§1 重要提示

1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

1.2 如有董事未出席董事会，应当单独列示其姓名

■

1.3 天健会计师事务所有限公司为本公司出具了有保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已作详细说明，请投资者注意阅读。

1.4 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？

是

1.5 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？

否

1.6 公司负责人范建国、主管会计工作负责人邓煦瑜及会计机构负责人（会计主管人员）秦德阳声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

§2 公司基本情况

2.1 基本情况简介

■

2.2 联系人和联系方式

■

§3 会计数据和业务数据摘要

3.1 主要会计数据

单位：元 币种：人民币

■

3.2 主要财务指标

■

非经常性损益项目

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

■

§4 股本变动及股东情况

4.1 股份变动情况表

√适用 □不适用

单位：股

■

限售股份变动情况表

√适用 □不适用

单位：股

■

4.2 股东数量和持股情况

单位：股

■

■

4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

□适用 √不适用

4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

4.3.2.1 控股股东及实际控制人具体情况介绍

公司控股股东为杭州现代联合投资有限公司,其股东为章鹏飞、章丽萍，其中章鹏飞持有89.5%的股份，章丽萍持有10.5%的股份。该公司股东之间存在关联关系，章丽萍为章鹏飞之妹。

公司实际控制人为章鹏飞先生。

4.3.2.2 控股股东情况

○ 法人

单位：元 币种：人民币

■

4.3.2.3 实际控制人情况

○ 自然人

■

4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

■

4.3.4 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用 √不适用

§5 董事、监事和高级管理人员

5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

单位：股

■

§6 董事会报告

6.1 管理层讨论与分析

公司总体经营情况

2009年天目药业按照年初提出的做实做强企业精神，扎实做好公司的治理工作，面对蓬勃发展的药品市场，盘实家底，积极探索药业生产、销售的经营路子，充分释放企业风险，为2010年企业走出低谷创造了有利条件。2009年全年实现主营业务收入24534万元，同上年相比下降3.40%。完成计划的97.78%。完成工业总产值13329万元，同比上年下降12.47%，完成计划的101.75%。年末应收账款余额为4993万元，同比上年下降19.39%。全年亏损5224万元。回顾全年工作主要有以下几个方面：

（1）重视企业综合治理，全面提升上市公司质量。

2009年初，浙江证监局下达了对我公司进行整改的通知，借此契机，公司加强了企业的综合治理工作，制定、修改、补充了一系列公司规章管理制度，及时处理和解决公司一些遗留问题，建立起了领导问责制度并签订责任状，推出了财务垂直管理。有力地推动了企业基础管理工作，全面提升了作为上市公司的运行质量。

（2）努力抓好政策机遇，积极谋求政府扶持。

2009年，国家支持企业抗风险、度难关、促增长、保发展的相关政策陆续出台。公司抓住机遇，在项目申报上继续主动出击，尽可能地争取国家政策扶持资金。通过积极开展工作，黄山天目共争取13个项目的补助和贴息，共计113.61万元。黄山天目、天目薄荷两个公司利用国家失业保险、基本医疗保险、工伤保险三个险种降低保险费率的优惠政策，每年节约资金10多万元。天目生物公司“朱村基地”被列为“杭州都市现代农业示范园”项目并获得验收。为总公司取得了20万元的补助资金。同时还被临安市农业局推荐为杭州市的先进园区候选单位。

（3）强化企业研发创新，为企业发展增添后劲。

为了增强公司的抗风险能力，提高企业效益，公司增强企业研发创新。2009年制药公司申报了”妇乐片“制备方法的专利。制药公司还对公司产品进行了深度挖掘，2009年已确定对公司名优产品“野菊颗粒”、“珍珠明目滴眼液”进行二次开发。制药公司开发的新产品“铁皮石斛浸膏”，现已完成该产品的研发，包括功能筛选、企业标准的的制定、样品试制，现正在浙江省疾病控制中心进行功能学检验。2009年杭州天目山药业股份有限公司还被评为2009年度临安市质量管理创新示范企业。2009年黄山公司的“安眠补脑颗粒、河车大造片两个产品获得国家食品药品监督管理局的生产批件。黄山公司申报并被受理了发明专利2项，实用新型专利1项。

（4）规范企业产品生产，提高药品产品质量。

实施GMP管理是药品企业保障产品质量的一个永恒主题。制药公司、黄山公司建立了每月的GMP生产考核，对生产现场、生产工艺执行、产品质量控制实施动态管理，强化了员工的行为规范和质量意识，从而保证了产品质量，并顺利通过随后的复查。黄山公司仅仅围绕GMP要求，顺利通过了四个检查；原料药专项检查、黄山市局对天目薄荷药业的跟踪检查、黄山市局对黄山天目药业的跟踪检查、安全生产专项检查。为提高企业产品质量打下了坚实的基础。

（5）大力发展铁皮石斛产业，做好保健品销售文章。

2009年公司与天目生物公司签订了经济责任制，天目生物公司管理层带领广大职工，战胜了严重的暴风雨等自然灾害，铁皮石斛种植取得了每亩单产超过589公斤的好成绩，为保健品公司销售原料供应提供了有利保障。保健品公司积极探索铁皮石斛销售模式创新，组建了铁皮石斛专卖连锁有限公司，在杭州市率先推出“天目山铁皮石斛专卖店”，为提高“天目山”品牌知名度，为公司铁皮石斛产业做大做强作出了积极的努力。

公司主营业务分行业经营状况

单位:元 币种:人民币

■

公司主营业务分地区情况

单位:元 币种:人民币

■

主要控股子公司及参股公司的经营情况及业绩

单位：万元 币种：人民币

■

报告期公司资产构成、负债、所有者权益变动情况:

（1） 货币资金项目期末数较期初数增长33.93%（绝对额增加993.85万元），主要系本期大股东及其他关联方偿还了期初非经营性资金占用款项所致。

（2） 其他应收款项目期末较期初减少86.80%（绝对额减少5,938.48万元），主要系本期大股东及其他关联方偿还了期初非经营性资金占用款项所致。

（3）投资性房地产项目期末较期初增加82.44%（绝对额增加1,490.91万元），主要系公司本期缴纳天工商厦土地出让金1,456.07万元所致。

（4） 在建工程项目期末较期初增加4.6倍（绝对额增加1,495.68万元），主要系子公司黄山天目药业有限公司医药生物产业园项目工程款增加1,516.08万元所致。

（5） 应付账款项目期末较期初增加41.28%（绝对额增加835.45万元），主要系子公司黄山天目药业有限公司期末暂估整体搬迁GMP改造项目工程款458.79万元，及子公司杭州天目医药有限公司因社会药品销售增加相应期末应付社会药品供应商款项增加276.91万元所致。

（6）应交税费项目期末较期初减少101.70%（绝对额减少1,117.96万元），主要系本期公司缴纳期初应交所得税743.04万元，且本期公司发生亏损，无需计缴企业所得税所致。

（7） 应付股利项目期末较期初减少99.29%（绝对额减少325.84万元），系子公司深圳京柏医疗设备有限公司本期以应收款项抵付应付股利325.84万元所致。

（8）销售费用本期数较上年同期数增长31.55%（绝对额增加2,336.28万元），主要系子公司杭州天目医药有限公司和杭州天目保健品有限公司本期业务费用和市场终端费增加所致。

（9）财务费用本期数较上年同期数减少63.36%（绝对额减少502.45万元），主要系本期公司确认并收到大股东及其他关联方非经营性资金占用利息273.15万元，以及本期公司计入财务费用的银行借款利息和资金拆借利息较上年减少208.03万元所致。

（10）资产减值损失本期数较上年同期数减少48.91%（绝对额减少307.61万元），主要系期末公司应收账款和其他应收款较期初减少较多，相应坏账损失减少所致。

（11）投资收益本期数较上年同期数减少162.12%（绝对额减少671.68万元），主要系本期处置子公司杭州宝临印刷电路有限公司，确认投资损失467.78万元，此外上期投资收益中包括处置可供出售金融资产收益387.81元所致。

（12）营业外收入本期数较上年同期数减少65.75%（绝对额减少619.59万元），主要系本期公司取得的政府补助较上年减少617.26万元所致。

（13）营业外支出本期数较上年同期数减少47.96%（绝对额减少77.64万元），主要系上年公司营业外支出计入所得税滞纳金47.22万元和中国证券监督管理局罚款40.00万元所致。

（14）所得税费用本期数较上年同期数减少75.41%（绝对额减少185.41万元），主要系本期公司亏损，所得税费用减少所致。

企业节能减排工作扎实有效

（1）每年利用生产空闲时间，对生产设备进行全面维修，确保设备运行良好，降低检修率，提高设备运行效率。

（2）在生产安排时，集中生产，避开7月、8月二个月高温季节的用水、用电量，节约了能源。

（3）根据《中药类制药工业污染物排放标准》（GB21906-2008）表3中“水污染物特别排放限值”的要求，公司对原有废水处理工艺及设施进行了彻底改造。临安市环境保护局于2009年6月12日组织有关专家对治理设施进行验收，达到了“水污染物特别排放限值”的要求。

做好产品创新和节能减排工作，不是一句口号，这需要技术人员和管理人员真正把工作落实到实处，把产品创新和节能减排工作与经济效益联系起来，真正走出一条，科技含量高、经济效益好、资源浪费少的节能之路。

经营中存在的问题

（1）销售工作仍然是企业的薄弱环节。

纵观企业全年度经济指标的完成情况，不难看出目前制约企业发展的关键环节，还是在销售工作上，销售指标没有质的突破，自有品种始终徘徊在1个多亿，全年单个品种未能突破5000万元大关，此外，在销售模式创新、销售政策制定、销售队伍建设等等方面，都存在不足。2009年亏损的主要原因也是在销售费用上支出过大，但同时为了盘实家底，还原事实，充分释放企业风险，把历年来体现的费用集中反映出来，为企业进入良性发展的轨道奠定了基础。

（2）企业基础管理工作还没有明显改善。

公司的基础管理工作还没有得到明显改善。公司的财务管理体系、供应管理体系、资产管理体系和人力资源管理体系都有比较明确的工作思路和具体要求，但是管理不到位。许多规章制度和工作要求，没督促、没检查、没落实。公司全面基础管理工作，实施不到位，严重影响了公司规范、有序地运行。公司的人力资源状况，特别是专业营销人员和技术人员队伍建设的青黄不接，已成为企业发展的严重瓶颈。

（3）企业各项管理制度执行不力

在公司实际运行中，制度的规范作用并没有充分体现，各子公司、职能部门基本按照历史沿袭的管理习惯独立开展工作，尤其是公司多年来积累了大量的历史遗留问题、矛盾，导致各级管理者的权责不统一，管理制度执行力不足，导致公司加强内部控制的目的大打折扣。

2、对公司未来发展的展望

内部条件分析

天目药业作为杭州市第一家上市公司，其前身天目山药厂、黄山制药总厂已经走过了50年的历史，在中国中成药发展历史上有过辉煌的过去，天目山牌妇乐颗粒，新安江牌六味地黄口服液早已在行业中声誉显赫，这几年珍珠明目滴眼液、河车大造胶囊在市场上迅速上升，在中成药行业占有一席之地。天目山铁皮石斛产业初具规模。天目山制药、黄山天目药业已分别被杭州市、黄山市评定为杭州市、黄山市高新技术企业。公司拥有各类企业技术人员391人。企业拥有各类药品批准文号127个。具有先进的中成药生产线 5条。拥有先进的中成药生产设备价值共计4000余万元。

外部条件分析

国家继续实施积极的财政政策，世界经济也从金融危机中开始复苏，此外，中国人口老龄化趋势加大，专家预测到2020年人口老龄化要达到17%，而老人用药占到了人口的50%。随着现代人生活水平的提高，人们在医药、保健上的消费水平逐年提高，据有关资料调查显示，中国人均用药水平已经达到了50美元，基本达到了中等发达国家的人均用药水平。另外国家实行全民医保等，这些因素无疑对医药经济的发展，起到了强大的推动作用。因此，2010年及未来，天目药业作为制药企业的外部发展环境是相对宽松的。

2010年公司经营目标和基本工作思路

——销售目标: 全年力争实现销售收入24500万元，其中，药业销售收入力争达到10000万元，铁皮石斛销售力争达到3000万元，薄荷销售收入力争达到4000万元，社会品种销售5800万元，其他销售收入为1700万元 。

——规模目标:全年实现工业总产值13000万元，实现工业增加值4500万元， 实现产销率99%，实现单个产品销售产值超过4000万元 。

——效益目标:全年力争实现扭亏为盈。

围绕上述三大目标2010年主要工作思路如下：

  （1）完善产品规划与政策引导

  通过政策和举措的实施，进一步明确企业主导产品作为天目药业产业的地位；通过各类推广和宣传工作，提升天目药业医药产品在国内外的影响力和市场地位。认真研究《国家“十一五”医药产业发展规划》和《浙江省医药产业转型升级规划（2009－2012）》，加强与国家、省、市相关政策的对接。启动天目药业产品市场规划，并为未来天目药业的发展提供基础依据 。

  （2）促进生产、流通协调发展

  根据现有既有生产又有流通企业的经营模式，建立跟踪联系制度，各部门积极协助解决所属子分公司经营中存在的困难和问题，促进所属子分公司做实做强，密切关注各所属子分公司的发展动态，加强公司各项内外政策的引导，培育开发特色企业、特色产品促进所属子分公司稳步发展 。

  （3）加快技术创新和平台建设

  推进企业技术创新体系建设，进一步加大技术投入，贯彻仿制与创新相结合的方针，加强生物医药、保健品、现代中药等新药研发以及铁皮石斛的深度开发。进一步发挥企业技术中心服务平台的作用，加强其与所属子公司特别是流通企业的合作，完善开发平台建设，提高运作水平，面向社会开放，引进新的项目，建设天目药业高新技术产品群，为建设技术水平高、发展前景好、疗效确切的新药开发成果提供技术保证 。

  （4）实施品牌发展战略

  充分认识品牌的重要性，要把品牌看成是一种宝贵的战略资本，把培育自己的品牌作为构筑和提升核心竞争力的重要手段，提高创牌意识和品牌经营能力，提升现有品牌产品和知名商标的知名度，努力争创国家级和世界知名品牌。根据公司实力，制定一个切实可行的长远发展战略，对品牌进行准确的市场定位；运用整合营销沟通的手段，大力培养和维护消费者的品牌忠诚度；根据公司的实际状况，合理进行品牌延伸 。

  （5）强化产品质量安全

  强化第一责任人意识，自觉严格执行《药品生产质量管理规范》（GMP）等规范和要求，全面加强质量管理，建立健全从产品研发到售后服务全过程的质量管理体系，确保使用的原料、辅料、添加剂符合法律法规和国家强制性标准，确保产品质量安全。支持所属子分公司加快技术创新和技术改造，改进装备和工艺，提高质量保证水平。切实淘汰不具备生产条件、质量无法保证、安全隐患较大的品种 。

  （6）积极开拓国内外市场

  充分利用现有医药市场网络，为公司开拓国内外市场提供空间。在政府采购等活动中，积极做好天目药业产品定价。巩固已有外贸出口业绩，积极探索自有产品出口路子，进一步推动公司国内中成药产品市场，积极开拓国际市场。及时掌握国内一些著名制药企业的动向，发挥天目药业国内企业优势，探索寻找国外企业合作 。

  （7）推进电子商务建设

  医药产业已经进入“电子商务”时代，按照《杭州市电子商务进企业专项资金管理办法》（杭政办〔2008〕343号）的要求，利用市财政的专项资金，适时建立天目药业独立的电子商务平台，开展电子商务应用，建立网上专业市场，通过电子商务的营销模式创新，缩短产品流通周期，降低产品营销成本，拓展国内外市场 。

  （8）推进人才队伍建设

创立人才培养、使用、激励、保障、流动机制，建立有利于优秀人才脱颖而出、充分施展才能的选人用人机制，建立以人才资本价值实现为导向的分配激励机制，推进建立与现代企业制度相适应的企业薪酬制度，建立科学、合理、灵活的人才柔性流动机制，形成用事业造就人才、用环境凝聚人才、用机制激励人才、用法制保障人才、用政策吸纳人才的良好氛围，为打造“百年天目”提供坚实的人才支撑 。

（9）稳步推进黄山医药产业园建设。

黄山医药产业园是天目药业重点建设项目，是黄山市天目药业“退城进郊”的基础工程，黄山医药产业园要在天目药业资金、房产项目的综合开发等基本条件成熟的前提下，在不影响现有生产、销售的前提下，稳步推进项目建设。

6.2 主营业务分行业情况表

详见6.1

6.3 募集资金使用情况

□适用 √不适用

变更项目情况

□适用 √不适用

6.4 非募集资金项目情况

□适用 √不适用

6.5 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

√适用 □不适用

1、关于控股子公司深圳京柏向博罗县园洲镇鸿星制衣厂购买厂房一事，深圳京柏按照本公司要求，于2009年4月20日与鸿星制衣厂签署了房产交易终止协议，并要求对方将已付预付款退回。鸿星制衣厂以深圳京柏提前终止协议的行为违反了双方的购房合同为由，要求深圳京柏赔偿违约损失，并将此作为退还购房预付款的先决条件。本公司与深圳京柏均认为鸿星制衣厂的赔偿要求不符合双方签订的终止协议，对赔偿不予考虑。公司董事会责成公司管理层成立以总经理为首的工作小组，认真执行董事会的相关决议，督促深圳京柏在2010年6月30日之前收回购房预付款，如逾期不还即诉诸法律手段。

2、关于公司管理层未能就本期发生的部分销售业务费用提供充分有效的依据一事，主要由于公司销售管理环节不完善、人员变动等因素，部分销售业务费用的取得依据存在困难。公司管理层确认：2009年度财务报告中的销售业务费用是真实存在与发生的。公司董事会就此责成管理层采取切实措施加强公司的内部控制管理，尤其是销售队伍的稳定和销售环节的管理，严格执行销售业务费用报销的规范流程。

3、公司从制度建设着手，通过修改公司章程等相关制度、建立问责机制等多种形式进行深入整改，于2009年5月收回被占用的资金及利息，避免类似事件再次发生。整改过程详见2009年6月1日披露的《整改工作报告》。

4、公司认真配合中国证监会浙江监管局的现场检查、人员约谈等工作，目前调查取证工作已基本告结。截至本次年度报告披露日，案件尚未审结，处理意见对公司财务报表的影响存在不确定性。待中国证监会出具处理意见后，公司将及时遵照执行处理意见。公司董事会将努力确保公司稳定经营，最大程度减少立案调查对公司可能产生的影响。

6.6 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案

经天健会计师事务所有限公司审计， 2009年度归属于母公司股东的净利润为-52,243,400.63元，母公司的净利润为-17,112,514.83元。本年度不提取盈余公积，不分配股利。

公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案

□适用 √不适用

§7 重要事项

7.1 收购资产

□适用 √不适用

7.2 出售资产

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

■

7.3 重大担保

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

■

7.4 重大关联交易

7.4.1 与日常经营相关的关联交易

(下转B94版)

未出席董事姓名	未出席董事职务	未出席董事的说明	被委托人姓名
吴晓波	独立董事	出差	颜春友
管湘菂	独立董事	临时主持其他会议	颜春友

股票简称	天目药业
股票代码	600671
股票上市交易所	上海证券交易所
公司注册地址和办公地址	浙江省临安市苕溪南路78号
邮政编码	311300
公司国际互联网网址	http://www.hztmyy.com
电子信箱	hztmyy@126.com

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	郑涛	徐欢晓
联系地址	浙江省临安市苕溪南路78号	浙江省临安市苕溪南路78号
电话	0571-63722229	0571-63722229
传真	0571-63715400	0571-63715400
电子信箱	zt8788@sina.com	xuhuanxiao@sohu.com

	2009年	2008年	本期比上年同期增减(%)	2007年
营业收入	245,336,892.21	253,978,179.45	-3.40	265,228,863.99
利润总额	-51,952,845.00	6,977,398.53	不适用	26,352,572.17
归属于上市公司股东的净利润	-52,243,400.63	4,079,518.23	不适用	15,120,989.27
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	-55,049,715.87	-8,719,406.36	不适用	-11,800,373.96
经营活动产生的现金流量净额	7,583,475.20	21,189,180.11	-64.21	47,532,665.75
	2009年末	2008年末	本期末比上年同期末增减(%)	2007年末
总资产	328,272,970.78	369,082,005.07	-11.06	414,089,351.63
所有者权益（或股东权益）	172,594,749.63	224,838,150.26	-23.24	228,073,970.71

	2009年	2008年	本期比上年同期增减(%)	2007年
基本每股收益（元／股）	-0.43	0.03	不适用	0.1242
稀释每股收益（元／股）	-0.43	0.03	不适用	0.1242
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股）	-0.4520	-0.0716	不适用	-0.0969
加权平均净资产收益率（%）	-26.29	1.8015	不适用	6.9096
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）	-27.70	-0.0385	不适用	-0.0539
每股经营活动产生的现金流量净额（元／股）	0.0623	0.1740	-64.20	0.3903
	2009年末	2008年末	本期末比上年同期末增减(%)	2007年末
归属于上市公司股东的每股净资产（元／股）	1.4173	1.8463	-23.24	1.8729

非经常性损益项目	金额
非流动资产处置损益	-3,103,416.06
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免	719,482.92
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	2,504,468.36
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费	2,731,472.97
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益	52,010.46
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-42,942.80
所得税影响额	-89,374.51
少数股东权益影响额（税后）	34,613.90
合计	2,806,315.24

	本次变动前		本次变动增减（＋，－）					本次变动后
	数量	比例(%)	发行新股	送股	公积金转股	其他	小计	数量	比例(%)
一、有限售条件股份	50,140,615	41.17				-50,062,263	-50,062,263	78,352	0.06
1、国家持股
2、国有法人持股
3、其他内资持股	50,140,615	41.17				-50,062,263	-50,062,263	78,352	0.06
其中： 境内非国有法人持股	50,140,615	41.17				-50,062,263	-50,062,263	78,352	0.06
境内自然人持股
４、外资持股
其中： 境外法人持股
境外自然人持股
二、无限售条件流通股份	71,638,270	58.83				50,062,263	50,062,263	121,700,533	99.94
1、人民币普通股	71,638,270	58.83				50,062,263	50,062,263	121,700,533	99.94
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数	121,778,885	100						121,778,885	100

股东名称	年初限售股数	本年解除限售股数	本年增加限售股数	年末限售股数	限售原因	解除限售日期
浙江恒毅投资发展有限公司	0	1,268,314	1,268,314	0	股权分置改革	2009年6月10日
杭州现代联合投资有限公司	38,062,263	27,362,263	-10,700,000	0	股权分置改革	2009年12月22日
上海华铭投资有限公司	12,000,000	12,000,000	0	0	股权分置改革	2009年12月22日
杭州金帮贸易有限公司	0	9,431,686	9,431,686	0	股权分置改革	2009年12月22日
合计	50,062,263	50,062,263	0	0	/	/

报告期末股东总数				12,910户
前十名股东持股情况
股东名称	股东性质	持股比例(%)	持股总数		持有有限售条件股份数量	质押或冻结的股份数量
杭州现代联合投资有限公司	境内非国有法人	21.52	26,205,353			质押24,880,000
上海华铭投资有限公司	境内非国有法人	9.85	12,000,000
杭州金帮贸易有限公司	境内非国有法人	7.74	9,431,686			质押9,430,000
肖力铭	境内自然人	2.01	2,453,500
廖万清	境内自然人	0.92	1,121,470
沈雅利	境内自然人	0.78	955,867
徐玉英	境内自然人	0.74	900,061
沈永伟	境内自然人	0.66	800,030
佟岩菊	境内自然人	0.48	583,424

郑玉如	境内自然人		0.42	514,600
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称		持有无限售条件股份的数量				股份种类及数量
杭州现代联合投资有限公司		26,205,353				人民币普通股
上海华铭投资有限公司		12,000,000				人民币普通股
杭州金帮贸易有限公司		9,431,686				人民币普通股
肖力铭		2,453,500				人民币普通股
廖万清		1,121,470				人民币普通股
沈雅利		955,867				人民币普通股
徐玉英		900,061				人民币普通股
沈永伟		800,030				人民币普通股
佟岩菊		583,424				人民币普通股
郑玉如		514,600				人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动的说明		前十大股东中，杭州现代联合投资有限公司与其它股东不存在关联关系或一致行动，公司未知其它股东之间是否存在关联关系或一致行动。

名称	杭州现代联合投资有限公司
单位负责人或法定代表人	章鹏飞
成立日期	2005年10月18日
注册资本	50,000,000
主要经营业务或管理活动	实业投资；批发、零售；五金交电、仪器仪表、电脑及配件、电子通讯器材、纺织品、针织品；服务：市场经营管理；其他无需报经审批的一切合法项目。

姓名	章鹏飞
国籍	中国
是否取得其他国家或地区居留权	否
最近5年内的职业及职务	2003年9月至今，任现代联合控股集团有限公司董事长兼总经理；2005年10月至今，任杭州现代联合投资有限公司董事长兼总经理；2006年7月至2009年1月，任杭州天目山药业股份有限公司董事长。

姓名	职务	性别	年龄	任期起始日期	任期终止日期	年初 持股数	年末 持股数	变动 原因	报告期内从公司领取的报酬总额（万元）（税前）	是否在股东单位或其他关联单位领取报酬、津贴
范建国	董事长	男	57	2009年1月20日	2013年1月19日				35.46	否
高洪	董事、总经理	男	55	2006年12月23日	2013年1月19日	1,879	1,912	追送对价	32.4	否
郑智强	董事	男	55	2006年12月23日	2010年1月19日				14.4	是
黄建宝	董事	男	63	2006年12月23日	2010年1月19日				2.4	是
梁满初	董事	男	44	2006年12月23日	2013年1月19日				12	是
梅欣	董事	男	37	2008年4月22日	2013年1月19日				2.4	是
颜春友	独立 董事	男	64	2006年12月23日	2013年1月19日				4	否
管湘菂	独立 董事	女	43	2006年12月23日	2013年1月19日	7,500	7,633	追送对价	4	否
吴晓波	独立 董事	男	49	2007年6月6日	2013年1月19日				4	否
徐一宁	监事会主席	男	56	2006年12月23日	2013年1月19日				4	是
江远生	监事	男	55	2006年12月23日	2013年1月19日				8.59	是
汪胜明	监事	男	46	2009年4月24日	2013年1月19日				10.75	否
郑涛	副总经理、董事会秘书	男	52	2006年12月23日	2013年1月19日				18	否
史杰	副总 经理	男	58	2006年12月23日	2010年1月19日				16	否
郭云龙	副总 经理	男	33	2008年3月27日	2013年1月19日				9.6	是
俞钦坚	副总 经理	男	45	2009年8月25日	2010年1月19日				15.4	否
严运江	总经理助理	男	44	2007年4月26日	2013年1月19日				11.3	是
杨洁人	营销 总监	男	38	2008年3月27日	2010年1月19日				14	是
秦德阳	财务 总监	男	46	2009年7月17日	2013年1月19日				9	否

分行业	营业收入	营业成本	营业利润率 (%)	营业收入比上年增减(%)	营业成本比上年增减(%)	营业利润率比上年增减（%）
药 品	199,287,165.72	124,778,524.21	37.39	12.31	27.92	减少7.64个百分点
保 健 品	20,360,827.02	7,611,009.18	62.62	-54.42	-48.62	减少4.22个百分点
电子产品	10,249,512.12	8,686,966.54	15.25	47.46	48.21	增加1.23个百分点
医疗器械	8,507,187.09	5,939,465.58	30.18	21.43	42.14	减少9.56个百分点
其 他	5,363,644.97	1,466,441.48	72.66	27.76	178.06	不适用
合 计	243,768,336.92	148,482,406.99	39.09	-3.58	10.94	不适用

地区	营业收入	营业收入比上年增减（％）
华东地区	150,746,339.55	-17.89
西南地区	7,532,441.61	28.16
西北地区	1,803,885.69	-67.09
东北地区	2,803,335.87	216.45
华北地区	20,598,424.47	10.13
中南地区	10,287,023.82	不适用
华南地区	39,587,977.92	36.28
国外	2,949,596.88	-71.60

公司名称	业务性质	主要产品或服务	注册资本	资产规模	主营业务收入	主营业务利润	净利润
杭州天目北斗生物制药有限公司	生产企业	生物制品的生产销售	500	403.43	38.68	-113.54	-113.57
黄山天目薄荷药业有限公司	生产企业	生产和销售自产的原料药、薄荷脑、薄荷素油等	USD125	2956.76	3870.96	-87.06	-55.47
浙江天目生物技术有限公司	生产企业	技术开发、服务、咨询、成果转让；制药技术等	2,000	1540.17	384.69	54.17	22.49
杭州天目保健品有限公司	流通企业	销售定型包装食品	1,000	1258.52	1938.38	-1882.17	-1924.5
杭州天目山制药有限公司	生产企业	生产销售：颗粒剂、丸剂、合剂、糖浆剂、滴眼剂、片剂、软胶囊、颗粒保健食品	1,200	4142.08	3037.46	-263.25	-255.88
浙江天目康业投资管理有限公司	投资管理	投资管理	1,000	344.4		-137.57	-137.57
黄山市天目药业有限公司	生产企业	生产小容量注射剂、丸剂、颗粒剂、片剂、胶囊剂、溏浆剂、口服液。经营本企业自产产品及机关技术的出口业务;经营本企业生产、科研所需的原辅材料、机械设备等及相关技术的进口业务;经营本企业的进料加工及”三来一补”业务。	3,000	10654.82	4617.03	69.8	139.88
杭州天目医药有限公司	流通企业	批发：中成药、化学药制剂等;销售：定型包装食品、化妆品;	2,000	5153.4	14105.23	-1692.66	-1735.71
深圳京柏医疗设备有限公司	生产企业	二类医用超声仪器及相关设备、物理治疗及康复设备；一类消毒和灭菌设备及器具的生产	1,415	2197.28	850.72	-18.38	46.62

交易对方	被出售资产	出售日	出售价格	本年初起至出售日该出售资产为公司贡献的净利润	出售产生的损益	是否为关联交易（如是，说明定价原则）	所涉及的资产产权是否已全部过户	所涉及的债权债务是否已全部转移
张光满	杭州天目商贸有限公司40%股权	2009年5月26日	2,000,000	0	0	否	是	是
田军	杭州宝临印刷电路有限公司90%股权	2009年6月19日	1,854,405.54	-46,766.66	-4,677,800	否	是	是

公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）
担保对象名称	发生日期(协议签署日)	担保金额	担保类型	担保期	担保是否已经履行完毕	是否为关联方担保
黄山和信担保投资有限公司	2009年9月15日	6,000,000	一般担保	2009年9月15日～2010年9月15日	否	否
黄山和信担保投资有限公司	2009年9月15日	2,000,000	一般担保	2009年9月15日～2010年9月15日	否	否
报告期内担保发生额合计			8,000,000
报告期末担保余额合计			8,000,000
公司对控股子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计			62,000,000
报告期末对子公司担保余额合计			29,000,000
公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）
担保总额			37,000,000
担保总额占公司净资产的比例(%)			15.4
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额			0
直接或间接为资产负债率超过70％的被担保对象提供的债务担保金额			0
担保总额超过净资产50％部分的金额			0
上述三项担保金额合计			0

  2009年年度报告摘要

  杭州天目山药业股份有限公司