上海世茂股份有限公司

  2012年半年度报告摘要

§1 重要提示

1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

本半年度报告摘要摘自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读半年度报告全文。

1.2 公司全体董事出席董事会会议。

1.3 公司半年度财务报告未经审计。

1.4 公司不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况。

1.5 公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况。

1.6 公司负责人许薇薇、主管会计工作负责人陈汝侠及会计机构负责人（会计主管人员）张杰声明：保证半年度报告中财务报告的真实、完整。

§2 公司基本情况

2.1 基本情况简介

股票简称	世茂股份
股票代码	600823
股票上市交易所	上海证券交易所
	董事会秘书	证券事务代表
姓名	罗瑞华	俞峰
联系地址	上海市银城中路68号时代金融中心43F	上海市银城中路68号时代金融中心43F
电话	021-20203388	021-20203388
传真	021-20203399	021-20203399
电子信箱	600823@shimaoco.com	600823@shimaoco.com

注：俞峰先生于2012年6月18日起不再担任公司证券事务代表职务。

2.2 主要财务数据和指标

2.2.1 主要会计数据和财务指标

单位:元 币种:人民币

	本报告期末	上年度期末	本报告期末比上年度期末增减(%)
总资产	34,640,670,342.94	33,006,559,643.26	4.95
所有者权益（或股东权益）	12,048,810,008.05	10,319,772,487.45	16.75
归属于上市公司股东的每股净资产（元／股）	10.29	8.82	16.67
	报告期（1－6月）	上年同期	本报告期比上年同期增减(%)
营业利润	739,798,772.90	699,949,440.76	5.69
利润总额	754,673,962.23	723,102,272.11	4.37
归属于上市公司股东的净利润	596,532,579.15	480,906,513.90	24.04
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	589,067,994.27	458,473,715.27	28.48
基本每股收益(元)	0.51	0.41	24.39
扣除非经常性损益后的基本每股收益(元)	0.50	0.39	28.21
稀释每股收益(元)	0.51	0.41	24.39
加权平均净资产收益率(%)	5.60	5.68	减少0.08个百分点
经营活动产生的现金流量净额	-1,146,598,770.17	-900,654,558.82	不适用
每股经营活动产生的现金流量净额（元）	-0.98	-0.77	不适用

2.2.2 非经常性损益项目

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

非经常性损益项目	金额
非流动资产处置损益	-50,520.03
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外	14,142,118.22
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	783,591.14
其他符合非经常性损益定义的损益项目	-1,175,473.41
所得税影响额	-3,718,797.33
少数股东权益影响额（税后）	-2,516,333.71
合计	7,464,584.88

§3 股本变动及股东情况

3.1 股份变动情况表

√适用 □不适用

单位：股

	本次变动前		本次变动增减（＋，－）					本次变动后
	数量	比例(%)	发行新股	送股	公积金转股	其他	小计	数量	比例(%)
一、有限售条件股份	692,240,000	59.14	0	0	0	-692,240,000	-692,240,000	0	0
1、国家持股
2、国有法人持股
3、其他内资持股	134,240,000	11.47	0	0	0	-134,240,000	-134,240,000	0	0
其中： 境内非国有法人持股	134,240,000	11.47	0	0	0	-134,240,000	-134,240,000	0	0
境内自然人持股
４、外资持股	558,000,000	47.67	0	0	0	-558,000,000	-558,000,000	0	0
其中： 境外法人持股	558,000,000	47.67	0	0	0	-558,000,000	-558,000,000	0	0
境外自然人持股
二、无限售条件流通股份	478,355,338	40.86	0	0	0	692,240,000	692,240,000	1,170,595,338	100
1、人民币普通股	478,355,338	40.86	0	0	0	692,240,000	692,240,000	1,170,595,338	100
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数	1,170,595,338	100	0	0	0	0	0	1,170,595,338	100

3.2 股东数量和持股情况

单位：股

报告期末股东总数					24,420户
前十名股东持股情况
股东名称	股东性质	持股比例(%)	持股总数			持有有限售条件股份数量	质押或冻结的股份数量
峰盈国际有限公司	境外法人	47.67	558,000,000			0	质押485,520,000
上海世茂企业发展有限公司	境内非国有法人	20.44	239,249,474			0	质押239,249,000
上海世茂投资管理有限公司	境内非国有法人	6.15	72,000,000			0	质押72,000,000
交通银行－博时新兴成长股票型证券投资基金	其他	3.58	41,962,023			0	无
中国工商银行－上投摩根内需动力股票型证券投资基金	其他	1.62	19,000,000			0	无
中国工商银行－诺安价值增长股票证券投资基金	其他	1.60	18,730,153			0	无
中国工商银行－易方达价值成长混合型证券投资基金	其他	1.33	15,569,883			0	无
上海市黄浦区国有资产监督管理委员会	其他	1.25	14,684,850			0	无
中国工商银行股份有限公司－诺安中小盘精选股票型证券投资基金	其他	0.94	10,999,456			0	无
国泰君安－建行－香港上海汇丰银行有限公司	其他	0.89	10,387,492			0	无
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称				持有无限售条件股份的数量				股份种类及数量
峰盈国际有限公司				558,000,000				人民币普通股
上海世茂企业发展有限公司				239,249,474				人民币普通股
上海世茂投资管理有限公司				72,000,000				人民币普通股
交通银行－博时新兴成长股票型证券投资基金				41,962,023				人民币普通股
中国工商银行－上投摩根内需动力股票型证券投资基金				19,000,000				人民币普通股
中国工商银行－诺安价值增长股票证券投资基金				18,730,153				人民币普通股
中国工商银行－易方达价值成长混合型证券投资基金				15,569,883				人民币普通股
上海市黄浦区国有资产监督管理委员会				14,684,850				人民币普通股
中国工商银行股份有限公司－诺安中小盘精选股票型证券投资基金				10,999,456				人民币普通股
国泰君安－建行－香港上海汇丰银行有限公司				10,387,492				人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动的说明				峰盈国际、世茂企业、世茂投资为受同一控制下的企业，与上述其他7名无限售条件流通股股东之间不存在关联关系或一致行动人的情况。公司未知其他7名无限售条件流通股股东之间是否存在关联关系或一致行动人的情况。

3.3 控股股东及实际控制人变更情况

□适用 √不适用

§4 董事、监事和高级管理人员情况

4.1 董事、监事和高级管理人员持股变动

□适用 √不适用

§5 董事会报告

5.1报告期内整体经营情况的讨论与分析

2012年上半年，政府继续保持对房地产行业“调控不放松”的基调，在明确“把稳增长放在更加重要位置”的同时，进一步要求稳定和严格执行房地产市场调控政策，房地产调控政策也由重点强调“抑制投机投资性需求”逐步转变为“抑制投机投资性需求与鼓励刚性需求并举”。

2012年1-6月，全国房地产开发投资30610亿元，同比增长16.6%；新开工面积92380万平方米，下滑7.1%，在建面积475614万平方米，同比增长17.2%，竣工面积33259万平方米。前6个月，全国商品房销售面积达到39964万平方米，同比下降10%，其中，住宅销售面积下降11.2%，办公楼销售面积增长7.1%，商业营业用房销售面积增长2.5%；全国商品房销售额为23314亿元，下降5.2%，其中，住宅销售额下降6.5%，办公楼销售额下降1.1%，商业营业用房销售额增长5.4%。

受到国家货币政策放松的影响，二季度以来房地产市场逐渐呈现淡季不淡，商品房销售恢复性回暖的迹象。6月单月销售面积出现环比大幅度上升，销售额则是去年10月以来首次出现的单月同比正增长，说明房地产市场预期有所好转。展望下半年，我们认为，政府将把稳增长放在更加重要的位置，更为突出“保增长”的政策导向，政策力度有望进一步加大，预计下半年国家将在货币政策、财政政策方面进一步推出实质性举措，助力经济发展出现持续地企稳和好转，并使得信贷环境得以改善，房地产市场预期发生相应变化。对于房地产市场的调控政策在下半年依然不会放松，但是进一步出台更加严厉的房地产调控政策的可能性不大。与此同时，在政府提出的“改善居民消费能力和环境，积极促进绿色产品和服务消费”思想引导下，更多促进消费和改善环境的配套政策将不断出台，居民消费所必需的商业物业开发与经营将直接受益于政策支持力度和居民消费能力的提升。

公司始终致力于商业地产的开发与经营，在积极把握国内商业地产市场发展机遇的同时，通过实施商业地产专业化开发和经营策略，提供多元化的商业物业和品质优异的服务，不断提升公司综合竞争力，力争成为优秀的专业化开发及运营商业地产上市公司。

报告期内，公司实现营业收入35.52亿元，同比增长7%；实现净利润5.66亿元，同比增长13.4%；归属于母公司的净利润5.97亿元，同比增长24%。公司实现物业销售及配套建设收入32亿元，销售面积28.2万平方米，分别同比增长2.4%和163.6%；实现物业租赁收入1.4亿元，同比增长9.3%。公司按照年度目标计划，稳步推进商业地产开发、广场、百货、影院、儿童事业等多元业态的经营与发展。

商业地产开发方面，报告期内，公司实现合同签约额45.4亿元，合同签约面积32.5万平方米，分别同比增长63.3%和85.7%，分别达到年初制定目标的65%和71%。报告期内，公司加快开发步伐和加大开发力度，实现新开工面积达66.5万平方米，施工面积达到344万平米，公司持有的投资性房地产面积达到72.5万平方米。上半年，公司不断推动厦门、常熟、苏州、杭州、昆山、徐州、天津、南京、武汉等项目的物业销售推盘力度，进一步加强对外宣传和营销，取得了良好的市场反应和销售业绩。在下半年，公司将进一步加大商业地产项目的销售力度及推盘速度，不断提升专业团队管理水平，强化决策执行力度，确保公司全年目标的完成。截至6月底，公司持有土地储备854万平方米，为公司后续发展提供支持和保障，公司将按照既定的拓展计划，在适当的时机参与获取房地产项目的工作。

广场运营方面，公司商业综合体物业已形成上海、绍兴、苏州、常熟、昆山、徐州等地区为核心的长三角辐射圈，遍布各地的商业广场项目通过公司专业团队的精心管理，结合符合当地消费需求的业态搭配、新颖舒适的购物环境，使得各商业广场自开业以来，消费客流和经营业绩屡创新高。在满足庞大消费需求的同时，世茂广场更已成为所在地区娱乐文化消费的重要平台，报告期内，公司充分利用各地广场的商业平台，通过举办各类重要文娱活动，不仅吸引辐射区域内的广大消费群体，更以“世茂”特有的方式为城市注入了品质生活和丰富文化的全新内涵。下半年，公司将开业昆山世茂广场二期项目，该商业项目涵盖商业街、独幢商业等多种物业形态，不仅能够作为昆山世茂广场综合体商业的进一步延伸，而且必将成为昆山世茂广场成功商业模式与发展的延续。

百货经营方面，公司下属各家门店通过不断掌握城市消费群体的需求动向和市场动态，主动调整经营策略和管理方式，尽力引入符合当地市场需要的知名品牌和优质商户，把握更为精确的客户定位，积极完善商品品类的配置和布局，努力培育门店各业态品牌商业氛围。公司将持续关注世茂百货各门店长期经营能力，注重考量百货商户的经营水平以及对于百货门店的贡献能力，力争把握下半年消费旺季的商业机遇，实现世茂百货各家门店经营收入显著增长。

影院投资方面，2012年上半年的内地电影市场生机勃勃，据国家广电总局电影资金办数据显示，今年1至6月，全国电影票房收入约80.7亿元，相比2011年同期的增幅达18%，电影市场规模在发展壮大。在中国内地电影市场保持强劲发展势头的背景下，世茂影院实现快速增长和发展，通过已投入运营的10家影院的共同努力，上半年实现营业收入约0.46亿元，同比增长185%，并为超过152万人次提供了观影服务，各家门店在票房、衍生品、卖品等方面收入均实现大幅增长。报告期内，世茂影院紧密围绕年度战略规划和经营目标，进一步加强内部管理，不断提高专业团队效率和效能，提升跨部门协调和整合能力，并在影院管理、影片放映、非票房销售等方面开展各项深化和研究工作，以期确保全年经营业绩得到显著提升。下半年，世茂影院将有序开展对外拓展和新开影院工作，在新影院工程管理和开业筹备等方面加速推进，保质保量地完成开业任务和目标。

儿童事业发展方面，报告期内，“世天乐乐城” 分别在富阳和无锡新增两家门店，使得已开业门店达到12家。上半年，儿童乐园根据门店经营和团队的实际情况，加强各家门店员工的培训和管理，以此进一步规范服务标准，提升服务品质，优化内部管理流程，增强门店运营能力。与此同时，通过不断尝试新的产品组合，丰富乐园游玩项目，探索差异化经营的商业模式，寻求在行业竞争中取得独特的发展轨迹。下半年，儿童乐园计划新增4-5家门店，将逐步开展研发新营业增长点的工作，力争乐园产品进行全面升级，并且将有序推动与国外富有经验的教育机构开展有关早教方面合作，充分发挥合作双方的各自优势，充分吸收国际教育机构先进的教学理念和管理方式，为儿童事业发展业绩进一步提升打下扎实基础。

5.2主营业务分行业、产品情况表

单位:元 币种:人民币

分行业或分产品	营业收入	营业成本	营业利润率 (%)	营业收入比上年同期增减（%）	营业成本比上年同期增减（%）	营业利润率比上年同期增减（%）
分行业
房地产	3,139,159,115.40	1,914,978,538.58	39.00	-3.36	1.74	减少3.05个百分点
配套建设	195,719,428.15	173,016,782.55	11.60
百货零售	73,740,090.28	65,026,609.57	11.82	66.22	107.69	减少17.61个百分点
酒店服务	44,211,377.86	17,847,265.02	59.63
电影院业务	45,952,565.32	21,900,741.79	52.34	185.26	186.91	减少0.27个百分点
物业管理服务	19,721,463.05	5,083,052.15	74.23
其他	15,402,025.66	5,745,329.76	62.70	432.61	679.22	减少11.80个百分点
合计	3,533,906,065.72	2,203,598,319.42	37.64	6.72	14.66	减少4.32个百分点
分产品
房地产销售	2,999,515,534.40	1,850,711,886.18	38.30	-3.87	-0.33	减少2.19个百分点
房地产租赁	139,643,581.00	64,266,652.40	53.98	9.34	153.05	减少26.13个百分点
配套建设	195,719,428.15	173,016,782.55	11.60
百货业务	73,740,090.28	65,026,609.57	11.82	66.22	107.69	减少17.61个百分点
酒店服务业务	44,211,377.86	17,847,265.02	59.63
电影院业务	45,952,565.32	21,900,741.79	52.34	185.26	186.91	减少0.27个百分点
物业管理服务业务	19,721,463.05	5,083,052.15	74.23
其他业务	15,402,025.66	5,745,329.76	62.70	432.61	679.22	减少11.80个百分点
合计	3,533,906,065.72	2,203,598,319.42	37.64	6.72	14.66	减少4.32个百分点

5.3 主营业务分地区情况

单位:元 币种:人民币

地区	营业收入	营业收入比上年增减（%）
华东地区	3,404,507,086.17	327.87
华北地区	119,099,003.61	-95.26
东北地区	8,958,731.26	85.56
西南地区	1,341,244.68
合计	3,533,906,065.72	6.72

5.4 主营业务及其结构发生重大变化的原因说明

□适用 √不适用

5.5 主营业务盈利能力（毛利率）与上年相比发生重大变化的原因说明

□适用 √不适用

5.6 利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析

□适用 √不适用

5.7 募集资金使用情况

5.7.1 募集资金运用

□适用 √不适用

5.7.2 变更项目情况

□适用 √不适用

5.8 非募集资金项目情况

报告期内，公司无非募集资金投资项目。

5.9 董事会下半年的经营计划修改计划

□适用 √不适用

5.10 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及说明

□适用 √不适用

5.11 公司董事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明

□适用 √不适用

5.12 公司董事会对会计师事务所上年度“非标准审计报告”涉及事项的变化及处理情况的说明

□适用 √不适用

§6 重要事项

6.1 收购资产

□适用 √不适用

6.2 出售资产

□适用 √不适用

6.3 担保事项

√适用 □不适用

单位:亿元 币种:人民币

公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）
报告期内担保发生额合计	0
报告期末担保余额合计	0
公司对控股子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计	10.53
报告期末对子公司担保余额合计	57.865
公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）
担保总额	57.865
担保总额占公司净资产的比例(%)	48
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额	0
直接或间接为资产负债率超过70％的被担保对象提供的债务担保金额	9.63
担保总额超过净资产50％部分的金额	6.265
上述三项担保金额合计	15.895

6.4 关联债权债务往来

□适用 √不适用

6.5 重大诉讼仲裁事项

□适用 √不适用

6.6 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明

6.6.1 证券投资情况

√适用 □不适用

序号	证券品种	证券代码	证券简称	最初投资成本 （元）	持有数量（股）	期末账面价值（元）	占期末证券投资比例 （％）	报告期损益（元）
1	A股	600837	海通证券	49,358,984	36,081,246	347,462,398.98	100	0
期末持有的其他证券投资				0	/	0	0	0
报告期已出售证券投资损益				/	/	/	/	0
合计				49,358,984	/	347,462,398.98	100	0

6.6.2 持有其他上市公司股权情况

□适用 √不适用

6.6.3 持有非上市金融企业股权情况

□适用 √不适用

§7 财务会计报告

7.1 审计意见

财务报告	√未经审计           □审计

7.2 财务报表

合并资产负债表

2012年6月30日

编制单位:上海世茂股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目	附注	期末余额	年初余额
流动资产：
货币资金	五、1	4,199,440,192.67	5,015,390,584.92
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据	五、2	1,500,000.00
应收账款	五、4	734,209,179.85	293,229,721.75
预付款项	五、6	3,017,925,081.15	2,458,225,762.89
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利	五、3		11,000,000.00
其他应收款	五、5	707,419,639.59	908,065,351.38
买入返售金融资产
存货	五、7	10,717,295,878.03	11,413,405,188.49
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计		19,377,789,971.29	20,099,316,609.43
非流动资产：
发放委托贷款及垫款
可供出售金融资产	五、8	347,462,398.98	267,362,032.86
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资	五、10	2,158,168,984.53	49,344,837.35
投资性房地产	五、11	11,212,998,254.61	10,808,300,000.00
固定资产	五、12	775,431,523.03	1,058,422,419.13
在建工程
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产	五、13	179,100,224.09	200,925,673.90
开发支出
商誉
长期待摊费用	五、14	89,440,778.67	68,172,436.14
递延所得税资产	五、15	500,278,207.74	454,715,634.45
其他非流动资产
非流动资产合计		15,262,880,371.65	12,907,243,033.83
资产总计		34,640,670,342.94	33,006,559,643.26
流动负债：
短期借款	五、18	1,866,379,545.00	1,467,208,222.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据	五、19	8,000,000.00	51,320,500.00
应付账款	五、20	2,257,529,626.57	2,460,456,538.57
预收款项	五、21	1,943,520,217.08	2,302,105,001.29
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬	五、22	13,119,206.23	9,651,674.83
应交税费	五、23	300,229,421.67	338,345,841.08
应付利息	五、24	78,694,828.05	50,889,664.62
应付股利
其他应付款	五、25	4,909,548,596.77	3,123,444,361.17
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债	五、26	1,521,100,000.00	3,216,669,237.75
其他流动负债
流动负债合计		12,898,121,441.37	13,020,091,041.31
非流动负债：
长期借款	五、27	6,853,063,386.76	5,564,475,149.01
应付债券
长期应付款

专项应付款
预计负债
递延所得税负债	五、15	1,612,388,849.72	1,501,686,061.05
其他非流动负债
非流动负债合计		8,465,452,236.48	7,066,161,210.06
负债合计		21,363,573,677.85	20,086,252,251.37
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	五、28	1,170,595,338.00	1,170,595,338.00
资本公积	五、29	7,024,973,759.19	5,892,468,817.11
减：库存股
专项储备
盈余公积	五、30	199,580,886.98	199,580,886.98
一般风险准备
未分配利润	五、31	3,647,652,016.28	3,051,119,437.13
外币报表折算差额		6,008,007.60	6,008,008.23
归属于母公司所有者权益合计		12,048,810,008.05	10,319,772,487.45
少数股东权益		1,228,286,657.04	2,600,534,904.44
所有者权益合计		13,277,096,665.09	12,920,307,391.89
负债和所有者权益总计		34,640,670,342.94	33,006,559,643.26

法定代表人：许薇薇 主管会计工作负责人：陈汝侠 会计机构负责人：张杰

母公司资产负债表

2012年6月30日

编制单位:上海世茂股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目	附注	期末余额	年初余额
流动资产：
货币资金		1,606,769,884.36	421,623,702.52
交易性金融资产
应收票据
应收账款	十一、1	5,386,517.03	9,718,570.59
预付款项			95,726.50
应收利息
应收股利		6,800,000.00	17,800,000.00
其他应收款	十一、2	5,382,934,458.59	4,678,390,597.18
存货
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计		7,001,890,859.98	5,127,628,596.79
非流动资产：
可供出售金融资产		347,462,398.98	267,362,032.86
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资	十一、3	12,270,404,174.04	11,775,145,930.97
投资性房地产		462,300,000.00	462,300,000.00
固定资产		3,175,175.30	3,494,301.88
在建工程
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产		451,358.07	818,653.99
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产		13,906,670.68	51,162,280.36
其他非流动资产
非流动资产合计		13,097,699,777.07	12,560,283,200.06
资产总计		20,099,590,637.05	17,687,911,796.85
流动负债：
短期借款		801,880,000.00	148,000,000.00
交易性金融负债
应付票据
应付账款		130,981.41	9,453.09
预收款项		2,778,584.21	312,309,792.06
应付职工薪酬		257,802.10	153,431.64
应交税费		1,378,262.75	3,646,577.05
应付利息			10,421,569.48
应付股利
其他应付款		10,448,528,748.12	8,951,882,407.32
一年内到期的非流动负债		1,072,000,000.00	1,257,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计		12,326,954,378.59	10,683,423,230.64
非流动负债：
长期借款		1,346,504,560.77	1,197,054,560.77
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债		163,700,984.14	143,675,892.61
其他非流动负债
非流动负债合计		1,510,205,544.91	1,340,730,453.38
负债合计		13,837,159,923.50	12,024,153,684.02
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）		1,170,595,338.00	1,170,595,338.00
资本公积		4,324,046,972.66	3,775,480,158.79
减：库存股
专项储备
盈余公积		138,646,959.07	138,646,959.07
一般风险准备
未分配利润		629,141,443.82	579,035,656.97
所有者权益（或股东权益）合计		6,262,430,713.55	5,663,758,112.83
负债和所有者权益（或股东权益）总计		20,099,590,637.05	17,687,911,796.85

法定代表人：许薇薇 主管会计工作负责人：陈汝侠 会计机构负责人：张杰

合并利润表

2012年1—6月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业总收入		3,552,442,192.71	3,318,784,199.80
其中：营业收入	五、32	3,552,442,192.71	3,318,784,199.80
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本		3,051,990,764.90	2,626,547,228.93
其中：营业成本	五、32	2,203,631,325.42	1,921,919,576.13
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加	五、33	422,467,306.49	355,301,205.50
销售费用	五、34	132,098,902.56	97,498,725.64
管理费用	五、35	248,214,218.46	174,809,668.01
财务费用	五、36	46,299,988.47	69,100,487.27
资产减值损失	五、39	-720,976.50	7,917,566.38
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）	五、37		2,577,287.08
投资收益（损失以“－”号填列）	五、38	239,347,345.09	5,135,182.81
其中：对联营企业和合营企业的投资收益		239,347,345.09	-277,004.09
汇兑收益（损失以“－”号填列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列）		739,798,772.90	699,949,440.76
加：营业外收入	五、40	17,096,779.95	23,666,388.81
减：营业外支出	五、41	2,221,590.62	513,557.46
其中：非流动资产处置损失		50,520.03	26,450.48
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		754,673,962.23	723,102,272.11
减：所得税费用	五、42	188,897,542.91	224,026,053.37
五、净利润（净亏损以“－”号填列）		565,776,419.32	499,076,218.74
归属于母公司所有者的净利润		596,532,579.15	480,906,513.90
少数股东损益		-30,756,159.83	18,169,704.84
六、每股收益：
（一）基本每股收益		0.51	0.41
（二）稀释每股收益		0.51	0.41
七、其他综合收益	五、44	1,002,787,123.48	1,036,936,795.44
八、综合收益总额		1,568,563,542.80	1,536,013,014.18
归属于母公司所有者的综合收益总额		1,729,037,520.60	1,517,843,309.34
归属于少数股东的综合收益总额		-160,473,977.80	18,169,704.84

法定代表人：许薇薇 主管会计工作负责人：陈汝侠 会计机构负责人：张杰

母公司利润表

2012年1—6月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业收入	十一、4	24,427,638.79	68,147,062.09
减：营业成本	十一、4	345,120.96	4,785,291.86
营业税金及附加		2,385,443.56	6,032,420.14
销售费用		328,582.80	660,316.20
管理费用		39,292,866.79	46,137,900.00
财务费用		77,018,526.85	13,762,451.40
资产减值损失		-3,906,343.02	1,727,465.78
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）
投资收益（损失以“－”号填列）	十一、5	178,338,957.83	11,913,308.19
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
二、营业利润（亏损以“－”号填列）		87,302,398.68	6,954,524.90
加：营业外收入		63,942.21	304.04
减：营业外支出		4,944.36	6,517.46
其中：非流动资产处置损失
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		87,361,396.53	6,948,311.48
减：所得税费用		37,255,609.68	-431,866.44
四、净利润（净亏损以“－”号填列）		50,105,786.85	7,380,177.92
五、每股收益：
（一）基本每股收益
（二）稀释每股收益
六、其他综合收益		548,566,813.87	-16,777,779.39
七、综合收益总额		598,672,600.72	-9,397,601.47

法定代表人：许薇薇 主管会计工作负责人：陈汝侠 会计机构负责人：张杰

合并现金流量表

2012年1—6月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	本期金额	上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		3,919,210,037.50	3,467,229,913.45
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还			818,930.37
收到其他与经营活动有关的现金	五、45	957,948,972.23	679,257,125.44
经营活动现金流入小计		4,877,159,009.73	4,147,305,969.26
购买商品、接受劳务支付的现金		3,722,454,649.92	2,333,202,245.71
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金		132,905,398.84	100,306,856.25
支付的各项税费		818,680,999.71	595,665,694.29
支付其他与经营活动有关的现金	五、45	1,349,716,731.43	2,018,785,731.83
经营活动现金流出小计		6,023,757,779.90	5,047,960,528.08
经营活动产生的现金流量净额		-1,146,598,770.17	-900,654,558.82
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金		11,000,000.00	1,612,186.90
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		350,000.20	3,973.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计		11,350,000.20	1,616,159.90
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		27,498,365.54	49,772,178.33
投资支付的现金		30,000,000.00	46,460,000.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金		207,125,038.01
投资活动现金流出小计		264,623,403.55	96,232,178.33
投资活动产生的现金流量净额		-253,273,403.35	-94,616,018.43
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金		60,000,000.00	300,000,000.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金		60,000,000.00	300,000,000.00
取得借款收到的现金		3,675,499,000.00	2,847,408,853.03
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计		3,735,499,000.00	3,147,408,853.03
偿还债务支付的现金		2,703,308,677.00	1,301,607,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		423,272,602.83	205,577,315.49
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金	五、45	25,596,365.75	24,826,335.06
筹资活动现金流出小计		3,152,177,645.58	1,532,010,650.55
筹资活动产生的现金流量净额		583,321,354.42	1,615,398,202.48
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响		600,426.85	-4,983,978.20
五、现金及现金等价物净增加额		-815,950,392.25	615,143,647.03
加：期初现金及现金等价物余额		5,015,390,584.92	4,060,863,433.89
六、期末现金及现金等价物余额		4,199,440,192.67	4,676,007,080.92