上海世茂股份有限公司

2016年半年度报告摘要

公司代码：600823 公司简称：世茂股份

债券代码：136303 债券简称：16世茂G1

债券代码：136528 债券简称：16世茂G2

一重要提示

1.1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的半年度报告全文。

1.2 公司简介

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二主要财务数据和股东情况

2.1公司主要财务数据

单位：元 币种：人民币

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2.2前十名股东持股情况表

单位: 股

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2.3控股股东或实际控制人变更情况

□适用√不适用

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三管理层讨论与分析

一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析

2016年上半年，面对复杂严峻的国内外经济环境，国家在适度扩大总需求和供给侧结构性改革等一系列政策措施作用下，国民经济保持了总体平稳、稳中有进、稳中有好的发展态势。

2016年1-6月份，商品房销售面积64,302万平方米，同比增长27.9%，其中，住宅销售面积增长28.6%，办公楼销售面积增长40.5%，商业营业用房销售面积增长13.4%。商品房销售额48,682亿元，增长42.1%，其中，住宅销售额增长44.4%，办公楼销售额增长61.6%，商业营业用房销售额增长15.6%。

报告期内，公司实现营业收入63.67亿元，同比减少25.32%；实现净利润16.49亿元，同比增长17.06%；归属于母公司的净利润13.91亿元，同比增长49.70%。公司实现物业销售收入58.92亿元；实现非物业销售收入4.75亿元，非物业销售收入在公司整体营业收入的占比已达到7.46%。报告期内，公司持续增强经营管理能力，公司下属商业地产开发、商业投资运营、多元投资等业态经营业务继续保持良好的发展势头，经营水平得到不断提升。

房地产业务方面，报告期内，公司实现合同签约额75亿元，相比去年同期持平；合同签约面积46万平方米，同比减少18%，截至6月末，公司已实现全年销售目标的42%。报告期内，公司坚持产品定位与市场需求相结合，营销推盘节奏与市场动态发展相结合，通过下属北京、石狮、济南、南京、青岛、宁波、苏州、常熟、上海、徐州等项目的销售，取得了符合预期的销售业绩和库存去化效果。报告期内，公司项目开发有序推进，报告期内新增开工面积29.3万平方米，施工面积达到569.8万平方米，竣工面积达到68.6万平方米，公司持有的经营性物业面积达到92.3万平方米。截止到6月末，公司持有土地储备为891.8万平方米，为公司后续发展提供有力支持和保障。报告期内，公司以市场、客户为导向，以年度经营目标为核心，稳步推进各项运营管控措施，优化组织架构及业务流程，努力提高各业务条线的专业能力和管理能力，最终实现企业运营效率和管理水平的显著持续提升。

商业广场运营方面，报告期内，公司遵循年度工作计划，切实落实各项工作。5月12日，公司向乐视控股（北京）有限公司”转让下属北京财富时代置业有限公司、北京百鼎新世纪商业管理有限公司的100%股权，交易价格为29.72亿元；本次股权交易充分体现了世茂股份商业地产资产管理的战略思维，通过出售部分培育成熟的商业地产，进一步优化公司商业资产结构，实现商业地产的资本增值。7月16日，筹备多年的厦门世茂Emall购物中心盛大开业，购物中心位于世茂海峡大厦双塔之间，其融合了轻奢、潮流、美食、娱乐、海景影城、观海健身等多样业态，并将当地人文主题与闽南爱拼才会赢的拼博精神相结合，开辟独具个性化的匠人“文创空间”，努力打造集购物、旅游、商务、文化、休闲等功能为一体的综合性城市多维体验空间。此外，报告期内，公司有针对性地对下属各商业广场开展品牌调改工作，以此提高商场整体品质水平，并结合商业广场内部管理和物业服务的完善与丰富，推动消费者的购物体验得到持续提升。

在资本市场方面，报告期内,公司于3月启动2016年度非公开发行A股股票的相关工作,本次非公开发行股票发行数量调整为不超过1,063,149,021股，拟募集资金总额不超过667,044.27万元（含本数），用于收购深圳前海世茂金融中心项目51%股权、世茂智慧之门项目100%股权、南昌世茂新城项目100%股权及项目开发建设；目前公司已按照中国证监会《关于请做好相关项目发审委会议准备工作的函》的要求做好信息披露及相关准备工作。公司于1月12日完成2016年度第一期短期融资券发行工作，实际发行规模人民币20亿元，最终票面利率为3%；于3月22日完成2016年公司债券（第一期）发行工作，实际发行规模人民币20亿元，最终票面利率为3.29%。

(一)主营业务分析

1财务报表相关科目变动分析表

（1）利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位:元币种:人民币

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营业收入变动原因说明:本期比去年同期下降主要系报告期内因合并范围变化减少影院收入以及物业结算减少所致。

营业成本变动原因说明:本期比去年同期下降主要系报告期内因合并范围变化减少影院收入以及物业结算减少所致。

销售费用变动原因说明:本期比去年同期下降主要系报告期内因合并范围变化减少影院收入以及物业结算减少所致。

管理费用变动原因说明:本期与去年同期基本持平。

财务费用变动原因说明:本期比去年同期增长主要系报告期内偿还债务增加利息支出所致。

经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:本期比去年同期增长主要系报告期内销售回款较多所致。

投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:本期比去年同期增长主要系报告期内收到处置子公司的款项所致。

筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:本期比去年同期下降主要系报告期内分配上年股利以及偿还债务较多而取得的筹资性款项减少所致。

（2）资产、负债情况分析

单位：元

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2其他

(1)公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明

2016年3月14日、3月30日公司分别召开了第七届董事会第十次会议会议和2016年第二次临时股东大会，会议审议通过了关于公司2016年度非公开发行A股股票募集资金的相关事宜；4月7日，公司收到中国证监会出具的《中国证监会行政许可申请受理通知书》（160670号）；4月28日，公司收到中国证监会下发的《中国证监会行政许可项目审查反馈意见通知书》（160670号）5月13日，公司发布关于非公开发行股票申请文件反馈意见回复的公告；6月22日，公司接到保荐机构海通证券股份有限公司的通知，海通证券于日前收到中国证监会出具的《关于请做好相关项目发审委会议准备工作的函》；7月4日，公司发布《关于<关于请做好相关项目发审委会议准备工作的函>回复的公告》。目前，公司积极有序的组织相关中介机构根据法律法规的相关规定开展各项工作，本次发行相关事项尚需中国证监会核准。

2016年1月12日，公司发行完成2016年度第一期短期融资券，发行总额20亿元，期限为1年，发行利率为3%。

2016年3月22日，公司发行完成2016年公司债券第一期，发行总额20亿元，期限为3年，发行利率为3.29%。

(2)经营计划进展说明

2016年，公司计划实现合约销售177亿元，合约销售面积达到140万平方米。报告期内，公司实现合同签约额75亿元，达到年初制定目标的42%；合同签约面积46万平方米，达到年初制定目标的33%，公司各项工作均按照年初计划积极落实。

(二)行业、产品或地区经营情况分析

1、主营业务分行业、分产品情况

单位:元币种:人民币

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2、主营业务分地区情况

单位：元币种：人民币

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3、报告期内房地产储备情况

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4、报告期内房地产开发投资情况

单位：万平方米、亿元

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5、报告期内房地产销售情况

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6、报告期内房地产出租情况

单位：亿元币种：人民币

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(三)核心竞争力分析

世茂股份始终以“提升城市生活品质”为己任，依托于突出的土地储备成本优势和项目地理优势，致力于商业地产的专业化销售和经营，打造高标准的商业综合体。作为国内商业地产的龙头企业之一，多年来，公司多元化的商业管理团队始终坚持专业管理、积极向上、勤奋进取的职业精神，以实现公司战略发展为目标，为公司快速发展、为股东和合作伙伴创造持续稳定的收益而努力。

(四)投资状况分析

1、对外股权投资总体分析

报告期内，公司长期股权投资余额为19.98亿元。具体内容请详见财务报表附注六/9长期股权投资。

(1)证券投资情况

√适用□不适用

■

证券投资情况的说明

截止2016年06月30日，公司持有海通证券股份有限公司流通股8,500,000股，期末市价为15.42元/股，期末公允价值为131,070,000.00元；报告期后，公司于2016年7月14日收到海通证券发放的红利3,825,000.00元。

截止2016年06月30日，公司持有万达电影院线股份有限公司限售非流通股13,506,212股，期末公允价值为1,038,924,428.92元。

(2)持有其他上市公司股权情况

□适用√不适用

详见第四节 一、（四）（1）证券投资情况。

(3)持有金融企业股权情况

□适用√不适用

公司持有的金融企业股权为海通证券股份有限公司，参见第四节 一、（四）（1）证券投资情况。

四涉及财务报告的相关事项

4.1与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计发生变化的，公司应当说明情况、原因及其影响。

不适用

4.2报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的，公司应当说明情况、更正金额、原因及其影响。

不适用

4.3与上年度财务报告相比，对财务报表合并范围发生变化的，公司应当作出具体说明。

本年度纳入合并范围的主要子公司详见附注八， 本年度新纳入合并范围的子公司详见附注七， 本年度不再纳入合并范围的子公司详见附注七。

4.4半年度财务报告已经审计，并被出具非标准审计报告的，董事会、监事会应当对涉及事项作出说明。

不适用

本半年度报告未经审计。

证券代码：600823 证券简称：世茂股份 公告编号：临2016-061

债券代码：136303 债券简称：16世茂G1

债券代码：136528 债券简称：16世茂G2

上海世茂股份有限公司

第七届董事会第十三次

会议决议公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

上海世茂股份有限公司（以下简称“公司”）第七届董事会第十三次会议于2016年8月22日上午以通讯方式召开，本次会议应到董事9名，实际出席董事9名，公司5名监事列席会议，符合《公司法》和《公司章程》的规定。

与会董事认真审议本次会议各项议案，本次会议通过如下决议：

（一）审议通过了《关于公司2016年半年度报告及摘要的议案》；

表决情况：赞成9票；反对0票；弃权0票。

（二）审议通过了《关于公司控股子公司石狮世茂房地产开发有限公司与诺斯（上海）融资租赁有限公司签订融资租赁合同暨关联交易的议案》；

表决情况：赞成5票；反对0票；弃权0票。关联董事许荣茂董事长、许薇薇副董事长、许世坛董事、刘赛飞董事回避对本议案的表决（详见公司临2016-062公告）。

本议案尚需提交公司股东大会审议。

（三）审议通过了《关于修改<公司章程>部分条款的议案》（详见公司临2016-063公告）；

表决情况：赞成9票；反对0票；弃权0票。

本议案尚需提请公司股东大会审议。

（四）审议通过了《关于公司2016年上半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告的议案》（详见公司临2016-064公告）。

表决情况：赞成9票；反对0票；弃权0票。

特此公告。

上海世茂股份有限公司

董事会

2016年8月22日

证券代码：600823 证券简称：世茂股份 公告编号：临2016-062

债券代码：136303 债券简称：16世茂G1

债券代码：136528 债券简称：16世茂G2

上海世茂股份有限公司

公司控股子公司与诺斯（上海）

融资租赁有限公司签订融资租赁

合同暨关联交易公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

重要内容提示：

●公司控股子公司石狮世茂房地产开发有限公司与诺斯（上海）融资租赁有限公司签订一系列《融资租赁合同》。

●截至2016年6月30日，公司及下属公司与诺斯（上海）融资租赁有限公司过去12个月确认的交易金额为：292.58万元。

●需提请投资者注意的其他事项：无。

一、关联交易概述

为进一步保障上海世茂股份有限公司（以下简称“公司”）控股子公司石狮世茂房地产开发有限公司（以下简称“石狮世茂”）建设与经营的资金需要，优化债务结构，以及主题乐园相关设备采购的特殊性，石狮世茂拟与诺斯（上海）融资租赁有限公司（以下简称“诺斯融资”）签订一系列《融资租赁合同》，诺斯融资拟以融资租赁的方式将其按照石狮世茂的要求向第三方购买的【石狮世茂摩天城】主题乐园全套浮空剧场设备、全套4D动感影院设备等设备租赁给石狮世茂，租赁期限12-36个月，约定租金总额12,096.59万元，租赁服务费303.74万元，合同有效期届满，诺斯融资将租赁物所有权转让给石狮世茂。

二、关联方介绍

（一）关联方关系

石狮世茂为公司控股子公司，诺斯融资为公司控股股东世茂房地产控股有限公司的全资子公司，根据《上海证券交易所股票上市规则》第10.1.3条第二款规定，石狮世茂与诺斯融资构成关联关系，本次交易属于关联交易。

（二）关联人基本情况

关联方诺斯（上海）融资租赁有限公司基本情况：注册资金：2000万美元，注册地址：上海市虹口区飞虹路360弄9号3617D室，法定代表人：汤沸，公司类型：有限责任公司（中外合资），主营业务：融资租赁业务；租赁业务；向国内外购买租赁财产等。

截止2016年7月31日，诺斯融资资产总额98,871.08万元，资产净额13,832.65万元；实现营业收入2,348.44万元，净利润934.91万元。

三、关联交易主要内容

（一）合同主体

1、出租人：诺斯（上海）融资租赁有限公司

2、承租人：石狮世茂房地产开发有限公司

（二）合同主要内容和履约安排

1、租金总额：120,965,884.44元。

2、合同性质：出租人根据承租人的要求选择卖方和租赁物，向卖方购买租赁物，租赁给承租人使用，承租人同意按本合同条款租入租赁物并向出租人支付租金，合同有效期届满出租人将租赁物所有权转让给乙方。

3、主要条款明细

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4、租赁期限届满后租赁物的处理：以名义货价人民币1元整的价格由承租人留购。

5、合同还约定了承租人陈述与保证、承诺、违约事项、救济权利、违约金、争议的解决及法律的适用等相关条款。

四、该关联交易的目的以及对上市公司的影响

有利于改善石狮世茂财务状况、优化债务结构，有利于推动主题乐园前期筹备和设备采购工作的有效开展，对石狮世茂的生产经营带来正面影响，不存在损害公司和股东利益的情形。

本次关联交易有助于增强公司的盈利能力和市场竞争力，推动公司可持续发展，符合公司及全体股东的利益。

五、该关联交易应当履行的审议程序

1、2016年8月22日，公司召开了第七届董事会第十三次会议，对《关于公司控股子公司石狮世茂房地产开发有限公司与诺斯（上海）融资租赁有限公司签订融资租赁合同暨关联交易的议案》进行了审议，表决结果为：赞成5票；反对0票；弃权0票。关联董事回避表决。

2、公司独立董事对本次关联交易出具了事前认可的声明，并发表了如下独立意见：

本次关联交易有利于改善石狮世茂财务状况、优化债务结构，有利于推动主题乐园前期筹备和设备采购工作的有效开展，对石狮世茂的生产经营带来正面影响，不存在损害公司和股东利益的情形。

公司第七届董事会第十三次会议审议相关议案时，关联董事回避了表决，决策程序符合有关法律法规的规定；同意石狮世茂与诺斯融资签订融资租赁合同。

3、公司董事会下设审计委员会对该关联交易事项发表了书面意见：

公司控股子公司石狮世茂房地产开发有限公司（以下简称“石狮世茂”）拟与诺斯（上海）融资租赁有限公司（以下简称“诺斯融资”）签订融资租赁合同，有助于优化石狮世茂债务结构，有利于推动主题乐园前期筹备和设备采购工作的有效开展。

我们认为：本次关联交易严格按照有关法律程序进行，符合相关法律法规及《公司章程》的规定，不存在损害公司及中小股东利益的情形。本委员会同意本次关联交易事项，建议公司董事赞成本次关联交易。

六、上网公告附件

（一）经独立董事事前认可的声明

（二）经独立董事签字确认的独立董事意见

（三）董事会审计委员会对关联交易的书面审核意见

特此公告。

上海世茂股份有限公司

董事会

2015年8月22日

证券代码：600823 证券简称：世茂股份 公告编号：临2016-063

债券代码：136303 债券简称：16世茂G1

债券代码：136528 债券简称：16世茂G2

上海世茂股份有限公司

关于修改公司章程的公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

上海世茂股份有限公司（以下简称“公司”）第七届董事会第十三次会议审议通过了《关于修改<公司章程>部分条款的议案》。

根据以上议案，公司拟对《上海世茂股份有限公司章程》进行修改，具体如下：

1、原第六条：公司注册资本为人民币拾玖亿壹仟叁佰捌拾陆万壹仟叁佰伍拾捌元。

修改为：公司注册资本为人民币贰拾陆亿柒仟玖佰肆拾万伍仟玖佰零壹元。

2、原第十九条：公司股份总数为1,913,861,358股，公司的股本结构为：普通股1,913,861,358股，无其他种类股份。

修改为：公司股份总数为2,679,405,901股，公司的股本结构为：普通股2,679,405,901股，无其他种类股份。

本议案尚需提请公司股东大会审议。

特此公告。

上海世茂股份有限公司

董事会

2016年8月22日

证券代码：600823 证券简称：世茂股份 公告编号：临2016-064

债券代码：136303 债券简称：16世茂G1

债券代码：136528 债券简称：16世茂G2

上海世茂股份有限公司

2016年上半年度募集资金存放

与实际使用情况的专项报告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

2016年8月22日召开的公司第七届董事会第十三次会议审议通过了《关于公司2016年上半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告的议案》。

根据《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》有关规定，现将本公司截至2016年上半年度募集资金存放与实际使用情况说明如下：

一、募集资金基本情况

(一)实际募集资金金额、资金到位时间

经中国证券监督管理委员会《关于核准上海世茂股份有限公司非公开发行股票的批复》(证监许可[2015]2481号)的批准，本公司于2015年12月18日非公开发行人民币普通股(A股)股票151,668,351股，发行价为人民币9.89元/股，募集资金总额人民币1,499,999,991.39元，扣除发行费用人民币16,880,000.00元后，本次非公开发行募集资金净额为人民币1,483,119,991.39元。上述资金到位情况已经上会会计师事务所(特殊普通合伙)于2015年12月18日出具上会师报字(2015)字第4004 号验资报告验证。

(二) 以前年度已使用金额、本年度使用金额及当前余额

1、以前年度已使用金额

本公司以前年度已使用金额为0元。

2、本期使用金额及当前余额

本期本公司实际使用募集资金人民币73,977,059.87元，使用闲置募集资金暂时补充流动资金人民1,078,001,481.30元，本期合计使用金额为人民币1,151,978,541.17元。

截至2016年6月30日止，本公司募集资金结存余额为340,986,133.66元(包括本期以利息收入9,797,067.19元，手续费支出1,026.25元)。

二、募集资金的管理情况

(一) 募集资金的管理情况

为了规范募集资金的管理和使用，保护投资者权益，本公司按照《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》等文件的规定，结合本公司实际情况，制定了《上海世茂股份有限公司募集资金管理办法》(以下简称“管理办法”)。该管理办法于2007年10月22日经本公司第四届董事会第三十二次会议审议通过。

根据管理办法并结合经营需要，本公司对募集资金实行专户储存，在银行设立募集资金专户，并与开户银行、保荐机构签订了《募集资金专户储存三方监管协议》，对募集资金的使用实施严格审批，以保证专款专用。截至2016年6月30日止，本公司均严格按照上述《募集资金专户储存三方监管协议》的规定存放和实用募集资金。

(二) 募集资金专户储存情况

截至2016年6月30日止， 本公司募集资金使用及结存情况如下：

■

截止日余额中包括尚未以募集资金支付的发行费用688,000.00元，本期利息收入9,797,067.19元，手续费支出1,026.25元。

三、本年度募集资金的实际使用情况

本年度募集资金实际使用情况详见附件1 募集资金使用情况对照表

四、变更募集资金投资项目的资金使用情况

截至2016年6月30日止，本公司无变更募集资金投资项目的情况。

五、前次募集资金投资项目已对外转让或置换的情况

截至2016年6月30日止，前次募集资金投资项目未发生对外转让情况。

本公司于2016年1月26日经公司第七届董事会第九次会议审议通过《关于公司使用募集资金置换预先投入自筹资金的议案》，同意公司以募集资金置换预先已投入募投项目自筹资金人民币7,800.15万元。

六、募集资金使用及披露中存在的问题

本公司已按《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》和本公司募集资金使用管理办法的相关规定及时、准确、完整地披露募集资金的存放与使用情况。

七、本公司不存在两次以上融资且当年分别存在募集资金运用的情况。

特此公告。

上海世茂股份有限公司

董事会

2016年8月22日

附件1：

募集资金使用情况对照表

2016年1-6月

单位：人民币万元

■

注1：本公司非公开发行募集资金总额为人民币150,000.00万元，扣除发行费用人民币1,688万元后，募集资金净额为人民币148,312万元

注2：本次非公开发行项目未进行盈利预测。

证券代码：600823 证券简称：世茂股份 公告编号：临2016-065

债券代码：136303 债券简称：16世茂G1

债券代码：136528 债券简称：16世茂G2

上海世茂股份有限公司

第七届监事会第九次会议决议公告

本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

上海世茂股份有限公司第七届监事会第九次会议于2016年8月22日上午以通讯方式召开。会议应到监事5名，实际出席监事5名，符合《公司法》和《公司章程》的规定。

与会监事认真审议本次会议各项议案，本次会议通过如下决议：

一、审议通过了监事会就公司2016年半年度报告及摘要拟发表的意见；

监事会在对公司2016年半年度报告进行审核的基础上，发表书面审核意见如下：

1．《公司2016年半年度报告及摘要》的编制和审议程序符合法律法规、《公司章程》和公司内部管理制度的有关规定。

2．《公司2016年半年度报告及摘要》的内容和格式符合中国证券监督管理委员会和上海证券交易所的有关规定，所包含的信息反映了公司报告期内的经营管理和财务状况等事项。

3．《公司2016年半年度报告及摘要》所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

4．在监事会提出本意见前，未发现参与《公司2016年半年度报告及摘要》编制和审议的人员有违反保密规定的行为。

表决情况：赞成5票，反对0票，弃权0票。

二、审议通过了《关于公司2016年上半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告的议案》。

表决情况：赞成5票，反对0票，弃权0票。

特此公告。

上海世茂股份有限公司

监事会

2016年8月22日