公司声明
1、本公司及董事会全体成员保证本预案内容的真实、准确、完整,对本预案的虚假记载、误导性陈述或重大遗漏负连带责任。
2、本次交易的标的资产的审计、评估和盈利预测审核工作尚未完成,本预案中涉及的相关数据尚未经过具有证券从业资格的审计、评估机构的审计、评估。本公司全体董事保证相关数据的真实性和合理性。
3、本预案所述的本次重大资产重组相关事项的生效和完成尚待取得有关审批机关的批准或核准。审批机关对于本次重大资产重组相关事项所做的任何决定或意见,均不表明其对公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或保证。
4、本次交易对方海航实业、燕山投资、天信投资、天保投资、远景投资、通合投资、天诚投资均已出具《承诺函》,保证在本次交易过程中所提供的有关文件、资料等信息的真实性、准确性和完整性,不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对所提供信息的真实性、准确性和完整性承担个别和连带的法律责任。
5、本次交易完成后,公司经营与收益的变化,由公司自行负责;因本次交易引致的投资风险,由投资者自行负责。
6、投资者若对本预案存在任何疑问,应咨询自己的股票经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。
方案概要
一、本次交易方案概述
本次交易包括重大资产置换和非公开发行股份购买资产两个部分,即本公司以截至审计/评估基准日2010年2月28日的全部资产和负债与海航实业持有的渤海租赁等值股权进行置换,同时向渤海租赁全体股东发行股份购买其持有的渤海租赁剩余股权。本次交易拟发行的股份数量不超过70,000万股,最终发行数量将以评估机构对置入及购买资产出具的、经国有资产监督管理部门备案的评估结果为依据,公司董事会根据公司股东大会的授权予以确定。新增股份发行价格为公司第六届董事会第五次会议决议公告日前二十个交易日公司A 股股票交易均价,即9.00元/股。重组完成后,本公司将持有渤海租赁100%股权。
本公司拟置出资产情况:截至2010年2月28日,总资产账面价值 75,338.38 万元,预估值84,700.00万元,预估增值9,361.61万元,增值率25.25 %;负债账面价值 41,005.32 万元,预估值41,005.32万元,预估无增减值;净资产账面价值34,333.07万元,预估值43,694.68万元,预估增值 9,361.61万元,增值率27.27 %。
本公司拟置入及购买资产情况:截至2010年2月28日,渤海租赁总资产账面价值 1,084,331.86 万元,预估值 1,084,331.97万元,预估增值 0.11 万元,增值率 0.00001%;负债账面价值 433,215.64 万元,预估值 433,215.64 万元,预估无增减值;净资产账面价值 651,116.22 万元,预估值 651,116.33 万元,预估增值0.11万元,增值率 0.00002%。
二、本次交易构成关联交易
目前,本公司第一大股东为舟基集团。海航集团下属大新华物流的控股子公司金海重工、同基船业均为大新华物流与舟基集团的联营企业。大新华物流持有金海重工和同基船业的股权均为70%,舟基集团均持有剩余的30%股权。舟基集团对金海重工和同基船业的股权投资是其主要资产,因此海航集团与舟基集团存在重要合作关系。基于上述合作关系,海航集团向舟基集团推荐了管理人员,后由舟基集团将其中两名管理人员推荐为本公司董事(其中一名董事任公司董事长兼总经理,另一名董事任公司财务总监)。鉴于上述合作关系以及海航实业是海航集团的全资子公司,本次交易构成关联交易。同时鉴于上述合作关系及基于谨慎原则,在汇通集团审议本次交易的股东大会上,舟基集团将回避表决。
三、本次交易涉及的程序
1、本预案已经本公司第六届董事会第五次会议审议通过。
2、根据天保投资的说明,天保投资已经接到天津市国有资产管理部门关于原则性同意以其所持渤海租赁股权参与本次交易的通知。
3、本次交易对方股东会或合伙人会议已形成决议或决定同意以其各自所持渤海租赁股权参与本次交易。
4、渤海租赁股东会已形成决议同意渤海租赁与本公司进行本次交易。
5、本公司将在目标资产审计、评估及盈利预测等工作正式完成后另行召开董事会审议与本次发行相关的其他未决事项,并编制和公告重大资产置换及发行股份购买资产报告书,一并提交本公司股东大会审议。相关资产审计、评估结果以及经审核的盈利预测数据将在重大资产置换及发行股份购买资产报告书中予以披露
6、本次交易尚需满足多项交易条件方可实施,包括但不限于:
(1)本次置入及购买资产的资产评估结果依法在国有资产监督管理部门完成备案;
(2)本次交易依法获得国有资产监督管理部门的审核批准;
(3)本公司股东大会批准本次交易;
(4)本公司职工代表大会审议通过职工安置方案;
(5)本次交易依法获得中国证监会的核准;
(6)依法经本公司股东大会审议通过并获得中国证监会的核准,豁免海航实业及其一致行动人的要约收购义务。
因此,本次交易方案能否最终成功实施存在不确定性。
四、本次交易涉及的主要承诺和已签署协议
1、交易对方出具的股份限售承诺函:海航实业、燕山投资、天信投资、远景投资、通合投资及天诚投资承诺自本次发行结束之日起36个月内不转让其在本次交易中认购的股份;天保投资承诺自本次发行结束之日起12个月内不转让其在本次交易中认购的股份;之后按中国证监会及深交所的有关规定执行。
2、为保证本次交易顺利进行并保证重组完成后上市公司的资产完整、业务、机构、财务和人员独立,海航集团和海航实业出具了如下承诺函:海航集团和海航实业关于保持汇通集团独立性的承诺、海航集团和海航实业关于避免与汇通集团同业竞争的承诺函、海航集团和海航实业关于规范关联交易的承诺函、海航集团和海航实业关于在汇通集团资产置换过程中债务清偿或提供担保的承诺函、海航集团和海航实业关于承担汇通集团重大资产重组或有事项的承诺函。
3、其他相关方出具的承诺函:海航集团和海航实业实际控制的长江租赁、扬子江租赁、大新华租赁、香港国际租赁和香港航空租赁分别出具了承诺函,承诺现在和将来不会以任何形式直接或间接地从事与重大资产重组后上市公司实质性竞争的业务。
4、本公司已和交易各方签署了《框架协议》,对本次交易相关事项进行了约定。
特别提示
投资者在评价本公司此次重大资产重组时,除本预案的内容和与本预案同时披露的相关文件外,还应特别认真地考虑下述各项风险因素:
1、渤海租赁是商务部批准的第五批内资融资租赁试点企业。与国外相比,融资租赁行业在我国发展时间相对较短,虽然融资租赁对一国经济发展具有促进作用,但其行业发展仍面临一定程度的不确定性,特提请广大投资者注意。
2、本次交易完成后,除渤海租赁外,海航集团和海航实业还实际控制了长江租赁、扬子江租赁、大新华租赁、香港国际租赁和香港航空租赁五家融资租赁公司,虽然目前上述五家公司与渤海租赁不存在实质性同业竞争,但仍提醒广大投资者关注。
由于海航集团对舟山同基船业有限公司具有实际控制权,渤海租赁与舟山同基船业有限公司开展的在建船坞码头构筑物及设备租赁项目构成关联交易。同时,截至2010年3月31日,渤海租赁在海航集团财务公司有11.95亿元的存款,亦构成关联交易。对此海航集团和海航实业已作出承诺,将尽可能减少关联交易,对于切实无法避免的关联交易,将依法签订协议,依照有关法律、法规、规范性文件和汇通集团公司章程等有关规定履行信息披露义务和办理有关报批程序,保证不通过关联交易损害上市公司及其他股东的合法权益。对此,特提请广大投资者注意。
3、在租赁业务中,信用风险是融资租赁公司面临的主要风险之一。信用风险主要指是承租人及其他合同当事人因各种原因未能及时、足额偿还租金或履行其义务导致出租人面临损失的可能性。敬请投资者关注。
4、流动性风险,流动性风险是指在租赁项目租金回收期与该项目银行借款偿还期在时间和金额方面不匹配而导致出租人遭受损失的可能。虽然融资租赁公司可在开展租赁业务时尽可能保持借款期限与租赁期一致,并可在制定租金回收方案时充分考虑银行借款还款的期限和方式,以降低时间和金额错配带来的流动性风险,但仍提请广大投资者关注渤海租赁的流动性风险。
5、租赁物风险,租赁物风险是指在出租人采购、出租租赁物过程中,由于各种原因导致的租赁物不符合要求、产权控制权丧失、租赁物非正常贬值及租赁损毁等使得出租人面临损失的可能。
6、政策风险,目前国家对融资租赁公司实行区别监管政策,具体包括由银监会监管的金融租赁公司、由商务部监管的外商投资融资租赁公司和国内试点融资租赁公司。渤海租赁是商务部批准成立的第五批内资融资租赁试点企业之一。2004年以来,商务部陆续下发了《商务部、国家税务总局关于从事租赁业务有关问题的通知》、《商务部、国家税务总局关于加强内资融资租赁试点监管工作的通知》等监管办法,2007年中国银监会颁布了《金融租赁公司管理办法》。因此,未来行业监管格局和政策的变动会对整个行业的发展带来重大影响。
7、利润部分来自补贴收入风险。2009年度渤海租赁取得的政府补贴占全年净利润的44.78%,截至2010年3月31日渤海租赁取得的政府补贴占渤海租赁2010年第一季度净利润的66.38%,预计2010年渤海租赁全年取得的政府补贴约占2010年全年净利润的36.84%。渤海租赁取得的政府补贴主要因享受地方税收优惠政策而产生,主要涉及契税、所得税、营业税等税费的返还。
在渤海租赁取得的政府补贴中,除契税返还是偶发性的,其他税收返还如所得税、营业税等则具有一定的持续性。如果地方政府给予渤海租赁的上述相关税收优惠政策发生变化,或者因渤海租赁自身原因无法继续享受税收优惠,将会对其未来年度净利润产生一定影响。但随着渤海租赁主营业务带来的净利润的增加,其因享受税收优惠而取得的政府补贴在年度净利润中所占比例将逐渐下降。
8、经营记录较短风险。渤海租赁成立于2007年12月,并于2008年9月获得商务部批准为第五批内资融资租赁试点企业之一。渤海租赁2008年实现归属母公司净利润3,875.26万元,2009年实现归属母公司净利润10,173.82 万元。由上可见,渤海租赁成立时间较晚,经营记录和盈利记录较短。
渤海租赁现任管理团队具有较长的租赁行业从业经历,对渤海租赁的经营管理上能够做到稳健经营,促使企业稳定健康发展。而且,渤海租赁现有项目均为中长期融资租赁项目,这些项目在租赁期内能够为渤海租赁带来稳定的收益。
9、本次交易拟置出资产中有少量资产存在瑕疵。对此,海航实业已出具相关承诺,对置出资产可能产生的所有纠纷及损失由海航实业负责处理和承担;并放弃就该损失要求上市公司赔偿的权利。
10、本次交易及拟置出资产涉及的相关负债需要履行通知债权人的义务,并需要取得相关债权人关于债务转移的同意。对此,本公司和海航实业已在《框架协议》中明确将履行取得债权人同意的义务。根据《框架协议》约定,若本公司的债权人要求提供担保或提前清偿债务,海航实业应负责和保证及时提供担保或提前清偿相关债务;对于未能取得债权人同意而导致该债务未能转移的,海航实业应当负责在债务到期前将清偿资金足额支付到本公司指定账户,以便本公司能及时对外清偿债务;对于本公司承担保证责任的,本公司应及时与债权人协商变更保证人,海航实业应及时提供符合债权人要求的担保物或保证人,与债权人签订新的担保/保证协议,以解除本公司的保证责任;未能取得债权人而导致该保证责任未能转移的,如发生本公司承担保证责任等情形,海航实业应当在接到本公司书面通知后的十日内向本公司做出全额补偿。
11、鉴于历史原因,本公司部分职工尚未完成国有身份转换。对此,本公司将在职工安置方案中明确处理方案,并提交职工代表大会审议。
12、本次交易置出资产尚需取得湖南汇通实业发展有限公司、山东舜王城中药科技园有限公司、新疆汇通矿业投资有限公司和新疆汇通进出口有限公司其他股东同意本次股权转让并放弃优先购买权。
释 义
除非文意另有所指,下列词语具有如下含义:
上市公司/本公司/公司/汇通集团 | 指 | 新疆汇通(集团)股份有限公司 |
舟基集团 | 指 | 舟基(集团)有限公司 |
渤海租赁 | 指 | 天津渤海租赁有限公司 |
海航实业 | 指 | 海航实业控股有限公司 |
海航集团 | 指 | 海航集团有限公司 |
燕山投资 | 指 | 天津燕山股权投资基金有限公司 |
天信投资 | 指 | 天津天信嘉盛投资有限公司 |
天保投资 | 指 | 天津保税区投资有限公司 |
远景投资 | 指 | 天津远景天创股权投资合伙企业(有限合伙) |
通合投资 | 指 | 天津通合投资有限公司 |
天诚投资 | 指 | 天津天诚嘉弘股权投资基金合伙企业(有限合伙) |
海南航空 | 指 | 海南航空股份有限公司 |
长江租赁 | 指 | 长江租赁有限公司 |
大新华租赁 | 指 | 大新华船舶租赁有限公司 |
扬子江租赁 | 指 | 扬子江国际租赁有限公司 |
香港国际租赁 | 指 | 香港国际航空租赁有限公司 |
香港航空租赁 | 指 | 香港航空租赁有限公司 |
大新华物流 | 指 | 大新华物流控股(集团)有限公司 |
金海重工 | 指 | 金海重工股份有限公司,前身为舟山金海湾船业有限公司 |
同基船业 | 指 | 舟山同基船业有限公司 |
审计基准日/评估基准日 | 指 | 2010年2月28日 |
置出资产 | 指 | 汇通集团截至审计评估基准日的全部资产和负债 |
置入及购买资产 | 指 | 渤海租赁100%股权 |
预案/本预案 | 指 | 汇通集团重大资产置换及发行股份购买资产暨关联交易预案 |
股份发行定价基准日 | 指 | 汇通集团董事会审议本次重组预案相关事项决议公告日 |
广发证券/独立财务顾问 | 指 | 广发证券股份有限公司 |
大成律师 | 指 | 北京市大成律师事务所 |
本次交易/本次重组 | 指 | 汇通集团以其全部资产和负债与海航实业所持有的渤海租赁股权进行等值置换并向渤海租赁全体股东发行股份购买置换后渤海租赁的剩余股权 |
《框架协议》 | 指 | 《新疆汇通(集团)股份有限公司与海航实业控股有限公司等之重大资产重组框架协议》 |
《重组办法》 | 指 | 《上市公司重大资产重组管理办法》 |
《上市规则》 | 指 | 《深圳证券交易所股票上市规则》 |
《公司法》 | 指 | 《中华人民共和国公司法》 |
《证券法》 | 指 | 《中华人民共和国证券法》 |
中国证监会 | 指 | 中国证券监督管理委员会 |
中国银监会 | 指 | 中国银行业监督管理委员会 |
《公司章程》 | 指 | 汇通集团公司章程 |
深交所、交易所 | 指 | 深圳证券交易所 |
元 | 指 | 人民币元 |
第一节 汇通集团基本情况
一、公司概况
公司名称 | 新疆汇通(集团)股份有限公司 |
英文名称 | Xin Jiang Huitong(Group) Co.,Ltd |
股票简称 | *ST汇通 |
股票代码 | 000415 |
成立日期 | 1993年8月30日 |
注册资本(元) | 300,335,834 |
法人代表 | 宋小刚 |
董事会秘书 | 马伟华 |
注册地址 | 新疆维吾尔自治区乌鲁木齐市黄河路22号汇通大厦 |
办公地址 | 新疆维吾尔自治区乌鲁木齐市南湖南路66号水清木华A栋7楼 |
邮编 | 830063 |
电话 | 86-991-5835644 |
传真 | 86-991-5835644 |
营业范围 | 基础设施工程承包与建设、工业设备的制作和安装、水务、水利建设与投资、新能源开发与投资、教育开发与投资、医药开发与流通、地产开发与投资、矿业开发与投资、进出口贸易等。兼营:机电产品(专营及国家有专项审批规定的产品除外);金属材料、五金交电化工、建筑材料、文体用品、针纺织品、农副产品(粮、棉、山羊绒除外)的批发、零售;出租小轿车;房屋租赁业务。 |
二、公司历史沿革及历次股本变动情况
(一)公司历史沿革
汇通集团是于1993年经新疆维吾尔自治区股份制企业试点联审小组批准(新体[1993]089号),以定向募集方式设立的股份有限公司,设立时股本总额为2,886.30万股。
1994年经新疆维吾尔自治区经济体制改革委员会新体[1994]48号文件批准,增资扩股863.70万股,股本增至3,750万股。
1996年经中国证监会证监发审字[1996]96号文件批准,本公司通过以向社会公开发行人民币A 股1,250万股股票方式转为社会公众股,股本总额为5,000万股。
1997年经新疆维吾尔自治区证券监督管理办公室批准(证办[1997]013号),公司分红送股4,000万股后,股本总额为9,000万股。
1999年经新疆维吾尔自治区证券监督管理办公室新证监办[1999]04号文件批准,以1998年总股本9,000万股为基数,向全体股东以可供分配利润每10股派送红股2股,以资本公积金每10股转增1股,转增及送股后,股本总额为11,700万股。
1999年6月14日,经中国证券监督管理委员会证监发审字[1999]28号文批准向全体股东配售1,088万股,配售后股本总额为12,788万股。
1999年8月8日,经1999年第一次临时股东大会审议并通过了1999年度中期利润分配和公积金转增股本的议案。以变更前总股本为基数,向全体股东每10股派送红股1.829840股;以资本公积每10股转增3.659681股;以盈余公积每10股转增2.744761股,转送后股份总数为233,179,996股。
2006年5月22日,公司召开2006年第一次临时股东大会暨股权分置改革相关股东会议,审议通过了公司股权分置改革方案,即以转增前总股本233,179,996股为基数,向股权登记日登记在册的全体股东以资本公积转增股本每10股转增2.88股,同时非流通股股东将获得的转增股数39,520,063股以对价形式支付给流通股股东,使流通股股东实际获得每10股转增6.998494股,换算成总股本不变下的直接送股方式,流通股股东每10股转增3.197589股。该股改方案实施后,股份总数变更为300,335,834股,其中无限售条件的流通股为162,983,943股,有限售条件的流通股为137,351,891股(社会法人持股137,222,454 股,高管持股129,437股)。
截至2009年6月30日,上述股权分置改革限售流通股已全部解禁。
2009年7月8日,舟基集团披露了《新疆汇通(集团)股份有限公司详式权益变动报告书》。根据其披露的信息,从2009 年6月30日起至2009年7月6日,舟基集团通过深交所证券交易系统买入本公司股票300万股,占公司总股本的0.99%。截至2009年7月6日,舟基集团共计持有公司股票3,300万股,占公司总股本的10.99%,成为公司的控股股东,公司实际控制人变更为黄善年先生。
截至2010年3月31日,公司总股本为300,335,834股。
(二)历次股本变动情况
公司自1993年设立以来历次股本变动情况如下:
项目/时间 | 2006-06-27 | 1999-10-14 | 1999-08-10 | 1999-03-29 | 1997-07-30 | 1996-07-16 |
总股本(股) | 300,335,834 | 233,179,996 | 127,880,000 | 117,000,000 | 90,000,000 | 50,000,000 |
变动数量(股) | 67,155,838 | 105,299,996 | 10,880,000 | 27,000,000 | 40,000,000 | |
股本变动原因 | 股权分置 | 送转股 | 配股上市 | 送转股 | 送转股 | 新股上市 |
公告日期 | 2006-6-22 | 1999-9-29 | 1999-8-6 | 1999-3-19 | 1997-8-14 | 1996-7-12 |
变动日期 | 2006-6-27 | 1999-10-14 | 1999-8-10 | 1999-3-29 | 1997-7-30 | 1996-7-16 |
(三)目前的股本结构
1、股本结构
截至2010年3月31日,公司的股本结构如下:
股份类别 | 股票数量(股) | 比例(%) |
有限售条件股份 | 54,606 | 0.02 |
无限售条件股份 | 300,281,228 | 99.98 |
总股本 | 300,335,834 | 100 |
注:有限售条件股份均为高管持股。
2、前十大股东情况
截至2010年3月31日,公司前十大股东持股情况如下:
股东名称 | 股东性质 | 持股数量(股) | 持股比例(%) | 有限售条件 股数(股) |
舟基(集团)有限公司 | 境内非国有法人 | 33,000,000 | 10.99 | 0 |
陈云生 | 境内自然人 | 3,000,890 | 0.99 | 0 |
兴业银行-兴业有机增长灵活配置混合型证券投资基金 | 境内非国有法人 | 2,999,975 | 0.99 | 0 |
吴海乐 | 境内自然人 | 1,614,763 | 0.54 | 0 |
朱大建 | 境内自然人 | 1,498,256 | 0.49 | 0 |
孙定勋 | 境内自然人 | 1,191,300 | 0.39 | 0 |
许卓慧 | 境内自然人 | 1,181,099 | 0.39 | 0 |
许文珊 | 境内自然人 | 1,025,000 | 0.34 | 0 |
中国建设银行-华商盛世成长股票型证券投资基金 | 境内非国有法人 | 999,903 | 0.33 | 0 |
朱月星 | 境内自然人 | 910,000 | 0.30 | 0 |
三、公司最近三年控股权变动及重大资产重组情况
(一)最近三年控股权变动情况
2008年11月20日, 舟基集团受让深圳市富鼎担保投资有限公司持有的本公司3,000万股有限售条件的流通股并于2009年3月17日办理了过户登记。该次股权转让完成后, 舟基集团持有本公司3,000万股有限售条件的流通股,占本公司总股本的9.99%,成为公司第二大股东。
从2009年6月30日开始, 舟基集团通过深交所证券交易系统买入本公司3,000,000股,占总股本的0.99%,全部为流通股,不存在任何权利限制。从2009年7月8日至今,舟基集团共计持有本公司33,000,000股,占总股本的10.99%,成为本公司控股股东,本公司实际控制人变更为黄善年先生。
(二)最近三年重大资产重组情况
最近三年,公司未实施重大资产重组。
四、公司主营业务情况
2009年报 | 2008 年报 | 2007 年报 | |
营业收入 | |||
水利工程施工(万元) | 15,748.85 | 9,878.50 | 13,514.93 |
教育产业(万元) | 5,131.68 | 7,494.26 | 7,393.25 |
其他(万元) | 4,413.50 | 6,273.45 | 13,613.91 |
营业成本 | |||
水利工程施工(万元) | 15,202.38 | 9,865.11 | 11,212.73 |
教育产业(万元) | 3,661.43 | 3,579.21 | 3,863.16 |
其他(万元) | 3,717.49 | 5,914.97 | 11,923.17 |
毛利率 | |||
水利工程施工(%) | 3.47 | 0.14 | 17.03 |
教育产业(%) | 28.65 | 52.24 | 47.75 |
其他(%) | 15.77 | 5.71 | 12.42 |
收入构成 | |||
水利工程施工(%) | 61.90 | 41.67 | 39.15 |
教育产业(%) | 20.17 | 31.61 | 21.42 |
其他(%) | 17.93 | 26.46 | 39.44 |
五、公司主要财务数据
(一)合并报表主要财务数据
1、 合并资产负债表主要财务数据单位:万元
项目 | 2010年3月31日 | 2009年12月31日 | 2008年12月31日 | 2007年12月31日 |
资产总额 | 111,251.23 | 115,390.13 | 109,151.50 | 118,685.76 |
负债总额 | 82,646.26 | 86,052.30 | 71,459.46 | 67,755.15 |
少数股东权益 | 3,934.65 | 3,975.15 | 3,937.10 | 8,572.62 |
归属母公司所有者权益 | 24,670.32 | 25,362.69 | 33,754.92 | 42,358.00 |
2、合并利润表主要财务数据单位:万元
项目 | 2010年1-3月 | 2009年度 | 2008年度 | 2007年度 |
营业收入 | 1,029.68 | 25,442.64 | 23,707.26 | 34,522.09 |
营业利润 | -733.37 | -5,732.69 | -8,258.59 | 2,268.70 |
利润总额 | -726.72 | -8,448.24 | -8,328.16 | 2,311.83 |
归属母公司净利润 | -686.81 | -8,582.03 | -8,653.12 | 1,524.30 |
基本每股收益(元) | -0.0229 | -0.2857 | -0.2881 | 0.0508 |
(二)母公司主要财务数据
(下转26版)
独立财务顾问
二○一○年五月