2013年半年度报告摘要
一、重要提示
1.1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的半年度报告全文。
1.2 公司简介
| 股票简称 | 澄星股份 | 股票代码 | 600078 |
| 股票上市交易所 | 上海证券交易所 | ||
| 联系人和联系方式 | 董事会秘书 |
| 姓名 | 夏正华 |
| 电话 | 0510-80622329 |
| 传真 | 0510-86281884 |
| 电子信箱 | cx@phosphatechina.com |
二、主要财务数据和股东变化
2.1 主要财务数据 单位：元 币种：人民币
| 本报告期末 | 上年度末 | 本报告期末比上年度末增减(%) | |
| 总资产 | 4,776,957,597.21 | 5,804,147,842.90 | -17.70 |
| 归属于上市公司股东的净资产 | 1,774,277,127.97 | 1,742,048,524.61 | 1.85 |
| 本报告期 | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 1,031,891,820.89 | 723,726,345.50 | 42.58 |
| 营业收入 | 1,227,760,044.86 | 1,191,377,051.70 | 3.05 |
| 归属于上市公司股东的净利润 | 45,480,060.58 | 29,528,038.86 | 54.02 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | 4,955,024.69 | 29,819,194.63 | -83.38 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 2.57 | 1.70 | 增加0.87个百分点 |
| 基本每股收益（元／股） | 0.0686 | 0.0446 | 53.81 |
| 稀释每股收益（元／股） | 0.0686 | 0.0446 | 53.81 |
2.2 前10名股东持股情况表 单位：股
| 报告期末股东总数 | 85,743 | ||||||
| 前10名股东持股情况 | |||||||
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例(%) | 持股数量 | 持有有限售条件的股份数量 | 质押或冻结的股份数量 | ||
| 江阴澄星实业集团有限公司 | 境内非国有法人 | 25.78 | 170,826,693 | 0 | 质押 | ||
| 江苏红柳床单有限公司 | 境内非国有法人 | 16.01 | 106,107,921 | 0 | 质押 | ||
| 陈朝霞 | 未知 | 0.36 | 2,400,210 | 0 | 未知 | ||
| 余德永 | 未知 | 0.29 | 1,912,543 | 0 | 未知 | ||
| 中国建设银行股份有限公司－信诚中证500指数分级证券投资基金 | 其他 | 0.25 | 1,656,828 | 0 | 未知 | ||
| 赖旭新 | 未知 | 0.23 | 1,500,000 | 0 | 未知 | ||
| 王月红 | 未知 | 0.17 | 1,148,279 | 0 | 未知 | ||
| 孙春香 | 未知 | 0.17 | 1,119,600 | 0 | 未知 | ||
| 中国农业银行股份有限公司－中证500交易型开放式指数证券投资基金 | 其他 | 0.16 | 1,082,600 | 0 | 未知 | ||
| 陈朝滨 | 未知 | 0.15 | 1,009,400 | 0 | 未知 | ||
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 公司控股股东江阴澄星实业集团有限公司与其他九大股东无关联关系或一致行动人关系，公司未知其他股东之间是否存在关联关系或一致行动人关系。 | ||||||
2.3 控股股东或实际控制人变更情况
□适用 √不适用
三、管理层讨论与分析
全球经济复苏乏力，国内经济下行压力增大，磷化工行业产能过剩矛盾依然突出，市场需求低迷持续显现，刚性成本不断增加，给公司生产经营带来一定压力。面对各种不利因素叠加影响的经济形势及产业趋势，公司经营管理层紧紧围绕今年初制定的经营计划，主动出击，强攻市场，提出了抢抓市场争份额、苦练内功争效益，压降库存避风险，寻求机会求发展的工作思路，积极贯彻落实各项工作部署和要求，确保了公司总体经营平稳运行。
报告期内，公司通过技术创新、内部挖潜等手段大力推进一批循环经济、节能减排项目建设，磷矿石开采和高附加值产品的研发，子公司黄磷尾气净化发电项目和泥磷制酸与磷渣回收制建材等项目得到积极推进并取得一定实效，磷矿石自给率逐步提升，高、精、尖、高附加值产品的开发应用也在加速推进，子公司广西钦州一期项目正在加紧建设，确保年内建成投产。通过采取这些措施，力争最大程度消除经济下行和市场低迷给公司生产经营带来的不利影响。
上半年公司实现营业收入122,776.00万元，比去年同期增加3.05%；实现净利润4,548.01万元，比去年同期增加54.02%。
下半年国内磷化工行业受世界经济低速增长的影响，出口形势难以看好，产能过剩的矛盾依然突出，生产成本上涨趋势不会停止，经营困难将会增大。公司经营管理层将按照董事会既定发展战略，以更前瞻的思维、更积极的态度、更有力的措施，开源节流，严格预算管理，积极挖潜增效，不断提升公司管理水平及整体竞争能力，努力确保公司持续、稳健发展和股东价值最大化。
(一)主营业务分析
1、财务报表相关科目变动分析表 单位：元 币种:人民币
| 科目 | 本期数 | 上年同期数 | 变动比例（%） |
| 营业收入 | 1,227,760,044.86 | 1,191,377,051.70 | 3.05 |
| 营业成本 | 1,072,434,666.85 | 967,705,278.03 | 10.82 |
| 销售费用 | 38,116,842.21 | 30,444,209.28 | 25.20 |
| 管理费用 | 33,311,616.09 | 28,752,598.99 | 15.86 |
| 财务费用 | 71,367,009.06 | 110,842,586.85 | -35.61 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 1,031,891,820.89 | 723,726,345.50 | 42.58 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -69,468,703.86 | -55,992,621.08 | -24.07 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -1,205,806,850.81 | -533,784,839.74 | -125.90 |
变动原因说明：
营业收入同比增加主要是因为主要产品磷酸销量较去年同期增加所致。
营业成本同比增加主要是因为主要产品磷酸销量较去年同期增加而销售毛利下降所致。
销售费用同比增加主要是因为销售的运费较去年同期增加所致。
管理费用同比增加主要是因为矿产资源使用费等税费较去年同期增加所致。
财务费用同比减少主要是因为支付的借款利息较去年同期减少所致。
经营活动产生的现金流量净额同比增加主要是因为收到老厂区政策性搬迁补偿款余款所致。
投资活动产生的现金流量净额同比减少主要是因为工程款的支付较去年同期增加所致。
筹资活动产生的现金流量净额同比减少主要是因为归还借款较去年同期减少所致。
2、其他
(1) 经营计划进展说明
报告期内，公司经营管理层紧紧围绕董事会既定发展战略，积极贯彻落实各项工作部署和要求，最大程度消除经济下行和市场低迷给公司带来的不利影响。今年上半年，公司实现营业收入12.28亿元，完成年计划的47.23%，比上年同期增长3.05%。
（二）行业、产品或地区经营情况分析
1、主营业务分行业、分产品情况 单位:万元 币种:人民币
| 主营业务分产品情况 | ||||||
| 分产品 | 营业收入 | 营业成本 | 毛利率（％） | 营业收入比上年 增减(%) | 营业成本比上年 增减(%) | 毛利率比上年增减（%） |
| 磷酸 | 78,848.11 | 70,231.06 | 10.93 | 16.44 | 25.83 | 减少6.65个百分点 |
| 磷酸盐 | 20,764.17 | 18,290.95 | 11.91 | -23.57 | -19.79 | 减少4.16个百分点 |
| 黄磷 | 19,103.43 | 17,187.96 | 10.03 | 0.40 | 7.08 | 减少5.61个百分点 |
2 、主营业务分地区情况 单位:万元 币种:人民币
| 地区 | 营业收入 | 营业收入比上年增减（％） |
| 国内 | 69,869.20 | 4.39 |
| 国外 | 48,846.50 | 3.97 |
（三）核心竞争力分析
经过多年的发展，公司在品牌、规模及技术实力等方面具备了一定的竞争力，主要体现在：
1、下游精细磷化工产品的优势
公司是国内精细化程度最高的磷化工企业，已经形成食品级和电子级磷酸、牙膏级磷酸氢钙、多功能磷酸盐等技术含量较高的下游精细磷化工产品系列。公司生产的牙膏级磷酸氢钙拥有国际先进水平，是中高档牙膏用摩擦剂，是高露洁的全球供应商。本公司生产的电器用磷酸广泛应用于家电行业，具有广阔的市场前景。
2、矿电磷一体化产业链的优势
对于磷化工企业来说，下游产品的精细化程度和对上游资源的控制程度是产业链中最重要的两个环节。公司由下游精细磷化工行业起步，逐步向上游扩展，并于2008年基本实现矿山（磷矿、煤矿）-电力-黄磷-精细磷化工系列产品-磷化工产品物流配送一体化产业链，并能将原材料成本优势转换为企业的核心竞争力。
3、产业布局的优势
我国磷矿资源主要在西南云贵川地区，而精细磷化工产品的消费市场主要在沿海地区和国际市场。公司黄磷生产基地位于云南，而精细磷化工生产基地位于长江三角洲和广西钦州港，交通方便，靠近目标市场，具备产业布局的较好优势。
4、营销能力及品牌的优势
公司具备较强的营销能力，在多年的生产经营中，市场基础扎实，商业信誉卓著。公司与国内外众多客户建立了良好的合作关系，"澄星"系列磷化工产品得到一些国际知名公司的认证，具有一定的品牌及商誉优势。公司实施加盟、适应、融合的国际化战略，在营销方面已与国际接轨，公司在美国、澳洲、中东、俄罗斯、非洲、东南亚、欧洲均拥有客户，并通过与当地有实力的跨国公司合作，建立了优势互补、互惠双赢的销售网络，提升了公司的国际化水平。
报告期内，公司的核心竞争力未发生变化。
（四）投资状况分析
1、对外股权投资总体分析
报告期内，公司无新增对外股权投资。
2、非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况
(1) 委托理财情况
报告期内，公司无委托理财事项。
(2) 委托贷款情况
报告期内，公司无委托贷款事项。
3、募集资金使用情况
报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。
4、主要子公司情况分析
(1) 江阴澄星日化有限公司
该公司注册资本为19,000万元，本公司持有其100%股份，主要从事化工原料、日用化工生产、销售。2013年6月30日，该公司总资产48,085.57万元，报告期内实现净利润672.97万元。
(2) 云南弥勒磷电化工有限责任公司
该公司注册资本为4,600万元，本公司持有其55%股份，主要从事磷化工原料、产品生产、销售。2013年6月30日，该公司总资产55,374.70万元，报告期内实现净利润1,756.81万元。
(3) 云南宣威磷电有限责任公司
该公司注册资本为62,365.4万元，本公司持有其100%股份，主要从事煤、电、磷化工产品生产、销售。2013年6月30日，该公司总资产 166,172.88万元，报告期内实现净利润552.32万元。
(4) 江阴澄星国际贸易有限公司
该公司注册资本为1,000万元，本公司持有其100%股份，主要从事商品和技术贸易。2013年6月30日，该公司总资产16,768.69万元，报告期内实现净利润459.94万元。
(5) 广西钦州澄星化工科技有限公司
该公司注册资本为4,800万元，本公司持有其100%股份，主要从事化工原料、化工产品的生产与销售。2013年6月30日，该公司总资产4930.35万元，报告期内净利润为-0.59万元。
5、 非募集资金项目情况 单位:万元 币种:人民币
| 项目名称 | 项目金额 | 项目进度 | 本报告期投入金额 | 累计实际投入金额 | 项目收益情况 |
| 宣威矿电磷后续工程 | 18,632.00 | 基本完工 | 2,585.58 | 19,734.38 | 未单独计算收益 |
| 弥勒矿电磷后续工程 | 13,832.30 | 基本完工 | 10,241.23 | 13,511.24 | 未单独计算收益 |
| 合计 | 32,464.30 | / | 12,826.81 | 33,245.62 | / |
四、利润分配或资本公积金转增预案
(一) 报告期实施的利润分配方案的执行或调整情况
公司于2013年6月14日实施了2012年度股东大会审议通过的“以股权登记日2013年6月6日公司总股本为基数，向全体股东每10股派发0.2元现金红利（含税）”的2012年度利润分配方案。
五、其他披露事项
(一) 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
√ 不适用
董事长：李兴
江苏澄星磷化工股份有限公司
2013年8月12日