嘉实优化红利混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
重要提示
嘉实优化红利混合型证券投资基金(原嘉实优化红利股票型证券投资基金)（以下简称“本基金”）根据2012年5月22日中国证券监督管理委员会《关于核准嘉实优化红利股票型证券投资基金募集的批复》（证监许可【2012】684号）和2012年5月24日《关于嘉实优化红利股票型证券投资基金募集时间安排的确认函》（基金部函【2012】348号）的核准进行募集。本基金基金合同于2012年6月26日起生效，自该日起基金管理人正式开始管理本基金。
根据2014年8月8日施行的《公开募集证券投资基金运作管理办法》（证监会令第104号）第三十条第一项的规定，经与托管人协商一致， “嘉实优化红利股票型证券投资基金”于2015年7月17日更名为“嘉实优化红利混合型证券投资基金”，并于2015年8月3日发布相关公告。
投资有风险，投资者申购本基金时应认真阅读本招募说明书。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。
本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准。基金合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《证券投资基金法》、《运作办法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。
基金管理人承诺依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。
本摘要已经基金托管人复核。本摘要所载内容截止日为2016年6月26日（特别事项注明除外），有关财务数据和净值表现截止日为2016年3月31日(未经审计)。
一、基金管理人
（一）基金管理人概况
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嘉实基金管理有限公司经中国证监会证监基字[1999]5号文批准，于1999年3月25日成立，是中外合资基金管理公司。公司注册地上海，总部设在北京并设深圳、成都、杭州、青岛、南京、福州、广州分公司。公司获得全国社保基金、企业年金投资管理人、QDII资格和特定资产管理业务资格。
嘉实基金管理有限公司无任何受处罚记录。
（二）主要人员情况
1．基金管理人董事、监事、总经理及其他高级管理人员基本情况
邓红国先生，董事长，硕士研究生，中共党员。曾任物资部研究室、政策体制法规司副处长；中国人民银行国际司、外资金融机构管理司、银行监管一司、银行管理司副处长、处长、副巡视员；中国银监会银行监管三部副主任、四部主任；中诚信托有限责任公司董事长、党委书记、法定代表人。2014年12月2日起任嘉实基金管理有限公司董事长。
赵学军先生，董事、总经理，经济学博士，中共党员。曾就职于天津通信广播公司电视设计所、外经贸部中国仪器进出口总公司、北京商品交易所、天津纺织原材料交易所、商鼎期货经纪有限公司、北京证券有限公司、大成基金管理有限公司。2000年10月至今任嘉实基金管理有限公司总经理。
高峰先生，董事，美国籍，美国纽约州立大学石溪分校博士。曾任所罗门兄弟公司利息衍生品副总裁，美国友邦金融产品集团结构产品部副总裁。自1996年加入德意志银行以来，曾任德意志银行（纽约、香港、新加坡）董事、全球市场部中国区主管、上海分行行长，2008年至今任德意志银行（中国）有限公司行长、德意志银行集团中国区总经理。
陈春艳女士，董事，硕士研究生。曾任中诚信托有限责任公司资金信贷部、信托开发部、信托事务部、信托业务一部、投资管理部信托经理、高级经理。2010年11月至今任中诚信托有限责任公司股权管理部部门负责人、部门经理。
Jonathan Paul Eilbeck先生，董事，英国籍，南安普顿大学学士学位。曾任Sena Consulting公司咨询顾问，JP Morgan固定收益亚太区CFO、COO，JP Morgan Chase固定收益亚太区CFO、COO，德意志银行资产与财富管理全球首席运营官。2008年至今任德意志银行资产管理全球首席运营官。
韩家乐先生，董事，1990年毕业于清华大学经济管理学院，硕士研究生。1990年2月至2000年5月任海问证券投资咨询有限公司总经理；1994年至今任北京德恒有限责任公司总经理；2001年11月至今任立信投资有限责任公司董事长。
王巍先生，独立董事，美国福特姆大学文理学院国际金融专业博士。曾任职于中国建设银行辽宁分行。曾任中国银行总行国际金融研究所助理研究员，美国化学银行分析师，美国世界银行顾问，中国南方证券有限公司副总裁，万盟投资管理有限公司董事长。2004至今任万盟并购集团董事长。
张维炯先生，独立董事、中共党员，教授、加拿大不列颠哥伦比亚大学商学院博士。曾任上海交通大学动力机械工程系教师，上海交通大学管理学院副教授、副院长。1997年至今任中欧国际工商学院教授、副院长。
汤欣先生，独立董事，中共党员，法学博士，清华大学法学院教授、清华大学商法研究中心副主任、《清华法学》副主编，汤姆森路透集团“中国商法”丛书编辑咨询委员会成员。曾兼任中国证券监督管理委员会第一、二届并购重组审核委员会委员，现兼任上海证券交易所上市委员会委员、中国上市公司协会独立董事委员会首任主任。
朱蕾女士，监事，中共党员，硕士研究生。曾任首都医科大学教师，中国保险监督管理委员会主任科员，国都证券有限责任公司高级经理，中欧基金管理有限公司发展战略官、北京代表处首席代表、董事会秘书。2007年10月至今任中诚信托有限责任公司国际业务部总经理。
穆群先生，监事，经济师，硕士研究生。曾任西安电子科技大学助教，长安信息产业（集团）股份有限公司董事会秘书，北京德恒有限责任公司财务主管。2001年11月至今任立信投资有限公司财务总监。
龚康先生，监事，中共党员，博士研究生。2005年9月至今就职于嘉实基金管理有限公司人力资源部，历任人力资源高级经理、副总监、总监。
曾宪政先生，监事，法学硕士。1999年7月至2003年10月就职于首钢集团，2003年10月至2008年6月，为国浩律师集团（北京）事务所证券部律师。2008年7月至今，就职于嘉实基金管理有限公司法律稽核部、法律部，现任法律部总监。
宋振茹女士，副总经理，中共党员，硕士研究生，经济师。1981年6月至1996年10月任职于中办警卫局。1996年11月至1998年7月于中国银行海外行管理部任副处长。1998年7月至1999年3月任博时基金管理公司总经理助理。1999年3月至今任职于嘉实基金管理有限公司，历任督察员和公司副总经理。
王炜女士，督察长，中共党员，法学硕士。曾就职于中国政法大学法学院、北京市陆通联合律师事务所、北京市智浩律师事务所、新华保险股份有限公司。曾任嘉实基金管理有限公司法律部总监。
邵健先生，副总经理，硕士研究生。历任国泰证券行业研究员，国泰君安证券行业研究部副经理，嘉实基金管理有限公司基金经理、总经理助理。
李松林先生，副总经理，工商管理硕士。历任国元证券深圳证券部信息总监，南方证券金通证券部总经理助理，南方基金运作部副总监，嘉实基金管理有限公司总经理助理。
2、基金经理
（1）现任基金经理
董理先生，博士，8年证券从业经历。2008年加入嘉实基金管理有限公司研究部，曾任股票分析师一职。具有基金从业资格，中国国籍。2015年7月8日至7月22日任嘉实增长混合基金经理。2016年2月3日至今任嘉实创新成长混合基金经理。2015年3月12日至今任本基金基金经理。
（2）历任基金经理
2014年2月7日起至2015年3月12日，翟琳琳女士任本基金基金经理。
2013年7月20日起至2014年7月23日，赵勇先生任本基金基金经理。
2012年6月26日起至2013年7月20日，郭志喜先生任本基金基金经理。
3、股票投资决策委员会
本基金采取集体投资决策制度，股票投资决策委员会的成员包括：公司副总经理兼公司首席投资官（股票业务）邵健先生，公司总经理赵学军先生，公司研究总监陈少平女士，资深基金经理邹唯先生、邵秋涛先生、胡涛先生，定量投资部负责人张自力先生。
上述人员之间均不存在近亲属关系。
二、基金托管人
（一）基本情况
名称：中国银行股份有限公司（简称“中国银行”）
住所及办公地址：北京市西城区复兴门内大街1号
首次注册登记日期：1983年10月31日
注册资本：人民币贰仟柒佰玖拾壹亿肆仟柒佰贰拾贰万叁仟壹佰玖拾伍元整
法定代表人：田国立
基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字【1998】24 号
托管部门信息披露联系人：王永民
传真：（010）66594942
中国银行客服电话：95566
（二）基金托管部门及主要人员情况
中国银行托管业务部设立于1998年，现有员工110余人，大部分员工具有丰富的银行、证券、基金、信托从业经验，且具有海外工作、学习或培训经历，60％以上的员工具有硕士以上学位或高级职称。为给客户提供专业化的托管服务，中国银行已在境内、外分行开展托管业务。
作为国内首批开展证券投资基金托管业务的商业银行，中国银行拥有证券投资基金、基金（一对多、一对一）、社保基金、保险资金、QFII、RQFII、QDII、境外三类机构、券商资产管理计划、信托计划、企业年金、银行理财产品、股权基金、私募基金、资金托管等门类齐全、产品丰富的托管业务体系。在国内，中国银行首家开展绩效评估、风险分析等增值服务，为各类客户提供个性化的托管增值服务，是国内领先的大型中资托管银行。
（三）证券投资基金托管情况
截至2016年03月31日，中国银行已托管446只证券投资基金，其中境内基金416只，QDII基金30只，覆盖了股票型、债券型、混合型、货币型、指数型等多种类型的基金，满足了不同客户多元化的投资理财需求，基金托管规模位居同业前列。
三、相关服务机构
（一）基金份额发售机构
1.直销机构
（1）嘉实基金管理有限公司直销中心
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（2）嘉实基金管理有限公司上海直销中心
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（3）嘉实基金管理有限公司成都分公司
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（4）嘉实基金管理有限公司深圳分公司
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（5）嘉实基金管理有限公司青岛分公司
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（6）嘉实基金管理有限公司杭州分公司
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（7）嘉实基金管理有限公司福州分公司
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（8）嘉实基金管理有限公司南京分公司
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（9）嘉实基金管理有限公司广州分公司
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2.代销机构
(1)中国银行股份有限公司
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(2)中国工商银行股份有限公司
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(3)中国农业银行股份有限公司
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(4)交通银行股份有限公司
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(5)招商银行股份有限公司
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(6)中信银行股份有限公司
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(7)上海浦东发展银行股份有限公司
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(8)中国民生银行股份有限公司
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(9)上海银行股份有限公司
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(10)上海农村商业银行股份有限公司
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(11)北京农村商业银行股份有限公司
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(12)青岛银行股份有限公司
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(13)徽商银行股份有限公司
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(14)浙商银行股份有限公司
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(15)杭州银行股份有限公司
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(16)临商银行股份有限公司
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(17)江苏银行股份有限公司
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(18)渤海银行股份有限公司
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(19)深圳农村商业银行股份有限公司
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(20)洛阳银行股份有限公司
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(21)烟台银行股份有限公司
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(22)哈尔滨银行股份有限公司
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(23)天津银行股份有限公司
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(24)河北银行股份有限公司
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(25)江苏江南农村商业银行股份有限公司
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(26)包商银行股份有限公司
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(27)成都农村商业银行股份有限公司
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(28)苏州银行股份有限公司
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(29)杭州联合农村商业银行股份有限公司
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(30)威海市商业银行股份有限公司
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(31)福建海峡银行股份有限公司
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(32)浙江绍兴瑞丰农村商业银行股份有限公司
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(33)泉州银行股份有限公司
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(34)锦州银行股份有限公司
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(35)浙江乐清农村商业银行股份有限公司
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(36)贵阳银行股份有限公司
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(37)天津滨海农村商业银行股份有限公司
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(38)天相投资顾问有限公司
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(39)和讯信息科技有限公司
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(40)诺亚正行(上海)基金销售投资顾问有限公司
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(41)深圳众禄金融控股股份有限公司
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(42)上海天天基金销售有限责任公司
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(43)上海好买基金销售有限公司
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(44)杭州数米基金销售有限公司
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(45)上海长量基金销售投资顾问有限公司
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(46)浙江同花顺基金销售有限公司
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(47)北京展恒基金销售股份有限公司
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(48)上海利得基金销售有限公司
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(49)嘉实财富管理有限公司
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(50)宜信普泽投资顾问(北京)有限公司
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(51)众升财富(北京)基金销售有限公司
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(52)深圳腾元基金销售有限公司
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(53)中经北证(北京)资产管理有限公司
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(54)上海汇付金融服务有限公司
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(55)上海中正达广投资管理有限公司
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(56)北京乐融多源投资咨询有限公司
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(57)上海陆金所资产管理有限公司
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(58)大泰金石投资管理有限公司
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(59)珠海盈米财富管理有限公司
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(60)中证金牛(北京)投资咨询有限公司
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(61)国泰君安证券股份有限公司
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(62)中信建投证券股份有限公司
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(63)国信证券股份有限公司
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(64)招商证券股份有限公司
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(65)广发证券股份有限公司
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(66)中信证券股份有限公司
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(67)中国银河证券股份有限公司
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(68)海通证券股份有限公司
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(69)申万宏源证券有限公司
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(70)安信证券股份有限公司
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(71)华泰证券股份有限公司
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(72)中信证券（山东）有限责任公司
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(73)长城证券有限责任公司
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(74)平安证券有限责任公司
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(75)中国中投证券有限责任公司
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(76)东方证券股份有限公司
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(77)光大证券股份有限公司
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(78)广州证券股份有限公司
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(79)东北证券股份有限公司
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(80)华安证券股份有限公司
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(81)财富证券有限责任公司
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(82)申万宏源西部证券有限公司
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(83)中泰证券有限公司
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(84)世纪证券有限责任公司
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(85)中航证券有限公司
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(86)华福证券有限责任公司
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(87)中国国际金融有限公司
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(88)联讯证券股份有限公司
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(89)宏信证券有限责任公司
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(90)长江证券股份有限公司
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(91)湘财证券股份有限公司
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(92)民生证券股份有限公司
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(93)渤海证券股份有限公司
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(94)山西证券股份有限公司
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(95)东吴证券股份有限公司
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(96)信达证券股份有限公司
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(97)南京证券股份有限公司
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(98)上海证券有限责任公司
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(99)新时代证券有限责任公司
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(100)大同证券有限责任公司
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(101)中原证券股份有限公司
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(102)国都证券股份有限公司
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(103)东海证券股份有限公司
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(104)中银国际证券有限责任公司
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(105)恒泰证券股份有限公司
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(106)国盛证券有限责任公司
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(107)第一创业证券股份有限公司
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(108)德邦证券有限责任公司
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(109)西部证券股份有限公司
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(110)上海华信证券有限责任公司
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(111)华鑫证券有限责任公司
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(112)瑞银证券有限责任公司
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(113)中山证券有限责任公司
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(114)国融证券股份有限公司
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(115)江海证券有限公司
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(116)国金证券股份有限公司
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(117)华宝证券有限责任公司
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(118)长城国瑞证券有限公司
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(119)爱建证券有限责任公司
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(120)华融证券股份有限公司
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(121)天风证券股份有限公司
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（二）基金注册登记机构
嘉实基金管理有限公司（同上）
（三）律师事务所和经办律师
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（四）会计师事务所和经办注册会计师
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四、基金的名称
本基金名称：嘉实优化红利混合型证券投资基金
五、基金的类型
本基金类型：契约型开放式
六、基金的投资目标
本基金主要投资于盈利增长稳定的红利股票，在严格控制风险的前提下，追求超越业绩比较基准的投资回报。
七、基金的投资范围
本基金投资于依法发行或上市的股票、债券等金融工具及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。具体包括：股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票），权证，债券（国债、金融债、企业（公司）债、次级债、可转换债券（含分离交易可转债）、央行票据、短期融资券、中期票据等）、资产支持证券、债券回购、货币市场工具等固定收益类资产，以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）。
本基金资产配置范围：股票资产占基金资产的比例为60-95%；债券等固定收益类资产以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的比例为5-40%，其中现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%；权证市值占基金资产净值的比例不超过3%。本基金将80%以上的股票资产投资于过去两年连续现金分红的红利股票。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。
八、基金的投资策略
红利是投资者进行股票投资并获得投资收益的重要组成，且是公司利润中最货真价实的部分，因而也是投资者衡量上市公司投资价值的重要指标。本基金主要投资于盈利增长稳定的红利股票，通过严格执行投资风险管理固化和明晰基金的风格特征，追求稳定的股息收入和长期的资本增值。
本基金主要投资于盈利增长稳定的红利股票，股票的收益由两部分构成，当期红利和未来的资本利得。本基金在高现金红利的股票中精选具备成长潜力的公司股票进行投资，追求稳定的股息收入和长期的资本增值；同时以债券和短期金融工具作为降低组合风险的策略性投资工具，通过适当的资产配置来降低组合的系统性风险；并且严格执行投资风险管理，主要通过对股票资产相对于业绩基准的跟踪误差及行业分布的偏离进行严格控制来固化和明晰基金的风格特征。
1、大类资产配置策略
在大类资产配置上，本基金首先参考公司投资决策委员会所形成的大类资产配置范围，投资决策委员会将重点评估以下几个因素：宏观因素——包含重要经济数据以及货币和财政政策的变化；市场因素——包含货币供给指标以及流动性的变化对资本市场的影响；估值因素——包含不同市场之间的相对估值变化；同时，本基金作为主动管理的股票基金，也将参考宏观策略部门提供的研究分析建议，并结合投资组合的长期收益获取能力综合考虑作出大类资产配置决策。
在控制风险的前提下，本基金将优先配置股票资产，同时以债券和短期金融工具作为降低组合风险的策略性投资工具，通过适当的资产配置来降低组合的系统性风险。本基金股票资产占基金资产的比例为60-95%，本基金将80%以上的股票资产投资于过去两年连续现金分红的股票。
2、红利股票投资策略
本基金主要投资于盈利稳定增长的红利股票。在高现金红利的股票中精选具备成长潜力的公司股票进行投资，追求稳定的股息收入和长期的资本增值。
股票的收益由两部分构成，当期红利和未来的资本利得。本基金主要投资于盈利稳定增长的红利股票，稳定的股息收入是当期收益的重要组成，且是公司利润中最货真价实的部分，因而也是投资者衡量上市公司投资价值的重要指标。市场的波动也为投资者进行红利再投资以获得高额复利回报提供了机会。红利策略在牛市中是锦上添花，在熊市中提供复利回报，这是红利策略能够穿越牛熊市，实现长期价值投资回报的基本逻辑。监管层提出的要求上市公司树立牢固的分红意识，上市公司采取措施完善分红政策及其决策机制，进一步加强对上市公司利润分配决策过程和执行情况的监管，以及要求在公司招股说明书中细化回报规划、分红政策和分红计划是对分红理念的肯定。
本基金在股票池的选取上突出对红利股票的侧重，本基金的股票池由市场上高股息率的股票组成，不分红或低分红的股票被自动排除在股票池外。本基金根据上市公司的分红历史，选取在过去两年连续分红，过去两年累积净利润大于0的公司组成备选股票池，本基金按照股息率对备选股票池的股票进行排序， 选取排名前50%的股票构成最终的红利股票池。
高红利的股票提供了高的当期回报，而红利的稳定增长决定了未来的资本利得。在一个偏重价值属性的股票库中挑选具有成长性的股票是本基金投资策略的核心。本基金通过运用嘉实优化红利股票模型，通过选取能够体现公司的竞争优势、盈利能力、内生增长能力的因子和能够体现公司财务状况、抗周期波动能力、和分红持续性的因子，寻找基本面健康、具有技术优势、品牌优势和市场优势、内生增长能力好、财务健康、经营风险小、抗周期能力强，且能够实现稳定增长的高红利股票进行投资。
具体的，本基金主要运用下列量化指标分析上市公司的基本面特征，具体包括：
（下转63版）
（2016年第1号）
基金管理人：嘉实基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
