2013年半年度报告摘要
一、重要提示
1.1本半年度报告摘要来自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的半年度报告全文。
1.2公司简介
| 股票简称 | 人福医药 | 股票代码 | 600079 | |
| 股票上市交易所 | 上海证券交易所 | |||
| 联系人和联系方式 | 董事会秘书 | 证券事务代表 | ||
| 姓名 | 李前伦 | 吴文静 | ||
| 电话 | 027-87597232 | 027-87597232 | ||
| 传真 | 027-87596393 | 027-87596393 | ||
| 电子信箱 | renfu.pr@renfu.com.cn | wuwenjing@renfu.com.cn | ||
二、主要财务数据和股东变化
2.1主要财务数据
单位：元 币种：人民币
| 本报告期末 | 上年度末 | 本报告期末比上年度末增减(%) | |
| 总资产 | 9,334,709,675.17 | 7,861,257,547.57 | 18.74 |
| 归属于上市公司股东的净资产 | 3,192,339,883.46 | 3,022,359,102.58 | 5.62 |
| 本报告期 | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减(%) | |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 14,591,930.90 | 29,754,489.84 | -50.96 |
| 营业收入 | 2,807,113,510.69 | 2,303,005,138.96 | 21.89 |
| 归属于上市公司股东的净利润 | 207,090,033.44 | 201,309,707.81 | 2.87 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | 197,904,124.07 | 160,254,228.26 | 23.49 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 6.62 | 7.32 | 减少0.70个百分点 |
| 基本每股收益（元／股） | 0.42 | 0.41 | 2.44 |
| 稀释每股收益（元／股） | 0.42 | 0.41 | 2.44 |
2.2前10名股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数 | 14,529 | ||||||
| 前10名股东持股情况 | |||||||
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例(%) | 持股数量 | 持有有限售条件的股份数量 | 质押或冻结的股份数量 | ||
| 武汉当代科技产业集团股份有限公司 | 境内非国有法人 | 16.900 | 83,390,510 | 35,922,792 | |||
| 全国社保基金一零六组合 | 其他 | 1.895 | 9,352,979 | 0 | |||
| 中国光大银行股份有限公司－泰信先行策略开放式证券投资 | 其他 | 1.824 | 9,000,000 | 0 | |||
| 中国农业银行－长城安心回报混合型证券投资基金 | 其他 | 1.682 | 8,300,000 | 0 | |||
| 交通银行－博时新兴成长股票型证券投资基金 | 其他 | 1.577 | 7,782,570 | 0 | |||
| 中国工商银行－中银持续增长股票型证券投资基金 | 其他 | 1.545 | 7,623,019 | 0 | |||
| 武汉高科国有控股集团有限公司 | 国有法人 | 1.497 | 7,385,011 | 0 | |||
| 中国建设银行－上投摩根阿尔法股票型证券投资基金 | 其他 | 1.491 | 7,358,532 | 0 | |||
| 中国银行股份有限公司－嘉实研究精选股票型证券投资基金 | 其他 | 1.461 | 7,208,978 | 0 | |||
| 中国建设银行－银华－道琼斯 88 精选证券投资基金 | 其他 | 1.459 | 7,200,000 | 0 | |||
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 上述股东中持有本公司股份5%（含5%）以上法人股东为：武汉当代科技产业集团股份有限公司； 公司未知前十名股东之间、前十名无限售条件股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。 | ||||||
2.3 控股股东或实际控制人变更情况
□适用 √不适用
三、管理层讨论与分析
2013年公司继续稳步发展麻醉镇痛药、生育调节药、血液制品、维吾尔民族药等医药细分市场业务，以研发创新为先导，积极培育生物制品和国际业务等未来新增长点，坚持工商并举、走内涵式增长与外延式扩张并重的发展道路。2013年上半年公司实现营业收入280,711.35万元，较去年同期增长21.89%。
随着销售规模的不断扩大，公司核心品种尤其是麻醉镇痛药、生育调节药、维吾尔民族药、血液制品等产品的收入规模继续扩大，对公司的利润贡献度增大。2013年上半年公司实现利润总额38,993.77万元，较去年同期增长了14.60%，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润19,790.41万元，较去年同期增加了23.49％。
具体情况如下：
1、报告期内，医药工业板块各子公司面对复杂多变的经营环境，稳中求变，取得较快发展。上半年宜昌人福麻醉镇痛药销售额较上年同期增加27.87%，新产品氢吗啡酮的市场培育工作稳步推进；葛店人福开启原料药国际市场全面布局，下属九珑人福计生药制剂车间扩产项目已通过新版GMP认证；中原瑞德通过调整产品结构、提高产品收率等措施，盈利能力大幅提升；新疆维药继续在疆内实施"多品种，全覆盖"的营销策略，稳步提升市场份额。
2、医药商业板块各子公司立足精细化管理，强调有质量的发展，对内加强整合与管理，对外加快品种引进和网络布局，质量效益逐步体现；同时公司2012年下半年通过非同一控制下企业合并收购的北京医疗经营业绩稳步增长，本报告期实现营业收入近3亿元，实现净利润超过7000万元。
3、研发项目稳步推进，通过集团总部医药研究院与各子公司研发部门双轮驱动，快速积累了产品、人才、技术等研发资源，各重点项目均取得重大进展；报告期内，在研生物制品一类新药"重组质粒-肝细胞生长因子注射液"获得II期临床试验批件，在研化药二类新药"异氟烷注射液"获得II期临床试验批件。
4、深入实施国际化战略，审慎探索海外投资。上半年美国普克围绕品牌药Epiceram，夯实美国市场营销渠道的建设，销售突破300万美元，同时深入推进产品注册工作，共有约40个产品在研；此外，公司新筹建海外投资团队，正在对海外项目进行积极调研和审慎筛选。
5、加强公司内部控制体系建设和授权管理，完善治理结构，防范管理风险，着力塑造适于人福医药集团经营管理的治理模式。
（一）主营业务分析
1、财务报表相关科目变动分析表
单位：元 币种:人民币
| 科目 | 本期数 | 上年同期数 | 变动比例（%） |
| 营业收入 | 2,807,113,510.69 | 2,303,005,138.96 | 21.89 |
| 营业成本 | 1,605,391,992.81 | 1,372,624,896.91 | 16.96 |
| 销售费用 | 477,884,713.63 | 376,953,684.88 | 26.78 |
| 管理费用 | 240,823,929.83 | 170,257,257.34 | 41.45 |
| 财务费用 | 81,067,989.23 | 55,277,534.96 | 46.66 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 14,591,930.90 | 29,754,489.84 | -50.96 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -681,504,820.38 | -165,266,998.70 | -312.37 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 1,151,615,683.23 | 215,052,862.15 | 435.50 |
| 研发支出 | 100,838,313.50 | 96,131,553.54 | 4.90 |
营业收入变动原因说明：营业收入本期金额比上期金额增加21.89%，主要系本期医药产品生产和销售增长以及本期合并报表范围增加所致；
营业成本变动原因说明：营业成本本期金额比上期金额增加16.96%，主要系营业收入增长引起的营业成本相应增长以及本期合并报表范围增加所致；
销售费用变动原因说明：销售费用本期金额比上期金额增加26.78%，主要系公司加大市场营销及产品推广力度、人工费用增加及本期合并报表范围增加所致；
管理费用变动原因说明：管理费用本期金额比上期金额增加41.45%，主要系物价上涨导致的人工、日常开支增加以及本期合并范围增加所致；
财务费用变动原因说明：财务费用本期金额比上期金额增加46.66%，主要系公司扩大融资规模，相应利息支出增加所致；
经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：经营活动产生的现金流量净额比上年同期减少50.96%，主要系销售规模扩大带来应收账款的自然沉淀增加所致；
投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：投资活动产生的现金流量净额较上年同期增加流出312.37%，主要系本期工程项目建设资金支出增加以及支付北京医疗股权收购款所致；
筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加435.50%，主要系销售规模增长及项目建设所需资金增加，公司进一步扩大融资规模，通过银行借款及短期融资券的发行增加了筹资活动的现金流入。
2、 其它
（1）公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明
报告期内公司主营业务稳定，公司利润构成及利润来源未发生重大变动。
（2）公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明
1、2009年8月，经中国证监会核准，公司向6名特定投资者非公开发行人民币普通股（A股）82,500,000股，所筹集资金用于实施"宜昌人福药业有限责任公司麻醉药注射剂建设项目"等六个募集资金项目，各项目实施进度及分析说明详见本节"一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析（四）投资状况分析3、募集资金使用情况"。
2、为补充流动资金，降低融资成本，公司在2013年3月7日召开的2013年第1次临时股东大会审议通过了《关于公司发行短期融资券的议案》，2013年5月公司收到中国银行间市场交易商协会《接受注册通知书》（中市协注[2013] CP211号），该协会决定接受本公司短期融资券注册，注册额度为人民币8亿元，注册额度自通知书发出之日起2年内有效，由交通银行股份有限公司和中国民生银行股份有限公司联席主承销。2013年6月19日，公司2013年度第一期短期融资券（简称：13人福 CP001，代码：041355023）已按照相关程序在全国银行间债券市场公开发行完毕，发行总额为8亿元人民币，期限365天，每张面值100元，发行利率为5.4%，起息日为2013年6月20日。
3、公司2012年第1次临时股东大会于2012年7月16日审议并通过了《关于公司向特定对象非公开发行股票方案进一步修订的议案》，决定向不超过10名的特定投资者募集不超过10.25亿元收购北京医疗80%的股权并进行中原瑞德异地搬迁GMP改造。公司已自筹资金推进以上项目，计划在募集资金到位后予以置换。公司非公开发行股票方案已于2013年7月10日经中国证券监督管理委员会发行审核委员会有条件审核通过，并于2013年8月收到中国证券监督管理委员会《关于核准人福医药集团股份公司非公开发行股票的批复》（证监许可[2013] 1081号），目前公司正在积极推进该项工作。
（3）经营计划进展说明
报告期内，新版GMP认证、营销队伍建设、商业布局、新药研发、国际化业务、内控建设等各项工作均按计划实施。
（二） 行业、产品或地区经营情况分析
1、营业务分行业、分产品情况
单位:元 币种:人民币
| 主营业务分行业情况 | ||||||
| 分行业 | 营业收入 | 营业成本 | 毛利率（％） | 营业收入比上年增减(%) | 营业成本比上年增减(%) | 毛利率比上年增减（%） |
| 医药 | 2,751,544,670.89 | 1,569,480,765.27 | 42.96 | 34.99 | 28.10 | 增加3.07个百分点 |
| 主营业务分产品情况 | ||||||
| 分产品 | 营业收入 | 营业成本 | 毛利率（％） | 营业收入比上年增减(%) | 营业成本比上年增减(%) | 毛利率比上年增减（%） |
| 药品 | 2,677,504,795.18 | 1,542,028,873.35 | 42.41 | 37.06 | 32.05 | 增加2.19个百分点 |
2、主营业务分地区情况
单位:元 币种:人民币
| 地区 | 营业收入 | 营业收入比上年增减（％） |
| 东北 | 26,663,273.25 | -23.20 |
| 华北 | 942,877,708.78 | 71.86 |
| 华中 | 1,154,928,009.40 | 4.93 |
| 华东 | 163,009,159.44 | -17.47 |
| 西北 | 116,898,539.99 | 15.22 |
| 西南 | 120,634,872.19 | 20.46 |
| 华南 | 140,300,109.54 | -10.26 |
| 出口 | 118,231,523.96 | 86.25 |
| 境外 | 23,570,314.14 | 100.00 |
| 合 计 | 2,807,113,510.69 | 21.89 |
（三）核心竞争力分析
经过近二十年的发展，公司已形成了以医药为核心的产业基础，在麻醉镇痛药、生育调节药、维吾尔药等细分领域占据了领导和领先地位，生物制品、基因工程药等领域也取得快速发展。同时，公司以优势制造业为基础，积极进行外延式扩张，布局医药上下游产业链，加大研发投入，充实销售队伍，拓展国际业务，保持了良好的增长势头。报告期内公司核心竞争力未发生重要变化。
（四）投资状况分析
1、对外股权投资总体分析
单位:万元
| 报告期内投资额 | 投资额增减变动数 | 上年同期投资额 | 投资额增减幅度(%) |
| 29,084.45 | 16,946.75 | 12,137.70 | 139.62 |
报告期内，新增股权投资情况：
| 公司名称 | 主营业务 | 占被投资公司的权益比例(%) |
| 武汉中原瑞德生物制品有限公司 | 生物制品、血液制品的研发、制造、销售 | 15.00 |
| Humanwell Pharma Afrique S.A | 药品及食品的研发、生产、销售及进出口业务 | 100.00 |
| 人福医药湖北有限公司 | 药品销售 | 98.50 |
| 十堰人福药业有限公司 | 医药产品生产销售 | 100.00 |
| 人福医药荆州有限公司 | 药品销售 | 55.00 |
| 湖北人福成田制药有限公司 | 散剂、原料药的生产销售 | 60.00 |
| 湖北葛店人福药用辅料有限责任公司 | 生产、销售药用辅料 | 40.00 |
| 人福医药恩施有限公司 | 中药材、中药饮片、中成药、化学药制剂、抗生素制剂的批发 | 51.00 |
| 湖北人福般瑞佳有限公司 | 中药材、中药饮片、中成药、化学药制剂、抗生素制剂的批发 | 55.00 |
| 武汉人福医疗用品有限公司 | 医药、医疗器械、生物技术的开发、研制、技术服务 | 9.00 |
| 赤壁瑞祥单采血浆站有限公司 | 血浆采集 | 100.00 |
| 东莞集思工业设计有限公司 | 国内贸易 | 55.00 |
| 武汉博沃生物科技有限公司 | 生物产品研发 | 18.00 |
（1）持有金融企业股权情况
| 所持对象名称 | 最初投资金额（元） | 期初持股比例（%） | 期末持股比例（%） | 期末账面价值（元） | 报告期损益（元） | 报告期所有者权益变动（元） | 会计核算科目 | 股份来源 |
| 汉口银行股份有限公司 | 5,150,000.00 | 0.274 | 0.274 | 5,150,000.00 | 1,353,000.00 | 0.00 | 长期股权投资 | 购买 |
| 湖北银行股份有限公司 | 10,000,000.00 | 1.82 | 1.82 | 10,000,000.00 | 1,046,212.90 | 0.00 | 长期股权投资 | 购买 |
| 天风证券股份有限公司 | 279,419,674.36 | 16.52 | 16.52 | 303,660,939.26 | 7,333,247.78 | -467,074.40 | 长期股权投资 | 购买 |
| 武汉江夏民生村镇银行股份有限公司 | 4,000,000.00 | 5.00 | 5.00 | 4,000,000.00 | 0.00 | 0.00 | 长期股权投资 | 出资 |
| 湖北竹溪农村商业银行股份有限公司 | 6,500,000.00 | 5.00 | 5.00 | 6,500,000.00 | 400,000.00 | 0.00 | 长期股权投资 | 出资 |
| 合计 | 305,069,674.36 | / | / | 329,310,939.26 | 10,132,460.68 | -467,074.40 | / | / |
2、非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况
（1）委托理财情况
本报告期公司无委托理财事项。
（2）委托贷款情况
本报告期公司无委托贷款事项。
3、募集资金使用情况
公司募集资金的使用情况已在《公司募集资金存放与实际使用情况的专项报告》中披露，详见公司于2013年8月29日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）以及《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》上刊登的公告。
4、主要子公司、参股公司分析
单位：万元 币种：人民币
| 公司名称 | 业务性质 | 主要产品或服务 | 注册资本 | 总资产 | 净资产 | 营业收入 | 净利润 |
| 宜昌人福药业有限责任公司 | 医药 | 麻醉药、原料药及制剂的开发、生产销售 | 29,352.70 | 154,522.21 | 76,424.72 | 82,015.81 | 23,728.83 |
| 湖北葛店人福药业有限责任公司 | 医药 | 计划生育用药及甾体类原料药与制剂的研发、生产与销售 | 12,825.50 | 52,329.24 | 20,658.20 | 25,098.25 | 2,547.90 |
| 武汉中原瑞德生物制品有限公司 | 医药 | 生物制品、血液制品的研发、制造、销售 | 4,584.00 | 42,675.18 | 9,343.08 | 8,335.77 | 3,935.57 |
| 新疆维吾尔药业有限责任公司 | 医药 | 维吾尔药品的开发、生产与销售 | 2,000.00 | 23,578.96 | 7,856.12 | 10,185.15 | 889.27 |
| 北京巴瑞医疗器械有限公司 | 医药 | 体外诊断试剂、医疗器械的销售, 医疗器械的租赁 | 1,000.00 | 50,741.86 | 40,220.72 | 29,993.02 | 7,255.67 |
宜昌人福（公司持有其67%股权）是国家麻醉药品定点研发生产企业、国家重点高新技术企业、火炬计划重点项目承担单位，其麻醉系列新药产业化项目已被国家发改委列入国家高新技术产业化示范工程。该公司生产经营200多个品种品规的制剂及原料药，包括枸橼酸芬太尼原料及制剂、国家二类新药盐酸瑞芬太尼原料及制剂、国家三类新药枸橼酸舒芬太尼原料及制剂、国家三类新药盐酸氢吗啡酮原料及制剂和二类精神药品咪达唑仑原料及制剂。除麻醉类药品外，该公司还生产瑞丁、瑞尼、福必安、泰瑞特、普复舒、倍泰等名牌产品，原料药出口欧美、非洲等地区，在业内具有较高的知名度和良好的信誉。
葛店人福（公司持有其81.07%股权）是专业从事生殖健康药物和甾体激素原料药及制剂的研发、生产和销售的国家重点高新技术企业，被认定为湖北省生育调节药物工程技术研究中心，其复方米非司酮片产业化项目已被国家发改委列入国家高新技术产业化示范工程。公司主要产品为米非司酮片（胶囊）、复方米非司酮片、米索前列醇片、左炔诺孕酮胶囊、非那雄胺、黄体酮、醋酸环丙孕酮、布地奈德等产品。经过10余年的发展，该公司已建立了现代制药企业标准化的生产管理系统和质量保证体系，部分原料药已取得CEP（欧洲药典适应性证书）证书。
中原瑞德（公司持有其100%股权）主要从事血液制品业务，目前拥有3个浆站，国家注册批准的产品有人血白蛋白、人免疫球蛋白、静注人免疫球蛋白（pH4）、乙型肝炎人免疫球蛋白、破伤风人免疫球蛋白、狂犬病人免疫球蛋白等6个品种、12个规格的产品。
新疆维药（公司持有其55%股权）以开发维吾尔民族药为己任，致力于维吾尔民族药的现代化和民族医药文化的传播和发展，是国家重点高新技术企业。目前公司拥有20个国药准字号产品文号，其中有12个全国独家品种，4个中药保护品种，7个国家医保目录品种，14个地方医保目录品种；主要产品有祖卡木颗粒、通滞苏润江胶囊、益心巴迪然吉布亚颗粒、复方木尼孜其颗粒、炎肖迪娜儿糖浆等。
北京医疗（公司持有其80%股权）是世界五百强罗氏集团独资公司罗氏诊断产品（上海）有限公司在北京地区最大的产品经销商，是北京经济技术开发区内重点纳税企业。该公司致力于北京医学检验市场的商业布局，现已与北京地区48家三级甲等及以上的重点医院建立合作，经销的主要产品有罗氏的生化免疫诊断产品、分子诊断产品、应用科学系列产品和组织病理系列产品。此外该公司还经销中法合资企业思达高诊断技术（北京）有限公司的相关血凝分析系列产品。
四、涉及财务报告的相关事项
4.1 与上年度财务报告相比，对财务报表合并范围发生变化的，公司应当作出具体说明。
（1）十堰人福药业有限公司系本期新设立的子公司，故新增合并其2013年6月30日资产负债表、2013年上半年利润表和现金流量表；
（2）湖北人福成田制药有限公司系本期新购并的子公司，故新增合并其2013年6月30日资产负债表、2013年4-6月利润表和现金流量表；
（3）Humanwell Pharma Afrique S.A系本期新设立的子公司，故新增合并其2013年6月30日资产负债表、2013年上半年利润表和现金流量表；
（4）人福医药恩施有限公司系子公司人福医药湖北有限公司本期新购并的子公司，故新增合并其2013年6月30日资产负债表、2013年1-6月利润表和现金流量表；
（5）湖北人福般瑞佳有限公司系子公司人福医药湖北有限公司本期新设立的子公司，故新增合并其2013年6月30日资产负债表、2013年上半年利润表和现金流量表；
（6）赤壁瑞祥单采血浆站有限公司系子公司武汉中原瑞德生物制品有限公司本期新设立的子公司，故新增合并其2013年6月30日资产负债表、2013年上半年利润表和现金流量表；
（7） 2013年2月，子公司宜昌人福药业有限责任公司控股的北京人福山诺健康科技有限公司依法注销，故自2013年3月起不再纳入合并范围；
（8）2013年4月，湖北葛店人福药用辅料有限责任公司（以下简称"人福辅料"）吸收新的投资者增资后，湖北葛店人福药业有限责任公司（以下简称"葛店人福"）持股比例由85%下降为40%，股东喻华耀将其持有的人福辅料14%的股权除分红权和处置权以外的其他股东权利委托给葛店人福行使，公司对人福辅料仍拥有实际控制权，故仍将人福辅料纳入合并报表范围。
董事长：王学海
人福医药集团股份公司
二○一三年八月二十七日