和每股收益的计算及披露》(2007年修订)的规定计算。

（2）期末归属于母公司股东的权益除以期末股本总数。

（3）为加权风险资产及市场风险资本调整，参见“讨论与分析－资本充足率情况”。

3.2 财务指标

	2009年1-6月	2008年1-6月	2008年1-12月
盈利能力指标（%）
平均总资产回报率（1）	1.26*	1.44*	1.21
全面摊薄净资产收益率（2）	21.52*	23.47*	18.36
加权平均净资产收益率（2）	20.81*	22.78*	19.39
扣除非经常性损益后全面摊薄净资产收益率（2）	21.37*	23.24*	18.30
扣除非经常性损益后加权平均净资产收益率（2）	20.67*	22.56*	19.33
净利息差（3）	2.13*	2.88*	2.80
净利息收益率（4）	2.25*	3.01*	2.95
加权风险资产收益率（5）	2.60*	2.89*	2.43
手续费及佣金净收入比营业收入	18.70	15.79	14.21
成本收入比（6）	29.69	28.24	29.54
	2009年6月30日	2008年12月31日	2007年12月31日
资产质量指标（%）
不良贷款率（7）	1.81	2.29	2.74
拨备覆盖率（8）	138.20	130.15	103.50
贷款总额准备金率（9）	2.51	2.97	2.84
资本充足率指标（%）
核心资本充足率（10）	9.97	10.75	10.99
资本充足率（10）	12.09	13.06	13.09
总权益对总资产比率	5.43	6.22	6.27
加权风险资产占总资产比率	48.05	48.67	50.73

注：*为年化比率。

（1）税后利润除以期初和期末总资产余额的平均数。

（2）根据中国证监会《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号－净资产收益率和每股收益的计算及披露》(2007年修订)的规定计算。

（3）平均生息资产收益率减平均计息负债付息率。

（4）利息净收入除以平均生息资产。

（5）税后利润除以期初及期末加权风险资产及市场风险资本调整的平均数。

（6）业务及管理费除以营业收入。

（7）不良贷款余额除以客户贷款及垫款总额。

（8）贷款减值准备余额除以不良贷款余额。

（9）贷款减值准备余额除以客户贷款及垫款总额。

（10）参见“讨论与分析－资本充足率情况”。

3.3 其他财务指标

		监管标准	2009年6月30日	2008年12月31日	2007年12月31日
流动性比率（%）（1）	人民币	>=25.0	28.0	33.3	26.8
	外币	>=25.0	81.2	83.5	97.9
贷存款比例（%）（2）	本外币合计	<=75.0	57.6	56.4	56.3
最大单一客户贷款比例（%）（3）		<=10.0	3.0	2.9	3.1
最大十家客户贷款比例（%）（4）			20.5	20.4	21.1
贷款迁徙率（%）（5）	正常		1.3	4.6	3.5
	关注		6.7	9.3	10.4
	次级		8.8	39.4	41.3
	可疑		5.6	10.2	10.2

注：（1）流动性资产余额除以流动性负债余额。

（2）贷款余额除以存款余额。存款余额不含财政性存款和汇出汇款，2007年末贷款余额不含票据贴现。

（3）最大一家客户贷款总额除以资本净额。

（4）最大十家客户贷款总额除以资本净额。

（5）根据中国银行业监督管理委员会（简称“中国银监会”）《关于印发非现场监管指标定义及计算公式的通知》的规定计算。

3.4 非经常性损益表

人民币百万元

		2009年1至6月		2008年1至6月
归属于母公司普通股股东的净利润		66,313		64,531
加/(减)：非经常性损益项目
非流动资产处置收益		(     273	)	(     406	)
除上述各项之外的其他营业外收入和支出		(     338	)	(     453	)
所得税影响数		154		234
扣除非经常性损益后归属于母公司普通股股东的净利润		65,856		63,906

注：非经常性损益项目依照中国证监会 《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号 – 非经常性损益》（2008）的规定确定。

3.5 中国会计准则报表与国际财务报告准则报表差异及说明

下表列示按中国会计准则和按国际财务报告准则呈报的截至2009年6月30日止报告期归属于母公司股东的净利润和报告期末归属于母公司股东的权益的差异：

（1）净利润差异调节表

		2009年1至6月		2008年1至6月
本财务报表归属于母公司股东的净利润		66,313		64,531
调整事项：
调整已处置资产的评估增值		111		-
按国际财务报告准则列报的归属于母公司股东的净利润		66,424		64,531

（2）净资产差异调节表

		2009年6月30日		2008年12月31日
本财务报表归属于母公司股东的权益		616,416		603,183
调整事项：
资产评估增值转回		(        479	)	(     508	)
按国际财务报告准则列报的归属于母公司股东的权益		615,937		602,675

（3）调整事项说明

本集团在股改过程中，按相关规定对部分资产进行评估，并将评估增值计入按中国会计准则编制的财务报表的资本公积项下。在国际财务报告准则下，该部分资产只能以成本列示，需要冲回相关的评估增值。上述资产在处置或计提减值准备时，将已冲回的评估增值在国际财务报告准则下相应调整资产处置损益或减值损失。对于上述资产中分类为可供出售类的股权投资，在国际财务报告准则下，当满足特定条件可以公允价值计量时，将已冲回的评估增值相应调整投资重估储备。

4. 业务回顾

上半年，面对复杂多变的外部经营环境，本行坚持发展与管理并重，克服困难，把握机遇，顺势而为，保持了健康平稳发展的良好势头。

——在国际金融危机重创全球银行业的艰难时势下保持了净利润的增长。上半年，本行通过加快经营转型，开拓新市场，多元化增加收入来源，有效对冲了国际金融危机蔓延、我国经济增长放缓以及利率市场化快速推进等诸多不利因素对利润增长的影响，实现净利润666.13亿元，同比增长2.7%。特别是新兴业务的较快发展，对利润的增长起到了重要的支撑作用。上半年，投资银行、企业年金、银行类理财、银行卡、电子银行以及债务融资工具承销等业务发展迅速，与资本市场相关的代理基金、资产托管等业务也伴随着资本市场的逐渐复苏而呈现恢复性增长。同时，本行资产质量持续改善使得资产减值损失大幅下降，科学的成本管理使得成本收入比保持在29.69%的较低水平，也是利润增长的重要方面。

——在积极支持扩内需、保增长中较好地把握了增贷款与防风险的平衡。上半年，本行根据宏观经济形势的变化，适时适度把握信贷投放的总量和节奏，各项贷款增加8,644.75亿元，增长18.9%，超过历年全年的贷款增量，既较好地贯彻了适度宽松的货币政策要求，满足了市场的合理资金需要，又有效地防控了整体风险。在保持信贷合理投放总量的同时，更加注重调整优化信贷结构，新增贷款主要投向国家重点扶持和鼓励发展的领域。其中，以国家投资为主体的优质项目增加贷款4,073亿元，支持了国家扩大投资拉动经济增长政策措施的实施；本行重点创新的信贷产品——境内贸易融资增加966.66亿元，增幅达79.1%，对传统流动资金贷款的替代效应进一步增强，也更好地适应了企业短期融资的需要；中小企业融资增加4,773亿元，增长26%，高于全部公司客户融资业务增幅7个百分点，既支持了中小企业的发展，又分散了贷款过度集中风险；个人贷款增加1,385.64亿元，增长16.7%，有效支持了扩大消费的合理资金需求。与此同时，本行进一步完善行业信贷政策体系，加强信贷准入把关，强化信贷作业监督检查和贷后管理，保证了新增贷款风险的可控。此外，还加快了潜在风险贷款的化解和不良贷款的清收处置，全行不良贷款余额下降58.17亿元，不良贷款率下降0.48个百分点，降至1.81%。

——在深化改革和加快创新中提升了竞争发展水平。上半年运行管理改革稳步实施，新的运行风险监督系统已投产应用，远程授权系统在试点行顺利投产，业务集中处理有序推进；报表集中改革快速推进、金融市场业务实现自营与代理全面分离、县城支行改革不断深化，进一步激发了经营活力和人力资源潜能。服务管理进一步强化，客户分层服务体系加快形成，服务精细化工程深入实施，促进了整体服务水平的提升。产品和业务创新加快，投产各类新产品320个，进一步提高了客户服务能力。第四代应用系统首个版本的主体功能成功投产，支持了新的运营机制和业务模式的确立。改革创新的持续推动，促进了全行竞争发展能力的增强和市场地位的提升。上半年本行客户存款增加13,096.71亿元，同比多增6,693.36亿元，增量占比同业第一。承销债务融资工具1,424亿元，市场占比排名第一。银行卡发卡量新增2,856万张，消费额达到6,172亿元，同比增长62.3%，其中信用卡新增665万张，消费额1,995亿元，同比增长80.1%，市场领先优势扩大。电子银行交易额达70万亿元，电子银行业务笔数占全部业务笔数46.2%，比上年提高了3.1个百分点，继续稳居市场第一位置。

——在应对复杂严峻经营环境和推进各项业务快速发展中切实加强了内部管理。本行牢固树立依法合规和稳健经营的指导思想，进一步强化了风险管理和内部控制的各项措施。加快了信用风险内部评级法、市场风险内部模型法和操作风险高级计量法等风险量化技术的开发建设，扩大了各项成果在风险管理全流程中的应用，并相应完善了风险管理体制，从而通过先进技术手段的应用和体制机制创新，从根本上提高对各类风险的识别、计量、监测、预警和控制能力。加强了对所持外币债券及其他资产的风险管理，适时减持了部分风险外币债券，提高了外币债券减值准备的覆盖率, 市场风险得到进一步控制。对部分重点业务领域、关键环节和部位进行风险排查，实施了严格的问责，及时堵塞了漏洞、消除了隐患。内控管理工作的全面改进和加强，有效提升了全行内控外防能力，保障了全行安全稳健运行。

上半年本行经受了严峻考验，经营管理各项工作都在挑战与考验中得到改进和提升。当前国际经济金融形势出现了稳定缓和的趋势，但各种不确定因素仍然较多。复苏渐近，风险犹存。本行将进一步审时度势、趋利避害，更加注重谋长久之策、行固本之举，尤其将着力通过加强科学管理，更加有效地防控风险，保证全行安全运行和健康发展；着力通过深化改革、加快创新、推进转型，提升经营发展水平，促进盈利增长，既奋力“渡难关”、更积极“上水平”，努力在当前这种特别复杂而严峻的经营环境下创造令股东和各方满意的经营业绩，奠定有利于工商银行长远发展的经营基础。

5. 股本变动及主要股东持股情况

5.1 股份变动情况

股份变动情况表

单位：股

	2008年12月31日		报告期内增减（+，-）	2009年6月30日
	股份数量	比例（%）	限售期满	股份数量	比例（%）
一、有限售条件股份	274,299,235,026	82.1	-14,200,639,233	260,098,595,793	77.9
1.国家持股	236,012,348,064	70.7	0	236,012,348,064	70.7
2.其他内资持股	14,102,149,559	4.2	-7,051,074,779	7,051,074,780	2.1
3.外资持股	24,184,737,403	7.2	-7,149,564,454	17,035,172,949	5.1
二、无限售条件股份	59,719,615,000	17.9	14,200,639,233	73,920,254,233	22.1
1.人民币普通股	14,950,000,000	4.5	0	14,950,000,000	4.5
2.境外上市的外资股	44,769,615,000	13.4	14,200,639,233	58,970,254,233	17.6
三、股份总数	334,018,850,026	100.0	0	334,018,850,026	100.0

注：（1）报告期内股份变动的具体情况请参见“限售股份变动情况表”。

（2）本表中“国家持股”指中华人民共和国财政部（简称“财政部”）和中央汇金投资有限责任公司（简称“汇金公司”）持有的股份。“其他内资持股”指全国社会保障基金理事会（简称“社保基金理事会”）持有的股份。“外资持股”指境外战略投资者高盛集团有限公司（简称“高盛集团”）、安联保险集团（简称“安联集团”）和美国运通公司（简称“美国运通”）持有的股份。“境外上市的外资股”即H股，根据中国证监会《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第5号——公司股份变动报告的内容与格式》（2007年修订）中的相关内容界定。

（3）有限售条件股份是指股份持有人依照法律、法规规定或按承诺有转让限制的股份。

限售股份变动情况表

单位：股

股东名称	期初限售 股份数量	本期解除 限售股份数量	限售股份 数量	期末限售 股份数量	限售原因	解除限售日期
高盛集团（1）	16,476,014,155	3,295,202,831	0	13,180,811,324	发行限售	2009年4月28日
安联集团	6,432,601,015	3,216,300,507	0	3,216,300,508	发行限售	2009年4月28日
美国运通	1,276,122,233	638,061,116	0	638,061,117	发行限售	2009年4月28日
社保基金理事会	14,102,149,559	7,051,074,779	0	7,051,074,780	发行限售	2009年6月29日
合计	38,286,886,962	14,200,639,233	0	24,086,247,729	—	—

注：（1）报告期内高盛集团限售股份可上市交易时间变化情况，请参见本行于2009年3月25日和3月26日分别在香港联合交易所有限公司（简称“香港联交所”）及上海证券交易所（简称“上交所”）指定网站发布的《关于高盛集团承诺新的股份锁定的公告》。

5.2 股东总数及主要股东持股情况

● 股东总数

截至报告期末，本行股东总数为1,391,096户。其中H股股东172,593户，A股股东1,218,503户。

● 本行前10名股东持股情况（H股股东持股情况是根据H股股份过户登记处设置的本行股东名册中所列的股份数目统计）

股东数量和持股情况

单位：股

股东总数                                                                                        1,391,096（2009年6月30日的A+H在册股东数）
前10名股东持股情况（以下数据来源于2009年6月30日的在册股东情况）
股东名称	股东性质	股份类别	持股比例（%）	持股总数	持有有限售条件股份数量	质押或冻结的股份数量
汇金公司（1）	国家	A股	35.4	118,286,742,560	118,006,174,032	无
财政部	国家	A股	35.3	118,006,174,032	118,006,174,032	无
香港中央结算代理人有限公司	境外法人	H股	15.3	51,256,682,738	0	未知
社保基金理事会	其他内资	H股	4.2	14,102,149,559	7,051,074,780	无
高盛集团	境外法人	H股	3.9	13,180,811,324	13,180,811,324	无
ALLIANZ INVESTMENTS III LUXEMBOURG SARL（2）	境外法人	H股	1.0	3,216,300,508	3,216,300,508	无
美国运通	境外法人	H股	0.2	638,061,117	638,061,117	无
中国华融资产管理公司	其他内资	A股	0.1	480,769,000	0	无
中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品－005L－CT001沪	其他内资	A股	0.1	382,038,806	0	无
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红－005L－FH002沪	其他内资	A股	0.1	365,280,095	0	无

注：（1）汇金公司自2008年9月23日通过上交所交易系统买入方式增持本行股份，截至2009年6月30日，汇金公司累计增持本行A股280,568,528股，约占本行已发行总股本的0.084%。

（2）截至2009年6月30日，ALLIANZ INVESTMENTS III LUXEMBOURG SARL为安联集团全资子公司，安联集团通过其持有本行股份。

前10名无限售条件股东持股情况（以下数据来源于2009年6月30日的在册股东情况）

单位：股

股东名称	持有无限售条件股份数量	股份类别
香港中央结算代理人有限公司	51,256,682,738	H股
中国华融资产管理公司	480,769,000	A股
中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品－005L－CT001沪	382,038,806	A股
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红－005L－FH002沪	365,280,095	A股
易方达50指数证券投资基金	316,343,765	A股
中央汇金投资有限责任公司	280,568,528	A股
中国人寿保险(集团)公司－传统－普通保险产品	263,310,963	A股
博时主题行业股票证券投资基金	210,428,525	A股
中信证券股份有限公司	200,600,000	A股
中国太平洋人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品	190,409,400	A股

中国人寿保险股份有限公司是中国人寿保险（集团）公司的控股子公司。除此之外，本行未知上述股东之间存在关联关系或一致行动关系。

5.3 主要股东及实际控制人变更情况

报告期内，本行的主要股东及实际控制人没有变化。

6. 董事、监事及高级管理人员情况

报告期末，本行董事会、监事会及高级管理人员构成情况如下：

本行董事会共有董事14名，其中执行董事4名，即姜建清先生、杨凯生先生、张福荣先生和牛锡明先生；非执行董事6名，即环挥武先生、高剑虹先生、李纯湘女士、李军先生、郦锡文先生和魏伏生先生；独立非执行董事4名，即梁锦松先生、钱颖一先生、许善达先生和黄钢城先生。

本行监事会共有监事5名，其中股东代表监事2名，即赵林先生、王炽曦女士；外部监事2名，即董娟女士、孟焰先生；职工代表监事1名，即张炜先生。

本行共有高级管理人员10名，即姜建清先生、杨凯生先生、张福荣先生、牛锡明先生、王丽丽女士、李晓鹏先生、刘立宪先生、易会满先生、魏国雄先生和谷澍先生。

报告期内，本行未实施股权激励。本行现任董事、监事和高级管理人员均未持有本行股份、股票期权或被授予限制性股票，且报告期内未发生变动。

7. 讨论与分析

7.1 利润表项目分析

2009年上半年，本行积极应对宏观经济金融形势变化，充分把握市场变化中的机遇，继续加快改革创新，稳步推进经营转型和收益结构调整，加强风险管理，严格成本控制，努力降低各种不利因素的影响，实现税后利润666.13亿元，同比增加17.34亿元，增长2.7%。营业收入1,483.52亿元，下降4.3%，其中利息净收入1,160.38亿元，减少157.47亿元，下降11.9%，主要是净利息差收窄所致，但从季度环比看，下降速度已明显放缓；非利息收入323.14亿元，增加90.92亿元，增长39.2%。营业支出632.86亿元，下降11.4%，主要是本行资产质量持续提升，计提的资产减值损失同比下降。

利息净收入

2009年上半年，在国家积极的财政政策和适度宽松的货币政策引导下，本行把握市场机会，适度加快贷款投放节奏，优化信贷资源配置，适时调整投资策略和结构，加大资金运作力度，提高资金运用效率；同时采取各种措施，积极扩展低成本负债业务，努力降低基准利率下调和市场利率走低对利息净收入的不利影响。2009年上半年，利息净收入1,160.38亿元，同比下降11.9%，占营业收入的78.2%。利息收入1,992.77亿元，同比减少157.34亿元，下降7.3%；利息支出832.39亿元，同比增加0.13亿元。

下表列示了生息资产和计息负债的平均余额、利息收入和支出、平均收益率

和平均付息率。平均收益率和平均付息率已年化。

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年1－6月			2008年1－6月
	平均余额	利息收入 /支出	平均收益率/付息率(%)	平均余额	利息收入 /支出	平均收益率/付息率(%)
资产
客户贷款及垫款	5,029,763	137,488	5.47	4,258,715	148,417	6.97
证券投资	2,985,050	46,599	3.12	3,119,784	51,524	3.30
非重组类证券投资	2,009,491	35,901	3.57	2,093,017	40,056	3.83
重组类证券投资(2)	975,559	10,698	2.19	1,026,767	11,468	2.23
存放中央银行款项	1,507,535	11,221	1.49	1,142,757	10,390	1.82
存放和拆放同业及其他金融机构款项(3)	810,664	3,969	0.98	242,058	4,680	3.87
总生息资产	10,333,012	199,277	3.86	8,763,314	215,011	4.91
非生息资产	513,028			452,587
资产减值准备	(141,253)			(122,434)
总资产	10,704,787			9,093,467
负债
存款	8,701,598	76,391	1.76	7,044,478	73,231	2.08
同业及其他金融机构存放和拆入款项(3)	907,904	6,276	1.38	1,103,026	9,378	1.70
应付次级债券	35,000	572	3.27	35,000	617	3.53
总计息负债	9,644,502	83,239	1.73	8,182,504	83,226	2.03
非计息负债	273,424			211,354
总负债	9,917,926			8,393,858
利息净收入		116,038			131,785
净利息差			2.13			2.88
净利息收益率			2.25			3.01

注：(1)生息资产和计息负债的平均余额为每日余额的平均数，非生息资产、非计息负债及资产减值准备的平均余额为期初和期末余额的平均数。

(2)重组类证券投资包括华融债券、特别国债、应收财政部款项和央行专项票据。

(3)存放和拆放同业及其他金融机构款项包含买入返售款项；同业及其他金融机构存放和拆入款项包含卖出回购款项。

净利息差和净利息收益率

净利息差和净利息收益率分别为2.13%和2.25%，同比分别下降75个基点和76个基点，主要是由于报告期内生息资产平均收益率同比下降105个基点，大于计息负债平均付息率30个基点的降幅。分季度看，第二季度净利息差和净利息收益率的降幅已有所趋缓。

下表列示了2009年上半年、2008年上半年和2008年全年的生息资产收益率、计息负债付息率以及净利息差、净利息收益率。

百分比

项目	2009年1－6月	2008年1－6月	2008年1－12月
生息资产收益率	3.86	4.91	4.94
计息负债付息率	1.73	2.03	2.14
净利息差	2.13	2.88	2.80
净利息收益率	2.25	3.01	2.95

利息收入

客户贷款及垫款利息收入

客户贷款及垫款利息收入1,374.88亿元，同比减少109.29亿元，下降7.4%，主要是由于平均收益率由2008年上半年的6.97%下降150个基点至5.47%所致。报告期内本行适度加快贷款投放节奏，平均余额增加7,710.48亿元，增长18.1%，规模增长因素使得利息收入增加210.11亿元，但收益率下降因素使得利息收入减少319.40亿元，超过规模增长因素对利息收入的影响，客户贷款及垫款利息收入仍出现小幅下降。

按业务类型划分的客户贷款及垫款平均收益分析

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年1－6月			2008年1－6月
	平均余额	利息收入	平均收益率（%）	平均余额	利息收入	平均收益率（%）
公司类贷款	3,491,692	105,854	6.06	3,094,302	108,880	7.04
短期贷款	1,156,454	33,511	5.80	1,186,866	41,172	6.94
中长期贷款	2,335,238	72,343	6.20	1,907,436	67,708	7.10
票据贴现	499,948	6,054	2.42	214,155	8,012	7.48
个人贷款	879,054	22,646	5.15	779,637	27,730	7.11
境外及其他	159,069	2,934	3.69	170,621	3,795	4.45
客户贷款及垫款总额	5,029,763	137,488	5.47	4,258,715	148,417	6.97

其中，公司类贷款利息收入1,058.54亿元，同比下降2.8%，占客户贷款及垫款利息收入的77.0%。利息收入的下降是由于平均收益率由2008年上半年的7.04%下降至6.06%，部分被平均余额的增加所抵销。平均收益率的下降主要是由于中国人民银行（简称“人民银行”）2008年下半年5次下调人民币贷款基准利率，2009年初执行的一年期人民币贷款基准利率为5.31%，比上年初下降了216个基点，降息政策的累积效应使得本行新发放贷款和重定价存量贷款的执行利率同比降幅较大。

票据贴现利息收入60.54亿元，同比下降24.4%。利息收入的下降是由于平均收益率由2008年上半年的7.48%下降至2.42%，部分被平均余额的增加所抵销。平均收益率的下降主要是由于在适度宽松的货币政策环境下，报告期内以SHIBOR为基准的贴现市场利率同比降幅较大。

个人贷款利息收入226.46亿元，同比下降18.3%。利息收入的下降是由于平均收益率由2008年上半年的7.11%下降至5.15%，部分被平均余额的增加所抵销。平均收益率的下降主要是由于：（1）降息政策的累积效应；（2）为贯彻国家刺激居民消费的宏观经济政策，本行运用计算机系统对符合规定条件的个人住房贷款的利率统一进行批量下调。

境外及其他贷款利息收入29.34亿元，同比下降22.7%。利息收入的下降是由于平均收益率由2008年上半年的4.45%下降至3.69%以及平均余额减少115.52亿元。平均收益率下降主要是由于2009年上半年LIBOR和HIBOR平均水平同比大幅下降所致。

证券投资利息收入

证券投资利息收入465.99亿元，同比减少49.25亿元，下降9.6%。其中，非重组类证券投资利息收入减少41.55亿元，是由于平均收益率由2008年上半年的3.83%下降至3.57%以及平均余额减少835.26亿元。非重组类证券投资平均收益率下降主要是由于：（1）报告期内人民币债券市场收益率曲线与去年同期相比整体下移，导致新增投资收益率有所下降；（2）人民银行于2008年下半年4次下调存款基准利率，本行持有的与存款基准利率相挂钩的人民币浮动利率债券的收益率随之下降；（3）报告期内LIBOR平均水平同比大幅下降导致外币债券投资收益率下降。尽管存在上述不利因素，但本行注重新增债券的投资价值和投资时机选择，合理安排投资组合期限和品种结构，同时存量债券中高收益率、长久期的债券占比较高，非重组类证券投资平均收益率仅小幅下降26个基点。

重组类证券投资的利息收入同比减少7.70亿元，下降6.7%，是由于2008年下半年财政部偿还应收财政部款项本金512.08亿元，该类款项收益率高于其他重组类证券投资收益率，导致重组类证券投资平均余额和平均收益率均有所下降。

存放中央银行款项的利息收入

本行存放中央银行款项主要包括法定存款准备金和超额存款准备金。存放中央银行款项利息收入112.21亿元，同比增加8.31亿元，增长8.0%。利息收入的增加是由于平均余额增加3,647.78亿元，部分被平均收益率下降33个基点所抵销。平均余额的增长主要是由于本行客户存款的增加。平均收益率的下降主要是由于2008年下半年人民银行下调存款准备金利率所致。

存放和拆放同业及其他金融机构款项的利息收入

存放和拆放同业及其他金融机构款项利息收入39.69亿元，同比减少7.11亿元，下降15.2%。利息收入的减少是由于平均收益率由2008年上半年的3.87%下降至0.98%，部分被平均余额的增加所抵销。平均收益率的下降是由于2009年上半年银行间货币市场平均利率同比降幅较大所致。平均余额增加5,686.06亿元，增长234.9%，主要是由于本行加大买入返售资产业务的运作力度，提高资金使用效益。

利息支出

存款利息支出

存款利息支出763.91亿元，同比增加31.60亿元，增长4.3%，占全部利息支出的91.8%。存款利息支出的增加是由于平均余额增加16,571.20亿元，部分被平均付息率下降所抵销。平均付息率的下降主要是由于降息政策的累积效应，人民银行2008年下半年4次下调人民币存款基准利率，其中一年期人民币存款基准利率累计下调189个基点至2.25%，活期存款利率下调36个基点至0.36%。但由于本行活期存款占比保持在较高水平以及部分存量定期存款尚未重定价，存款平均付息率仅小幅下降32个基点。

按产品类型划分的存款平均成本分析

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年1－6月			2008年1－6月
	平均余额	利息支出	平均付息率（%）	平均余额	利息支出	平均付息率（%）
公司存款
定期	1,560,086	21,377	2.74	1,157,765	18,804	3.25
活期（1）	2,676,108	8,232	0.62	2,353,749	12,021	1.02
小计	4,236,194	29,609	1.40	3,511,514	30,825	1.76
个人存款
定期	2,877,417	43,380	3.02	2,205,504	36,400	3.30
活期	1,447,515	2,638	0.36	1,178,440	4,250	0.72
小计	4,324,932	46,018	2.13	3,383,944	40,650	2.40
境外	140,472	764	1.09	149,020	1,756	2.36
存款总额	8,701,598	76,391	1.76	7,044,478	73,231	2.08

注：(1)包含汇出汇款和应解汇款。

同业及其他金融机构存放和拆入款项的利息支出

同业及其他金融机构存放和拆入款项利息支出62.76亿元，同比减少31.02亿元，下降33.1%。利息支出的减少是由于平均付息率由1.70%下降至1.38%以及平均余额减少1,951.22亿元。平均付息率的下降主要是由于本行把握市场资金充裕的机会，积极吸收低成本负债，同业及其他金融机构存放和拆入款项中存放款项所占比重上升。受资本市场暂停新股发行的影响，同业及其他金融机构存放款项平均余额同比有所下降。

应付次级债券利息支出

应付次级债券利息支出5.72亿元，同比减少0.45亿元，平均付息率由2008年上半年的3.53%下降至3.27%，主要是由于本行于2005年发行的次级债券中浮动利率品种的付息率水平同比有所下降。

非利息收入

2009年上半年，本行坚持实施收益多元化战略，积极开展服务与产品创新，稳固并扩大市场基础，持续提升收益水平，实现非利息收入323.14亿元，同比增加90.92亿元，增长39.2%，占营业收入的比重提高6.8个百分点至21.8%，收益结构进一步优化。其中，手续费及佣金净收入增长13.3%，增速比一季度提高3.6个百分点；其他非利息收益45.70亿元，由净损失扭转为净收益。

手续费及佣金净收入277.44亿元，同比增加32.64亿元，增长13.3%，占营业收入的18.70%，同比提高2.91个百分点。其中，投资银行、银行卡、对公理财和担保及承诺等业务收入保持稳定增长；代理个人基金和资产托管业务收入同比下降，但得益于资本市场逐步回暖和本行营销力度的加大，上述收入二季度环比已企稳回升。报告期实现委托理财业务收入29.97亿元，各项代理收入36.36亿元。

手续费及佣金净收入主要构成

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年1－6月	2008年1－6月	增减额	增长率(%)
投资银行	7,143	4,822	2,321	48.1
结算、清算及现金管理	7,102	6,821	281	4.1
个人理财及私人银行	5,546	6,095	(549)	-9.0
银行卡	4,355	3,197	1,158	36.2
对公理财	1,836	1,458	378	25.9
担保及承诺	1,460	1,116	344	30.8
资产托管	1,034	1,257	(223)	-17.7
代理收付及委托	431	406	25	6.2
其他	384	298	86	28.9
手续费及佣金收入	29,291	25,470	3,821	15.0
减：手续费及佣金支出	1,547	990	557	56.3
手续费及佣金净收入	27,744	24,480	3,264	13.3

投资银行业务收入71.43亿元，同比增加23.21亿元，增长48.1%，主要是投融资顾问、企业信息服务和非金融企业债务融资工具承销发行等业务收入持续增加所致。

银行卡业务收入43.55亿元，同比增加11.58亿元，增长36.2%，主要是银行卡发卡量和交易规模增长带动银行卡结算与消费回佣业务手续费、年费和分期付款手续费等收入增加。

对公理财业务收入18.36亿元，同比增加3.78亿元，增长25.9%，主要是对公理财产品销量持续增长，对公理财产品的销售手续费和管理费等收入增加较快。

担保及承诺业务收入14.60亿元，同比增加3.44亿元，增长30.8%，主要是贷款承诺及非融资性保函业务量增长所致。

结算、清算及现金管理业务收入71.02亿元，同比增加2.81亿元，增长4.1%，增速放缓主要是由于代客结售汇业务收入同比减少，但对公账户管理和人民币结算业务收入仍保持了稳定增长。

个人理财及私人银行业务收入55.46亿元，同比减少5.49亿元，下降9.0%，主要是由于代理个人基金业务收入减少10.18亿元，但个人银行类理财、代理寿险等业务收入保持较快增长。

其他非利息收益/（损失）

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年1－6月	2008年1－6月	增减额	增长率(%)
投资收益	4,523	1,427	3,096	217.0
公允价值变动净收益/(损失)	380	(213)	593	不适用
汇兑及汇率产品净损失	(366)	(2,832)	2,466	不适用
其他业务收入	33	360	(327)	-90.8
总计	4,570	(1,258)	5,828	不适用

其他非利息收益45.70亿元，同比增加58.28亿元，其中投资收益增加30.96亿元；汇兑及汇率产品净损失减少24.66亿元，主要是本行外汇敞口净额继续下降以及2009年上半年人民币汇率走势平稳所致。

营业支出

业务及管理费

业务及管理费440.40亿元，同比增加2.61亿元，增长0.6%，其中职工费用264.37亿元，同比减少20.71亿元，下降7.3%，业务费用121.49亿元，增长14.7%。成本收入比29.69%，保持在较低水平。

资产减值损失

计提各类资产减值损失102.12亿元，同比减少81.03亿元，下降44.2%。其中，计提贷款减值损失92.48亿元，减少44.00亿元，主要得益于本行贷款质量的持续提升。计提其他减值损失合计9.64亿元，减少37.03亿元，主要是2008年末本行对外币债券减值准备计提充足，相关债券公允价值在2009年上半年波动较小，计提的债券减值准备同比大幅减少。

所得税费用

所得税费用190.64亿元，同比减少4.68亿元，下降2.4%，实际税率22.3%，同比下降0.8个百分点。

7.2 分部信息

本行的主要经营分部有公司金融业务、个人金融业务和资金业务。本行利用业绩价值管理系统（PVMS）作为评估本行经营分部绩效的管理工具。下表列示了本行各经营分部的营业收入情况。

概要经营分部信息

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年1－6月		2008年1－6月
	金额	占比（%）	金额	占比（%）
公司金融业务	84,461	56.9	71,168	45.9
个人金融业务	42,441	28.6	51,688	33.3
资金业务	20,560	13.9	30,468	19.7
其他	890	0.6	1,683	1.1
营业收入总计	148,352	100.0	155,007	100.0

下表列示了本行各地理区域的营业收入情况。

概要地理区域信息

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年1－6月		2008年1－6月
	金额	占比（%）	金额	占比（%）
总行	11,604	7.9	16,557	10.7
长江三角洲	32,285	21.8	36,147	23.3
珠江三角洲	21,234	14.3	23,726	15.3
环渤海地区	30,668	20.7	27,319	17.6
中部地区	18,745	12.6	18,946	12.2
西部地区	22,902	15.4	20,903	13.5
东北地区	6,297	4.2	7,301	4.7
境外及其他	4,617	3.1	4,108	2.7
营业收入总计	148,352	100.0	155,007	100.0

7.3 资产负债表项目分析

资产运用

2009年6月末，总资产114,350.86亿元，比上年末增加16,774.32亿元，增长17.2%。其中：客户贷款及垫款总额（简称“各项贷款”）增加8,644.75亿元，增长18.9%；证券投资净额增加681.31亿元，增长2.2%；买入返售款项增加7,797.91亿元，增长477.0%。从结构上看，各项贷款净额占总资产的46.4%，比上年末上升0.9个百分点；证券投资净额占比27.3%，下降3.9个百分点；买入返售款项占比8.2%，上升6.5个百分点。

资产运用

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年6月30日		2008年12月31日
	金额	占比(%)	金额	占比(%)
客户贷款及垫款总额	5,436,469	—	4,571,994	—
减：贷款减值准备	136,353	—	135,983	—
客户贷款及垫款净额	5,300,116	46.4	4,436,011	45.5
证券投资净额	3,116,461	27.3	3,048,330	31.2
其中：应收款项类投资	1,163,169	10.2	1,162,769	11.9
现金及存放中央银行款项	1,648,941	14.4	1,693,024	17.4
买入返售款项	943,284	8.2	163,493	1.7
存放和拆放同业及其他金融机构款项净额	176,872	1.5	168,363	1.7
其他	249,412	2.2	248,433	2.5
资产合计	11,435,086	100.0	9,757,654	100.0

贷 款

2009年上半年，为应对国际金融危机和主要经济体经济衰退的冲击，国家继续实施积极的财政政策和适度宽松的货币政策，推出了关于“保增长、扩内需、调结构”的一揽子政策措施。本行根据国家宏观调控政策的变化，在继续坚持稳健信贷政策的基础上，适度加快信贷投放节奏，主动调整贷款投向，加大对国家重点建设项目、符合国家产业政策导向的重点行业和重点企业的信贷支持力度，积极发展优质个人信贷市场，进一步优化信贷资源配置。2009年6月末，各项贷款54,364.69亿元，比上年末增加8,644.75亿元，增长18.9%。

按业务类型划分的贷款结构

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年6月30日		2008年12月31日
	金额	占比(%)	金额	占比(%)
境内分行贷款	5,248,539	96.5	4,387,759	96.0
公司类贷款	3,811,537	70.1	3,232,102	70.7
票据贴现	469,096	8.6	326,315	7.1
个人贷款	967,906	17.8	829,342	18.2
境外及其他	187,930	3.5	184,235	4.0
合计	5,436,469	100.0	4,571,994	100.0

公司类贷款增加5,794.35亿元，增长17.9%。从期限结构上看，短期公司类贷款增加663.06亿元，增长5.9%，中长期公司类贷款增加5,131.29亿元，增长24.4%。从品种结构上看，项目贷款增加4,498.53亿元，增长26.8%，主要是国家促进经济平稳较快发展的一揽子计划出台后，信贷需求显著增加；本行加快信贷政策调整和产品创新，加大对符合国家扩大内需政策导向的基础设施领域中重点客户优质中长期项目贷款的投放力度。房地产开发贷款增加638.77亿元，增长18.7%，主要是本行继续优化房地产开发贷款品种结构，对实力强、资质高、信誉好的优质客户适度投放住房开发贷款。流动资金贷款增加657.05亿元，增长5.4%，其中贸易融资增加966.66亿元，增长79.1%，主要是本行大力发展贸易融资业务，继续深化一般流动资金贷款分流改造，流动资金贷款结构进一步优化。

票据贴现增加1,427.81亿元，增长43.8%，增速比一季度末回落17.9个百分点，主要是在适度宽松的货币政策环境下，本行根据全行信贷投放和信贷市场需求情况，适时调整票据贴现业务规模，以实现信贷均衡投放和收益目标。

个人贷款增加1,385.64亿元，增长16.7%，主要是本行紧密把握国家扩大内需政策的有利契机，调整和完善个人信贷政策，加大产品创新和营销力度，有效支持了居民住房、消费和经营领域的信贷需求。个人住房贷款增加1,014.68亿元，增长17.0%；个人消费贷款增加228.00亿元，增长22.5%；个人经营性贷款增加70.55亿元，增长6.2%。信用卡透支增加72.41亿元，增长42.4%，主要是信用卡发卡量和交易额持续增加以及本行大力推广信用卡分期付款业务所致。

贷款五级分类分布情况

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年6月30日		2008年12月31日
	金额	占比(%)	金额	占比(%)
正常	5,145,073	94.64	4,229,609	92.51
关注	192,731	3.55	237,903	5.20
不良贷款	98,665	1.81	104,482	2.29
次级	40,823	0.75	37,694	0.83
可疑	48,577	0.89	55,641	1.22
损失	9,265	0.17	11,147	0.24
合计	5,436,469	100.00	4,571,994	100.00

贷款质量持续改善。2009年6月末，按照五级分类，正常贷款51,450.73亿元，比上年末增加9,154.64亿元，占各项贷款的94.64%，提高2.13个百分点。关注贷款1,927.31亿元，减少451.72亿元，占比3.55%，下降1.65个百分点。不良贷款余额986.65亿元，减少58.17亿元，不良贷款率1.81%，下降0.48个百分点，继续保持不良贷款余额与不良贷款率双下降，主要是本行进一步加大不良贷款清收处置力度，同时加强对存在一些潜在性风险因素贷款的监控和退出力度。

按业务类型划分的贷款和不良贷款结构

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年6月30日				2008年12月31日
	贷款	占比 （%）	不良 贷款	不良 贷款率(%)	贷款	占比 （%）	不良 贷款	不良 贷款率(%)
公司类贷款	3,811,537	70.1	86,627	2.27	3,232,102	70.7	93,747	2.90
票据贴现	469,096	8.6	—	—	326,315	7.1	—	—
个人贷款	967,906	17.8	10,780	1.11	829,342	18.2	9,593	1.16
境外及其他	187,930	3.5	1,258	0.67	184,235	4.0	1,142	0.62
合计	5,436,469	100.0	98,665	1.81	4,571,994	100.0	104,482	2.29

公司类不良贷款余额866.27亿元，比上年末减少71.20亿元，不良贷款率2.27%，下降0.63个百分点。个人不良贷款余额107.80亿元，增加11.87亿元，主要是受经济增长放缓影响，个人住房贷款和个人经营性贷款不良额有所上升；不良贷款率1.11%，下降0.05个百分点，个人贷款质量总体保持稳定。

按行业划分的公司类贷款和不良贷款结构

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年6月30日				2008年12月31日
	贷款	占比 （%）	不良贷款	不良 贷款率(%)	贷款	占比 （%）	不良贷款	不良 贷款率(%)
制造业	801,295	21.0	40,896	5.10	758,764	23.5	44,974	5.93
化学	133,003	3.5	6,960	5.23	124,981	3.9	8,126	6.50
机械	105,235	2.7	5,386	5.12	102,747	3.2	6,285	6.12
钢铁	90,234	2.4	883	0.98	87,686	2.7	975	1.11
金属加工	87,177	2.3	2,229	2.56	79,876	2.5	2,720	3.41
纺织及服装	83,010	2.2	6,524	7.86	78,072	2.4	7,343	9.41
电子	47,439	1.2	4,038	8.51	40,831	1.3	3,201	7.84
汽车	45,754	1.2	1,165	2.55	46,888	1.4	1,301	2.77
石油加工	42,243	1.1	423	1.00	41,709	1.3	721	1.73
水泥	36,881	1.0	3,422	9.28	33,591	1.0	3,497	10.41
其他	130,319	3.4	9,866	7.57	122,383	3.8	10,805	8.83
交通及物流	781,668	20.5	8,981	1.15	690,809	21.4	9,480	1.37
发电和供电	528,318	13.9	7,326	1.39	501,411	15.5	7,672	1.53
水利、环境和公共设施管理业	493,483	12.9	542	0.11	275,469	8.5	1,781	0.65
房地产业	395,560	10.4	7,707	1.95	343,895	10.6	7,600	2.21
租赁和商务服务业	268,020	7.0	1,708	0.64	188,120	5.8	1,887	1.00
零售、批发和餐饮	219,670	5.8	13,578	6.18	188,831	5.8	13,720	7.27
科教文卫	72,175	1.9	1,623	2.25	70,148	2.2	1,963	2.80
建筑业	65,078	1.7	1,488	2.29	61,006	1.9	1,574	2.58
其他	186,270	4.9	2,778	1.49	153,649	4.8	3,096	2.01
合计	3,811,537	100.0	86,627	2.27	3,232,102	100.0	93,747	2.90

2009年上半年，本行贷款投放最多的四个行业分别是水利、环境和公共设施管理业，交通及物流，租赁和商务服务业以及房地产业，上述行业贷款增量合计占新增公司类贷款的76.0%。水利、环境和公共设施管理业贷款增加2,180.14亿元，增长79.1%，主要是符合国家政策导向的城市基础设施等领域贷款的增加。交通及物流贷款增加908.59亿元，增长13.2%，主要是符合本行信贷政策导向的公路和运输等子行业贷款的增加。租赁和商务服务业贷款增加799.00亿元，增长42.5%，主要是上半年国家固定资产投资速度加快，带动开发区等相关领域贷款较快增长。房地产业贷款增加516.65亿元，增长15.0%，主要投向本行实力强、资质高、信誉好的优质客户。

不良贷款余额减少最多的四个行业分别是制造业，水利、环境和公共设施管理业，交通及物流以及发电和供电。电子行业和房地产业不良贷款余额分别增加8.37亿元和1.07亿元，主要是个别企业贷款出现不良所致。

贷款减值准备变动情况

人民币百万元

	单项评估	组合评估	合计
期初余额	54,059	81,924	135,983
本期计提	1,099	8,149	9,248
其中：本期新增	7,757	39,504	47,261
本期划转	205	(205)	-
本期回拨	(6,863)	(31,150)	(38,013)
已减值贷款利息冲转	(727)	-	(727)
本期核销	(7,941)	(335)	(8,276)
收回以前年度核销	260	59	319
本期转出（1）	(184)	(10)	(194)
期末余额	46,566	89,787	136,353

注：（1）本期转出主要是贷款转为抵债资产时相应转出的减值准备。

2009年6月末，贷款减值准备余额1,363.53亿元，比上年末增加3.70亿元；拨备覆盖率138.20%，提高8.05个百分点，抵御风险能力进一步增强；贷款总额准备金率2.51%。

按担保类型划分的贷款结构

人民币百万元，百分比除外

项目	2009年6月30日		2008年12月31日
	金额	占比(%)	金额	占比(%)
抵押贷款	1,913,931	35.2	1,688,435	36.9
其中：个人住房贷款（1）	698,842	12.9	597,374	13.1
质押贷款	876,019	16.1	676,129	14.8
其中：票据贴现（1）	469,096	8.6	326,315	7.1
保证贷款	927,517	17.1	866,129	18.9
信用贷款	1,719,002	31.6	1,341,301	29.4
合计	5,436,469	100.0	4,571,994	100.0

注：（1）为境内分行数据。

信用贷款17,190.02亿元，比上年末增加3,777.01亿元，增长28.2%，反映了本行发放给信用等级较高客户的贷款增加。抵押贷款19,139.31亿元，增加2,254.96亿元，增长13.4%。

逾期贷款

人民币百万元，百分比除外

逾期期限	2009年6月30日		2008年12月31日
	金额	占各项贷款的比重(%)	金额	占各项贷款的比重(%)
1天至90天	49,250	0.9	60,844	1.3
91天至1年	23,694	0.4	17,718	0.4
1年至3年	21,182	0.4	25,836	0.6
3年以上	41,509	0.8	44,326	1.0
合计	135,635	2.5	148,724	3.3

注：当客户贷款及垫款的本金或利息逾期时，被认定为逾期。对于可以分期付款偿还的客户贷款及垫款，如果部分分期付款已逾期，该等贷款的全部金额均被分类为逾期。

(下转C28版)