基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2010年1月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2009年10月1日起至12月31日止。
§2 基金产品概况
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位:人民币元
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注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
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3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
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注:本基金建仓期为本《基金合同》生效之日(2006年8月7日)起6个月,建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
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注:1、基金经理的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日。
2、基金经理的证券从业年限按其从事证券研究分析、投资管理等业务的年限计算。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为,本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。
4.3公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
本基金管理人严格按照《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及公司相关制度规定,建立起健全、有效、规范的公平交易制度体系和公平交易机制,涵盖了各投资组合、各投资市场、各投资标的,贯穿了授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估全过程,并通过日常监控、公平交易分析报告、稽核等监控机制确保公平交易制度流程的有效执行,保护投资者合法权益。
4.3.2本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
本基金注重周期、增长、稳定和能源四大类行业的相对均衡配置,是行业均衡配置风格的股票型基金,截止报告期,与本基金管理人旗下其他基金风格不同。
4.3.3异常交易行为的专项说明
报告期内,公司公平交易制度执行情况良好,未发生任何异常交易行为。
4.4报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
四季度宏观经济平稳向上,证券市场基本上处于震荡向上的态势,中小盘的股票表现更为出色。
基于对四季度谨慎乐观的判断,我们保持了比较高的仓位,在维持组合基本均衡的情况下,重点投资了具有持续增长潜力的消费品公司、医药公司以及有爆发潜力的IT企业,取得了一定的效果。
展望2010年1季度,我们持谨慎的态度:2010年将是投资十分艰难的一年,投资收益可能不会太高。企业盈利虽然延续回升态势,但估值受到流动性以及融资冲击,市场将呈震荡态势,行业间、个股间分化将比较显著。
本基金依然采用“由上而下”和“自下而上”相结合的投资策略,在维持行业均衡配置的情况下,积极寻找结构性投资机会,积小胜为大胜。具体而言,行业配置相对均衡,重点关注消费以及结构转型产生的投资机会,适度集中于消费、服务和科技创新等利润增长明朗的行业;个股选择方面,投资布局于具有持续增长潜质的优质企业,选择业绩增长明确、激励机制完善、治理结构清晰、财务报表质量稳健的上市公司,选择新的生产方式和商业模式的企业做超额收益。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
本报告期内本基金的收益率为18.19%,业绩比较基准收益率为15.30%,本基金收益率领先业绩比较基准收益率2.89%。
§5 投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
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5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
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5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
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5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
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5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
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5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.8 投资组合报告附注
5.8.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体除五粮液外,没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
宜宾五粮液股份有限公司董事会于2009年9 月9日发布《宜宾五粮液股份有限公司第四届董事会公告》, 称公司接到中国证监会调查通知书。该公司还于2009年12 月 22 日发布《宜宾五粮液股份有限公司关于进一步完善公司治理结构的整改方案》,陈述公司治理整改所采取的具体措施。
本基金投资五粮液的决策流程符合本基金管理人投资管理制度的相关规定。
本基金管理人的投研团队对五粮液受调查事件进行了及时分析和跟踪研究,认为该事件对该公司投资价值未产生实质性影响。该事件将促进五粮液公司进一步完善公司治理结构,保护投资者合法权益。
5.8.2 本基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
5.8.3 其他资产构成
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5.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.8.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中未持有流通受限股票。
§6 开放式基金份额变动
单位:份
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§7 影响投资者决策的其他重要信息
汇添富基金管理有限公司成立于2005年2月,公司总部设在上海陆家嘴,在北京、广州设有分公司。汇添富是一家高起点、国际化、充满活力的基金管理公司,致力于经过中长期的努力,发展成为中国最佳的资产管理公司之一,并且发展成为全球管理中国有关资产的最优秀的专业管理人之一。
汇添富在中国基金行业率先获得特定客户资产管理业务资格和QDII(合格境内机构投资者)业务管理资格,与全球顶尖投资管理公司资本集团(Capital Group)下属企业资本国际(Capital International)缔结了QDII合作关系,并成为加入亚洲公司治理协会(ACGA)的首家中国企业。
汇添富秉承“以企业基本分析为立足点,选取高质量证券,把握市场脉络,作中长期投资布局,以获得持续稳定增长的较高投资收益”的投资理念,为广大投资者创造了持续良好的投资回报。截至本报告期末,汇添富管理的9只证券投资基金合计规模超过615亿元,基金份额持有人户数超过300万,基金产品涵盖股票型、指数型、混合型、债券型以及货币市场基金,不同风险收益特征的多层次产品线基本完善。
2009年,汇添富进一步大力加强投资研究团队建设。目前已经形成了由经验丰富的投资总监、研究总监和基金经理,以及数十名研究员组成的强大专业投资研究团队。选股能力作为汇添富投资团队的核心能力进一步加强。
2009年,汇添富加强专户投资团队建设,投资经理均有八年以上投资经验,在资产管理领域拥有丰富的实践经验,并具有优秀的投资业绩。截至本报告期末,汇添富专户资产管理规模实现了迅速发展,并为投资者创造了较好的业绩回报。
2009年,汇添富国际业务迈出了关键的步伐。5月,汇添富成为业内第五家获准设立海外子公司的基金管理公司。11月,汇添富资产管理(香港)有限公司完成注册,将成为汇添富开展境外资产管理业务以及跨境业务和合作的平台。在本报告期内,汇添富获批10亿美元外汇额度,汇添富亚洲澳洲成熟市场(除日本外)优势精选股票基金获准发行,汇添富将在2010 的国际投资舞台上大展身手。
在公司各项业务全面快速发展的同时,汇添富高度重视投资者服务和教育工作,充分利用电视、网络、广播、刊物等媒体渠道开展多样化的投资者服务和教育活动。2009年,汇添富继续积极开展“添富之约”投资者巡讲系列活动,成功举办了数百场大型投资者教育宣讲会以及数百场的小型交流会,直接受众达到数万人之多。在2009年第六届“金基金”评选活动中,汇添富荣获“最佳投资者关系奖”。
在塑造资产管理专业品牌的同时,汇添富也努力践行企业公民的社会责任来回报社会。2009年,汇添富在安徽设立“添富之爱”奖学金,在云南怒江全资捐建的 “添富小学”正式挂牌并投入使用,同时还启动“河流与孩子--金沙江流域助学计划2009”。在2009年上海基金业“传承责任,共谱未来”投资者教育活动中,汇添富的“河流与孩子公益助学”项目获得“最受网民关注的社会责任事件”第二名。
本报告期内,汇添富凭借稳健的经营管理和优秀业绩,荣获权威机构评选的多个奖项: 2009年9月,汇添富获得《理财周报》“2009最佳投研团队基金公司”、“2009最佳营销创新基金公司”大奖; 2009年11月,汇添富荣获《第一财经日报》“2009第一财经金融价值榜(CFV)”之“年度基金理财品牌”和“年度风险控制奖”; 2009年12月,汇添富荣获搜狐财经“2009年最有影响力基金品牌奖”; 2009年12月,汇添富荣获《新闻晨报》“2009十大特色基金公司”奖。
§8 备查文件目录
8.1备查文件目录
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8.2存放地点
上海市富城路99号震旦国际大楼21楼 汇添富基金管理有限公司
8.3查阅方式
投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅,或登录基金管理人网站www.99fund.com查阅,还可拨打基金管理人客户服务中心电话:400-888-9918查询相关信息。
汇添富基金管理有限公司
2010年1月21日
基金简称 | 汇添富均衡增长股票 |
基金主代码 | 519018 |
基金运作方式 | 契约型开放式 |
基金合同生效日 | 2006年8月7日 |
报告期末基金份额总额 | 25,726,028,595.96份 |
投资目标 | 本基金应用“由上而下”和“自下而上”相结合的投资策略,通过行业的相对均衡配置和投资布局于具有持续增长潜质的企业,在有效控制风险的前提下,分享中国经济的持续增长,以持续稳定地获取较高的投资 回报。 |
投资策略 | 本基金采用“由上而下”和“自下而上”相结合的投资方法,适度动态调整资产配置,行业保持相对均衡配置,同时通过三级过滤模型(Tri-Filtering Model)来构建核心股票池,深入剖析核心股票池企业的增长逻辑和增长战略,以达到审慎精选,并对投资组合进行积极而有效的风险管理。 |
业绩比较基准 | 沪深300指数收益率×80%+上证国债指数收益率×20%。 |
风险收益特征 | 本基金是主动型的股票基金,属于证券投资基金中风险偏上的品种。 |
基金管理人 | 汇添富基金管理有限公司 |
基金托管人 | 中国工商银行股份有限公司 |
主要财务指标 | 报告期(2009年10月1日至2009年12月31日) |
1.本期已实现收益 | 1,219,622,372.37 |
2.本期利润 | 3,769,101,594.58 |
3.加权平均基金份额本期利润 | 0.1425 |
4.期末基金资产净值 | 23,418,787,856.55 |
5.期末基金份额净值 | 0.9103 |
阶段 | 净值增长率① | 净值增长率标准差② | 业绩比较基准收益率③ | 业绩比较基准收益率标准差④ | ①-③ | ②-④ |
本报告期 | 18.19% | 1.54% | 15.30% | 1.39% | 2.89% | 0.15% |
姓名 | 职务 | 任本基金的基金经理期限 | 证券从业年限 | 说明 | |
任职日期 | 离任日期 | ||||
庞飒 | 本基金的基金经理、汇添富优势精选混合型证券投资基金的基金经理。 | 2006年4月7日 | - | 9年 | 国籍:中国。学历:浙江大学生命科学院理学硕士。相关业务资格:证券投资基金从业资格。从业经历:曾任申银万国证券研究所行业分析师、富国基金管理有限公司行业分析师及投资策略小组成员。2005年4月加入汇添富基金管理有限公司,2005年5月22日至今任汇添富优势精选混合型证券投资基金的基金经理,2006年4月7日至今任汇添富均衡增长股票型证券投资基金的基金经理。 |
欧阳沁春 | 本基金的基金经理。 | 2007年6月18日 | - | 8年 | 国籍:中国。学历:卫生部武汉生物制品研究所医学硕士、中欧国际工商学院工商管理硕士。相关业务资格:证券投资基金从业资格。从业经历:曾任卫生部武汉生物制品研究所助理研究员、中国网络(百慕大)有限公司项目经理、大成基金管理有限公司行业研究员、国联安基金管理有限公司行业研究员。2006年9月加入汇添富基金管理有限公司,任高级行业分析师、汇添富均衡增长股票型证券投资基金的基金经理助理,2007年6月18日至今任汇添富均衡增长股票型证券投资基金的基金经理。 |
苏竞 | 本基金的基金经理、汇添富优势精选混合型证券投资基金的基金经理、汇添富蓝筹稳健灵活配置混合型证券投资基金的基金经理。 | 2007年12月17日 | - | 6年 | 国籍:中国。学历:上海海事大学经济学硕士。相关业务资格:证券投资基金从业资格。从业经历:曾任北京中国运载火箭技术研究院助理工程师、上海申银万国证券研究所高级研究员、上投摩根基金管理有限公司高级行业研究员、博时基金管理有限公司高级行业研究员。2006年9月加入汇添富基金管理有限公司,任高级行业分析师、汇添富优势精选混合型证券投资基金的基金经理助理、2007年6月18日至今任汇添富优势精选混合型证券投资基金的基金经理,2007年12月17日至今任汇添富均衡增长股票型证券投资基金的基金经理,2008年4月15日至今任汇添富蓝筹稳健灵活配置混合型证券投资基金的基金经理。 |
序号 | 项目 | 金额(元) | 占基金总资产的比例(%) |
1 | 权益投资 | 21,612,407,833.57 | 91.33 |
其中:股票 | 21,612,407,833.57 | 91.33 | |
2 | 固定收益投资 | 619,784,720.00 | 2.62 |
其中:债券 | 619,784,720.00 | 2.62 | |
资产支持证券 | 0.00 | 0.00 | |
3 | 金融衍生品投资 | 0.00 | 0.00 |
4 | 买入返售金融资产 | 0.00 | 0.00 |
其中:买断式回购的买入返售金融资产 | 0.00 | 0.00 | |
5 | 银行存款和结算备付金合计 | 1,240,561,202.33 | 5.24 |
6 | 其他资产 | 190,123,647.29 | 0.80 |
7 | 合计 | 23,662,877,403.19 | 100.00 |
代码 | 行业类别 | 公允价值(元) | 占基金资产净值比例(%) |
A | 农、林、牧、渔业 | 0.00 | 0.00 |
B | 采掘业 | 2,384,300,734.93 | 10.18 |
C | 制造业 | 9,195,575,206.00 | 39.27 |
C0 | 食品、饮料 | 2,909,087,908.94 | 12.42 |
C1 | 纺织、服装、皮毛 | 122,504,778.05 | 0.52 |
C2 | 木材、家具 | 0.00 | 0.00 |
C3 | 造纸、印刷 | 171,549,117.00 | 0.73 |
C4 | 石油、化学、塑胶、塑料 | 780,093,004.87 | 3.33 |
C5 | 电子 | 565,599,124.56 | 2.42 |
C6 | 金属、非金属 | 1,017,746,776.96 | 4.35 |
C7 | 机械、设备、仪表 | 2,294,486,617.94 | 9.80 |
C8 | 医药、生物制品 | 1,222,941,277.68 | 5.22 |
C99 | 其他制造业 | 111,566,600.00 | 0.48 |
D | 电力、煤气及水的生产和供应业 | 0.00 | 0.00 |
E | 建筑业 | 653,398,655.29 | 2.79 |
F | 交通运输、仓储业 | 42,200,000.00 | 0.18 |
G | 信息技术业 | 852,902,364.65 | 3.64 |
H | 批发和零售贸易 | 1,516,705,979.19 | 6.48 |
I | 金融、保险业 | 5,091,241,284.10 | 21.74 |
J | 房地产业 | 428,901,319.91 | 1.83 |
K | 社会服务业 | 318,218,428.25 | 1.36 |
L | 传播与文化产业 | 83,864,535.81 | 0.36 |
M | 综合类 | 1,045,099,325.44 | 4.46 |
合计 | 21,612,407,833.57 | 92.29 |
序号 | 股票代码 | 股票名称 | 数量(股) | 公允价值(元) | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 601166 | 兴业银行 | 27,312,597 | 1,100,970,785.07 | 4.70 |
2 | 600519 | 贵州茅台 | 5,705,355 | 968,883,386.10 | 4.14 |
3 | 601318 | 中国平安 | 16,129,740 | 888,587,376.60 | 3.79 |
4 | 601001 | 大同煤业 | 15,826,375 | 712,028,611.25 | 3.04 |
5 | 601169 | 北京银行 | 35,466,372 | 685,919,634.48 | 2.93 |
6 | 000858 | 五 粮 液 | 19,978,298 | 632,512,914.68 | 2.70 |
7 | 601601 | 中国太保 | 21,042,334 | 539,104,597.08 | 2.30 |
8 | 600546 | 山煤国际 | 15,109,315 | 519,609,342.85 | 2.22 |
9 | 002024 | 苏宁电器 | 24,996,153 | 519,420,059.34 | 2.22 |
10 | 000961 | 中南建设 | 22,949,763 | 513,845,193.57 | 2.19 |
序号 | 债券品种 | 公允价值(元) | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 国家债券 | 0.00 | 0.00 |
2 | 央行票据 | 459,904,000.00 | 1.96 |
3 | 金融债券 | 99,890,000.00 | 0.43 |
其中:政策性金融债 | 99,890,000.00 | 0.43 | |
4 | 企业债券 | 0.00 | 0.00 |
5 | 企业短期融资券 | 49,955,000.00 | 0.21 |
6 | 可转债 | 10,035,720.00 | 0.04 |
7 | 其他 | 0.00 | 0.00 |
8 | 合计 | 619,784,720.00 | 2.65 |
序号 | 债券代码 | 债券名称 | 数量(张) | 公允价值(元) | 占基金资产净值比例(%) |
1 | 0901055 | 09央票55 | 2,000,000 | 199,340,000.00 | 0.85 |
2 | 0901065 | 09央票65 | 1,500,000 | 149,505,000.00 | 0.64 |
3 | 090404 | 09农发04 | 1,000,000 | 99,890,000.00 | 0.43 |
4 | 0701085 | 07央票85 | 800,000 | 80,960,000.00 | 0.35 |
5 | 0981196 | 09中航集CP01 | 500,000 | 49,955,000.00 | 0.21 |
序号 | 名称 | 金额(元) |
1 | 存出保证金 | 24,923,983.73 |
2 | 应收证券清算款 | 160,920,731.12 |
3 | 应收股利 | 0.00 |
4 | 应收利息 | 3,731,902.76 |
5 | 应收申购款 | 547,029.68 |
6 | 其他应收款 | 0.00 |
7 | 待摊费用 | 0.00 |
8 | 其他 | 0.00 |
9 | 合计 | 190,123,647.29 |
本报告期期初基金份额总额 | 27,109,595,253.72 |
本报告期基金总申购份额 | 98,080,775.88 |
减:本报告期基金总赎回份额 | 1,481,647,433.64 |
本报告期基金拆分变动份额 | - |
本报告期期末基金份额总额 | 25,726,028,595.96 |
8.1.5 报告期内汇添富均衡增长股票型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告; 8.1.6 中国证监会要求的其他文件。 |
汇添富均衡增长股票型证券投资基金
2009年第四季度报告
2009年12月31日
基金管理人:汇添富基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2010年1月21日