股票代码：600241 股票简称：时代万恒 公告编号： 2013-026
辽宁时代万恒股份有限公司非公开发行股票预案
声明
1、辽宁时代万恒股份有限公司及公司董事会全体成员保证本预案内容真实、准确、完整，并确认不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
2、本次非公开发行完成后，公司经营与收益的变化由公司自行负责，因本次非公开发行引致的投资风险由投资者自行负责。
3、本预案是公司董事会对本次非公开发行的说明，任何与之相反的声明均属不实陈述。
4、投资者如有任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。
5、本预案所述事项并不代表审批机关对于本次非公开发行相关事项的实质性判断、确认或批准，本预案所述本次非公开发行相关事项的生效和完成尚待取得审批机关的审批或核准。
特别提示
1、本次非公开发行相关事项已获得公司第五届董事会第十七次会议（临时会议）审议通过。根据有关法律法规的规定，本次非公开发行方案尚需辽宁省国资委批准、公司股东大会审议通过，还需经国土资源部和住建部核查，并由中国证监会核准，存在重大不确定性风险。
2、本次非公开发行的发行对象为不超过10名符合规定的投资者，包括证券投资基金管理公司、证券公司、信托公司、财务公司、保险机构投资者以及法律法规规定可以购买人民币普通股（A股）股票的其他投资者。最终发行对象将在本次非公开发行获得中国证监会核准批文后，根据发行对象申购报价的情况，遵照价格优先原则确定。证券投资基金管理公司以其管理的两只以上基金认购的，视为一个发行对象；信托公司作为发行对象，只能以自有资金认购。所有发行对象以人民币现金方式认购本次发行的股票。
3、本次非公开发行的数量不超过7,000万股。在该范围内，董事会提请股东大会授权董事会根据实际情况与本次发行的保荐机构（主承销商）协商确定最终发行数量。若公司股票在董事会决议公告日至本次非公开发行的股票发行日期间有派息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项，则本次发行数量上限将作出相应调整。
4、本次发行的发行价格不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的90%（注：定价基准日前20个交易日股票交易均价=定价基准日前20个交易日股票交易总额÷定价基准日前20个交易日股票交易总量），即人民币6.16元/股（发行底价）。若公司的股票在本次发行定价基准日至本次发行的股票发行日期间有派息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项的，则发行底价随之进行调整。最终发行价格将在公司取得中国证监会关于本次发行的核准批文后，按照相关法律法规的规定，根据发行对象报价的情况，由公司董事会与保荐机构（主承销商）协商确定。
5、本次非公开发行预计募集资金总额不超过43,120万元，扣除发行费用后拟全部投入“万恒·天籁湾”项目。
6、本次非公开发行不会导致公司股权分布不具备上市条件。
7、根据《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》，公司进一步完善了股利分配政策。关于公司利润分配政策及最近三年分红等情况，请参见本预案“第四节公司利润分配政策和执行情况”。
公司2010年、2011年、2012年累计现金分红4,505,000.00元，占该三年实现年均可分配利润（以年度合并报表口径归属母公司股东的净利润作为年度可分配利润）的35.55%。
释义
在本预案中，除非特别说明，下列词语具有如下含义：
| 公司、本公司、时代万恒 | 指 | 辽宁时代万恒股份有限公司 |
| 控股集团 | 指 | 辽宁时代万恒控股集团有限公司 |
| 莱茵海岸 | 指 | 大连莱茵海岸度假村有限公司 |
| 本次发行、本次非公开发行 | 指 | 辽宁时代万恒股份有限公司以非公开发行的方式发行人民币普通股（A股）股票的行为 |
| 本预案 | 指 | 辽宁时代万恒股份有限公司非公开发行股票预案 |
| 中国证监会 | 指 | 中国证券监督管理委员会 |
| 辽宁省国资委 | 指 | 辽宁省人民政府国有资产监督管理委员会 |
| 国土资源部 | 指 | 中华人民共和国国土资源部 |
| 住建部 | 指 | 中华人民共和国住房和城乡建设部 |
| 定价基准日 | 指 | 公司第五届董事会第十七次会议（临时会议）决议公告日 |
| 股东大会 | 指 | 辽宁时代万恒股份有限公司股东大会 |
| 董事会 | 指 | 辽宁时代万恒股份有限公司董事会 |
| 高管人员 | 指 | 董事、监事、高级管理人员 |
| 公司章程 | 指 | 辽宁时代万恒股份有限公司章程 |
| 《公司法》 | 指 | 《中华人民共和国公司法》 |
| GDP | 指 | 国内生产总值 |
第一节本次非公开发行方案概要
一、发行人基本情况
中文名称：辽宁时代万恒股份有限公司
英文名称：Liaoning Shidai Wanheng Co.,Ltd.
成立日期：1999年3月29日
上市日期：2000年11月28日
注册资本：18,020万元
法定代表人：王忠岩
股票上市地：上海证券交易所
股票简称：时代万恒
股票代码：600241
注册地址：大连市中山区港湾街7号
联系地址：大连市中山区港湾街7号
联系电话：0411-82357777-699
传真号码：0411-82798317
公司网址：www.shidaiwanheng.com
电子信箱：600241@shidaiwanheng.com
经营范围：自营和代理各类商品及技术的进出口业务（国家规定的专营进出口商品和国家禁止进出口等特殊商品除外）及上述商品的研究、设计、开发和内销业务；项目投资及投资项目管理；服装加工生产；仓储服务；写字间出租及物业管理。
二、本次非公开发行的背景和目的
（一）本次非公开发行的背景
1、房地产行业仍然是国民经济的重要组成部分
2011年，中国城镇化率为51.27%，远远落后于西方发达国家，仍处在快速发展阶段。国务院总理李克强指出，“十二五”时期，中国城镇化比重将提高4个百分点左右。城镇化不仅仅是房地产，还应包括户籍制度、土地制度、创造就业机会等结构性改革，但是，城镇化的实现亦离不开房地产。在中国快速城镇化的过程中，房地产业仍将有较大发展空间。
房地产业占我国GDP份额较高，并且房地产业对经济的带动作用较大，在未来快速城镇化过程中，房地产业仍将是中国宏观经济的重要支撑因素。
2013年10月，中共中央总书记习近平强调，“只有坚持市场化改革方向，才能充分激发市场活力，满足多层次住房需求”。可以预期，未来将主要通过“市场+保障”的机制满足居民住房需求，即，市场的归市场，保障的归保障。房地产业将在市场经济的政策环境下健康发展。
2、旅游业升级换代推动了休闲度假地产的发展
旅游业将逐步成为国民经济战略性支柱产业，国民财富增长推动旅游需求升级，我国旅游业正在经历从观光旅游方式向休闲度假旅游方式的转变。随着国民财富增长，民众已经不再满足于当前的“上车睡觉、下车拍照”的观光旅游方式，开始尝试休闲、体验、健康、养生的休闲度假旅游方式。
根据西方发达国家的经验，人均GDP超过5,000美元之后，中产阶层比例增加，消费快速扩张，消费服务业成为经济增长的主要动力之一。据国家统计局数据，2011年我国人均GDP达到5,432美元，已经突破5,000美元大关。未来，我国民众对于旅游的需求将会大幅增长，更能满足中产阶层需要的休闲度假旅游方式必将会成为主流，而具有休闲度假功能特点的地产项目将会面临较大的市场需求。
3、大连城市规划推进带动金州湾地区发展
大连金州湾地区作为大连金渤海岸现代服务业发展区，政府专门设立有大连金渤海岸现代服务业发展区管委会，负责该区域的发展规则。根据最新的《大连城市发展规划》，该行政区域被确定为未来大连城市副中心之一。按照辽宁省和大连市对大连金渤海岸现代服务业发展区的定位，未来10年，将建设成拥有50万从业人口，具有商贸金融、空港物流、休闲运动和特色旅游等高端现代服务功能的产业基地、滨海生态新市区以及东北亚休闲旅游度假基地。
本次募投项目所在地就位于该区域。目前大连市政府正在开展该区域的城市基础设施建设工作。未来，随着城市配套设施完善、企业逐渐入驻、以及就业机会和常住人口增加，该区域面临较大的发展空间。
4、收购控股集团的房地产业务对公司的资本实力提出更高要求
2006年，公司增加了房地产开发业务，目前，房地产业务已经是公司的核心主业。公司于2010年12月、2013年10月分两次收购了控股集团持有的莱茵海岸公司51%股权，公司成为控股集团旗下房地产业务的惟一平台。
但是，房地产属于资金密集型产业，公司在巩固房地产主业的同时也增加了对资金的需求。为提升公司的竞争实力，公司亟需利用资本市场筹措业务发展资金，这是上市公司的优势之一，公司将利用这一有利条件挖掘更多业务机会，寻求更多的利润增长点。
（二）本次非公开发行的目的
1、满足“万恒·天籁湾”项目资金需求
本次发行募集资金拟全部投入到“万恒·天籁湾”项目。经测算，该项目总投资额24.92亿元，截至2013年9月30日，已经完成投资7.48亿元，尚需投入资金17.44亿元。
通过本次发行，预计募集不超过4.312亿元资金，可以提高自有资金的投入比例，将会加快“万恒·天籁湾”项目的开发进度，降低“万恒·天籁湾”项目的开发风险。
募集资金到位后，也提升了公司的债务筹资能力，进一步保障了“万恒·天籁湾”项目的资金需求。截至2013年9月30日，公司的资产负债率为63.94%，假设此次4.312亿元募集资金于2013年9月30日到位，资产负债率将下降到46%。
2、提升公司盈利能力
募集资金投入到“万恒·天籁湾”项目，一方面，“万恒·天籁湾”项目的预期效益将会尽快体现，进而提高公司的盈利能力；另一方面，本次发行募集资金全部通过增资方式投入到莱茵海岸，提高了公司在莱茵海岸的股权比例，也提升了公司享有“万恒·天籁湾”项目收益的比重。按照募集资金4.312亿元测算，利用募集资金增资后，公司在莱茵海岸的持股比例将从51.00%提高到76.89%。通过上述两方面，本次发行募集资金到位后，将会提升公司的盈利能力。
3、实现公司战略目标，推动可持续发展
公司业务主要为服装出口贸易和房地产开发，在服装出口贸易行业整体处于调整期的形势下，房地产开发业务已经成为公司的主要利润增长点，房地产业务已经成为公司的核心主业。通过本次非公开发行，公司可以利用资本市场融资满足“万恒·天籁湾”项目的资金需求，将会较快实现该项目的盈利。未来，公司将充分利用资本市场，保障公司房地产业务的资金需求，保证公司的可持续发展，为股东创造价值。
三、发行对象、认购方式及其与公司的关系
本次非公开发行的发行对象为不超过10名符合规定的投资者，包括证券投资基金管理公司、证券公司、信托公司、财务公司、保险机构投资者以及法律法规规定可以购买人民币普通股（A股）股票的其他投资者。最终发行对象将在本次非公开发行获得中国证监会核准批文后，根据发行对象申购报价的情况，遵照价格优先原则确定。证券投资基金管理公司以其管理的两只以上基金认购的，视为一个发行对象；信托公司作为发行对象，只能以自有资金认购。
所有发行对象以人民币现金方式认购本次发行的股票。
目前公司尚无确定的发行对象，故无法确定发行对象与公司的关系。发行对象与公司之间的关系将在发行结束后公告的《发行情况报告书》中披露。
四、本次非公开发行方案概要
（一）发行方式和发行时间
本次发行的股票全部采取向特定对象非公开发行的方式，在中国证监会核准之日起的6个月内择机发行。
（二）发行股票的种类和面值
本次发行股票的种类为境内上市人民币普通股（A股），每股面值为1.00元人民币。
（三）定价基准日和发行价格
本次发行的定价基准日为公司第五届董事会第十七次会议（临时会议）决议公告日。本次发行的发行价格不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的90%（注：定价基准日前20个交易日股票交易均价=定价基准日前20个交易日股票交易总额÷定价基准日前20个交易日股票交易总量），即人民币6.16元/股（发行底价）。若公司的股票在本次发行定价基准日至本次发行的股票发行日期间有派息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项，则发行底价将作出相应调整。最终发行价格将在公司取得中国证监会关于本次发行的核准批文后，按照相关法律法规的规定，根据发行对象报价的情况，由公司董事会与保荐机构（主承销商）协商确定。
（四）发行数量
本次发行股票数量不超过7,000万股。在该范围内，董事会提请股东大会授权董事会根据实际情况与本次发行的保荐机构（主承销商）协商确定最终发行数量。若公司股票在本次发行定价基准日至本次发行的股票发行日期间有派息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项，则本次发行数量上限将作出相应调整。
（五）限售期
本次非公开发行的股票，自发行结束之日起12个月内不得转让。
（六）上市交易
在限售期满后，本次发行的股票将在上海证券交易所上市交易。
（七）本次发行前的滚存未分配利润安排
本次非公开发行完成前本公司的滚存未分配利润将在本次发行完成后由新老股东共享。
（八）本次非公开发行决议的有效期
本次非公开发行决议自股东大会审议通过之日起十八个月内有效。
五、募集资金
本次非公开发行预计募集资金总额不超过43,120万元，扣除发行费用后拟全部投入“万恒·天籁湾”项目。
六、本次发行是否构成关联交易
本次发行的募集资金拟增资于控股子公司莱茵海岸，莱茵海岸的参股股东为控股集团，因此本次发行构成关联交易。在董事会审议相关议案时，关联董事回避了表决，由非关联董事表决通过，相关议案提请股东大会审议时，关联股东也将回避表决。
七、本次发行是否导致公司控制权发生变化
公司控股股东为控股集团，截至本预案披露日，公司总股本为18,020万股，控股集团持有公司10,037.76万股，占公司总股本的55.70%。按照本次发行的发行数量上限7,000万股测算，本次发行完成后，控股集团的持股比例将下降至40.12%，仍为公司第一大股东。因此，本次发行不会导致公司的实际控制权发生变化。
八、本次发行方案已经取得有关主管部门批准的情况以及尚需呈报批准的程序
本次发行方案已于2013年11月14日经公司第五届董事会第十七次会议（临时会议）审议通过，尚需经辽宁省国资委批准、公司股东大会审议通过。
本次发行方案尚需经国土资源部和住建部的核查，并由中国证监会核准。在获得中国证监会核准后，公司将通过上海证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司办理股票发行和上市手续，完成本次非公开发行全部呈报批准程序。
第二节董事会关于本次募集资金使用的可行性分析
一、本次募集资金的使用计划
本次非公开发行预计募集资金额不超过43,120万元人民币，发行数量不超过7,000万股。最终发行数量需提请股东大会授权公司董事会根据市场情况与保荐机构（主承销商）协商确定。本次发行募集资金拟全部投入到“万恒·天籁湾”项目。公司拟以全部募集资金对莱茵海岸增资，莱茵海岸全部业务为开发“万恒·天籁湾”项目。项目总投资额249,222.10万元，其中使用募集资金投入不超过43,120万元。
| 项目名称 | 预计总投资额（万元） | 募集资金拟投入额（万元） | 募集资金投入占项目总投资额比重 |
| 万恒·天籁湾 | 249,222.10 | 43,120.00 | 17.30% |
若本次非公开发行扣除发行费用后的实际募集资金少于上述项目募集资金拟投入总额，公司将投入实际募集资金净额。
二、募集资金投资项目的情况
公司拟以本次发行所募集资金对莱茵海岸增资，用于实施“万恒·天籁湾”项目，预计增资资金不超过43,120万元。莱茵海岸全部业务就是开发“万恒·天籁湾”项目。
（一）莱茵海岸的主要情况
1、概况
公司名称：大连莱茵海岸度假村有限公司
注册资本：20,000万元
实收资本：20,000万元
法定代表人：王忠岩
成立日期：2005年7年27日
住所：大连市金州区大魏家镇前石村
公司类型：有限责任公司
经营范围：为拟建室内滑雪场、卡丁车赛场、游艇俱乐部、大型室内海水游泳馆、海上梦幻世界等项目做前期准备工作，具体包括项目规划设计、可行性分析研究、办理用地前期手续；房屋开发及销售。
2、历史沿革
（1）2005年成立
2005年6月7日，经大连市对外贸易经济合作局以《关于设立外资企业大连莱茵海岸度假村有限公司的批复》（大外经贸发【2005】196号）批准，卡尔·海因茨·皮博等四名外籍自然人出资设立外商独资企业——大连莱茵海岸度假村有限公司，注册资本为1,500万美元，法定代表人为卡尔·海因茨·皮博。莱茵海岸取得《外商投资企业批准证书》（商外资大资字[2005]0440号），核准企业类型为外资企业。
2005年7月27日，莱茵海岸在大连市工商行政管理局金州分局登记注册。
2006年12月20日和2007年2月1日，大连正大会计师事务所有限公司对外资股东的两期出资进行了审验，并分别出具了大正会师外验[2006]第12号《验资报告》和大正会师外验[2007]第3号《验资报告》，验证出资资产足额到位。
成立时，莱茵海岸的股权结构如下：
| 股东姓名 | 出资额（万美元） | 出资比例（%） |
| 卡尔·海因茨·皮博（德国） | 375.00 | 25.00 |
| 昂斯特·君特·穆西克（德国） | 375.00 | 25.00 |
| 拉尔夫·李西特（德国） | 375.00 | 25.00 |
| 李宏颖（德国） | 375.00 | 25.00 |
| 合计 | 1,500.00 | 100.00 |
（2）2006年股权转让
2006年11月20日，经大连市金州区对外贸易经济合作局以《关于大连莱茵海岸度假村有限公司增加经营范围及股份转让的批复》（大金外经贸发【2006】341号）批准，卡尔·海因茨·皮博等四名外籍自然人将其部分股权转让给PM First China Immobilien Fonds GmbH&Co.KG。2006年12月22日，莱茵海岸取得新《外商投资企业批准证书》。
2006年12月27日，莱茵海岸完成了工商变更登记。
转让后，莱茵海岸的股权结构如下：
| 股东姓名或名称 | 出资额（万美元） | 出资比例（%） |
| 卡尔·海因茨·皮博（德国） | 18.75 | 1.25 |
| 昂斯特·君特·穆西克（德国） | 18.75 | 1.25 |
| 拉尔夫·李西特（德国） | 18.75 | 1.25 |
| 李宏颖（德国） | 18.75 | 1.25 |
| PM First China Immobilien Fonds GmbH&Co.KG（德国） | 1,425.00 | 95.00 |
| 合计 | 1,500.00 | 100.00 |
（3）2009年股权转让
2009年9月27日，经大连市金州区对外贸易经济合作局以《关于大连莱茵海岸度假村有限公司股权转让及变更企业类型的批复》（大金外经贸发【2009】149号）批准，卡尔·海因茨·皮博等五名外籍股东将其全部股权转让给控股集团。莱茵海岸注册资本变更为10,245万元人民币，法定代表人变更为王忠岩，企业类型变更为内资有限责任公司。
2009年10月，莱茵海岸完成了工商变更登记。
转让后，莱茵海岸的股权结构如下：
| 股东名称 | 出资额（万元） | 出资比例（%） |
| 辽宁时代万恒控股集团有限公司 | 10,245.00 | 100.00 |
| 合计 | 10,245.00 | 100.00 |
（4）2010年增资
2010年8月25日，控股集团对莱茵海岸进行了增资，注册资本从10,245万元增加至20,000万元。2010年8月18日，辽宁东正会计师事务所有限公司对该次出资进行了审验，出具了辽东验字[2010]第015号《验资报告》，验证出资资产足额到位。
增资后，莱茵海岸的股权结构如下：
| 股东名称 | 出资额（万元） | 出资比例（%） |
| 辽宁时代万恒控股集团有限公司 | 20,000.00 | 100.00 |
| 合计 | 20,000.00 | 100.00 |
（5）2010年股权转让
2010年12月31日，控股集团将其持有的莱茵海岸35%的股权转让给时代万恒。
转让后，莱茵海岸的股权结构如下：
| 股东名称 | 出资额（万元） | 出资比例（%） |
| 辽宁时代万恒控股集团有限公司 | 13,000.00 | 65.00 |
| 辽宁时代万恒股份有限公司 | 7,000.00 | 35.00 |
| 合计 | 20,000.00 | 100.00 |
（6）2013年股权转让
2013年10月11日，控股集团将其持有的莱茵海岸16%的股权转让给时代万恒。
转让后，莱茵海岸的股权结构如下：
| 股东名称 | 出资额（万元） | 出资比例（%） |
| 辽宁时代万恒控股集团有限公司 | 9,800.00 | 49.00 |
| 辽宁时代万恒股份有限公司 | 10,200.00 | 51.00 |
| 合计 | 20,000.00 | 100.00 |
3、莱茵海岸的主要财务指标
根据利安达会计师事务所有限责任公司（大连）分公司出具的利安达审字[2013]第J1373号《审计报告》及利安达审字[2013]第J1734号《审计报告》，莱茵海岸最近一年又一期的主要财务指标如下：
单位：万元
| 项目 | 2013年6月30日 | 2012年12月31日 | ||
| 资产总额 | 52,939.66 | 49,358.91 | ||
| 负债总额 | 36,773.36 | 33,064.22 | ||
| 所有者权益总额 | 16,166.30 | 16,294.69 | ||
| 项目 | 2013年1-6月份 | 2012年度 | ||
| 营业收入 | 1,644.90 | 6,150.58 | ||
| 净利润 | -128.40 | 405.14 | ||
4、评估情况
根据北京中企华资产评估有限责任公司出具的中企华评报字(2013)第3549号评估报告，截至2013年6月30日，采用资产基础法评估，莱茵海岸的净资产评估值为38,495.49万元。
| 资产基础法评估结果汇总表 | |||||
| 评估基准日：2013年6月30日 | 金额单位：万元 | ||||
| 账面价值 | 评估价值 | 增减值 | 增值率（%） | ||
| A | B | C=B-A | D=C/A×100% | ||
| 流动资产 | 1 | 52,240.32 | 74,543.59 | 22,303.27 | 42.69 |
| 非流动资产 | 2 | 699.34 | 725.26 | 25.92 | 3.71 |
| 长期股权投资 | 3 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| 投资性房地产 | 4 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| 固定资产 | 5 | 539.18 | 563.94 | 24.76 | 4.59 |
| 在建工程 | 6 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| 油气资产 | 7 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| 无形资产 | 8 | 4.54 | 5.70 | 1.16 | 25.51 |
| 其中：土地使用权 | 9 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| 其他资产 | 10 | 155.62 | 155.62 | 0.00 | 0.00 |
| 资产总计 | 11 | 52,939.66 | 75,268.85 | 22,329.19 | 42.18 |
| 流动负债 | 12 | 25,699.54 | 25,699.54 | 0.00 | 0.00 |
| 非流动负债 | 13 | 11,073.82 | 11,073.82 | 0.00 | 0.00 |
| 负债总计 | 14 | 36,773.36 | 36,773.36 | 0.00 | 0.00 |
| 净资产 | 15 | 16,166.30 | 38,495.49 | 22,329.19 | 138.12 |
评估增减值原因主要如下：
（1）流动资产
1）存货－开发成本
①部分用地取得时间较早，取得成本相对较低；
②企业账面价值只包括项目成本，而评估价值是市场公允价值。
综上，导致存货-开发成本评估增值，增值额为195,793,064.93元，增值率为60.72%。
2）开发产品
①评估结果中包含了企业部分投资利润；
②土地取得时间较早，取得成本相对较低。
综上，导致存货-开发产品评估增值，增值额为27,280,159.70元，增值率为20.30%。
（2）固定资产
1）电子设备：电子设备更新换代较快且价格下降，引起评估减值，减值额为27,314.15元，减值率为3.45%；
2）机器设备：近年来车辆价格呈下降趋势，引起评估原值减值；车辆的经济寿命年限高于折旧年限，引起评估净值增值；综上，增减相抵，引起机器设备净值评估增值247,630.34元，增值率4.59%。
（3）无形资产
由于软件在评估基准日的市场价值高于账面的摊销余额，引起无形资产评估增值，增值额为11,585.77元，增值率为25.51%。
（二）万恒·天籁湾项目情况
1、项目基本情况
项目名称：万恒·天籁湾
项目地址：大连市金州区大魏家镇前石村
项目总投资：249,222.10万元
项目开发期间：2008年4月至2016年12月（预计）
项目经营主体：大连莱茵海岸度假村有限公司
2、项目定位
“万恒·天籁湾”项目的定位是集观光、休闲、度假、餐饮、居住、养老于一体的旅游度假综合体，项目理念是开发“高端、宁静、时尚、健康”充满人文气息的欧洲滨海风情度假小镇，打造北方海滨度假区。
项目立足于高端，高起点、高水准、高品质，重点开发旅游配套设施，以全面提升区域价值、提高度假生活品质、丰富项目宜居内涵。
本项目主要满足东北、内蒙古等内陆地区居民的避暑和避寒需求、京津地区居民的休闲度假需求，也会满足一部分在华旅居的外籍人士的休闲度假需求。
随着我国人民生活水平的不断提高，对旅游产品和旅游方式提出更高的要求是社会发展的必然趋势，休闲度假旅游方式就是更高端、深化的旅游形式，正在成为拉动旅游消费的重要支柱，旅游地产正是休闲旅游的重要构成要素。
3、项目规划内容
本项目设计中充分考虑了产品形态的多样化，不仅包括传统产品，如：洋房、公寓、双拼联排高档住宅等产品，还包括个性化旅游配套设施产品，如：室内滑雪馆、温泉会馆、渔人码头餐饮、商业街、养老公寓、酒店等项目。
4、项目可行性
本项目位于大连金州湾。
大连市位于环渤海经济圈，周边经济体量大。环渤海地区以京津两个直辖市为中心，大连、青岛、烟台、秦皇岛等沿海开放城市为扇面，以济南、沈阳、太原、石家庄、呼和浩特等省会城市为区域支点，构成了北方最重要的集政治、经济、文化、国际交往于一体的多功能城市群落，在全国和区域经济中发挥着集聚、辐射、服务和带动作用。在世界经济中心不断向亚太地区转移的大趋势下，环渤海地区蕴藏着巨大的发展潜力。近年来，环渤海各省市区国民经济都取得了较快的发展，综合实力显著增强。
大连市不仅是我国著名旅游城市，也是东北区域的经济中心之一。大连三面环海，背依中国东北腹地，冬无严寒，夏无酷暑，曾被评为“全球环境500佳”的城市、中国最佳旅游城市。同时，大连也是东北三省最重要的经济中心之一，大连是夏季达沃斯世界经济论坛的举办城市，是东北对外开放的窗口，也是东北亚国际航运中心、东北亚国际物流中心、区域性金融中心。
大连金州湾地区是大连市政府规划的东北亚休闲度假基地。根据大连金渤海岸现代服务业发展区管委会的功能地位，要依托大连北部海湾的自然景观优势，将本项目所在的金渤海岸发展为度假、休闲、养生的国际旅游胜地。
5、具体规划指标
莱茵海岸承建的“万恒·天籁湾”项目规划总用地面积384,197平方米（不含拟新征地2.58万平方米，政府相关部门尚未对该拟征地块开展招拍挂程序，公司尚未对该拟征地块进行开发或者投入），总建筑面积478,742平方米，其中：住宅建筑面积299,431.4平方米、公建建筑面积179,310.6平方米，容积率1.034，绿地率49.5%。
6、项目资格文件取得情况
| 时间 | 文件名 | 文号 | 批准机关 | 备注 |
| 2006年4月29日 | 土地使用权证书 | 编号金国用【2006】第061200号 | 大连市国土资源和房屋局金州国土资源分局 | 使用权面积384,197平方米 |
| 2006年4月26日 | 建设用地规划许可证 | 编号06034 | 大连市金州区规划局 | 用地面积384,197平方米、建筑面积478,742平方米 |
| 2007年5月25日 | 建设工程规划许可证 | 编号07031 | 大连市金州区规划局 | 建设规模85,948.7平方米 |
| 2007年7月13日 | 建设工程规划许可证 | 编号07048 | 大连市金州区规划局 | |
| 2007年11月26日 | 建筑工程施工许可证 | 编号210213200710260101 | 大连市金州区城乡建设管理局 | |
| 2007年12月7日 | 建筑工程施工许可证 | 编号210213200710260201 | 大连市金州区城乡建设管理局 | |
| 2011年9月9日 | 建设工程规划许可证 | 建字第210213201110161号 | 大连市金州新区规划建设局 | 建设规模32,046.21平方米 |
| 2011年9月9日 | 建设工程规划许可证 | 建字第210213201110162号 | 大连市金州新区规划建设局 | |
| 2011年10月19日 | 建筑工程施工许可证 | 编号210206201110190501 | 大连市金州新区规划建设局 | |
| 2012年3月23日 | 建设工程规划许可证 | 建字第210213201210045号 | 大连市金州新区规划建设局 | 建设规模7,167.06平方米 |
| 2012年8月27日 | 建筑工程施工许可证 | 编号210206201208271401 | 大连市金州新区规划建设局 | |
| 2012年10月31日 | 建设工程规划许可证 | 建字第210213201210243号 | 大连市金州新区规划建设局 | 建设规模58,684.53平方米 |
| 2013年8月8日 | 建筑工程施工许可证 | 编号210206201308081301 | 大连市金州新区规划建设局 | |
| 2007年12月7日 | 商品房预（销）售许可证 | 大金房预（销）许字第2007067号 | 大连市金州区城乡建设管理局 | 销售面积64,896.06平方米 |
| 2011年10月31日 | 商品房预（销）售许可证 | 大金房预（销）许字第2011078号 | 大连市金州新区土地房屋局 | 销售面积22,978.28平方米 |
| 2013年4月26日 | 商品房预（销）售许可证 | 大金房预（销）许字第2013008号 | 大连市金州新区土地房屋局 | 销售面积7,130.75平方米 |
7、项目投资估算
项目总投资主要是由土地成本、前期工程费用、建安工程费、基础设施费、公共配套设施费、期间费用等内容构成。
单位：万元
(下转B31版)