东睦新材料集团股份有限公司
2011年第一季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2 如有董事未出席董事会，应当单独列示其姓名
| 未出席董事姓名 | 未出席董事职务 | 未出席董事的说明 | 被委托人姓名 |
| 稻叶义幸 | 董事 | 境外工作 | 池田修二 |
1.3 公司第一季度财务报告未经审计。
1.4
| 公司负责人姓名 | 芦德宝 |
| 主管会计工作负责人姓名 | 肖亚军 |
| 会计机构负责人（会计主管人员）姓名 | 肖亚军 |
公司负责人芦德宝、主管会计工作负责人肖亚军及会计机构负责人（会计主管人员）肖亚军声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
币种：人民币
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减（%） | |
| 总资产（元） | 1,465,730,587.57 | 1,408,672,837.87 | 4.05 |
| 所有者权益（或股东权益）（元） | 601,724,366.88 | 602,445,439.94 | -0.12 |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 3.08 | 3.08 | 0 |
| 年初至报告期期末 | 比上年同期增减（%） | ||
| 经营活动产生的现金流量净额（元） | 14,470,539.75 | 35.17 | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | 0.074 | 35.17 | |
| 报告期 | 年初至报告期期末 | 本报告期比 上年同期增减（%） | |
| 归属于上市公司股东的净利润（元） | 18,828,926.94 | 18,828,926.94 | 59.29 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.0963 | 0.0963 | 59.29 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股） | 0.0831 | 0.0831 | 43.52 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.0963 | 0.0963 | 59.29 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 3.08 | 3.08 | 增加1.01个百分点 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 2.66 | 2.66 | 增加0.68个百分点 |
扣除非经常性损益项目和金额：
单位：元 币种：人民币
| 项目 | 金额 |
| 非流动资产处置损益 | 13,479.47 |
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 1,979,000.00 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | 971,140.36 |
| 所得税影响额 | -433,442.99 |
| 少数股东权益影响额（税后） | 48,354.77 |
| 合计 | 2,578,531.61 |
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 28,198 | |
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | ||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 |
| 宁波金广投资股份有限公司 | 3,050,974 | 人民币普通股 |
| 宁波友利投资有限公司 | 2,250,000 | 人民币普通股 |
| 杨巧观 | 878,000 | 人民币普通股 |
| 史幼辉 | 300,000 | 人民币普通股 |
| 褚伟良 | 300,000 | 人民币普通股 |
| 廖俊文 | 292,100 | 人民币普通股 |
| 朱月祥 | 232,000 | 人民币普通股 |
| 王晓丽 | 214,627 | 人民币普通股 |
| 邓治广 | 205,300 | 人民币普通股 |
| 黄永仁 | 200,000 | 人民币普通股 |
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
3.1.1 公司财务状况
单位：元 币种：人民币
| 项目名称 | 期末数 | 期初数 | 增减额 | 增减幅度 |
| 1、货币资金 | 76,122,467.65 | 57,476,564.54 | 18,645,903.11 | 32.44% |
| 2、预付账款 | 27,766,262.63 | 19,060,695.18 | 8,705,567.45 | 45.67% |
| 3、应付票据 | 51,510,000.00 | 19,040,000.00 | 32,470,000.00 | 170.54% |
| 4、应付职工薪酬 | 171,653.76 | 383,829.70 | -212,175.94 | -55.28% |
| 5、应付利息 | 545,108.98 | 1,034,087.80 | -488,978.82 | -47.29% |
3.1.2 经营成果
单位：元 币种：人民币
| 项目名称 | 报告期 | 上年同期 | 增减额 | 增减幅度 |
| 6、营业税金及附加 | 1,826,961.10 | 300,044.75 | 1,526,916.35 | 508.90% |
| 7、管理费用 | 26,207,076.46 | 10,795,598.23 | 15,411,478.23 | 142.76% |
| 8、营业外收入 | 3,401,317.07 | 746,176.40 | 2,655,140.67 | 355.83% |
| 9、营业外支出 | 634,863.51 | 277,052.11 | 357,811.40 | 129.15% |
| 10、所得税费用 | 4,549,553.25 | 2,838,076.80 | 1,711,476.45 | 60.30% |
| 11、归属于母公司股东的净利润 | 18,828,926.94 | 11,820,374.38 | 7,008,552.56 | 59.29% |
3.1.3 分析
本报告期内，
1、货币资金变化的主要原因是货款回笼所致；
2、预付款项变化的主要原因是预付货款增加所致；
3、应付票据变化的主要原因是材料采购款较多采用开具汇票结算所致；
4、应付职工薪酬减少系子公司东睦贸易上年末计提的社会保险费未缴纳，而在本期上缴所致；
5、应付利息减少主要系母公司上年度借入相对较低的固定利率借款，报告期暂未到期所致；
6、营业税金及附加变化的主要原因是本期母公司按规定缴纳城建税和教育费附加所致；
7、管理费用变化的主要原因是研发费用增加所致；
8、营业外收入变化的主要原因是政府补助增加所致；
9、营业外支出变化的主要原因是水利基金增加以及捐赠所致；
10、所得税费用变化的主要原因是本期利润增加所致；
11、归属于母公司股东的净利润增加的主要原因是本期销售收入以及销售毛利率增加，利润总额增加所致。
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√适用 □不适用
2011年4月22日，公司董事会四届四次会议审议了《关于拟在连云港投资设立子公司的议案》，决定：
（1）在江苏省连云港经济技术开发区设立连云港东睦江河新材料有限公司，注册资本为4,800万元；
（2）连云港东睦江河新材料有限公司由本公司与连云港东睦江河粉末冶金有限公司共同投资设立，其中本公司以自有资金现金出资4,320万元，占注册资本的90%，连云港东睦江河粉末冶金有限公司现金出资480万元，占注册资本的10%；
（3）公司推荐芦德宝、曹阳、多田昌弘、何灵敏为连云港东睦江河新材料有限公司董事候选人；
（4）授权公司董事长全权负责办理连云港东睦江河新材料有限公司设立相关事宜。
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
公司股改特别承诺如下：
（1）睦特殊金属工业株式会社、宁波保税区金广投资股份有限公司承诺持有宁波东睦非流通股股份自取得流通权之日起，在5年内不上市交易；
（2）在上述禁售期满后，若当时政策仍不允许睦特殊金属工业株式会社增持宁波东睦股票，则上述两方禁售期继续延长最多至10年；
（3）睦特殊金属工业株式会社承诺10年内持有宁波东睦股份占总股本比例不低于25%。
根据公司股权分置改革方案，截至2011年2月22日，公司股改特别承诺“（1）睦特殊金属工业株式会社、宁波保税区金广投资股份有限公司承诺持有的宁波东睦非流通股股份自取得流通权之日起，在5年内不上市交易”履行完毕。鉴于当前政策仍不允许睦特殊金属工业株式会社增持本公司股票，因此睦特殊金属工业株式会社、宁波金广投资股份有限公司将继续履行特别承诺“（2）在上述禁售期满后，若当时政策仍不允许睦特殊金属工业株式会社增持宁波东睦股票，则上述两方禁售期将继续延长最多至10年”，即睦特殊金属工业株式会社和宁波金广投资股份有限公司所持有的本公司有限售条件的流通股份在下列条件下才将自动变为无限售条件的流通股份：（1）当政策允许睦特殊金属工业株式会社增持东睦股份股票之日起，或（2）2016年2月22日起，以孰先为原则。
有关公司限售股股东履行股改特别承诺的情况，详见公司于2011年2月17日同时在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）及《上海证券报》、《中国证券报》和《证券时报》上披露的相关公告。
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
公司预测年初至下一报告期期末的累计净利润将比上年同期大幅增加，主要原因是公司通过内部挖潜而使生产效率提高，另外，新产品的不断开发使公司产品结构进一步优化。
3.5 报告期内现金分红政策的执行情况
根据公司董事会四届三次会议2011年3月4日决议，公司2010 年度利润分配的预案为：以公司总股本195,500,000股为基数，每10股派发现金红利1.00元（含税），总计分配19,550,000.00元，尚未分配利润56,634,311.01元结转至下一年度。
上述公司利润分配预案已经2011年3月30日召开的公司2010 年度股东大会上审议通过，公司已于2011年4月15日发布了《公司2010年度利润分配实施公告》，确定公司2010年度利润分配的现金红利发放日为2011年4月27日。
东睦新材料集团股份有限公司
法定代表人：芦德宝
2011年4月22日
证券代码：600114 股票简称：东睦股份 编号：（临） 2011-11
东睦新材料集团股份有限公司
第四届董事会第四次会议决议公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
东睦新材料集团股份有限公司于2011年4月15日以书面形式向公司全体董事发出召开第四届董事会第四次会议通知。公司第四届董事会第四次会议于2011年4月22日在公司会议室召开。应参加会议董事9人，实际参加会议董事8人，稻叶义幸董事书面委托池田修二董事参加会议并表决，符合《中华人民共和国公司法》和《公司章程》的有关规定。与会董事对本次董事会会议的各项议案进行了认真审议，经逐项表决一致通过如下决议：
一、审议通过公司《2011年第一季度报告》：
1、公司严格按照股份公司财务制度规范运作，公司《2011年第一季度报告》全面、公允地反映了公司本报告期的财务状况和经营成果；
2、公司全体董事保证公司《2011年第一季度报告》所披露的信息真实、准确、完整，承诺该报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
表决结果：赞成9票，反对0票，弃权0票，表决通过。
二、关于在连云港投资设立子公司的决议：
1、决定在江苏省连云港经济技术开发区设立连云港东睦江河新材料有限公司，注册资本为4,800万元；
2、连云港东睦江河新材料有限公司由本公司与连云港东睦江河粉末冶金有限公司共同投资设立，其中本公司以自有资金现金出资4,320万元，占注册资本的90%，连云港东睦江河粉末冶金有限公司现金出资480万元，占注册资本的10%；
3、公司推荐芦德宝、曹阳、多田昌弘、何灵敏为连云港东睦江河新材料有限公司董事候选人；
4、授权公司董事长全权负责办理连云港东睦江河新材料有限公司设立相关事宜。
表决结果：赞成9票，反对0票，弃权0票，表决通过。
三、审议通过公司《董事会秘书工作制度》。
表决结果：赞成9票，反对0票，弃权0票，表决通过。
公司《董事会秘书工作制度》的全文可在上海证券交易所网站（www.sse.com.cm）查阅。
特此公告。
备查文件：
1、东睦新材料集团股份有限公司《2011年第一季度报告》
2、东睦新材料集团股份有限公司第四届董事会第四次会议决议
3、东睦新材料集团股份有限公司《董事会秘书工作制度》
4、连云港东睦江河新材料有限公司新材料生产基地项目可行性研究报告
东睦新材料集团股份有限公司董事会
2011年4月22日
证券代码：600114 股票简称：东睦股份 编号： （临）2011-12
东睦新材料集团股份有限公司
对外投资公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
重要内容提示：
●投资标的名称：连云港东睦江河新材料有限公司
●投资金额和比例：注册资本4,800万元，公司出资占比90%
●投资期限：合资年限30年
●预计投资收益率：年收益率18.02%
一、对外投资概述
（一）对外投资的基本情况
东睦新材料集团股份有限公司（以下简称“本公司”）与连云港东睦江河粉末冶金有限公司（系本公司控股子公司，以下简称“连云港东睦江河”）在江苏省连云港经济技术开发区共同投资设立连云港东睦江河新材料有限公司，注册资本为4,800万元，其中本公司以自有资金现金出资4,320万元人民币，占注册资本的90%，连云港东睦江河以自有资金现金出资480万元人民币，占注册资本的10%。
（二）董事会审议情况
东睦新材料集团股份有限公司第四届董事会第四次会议，于2011年4月22日在公司会议室召开。会议应出席董事9人，实际出席董事8人，稻叶义幸董事委托池田修二副董事长出席会议并表决，公司监事及部分高管人员列席了本次会议，符合《中华人民共和国公司法》和《公司章程》的有关规定。与会董事就《关于拟在连云港投资设立子公司的议案》进行了认真审议，经表决形成如下决议：
1、决定在江苏省连云港经济技术开发区设立连云港东睦江河新材料有限公司，注册资本为4,800万元；
2、连云港东睦江河新材料有限公司由本公司与连云港东睦江河共同投资设立，其中本公司以自有资金现金出资4,320万元，占注册资本的90%，连云港东睦江河现金出资480万元，占注册资本的10%；
3、公司推荐芦德宝、曹阳、多田昌弘、何灵敏为连云港东睦江河新材料有限公司董事候选人；
4、授权公司董事长全权负责办理连云港东睦江河新材料有限公司设立相关事宜。
决议表决结果：赞成9票，反对0票，弃权0票，表决通过。
（三）投资行为生效的审批程序
此项对外投资获得本公司董事会批准后，须与连云港东睦江河正式签署出资人协议书和新公司章程。本次投资不涉及关联交易，由于股权投资金额未超过5,000万元，故无须公司股东大会批准，但须报政府有关部门批准。
二、投资协议主体的基本情况
根据公司董事会四届四次会议决议，公司将与连云港东睦江河共同签署出资人协议书和新公司章程。
连云港东睦江河的注册地址为连云港开发区长江路2号，企业类型为有限责任公司，法定代表人：曹阳，经营范围：各类汽车、摩托车、家电、电动工具的粉末冶金制品以及各类新材料制品的研制、生产、销售，模具生产制造及其他机械加工；该公司注册资本为2,000万元，其中本公司持有60%的股权，河南江河机械工业有限责任公司持有40%的股权。
2010年度连云港东睦江河实现主营业务收入5,344.11万元，净利润126.79万元。截止2010年12月31日，总资产为4,756.22万元，总资产负债率为45.41%。
三、投资标的的基本情况及投资进度安排
拟投资设立的连云港东睦江河新材料有限公司是有限责任公司。注册资本为4,800万元，其中本公司以自有资金现金出资4,320万元，占注册资本的90%，连云港东睦江河以自有资金现金出资480万元，占注册资本的10%。
连云港东睦江河新材料有限公司的经营范围：粉末冶金汽车零件、高效家电零件等新材料制品的生产和销售，投资年限为30年。
公司对外投资进度安排如下：
2011年4月底以前，与连云港东睦江河签署出资人协议书和新公司的《公司章程》，并设立新公司；2011年5月底前新公司厂区开工建设；2012年5月底前土建工程完成， 7月前设备安装调试；2012年8月新公司正常投产。
四、对外投资协议的主要内容
此项对外投资设立连云港东睦江河新材料有限公司经董事会批准后，公司将与连云港东睦江河正式签署出资人协议书和新公司章程。
五、对外投资对本公司的影响
（一）对外投资的资金来源
本次投资出资的4,800万元为本公司自有资金，其他资金由银行贷款解决。
（二）对外投资对本公司未来财务状况和经营成果的影响
新投资设立的连云港东睦江河新材料有限公司，将继续从事公司主业——粉末冶金结构零件的生产和销售，并作为东睦集团在连云港的一个生产基地，主要生产汽车、摩托车和高效冰箱空调压缩机粉末冶金零件，年生产能力达7,000吨粉末冶金制品，有效补充集团的生产能力。
本公司已认真考虑了该项目可能出现的运营风险并拟定了相应的对策，预计连云港东睦江河新材料有限公司将会从2013年起获得稳定的投资收益；公司达产后年销售收入为15,700万元， 利润总额2,356万元，税后利润2,003万元；项目全部投资财务内部收益率达18.02%，财务净现值达3,476万元，投资回收期为6.27年。
预计投产后每年可新增利润 2,300万元左右，可以进一步增强本公司的竞争力，有利于本公司的健康发展和经营业绩的增长，有利于本公司的全体股东。
六、对外投资的风险分析
1、新公司的资金筹措风险
除注册资金外，新公司的其他资金将来源银行贷款，为新公司运营带来一定的风险。
2、新公司土地征地价格风险
由于新购的土地已经是连云港开发区的工业用地，新公司投产项目在环保、能耗等方面基本符合国家政策，因此，新公司征地的主要风险是土地招拍时存在的价格上升风险。
3、针对上述风险拟采取的措施
本公司将积极与银行就投资项目进行充分沟通，争取银行的支持。
七、备查文件目录
1、东睦新材料集团股份有限公司第四届董事会第四次会议决议
2、《连云港东睦江河新材料有限公司新材料生产基地项目可行性研究报告》
特此公告。
东睦新材料集团股份有限公司
董事会
2011年4月22日