云南云天化股份有限公司

  2010年年度报告摘要

§1 重要提示

1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

1.2 公司全体董事出席董事会会议。

1.3 中瑞岳华会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

1.4 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况

否。

1.5 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况

否。

1.6 公司负责人张嘉庆、主管会计工作负责人冯驰及会计机构负责人（会计主管人员）钟德红声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

§2 公司基本情况简介

2.1 基本情况简介

■

2.2 联系人和联系方式

■

§3 会计数据和业务数据摘要

3.1 主要会计数据

单位：元 币种：人民币

■

3.2 主要财务指标

■

扣除非经常性损益项目

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

■

3.3 境内外会计准则下会计数据差异

3.3.1 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

√适用 □不适用

单位：元 币种:人民币

■

3.3.2 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

■

§4 股本变动及股东情况

4.1 股份变动情况表

√适用 □不适用

单位：股

■

限售股份变动情况表

√适用 □不适用

单位：股

■

4.2 股东数量和持股情况

单位：股

■

4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

□适用 √不适用

4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

4.3.2.1 控股股东情况

○ 法人

单位：元 币种：人民币

■

4.3.2.2 实际控制人情况

○ 法人

单位：元 币种：人民币

■

4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

■

4.3.4 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用 √不适用

§5 董事、监事和高级管理人员

5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

单位：股

■

§6 董事会报告

6.1 管理层讨论与分析

2010年是公司经历国际金融危机后实现恢复性增长的一年，也是全面回顾总结"十一五"、谋划"十二五"的一年。

一年来，外部经济形势复杂多变，金融危机对公司的影响仍在持续。受国家天然气政策及国内天然气供应形势的影响，公司本部化肥生产装置有效生产时间大幅缩短，成本不断上升。欧盟针对国内玻纤产品实施反倾销调查，对玻纤产品出口造成了较大影响。公司聚甲醛和复合肥产能释放后，全面提升运营水平迫在眉睫。在新旧规划交替之际，回顾总结"十一五"、谋划"十二五"对指导公司未来发展显得紧迫而重要。

面对严峻的形势，公司本着审慎乐观的经营原则，群策群力，高效协同，紧抓生产经营，全力协调天然气供应，合理组织生产；充分调动各种资源，积极应对欧盟反倾销调查；全面开展聚甲醛和复合肥市场调研，研究并制定新的运营方案，进一步提升产品的市场竞争力；总结"十一五"发展经验，制定"十二五"发展规划。通过采取一系列强有力的措施，2010年，公司生产经营有序推进，内部管理持续优化，项目建设进展顺利，产业升级转型稳步推进，发展规划逐步清晰，企业发展呈现良好势态，实现了后危机时代平稳较快发展。

（二）报告期内公司经营情况的回顾

1、公司报告期内总体经营情况：

公司主营业务为化肥、化工原料及产品的生产、销售，主要产品为合成氨、尿素、硝酸铵、复合肥、季戊四醇、聚甲醛、甲酸钠。CPIC主营业务为生产、销售玻璃纤维系列产品，主要产品为无碱玻璃纤维和浸润剂。天合公司主营业务为生产、销售复混肥，主要产品为复混肥。天安公司主营业务为生产、销售液氨，主要产品为液氨。天盟公司主营业务为尿素、复混肥、复合肥、磷肥、钾肥、农药、种子、农膜、农业机具等农业生产资料及季戊四醇、共聚甲醛、甲酸钠、甲醇、甲醛、液氨、玻璃纤维及其制品等化工、建材产品的销售与服务。天勤公司主营业务为研发、生产、销售玻璃纤维织物系列产品。天腾公司主营业务为肥料销售、研发。重庆纽米主要业务为工程塑料、微孔隔膜、塑料助剂等新材料及助剂的研发、生产、销售。珠海复材主要业务为生产、销售纺织类玻璃纤维制品，增强类玻璃纤维制品，无碱类玻璃纤维制品。金新化工主营业务为生产、销售尿素，主要产品为尿素。

报告期内实现营业收入714,075万元，比去年同期增加18.76%，主要原因公司玻纤及电子布产品产量同比大幅上升，同时玻纤产品市场强劲复苏，产品销售收入增长所致；利润总额37,015万元，比去年同期增加34,018万元，主要是玻纤产品销售价格回升及合成氨销售价格上涨，导致盈利能力增加；净利润30,035万元，比去年同期增加29,907万元，主要是本年利润总额大幅增加所致；归属于母公司所有者的净利润18,187万元,比去年同期增加10,454万元。报告期内，营业收入、利润总额及净利润分别完成年度计划的96.64%、162.29%、180.55%。

报告期,现金及现金等价物比期初净增加额-8,869万元，比去年同期减少113.83%，减少的主要原因是本期筹资活动产生的现金流量少于去年同期。

截至2010年12月31日，公司总资产为2,443,293万元，比上年末增加25.27%,股东权益合计为708,191万元，其中归属于母公司的股东权益为462,434万元，比上年末增加3.67%。

2、公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况和原因

（1）报告期末，公司资产负债项目大幅度变动原因分析：

■

注： 1）应收票据2010年12月31日期末数为392,412,259.60 元，比期初数增加95.42%，主要原因是天安公司票据结算增加。

2）存货2010年12月31日期末数为1,164,325,124.48 元，比期初数增加36.25%，主要原因是本期新增子公司珠海复材和东明矿业新增存货以及CPIC本期产能增加存货相应增加。

3）在建工程2010年12月31日期末数为4,746,449,198.47元，比期初数增加52.55%，主要原因是金新化工呼伦贝尔煤化工项目快速推进。

4）工程物资2010年12月31日期末数为692,826,035.54 元，比期初数增加720.38%，主要原因是金新化工呼伦贝尔煤化工项目处于建设高峰期，工程物资大量到货。

5）无形资产2010年12月31日期末数为921,363,496.65 元，比期初数增加268.59%，主要原因是本期新增子公司东明矿业采矿权。

6）商誉2010年12月31日期末数为86,713,377.25 元，比期初数增加86,713,377.25 元，其主要原因是公司本期收购子公司东明矿业合并成本减去合并中取得的购买日可辨认净资产公允价值份额的差额。

7）短期借款2010年12月31日期末数为2,010,533,000.00 元，比期初数增加48.44%，主要原因是本期流动资金需求增加。

8）应付票据2010年12月31日期末数为604,750,747.75 元，比期初数增加148.59%，主要原因是票据结算增加。

9）应付账款2010年12月31日期末数为1,995,502,376.34 元，比期初数增加186.18%，主要原因是期末应付材料设备款增加。

10）预收款项 2010年12月31日期末数为196,570,231.23元，比期初数增加44.10%，主要原因是本期新增控股子公司东明矿业预收货款增加。

11）应付职工薪酬2010年12月31日期末数为29,702,866.28元，比期初数减少41.52%，其主要原因是本期支付了期初未付的工资奖金。

12）应交税费2010年12月31日期末数为-160,567,968.41元，比期初数增加331.75%，主要原因是本期未抵扣的增值税进项税增加。

13）应付利息 2010年12月31日期末数为52,206,603.72 元，比期初数增加97.83%，主要原因是期末长短期借款比期初增加，应计提的利息随之增加。

14）应付股利2010年12月31日期末数为0元，比期初数减少100.00%，主要原因是本期控股子公司CPIC支付了期初未付的少数股东股利。

15）其他应付款2010年12月31日期末数为784,971,320.67元，比期初数增加115.93%，主要原因是本期公司收到云天化集团转贷资金2亿元及委托贷款9000万元。

16）一年内到期的非流动负债2010年12月31日期末数为1,820,488,632.49元，比期初数增加179.37%，主要原因是本期部分长期借款转为一年内到期的长期借款。

17）长期应付款2010年12月31日期末数为1,280,796,374.61 元，比期初数增加42.13%，主要原因是本期新增云天化集团给天安中期票据转贷资金4亿元。

18）专项应付款2010年12月31日期末数为271,767,645.82 元，比期初数增加271,767,645.82 元，主要原因是本期新增子公司珠海复材兰埔分厂搬迁项目补偿金。

19）少数股东权益2010年12月31日期末数为2,457,571,321.92 元，比期初数增加49.50%，主要原因是本期控股子公司金新化工少数股东投入资本到位及新增珠海复材少数股东权益。

2）报告期内，公司利润表项目大幅度变动原因分析：

■

注： 1）营业税金及附加 2010年度发生数为17,097,711.16元，比上期数增加178.50%，主要原因是本期应交增值税比上年同期大幅增加。（下转B39版）

股票简称	云天化
股票代码	600096
股票上市交易所	上海证券交易所
公司注册地址和办公地址	云南省水富县
邮政编码	657800
公司国际互联网网址	http://www.yyth.com.cn
电子信箱	yth@yyth.com.cn

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	冯驰	曹再坤
联系地址	云南省水富县云南云天化股份公司董事会办公室	云南省水富县云南云天化股份公司董事会办公室
电话	（0870）8662006	（0870）8662011
传真	（0870）8662010	（0870）8662010
电子信箱	ythfc@yyth.com.cn	czk@yyth.com.cn

	2010年	2009年	本期比上年同期增减(%)	2008年
营业收入	7,140,750,202.18	6,027,834,044.34	18.46	7,704,201,881.97
利润总额	370,150,048.58	29,968,007.27	1,135.15	904,074,661.93
归属于上市公司股东的净利润	181,874,434.57	77,332,946.42	135.18	657,586,850.98
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	157,511,745.27	57,980,166.89	171.66	654,432,347.68
经营活动产生的现金流量净额	1,212,738,980.64	1,228,063,551.93	-1.25	961,313,172.34
	2010年末	2009年末	本期末比上年同期末增减(%)	2008年末
总资产	24,432,927,668.91	19,503,968,129.58	25.27	17,656,211,904.80
所有者权益（或股东权益）	4,624,340,653.42	4,460,671,999.76	3.67	3,673,971,815.04

	2010年	2009年	本期比上年同期增减(%)	2008年
基本每股收益（元／股）	0.3082	0.1331	131.56	1.2260
稀释每股收益（元／股）	0.3082	0.1325	132.60	1.1833
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股）	0.2669	0.0998	167.43	1.2202
加权平均净资产收益率（%）	4.01	1.80	增加2.21个百分点	18.41
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）	3.47	1.35	增加2.12个百分点	18.32
每股经营活动产生的现金流量净额（元／股）	2.06	2.08	-0.96	1.79
	2010年末	2009年末	本期末比上年同期末增减(%)	2008年末
归属于上市公司股东的每股净资产（元／股）	7.8363	7.5589	3.67	6.8499

项目	金额
非流动资产处置损益	-195,837,629.55
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	260,690,816.32
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益	1,802,911.50
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等	-22,292,919.00
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益	308,952.27
对外委托贷款取得的损益	507,714.00
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-12,995,033.18
所得税影响额	-4,025,130.44
少数股东权益影响额（税后）	-3,796,992.62
合计	24,362,689.30

	净利润		净资产
	本期数	上期数	期末数	期初数
按中国会计准则	181,874,434.57	77,332,946.42	4,624,340,653.42	4,460,671,999.76

	净利润		净资产
	本期数	上期数	期末数	期初数
按中国会计准则	181,874,434.57	77,332,946.42	4,624,340,653.42	4,460,671,999.76

	本次变动前		本次变动增减（＋，－）					本次变动后
	数量	比例(%)	发行新股	送股	公积金转股	其他	小计	数量	比例(%)
一、有限售条件股份	299,345,263	50.726				-26,804,468	-26,804,468	272,540,795	46.184
1、国家持股
2、国有法人持股	299,337,509	50.725				-26,804,468	-26,804,468	272,533,041	46.183
3、其他内资持股	7,754	0.001						7,754	0.001
其中： 境内非国有法人持股
境内自然人持股	7,754	0.001						7,754	0.001
４、外资持股
其中： 境外法人持股
境外自然人持股
二、无限售条件流通股份	290,776,018	49.274				26,804,468	26,804,468	317,580,486	53.816
1、人民币普通股	290,776,018	49.274				26,804,468	26,804,468	317,580,486	53.816
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数	590,121,281	100.00						590,121,281	100.00

股东名称	年初限售股数	本年解除限售股数	本年增加限售股数	年末限售股数	限售原因	解除限售日期
云天化集团	299,337,509	26,804,468		272,533,041	股权分置改革方案中关于有限售条件的流通股上市流通有关承诺	2011年4月5日
张嘉庆	4,478			4,478	高管在任期间每年通过集中竞价、大宗交易、协议转让等方式转让的股份不得超过其所持公司股份总数的25%
吴 明	3,276			3,276	高管在任期间每年通过集中竞价、大宗交易、协议转让等方式转让的股份不得超过其所持公司股份总数的25%
合计	299,345,263	26,804,468		272,540,795	/	/

报告期末股东总数				47,690户
前十名股东持股情况
股东名称	股东性质	持股比例(%)	持股总数	报告期内增减	持有有限售条件股份数量	质押或冻结的股份数量
云天化集团有限责任公司	国有法人	55.83	329,441,977		272,533,041	无
中国银行－嘉实主题精选混合型证券投资基金	未知	2.65	15,644,851			未知
中国工商银行－建信优化配置混合型证券投资基金	未知	1.88	11,079,757			未知
中国建设银行－华夏优势增长股票型证券投资基金	未知	0.97	5,710,438			未知
中国工商银行股份有限公司－嘉实主题新动力股票型证券投资基金	未知	0.88	5,187,335			未知
中国工商银行－招商核心价值混合型证券投资基金	未知	0.68	4,037,152			未知
中国建设银行股份有限公司－博时策略灵活配置混合型证券投资基金	未知	0.68	3,999,909			未知
全国社保基金一零二组合	未知	0.68	3,999,815			未知
中国银行－海富通股票证券投资基金	未知	0.56	3,278,059			未知
中国工商银行－国投瑞银瑞福分级股票型证券投资基金	未知	0.55	3,245,390			未知
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称		持有无限售条件股份的数量		股份种类及数量
云天化集团有限责任公司		56,908,936		人民币普通股
中国银行－嘉实主题精选混合型证券投资基金		15,644,851		人民币普通股
中国工商银行－建信优化配置混合型证券投资基金		11,079,757		人民币普通股
中国建设银行－华夏优势增长股票型证券投资基金		5,710,438		人民币普通股
中国工商银行股份有限公司－嘉实主题新动力股票型证券投资基金		5,187,335		人民币普通股
中国工商银行－招商核心价值混合型证券投资基金		4,037,152		人民币普通股
中国建设银行股份有限公司－博时策略灵活配置混合型证券投资基金		3,999,909		人民币普通股
全国社保基金一零二组合		3,999,815		人民币普通股
中国银行－海富通股票证券投资基金		3,278,059		人民币普通股
中国工商银行－国投瑞银瑞福分级股票型证券投资基金		3,245,390		人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动的说明		未知前十名无限售股股东之间是否存在关联关系，也未知其是否属于《上市公司持股变动信息披露管理办法》中规定的一致行动人。

名称	云天化集团
单位负责人或法定代表人	董华
成立日期	1997年3月18日
注册资本	2,680,000,000
主要经营业务或管理活动	主要经营业务或管理活动：投资、投资咨询、管理咨询、有机化工产品和精细化工产品的生产销售

名称	云南省人民政府国有资产监督管理委员会
单位负责人或法定代表人	徐盛鹏
成立日期	2004年1月18日

姓名	职务	性别	年龄	任期起始日期	任期终止日期	年初持股数	年末持股数	变动原因	报告期内从公司领取的报酬总额（万元）（税前）	是否在股东单位或其他关联单位领取报酬、津贴
张嘉庆	董事长	男	54	2009年6月7日	2012年6月7日	5,970	5,970			是
刘和兴	董事、总经理	男	42	2009年6月7日	2012年6月7日				38	否
刘富云	副董事长	男	50	2009年6月7日	2012年6月7日				38	否
吴 明	副董事长	男	53	2009年6月7日	2012年6月7日	4,368	4,368			是
于立龙	董 事	男	48	2009年6月7日	2012年6月7日					是
卢应双	董 事	男	44	2009年6月7日	2012年6月7日					是
向 明	独立董事	男	47	2009年6月7日	2012年6月7日					否
克明	独立董事	男	56	2009年6月7日	2012年6月7日					否
邵卫锋	独立董事	男	49	2009年6月7日	2012年6月7日					否
梁 洪	监事会主席	男	44	2009年6月7日	2012年6月7日				28	否
郑 谦	监 事	男	35	2009年6月7日	2012年6月7日					是
李 杰	监 事	男	42	2009年6月7日	2012年6月7日					是
雷 坚	职工监事	男	44	2009年6月7日	2012年6月7日				22	否
李拥政	职工监事	男	41	2009年6月7日	2012年6月7日				18	否
陈 林	副总经理	男	48	2009年6月7日	2012年6月7日				34	否
吴长莹	副总经理	男	47	2009年6月7日	2012年6月7日					是
段文瀚	副总经理	男	42	2009年6月7日	2012年6月7日					是
蒋吉军	副总经理	男	43	2009年6月7日	2012年6月7日				28	否
冯 驰	副总经理、 董事会秘书、财务总监	男	41	2009年6月7日	2012年6月7日				28	否
合计	/	/	/	/	/	10,338	10,338	/	240	/

项目	期末余额	年初余额	增减比例
应收票据	392,412,259.60	200,803,115.82	95.42%
存货	1,164,325,124.48	854,576,313.65	36.25%
在建工程	4,746,449,198.47	3,111,399,764.13	52.55%
工程物资	692,826,035.54	84,451,487.24	720.38%
无形资产	921,363,496.65	249,969,002.56	268.59%
商誉	86,713,377.25
短期借款	2,010,533,000.00	1,354,400,191.94	48.44%
应付票据	604,750,747.75	243,272,966.54	148.59%
应付账款	2,055,980,146.43	697,281,802.26	194.86%
预收款项	196,570,231.23	136,411,834.23	44.10%
应付职工薪酬	32,574,511.95	50,790,066.71	-35.86%
应交税费	-160,567,968.41	-37,190,401.43	331.75%
应付利息	52,206,603.72	26,389,757.34	97.83%
应付股利		5,222,625.00	-100.00%
其他应付款	782,183,706.96	363,522,978.80	115.17%
一年内到期的非流动负债	1,820,488,632.49	651,652,300.00	179.37%
长期应付款	1,280,796,374.61	901,139,530.98	42.13%
专项应付款	271,767,645.82
少数股东权益	2,457,571,321.92	1,643,810,479.80	49.50%

项目	本期金额	上期金额	增减比例
营业税金及附加	17,097,711.16	6,139,228.16	178.50%
销售费用	247,997,681.06	161,854,296.25	53.22%
管理费用	667,361,374.24	428,332,382.63	55.80%
营业外收入	264,420,176.31	35,179,904.86	651.62%
营业外支出	210,759,111.22	4,430,046.87	4657.49%
所得税费用	69,804,323.92	28,695,143.66	143.26%