（下转B60版）

  上海世茂股份有限公司

  2011年半年度报告摘要

§1 重要提示

1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

本半年度报告摘要摘自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读半年度报告全文。

1.2 公司全体董事出席董事会会议。

1.3 公司半年度财务报告未经审计。

1.4 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？否

1.5 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否

1.6 公司负责人许薇薇、主管会计工作负责人陈汝侠及会计机构负责人（会计主管人员）陈汝侠声明：保证半年度报告中财务报告的真实、完整。

§2 公司基本情况

2.1 基本情况简介

股票简称	世茂股份
股票代码	600823
股票上市交易所	上海证券交易所
	董事会秘书	证券事务代表
姓名	罗瑞华	俞峰
联系地址	上海市银城中路68号时代金融中心43F	上海市银城中路68号时代金融中心43F
电话	021-20203388	021-20203388
传真	021-20203399	021-20203399
电子信箱	600823@shimaoco.com	600823@shimaoco.com

2.2 主要财务数据和指标

2.2.1 主要会计数据和财务指标

单位:元 币种:人民币

	本报告期末	上年度期末	本报告期末比上年度期末增减(%)
总资产	28,947,459,107.17	25,945,601,050.53	11.57
所有者权益（或股东权益）	9,759,225,388.24	8,241,343,997.70	18.42
归属于上市公司股东的每股净资产（元／股）	8.3370	7.0403	18.42
	报告期（1－6月）	上年同期	本报告期比上年同期增减(%)
营业利润	699,949,440.76	538,074,693.53	30.08
利润总额	723,102,272.11	550,441,066.11	31.37
归属于上市公司股东的净利润	480,906,513.90	275,354,021.48	74.65
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	458,473,715.27	159,216,213.93	187.96
基本每股收益(元)	0.41	0.24	70.83
扣除非经常性损益后的基本每股收益(元)	0.39	0.14	178.57
稀释每股收益(元)	0.41	0.24	70.83
加权平均净资产收益率(%)	5.68	4.40	增加1.28个百分点
经营活动产生的现金流量净额	-900,654,558.82	-1,663,999,519.60	-45.87
每股经营活动产生的现金流量净额（元）	-0.7694	-1.4215	-45.87

2.2.2 非经常性损益项目

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

非经常性损益项目	金额
非流动资产处置损益	-26,146.44
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	22,746,776.00
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益	2,577,287.08
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	432,201.79
其他符合非经常性损益定义的损益项目	5,135,182.81
所得税影响额	-6,432,529.61
少数股东权益影响额（税后）	-1,999,973.00
合计	22,432,798.63

§3 股本变动及股东情况

3.1 股份变动情况表

□适用 √不适用

3.2 股东数量和持股情况

单位：股

报告期末股东总数					25,723户
前十名股东持股情况
股东名称	股东性质		持股比例(%)	持股总数		持有有限售条件股份数量	质押或冻结的股份数量
峰盈国际有限公司	境外法人		47.67	558,000,000		558,000,000	质押558,000,000
上海世茂企业发展有限公司	境内非国有法人		20.44	239,249,474		239,249,474	质押239,249,000
上海世茂投资管理有限公司	境内非国有法人		6.15	72,000,000		72,000,000	无
中国工商银行－诺安价值增长股票证券投资基金	其他		1.61	18,847,809		0	无
上海市黄浦区国有资产监督管理委员会	国有法人		1.25	14,684,850		0	无
中国工商银行－上投摩根内需动力股票型证券投资基金	其他		1.13	13,209,858		0	无
中国农业银行－鹏华动力增长混合型证券投资基金(LOF)	其他		1.12	13,137,138		0	无
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红－005L－FH002沪	其他		1.00	11,716,972		0	无
中国工商银行－易方达价值成长混合型证券投资基金	其他		0.92	10,798,616		0	无
国泰君安－建行－香港上海汇丰银行有限公司	其他		0.89	10,387,492		0	无
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称		持有无限售条件股份的数量				股份种类及数量
上海世茂企业发展有限公司		177,009,474				人民币普通股
中国工商银行－诺安价值增长股票证券投资基金		18,847,809				人民币普通股
上海市黄浦区国有资产监督管理委员会		14,684,850				人民币普通股
中国工商银行－上投摩根内需动力股票型证券投资基金		13,209,858				人民币普通股
中国农业银行－鹏华动力增长混合型证券投资基金(LOF)		13,137,138				人民币普通股
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红－005L－FH002沪		11,716,972				人民币普通股
中国工商银行－易方达价值成长混合型证券投资基金		10,798,616				人民币普通股
国泰君安－建行－香港上海汇丰银行有限公司		10,387,492				人民币普通股
中国工商银行股份有限公司－诺安中小盘精选股票型证券投资基金		9,958,014				人民币普通股
上海国际信托有限公司		7,899,500				人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动的说明		世茂企业与上述其他9名无限售条件流通股股东之间不存在关联关系或一致行动人的情况。公司未知其他9名无限售条件流通股股东之间是否存在关联关系或一致行动人的情况。

备注：2011年5月6日，北京世茂投资发展有限公司完成向上海世茂投资管理有限公司转让7,200万股过户登记手续，至此，上海世茂投资管理有限公司成为公司第三大股东。

3.3 控股股东及实际控制人变更情况

□适用 √不适用

§4 董事、监事和高级管理人员情况

4.1 董事、监事和高级管理人员持股变动

□适用 √不适用

§5 董事会报告

2011年上半年政府延续对房地产行业的宏观调控政策，伴随着房产税、限购令、首付比例上调等一系列措施的出台，整个房地产行业继续处于在调控中发展、在发展中调整的阶段。

在此背景下，商业地产行业保持了良好的发展势头。2011年上半年，全国房地产开发投资持续增长，商业营业用房及办公楼投资超过7000亿元，增长超过25%。全国商品房销售面积同比增长12.9%，其中，商业营业用房及办公楼销售面积增长16.32%，住宅销售面积增长12.1%。全国商品房销售额同比增长24.1%，其中，商业营业用房销售额增长36%，办公楼销售额增长27.6%，住宅销售额增长22.3%。

在政策调控基调不改及资金持续收紧的情况下，可以预见房地产行业的调整仍将在一定时期内延续，住宅价格将随着成交量的变化而发生调整，库存去化难度将逐步提高，楼市正在朝调控预期方向缓慢前行。我们认为，目前进行宏观调控有利于房地产市场的长期可续发展，作为行业未来发展重点，商业地产在短期和长期都将进一步显示出其价值和吸引力。短期内，随着对住宅调控的不断深入，市场本身将释放对于办公楼、商业物业的积累需求，使得商业地产行业出现阶段性活跃的市场机会；长期来看，国家围绕“十二五”规划，优先发展现代服务业，制定和逐步实施国家区域发展总体战略，积极推进地方经济社会发展建设项目规划，有利于助推区域经济发展和区域城市化进程，从而激发各经济发展区域对于商业物业的总需求，迫切要求商业地产总供给的快速增长。

公司积极把握国内经济发达地区商业地产市场发展机遇，通过实施商业地产专业化开发和经营策略，提供高品质、多元化的商业物业和高效、优质的服务，不断提升公司核心竞争力，力争成为优质的专业化开发及运营商业地产上市公司。

报告期内，公司实现营业收入33.2亿元，同比增长81%；实现净利润4.99亿元，同比增长24%；归属于母公司的净利润4.81亿元，同比增长75%。公司实现物业销售收入31.1亿元，销售结算面积10.7万平方米，分别同比增长76.8%和-18%；实现物业租赁收入1.2亿元。公司按照既定的方针和战略，稳步推进商业地产开发、广场、百货、影院、儿童事业等多元业态的经营与发展。

商业地产开发方面，报告期内，公司实现合同签约额27.8亿元，合同签约17.5万平方米，分别同比增长18.8%和90.2%，均已达到年初制定目标的30%。报告期内，公司加快开发步伐和加大开发力度，实现新开工面积达101万平方米，施工面积达到304万平米，公司持有的投资性房地产面积达到66万平方米。上半年，公司积极把握商业房地产市场发展的机遇，虽然在上半年没有太多新盘推出，但公司加大已开盘的北京、常熟、杭州等项目的宣传力度，并取得了良好的市场反应和销售业绩；同时，我们也看到，受到住宅房地产市场持续调控的影响，南京项目的销售情况并不理想。在下半年，公司将进一步加大商业地产项目的销售力度及推盘速度，不断提升专业管理水平，持续创新商业管理思路，强化决策执行力度，确保公司全年目标的完成。在稳步推进销售和项目开发的同时，公司根据自身实际情况和市场动态，适时地获取商业地产土地，报告期内，公司分别于1月底获取位于长沙市芙蓉区的肇家坪项目，于5月分别获取位于青岛胶南市海滨大道的项目和位于济南市历下区舜井街的项目，于8月获得天津武清项目，累计增加土地储备建筑面积约105万平方米，为公司后续发展提供强有力的支持。

百货经营方面，公司持续关注各百货门店所在城市的发展动态和市场需求，根据自身门店经营状况，努力把握更为精确的客户定位，尽力引入首次进入当地市场的知名品牌，全力提升门店各业态品牌氛围和服务内容，力争使每家门店更加符合当地市场的要求，满足城市居民消费的需求。公司预计，伴随着下半年消费旺季的到来，世茂百货各家门店经营收入将实现显著增长。报告期内，公司积极筹备世茂百货北京工三旗舰店的前期筹备工作，各商品业态的代表品牌都将实现入驻，预计今年年底前将正式开业营业。

广场运营方面，公司以上海、绍兴、苏州、常熟、昆山、徐州等地区为核心，推广范围辐射长三角经济圈，以此提升世茂广场的品牌知名度。报告期内，昆山世茂广场于4月29日举行盛大的亮灯仪式，标志着昆山东部地区首座商业综合体正式对外营业。开业至今，昆山世茂广场日均吸引超过1万人次的客流，成为昆山东部区域重要的商业消费娱乐中心。不仅如此，各地世茂广场充分利用商业空间，契合城市综合体的商业定位，通过举办大学生文化节、儿童节活动、品牌车展试驾会、海峡两岸美食节等活动，吸引辐射区域内的广大消费群体，在满足庞大的消费需求的同时，更为世茂品牌注入了城市生活和品质文化的全新内涵。

影院投资方面，公司努力打破传统影院经营模式，根据中国内地电影市场需求，逐步形成主题风格影院、i-Cinema（世茂时尚欢乐影城）、DE cinema（世茂动感电影）、星空花园等新型影院模式，通过差异化经营错位竞争，为世茂影院的全面发展奠定扎实的基础。报告期内，承接中国内地市场电影票房收入节节攀升的势头，世茂影院旗下各家门店票房、衍生品、卖品等方面收入大幅提升。公司积极打造业内领先的“世茂动感电影”，率先在烟台世茂时尚欢乐影城推出集颠簸震动、风雨交加、动感情景于一体的、为观众提供全方位的身临其境的感官体验的“世茂动感电影”。在上海国际电影节期间，世茂影院、杜比、科视共同举办“绚技术?炫电影”世茂、杜比、科视“影”领电影先锋活动，将联手引用全球最先进的数字影院技术与产品，打造中国电影的“时尚科技先锋”，为电影观众带来非同凡响的电影娱乐体验。2011年，世茂影院将在徐州、沈阳、福州等地拓展扩张，预计当年投入运营的影院总数将达到10家。

儿童事业发展方面，“世天乐乐城”是公司商业领域重要的产业延伸，在不断拓展新门店的同时，公司亦将力争在短时期内从区域划分、产品定位、增值服务、游乐项目研发等多角度实现与传统儿童乐园的差异化经营。报告期内，“世天乐乐城” 分别于5月28日在绍兴、于6月28日在上海新增两家儿童亲子乐园门店。至此，“世天乐乐城”已开出4家门店，预计至2011年底全国开设门店将增至10家。

5.1主营业务分行业、产品情况表

单位:元 币种:人民币

分行业或分产品	营业收入	营业成本	营业利润率 (%)	营业收入比上年同期增减（%）	营业成本比上年同期增减（%）	营业利润率比上年同期增减（%）
分行业
房地产	3,248,140,903.89	1,882,228,184.45	42.05	78.95	80.07	减少0.36个百分点
百货零售	44,363,543.08	31,309,311.94	29.43	187.54	135.20	增加15.71个百分点
院线业务	16,108,950.52	7,633,428.65	52.61	1,007.27	921.73	增加3.97个百分点
分产品
房地产销售	3,120,428,776.41	1,856,831,845.31	40.49	77.40	79.22	减少0.61个百分点
房地产租赁	127,712,127.48	25,396,339.14	80.11	127.58	175.52	减少3.46个百分点
百货业务	44,363,543.08	31,309,311.94	29.43	187.54	135.20	增加15.71个百分点
院线业务	16,108,950.52	7,633,428.65	52.61	1,007.27	921.73	增加3.97个百分点

5.2 主营业务分地区情况

单位:元 币种:人民币

地区	营业收入	营业收入比上年增减（%）
华东地区	795,678,116.89	-55.67
华北地区	2,510,999,195.69	6,585.29
东北地区	4,827,893.14

5.3 主营业务及其结构发生重大变化的原因说明

□适用 √不适用

5.4 主营业务盈利能力（毛利率）与上年相比发生重大变化的原因说明

□适用 √不适用

5.5 利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析

□适用 √不适用

5.6 募集资金使用情况

5.6.1 募集资金运用

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

募集资金总额	449,658.39		本报告期已使用募集资金总额		0
			已累计使用募集资金总额		449,658.39
承诺项目	是否变更项目	拟投入金额	实际投入金额	是否符合计划进度	预计收益	产生收益情况
9家商业地产公司股权	否	287,899.19	287,899.19	是	公司未对关于9家商业地产公司股权、世茂大厦资产及配套流动资金单独进行效益承诺。本次发行股份购买资产的股权登记相关事宜在2009年5月13日完成，关于实际控制人许荣茂先生对本次交易完成后三年利润承诺，待2011年公司相应年报出具后履行盈利能力的承诺。
世茂大厦资产	否	86,760.00	86,760.00	是
配套流动资金	否	74,999.20	74,999.20	是
合计	/	449,658.39	449,658.39	/
尚未使用的募集资金用途及去向

5.6.2 变更项目情况

□适用 √不适用

5.7 非募集资金项目情况

单位:万元 币种:人民币

项目名称	项目金额	项目进度	项目收益情况
长沙世茂投资有限公司	50,000	2011.2.25	尚未盈利
牡丹江智和房地产投资咨询有限公司	100	2011.4.22	尚未盈利
天津茂悦投资有限公司	5,000	2011.5.6	尚未盈利
绍兴世茂儿童玩具有限公司	100	2011.5.18	尚未盈利
福州世茂影院管理有限公司	900	2011.5.19	尚未盈利
沈阳世茂影院管理有限公司	900	2011.5.19	尚未盈利
青岛世茂投资发展有限公司	10,000	2011.5.27	尚未盈利
上海世茂儿童玩具有限公司	100	2011.6.24	尚未盈利
上海世茂投资咨询有限公司	3,000	2011.6.30	尚未盈利
徐州世茂影院管理有限公司	900	2011.3.28	尚未盈利
合计	71,000	/	/

5.8 董事会下半年的经营计划修改计划

□适用 √不适用

5.9 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及说明

□适用 √不适用

5.10 公司董事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明

□适用 √不适用

5.11 公司董事会对会计师事务所上年度“非标准审计报告”涉及事项的变化及处理情况的说明

□适用 √不适用

§6 重要事项

6.1 收购资产

□适用 √不适用

6.2 出售资产

□适用 √不适用

6.3 担保事项

√适用 □不适用

单位:亿元 币种:人民币

公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）
报告期内担保发生额合计	0
报告期末担保余额合计	0
公司对控股子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计	11
报告期末对子公司担保余额合计	39.98
公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）
担保总额	39.98
担保总额占公司净资产的比例(%)	41
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额	0
直接或间接为资产负债率超过70％的被担保对象提供的债务担保金额	8.4
担保总额超过净资产50％部分的金额	0
上述三项担保金额合计	8.4

6.4 关联债权债务往来

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

关联方	向关联方提供资金		关联方向上市公司提供资金
	发生额	余额	发生额	余额
上海世源建材贸易有限公司	0	0	-6,132,395.5	126,907.00
牡丹江世拓建材贸易有限公司	0	0	-5,302,684.6	0
北京慧谷臻和建材贸易有限公司	0	0	-2,199,800	0
厦门信诚建筑装潢有限公司	0	0	43,663.8	93,454.46
上海世茂建设有限公司	0	0	-31,546,316.0	201,396,591.62
辉保投资有限公司	0	0	0.0	600,000.00
Perfect Zone International Limited	0	0	0.0	1,860,562.47
苏州世茂置业公司	0	0	0.0	17,759,159.52
牡丹江睿智营销企划有限公司	0	0	-0.9	11,078,672.00
嘉兴世茂新城房地产开发有限公司	0	0	0.0	63,150,630.68
世茂房地产控股(BVI)有限公司	0	0	-15,899.9	35,044.70
Peak Castle Assets Limited	0	0	0.0	20,932.18
常州世茂房地产有限公司	0	0	0.0	575,371.70
常熟世茂房地产开发有限公司	0	0	0.0	178,335,156.95
芜湖世茂房地产开发有限公司	0	0	0.0	105,659,298.05
上海世茂房地产有限公司	0	0	0.0	5,100,000.00
昆山世茂蝶湖湾开发建设有限公司	0	0	0.0	1,192,689.95
昆山世茂新发展置业有限公司	0	0	373,598.8	11,931,572.42
沈阳世茂新发展置业有限公司	0	0	0.0	15,701,685.25
上海世茂庄园置业有限公司	0	0	0.0	107,371.60
世茂房地产控股有限公司	0	0	0.0	830,238,283.96
峰盈国际有限公司	0	0	0.0	9,649,142.46
绍兴世茂新城房地产有限公司	0	0	-268,692,429.7	0
绍兴世茂置业有限公司	0	0	131,561.6	314,236.51
福州世茂置业有限公司	0	0	229,092.83	229,092.83
Prime Master Holding Limited	0	0	-22,500,000.0	0
合计	0	0	-335,611,609.57	1,455,155,856.31

6.5 重大诉讼仲裁事项

□适用 √不适用

6.6 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明

6.6.1 证券投资情况

√适用 □不适用

序号	证券品种	证券代码	证券简称	最初投资成本（元）	持有数量（股）	期末账面价值（元）	占期末证券投资比例（％）	报告期损益（元）
1	沪市A股	600837	海通证券	49,358,984	36,081,246	325,452,838.92	100	5,412,186.90
合计				49,358,984	/	325,452,838.92	100	5,412,186.90

6.6.2 持有其他上市公司股权情况

□适用 √不适用

6.6.3 持有非上市金融企业股权情况

□适用 √不适用

§7 财务会计报告

7.1 审计意见

财务报告	√未经审计           □审计

7.2 财务报表

合并资产负债表

2011年6月30日

编制单位:上海世茂股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目	附注	期末余额	年初余额
流动资产：
货币资金	五、1	4,676,007,080.92	4,060,863,433.89
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据	五、2	5,000,000.00
应收账款	五、4	511,271,564.52	877,209,681.79
预付款项	五、6	1,850,293,173.82	1,682,294,984.86
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利	五、3	11,000,000.00	7,200,000.00
其他应收款	五、5	642,269,541.17	662,097,880.96
买入返售金融资产
存货	五、7	9,646,057,701.83	9,641,914,787.61
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计		17,341,899,062.26	16,931,580,769.11
非流动资产：
发放委托贷款及垫款
可供出售金融资产	五、8	325,452,838.92	347,823,211.44
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资	五、10	49,221,896.60	3,038,900.69
投资性房地产	五、11	10,042,300,000.000	7,639,300,000.000
固定资产	五、12	99,857,610.60	88,061,792.87
在建工程	五、13	649,840,482.44	531,815,014.43
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产	五、14	36,453,632.77	36,647,921.90
开发支出
商誉
长期待摊费用	五、15	47,695,083.27	15,312,128.05
递延所得税资产	五、16	354,738,500.31	352,021,312.04
其他非流动资产
非流动资产合计		11,605,560,044.91	9,014,020,281.42
资产总计		28,947,459,107.17	25,945,601,050.53
流动负债：
短期借款	五、18	1,351,247,149.00	1,916,703,472.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据
应付账款	五、19	1,624,008,860.67	1,325,956,207.84
预收款项	五、20	2,552,724,978.73	2,884,597,275.77
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬	五、21	6,093,864.78	3,390,439.10
应交税费	五、22	180,151,938.92	250,060,886.31
应付利息	五、23	7,712,540.09	13,182,369.40
应付股利
其他应付款	五、24	2,578,938,661.59	3,249,497,362.93
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债	五、25	1,218,590,000.00	780,590,000.00
其他流动负债
流动负债合计		9,519,467,993.78	10,423,978,013.35
非流动负债：
长期借款	五、26	6,112,644,386.76	4,334,235,533.73
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债	五、16	1,299,120,749.87	1,029,750,703.27
其他非流动负债
非流动负债合计		7,411,765,136.63	5,363,986,237.00
负债合计		16,931,233,130.41	15,787,964,250.35
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	五、27	1,170,595,338.00	1,170,595,338.00
资本公积	五、28	6,037,483,437.57	5,003,110,200.38
减：库存股
专项储备
盈余公积	五、29	199,580,886.98	199,580,886.98
一般风险准备
未分配利润	五、30	2,348,306,683.20	1,867,400,169.30
外币报表折算差额		3,259,042.49	657,403.04
归属于母公司所有者权益合计		9,759,225,388.24	8,241,343,997.70
少数股东权益		2,257,000,588.52	1,916,292,802.48
所有者权益合计		12,016,225,976.76	10,157,636,800.18
负债和所有者权益总计		28,947,459,107.17	25,945,601,050.53

法定代表人：许薇薇 主管会计工作负责人：陈汝侠 会计机构负责人：陈汝侠

母公司资产负债表

2011年6月30日

编制单位:上海世茂股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目	附注	期末余额	年初余额
流动资产：
货币资金	十一、1	443,911,555.03	708,527,523.52
交易性金融资产
应收票据
应收账款		8,435,202.76	8,735,961.39
预付款项		280,341.89	23,050,934.31
应收利息
应收股利		17,800,000.00	14,000,000.00
其他应收款	十一、2	3,454,024,041.35	2,306,229,282.52
存货
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计		3,924,451,141.03	3,060,543,701.74
非流动资产：
可供出售金融资产		325,452,838.92	347,823,211.44
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资	十一、3	9,843,413,106.24	8,232,694,114.83
投资性房地产		459,300,000.00	459,300,000.00
固定资产		3,613,225.56	3,735,442.46
在建工程
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产		1,029,517.43	1,156,085.90
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产		33,639,552.06	33,207,685.62
其他非流动资产
非流动资产合计		10,666,448,240.21	9,077,916,540.25
资产总计		14,590,899,381.24	12,138,460,241.99
流动负债：
短期借款		450,000,000.00	400,000,000.00
交易性金融负债
应付票据
应付账款		9,453.09	109,453.09
预收款项		250,000.00	305,450.55
应付职工薪酬		85,252.72	94,000.42
应交税费		3,216,944.69	-2,068,235.75
应付利息		1,388,888.89	3,534,110.32
应付股利
其他应付款		6,724,783,890.46	5,003,552,191.99
一年内到期的非流动负债		678,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计		7,857,734,429.85	5,405,526,970.62
非流动负债：
长期借款		1,068,054,560.77	1,046,054,560.77
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债		157,448,594.12	163,041,187.25
其他非流动负债
非流动负债合计		1,225,503,154.89	1,209,095,748.02
负债合计		9,083,237,584.74	6,614,622,718.64
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）		1,170,595,338.00	1,170,595,338.00
资本公积		3,819,048,263.34	3,835,826,042.73
减：库存股
专项储备
盈余公积		138,646,959.07	138,646,959.07
一般风险准备
未分配利润		379,371,236.09	378,769,183.55
所有者权益（或股东权益）合计		5,507,661,796.50	5,523,837,523.35
负债和所有者权益（或股东权益）总计		14,590,899,381.24	12,138,460,241.99

法定代表人：许薇薇 主管会计工作负责人：陈汝侠 会计机构负责人：陈汝侠

合并利润表

2011年1—6月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业总收入		3,318,784,199.80	1,837,147,703.99
其中：营业收入	五、31	3,318,784,199.80	1,837,147,703.99
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本		2,626,547,228.93	1,448,185,324.16
其中：营业成本	五、31	1,921,919,576.13	1,059,443,629.90
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加	五、32	355,301,205.50	189,097,520.60
销售费用	五、33	97,498,725.64	46,765,715.10
管理费用	五、34	174,809,668.01	98,044,212.08
财务费用	五、35	69,100,487.27	54,586,498.79
资产减值损失	五、38	7,917,566.38	247,747.69
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）	五、36	2,577,287.08	138,762,485.93
投资收益（损失以“－”号填列）	五、37	5,135,182.81	10,349,827.77
其中：对联营企业和合营企业的投资收益		-277,004.09	-20,708.93
汇兑收益（损失以“－”号填列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列）		699,949,440.76	538,074,693.53
加：营业外收入	五、39	23,666,388.81	15,899,749.83
减：营业外支出	五、40	513,557.46	3,533,377.25
其中：非流动资产处置损失		26,450.48	455.00
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		723,102,272.11	550,441,066.11
减：所得税费用	五、41	224,026,053.37	148,452,872.15
五、净利润（净亏损以“－”号填列）		499,076,218.74	401,988,193.96
归属于母公司所有者的净利润		480,906,513.90	275,354,021.48
少数股东损益		18,169,704.84	126,634,172.48
六、每股收益：
（一）基本每股收益	五、42	0.41	0.24
（二）稀释每股收益		0.41	0.24
七、其他综合收益	五、43	1,036,936,795.44	360,008,723.99
八、综合收益总额		1,536,013,014.18	761,996,917.95
归属于母公司所有者的综合收益总额		1,517,843,309.34	635,362,745.47
归属于少数股东的综合收益总额		18,169,704.84	126,634,172.48

法定代表人：许薇薇 主管会计工作负责人：陈汝侠 会计机构负责人：陈汝侠

母公司利润表

2011年1—6月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业收入	十一、4	68,147,062.09	5,939,061.46
减：营业成本	十一、4	4,785,291.86	110,275.62
营业税金及附加		6,032,420.14	329,665.52
销售费用		660,316.20	217,960.00
管理费用		46,137,900.00	37,503,977.45
财务费用		13,762,451.40	22,949,445.57
资产减值损失		1,727,465.78	820,150.04
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）			138,762,485.93
投资收益（损失以“－”号填列）	十一、5	5,135,182.81	7,608,540.27
其中：对联营企业和合营企业的投资收益		-277,004.09	-20,708.93
二、营业利润（亏损以“－”号填列）		176,399.52	90,378,613.46
加：营业外收入		304.04	3,500.00
减：营业外支出		6,517.46	18,255.00
其中：非流动资产处置损失
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		170,186.10	90,363,858.46
减：所得税费用		-431,866.44	22,596,141.85
四、净利润（净亏损以“－”号填列）		602,052.54	67,767,716.61
五、每股收益：
（一）基本每股收益
（二）稀释每股收益
六、其他综合收益		-16,777,779.39	-274,127,266.48
七、综合收益总额		-16,175,726.85	-206,359,549.87

法定代表人：许薇薇 主管会计工作负责人：陈汝侠 会计机构负责人：陈汝侠

合并现金流量表

2011年1—6月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		3,467,229,913.45	1,678,996,056.61
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还		818,930.37	12,137,024.33
收到其他与经营活动有关的现金	五、44	679,257,125.44	833,133,835.08
经营活动现金流入小计		4,147,305,969.26	2,524,266,916.02
购买商品、接受劳务支付的现金		2,333,202,245.71	3,248,678,386.62
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金		100,306,856.25	47,891,808.65
支付的各项税费		595,665,694.29	361,706,679.03
支付其他与经营活动有关的现金	五、44	2,018,785,731.83	529,989,561.32
经营活动现金流出小计		5,047,960,528.08	4,188,266,435.62
经营活动产生的现金流量净额		-900,654,558.82	-1,663,999,519.60
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金		1,612,186.90	3,820,536.70
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		3,973.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计		1,616,159.90	3,820,536.70
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		49,772,178.33	161,794,611.73
投资支付的现金		46,460,000.00	600,000.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计		96,232,178.33	162,394,611.73
投资活动产生的现金流量净额		-94,616,018.43	-158,574,075.03
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金		300,000,000.00	536,900,000.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金		300,000,000.00	536,900,000.00
取得借款收到的现金		2,847,408,853.03	3,570,030,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计		3,147,408,853.03	4,106,930,000.00
偿还债务支付的现金		1,301,607,000.00	1,641,910,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		205,577,315.49	118,511,499.43
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金	五、44	24,826,335.06	6,487,575.00
筹资活动现金流出小计		1,532,010,650.55	1,766,909,074.43
筹资活动产生的现金流量净额		1,615,398,202.48	2,340,020,925.57
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响		-4,983,978.20	341,532.84
五、现金及现金等价物净增加额		615,143,647.03	517,788,863.78
加：期初现金及现金等价物余额		4,060,863,433.89	1,907,640,218.86
六、期末现金及现金等价物余额		4,676,007,080.92	2,425,429,082.64

法定代表人：许薇薇 主管会计工作负责人：陈汝侠 会计机构负责人：陈汝侠

母公司现金流量表

2011年1—6月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		28,744,179.19	3,127,717.00
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金		6,137,507,671.05	4,605,578,378.96
经营活动现金流入小计		6,166,251,850.24	4,608,706,095.96
购买商品、接受劳务支付的现金		5,367,560.48
支付给职工以及为职工支付的现金		19,974,175.11	12,804,586.41
支付的各项税费		4,413,515.53	7,042,624.20
支付其他与经营活动有关的现金		5,488,673,340.29	3,392,613,908.41
经营活动现金流出小计		5,518,428,591.41	3,412,461,119.02
经营活动产生的现金流量净额		647,823,258.83	1,196,244,976.94
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金			70,000,000.00
取得投资收益收到的现金		1,612,186.90	59,479,249.20
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		3,973.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计		1,616,159.90	129,479,249.20
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		1,290,539.24	9,525,068.04
投资支付的现金		1,588,495,995.50	1,640,426,657.62
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计		1,589,786,534.74	1,649,951,725.66
投资活动产生的现金流量净额		-1,588,170,374.84	-1,520,472,476.46
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金		750,000,000.00	833,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计		750,000,000.00	833,000,000.00
偿还债务支付的现金			200,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		55,111,474.70	18,242,521.57
支付其他与筹资活动有关的现金		19,157,377.78	6,030,000.00
筹资活动现金流出小计		74,268,852.48	224,272,521.57
筹资活动产生的现金流量净额		675,731,147.52	608,727,478.43
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额		-264,615,968.49	284,499,978.91
加：期初现金及现金等价物余额		708,527,523.52	294,741,742.48
六、期末现金及现金等价物余额		443,911,555.03	579,241,721.39