西藏旅游股份有限公司
2011年第三季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2 公司全体董事出席董事会会议。
1.3 公司第三季度财务报告未经审计。
1.4
| 公司负责人姓名 | 董事长欧阳旭先生、总经理苏平先生 |
| 主管会计工作负责人姓名 | 王平先生 |
| 会计机构负责人（会计主管人员）姓名 | 王平先生 |
公司负责人董事长欧阳旭先生、总经理苏平先生、主管会计工作负责人王平先生及会计机构负责人（会计主管人员）王平先生声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
币种:人民币
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减(%) | |
| 总资产(元) | 976,060,612.58 | 610,527,769.37 | 59.87 |
| 所有者权益（或股东权益）(元) | 644,932,176.90 | 303,550,293.06 | 112.46 |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） | 3.41 | 1.84 | 85.32 |
| 年初至报告期期末 （1－9月） | 比上年同期增减(%) | ||
| 经营活动产生的现金流量净额(元) | -2,631,934.20 | -104.12 | |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） | -0.01 | -103.73 | |
| 报告期 （7－9月） | 年初至报告期期末 （1－9月） | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 归属于上市公司股东的净利润(元) | 26,543,890.54 | 11,351,884.29 | -17.09 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.1466 | 0.0627 | -24.44 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益(元/股) | 0.1503 | 0.0647 | -28.18 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.1466 | 0.0627 | -24.44 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 7.97 | 3.49 | 减少2.81个百分点 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 8.18 | 3.60 | 减少2.53个百分点 |
扣除非经常性损益项目和金额：
单位：元 币种:人民币
| 项目 | 年初至报告期期末金额 （1－9月） | 说明 |
| 非流动资产处置损益 | -220,926.73 | 处置部分报废资产 |
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 944,486.00 | 工布江达县风景区管理局奖励款及就业局发放的企业补贴 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -1,084,140.68 | 公司支付的各项公益性捐赠款 |
| 合计 | -360,581.41 |
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 32,110 | ||
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 | |||
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 | |
| 国风集团有限公司 | 29,723,719 | ||
| 西藏国际体育旅游公司 | 14,765,871 | 人民币普通股 | |
| 中国农业银行－中邮核心优选股票型证券投资基金 | 8,667,758 | 人民币普通股 | |
| 中信证券股份有限公司 | 4,155,100 | 人民币普通股 | |
| 中国农业银行－中邮核心成长股票型证券投资基金 | 3,961,800 | 人民币普通股 | |
| 中信信托有限责任公司－朱雀9期 | 2,535,304 | 人民币普通股 | |
| 中国建设银行股份有限公司－华商盛世成长股票型证券投资基金 | 2,186,580 | 人民币普通股 | |
| 中国民生银行股份有限公司－华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金 | 1,757,599 | 人民币普通股 | |
| 西藏农牧业生产资料（集团）有限责任公司 | 1,648,000 | 人民币普通股 | |
| 华润深国投信托有限公司－朱雀合伙专项证券投资集合资金信托计划 | 1,609,995 | 人民币普通股 | |
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
| 项目 | 期末数 | 期初数 | 增减比例 | 说明 |
| 货币资金 | 354,638,087.82 | 77,032,744.81 | 360.37% | 阿里神山圣湖项目非公开定向发行募集资金到位 |
| 应收账款 | 54,573,419.24 | 31,018,075.43 | 75.94% | 林芝分公司对各大旅行社的未结算的团款 |
| 预付款项 | 33,868,155.59 | 53,408,681.29 | -36.59% | 广告版块结转并确认了预付央视2125万广告投放成本 |
| 其他应收款 | 45,011,071.21 | 24,626,169.39 | 82.78% | 景区支付植被恢复款以及广告版块业务开拓款项 |
| 存货 | 12,080,548.11 | 7,554,927.73 | 59.90% | 广告版块代理活动类支出增加，计入劳务成本。待合同执行完毕经客户确认后结转 |
| 长期股权投资 | 2,937,933.78 | 1,961,641.07 | 49.77% | 本期对西藏天创演艺有限公司投资收益的确认 |
| 在建工程 | 106,016,614.39 | 40,714,489.89 | 160.39% | 阿里神山圣湖项目的启动投入以及林芝大峡谷项目的持续投入 |
| 工程物资 | 129,197.85 | 307,116.47 | -57.93% | 林芝分公司建设中的项目领用了工程物资 |
| 短期借款 | 78,300,000.00 | 45,300,000.00 | 72.85% | 增加了建行西藏分行流动资金贷款3000万元及海南开行的300万元贷款 |
| 应付账款 | 17,568,650.44 | 13,099,692.46 | 34.11% | 旅行社应付各大旅行社租车费等款项 |
| 预收款项 | 7,902,083.19 | 21,665,928.44 | -63.53% | 广告版块结转并确认了预收中联重科的广告投放收入 |
| 应交税费 | 9,961,105.34 | 5,788,249.30 | 72.09% | 受主营业务收入递增的联动影响 |
| 资本公积 | 435,557,284.35 | 129,665,215.80 | 235.91% | 本次非公开定向发行募集资金发行溢价计入资本公积 |
| 未分配利润 | 20,236,961.55 | 8,885,077.26 | 127.76% | 本期景区收益的大幅增长及权益法核算的长期股权投资减亏所致 |
| 项目 | 本期数 | 上年同期 | 增减比例 | 说明 |
| 营业收入 | 152,470,974.15 | 93,833,450.14 | 62.49% | 公司景区收入较去年同期增幅较大；广告版块确认代理中联重科投放央视收入 |
| 营业成本 | 72,228,238.47 | 31,202,478.80 | 131.48% | 本期广告版块确认媒介投放成本 |
| 营业税金及附加 | 5,013,953.28 | 3,686,682.15 | 36.00% | 受主营业务收入递增的联动影响 |
| 销售费用 | 27,273,814.54 | 17,979,127.09 | 51.70% | 本期加大了旺季促销力度及薪资调整导致 |
| 管理费用 | 23,665,477.37 | 17,238,526.33 | 37.28% | 集团公司增大广告投放；总部管理职能提升。另部分分支机构调整核算细项，归入管理费用范畴 |
| 投资收益 | -223,707.29 | -1,489,281.08 | 84.98% | 权益法核算的长期股权投资减亏所致 |
| 营业外收入 | 1,150,996.32 | 15,938,280.39 | -92.78% | 合并利润表及相关资料于去年同期显示债务重组收益1400余万元。 |
| 营业外支出 | 1,511,577.73 | 1,067,785.83 | 41.56% | 景区处置部分报废资产、支付土地补偿费等 |
| 利润总额 | 15,244,383.85 | 27,377,594.32 | -44.32% | 去年同期该指标涵盖债务重组收益1400余万元，不考虑该项因素，较去年同期营业利润实现增长 |
| 购买商品、支付劳务支付的现金 | 60,052,766.66 | 32,858,403.12 | 82.76% | 其一为与收入联动的成本上涨；其二为广告版块高成本率媒介业务导致。 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 62,207,917.42 | 28,267,492.12 | 120.07% | 原因主要产生于变动费用的增长及部分业务往来款 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 72,612,445.86 | 10,225,248.73 | 610.13% | 主要原因在于阿里神山圣湖项目的加速投入以及既有景区二次消费设施的不断完善 |
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√适用 □不适用
公司以西藏阿里神山圣湖旅游区开发项目一期工程进行非公开发行人民币普通股（A股）股票24,137,931股，扣除各项发行费用实际募集资金净额人民币330,029,999.55元，于2011年4月30日在《中国证券报》、《上海证券报》、上海证券交易所网站http://www.sse.com.cn进行了公告。工商变更正在办理中。以募集资金置换预先已投入募投项目自筹资金及以部分闲置募集资金补充流动资金，于2011年6月30日在《中国证券报》、《上海证券报》、上海证券交易所网站http://www.sse.com.cn进行了公告。
目前神山游客中心、圣湖游客中心和普兰大酒店项目等均已开工建设。
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
公司2011年非公开发行人民币普通股24,137,931股工作于4月28日完成，根据《上市公司非公开发行股票实施细则》关于“发行对象认购的股份自发行结束之日起12月内不得转让”的规定，七名相关股东上海莱乐客投资管理合伙企业（有限合伙）、光大证券股份有限公司－中国光大银行股份有限公司－光大阳光集合资产管理计划、王妙玉、苏州君创投资有限公司、西藏自治区国有资产经营公司、上海朱雀投资发展中心（有限合伙）、南方基金管理有限公司做出承诺自2011年4月28日至2012年4月28日对本次认购的股票不进行转让。本报告期内，以上股东认真履行了承诺，无违反情况发生。
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
3.5 报告期内现金分红政策的执行情况
本报告期内，无现金分红。
西藏旅游股份有限公司
法定代表人:欧阳旭先生
2011年10月27日