安徽省投资集团控股有限公司2016年公开发行公司债券（第一期）募集说明书摘要
(上接22版)
2、执行新会计准则的影响
本公司自2014年7月1日起执行财政部于2014年制定的《企业会计准则第39号——公允价值计量》、《企业会计准则第40号——合营安排》、《企业会计准则第41号——在其他主体中权益的披露》，和经修订的《企业会计准则第2号——长期股权投资》、《企业会计准则第9号——职工薪酬》、《企业会计准则第30号——财务报表列报》、《企业会计准则第33号——合并财务报表》，同时在本财务报表中采用财政部于2014年修订的《企业会计准则第37号——金融工具列报》，并对2012年度、2013年度财务报表进行追溯调整。2012年度、2013年度受重要影响的报表项目和金额如下：
单位：元
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三、财务报表数据
本部分内容所涉及的本公司2012年、2013年和2014年的财务数据均来源于相应年度经审计的合并及母公司财务报告。2015年1-9月财务数据来源于公司未经审计的即期合并及母公司财务报表。
本章节中，财务数据部分计算结果与各数直接加减后的尾数可能出现差异，该等差异系由四舍五入造成，并不影响投资者对本公司信息的正常使用。
（一）最近三年及一期合并报表
表4-1：公司合并资产负债表
单位：万元
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表4-2：公司合并利润表
单位：万元
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表4-3：公司合并现金流量表
单位：万元
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（一）最近三年及一期母公司报表
表4-4：母公司资产负债表
单位：万元
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表4-5：母公司利润表
单位：万元
■
表4-6：母公司现金流量表
单位：万元
■四、最近三年及一期合并财务报表范围情况
1、2011年-2012年合并报表范围变化情况
表4-7 2011年-2012年合并报表范围变化情况
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2012年新纳入合并范围的子公司为安徽皖投后勤服务有限公司和安徽皖投工业投资有限公司，其年末净资产分别为40.86万元和94,884.13万元。
2、2012年-2013年合并报表范围变化情况
表4-8 2012年-2013年合并报表范围变化情况
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2013年新纳入合并范围的子公司为安徽省铁路建设投资基金有限公司、安徽省皖投小额贷款股份有限公司、安徽芜铜长江高速公路有限公司，以上三家公司均为新设子公司。
3、2014年末合并报表范围变化情况
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2014年新纳入合并范围的子公司分别为二级子公司安徽中安商业保理有限责任公司、安徽中安融资租赁股份有限公司和三级子公司安徽省皖铁综合交通咨询有限公司、安徽杰盟物流有限公司。
根据安徽省国资委（皖国资改革函[2014]216号）批复本公司持有安徽省皖投融资担保有限责任公司17.5%股权增资至安徽安振产业投资集团有限公司，本公司持有其股权比例变更为32.5%，对其无控制权，所以本年不再将其及子公司安徽省国资金融投资有限公司纳入合并范围。
4、2015年9月末合并报表范围变化情况
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2015年1-9月新纳入合并范围的子公司为二级子公司深圳安徽实业有限公司，合并原因为国有资产划拨。
五、最近三年及一期主要财务指标
（一）合并报表口径
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注：2015年三季度末数据未经年化
（二）母公司报表口径
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注：上述财务指标的计算方法如下：
①流动比率=流动资产/流动负债
②速动比率=速动资产/流动负债
③应收账款周转率=主营业务收入/应收账款平均余额
④存货周转率=主营业务成本/存货平均余额
⑤资产负债率=总负债/总资产
六、公司财务分析
（一）资产负债结构分析
1、资产结构及其变动分析
表4-9 2012年末、2013年末、2014年末及2015年9月末公司资产结构
单位：万元、%
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2012年末，公司资产总计4,025,556.82万元，其中流动资产827,467.85万元，占比20.56%，非流动资产3,198,088.97万元，占比79.44%。2013年末，公司资产总计4,851,906.80万元，其中流动资产917,653.69万元，占比18.91%，非流动资产3,934,253.11万元，占比81.09%；2014年末，公司资产总计6,306,513.86万元，其中流动资产987,367.85万元，占比15.66%，非流动资产5,319,146.01万元，占比84.34%，2014年公司资产较上年末增加29.98%，主要原因是控股公司海螺水泥成本法改为权益法造成；近三年公司资产规模保持稳定增长。2015年9月末，公司资产总计7,839,419.76万元，较2014年末增加了1,532,905.90万元，增幅24.31%。
（1）流动资产结构分析
表4-10 2012年末、2013年末、2014年末及2015年9月末公司流动资产结构
单位：万元
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2012年-2014年及2015年9月末，公司流动资产结构中货币资金、存货、其他应收款、其他流动资产的占比一直较高，2014年末上述四项的占比分别为53.69%、14.17%、15.56%和13.97%，合计占比97.40%；2015年9月末上述四项的占比分别为45.33%、18.07%、14.71%和13.31%，合计占比91.42%。
2014年末，公司流动资产为987,367.85万元，较上年增加69,714.16万元，增幅7.60%，增长主要来自于货币资金和其他应收款的增加。公司流动资产主要由货币资金、应收账款、预付款项、其他应收款、存货和其他流动资产构成。
（2）非流动资产结构分析
表4-22：2012年末-2014年末及2015年9月末非流动资产结构表
单位：万元、%
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近三年及一期公司非流动资产余额分别为3,198,088.97万元、3,934,253.11万元、5,319,146.01万元和6,259,142.29万元。
2013年末，公司非流动资产为3,934,253.11万元，较上年增加736,164.14万元，增幅23.02%，增长主要来自于可供出售金融资产和长期股权投资的增加。公司非流动资产主要包括可供出售金融资产、长期股权投资和其他非流动性资产。2014年末，公司非流动资产为5,319,146.01万元，较上年增加1,384,892.9万元，增幅35.20%，增长主要来自于可出售金融资产、长期应收款和其他非流动性资产。2015年9月末，公司非流动资产较上年末增幅17.67%。
2、负债结构及其变动分析
表4-29：近三年及一期公司负债结构表
单位：万元、%
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近几年公司投资较大，负债规模近三年持续增长，2012年末、2013年末和2014年末负债合计分别为1,996,605.91万元、2,275,840.54万元和3,164,295.63万元，2013年末和2014年末，公司负债分别比上年增长了13.99%和39.04%。2015年9月末，公司负债合计为3,896,371.55万元，较2014年末增加732,075.92万元。
（1）流动负债结构分析
表4-30：近三年及一期公司流动负债结构表
单位：万元、%
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公司的流动负债主要是短期借款、应付账款、预收账款和其他应付款。2012年末、2013年末和2014年末四项合计占流动负债比率分别为92.96%、83.93%和79.39%。
（2）非流动负债结构分析
表4-41：近三年及一期末公司非流动负债结构表
单位：万元、%
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公司的非流动负债主要是长期借款、应付债券和其他非流动负债。2012年末、2013年末和2014年末三项合计占非流动负债比率分别为97.12%、97.55%和94.72%。
（二）盈利能力分析
表4-47： 近三年及一期公司利润情况
单位：万元
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1、主营业务收入
近三年及一期公司主营业务收入为115,443.04万元、、237,109.43万元、174,308.44万元和119,140.36万元，公司主营业务收入主要来自房地产、贸易和委托贷款业务收入。2013年公司主营业务收入较上年增加121,666.39万元，主要为代建业务收入增加。2014年主营业务收入174,308.44万元，较上年同期减少62,800.99万元，减幅为26.49%，主要为代建收入减少。
2、主营业务成本
近三年及一期公司主营业务成本为67,202.58万元、161,683.86万元、118,022.63万元和82,260.59万元。2013年主营业务成本较上年增加94,481.28万元，主要原因为2013年度代建成本增加。2014年公司主营业务成本比2013年减少了43,661.23万元，减幅27.00%。主要原因是2014年代建板块未实现收入、形成成本，委托贷款板块未形成成本，其余各板块对应销售收入的增减均相应增减。
3、销售费用、管理费用、财务费用
（1）销售费用
近三年及一期销售费用分别为3,476.70万元、4,465.43万元、4,610.97万元和4,191.52万元。2013年销售费用较上年增加988.73万元，增幅28.44%，主要原因为上海裕安公司的进出口业务销售费用增加，令公司销售费用增加。2014年销售费用较上年增加145.54万元，增幅3.26%，无大变化。
（2）管理费用
近三年及一期管理费用分别为13,621.54万元、17,816.05万元、17,998.42万元和16,525.71万元。
2013年管理费用较上年上升30.79%，主要原因为2013年增加了安徽省铁路建设投资基金有限公司、安徽芜铜长江高速公路有限公司、安徽省皖投小额贷款股份有限公司、安徽省国资金融投资有限公司四个子公司，管理费用增加。
2014年管理费用较上年上升1.02%，无大变化。
（3）财务费用
近三年及一期财务费用分别为60,739.01万元、80,764.09万元、105,302.34万元和104,125.08万元。2013年公司财务费用较上年增长20,025.08万元，主要原因为公司2013年发行中期票据20亿元，利息支出增加。2014年公司财务费用较上年增长24,538.25万元，主要原因为2014年公司发行了非公开定向工具25亿元，短期融资券10亿元，利息支出增加。
4、投资收益
近三年及一期投资收益分别为148,566.13万元、211,150.92万元、290,686.59万元和201,793.98万元。2013年投资收益较上年增加62,584.79 万元，主要原因为2013年度公司处置了持有的部分罗宝节能和皖投荣福置业股份，处置长期股权投资产生的投资收益较大。2014年投资收益较2013年增加79,535.67 万元，增幅37.67%，主要原因为2014年处置可供出售金融资产取得62,650.29万元所致。
5、营业利润
近三年及一期营业利润分别为110,859.47万元、168,214.73万元、215,756.52万元和116,203.49万元。2013年营业利润较2012年增加51.74%，2014年营业利润较2013年增加28.26%，营业利润呈上升趋势，2014年增长主要原因为2014年投资收益增幅较大。
6、营业外收入
近三年及一期营业外收入分别为34,109.42万元、43,351.12万元、1,519.26万元和137.36万元。2013年营业外收入主要为非流动资产处置利得合计25.45万元、政府补助43,187.05万元和其他收入138.63万元。2014年营业外收入主要为非流动资产处置利得1,313.91万元、政府补助9.78万元和接受捐赠10.33万元。
7、净利润
近三年及一期净利润分别为141,981.80万元、203,474.84万元、203,785.26万元和111,892.17万元。2013年净利润较2012年增加43.31%，净利润呈上升趋势。2014年净利润较2013年度增加0.15%。
8、公司盈利能力分析
公司的主营业务利润率近三年分别为41.79%、31.86%和32.29%，近三年净资产收益率分别为1.87%、8.84%和7.13%，净利润率分别为122.85%、85.69%、116.30%。2013年净利润率下降，主要原因为2013年新增代建板块，该板块盈利能力较弱，其他各板块仍保持较高盈利水平。2014年公司主营业务利润率为32.29%，较上年同期有所增加。主要原因为2014年较上年新增小额贷款业务，及融资租赁业务，上述两项业务均无对应成本。2015年1-9月公司主营业务利润率为30.95%，变化幅度较小。
9、非经常性损益
公司近三年的非经常性损益小计分别为33,987.04万元、41,665.32万元和1,057.05万元，主要由计入当期损益的政府补助和非流动资产处置损益组成。
表4-48：非经常性损益情况
单位：元
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（三）偿债能力分析
1、现金流量分析
表4-49： 近三年及一期公司现金流情况
单位：万元
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近三年及一期公司现金流入总额分别为1,026,399.40万元、1,359,318.58万元、1,922,802.83万元和2,369,982.68万元。现金流出总额分别为920,380.91万元、1,268,601.47万元、1,849,705.45万元和2,183,767.20万元。
表4-50：近三年及一期公司现金流入流出汇总表
单位：%
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（1）经营活动现金流
近三年及一期公司经营活动现金流入在现金流入总额中占比分别为16.49%、15.73%、13.35%和18.78%，经营活动现金流出在现金流出总额中占比分别为16.98%、15.64%、13.24%和18.16%。
2013年经营活动现金流入181,484.37万元，较上年减少11,257.55万元，经营活动现金流出167,999.19万元，较上年增加902.78万元，产生的现金流量净额比2012年下降12,160.33万元，主要原因为2013年出售了安徽罗宝节能科技有限公司，安徽罗宝节能科技有限公司作为生产型企业，对外往来较大，2013年罗宝公司未纳入集团合并报表，造成往来款项减少，导致经营活动现金流入中收到其他与经营活动有关的现金减少39,294.59万元。
2014年经营活动现金流入302,385.58万元，较上年同期增加120,901.21 万元，经营活动现金流出289,321.55万元，较上年同期增加121,322.36万元，主要原因为2014年新增合并了二级子公司安徽中安商业保理有限责任公司、安徽中安融资租赁股份有限公司。2014年新增了小额贷款业务以及融资租赁业务，发放小额贷款及融资租赁款确认为投资支出，收到小额贷款利息及融资租赁收入确认为经营收入，因此经营活动现金流入增幅大于流出增幅。
（2）投资活动现金流
近三年及一期公司投资活动现金流入在现金流入总额中的占比分别为13.97%、14.63%、14.68%和20.68%，投资活动现金流出在现金流出总额中占比分别为57.12%、56.76%、60.51%和63.39%。投资活动现金流出大于现金流入，主要原因为公司作为安徽省参与铁道部合资建设铁路安徽方出资代表，履行安徽省内铁路建设出资人职责，对铁路项目的投入逐年加大。2009年以来，安徽兴建的铁路项目较多，资金投入量大，导致本公司投资活动产生的现金流量净额为负值，这与公司近年营运总体目标相符。
（3）筹资活动现金流
近三年及一期公司筹资活动现金流入在现金流入总额中的占比分别为67.26%、72.02%、69.59%和62.83%，筹资活动现金流出在现金流出总额中的占比分别为24.73%、30.00%、23.85%和19.63%。
2012年公司筹资活动现金流入690,315.04万元，较上年增加192,813.14万元，筹资活动现金流出227,570.67万元，较上年增加33,699.64万元，公司筹资活动现金流净额较2011年增加159,113.50亿元。
2013年公司筹资活动现金流入978,964.50万元，较上年增加288,649.46万元，筹资活动现金流出380,597.77万元，较上年增加153,027.10万元，公司筹资活动现金流净额较上年增加135,622.36万元。
2014年公司筹资活动现金流入1,338,068.00 万元，较上年增加359,103.50万元，筹资活动现金流出441,100.43 万元，较上年增加60,502.66万元，公司筹资活动现金流净额较上年增加298,600.84万元。
公司筹资活动产生的净现金流量大，主要原因为公司作为安徽铁路投资主体，履行安徽铁路建设出资人资格，得到政府投入的建设资金量大，在金融系统融资能力强。
2、财务指标分析
表4-51：公司2012年-2015年9月主要财务指标
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近三年末公司资产负债率分别为49.60%、46.91%和50.18%，资产负债率维持较适中水平，长期偿债能力较强。2012年、2013年、2014年公司流动比率分别为2.62、3.87、2.10，速动比率分别为1.84、3.20、1.80。2014年流动负债增幅较大，导致流动比率由2.62下降至2.10，公司近三年流动比率及速动比率较高，持续的政府财政支持以及自营业务的快速发展使其短期偿债能力保持较强水平。2015年9月末公司资产负债率、流动比率、速动比率分别为49.70%、2.27和1.86，较2014年末数据变化不大。
公司的主营业务利润率近三年分别为41.79%、31.81%和32.29%，近三年净资产收益率分别为7.00%、8.84%和7.13%，净利润率分别为122.99%、85.81%、116.91%。2014年公司主营业务利润率为32.29%，较上年同期有所增加。主要原因为2014年较上年新增小额贷款业务，及融资租赁业务，上述两项业务均无对应成本。2015年1-9月公司主营业务利润率为30.95%，变化幅度较小。
近三年公司应收账款周转率分别为9.92%、18.95%和14.57%，2013年公司应收账款周转率上升主要是因为2013年主营业务收入较上年增幅较大所致；存货周转率分别为29.45%、80.22%和78.91%，公司存货中比重较大的是子公司皖投置业从事房地产开发产生的存货，2013年公司代建项目交付，是造成2013年存货周转率大幅提升的主要原因。总资产周转率分别为3.94%、5.35%和3.14%，公司所投资的铁路项目目前多属于建设投入期，项目投资大且在建设期内，是总资产周转率指标偏低的主要原因。
3、债务到期及偿还情况
截至2015年9月底，发行人均能够履行历年有息债务的相关合同，在约定的时间还本付息，不存在到期无法还本付息的情况。
（四）未来业务规划
公司在未来将顺应国有企业加速发展和战略重组的大趋势，遵循公司整体利益最大化的经营策略，全面开展公司内部产业结构调整。具体方式为一方面以公司现有投资的产业为基础，梳理资产和项目，全面整合产业、项目和资产，按照阶段性持股的策略，收缩非主营产业，退出与公司主业关联度不高的项目和参股公司。并按照“抓大放小，推进主业发展”的思路，不再投资规模较小的实业项目，集中资源和精力投向公司确定的产业及其细分产业中在技术、产品、管理及市场前景等方面领先的项目，做强公司主业。此外，有条件地开展以控股为主的投资，逐步增强投资集团对于主导产业、投资项目的影响力和控制力。最终形成“主业明晰，多元发展，优势突出，增长加快”的新格局，推动公司业绩保持长期、稳定的增长。
七、最近一年及一期末有息债务情况
（一）债务期限结构
表4-52：公司有息债务期限结构
单位：万元
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（二）银行借款类别
表4-53：公司银行借款余额一览表
单位：亿元
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表4-54：公司借款的利率执行情况表
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表4-55： 截至2015年9月末公司借款明细表
单位：亿元、%
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（三）未到期的债务融资工具及其他债券情况
截至本募集说明书签署之日，本公司待偿还债务融资工具108亿元。公司于2006年8月15日发行企业债10亿元，期限10年，存续中；2011年3月23日发行企业债13亿元，期限10年，存续中； 2013年2月20日在中国银行间市场交易商协会注册额度为20亿元的中期票据，注册号为中市协注【2011】MTN235号，于2013年3月1日一次发行，期限5年； 2013年11月15日在中国银行间市场交易商协会注册额度为30亿元的非公开定向票据，注册号为中市协注【2013】PPN364号，于2014年3月27日发行5亿元，期限3年，于2014年4月28日发行12亿元，期限3年，尚有13亿元未发行。2014年4月3日在中国银行间市场交易商协会注册额度为30亿元的非公开定向票据，注册号为中市协注【2014】PPN180号，于2014年5月13日发行8亿元，期限2年，尚有22亿元未发行。2014年7月24日在中国银行间市场交易商协会注册额度为30亿元的短期融资券，注册号为中市协注【2014】CP295号，于2015年4月9日发行1年期短期融资券20亿元，尚未到期，于2015年11月17日发行1年期短期融资券10亿元，尚未到期。2015年4月25日在中国银行间市场交易商协会注册额度为50亿元的超短期融资券，注册号为中市协注【2015】SCP92号，2015年7月8日发行270天超短期融资券10亿元，尚未到期。
表4-56： 截至2015年9月末公司未到期债务融资工具及其他债券情况
单位：亿元
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八、本期发行公司债后公司资产负债结构的变化
本期债券发行完成后，将引起发行人资产负债结构的变化。假设发行人的资产负债结构在以下假设基础上发生变动：
1、相关财务数据模拟调整的基准日为2014年12月31日；
2、假设不考虑融资过程中产生的需由发行人承担的相关费用，本期债券募集资金总额为30亿元；
3、假设本期债券募集资金总额30亿元计入2014年12月31日的资产负债表；
4、本期债券募集资金全部用于补充流动资金；
5、假设公司债券发行在2014年12月31日完成；
6、假设财务数据基准日与本期债券发行完成日之间不发生重大资产、负债、权益变化。
基于上述假设，本期债券发行对本公司财务结构的影响如下表：
（1）合并资产负债表结构变化
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（2）母公司资产负债表结构变化
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债券发行是本公司通过资本市场直接融资渠道募集资金，加强资产负债结构管理的重要举措之一。债券募集资金将成为本公司中、长期资金的来源之一，使本公司的资产负债期限结构和部分偿债能力指标得以优化，降低了本公司流动负债比例，流动比率也得以改善，更加适合业务需求，从而为本公司资产规模和业务规模的均衡发展及利润增长打下良好的基础。
九、资产抵押、质押、其他被限制处置事项
表4-57：截至2015年9月末公司受限资产情况
单位：万元
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注：受限资产账面评估价值低于与抵、质押贷款金额。铁路项目的贷款是以所持有的铁路项目股权做质押，由于集团对铁路项目公司是分步出资，铁路项目公司在资本金到位后未及时进行工商变更，导致上表中铁路公司股权受限资产账面价值/评估价值较小，而实际贷款额较大。
第五节 募集资金运用
一、募集资金运用计划
（一）本次发行公司债券募集资金总额
根据《管理办法》的相关规定，结合本公司财务状况及未来资金需求，经公司2015年第一届董事会临时会议决议与安徽省国资委批复，同意公司发行不超过30亿元的公司债券，用于补充企业营运资金。
（二）本期公司债券募集资金运用计划
1、募集资金用途
本期发行公司债券年的募集资金扣除发行费用后全部用于补充企业营运资金。
公司本期债券的发行规模为20亿元，拟将本期债券募集资金扣除发行费用后用于补充公司营运资金。该资金使用计划有利于优化公司债务结构，满足公司业务发展对营运资金的需求，进一步提升公司的盈利能力。
2、补充营运资金的必要性分析
随着公司业务经营规模的不断扩大，公司运营资金的支出也逐年增大。最近三年，公司营业总收入分别为115,575.22万元、237,610.68万元和186,393.26万元，年均复合增长率达26.99%；公司经营活动现金流出分别为167,096.41万元、167,999.19万元和289,321.55万元，年均复合增长率达31.59%；经营性活动现金流出的年均复合增长率已经超过营业收入年均复合增长率。
除了增长速度较快外，公司营运资金的绝对数额也较大。2014年公司购买商品、接受劳务支付的现金为128,258.12万元；公司支付给职工以及为职工支出的现金为13,753.51万元；公司支付的各项税费为20,200.95万元；公司支付其他与经营活动有关的现金为65,038.97万元；公司经营活动现金流出（金融类）62,070万元。上述各项经营性支出合计约289,321.55万元，公司现有业务运营对资金的需求较大，补充营运资金具有必要性。
（三）公司董事会和股东大会对本次募集资金运用的主要意见
经公司董事会2015年第一届董事会临时会议决议决定：本次发行募集资金拟用于偿还银行贷款等符合国家法律法规及政策要求的企业生产经营活动；在符合法律法规的前提下，在国资委批复同意后，由集团公司董事会根据公司需要及市场条件全权处理本次发行的相关事宜，包括但不限于确定具体发行时机、发行额度、发行期数、发行利率、签署所有必要的法律文件，信息披露、偿债保障措施及其他必要手续等。
公司控股股东安徽省国资委出具《省国资关于安徽省投资集团控股有限公司发行公司债券有关事项的批复》（皖国资产权函【2015】795号），同意公司发行总额不超过30亿元的公司债券，提醒公司按照有关规定做好债券的申报发行工作，加强募集资金的管理和使用。
（四）专项账户管理安排
为确保债券募集资金专款专用，方便募集资金的管理、使用及对使用情况进行监管，公司已在中国光大银行股份有限公司合肥分行开立了募集资金及偿债保证金专项账户，并与监管银行、受托管理人签订《募集资金监管协议及偿债保证金专户协议》。监管银行对募集资金专户内资金使用进行监督管理，保障募集资金的划转符合募集说明书约定的用途。
为保证本次债券的还本付息，公司将在每期公司债券发行完成后的30天内完成专项偿债账户的开设。
公司确保在每次还本付息日前5个工作日将约定的还本付息资金全额划付至募集资金专项账户。
偿债保证金专户内资金专门用于本次公司债券到期本息的兑付，除本次债券的本金兑付和支付债券利息以及银行的结算费用外，偿债资金不得用于其他用途。
（五）募集资金用途承诺
本公司承诺，本次发行公司债券不涉及新增地方政府债务，本次债券募集资金用途不用于偿还地方政府债务或不产生经营性收入的公益性项目。
二、本期公司债募集资金运用对公司财务状况的影响
本期募集资金运用对本公司财务状况和经营成果将产生如下影响：
（一）有利于锁定公司融资成本，避免利率风险
虽然目前市场对利率下行的预期较为强烈，但由于本期公司债券的存续时间长达3到5年，货币政策在该期间存在较大的不确定性，因此公司通过发行固定利率的公司债券能够锁定融资成本，避免市场利率波动带来的风险。
（二）有利于拓宽公司融资渠道，提高融资能力
近年来，随着公司业务的发展，公司的资金需求也不断增长。为满足当前经营发展的需要，除了自有资金外，公司还通过银行借款和发行中票、短融等方式筹措资金。随着金融体制改革的不断深化，为满足公司未来经营发展的需要，公司积极挖掘资本市场的融资能力。通过发行公司债券，公司可以拓宽公司融资渠道，有利于提高公司的融资能力。
第六节 备查文件
一、备查文件内容
（一）发行人2012年、2013年和2014年经审计的合并及母公司的财务报表、2015年1-9月未经审计的财务报表；
（二）主承销商出具的核查意见；
（三）法律意见书；
（四）资信评级报告；
（五）债券持有人会议规则；
（六）债券受托管理协议；
（七）中国证监会核准本期发行的文件。
二、备查文件查阅时间、地点
（一）查阅时间
在本期债券发行期内，投资者可至本公司及主承销商处查阅本期债券募集说明书及上述备查文件，或访问上交所(http://www.sse.com.cn)查阅本期债券募集说明书及摘要。
（二）查阅地点
1、发行人：安徽省投资集团控股有限公司
办公地址：合肥市望江东路46号安徽投资大厦
联系人：马超
电话：0551-62779025
传真：0551-63677066
2、主承销商：招商证券股份有限公司
办公地址：广东省深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45楼
联系人：谢梦兰、吴震
电话：010-57601899
传真：010-57601990
