深圳市铁汉生态环境股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）募集说明书摘要
(上接25版)
（二）最近三年及一期与主要客户发生业务往来时，是否有严重违约现象
最近三年及一期，发行人与主要客户发生业务往来时，均遵守合同约定，未发生过违约现象。
（三）最近三年及一期发行的债券、其他债务融资工具以及偿还情况
最近三年及一期，发行人发行的债务、其他债务融资工具以及偿还情况：
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（四）累计公司债券余额及其占发行人最近一期净资产的比例
如发行人本次申请的公司债券经中国证监会核准并全部发行完毕后，发行人累计债券余额为不超过人民币8亿元，占发行人2015年9月30日未经审计的合并报表净资产比例为25.35%，不超过发行人最近一期末净资产的40.00%，符合相关法规规定。
（五）主要财务指标
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上述财务指标计算方法如下：
（1）流动比率＝流动资产/流动负债；
（2）速动比率＝（流动资产－存货）/流动负债；
（3）资产负债率＝负债总额/资产总额；
（4）贷款偿还率=实际贷款偿还额/应偿还贷款额；
（5）利息偿付率=实际利息支出/应付利息支出；
（6）应收账款周转率＝营业收入/应收账款平均余额；
（7）存货周转率＝营业成本/存货平均余额；
（8）利息保障倍数＝（利润总额+利息支出）/利息支出；
（9）总资产周转率=营业收入/资产总额平均余额；
（10）总资产报酬率=（利润总额+财务费用的利息支出）/资产总额平均余额。
第三节 发行人基本情况
一、发行人基本信息
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（一）发行人的设立及最近三年及一期实际控制人变化情况
1、公司设立与上市
本公司的前身为成立于2001年8月7日的深圳市铁汉园林绿化有限公司，经2009年8月20日铁汉园林股东会通过，并经2009年9月7日本公司创立大会批准，由铁汉园林原股东作为发起人，以经正中珠江审计的截止2009年7月31日的净资产85,021,423.70元折为普通股4,000万股（每股面值1元，余额45,021,423.70元计入资本公积）整体变更为股份有限公司，2009年8月22日正中珠江对上述出资情况进行了审验，并出具了广会所验字【2009】第09002470035号验资报告。
2009年9月9日，本公司取得由深圳市市场监督管理局颁发的《企业法人营业执照》（注册号为：440301102998582）。
2011年3月25日，经中国证监会证监许可[2011]354号文核准，本公司向社会公开发行1,550万股人民币流通股，并在深圳证券交易所上市。股票发行成功后，总股本增加至61,56.06万股。
2、上市后的历次股本变动情况
（1）公司2011年半年度资本公积金转增股本
2011年9月17日，公司2011年第三次临时股东大会审议通过《公司2011年半年度资本公积金转增股本的预案》。本公司以2011年6月30日总股本6,156.06万股为基数，以资本公积金转增股本，每10股转增9股，共计转增股本5,540.454万股。转增后公司总股本为11,696.514万股。转增后，本公司总股本43,901万股，全部为流通A股。刘水先生持有本公司股份60,411,252股，占公司总股本的51.65%，为本公司控股股东。
（2）公司2011年度权益分派
2012年4月8日，公司2011年年度股东大会审议通过了《公司2011年度权益分派预案》。本公司以截止2011年12月31日公司总股本116,965,140股为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增8股，共计转增93,572,112股，转增后公司总股本增至210,537,252股，全部为流通A股。刘水先生持有本公司股份108,740,253股，占公司总股本的51.65%，为本公司控股股东。
（3）公司2012年度权益分派
2013年4月12日，公司2012年年度股东大会审议通过了《公司2012年度权益分派预案》。本公司以截止2012年12月31日公司总股本210,537,252股为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增5股，共计转增105,268,626股，转增后公司总股本增至315,805,878股，全部为流通A股。刘水先生持有本公司股份163,110,380股，占公司总股本的51.65%，为本公司控股股东。
（4）公司2013年度权益分派
2014年5月9日，公司2013年年度股东大会审议通过了《公司2013年度权益分派预案》。本公司以截止2013年12月31日公司总股本315,805,878股为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增6股，共计转增189,483,526股，转增后公司总股本增至505,289,404股，全部为流通A股。刘水先生持有本公司股份260,976,608，占公司总股本的51.65%，为本公司控股股东。
（5）公司非公开发行股份
2015年6月2日，经中国证监会证监许可【2015】848号文的核准公司，公司非公开发行股份33,108,108股，募集资金979,999,996.80元。发行对象为如下所示：
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发行后，公司的股本总数增长为538,397,512万股。截至2015年6月30日，刘水先生持有本公司股份271,111,743股，占公司总股本的50.36%，为本公司的控股股东。本次非公开发行完成后，公司的股权结构如下：
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（6）公司2015年度半年度资本公积转增股本
2015年9月9日，公司2015年第二次临时股东大会审议通过了《公司2015年半年度资本公积金转增股本的预案》，公司以截止2015年6月30日公司总股本538,397,512股为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增5股，共计转增269,198,756股，转增后公司总股本增至807,596,268股。
（二）发行人的最近三年及一期重大资产重组情况
发行人报告期内未发生导致发行人主营业务发生实质变更的重大资产购买、出售和置换的情况。
（三）发行人前十大股东情况
截至2015年9月30日，公司前十大股东持股情况如下：
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二、发行人对其他企业的重要权益投资情况
（一）发行人权益投资情况的结构图
截至2015年9月30日，发行人权益投资情况的结构图如下所示：
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（二）发行人重要权益投资基本情况
1、全资或控股子企业的情况
截至2015年9月30日，公司的全资或控股子企业基本情况如下：
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注：2015年10月19日，发行人设立全资子公司，深圳市铁汉生态资产管理有限公司，注册资本1,000万元，业务性质为受托资产管理和投资管理。
2、合营、联营公司的情况
截至2015年9月30日，公司合营、联营公司基本情况如下：
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3、重要子公司、联营和合营公司分析
2014年，发行人重要子公司、联营和合营公司情况如下：
单位：万元
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（1）珠海文川
截至2014年12月31日，珠海文川资产总额38,620.85万元，负债总额27,773.71万元，股东权益10,847.14万元；2014年实现营业收入37,119.23万元，净利润6,452.47万元。
（2）潍坊棕铁
截至2014年12月31日，潍坊棕铁资产总额27,210.65万元，负债总额6,141.80万元，股东权益21,068.85万元；2014年实现营业收入8,718.48万元，净利润3,069.03万元。
（三）发行人重要权益投资企业近一年的主要财务数据
1、发行人主要子公司近一年一期的财务数据（是否需要加进去最新收购子公司）
单位：万元
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2、发行人主要合营、联营公司近一年一期的财务数据单位：万元
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三、发行人控股股东及实际控制人的基本情况
（一）发行人的股权结构图
发行人铁汉生态的股权结构图如下：
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（二）实际控制人及控股股东
刘水持有公司50.36%的股权，为公司实际控制人和控股股东。
刘水，董事长，男，中国国籍，无境外永久居留权，1969年10月出生，毕业于北京大学自然地理学专业。2001年与张衡、陈阳春共同创建深圳市铁汉园林绿化有限公司。现任广东园林学会副理事长；广东省风景园林协会常务理事；深圳市风景园林协会副会长；深圳市商业联合会副会长；深圳市绿色基金会副理事长；深圳市高新技术企业协会副会长；广东省企业家联合会、广东省企业家协会副会长；深圳市企业联合会、深圳市企业家协会副会长；深圳市绿色产业促进会副会长；深圳市生态学会理事长；深圳市工商业联合会、深圳市总商会常务理事；中华民营企业联合会常务副会长；广东省湿地保护协会副理事长；深圳市龙华新区青年企业家联合会名誉会长；北京大学城市与环境学院院友会第二届理事会执行会长；北京大学企业家俱乐部理事；深圳市铁汉生态环境股份有限公司董事长。
四、发行人董事、监事、高级管理人员基本情况
（一）基本情况
截至募集说明书签署日，发行人现任的董事、监事、高级管理人员的基本情况如下表：
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公司董事、监事及高级管理人员持有公司股份情况，如下表：
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公司董事、监事及高级管理人员持有公司股票期权情况，如下表：
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截至2015年9月30日，公司董事、监事及高级管理人员未持有公司发行的债券。
（二）董事、监事及高级管理人员的主要工作经历
截至本募集说明书签署之日，本公司现任董事、监事、高级管理人员的主要工作经历如下：
1、董事
（1）刘水，董事长，男，国国籍，无境外永久居留权，1969年10月出生，中，毕业于北京大学自然地理学专业。2001年与张衡、陈阳春共同创建深圳市铁汉园林绿化有限公司。现任广东园林学会副理事长；广东省风景园林协会常务理事；深圳市风景园林协会副会长；深圳市商业联合会副会长；深圳市绿色基金会副理事长；深圳市高新技术企业协会副会长；广东省企业家联合会、广东省企业家协会副会长；深圳市企业联合会、深圳市企业家协会副会长；深圳市绿色产业促进会副会长；深圳市生态学会理事长；深圳市工商业联合会、深圳市总商会常务理事；中华民营企业联合会常务副会长；广东省湿地保护协会副理事长；深圳市龙华新区青年企业家联合会名誉会长；北京大学城市与环境学院院友会第二届理事会执行会长；北京大学企业家俱乐部理事；深圳市铁汉生态环境股份有限公司董事长。
（2）陈阳春，董事兼总裁，男，中国国籍，无境外永久居留权，1975年3月出生，注册建造师、高级工程师，中共党员，本科学历，学士学位，1998年报7月毕业于华南农业大学林学院园林专业，深圳市铁汉生态环境股份有限公司创始人之一。2001年8月至2009年9月历任公司设计部经理、预算部经理、工程部经理、副总经理；2009年9月至2014年4月任深圳市铁汉生态环境股份有限公司董事兼副总裁，曾分管工程管理、成本合约中心；2014年4月至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司董事兼总裁。
（3）张衡，董事兼副总裁，男，中国国籍，无境外永久居留权，1973年12月出生，大专学历，毕业于中山大学城建基础工程与管理专业，2001年8月至2009年9月在深圳市铁汉园林绿化有限公司工作，2009年9月至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司董事兼副总裁。
（4）刘建云，董事，男，中国国籍，无境外永久居留权，1970年5月出生，硕士研究生学历，现任深圳力合清源创业投资管理有限公司总裁兼执行合伙人;成都海兰天澄科技有限公司董事；上海百胜软件有限公司董事；北京天易门窗幕墙股份有限公司董事；广西开元机器制造有限公司董事；苏州硒谷科技有限公司董事；秦皇岛斯泰意达科技发展有限公司董事；西安利雅得电气股份有限公司董事；深圳市联赢激光股份有限公司董事；北京海兰信数据科技股份有限公司监事；西安思坦仪器股份有限公司董事；2009年9月7日至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司董事。
（5）李敏，独立董事，男，中国国籍，无境外永久居留权，1957年出生，清华大学工学博士，教授，博导，国家注册城市规划师;曾到美国麻省理工学院，瑞士苏黎世理工学院，香港大学做过访问研究;1986年后在北京市园林局，广州城建学院(筹)，佛山市建设委员会，广州市市政园，林局和华南农业大学等单位任职，2003.1-2015.2任华南农业大学林学院风景园林与城市规划系主任;现任中国风景园林学会理事，全国高等学校风景园林学科专业指导委员会委员，华南农业大学风景园林一级学科负责人，重庆大学兼职教授，博士生导师，广东省政府实施珠三角规划纲要专家库成员，广东园林学会副秘书长，《世界园林》期刊副总编;2015年3月25日至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司独立董事。
（6）刘升文，独立董事，男，中国国籍，无境外永久居留权，1976年出生，硕士学位，毕业于云南大学，中国注册会计师，中国注册资产评估师，中国注册税务师.曾任深圳天华会计师事务所有限公司合伙人，所长助理兼上市业务部经理;天职国际会计师事务所深圳分所部门副主任，现任北京天圆全会计师事务所深圳分所副所长。
（7）麻云燕，独立董事，女，中国国籍，无境外永久居留权，1961年出生，毕业于北京大学法学专业;现任广东信达律师事务所，执业律师，高级合伙人，深圳证券交易所上市委员会委员，华宝国际控股有限公司独立董事。
2、监事
（1）尹岚，监事会主席，女，中国国籍，无境外永久居留权，1970年3月出生，本科学历，高级园林工程师。2001年8月至2009年9月在深圳市铁汉园林绿化有限公司工作，2009年9月至今在深圳市铁汉生态环境股份有限公司工作，历任苗圃场场长、采购部经理、监事。2009年9月7日至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司监事会主席。
（2）黄美芳，监事，女，中国国籍。无境外永久居留权，1981年12月出生，本科学历。2007年10月至2009年9月在深圳市铁汉园林绿化有限公司工作；2009年9月至今在深圳市铁汉生态环境股份有限公司工作，现任公司监事、证券事务代表兼证券中心经理，已取得深圳证券交易所董事会秘书资格证书。
（3）陈晓春，职工监事，男，中国国籍，无境外永久居留权，1977年11月出生，园林高级工程师，园林注册二级建造师，本科学历，毕业于华南热带农业大学观赏园艺专业。2002年9月至2009年9月在深圳市铁汉园林绿化有限公司工作，历任苗圃场技术员、项目经理、工程部副经理；2009年9月至今在深圳市铁汉生态环境股份有限公司工作，历任成本合约中心成本结算部经理、成本中心经理；2015年4月至今任成本中心副总经理。
3、高级管理人员
（1）陈阳春总裁，简历参见本小节“（1）董事会成员”。
（2）欧阳雄，常务副总裁，男，中国国籍，无境外永久居留权，1970年2月出生，1993年6月毕业于深圳大学管理系企业管理专业，经济学学士；2000年7月广东省委党校哲学系研究生毕业。律师、企业法律顾问。1993年7月至2011年10月在深圳市园林集团有限公司工作，曾任深圳市莲花山园林有限公司总经理、深圳市园林集团有限公司董事、副总经理等职位，2011年11月至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司常务副总裁。
（3）李诗刚，高级副总裁，男，中国国籍，无境外永久居留权，1959年9月出生，中共党员，高级工程师，博士研究生学历。毕业于北京大学环境中心环境学专业。1994年9月至2011年7月，先后在深圳市环境保护局、中共深圳市委政策研究室、深圳市决策咨询委员会，任法规处副处长、秘书处处长、社会处处长、办公室主任。2011年8月至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司高级副总裁。
（4）刘焰，高级副总裁，女，中国国籍，无境外永久居留权，1969年8月出生，中共党员，本科学历。1988年至1992年就读于中国青年政治学院少年思想教育专业，获得法学学士学位，并于1999年至2001年期间在职于北京大学心理学系进修人力资源管理专业硕士研究生课程，获北京大学研究生院结业证书。1992年7月至2001年2月任中国少年报社编辑、记者、知心姐姐，期间，于1998年当选为全国共青团十四大代表，1999年作为中国青年代表参加在韩国举办的世界青年论坛，2001年3月至2001年9月任中青创投科技发展中心高级经理，2001年10月至2003年9月任中青旅教育旅游部副总经理（负责人），2003年9月至2010年12月供职于百玛士环保科技（北京）有限公司并先后任市场部经理、公司副总经理、公司总经理，2010年12月至2013年6月供职于中广核工程有限公司并先后任规划经营部副经理、党群工作部经理，2013年6月至8月任中广核财务有限责任公司副总经理。2013年9月至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司高级副总裁。
（5）杨锋源，副总裁、董事会秘书，男，1973年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权。本科学历，毕业于上海复旦大学财务学专业。曾任广东梅雁水电股份有限公司董事会秘书授权代表、总经理、董事、董事长等职务；2009年9月至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司任副总裁兼董事会秘书，已取得深圳证券交易所董事会秘书资格证书。
（6）邓伟锋，财务总监，男，中国国籍，无境外永久居留权，1978年3月出生，中共党员，本科学历，2000年7月毕业于中山大学财政税务系，获得经济学学士学位，中国注册会计师、会计师。曾先后在广州本田汽车有限公司、正丰管理咨询（深圳）有限公司、深圳市中洲会计师事务所有限公司、深圳机场（集团）有限公司工作，2012年5月至2014年4月任深圳市铁汉生态环境股份有限公司财务总监助理；2014年4月至今任深圳市铁汉生态环境股份有限公司财务总监。
（三）董事、监事及高级管理人员对外兼职情况
1、股东单位任职情况
截至2015年9月30日，公司董事、监事及高级管理人员无在股东单位具体兼职情况。
2、在其他单位任职情况（目前缺少相关资料）
截至2015年9月30日，公司董事、监事及高级管理人员在其他单位具体兼职情况如下：
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五、发行人主营业务情况
（一）发行人的主营业务及所属行业
公司的主营业务为生态环境建设，目前主要从事生态修复和园林景观工程设计和施工等。生态环境建设是指利用物理和生物工程等方法对人类生存的环境进行修复建设，以改善人类生活环境，实现可持续发展，主要包括水体、大气、陆地领域等生态环境建设。
根据证监会《上市公司行业分类指引》（2012年修订），公司所处行业属于“E48土木工程建筑业”。根据《国民经济行业分类》（GB/T4754—2011），公司所处行业属于“其他土木工程建筑”，按施工对象、施工技术及施工目的不同可以分为生态修复及园林绿化两大领域，具体如下图所示：
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生态修复是指在符合生态系统基本法则及要求的前提下，对受损生态系统进行重建、改良、修补、更新、再植的过程或活动。园林景观则是采用艺术设计和园林建筑技术，通过因地制宜的利用和改造原有地形和地貌、整治水系、种植树木花草、修建布置园路等途径，人工营造出具有良好观赏、绿化、休憩健身等效果且具有一定地域范围的园林场所。随着生态修复技术的发展以及人们生态环保意识的提高，近年来传统园林绿化领域也呈现生态化的发展趋势，所以部分地产景观及市政园林项目也可以归属于生态修复领域。
（二）发行人所处行业状况
1、行业的监管体系及产业政策
（1）行业监管体系
生态环境建设行业涉及领域众多，我国目前尚未有统一的归口管理部门，住房和城乡建设部对生态环境建设行业进行资质管理，环保部、水利部、林业局等都有相关的行业指导意见及文件。其中国家林业局湿地保护管理中心对湿地开发修复与保护具有相关管理职责，国家环境保护部污染防治司对水环境生态治理具有相关管理职责，国家水利部对水土保持具有相关管理职责。园林景观领域的工程施工主管部门为中央和各级地方政府的建设行政主管部门及城市园林绿化主管部门。
在行业自律组织方面，在园林景观建设领域，全国成立了以学术研究为主要目的的风景园林学会，部分省市也建立了地方性行业协会；在工程施工环节，中国工程建设行业协会对行业进行自律管理，目前尚未形成专门的同时包含生态修复与园林景观建设的全国性生态环境建设工程行业协会。
（2）行业政策
生态环境建设可以实现社会效益、经济效益与生态效益同步发展，物质文明、生态文明和精神文明共同提高，一直以来是国家政策鼓励发展的行业对象。国家分别在生态修复和园林绿化两个方面出台了多项政策鼓励本行业发展。
1生态修复
2014年1月19日，中共中央、国务院印发了《关于全面深化农村改革加快推进农业现代化的若干意见》，提出要加大生态保护建设力度。抓紧划定生态保护红线。继续实施天然林保护、京津风沙源治理二期等林业重大工程。在东北、内蒙古重点国有林区，进行停止天然林商业性采伐试点。推进林区森林防火设施建设和矿区植被恢复。完善林木良种、造林、森林抚育等林业补贴政策。加强沙化土地封禁保护。加大天然草原退牧还草工程实施力度，启动南方草地开发利用和草原自然保护区建设工程。支持饲草料基地的品种改良、水利建设、鼠虫害和毒草防治。加大海洋生态保护力度，加强海岛基础设施建设。严格控制渔业捕捞强度，继续实施增殖放流和水产养殖生态环境修复补助政策。实施江河湖泊综合整治、水土保持重点建设工程，开展生态清洁小流域建设。
2013年1月25日，环境保护部印发《全国生态保护“十二五”规划》，要求深入贯彻落实科学发展观，大力推进生态文明建设，以维护国家生态安全、改善生态环境为目标，以严格生态环境监管和环境准入为手段，加强国家重点生态功能区、自然保护区、生物多样性保护优先区的保护和管理，保护和恢复区域主要生态功能，严格监管资源开发活动和生态环境准入，预防人为活动导致新的生态破坏，深化生态示范建设，构筑生态安全屏障，为全面建成小康社会奠定基础。
2013年11月15日，十八届三中全会发布《中共中央关于全面深化改革若干重大问题的决定》，提出建设生态文明，必须建立系统完整的生态文明制度体系，实行最严格的源头保护制度、损害赔偿制度、责任追究制度，完善环境治理和生态修复制度，用制度保护生态环境。
2园林绿化
2012年11月18日，住房建设部发布《住房城乡建设部关于促进城市园林绿化事业健康发展的指导意见》，指出各地住房城乡建设（园林绿化）主管部门要从战略和全局发展的高度，充分认识促进城市园林绿化事业健康发展的重要性和紧迫性，进一步统一思想，落实各项措施，积极推进城市园林绿化工作，创造良好人居环境，促进城市可持续发展。
2、行业发展现状
（1）生态修复领域
生态修复工程涵盖公路、铁路边坡等道路边坡生态修复、矿山开采生态修复、水利工程生态修复、沙漠化荒漠化治理等，本公司目前主要从事的领域为公路边坡生态修复、矿山开采生态修复、水利工程生态修复等。随着生态修复技术的发展以及人们生态环保意识的提高，近年来传统园林绿化领域也呈现生态化的发展趋势，所以部分地产景观及市政园林项目也可以归属于生态修复领域。
1公路建设生态修复
随着人们环保意识的提高，对生态环境的保护已成为当前公路环保工作重点内容之一。2011年，全国等级公路里程345.36万公里，比上年末增加14.89万公里，全国新增公路绿化里程10.11万公里，累计实现公路绿化204.45万公里，占可绿化里程的59.15%。根据中华人民共和国交通运输部发布的《公路水路交通运输行业发展统计公报》和全国绿化委员会办公室发布的《中国国土绿化状况公报》，从2001年到2014年，全国公路绿化里程从93.8万公里增加到243.7万公里，公路绿化里程不断增长。
2矿山开采生态修复
根据国土资源部公布的《中国国土资源公报》，从2006年到2013年，仅中央财政投入矿山地质环境治理项目资金就从8.13亿元增长至35.53亿元，年均复合增长率达23.45%，矿山开采生态修复市场发展较快。
3水利工程生态修复
根据中华人民共和国水利部发布的《全国水利发展统计公报》，2007年全国水利建设投资规模为944.9亿元，2013年全国水利建设投资规模为3,757.6亿元，年均复合增长率达25.87%，其中全国水土保持及生态工程投资从2007年的60.3亿元增长至2013年的102.9亿元，年均复合增长率达9.32%，国家对水土保持及生态工程投资规模不断扩大。2012年全国水土保持及生态工程投资占全国水利建设投资的3%。
4沙漠治理和荒漠化防治
根据第四次全国荒漠化和沙化监测结果显示，2005年初至2009年底的5年间，全国荒漠化土地面积年均减2,491平方公里，沙化土地面积年均减少1,717平方公里，防沙治沙取得重要进展。我国政府治理荒漠化和土地沙化的力度仍将持续加大，必将带动我国沙漠化荒漠化生态修复市场的兴起。
（2）园林绿化领域
1市政园林
近年来，我国城镇化率每年增长约一个百分点，城市化进程快速推进，2014年全国城镇化率已达到54.77%，城镇人口为7.49亿。受益于城市化推进过程中城市绿化配套建设需求的增加和社会发展过程中人们对城市环境改善需求的日益增强，以及政府对城市绿化建设重视程度的不断提升，绿化建设投资的持续加大，我国市政园林市场得到了长足的发展，我国城市绿地面积和绿化覆盖率稳步提高。
根据国家统计局网站的统计数据，2013年，我国城市绿地面积为242.72万公顷，较2000年的86.5万公顷大幅增长；公园绿地面积从2000年的14.31万公顷增长到2013年的54.74万公顷，年均复合增长率为10.87%；人均公园绿地面积从2000年的3.70平方米增长到2013年的12.64平方米，年均复合增长率为9.88%。2000年-2012年我国城市绿地面积如下图所示：
2000-2013年我国城市绿地面积及建成区绿化覆盖率情况
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数据来源：国家统计局《中国统计年鉴》、建设部《城市建设统计公报》和《各地区城市园林绿化情况》、《2013年城乡建设统计公报》
2地产园林
地产园林是园林绿化行业的重要组成部分，其发展与房地产行业的发展有密切的正相关关系，房地产开发规模及其配套园林绿化投入直接决定地产园林市场的空间。近年来，在城市化进程中新增城镇人口的住房需求、城镇人口改善居住环境的购房需求、居民收入水平以及产业政策等因素的促进下，我国房地产开发投资一直保持增长，作为房地产行业的上游行业，园林行业亦处于持续发展阶段。
根据国家统计局网站的统计数据，2000年至2014年，我国房地产开发总投资额从4,984亿元增长到95,036亿元，年均复合增长率为23.44%；2000年至2013年我国商品房销售面积从18,637万平方米增长到130,551万平方米，年均复合增长率为16.15%，2014年商品房销售面积为120,649万平方米，较2013年小幅下降7.6%，趋于平稳。2014年，我国房地产开发投资总额中住宅投资64,352亿元，占比67.71%；2014年我国商品房销售面积中商品住宅销售面积105,182万平方米，占比87.18%。社会资金投资园林绿化已成为园林绿化发展的主要增长驱动，地产园林绿化市场将长期受益于房地产业健康发展而持续增长。
3、行业发展趋势
（1）行业市场需求稳步增长，市场广阔
1生态修复
公路建设生态修复方面，随着人们环保意识的提高，对生态环境的保护已成为当前公路环保工作重点内容之一。据最新《“十二五”综合交通运输体系发展规划》规划，到2015年我国高速公路达10.8万公里。未来公路生态恢复与绿化投入占比按2%占比测算，“十二五”期间高速公路边坡生态修复投资有望保持年均50亿元规模。
矿山开采生态修复方面，矿山开采过程中会对当地植被及生态环境造成巨大破坏，因此必须对被破坏生态环境进行修复。依据《矿山地质环境保护规定》的要求，采矿权人应当严格执行经批准的矿山地质环境保护和治理方案，承担矿山地质环境治理恢复义务。矿山的主要生态修复对象包括：露天采矿场地、地下开采的采动影响区、排土场、选矿尾矿库、堆浸场、输送管线填埋区、道路、各工业场地等。
2008年，国土资源部发布《全国矿产资源规划2008-2015年》。根据《规划》到2015年，新建和生产矿山的矿山地质环境得到全面治理，历史遗留的矿山地质环境恢复治理率分别达到25%和35%，新建和在建矿山毁损土地全面得到复垦利用，历史遗留矿山废弃土地复垦率分别达到25%和30%以上。到2020年，绿色矿山格局基本建立，矿山地质环境保护和矿区土地复垦水平全面提高。2011-2015年中国矿山修复市场投资规模估计如下图所示：
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数据来源：《全国矿产资源规划2008-2015年》，国土资源部
水利工程生态修复方面，水利工程建设一般为政府主导，因此生态修复工作落实效果较好。2011年中央一号文件提出，力争至2021年全社会水利年平均投入比2010年高出一倍，以2010年2707.6亿元计算，即每年投入约5415.2亿元。在水利工程建设加速的带动下，国内水利工程生态修复市场发展将提速。从已公布的多个省份的“十二五”水利规划来看，未来五年较“十一五”期间增速普遍超过150%。而新疆、黑龙江等水利大省的增幅高达200%以上；仅重庆、安徽、黑龙江、新疆、福建、广东六个省份的水利投资就高达6,000亿元以上。
此外，在国家各项产业政策的积极驱动下，沙漠治理和荒漠化防治将成为园林绿化行业重要的新兴市场领域。
2园林绿化
1）地产园林
地产园林市场的发展，直接受到下游房地产行业的市场供需水平变动的影响。我国房地产行业近年来一直保持持续增长，近年来虽然受到国家宏观调控影响，但其总体发展趋势并未发生改变。目前国家对房地产调控的一系列政策已初见成效，短期内全国房地产成交量受到了一定影响，但政策调控主要是针对过高的房地产价格及非理性的房地产投资性需求，从长期来看，房地产行业调控将有助于抑制房地产泡沫化，促进房地产行业平稳、健康、可持续发展。
在房地产市场和政策调控双重作用下，地产园林市场在未来仍将保持平稳增长的总体趋势。房地产市场需求方面，投资性需求目前已明显得到抑制，但刚性需求在城市化稳步推进和城镇居民人口不断增加的宏观背景下，仍将继续增长。另外，为解决近年来房地产市场结构性供需失衡问题，增加住房供给，国家《十二五规划纲要》已明确提出加大保障性安居工程建设力度，到2015年末实现建设城镇保障性安居工程3,600万套的目标，基本解决保障性住房供应不足的问题。同时，随着人民收入水平的逐步提高而带来的居民对改善性住房需求的升温，也促使了近些年房地产投资的不断增长。
此外，园林绿化景观作为房地产开发商提升产品价值的重要手段，也成为当前开发商增加地产项目竞争力的重要因素，在房地产行业当前的市场竞争环境下，将会发挥更加突出的作用。目前，园林绿化支出占房地产开发项目总投资比重较低，但随着房地产开发商对园林绿化景观潜在价值认识的不断深入，以及市场的驱动下，将会逐步增加对高品质园林绿化景观的投入，充分借助园林绿化景观展示房地产总体面貌和风格、促进房地产销售。因此，房地产开发商对园林绿化投资的逐步加大，将会进一步扩大地产园林的市场规模。
根据国家统计局公布的《中华人民共和国2014年国民经济和社会发展统计公报》，2014年我国房地产投资额达到95,036亿元，根据园林绿化行业经验，园林配套支出约占地产项目投资总额的2%-4%，按照房地产投资额的2%用于园林投入计算，2014年我国地产园林市场容量约为1,900.72亿元，市场空间可观。
2）市政园林
城市化进程是园林绿化市场持续增长的基本推动力，国家有关产业政策的支持为园林绿化行业的发展提供了良好的外部环境。改革开放以来，我国国民经济持续快速发展，城市化进程稳步推进，城市面积、城镇人口规模不断扩大。2014年，我国城镇化率已达到54.77%，城镇人口为7.49亿。根据发达国家城市化发展的规律，当城镇化率在30%-70%之间属于中期加速阶段，我国城镇化率仍远低于发达国家75%的平均水平，城市化进程仍将持续推进，尤其是在二、三线城市和中西部地区。
我国的快速城市化进程已进行了30年，城市作为经济载体的空间布局已经完成，未来城市建设将朝着服务功能优化、居民生活环境改善、节能减排等新方向转型。为落实中央关于“加快建设资源节约型、环境友好型社会”的决策，城市生态建设和园林绿化必须遵循更高的标准。国家及地方各级政府有关鼓励园林绿化发展的政策不断出台和更新，以创建“国家园林城市”、“国家生态园林城市”、“国家森林城市”为契机，带动城市市政基础设施建设的发展，成为越来越多地方政府的重要目标。
随着城市化的发展及人们对居住环境要求的提高，各级市政部门对市政园林的投资将持续增加。未来国内市政园林绿化市场主要来自于两个方面，一是城市化进程中新增城市面积的绿化建设需求，二是园林绿化标准不断提高所带来的城市生态绿化改造扩建需求，市场空间非常广阔。2011年3月发布的《十二五规划纲要》已明确提出了“十二五”期间我国城镇化率提高4个百分点的目标，未来几年我国仍将保持较快的城市化进程。2011年7月全国绿化委员会、国家林业局发布了《全国造林绿化规划纲要2011-2020》，提出到2020年，城乡绿化覆盖面积大幅度提高，人居环境总体达到全面建设小康社会的要求。生态文化体系基本形成，全民生态意识明显增强。此外，党的“十八大”报告中提出的建设“美丽中国”的目标，将进一步拓展城市园林绿化行业的市场空间。
（2）产业链一体化经营趋势
园林绿化产业链一体化经营是指企业拥有从绿化苗木种植、园林景观设计到园林绿化施工、养护的完整业务结构，从而具备为客户提供一体化的综合园林绿化服务。目前，我国大部分园林绿化企业业务结构仍为单一的园林绿化工程施工。
随着园林绿化市场的繁荣，尤其是各地筹备奥运会、世博会、亚运会、大运会、园博会等大型活动造成部分绿化苗木资源紧缺，使越来越多的园林绿化企业意识到苗木资源储备的重要性。园林景观设计业务也是园林绿化企业提升盈利能力和综合竞争力的关键。从目前已上市的园林绿化企业来看，东方园林、棕榈园林、岭南园林等均将苗木基地建设、提升景观设计能力作为其业务发展目标之一。
园林绿化企业各项业务之间存在紧密的内在联系。绿化苗木是工程施工业务的主要原材料，拥有绿化苗木资源的企业能更好地控制工程施工中的原材料质量和采购成本；基于对绿化苗木种植经验和相关技术的掌握，一体化经营的园林绿化企业在养护业务方面更具优势，也能为设计业务中苗木品种方案提供可靠的技术参考；同时具备设计施工业务能力的企业，能更好的将设计理念与工程施工相结合，有效减少设计与施工间的沟通障碍，提高设计和施工效率以及客户满意度。
产业链一体化已成行业发展大趋势，也是企业构建差异化竞争优势的前提。园林绿化业务链各环节之间存在相互促进、相辅相成的关系，园林绿化企业要做大做强，必须建立产业链一体化经营模式，充分发挥一体化经营的业务协同效应。
（3）行业集中度不断提高
园林绿化市场一直保持快速增长的趋势，行业内企业数量不断增加。经过近20年的发展，据《中国城市园林绿化企业经营状况调查报告2009—2010年度》发布数据，截至2010年6月全国具有资质等级的园林绿化相关业务的企业超过16,000家。近几年来，其中一些发展较好的园林绿化企业通过扩大规模、提升管理取得了城市园林绿化企业一级资质。根据中国园林网统计，截止2014年12月31日，具备园林绿化企业一级资质企业为987家。
在行业规模迅速增长的同时，行业内优胜劣汰效应逐渐显现。大企业凭借完整的业务结构、跨区域经营能力、大项目施工能力等优势，在抗风险经营及市场开拓能力方面远高于中小企业。随着少部分企业做大做强，以及房地产行业发展更趋平稳，行业内的人才、资金、客户资源将不断整合并最终流向少数企业，行业的集中度不断提高。
4、行业周期性、区域性和季节性特征
（1）周期性
生态环境建设与一个城市的经济实力和经济发展水平具有密切关系。一般来说，在满足基本发展需要的基础之上，政府和企事业单位等各类投资主体才更注重环境保护和园林绿化；而且，在我国国民经济总体发展态势良好时，各类投资主体的可支配收入相对较高，在生态环境建设方面的投资也相对较大。所以，总体上讲，生态环境建设发展与经济发展水平和经济发展周期具有一致性。生态环境建设行业也会随着房地产市场的调控周期进行波动。在国家对房地产行业进行调控时，地产景观项目就会减少，反之，当调控放缓时，地产景观项目就会随房地产项目的增加而增加。
（2）区域性
我国幅员辽阔，各地区之间经济发展不平衡，我国生态环境建设行业的发达程度在东部、中部和西部之间具有明显的差异。如以深、穗为中心的珠三角地区及海南等其他沿海省份，以京、津为中心的环渤海地区和以沪、浙、苏为中心的长三角地区等，园林绿地面积和绿化覆盖率居全国前列；相应地，生态环境建设项目和生态环境建设绿化企业的数量也比较多，生态环境建设行业产值也相对较高。同时，由于各地区之间文化的差异，对生态环境设计施工的风格要求也有所不同。此外，在苗木的种植和使用上，也体现出了区域性的特点，不同苗木适应的生长环境不同，与当地的土壤、气候、水源都有直接的关系。
（3）季节性
苗木的种植与苗木资源在园林工程施工中的配置受季节性影响。在冬季土壤基本不冻结的西南、华南、华中和华东等地区，可以实现冬植。对于生态环境施工业务而言，我国北方地区由于受寒冷气候影响，冬季属于生态环境工程施工业务的淡季，而南方地区因冬季温度相对较高，生态环境施工业务受季节性影响较小。
此外，气候、自然灾害等不可抗力因素也可能直接影响生态环境工程施工的可行性和施工周期，如旱涝、冷暖天气都将会影响到绿化施工的进度。
5、行业技术水平和技术特点
（1）生态修复领域
受技术水平的限制，目前我国仅在一些平面及土质坡面区域采用生态修复的方式进行简单的生态治理，对大多数地表（如公路边坡、铁路边坡、水利工程堤坝等）采用干/浆砌筑片石（如公路及铁路边坡砌石或喷射水泥砂浆的方式进行治理，采用生态修复的方式对环境进行治理在我国尚处于起步阶段。
生态修复工程涉及多个学科，根据工程特点采用不同的生态修复综合技术（包含植物选培、基质配置、工程施工等），各技术的具体情况如下：
①植物选培技术
生态修复工程所处的地理环境一般都存在一定的水土流失、沙化和盐化现象，甚至是一些缺水少土的土石边坡等，自然条件比较恶劣，植物物种必须具有特殊的性能，如抗干旱、耐贫瘠、耐盐碱等，一般通过对野生植物进行驯化或基因改良的方式获得。
我国目前对植物进行基因改良的研发工作主要由科研院所及高等院校的生物系承担，部分企业也从事该等技术的研究开发。
②土壤处理技术
进行生态修复时一般需要根据工程所在地的自然环境及土质环境的调研测试的结果对土壤进行处理，添加特殊的基材以改良土质，如将氨化纤维有机质、缓释型长效复合肥、保水剂、杀虫剂、杀菌剂、土壤调节剂、固氮菌、磷细菌、钾细菌等按照一定比例进行配比合成营养丰富的混配基材以提高土壤质量。
③工程施工技术
1）液压喷播技术
液压喷播技术是由国外引进的一项边坡植物移植技术，是将植物种子、肥料、粘着剂、纸浆、土壤改良剂等按一定比例在混合箱内配水搅匀，通过机械加压喷射到边坡坡面，该种技术多用于边坡高度不高、坡度较缓且适宜草类、灌木等生长的土质。
其特点是施工简单、速度快；种子喷播均匀发芽快、整齐一致，正常情况下，喷播一个月后坡面植物覆盖率可达70%以上，二个月后形成防护、绿化功能；具有适用性广、工程造价低等特点。目前，该技术在我国公路、铁路、城市建设等领域的生态修复或景观绿化中广泛使用。
2）客土喷播技术
客土喷播技术是通过专用机械将种植基质、客土、有机物、复合肥、保水材料、固土剂、接合剂、植物种子等基材混合物搅拌均匀后，客植到缺乏植物生长条件的岩石坡面上的一种生态修复技术。客土喷播技术的主要原理为在稳定岩质边坡上铺挂镀锌铁丝网（或三维土工网）并用锚杆锚固后，通过机械措施将种植基质、植物种子等基材混合物强制客植到岩面上，利用接合剂的粘结作用，基材混合物可在岩石表面形成一个能让植物生长发育的多孔稳定结构，种子可以在空隙中生根、发芽、生长，而一定程度的硬化又可防止雨水冲刷，从而达到快速（2－3个月）固土护坡、恢复植被、美化环境的目的。
该技术的特点是可根据地质和气候条件进行基质和种子配置，从而具有广泛的适应性，多用于边坡较高、坡度较陡（一般75度以下）的强风化或微风化岩石坡面。
由于客土可以由机械拌和，挂网实施容易，因此施工的机械化程度高，速度快，无论从效率和成本上都比浆砌片石和挂网喷砼防护要优越，而且植被防护效果良好，成坪后基本不需要养护即可维持植物的正常生长。该技术已广泛应用于铁路、公路、水利等各类岩石边坡绿化防护工程。
3）构造植生槽绿化技术（分板槽法、燕巢法等）
构造植生槽绿化技术是通过工程措施在边坡上构筑板槽、燕巢等设施，并在上面铺设种植基质，喷种植物物种，通过生态植物的生长繁育达到生态修复、绿化环境的技术。构造植生槽绿化技术是一种专门针对高、陡岩石边坡的快速生态修复技术，该技术是目前对坡度75度以上的岩石边坡快速生态修复、美化环境的最为有效的一种方法之一。
该技术的主要特点是：A、无需对施工山体进行改形，避免对环境造成新的破坏；B、施工期短，一般规模的边坡施工期不超过三个月；C、见效快，经过三个月养护后，即呈现乔、灌、藤、草立体景观，项目实施范围内的绿化覆盖率达70%以上，一年后达到90%；D、一次性完工，正常情况下在工程和养护工作结束后不再需要任何人工维护；E、实现永久牢固的乔、灌、藤、草植被物种多样的立体生态体系，绿化效果不受暴雨冲刷和大风影响，山体保持四季常青，进入生态环境自然循环。
4）挂笼砖绿化技术
挂笼砖绿化技术是采用生产配制的栽培基质加粘合剂压制成砖状土坯，在砖坯上播种草类及灌木等植物种子，经养护后，砖坯内长满絮状草根的绿化草砖，将草砖装入过塑网笼内，形成绿化笼砖，将笼砖锚固定在岩质坡面上，达到即时绿化效果。该技术特点是工厂化生产，施工简单快速，生态修复效果迅速，但对物种技术选择要求较高。
该种技术多用于边坡高度、坡度适中的强风化坡面，尤其适用于工厂、居住区等
（2）园林绿化领域
园林绿化工程对生态效果（如提高植物成活率、减少后期养护等）的要求越来越高，并且部分园林绿化工程所在地是一些盐碱地、滩涂地等，施工中对生态修复相关技术的应用越来越多；一些大型的园林景观为尽快体现工程效果，经常需要移植一些特殊树种（如大型乔木等），要求施工企业掌握与之相关的技术。
大树移植技术是园林绿化中经常采用的技术，是将大型乔木通过处理根系、修剪枝叶（一般修剪程度越轻，所需技术水平越高）的方式进行移栽。大树移植后一般经过一个四季循环后便能重新绽放枝叶，为园林景观增添古典、高贵的气质，使施工的效果能够在较短的时间内体现出来。
6、行业主要壁垒
（1）技术壁垒
生态修复的目的是要达到自然环境的自我发展和自然演替，以恢复生物链平衡、重现原始的自然状态，在施工过程中需要综合采用植物选培、基质配置、工程施工等综合技术，涉及生态学、岩体工程力学、土壤肥料学、农学、生物学、园林学、工程机械学等多个学科，所以技术实力是进入生态修复领域的主要障碍之一。
园林绿化工程施工后一般能够获得较好的后期养护，对植物的抗逆性及施工技术要求较低，但大型的园林绿化工程涉及的范围比较广，经常需要移植一些特殊的植物（如大型乔木等），一般需要掌握与大型乔木移植有关的技术。目前，园林绿化建设呈现生态化的发展趋势，要求工程施工后逐渐减少后期养护，并提高植物的存活率，生态修复相关技术在园林绿化中的应用越来越多，这将对从事园林绿化的企业提出更高的技术要求。
（2）资金壁垒
生态环境建设行业属于典型的资金密集型行业，资金实力是在该行业发展壮大的重要条件。该行业的建设方（除地产景观建设项目外）多为政府机构或者政府投资的相关部门，一般通过招标的方式确定工程施工方，从业企业自参与投标到工程结算后的质量保证，需要占用自身大量资金，而且单个施工项目的合同金额越来越高，这对行业内公司的资金实力提出了很高的要求。
（3）经验壁垒
施工工艺水平是工程施工企业竞争力的主要体现之一，而施工水平的高低程度除了依赖于业务培训外，施工项目经验积累是提高施工工艺水平的主要途径。生态环境建设行业特别是生态修复领域具有地域分布广的特点，凡是地表植被被破坏的地方都可能是工程施工所在地，各地的自然环境、植物习性、生态破坏程度、岩土结构等各不相同，这就要求从业企业及从业人员对各地的物种组成、植被结构和地理环境具有非常深入的了解，具备丰富的跨区域施工经验，并且能够熟练掌握相关的业务技术。
（4）资质壁垒
我国园林绿化企业实行资质等级管理，根据住建部于2009年10月9日修订的《城市园林绿化企业资质等级标准》，承揽工程造价在1,200万元以上的工程必须具有园林绿化企业壹级资质，申请园林绿化企业一级资质需要的主要标准为“注册资金且实收资本不少于2,000万元；企业固定资产净值在1,000万元以上；企业园林绿化年工程产值近三年每年都在5,000万元以上”。根据中国园林网统计，截止2014年12月31日，具备园林绿化企业一级资质企业为987家，能否取得较高资质是在行业内生存和发展的重要条件。
（5）管理壁垒
生态修复及园林景观工程一般涉及苗木种植、技术研发、工程设计、现场施工和后期养护等多个环节，需具备各经营环节的综合管理能力。此外，生态修复行业作为工程施工行业，施工项目地域分布广泛，从业企业需具备跨区域管理能力。管理水平是限制行业内企业发展壮大的重要因素，也是进入该行业的障碍之一。
（三）发行人面临的主要竞争状况、经营方针及战略
1、发行人所在行业竞争格局
（1）行业整体集中度低
我国生态环境建设行业中，园林绿化领域有相应的资质，根据资质来划分，主要分为三个梯队的竞争主体：第一梯队是具有城市园林绿化壹级资质和甲级设计资质，有实力开展大型项目且能跨区域经营的行业内龙头企业；第二梯队是一些园林产业发达地区内综合实力相对较强的企业，一般也具有城市园林绿化壹级资质或贰级资质；第三梯队是众多区域性小型企业。而二、三梯队的中小企业占我国园林类公司的绝大多数，它们往往在资金实力、人才队伍、管理能力和业务拓展等方面相对较弱。从园林工程施工项目的规模来看，园林绿化领域的竞争激烈程度也有所差异。根据原住建部的规定，对于合同金额在1,200万元以下的项目，具有城市园林绿化贰级以上资质的企业均可承接施工；而对于合同金额在1,200万元以上的项目，只有具有城市园林绿化壹级资质的企业才能参与竞争。在园林绿化领域生态修复领域没有相应的资质的规定，且企业数量较少，因此大体可以分为两类竞争主体：一类是全国性的企业，另外一类是区域性的企业。全国性的企业数量少，但是由于具有品牌、技术、资金和项目经验等优势，基本上牢牢把握了所有大型的生态修复项目。区域性的企业数量众多，但是缺乏经验、技术，在中小项目上竞争激烈。
（2）区域竞争为主，只有少数公司具备跨区域经营能力
园林绿化行业自身具有区域性的特征，主要体现在，不同区域苗木品种根据气候、土壤各有不同，各地区审美标准不同，各地区经济发展不均衡等。根据《中国城市园林绿化企业经营状况调查报告（2008-2009年）》的统计，截至2009年底，在被调查的110家主要园林企业中，有53家企业在外省市设置了分支机构，110家企业的外设机构共计275个，实现营业收入合计28.26亿元。在这些企业中，外设分支机构营业收入在1亿元以上的只有9家。已上市的6家园林绿化行业公司虽然呈现出较强竞争力，平均市场占有率也不超过1%。因此，目前我国园林绿化领域工程施工领域仍以区域性竞争为主，生态修复行业情况也类似。
（3）质量和品牌是竞争中的关键因素
由于生态建设的工程质量及完工效果越来越被社会所重视和关注，相当部分业主已经充分认识到优质工程所带来的附加值。因此在选择设计、施工企业的时候，越来越注重对公司整体实力的评估，除需了解社会知名度、考察公司办公环境、管理模式外，更要亲临作品现场察看工程质量效果，因此长期注重质量和品牌的企业往往在行业内树立了较好的口碑，在竞争中赢得了先机。
在国内，行业内企业大多分布在以深圳为中心的珠三角地区、以上海为中心的长三角地区以及以北京为中心的周边地区，行业的区域集中度相对较高。公司主要竞争对手列示如下：
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2、发行人的竞争优势
（1）掌握生态修复工程综合技术优势
发行人为国家级高新技术企业（证书编号为：GF201144200073），自成立以来一直坚持“科技先导、研发先行、创新为本、服务人类”的理念，积极致力于生态修复、生态景观和资源循环利用等领域的技术研究和产品开发，其重点涵盖水环境生态修复、土壤生态修复、边坡生态修复、矿山治理、荒漠化治理、抗逆植物选育、立体绿化和特色苗木培育，以及生物有机肥制造等诸多方面。发行人设有经验丰富的工程施工部门及专业的研发部门，两个部门之间建立了良好的沟通机制在工程施工中对研发成果进行测试改良，形成了技术和工程施工水平不断提升和创新的良性互动机制。
经过多年的研究开发，公司在生态植物驯化、培育、基因改良方面，生物肥料技术方面，施工技术方面等取得了一系列处于国内领先水平的科研成果，已全面掌握生态修复工程的相关技术，并将其具体应用于多个大型工程项目中。发行人通过与北京大学、北京林业大学、中国农业科学院、中国林业科学研究院湿地研究所、中国科学院广东省生态环境与土壤研究所等多家高等院校、科研院所紧密合作，构建了高起点、高水平、高质量的企业研发平台。进一步深入开展抗逆植物选育、水环境生态修复、土壤生态修复，以及生物有机肥研制等方面的研究，并积极进行了研发基地和工程实验中心的建设。2012年,作为深圳市重点扶持的工程中心,深圳市科技创新委员会授予公司“深圳市生态修复生物工程技术研究开发中心”称号，2013年公司经广东省科技厅批准,成立“广东省生态环境建设与保护工程技术研究中心”。截至2015年6月30日，共取得国家专利45项，其中发明专利12项、实用新型专利32项、外观型专利1项，在申请专利33项。
（2）生态修复、园林绿化两个领域发展优势
传统的园林绿化企业大多脱胎于市政园林绿化部门或为市政园林绿化服务的民营企业，受制于技术储备、综合施工能力等因素的影响，无法进入生态修复领域；而大多数生态修复企业规模偏小、施工经验不足，并且受植物选培、基质配置、施工技术的限制，只能从事一些简单的生态修复业务（如平面或土质坡面等）或小型园林绿化项目，不具备进行复杂地理环境的生态修复（如坡面、土壤等）或大型园林绿化工程施工的能力。
发行人在生态修复领域具有明显的竞争优势，同时积极顺应园林绿化生态化发展的趋势，凭借生态修复领域的综合优势积极开拓园林绿化领域业务，是少数有能力同时涉足生态修复及园林绿化领域的公司，并且在两个领域都有较强的竞争优势。发行人上市以来，在生态修复领域及园林绿化领域竞争优势明显，是目前上市的园林公司中布局较为均衡的公司。2014年度，生态修复工程收入和园林绿化工程收入分别为48,957.09万元和142,684.30万元。近三年，生态修复工程收入的复合增长率为8.02%，园林绿化工程收入复合增长率为22.16%，处于快速扩张阶段。这种复合竞争优势将为公司未来快速发展提供可靠保障。
（3）严格的工程质量控制优势
公司通过ISO9001:2000质量管理体系认证，并制定了《工程质量控制制度》，对工程施工的每一个环节进行质量控制。
公司视工程质量为安身立命之本，在施工过程中始终坚持“质量第一，用户至上”的基本原则，重视工程质量管理。
公司施工项目多次获得各种奖励，主要获奖情况如下表所示：
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（4）跨区域施工优势
我国幅员辽阔，不同地区之间地貌、气候（温度、降雨量）、土壤、植物生长习性等方面差异很大，对企业的施工经验和施工能力要求很高，目前行业内的大多数企业业务范围局限于企业所在区域及其周边地区，有能力在全国范围内进行工程施工的企业较少。公司是少数已经开始在全国范围内开拓业务的公司之一，目前在全国范围内共开设有27家分公司，并投资建设了苗圃基地。
（5）团队建设优势
在团队建设方面，公司长期坚持以优秀的企业文化、以人为本的管理方式吸引并留住人才，打造了一支由优秀管理人才和专业化技术人才所组成的经营团队。发行人自成立以来，核心管理团队保持稳定，有利于公司未来的长远、稳定发展。公司董事长刘水、总裁陈阳春、副总裁李诗刚等人均为景观生态学相关专业毕业，是公司的核心技术人员。公司还拥有一支稳定的高素质人才队伍，在原有核心技术人员的基础上，截至2015年6月30日，公司研发队伍增至242人，其中本科105人，硕士81人，博士3人。
（四）发行人主营业务收入构成情况
目前发行人的主营产品主要分为：生态修复工程、园林绿化工程、设计维护。报告期内公司主营业务收入结构如下：
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（五）发行人拥有的经营资质情况
发行人及其控股子公司均已按照国家相关法律法规要求，依法就其经营业务办理相关行业经营资质证书。截至本募集说明书签署日，发行人及其控股子公司拥有的经营资质情况如下：
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六、发行人法人治理结构及其运行情况
（一）发行人组织结构图
截至募集说明书签署日，发行人组织结构如下：
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（二）发行人职能部门的运行情况
发行人设立了董事会、监事会和经营管理层；目前下设生态修复工程部、景观园林工程部、研发部、设计部、苗圃事业部、采购部、预算部、市场拓展部、财务部、合约部等16个职能部门，各司其职，职责明确，能满足公司日常经营管理需要。报告期内的运行情况如下：
1、生态事业部
负责公司生态修复工程的施工及工程维护工作，与研发部配合进行相关技术的研发立项、技术开发、测试等。
2、工程中心
负责公司景观园林绿化工程的施工及后续养护工作，与研发部配合进行相关技术的研发立项、技术开发、测试等。
3、研发中心
组织研发人员对公司工程及苗木生产中的技术难点进行科研攻关；负责在工程及苗木生产中推广应用最新科技成果；负责本行业高新技术的开发；负责“产学研”科研合作事宜。
4、设计院
负责设计议标、投标工作；严格按照程序要求完成设计全过程，确保设计质量，满足业主要求；按照程序和市场发展要求进行设计策划，将业主的要求及适用的法律、法规要求转化为设计输出；负责设计评审、验证及确认；主控材料选样、定样工作；进行图纸设计变更；参与图纸交底及会审工作；对施工全过程进行设计监督；对文件、图纸资料进行管理。
5、苗圃事业部
负责公司各苗圃基地的规划及管理；负责苗木的种植、养护和销售；负责苗木市场信息的收集及苗木发展趋势的研究；开展与国内外同行业的交流与合作等。
6、采购部
负责公司工程中各种材料、苗木的采购工作，选择供应商，按时、按量、按质完成采购计划，及时做好采购台账；对所进的物料进行编号并且记录，及时了解材料的库存情况，在项目组的配合下对各工地各类材料进行整理和归档；建立供应商的资料和产品价格的记录，并进行跟踪了解。
7、预算部
编制工程投标文件；编制在建工程设计变更、现场签证预算报告；协助项目组编制已完工程结算报告；跟踪投标保证金的收回情况。
8、市场拓展部
负责开拓市场，定期对市场现状考察调研，了解行业竞争对手工程业绩、管理水平，进行市场分析，并对所有的工程信息进行分析筛选，报总经办后定期跟踪；参与工程的投标、评审、开标答疑；参与工程合同的谈判和评审；负责客户的来访考察接待工作，并定期对客户进行回访。
9、财务部
负责公司财务会计体系的建立和管理；公司日常的财务管理、会计核算、会计监督工作；参与目标成本的制定，目标利润的核算、考核工作；审核、监督对外经济合同等。
10、合约部
负责公司对外合同的洽谈、起草、签订工作，组织合同签订前的流程评审；参与公司各项投标活动，参与工程招（议）标的标底编制和审定；负责公司合同履行情况的日常管理，收集、记录和整理与合同有关的协议、函件并及时建档、归档；负责针对合同履行过程中存在的问题提出具体的解决办法；负责与相关单位和部门的联系及协调工作。
11、法律部
负责处理公司在各种业务往来中产生的各类纠纷；从法律专业角度审查公司的业务合同，保证合同条款的合法性；处理公司及各分支机构发生的突发性法律事务，确保公司的合法权益免受侵害。
12、内部审计部
负责公司内部控制制度的建立和完善，对公司各部门、分公司的内部控制制度的完整性、合理性及其实施的有效性进行检查和评估；对公司各管理部门、分公司的财务收支和经济活动进行审计监督；对高级管理人员的离任进行审计。
13、投资及证券部
负责企业发展战略的拟定、发展规划的建议工作，对公司重大新增投资项目的立项、可行性、对外谈判、尽职调查、合作意向及合同签订等事宜，负责公司证券事务、信息披露、股权管理、投资者关系管理工作，负责收购、兼并、股权投资转让等资本运作事项。
14、办公室
负责公司的行政公章的管理；工程介绍信、委托书的开出与监控；负责公司所有档案资料的管理。负责公司办公设备的管理和维护；协助办理公司（含分公司）各种资质证书的申请、升级和年审（年检）工作；安排企业文化活动及员工体检；负责公司对外联系及形象维护工作。
15、人力资源部
负责公司组织机构、部门职能、岗位设置、人员编制和人员调配、劳动关系以及人事制度等方面的研究、管理和咨询；员工招聘、录用、转正、员工离职、内部流动事宜等。
16、各分公司
负责各地区项目信息的收集、业务开拓；配合工程管理部对区域内施工项目的跟踪协调工作；负责区域内与政府、协会等部门的协调，办理或协助公司办理区域内名优工程的评审等。
（三）发行人合法合规经营情况
最近三年，发行人不存在重大违法违规及受处罚的情况。
发行人董事、监事、高级管理人员的任职符合《公司法》及《深圳市铁汉生态环境股份有限公司公司章程》的规定。
（四）发行人独立经营情况
发行人严格按照《公司法》、《证券法》等有关法律、法规和《公司章程》的要求规范运作，逐步建立健全公司法人治理结构，在业务、资产、人员、机构、财务等方面与现有股东完全分开，具有独立、完整的资产和业务体系，具备直接面向市场独立经营的能力：
1、业务独立
发行人拥有独立、完整的产、供、销业务体系和直接面向市场独立经营的能力，持有从事经核准登记的经营范围内业务所必需的相关资质和许可，并拥有足够的资金、设备及员工，不依赖于控股股东。
2、资产完整
发行人资产完整，与控股股东产权关系明确，资产界定清晰，拥有独立、完整的生产经营所需作业系统和配套设施，合法拥有与生产经营有关资产的所有权或使用权。发行人对其资产拥有完全的控制权和支配权，不存在资产、资金被控股股东占用而损害本公司利益的情形。
3、人员独立
发行人设有独立的劳动、人事、工资管理体系，与股东单位完全分离。公司的董事、监事及高级管理人员均按照《公司法》、《公司章程》等有关规定产生，履行了合法的程序。
4、财务独立
发行人实行独立核算，拥有独立的银行账户，依法独立纳税。发行人设立了独立的财务部门，配备了独立的财务人员，履行公司自有资金管理、资金筹集、会计核算、会计监督及财务管理职能，不存在控股股东干预财务管理的情况。
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