(上接30版)
2、 截至2012年9月30日按行业分类的股票投资组合
本基金本报告期末未持有股票。
3、 截至2012年9月30日按市值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细
本基金本报告期末未持有股票。
4、 截至2012年9月30日按券种分类的债券投资组合
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5、 截至2012年9月30日按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细
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6、截至2012年9月30日按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7、截至2012年9月30日按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证投资。
8、报告期末投资组合报告附注
（1）本基金投资的前十名证券之一的11南钢债（122067）的发行主体南京钢铁股份有限公司，由于发生了“10.5”重大安全事故，江苏省人民政府根据2012 年 1 月 18 日下发的《省政府关于同意南京钢铁股份有限公司“10.5”重大事故结案的批复》，对相关责任人进行了处罚，同时对南京钢铁股份有限公司进行了 100万元的经济处罚。经过本基金管理人综合分析，此次事件及处罚结果不影响南京钢铁股份有限公司对本期债券本息的偿付。对该证券的投资已严格执行内部投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。
本基金投资前十名证券中的其他证券中没有发行主体被监管部门立案调查、或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚情况。
（2）本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
（3）其他资产构成
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（4）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
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（5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票
（6） 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。
十二、基金的业绩
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资人在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
1、 本基金基金合同生效以来的投资业绩与同期基准的比较如下表所示（本报告中所列财务数据未经审计）：
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2、基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准的变动进行比较：
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注1：业绩比较基准=三年期银行定期存款利率（税后）+1.6%。
注2：本基金合同于2011年4月25日生效。
注3：基金业绩截止日为2012年9月30日。
十三、基金的费用与税收
（一）基金费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、销售服务费；
4、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
5、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
6、基金份额持有人大会费用；
7、基金的证券交易费用；
8、基金的银行汇划费用；
9、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用。
本基金终止清算时所发生费用，按实际支出额从基金财产总值中扣除。
（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的0.7%年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E×0.7%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月首日起2个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等,支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.2%的年费率计提。托管费的计算方法如下：
H＝E×0.2%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月首日起2个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休日等,支付日期顺延。
3、销售服务费
本基金销售服务费将专门用于本基金的销售与基金份额持有人服务，基金管理人将在基金年度报告中对该项费用的列支情况作专项说明。
本基金的销售服务费按前一日基金资产净值的0.4%的年费率计提。销售服务费的计算方法如下：
H＝E×0.4%÷当年天数
H为每日应计提的基金销售服务费
E为前一日的基金资产净值
销售服务费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送销售服务费划款指令，经基金托管人复核后于次月首日起2个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休日等,支付日期顺延。
上述“一、基金费用的种类”中第4－9项费用，根据有关法规及相应协议规定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。
（三）与基金销售有关的费用
1、本基金不收取申购费。
2、赎回费：本基金对持有期限低于30天的基金份额，在赎回时收取赎回费；份额持有期限达到或超过30天的基金份额不收取赎回费。具体费率如下：
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本基金的赎回费用在投资者赎回本基金份额时收取。本基金的赎回费用由赎回申请人承担，本基金赎回费全部归入基金财产。
3、转换费
本基金的转换费用的费率水平、计算公式、收取方式和使用方式详见本公司相关公告。
4、基金管理人和基金托管人协商后，可以根据《基金合同》的相关约定调整申购费率、降低赎回费率或调整收费方式，基金管理人最迟应于新的费率或收费方式实施日前2个工作日在至少一家指定媒体公告。
5、基金管理人可以在不违背法律法规规定及《基金合同》约定的情形下根据市场情况制定基金促销计划，针对特定地域范围、特定行业、特定职业的投资者以及以特定交易方式（如网上交易、电话交易等）等进行基金交易的投资者定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，按相关监管部门要求履行相关手续后基金管理人可以适当调低基金申购费率和基金赎回费率。
（四）不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、《基金合同》生效前的相关费用，包括但不限于验资费、会计师和律师费、信息披露费用等费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。
（五）费用调整
基金管理人和基金托管人协商一致后，可根据基金发展情况调整基金管理费率、基金托管费率、基金销售服务费率等相关费率。
调高基金管理费率、基金托管费率或基金销售服务费率等费率，须召开基金份额持有人大会审议；调低基金管理费率、基金托管费率或基金销售服务费率等费率，无须召开基金份额持有人大会。
基金管理人必须最迟于新的费率实施日前2日在至少一种指定媒体上公告。
（六）基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。
十四、对招募说明书更新部分的说明
本基金管理人根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及其它有关法律法规的规定，结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动，对本基金管理人原公告的本基金招募说明书进行了更新，主要更新的内容如下：
1、在“重要提示”部分明确了更新招募说明书内容的截止日期及有关财务数据的截止日期。
2、对“三、基金管理人”部分内容进行了更新。
3、对“四、基金托管人”部分内容进行了更新。
4、对“五、相关服务机构”内容进行了更新。
5、对“七、基金份额的申购与赎回” 部分内容进行了更新。
6、对“八、基金的投资” 部分内容进行了更新。
7、更新了“九、基金的业绩” 部分的相关内容。
8、对“二十、对基金份额持有人的服务” 内容进行了更新。
9、更新了“二十一、其他应披露事项”的相关内容，
鹏华基金管理有限公司
2012年12月8日
| 序号 | 债券品种 | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（％） |
| 1 | 国家债券 | - | - |
| 2 | 央行票据 | 48,335,000.00 | 4.89 |
| 3 | 金融债券 | 200,319,000.00 | 20.25 |
| 其中：政策性金融债 | 200,319,000.00 | 20.25 | |
| 4 | 企业债券 | 1,068,068,769.00 | 107.99 |
| 5 | 企业短期融资券 | 40,178,000.00 | 4.06 |
| 6 | 中期票据 | - | - |
| 7 | 可转债 | 7,740,200.00 | 0.78 |
| 8 | 其他 | - | - |
| 9 | 合计 | 1,364,640,969.00 | 137.98 |
| 序号 | 债券代码 | 债券名称 | 数量（张） | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（％） |
| 1 | 122033 | 09富力债 | 636,250 | 65,673,725.00 | 6.64 |
| 2 | 122067 | 11南钢债 | 629,810 | 62,099,266.00 | 6.28 |
| 3 | 122020 | 09复地债 | 511,020 | 53,084,757.60 | 5.37 |
| 4 | 1180053 | 11宝城投债 | 500,000 | 51,270,000.00 | 5.18 |
| 5 | 1180066 | 11乐国资债01 | 500,000 | 50,730,000.00 | 5.13 |
| 序号 | 名称 | 金额（元） |
| 1 | 存出保证金 | 37,508.91 |
| 2 | 应收证券清算款 | 11,726,902.00 |
| 3 | 应收股利 | - |
| 4 | 应收利息 | 30,818,658.62 |
| 5 | 应收申购款 | 376,100.00 |
| 6 | 其他应收款 | - |
| 7 | 待摊费用 | - |
| 8 | 其他 | - |
| 9 | 合计 | 42,959,169.53 |
| 序号 | 债券代码 | 债券名称 | 公允价值(元) | 占基金资产净值比例（％） |
| 1 | 113001 | 中行转债 | 4,808,000.00 | 0.49 |
| 2 | 110015 | 石化转债 | 1,946,000.00 | 0.20 |
| 3 | 110012 | 海运转债 | 986,200.00 | 0.10 |
| 净值增长率1 | 净值增长率标准差2 | 业绩比较基准收益率3 | 业绩比较基准收益率标准差4 | 1-3 | 2-4 | |
| 2011年4月25日至2011年12月31日 | 0.10% | 0.15% | 4.49% | 0.02% | -4.39% | 0.13% |
| 2012年1月1日至2012年9月30日 | 7.59% | 0.12% | 4.75% | 0.02% | 2.84% | 0.10% |
| 自基金合同生效日至2012年9月30日 | 7.70% | 0.14% | 9.24% | 0.02% | -1.54% | 0.12% |
| 持有期限 | 赎回费率 |
| Y＜30天 0.3％ | 1% |
| Y≥30天 0 | 0 |