2013年半年度报告摘要
一、 重要提示
1.1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的半年度报告全文。
1.2 公司简介
| 股票简称 | 六国化工 | 股票代码 | 600470 |
| 股票上市交易所 | 上海证券交易所 | ||
| 联系人和联系方式 | 董事会秘书 | 证券事务代表 |
| 姓名 | 邢金俄 | 刘磊 |
| 电话 | 0562-3801675 | 0562-3801021 |
| 传真 | 0562-3802688 | 0562-3802688 |
| 电子信箱 | tlxxe@163.com | landgreen@163.com |
二、 主要财务数据和股东变化
2.1 主要财务数据
单位：元 币种：人民币
| 本报告期末 | 上年度末 | 本报告期末比上年度末增减(%) | |
| 总资产 | 6,491,770,091.72 | 6,480,757,230.98 | 0.17 |
| 归属于上市公司股东的净资产 | 2,264,229,668.09 | 2,302,346,270.71 | -1.66 |
| 本报告期 | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -540,543,402.70 | -138,117,467.41 | 不适用 |
| 营业收入 | 2,584,034,841.72 | 2,930,012,065.75 | -11.81 |
| 归属于上市公司股东的净利润 | 15,125,170.79 | 41,508,956.67 | -63.56 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | 10,911,858.66 | 30,994,566.35 | -64.79 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 0.65 | 1.80 | 减少1.15个百分点 |
| 基本每股收益（元／股） | 0.03 | 0.08 | -63.56 |
| 稀释每股收益（元／股） | 0.03 | 0.08 | -63.56 |
2.2 前10名股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | 82,582 | |||||
| 前10名股东持股情况 | ||||||
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例(%) | 持股数量 | 持有有限售条件的股份数量 | 质押或冻结的股份数量 | |
| 铜陵化学工业集团有限公司 | 国有法人 | 25.49 | 132,971,744 | 0 | 无 | |
| 中融国际信托有限公司 | 未知 | 4.60 | 24,000,000 | 0 | 未知 | |
| 中航鑫港担保有限公司 | 未知 | 1.05 | 5,481,251 | 0 | 未知 | |
| 吴志乐 | 未知 | 0.27 | 1,420,854 | 0 | 未知 | |
| 中国农业银行股份有限公司－中证500交易型开放式指数证券投资基金 | 未知 | 0.22 | 1,136,741 | 0 | 未知 | |
| 刘占良 | 未知 | 0.20 | 1,048,888 | 0 | 未知 | |
| 黄永红 | 未知 | 0.17 | 890,142 | 0 | 未知 | |
| 田旸 | 未知 | 0.15 | 792,400 | 0 | 未知 | |
| 闫明 | 未知 | 0.15 | 773,900 | 0 | 未知 | |
| 任全彦 | 未知 | 0.14 | 748,159 | 0 | 未知 | |
2.3 控股股东或实际控制人变更情况
□适用 √不适用
三、 管理层讨论与分析
报告期内，化工行业整体运行呈现深度不景气，受宏观经济形势总体下行、国际化肥市场需求不振、出口减少、国内产能过剩累积释放的多重利空因素叠加影响，国内化肥市场空前低迷，销售季节大幅延后且没有明显旺季市场特征，经销商观望氛围浓厚，销售不畅，价格下滑不止，全行业经营压力巨大，利润空间有限，预计随着国家宏观经济结构性调整的持续深入，下半年化肥市场仍将处于继续承受消化产能过剩的较长调整期中，总体市场行情继续保持明显的价格筑底趋势，市场和经营形势十分严峻。
报告期内，公司根据市场走势及时调整营销策略，不断加大促销力度和资金回笼，采取更加灵活的销售政策，确保销售渠道的稳定和畅通。同时，继续开发控失复合肥、控失活化二铵等新产品，加大新产品投放市场的力度，通过持续的产品差异化策略巩固已有市场和效益。深入推进品牌营销策划，从品牌定位、市场推广、广告创新等多层面立体谋划，在下半年将逐步全面实施。针对经济下行期的买方市场特征，公司通过降低库存、减量采购、延迟结算、强化议价，积极有效的降低总体运营成本。此外，继续深化大六国的内部运营整合，进一步增强母子公司市场协同能力。报告期内，公司大合成氨项目全面建成投产，平稳运营。
报告期内，主产品同比价格下降，销量减少，库存增加。公司累计生产高浓度磷复肥100.83万吨（其中母公司：47.48万吨），总氨19.15万吨（其中母公司：10.51万吨）。实现营业收入25.84亿元，比上年同期下降11.81%，营业利润-470.63万元，归属于上市公司股东的净利润1512.52万元，比上年同期下降63.56%。
1、报告期内，公司财务状况指标分析
单位:元 币种:人民币
| 项目 | 期末 | 期初 | 增减（%） | 变动原因 |
| 货币资金 | 245,148,668.44 | 646,613,655.14 | -62.09 | 主要是本期销售货款回笼减少。 |
| 应收账款 | 203,453,750.54 | 57,454,137.01 | 254.12 | 主要系江西六国应收账款增加所致。 |
| 预付账款 | 294,321,529.81 | 434,926,756.98 | -32.33 | 主要系上年末预付的原料已到货入库转入存货核算所致。 |
| 其他流动资产 | 5,472,394.24 | 11,856,902.75 | -53.85 | 系期末留抵的进项税较年初减少。 |
| 固定资产 | 3,093,497,480.70 | 1,256,616,604.88 | 146.18 | 系公司年产28万吨合成氨工程项目完工转入固定资产。 |
| 在建工程 | 434,519,894.30 | 2,110,716,196.44 | -79.41 | 系公司年产28万吨合成氨工程项目完工转入固定资产。 |
| 预收款项 | 278,535,078.16 | 611,169,257.80 | -54.43 | 年初预收货款，本期结算所致。 |
| 应付利息 | 4,026,045.27 | 6,754,375.16 | -40.39 | 本期期末尚未结算利息支出减少所致。 |
| 其他应付款 | 117,258,868.21 | 80,948,486.26 | 44.86 | 主要系本期公司控股子公司江西六国拆借资金所致。 |
| 其他非流动负债 | 49,026,411.43 | 26,070,466.63 | 88.05 | 主要系本期收到的与资产相关的政府补助较多所致。 |
2、报告期内，公司现金流量变动说明
单位:元 币种:人民币
| 项目 | 2013年1-6月 | 2012年1-6月 | 变动原因 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -540,543,402.70 | -138,117,467.41 | 本期货款回笼较上期减少所致。 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -190,457,679.31 | -548,327,624.50 | 主要系本期大合氨项目完工，本公司相应减少固定资产投资所致。 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 329,538,010.04 | 457,432,859.65 | 本期偿还债务所支付的现金较上年同期增加。 |
3、报告期内，公司经营成果数据变动情况及说明
单位:元 币种:人民币
| 项目 | 2013年1-6月 | 2012年1-6月 | 同比增减(%) | 变动原因 |
| 营业税金及附加 | 1,692,960.35 | 892,263.01 | 89.74 | 本期应交增值税增加，相应城建税、教育费附加增加。 |
| 管理费用 | 103,084,276.51 | 71,572,369.43 | 44.03 | 本期研究开发费较上年同期增加。 |
| 财务费用 | 51,610,262.57 | 35,881,611.42 | 43.83 | 本期借款增加，相应增加利息支出。 |
| 资产减值损失 | 3,454,540.62 | 2,070,354.24 | 66.86 | 本期计提坏账准备较上期增加 |
| 投资收益 | 10,901,239.12 | -100.00 | 主要系本期未收到参股子公司现金红利所致。 | |
| 营业外收入 | 7,922,488.19 | 13,949,400.31 | -43.21 | 本期收到的政府补助较上年同期减少所致。 |
| 营业外支出 | 1,435,757.39 | 134,688.20 | 965.99 | 本期固定资产处置损失及支付的赔偿金、违约金增加所致。 |
下半年公司经营工作重点：
1、持续推进品牌营销策划的实施，以营销创新、产品创新、质量提升、服务提升有效应对严峻的市场形势。
2、强化采购作业的精细化、策略化和协同性运营，继续压缩企业总体运营成本。
3、以提高产品质量为核心，提高生产系统管控能力，同时，稳健做好安全管理、环保管理。
4、做好财务全面统筹，强化管理费用控制，提升资金运用效率。
5、进一步深入推进内控建设，提升企业总体竞争实力。
6、通过企业文化的有效建设，发挥全员才智，增效降耗。
(一) 主营业务分析
1、 财务报表相关科目变动分析表
单位：元 币种:人民币
| 科目 | 本期数 | 上年同期数 | 变动比例（%） |
| 营业收入 | 2,584,034,841.72 | 2,930,012,065.75 | -11.81 |
| 营业成本 | 2,379,669,262.66 | 2,755,669,133.52 | -13.64 |
| 销售费用 | 49,229,883.09 | 46,222,511.94 | 6.51 |
| 管理费用 | 103,084,276.51 | 71,572,369.43 | 44.03 |
| 财务费用 | 51,610,262.57 | 35,881,611.42 | 43.83 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -540,543,402.70 | -138,117,467.41 | |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -190,457,679.31 | -548,327,624.50 | |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 329,538,010.04 | 457,432,859.65 | -27.96 |
| 研发支出 | 55,325,800.00 | 36,176,100.00 | 52.93 |
营业收入变动原因说明：本期产品销量、销价下降所致。
营业成本变动原因说明：本期产品销量、销售成本下降所致。
管理费用变动原因说明：本期研究开发费较上年同期增加。
财务费用变动原因说明：本期借款增加，相应增加利息支出。
经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：本期货款回笼较上期减少所致。
投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：本期购建固定资产支出较上年同期减少所致。
筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：本期偿还债务所支付的现金较上年同期增加。
(二) 行业、产品或地区经营情况分析
1、 主营业务分行业、分产品情况
单位:元 币种:人民币
| 主营业务分产品情况 | ||||||
| 分产品 | 营业收入 | 营业成本 | 毛利率（％） | 营业收入比上年增减(%) | 营业成本比上年增减(%) | 毛利率比上年增减（%） |
| 磷酸二铵 | 685,539,495.02 | 653,601,481.46 | 4.66 | -28.35 | -27.91 | 减少0.59个百分点 |
| 复合肥 | 1,133,448,869.69 | 1,009,255,212.22 | 10.96 | -15.67 | -19.48 | 增加4.20个百分点 |
| 液氨 | 120,950,145.56 | 105,888,771.24 | 12.45 | -16.09 | -18.02 | 增加2.05个百分点 |
| 尿素 | 65,028,982.71 | 49,727,944.92 | 23.53 | |||
| 合 计 | 2,004,967,492.98 | 1,818,473,409.84 | ||||
2、 主营业务分地区情况
单位:元 币种:人民币
| 地区 | 营业收入 | 营业收入比上年增减（％） |
| 国内 | 2,282,179,289.63 | -20.05 |
| 国外 | ||
| 合计 | 2,282,179,289.63 | -20.05 |
(三) 核心竞争力分析
报告期内，公司主营业务收入来源于盈利相对稳定的高浓度磷复肥产品，公司主营业务的核心竞争力没有发生重大变化，主要为：
1、公司具有行业内显著的品牌优势。行业内第一件中国驰名商标"施大壮"、第二件中国驰名商标"六国"均为公司所有，"六国"品牌、"施大壮"品牌作为市场主流品牌，具有较高的市场认同度和市场影响力。
2、公司营销优势明显。公司在行业内首创的"驻点直销"营销模式，确保公司在复杂多变的化肥市场中，长期保持稳定的销售业绩和稳固的现金流。
3、公司具有突出的区位优势。公司现已形成安徽、江西、湖北沿长江水系三大生产基地的总体布局，区域布局紧邻市场和资源地，交通发达、物流通畅，生产要素配置成本具有一定优势，形成公司较为突出的地理区位优势。
(四) 投资状况分析
1、 非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况
(1) 委托理财情况
本报告期公司无委托理财事项。
(2) 委托贷款情况
委托贷款项目情况
单位:万元 币种:人民币
| 借款方名称 | 委托贷款金额 | 贷款期限 | 贷款利率 | 借款用途 | 是否逾期 | 是否关联交易 | 资金来源并说明是否为募集资金 | 关联关系 |
| 江西六国化工有限责任公司 | 10,000 | 1年 | 6.00% | 生产经营周转 | 否 | 是 | 否 | 控股子公司 |
2、 募集资金使用情况
募集资金使用情况详见上海证券交易所网站的《关于2013年上半年募集资金存放与实际使用情况的专项报告》。
3、 主要子公司、参股公司分析
| 公司名称 | 业务性质 | 主要产品或服务 | 注册资本（元） | 占被投资公司权益比例（%） | 净资产（元） | 净利润（元） |
| 江西六国化工有限责任公司 | 加工制造 | 生产、销售化肥，生产、销售化工产品。提供水、电、气、汽、压缩空气等服务及相关产品，无机化学品生产、销售，进出口业务；建筑材料、非金属制品制造、汽车修理、运输、机电加工、有色金属、燃料、化工原料以及技术培训 | 911,757,400 | 51 | 10,258,329.37 | -9,510,213.04 |
| 湖北六国化工股份有限公司 | 加工制造 | 硫酸、磷酸(系生产磷酸一铵、磷酸二铵的中间体)、精制磷酸盐、化学肥料生产、销售；磷石膏生产加工、销售，磷矿石精选；进出口业务(不含国家禁止限制产品) | 150,000,000 | 51 | 127,276,061.52 | -26,757,503.97 |
| 铜陵鑫克精细化工有限责任公司 | 加工制造 | 磷酸盐、化工产品及化工原料的生产、销售，自营和代理自产产品、原辅材料、机械设备、零配件、仪器仪表及相关商品进出口贸易业务 | 100,000,000 | 60 | 104,000,138.84 | 1,393,209.61 |
| 安徽省颍上鑫泰化工有限公司 | 加工制造 | 碳酸氢铵、甲醇、液氨、稀土复合肥、农作物专用肥及化工机械生产销售 | 55,172,000 | 55 | 42,476,616.80 | -4,339,781.45 |
| 宿松六国矿业有限公司 | 矿山开采 | 磷矿石的销售 | 271,202,480 | 100 | 228,085,257.96 | -15,079,170.03 |
| 铜陵国星化工有限责任公司 | 加工制造 | 肥料（含复混肥料、其他肥料）生产、加工、销售，包括生产经营所需的原材料、设备、技术的进出口以及提供相关售后服务。 | 838万美元 | 70 | 54,950,290.28 | -1,697,042.60 |
4、 非募集资金项目情况
单位:万元 币种:人民币
| 项目名称 | 项目金额 | 项目进度 | 本报告期投入金额 | 累计实际投入金额 | 项目收益情况 |
| 5万吨/年工业级湿法磷酸净化装置和3万吨/年工业磷酸一铵装置项目 | 14,000.00 | 95% | 86.89 | 2,802.58 | |
| 磷酸升级改造项目 | 4,500.00 | 60% | -2.62 | 2,491.16 | |
| 24万吨磷酸二铵工程 | 119,900.00 | 100% | 822.56 | 60,990.76 | |
| 合计 | 138,400.00 | / | 906.83 | 66,284.50 | / |
（五）利润分配或资本公积金转增预案
报告期实施的利润分配方案的执行或调整情况
公司2012年度股东大会审议通过了《关于2012年度利润分配预案》以公司2012年12月31日总股本521,600,000为基数，向全体股东每10股派发现金红利1元(含税)，共派发现金红利52,160,000元。此次红利分配后，公司未分配利润剩余403,090,161.91元，结转以后年度。2013年6月14日公司刊登《2012年度利润分配实施公告》，股权登记日：2013年6月19日，除权（除息）日：2013年6月20日，现金红利发放日：2013年6月25日；上述方案已按期实施完毕。
（六）其他披露事项
董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
√ 不适用
董事长： 黄化锋
安徽六国化工股份有限公司
2013年7月27日