山东省国际信托股份有限公司

2015年年度报告摘要

1、重要提示

1.1本公司董事会及董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

1.2 本公司独立董事赵长一、颜怀江、丁慧平对本年度报告内容的真实性、准确性、完整性无异议。

1.3本公司董事长相开进，主管会计工作负责人及会计部门负责人马文波声明：保证年度报告中财务会计报告的真实、完整。

2、公司概况

2.1公司简介

（1）公司基本情况

山东省国际信托股份有限公司（以下简称“山东信托”或“公司”）初创于1987年3月，是经中国人民银行和山东省人民政府批准设立的非银行金融机构。2002年8月，完成了增资改制和重新登记工作，由国有独资公司转变为有限责任公司。2007年6月，获得中国银监会批复同意换发新的金融许可证，名称变更为“山东省国际信托有限公司”。截至2015年12月末，山东信托注册资本为20亿元。2015年7月，公司顺利完成股份改制工作和工商登记变更相关手续，正式更名为“山东省国际信托股份有限公司”。山东信托自成立以来，充分发挥信托功能，支持经济社会发展，帮助委托人提高财产收益，取得了良好的经济效益和社会效益。目前主要业务为资金信托、财产权信托、投资银行、融资租赁、资产管理、山东省基本建设基金管理和证券投资基金等。

（2）公司的法定中文名称：山东省国际信托股份有限公司

中文名称缩写：山东信托

公司的法定英文名称：Shandong International Trust Co., Ltd.

英文名称缩写：SITC

（3）法定代表人：相开进

（4）注册地址：济南市解放路166号

（5）邮政编码：250013

（6）国际互联网网址：www.sitic.com.cn

（7）电子信箱：zhb@sitic.com.cn

（8）负责信息披露事务的高级管理人员：贺创业

信息披露事务联系人：袁方

联系电话：0531－86566276

传真：0531－86968708

电子信箱：zonghe@sitic.com.cn

（9）公司选定的信息披露报纸：上海证券报

（10）年度报告备置地点：济南市解放路166号鲁信大厦8F

（11）聘请的会计师事务所：天健会计师事务所

住所：杭州市西溪路128号9楼

（12）聘请的律师事务所：上海市锦天城律师事务所

住所：上海浦东新区花园石桥路33号

2.2组织结构

图2.2

■

3、公司治理

3.1前三位股东

表3.1

■

公司第一大股东山东省鲁信投资控股集团有限公司系公司第三大股东山东省高新技术创业投资有限公司的实际控制人。

3.2董事

表3.2－1（董事）

■

表3.2－2（独立董事）

■

3.3监事

表3.3（监事会成员）

■

3.4高级管理人员

表3.4

■

3.5公司员工

报告期内职工人数、学历分布比率

2015年，公司职工194人，学历分布比率见下表：

表3.5

■

4、经营管理

4.1经营目标、方针、战略规划

2016年是十三五规划的开局之年。“十三五”期间，山东信托围绕以资金信托业务为主的资产管理业务，重点在做精做专上下狠功夫，紧紧围绕资本市场、房地产市场、基础设施市场、家族传承等资产管理细分领域，提高自主管理能力，做响品牌，做出特色。以自有资金运用为主的投资业务，重点投向证券公司、保险公司、商业银行等金融机构股权，发起设立PE、销售、房地产金融等子公司，完善金融产业链，提高综合金融服务能力。扩大国际化视野，积极申请相关资格，提高海外资产配置和管理能力，努力提高创新业务在公司收入贡献中的比重。把山东信托打造成为“专业的一流资产管理服务商+卓越的综合金融服务提供商”。

4.2所经营业务的主要内容

自营资产运用与分布表

（日期：截至2015年12月31日，单位：万元） 表4.2.1

■

信托资产运用与分布表

（日期：截至2015年12月31日，单位：万元） 表4.2.2

■

4.3市场分析

从宏观层面来看，中国经济在合理区间平稳运行，结构调整呈现积极变化。从增速变化、结构调整和动力转换等角度看，经济进入“新常态”的特征更趋明显，传统增长引擎趋弱，经济增长进入换档期，新兴产业、服务业发展较为迅速，就业状况整体稳定，消费保持较快增长，服务业、消费在经济发展中的贡献增大。但与此同时，地方政府债务高企、偿债能力下降的问题日益凸显，由产能过剩、地方政府债务等问题所引发的金融风险逐步累积，由于劳动力成本持续上升以及融资难、融资贵等问题，企业生产经营困难的问题短期内难以明显缓解，这都对未来经济运行带来一定的不确定性。

从行业层面看，随着近年来金融改革的深化、利率市场化的推进、各种金融业态的兴起、民间金融的快速发展，以及各类金融机构纷纷进入资产管理市场，直接或间接地突破了分业经营体制，信托公司固有的盈利模式和长期依赖的制度红利将被逐渐侵蚀。在经济下行和竞争加剧的双重挑战下，信托业已经结束自2008年以来的长期高速增长时代，步入转型发展阶段。

从理财市场发展来看，金融市场的发展创新推动了我国居民财富管理方式的变革，其显著特征之一就是理财方式的多样化，从储蓄存款的唯一理财方式，转向股票投资、证券投资基金、集合资金信托等多样化的理财方式。随着股票市场、债券市场等金融市场的发展壮大，多层次资本市场的不断完善，向多样化理财方式转移的过程还将持续，全新投资时代和财富管理时代已经萌芽，将为信托公司的发展创造良好的环境。

4.4内部控制

4.4.1内部控制环境和内部控制文化

为进一步适应监管政策和信托业务发展的需要，公司不断加强内控管理工作，优化公司治理，完善制度体系，深化内部改革，进一步夯实了管理基础，有力地促进了公司业务发展。

公司建立了较为完善的公司治理体系，通过规范股东会、董事会、监事会和经营层的权责，形成权力机构、决策机构、监督机构和经营者之间有效的制衡机制，保证公司各项决策和业务活动科学、规范、有效。报告期内，公司以股份制改造为契机，在沿袭相关传统的基础上，全面修订了股东大会、董事会、监事会和总经理办公会议事规则，治理体系进一步完善和优化。公司调整了董事会各专门委员会设置，下设业务决策委员会、信托委员会、风险控制委员会、战略与发展规划委员会、人事与薪酬委员会、审计委员会等6个专业委员会，制订了明确的议事规则，职责划分清晰，各主体既相对独立地开展工作又能够充分发挥制衡作用，有效地保证了公司健康平稳发展。公司按照业务性质设置部门并明确了部门和岗位职责，制定了明晰、完善的业务流程和操作规范，保障了各项工作顺利开展。

公司建立健全了一系列与公司企业文化、经营目标、经营战略和控制环境相一致的薪酬制度、奖惩措施、风控及内审办法等，充分发挥了各项制度的作用，进一步丰富和完善了法人治理机制。

4.4.2内部控制措施

公司注重加强基本制度建设，建立健全了“三会一层”与各专业委员会的定期沟通和决策制衡机制，董事会各委员会在授权范围内按照明晰的分级授权制度进行决策，通过体系建设和及时完整的过程控制，使决策、研发、操作、审核及监督评价程序化、体系化。报告期内，公司结合股份制改造，对股东会、董事会、总经理办公会议事规则进行了全面修订，对董事会下设委员会职责进行了调整和优化，配备了具备公司治理、风险控制、财富传承等专业特长的独立董事，公司治理体系进一步完善。

公司以健全工作机制、优化管控模式、提高工作效能为着力点，全面推进各项基础建设。报告期内，公司持续加强“事前尽调、事中监控、事后督查”的全面风险管理体系建设，根据形势变化和运转实际，不断优化各类业务指引和评价标准。加大对存续项目尤其是重点行业、重点地区项目的定期风险排查、抵押物评估复核和贷后管理工作，组织开展了针对有限合伙、艺术品信托等专项检查，有效防范和控制了风险。不断加强合规体系建设，把完善制度体系作为加强合规体系建设的重要突破口，常抓不懈。对公司业务制度进行了修订、汇编、试运行，通过业余时间学习和集中组织考试，狠抓制度落实和执行，合规意识和按制度办事、按流程操作的工作要求已深入人心。

4.4.3信息交流与反馈

公司建立了良好的信息交流与反馈制度，实现信息有效、及时地传递，并在公司内部实行重大信息报告制度。报告期内，公司通过内网、内部期刊等渠道确保公司内部经营动态、重大事项等信息交流与反馈及时、准确、有效；通过公司外部网站、报纸等媒体，根据法律法规的规定向客户和社会公众及时披露公司资产经营状况及有关业务信息； 按法律法规规定向委托人、受益人公布信托财产管理报告；通过非现场监管报表、信托项目事前报告等形式及时向监管机构报告、披露经营信息。

4.4.4监督评价与纠正

公司定期对内部控制的建设和执行情况进行检查评价，按照规定及时报告相关部门，并根据监管部门的现场检查和监管评价对有关问题进行针对性整改。风险控制部、合规法律部、业务督察部作为对公司内控体系的健全性、合理性和有效性进行检查和评价的专门机构，负责事前评估、事中审查和事后检查监督，揭示风险，制定风险防范和控制措施；开展了针对有限合伙、艺术品信托、重点区域项目的专项检查，如实客观地汇报发现的问题，并提出可行改进措施。

4.5风险管理概况

公司实行全面风险管理，构建了日常风险信息搜集、报告和处理机制，重大风险监控和预警机制，形成了对风险的动态管理体系，进行全员、全流程、全覆盖的风险管理，形成由业务部门、风险控制部门、监督检查部门、董事会组成的四道风险防线。公司中后台部门既相对独立，又协调配合，建立了组织严密、高效有序的执行系统以及有效的内部监督和反馈系统，形成了“事前防范、事中控制、事后监督”的风险控制机制。针对集合信托业务和单一信托业务以及不同类别的业务模式，实施差异化的决策流程，确保了项目运转高效和科学民主决策。

公司经营活动中面临的主要风险是：信用风险、市场风险、操作风险、声誉风险和其他风险。公司积极推进全面风险管理体系的建设，建立了与业务性质、规模和复杂程度相适应的信用风险管理流程，有效识别、度量、控制、监测和报告信用风险。公司建立和完善了信用风险计量模型，并以压力测试、集中度限额管理和其他非统计计量方法进行补充。公司通过建立完备可靠的管理信息系统和风险管理系统，实现风险信息在线收集、风险状态多维展示，在充分汇集和评估风险的基础上，及时发现由于市场环境等变化带来的项目风险，动态监控、评估相关风险，根据需要及时改进风险管理策略及措施，切实做好风险防控工作，确保实现风险管理目标。公司不断加强规章制度建设，于2015年1月出台了公司内部规章制度汇编，从业务管理、财务管理、风险管理、法律合规、产品销售、稽核审计、信息科技等各方面对公司的内部操作流程进行了规范，使业务操作有章可查、有据可依，全面防控操作风险。公司制定了《声誉风险管理办法》，在以优秀的财富管理能力提高客户忠诚度的同时，加强对外宣传力度，继续履行社会责任，开辟多种渠道与监管机构、媒体、公众等利益相关者进行沟通，强化“专业、诚信、勤勉、成就”的企业核心价值观。

4.6社会责任

作为山东省管国有金融企业，公司在实现自身稳健发展、积极为地方经济提供投融资服务的同时，充分发挥信托制度和功能优势，对国家和社会全面发展、自然环境和资源，以及广大投资者和员工、客户等利益相关方主动承担责任，实现了追求经济效益与承担社会责任的有机结合。

山东信托严格遵守有关政策法规，切实履行受托人的管理职责，积极开展各类客户交流活动和投资者教育活动，保障受益人利益。2015年，支付受益人信托收益245.47亿元，是公司自身信托报酬收入的21倍。

公司始终坚持根植于实体经济，发挥信托独特的功能优势，丰富产品服务，通过单一信托、类ABS、PPP等多种模式，努力为实体经济提供市场化的综合金融服务，在支持产业优化升级、促进战略新兴产业发展方面发挥了重要作用。截至2015年末，山东信托信托资产余额中有1381.00亿元投向实体经济，占比56.06%。

山东信托还积极探索开展公益信托，信托资产投资于资本市场，一定比例之外的投资收益用于捐资助学，这种委托人和受助群体同时享有信托收益受益权的双受益人模式，获得了官方慈善机构和市场的认可与肯定。

同时，山东信托充分发挥信托优势，为山东省残疾人福利基金会、山东省送温暖基金会、山东省慈善总会慈善资金提供专业管理服务。

5、报告期末及上一年度末的比较式会计报表

5.1自营资产

5.1.1会计师事务所审计意见全文

审 计 报 告

天健审〔2016〕4-27号

山东省国际信托股份有限公司全体股东：

我们审计了后附的山东省国际信托股份有限公司（以下简称山东信托公司）财务报表，包括2015年12月31日的合并资产负债表，2015年度的合并利润表、合并现金流量表、合并所有者权益变动表，以及财务报表附注。

一、管理层对财务报表的责任

编制和公允列报财务报表是山东信托公司管理层的责任，这种责任包括：（1）按照企业会计准则的规定编制财务报表，并使其实现公允反映；（2）设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

二、注册会计师的责任

我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。

审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。

我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、审计意见

我们认为，山东信托公司财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了山东信托公司2015年12月31日的合并财务状况以及2015年度的合并经营成果和现金流量。

天健会计师事务所（特殊普通合伙） 中国注册会计师：管金明

中国·杭州 中国注册会计师：史钢伟

二〇一六年二月二十九日

5.1.2资产负债表

资产负债表

编制单位：山东省国际信托股份有限公司(母公司) 2015年12月31日 金额单位：人民币万元

■

资产负债表

编制单位：山东省国际信托股份有限公司(合并) 2015年12月31日 金额单位：人民币万元

■

5.1.3利润表

利润表

编制单位:山东省国际信托股份有限公司(母公司) 2015年度 金额单位：人民币万元

■

利润表

编制单位:山东省国际信托股份有限公司(合并) 2015年度 金额单位：人民币万元

■

5.1.4所有者权益变动表

所有者权益变动表

编制单位:山东省国际信托股份有限公司(母公司) 2015年度 金额单位：人民币万元

■

所有者权益变动表

编制单位:山东省国际信托股份有限公司(合并) 2015年度 金额单位：人民币万元

■

5.2信托资产

5.2.1信托项目资产负债汇总表

信托项目资产负债汇总表

编制单位：山东省国际信托股份有限公司 2015年12月31日 金额单位：人民币万元

■

5.2.2信托项目利润及利润分配汇总表

信托业务利润及利润分配汇总表

编制单位：山东省国际信托股份有限公司 2015年度 金额单位：人民币万元

■

6、会计报表附注

6.1会计报表编制基准不符合会计核算基本前提的说明

6.1.1会计报表不符合会计核算基本前提的事项

本公司无上述情况。

6.1.2纳入合并范围的子公司的名称、业务性质、注册地、注册资本、实际投资额、母公司所持有的权益性资本的比例及合并期间

单位：万元

■

上述公司已纳入本公司2015年度的合并会计报表范围。虽然本公司对泰信基金管理有限公司和山东鲁信资产管理咨询有限公司持股均未达到50%以上，但由于其属于本公司实质控制的公司，因此将其纳入合并范围。

6.2重要会计政策和会计估计说明

6.2.1计提资产减值准备的范围和方法

1、资产风险分类

根据银监发[2004]4号《中国银行业监督管理委员会关于非银行金融机构全面推行资产质量五级分类管理的通知》及《非银行金融机构资产风险分类指导原则》等相关规定的要求，按照风险程度的不同，本公司将自有债权类资产、权益类资产以及由本公司承担风险的其他资产划分为五类，即正常、关注、次级、可疑和损失类，后三类合称为不良资产。

本公司对现金、银行存款、对中央银行的债权、固定资产、在建工程、无形资产、公司经营所必然产生的不涉及资金回收或资产变现的其他资产一般不进行五级分类。

2、呆账准备

根据财政部财金[2005]49号《金融企业呆账准备提取管理办法》的规定，呆账准备，是指金融企业对承担风险和损失的债权和股权资产计提的呆账准备金，包括一般准备和相关资产减值准备。

一般准备，是指金融企业按照一定比例从净利润中提取的、用于弥补尚未识别的可能性损失的准备。

资产减值准备，是指金融企业对债权和股权资产预计可收回金额低于账面价值的部分提取的，用于弥补特定损失的准备，包括贷款损失准备、坏账准备和长期投资减值准备。其中，贷款损失准备是指金融企业对各项贷款预计可能产生的贷款损失计提的准备，坏账准备是指金融企业对各项应收款项预计可能产生的坏账损失计提的准备。

3、呆账准备核算方法

根据财金[2005]49号《金融企业呆账准备提取管理办法》和银监发[2004]4号《中国银行业监督管理委员会关于非银行金融机构全面推行资产质量五级分类管理的通知》等相关规定，本公司按以下办法计提呆账准备：

(1)减值准备分类计提标准为：关注类资产，计提比例为2%；次级类资产，计提比例为25%；可疑类资产，计提比例为50%；损失类资产计提比例为100%。

(2)个别项目减值准备计提标准：对于按照资产质量五级分类标准划分为可疑类的资产，在尚未形成损失类资产之前，可根据审慎原则，合理估计可能发生的损失，单独确定单项资产减值准备计提额度。

(3)本公司期末对各类风险资产的减值，实行单项计算、汇总计提办法计提资产减值准备。

(4)本公司不承担风险和损失的委托、信托资产不计提减值准备。

(5)本公司期末按照一定比例从净利润中提取一般准备。

6.2.2金融资产四分类的范围和标准

本公司的金融资产于初始确认时分为以下四类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。

6.2.3交易性金融资产核算方法

交易性金融资产分为交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

(下转29版)