中国船舶重工股份有限公司
2016年半年度报告摘要
公司代码：601989 公司简称：中国重工
一 重要提示
1.1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的半年度报告全文。
1.2 公司简介
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二 主要财务数据和股东情况
2.1 公司主要财务数据
单位：元 币种：人民币
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2.2 前十名股东持股情况表
单位: 股
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2.3 控股股东或实际控制人变更情况
□适用 √不适用
三 管理层讨论与分析
2016年上半年，全球宏观经济形势复杂严峻，航运市场触底反弹，但运力过剩的格局并未得到根本改变，全球船舶与海工市场依然低迷。
国内船舶行业造船完工量同比降幅收窄，新承接船舶订单有所回升，但企业交船难、接船难、融资难的问题没有缓解，企业经济效益同比下降。根据中国船舶工业行业协会数据，今年上半年，船舶行业94家重点监测企业实现主营业务收入1390亿元，同比下降3.5%；利润总额20亿元，同比下降19.5%。
面对船舶行业低位震荡的不利影响，公司积极主动应对，一方面大力开拓市场，发掘细分市场机遇，并降低成本，千方百计提高成本竞争力；另一方面大力提质增效，推进供给侧结构性改革，推进资源重组整合，全力做好亏损企业治理，有效提升了经营效益。
报告期内，公司实现营业收入240.94亿元，同比下降12.05%；利润总额12.45亿元，同比增长1051.50%；实现净利润6.00亿元，同比增长3915.75%，其中：归属于母公司所有者的净利润7.41亿元，同比增长306.91%；基本每股收益0.04元，加权平均净资产收益率1.27%。
截至2016年6月底，公司资产总额1907.99亿元，同比下降8.11%；负债总额1283.36亿元，同比下降14.00%；所有者权益总额624.63亿元，同比增长6.94%，其中，归属于母公司股东的所有者权益610.50亿元，同比增长7.10%。
(一) 主营业务分析
1 财务报表相关科目变动分析表
单位:元 币种:人民币
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（1）营业收入变动原因说明: 报告期内，公司完成了六家二级全资子公司的股权转让事宜。根据相关企业会计准则的规定，自股权转让完成之日起不再纳入公司财务报表合并范围。本报告期公司损益表数据仅包含重齿公司、陕柴重工1-2月份经营业绩，宜昌船柴、河柴重工、齐耀控股、武汉船机1-4月份经营业绩， 在上年同期对比数据未做调整的情况下，合并范围的变化导致损益表部分科目出现不同幅度的下降。
（2）营业成本变动原因说明: 综合考虑营业收入与营业成本的变化，报告期毛利率为8.57%，同比上升1.96个百分点。主要原因系报告期毛利率较高的产品占营业收入的比重有所增加，同时公司出于战略调整考虑，处置了重齿公司、陕柴重工等上期亏损较为严重的子公司股权。
（3）销售费用变动原因说明: 下属部分子公司本期产品保修费用到期冲回金额较大所致。
（4）管理费用变动原因说明:报告期内，公司完成了六家二级全资子公司的股权转让事宜，合并范围的变化导致管理费用同比出现下降。
（5）财务费用变动原因说明:下属部分子公司受定期存款利率下调的影响，存款利息收入下降较多。
（6）经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:经营活动产生的现金流量净额为-23.67亿元，基本与上期保持持平。
（7）投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:投资活动产生的现金流量净额，现金净流入增加9.26亿元，主要为本报告期定期存款到期计入“收到的其他与投资活动有关的现金”50.38亿元，本期因处置子公司而减少的现金流量计入“支付的其他与投资活动有关的现金”42.94亿元。
（8）筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:筹资活动产生的现金流量净额，现金净流出增加47.95亿元，主要为报告期取得借款收到的现金同比减少53.17亿元。
（9）研发支出变动原因说明:报告期公司通过创新引领和创造需求，加大科研投入力度，研发支出金额同比略有上升。
（10）投资收益变动原因说明:报告期内，公司向中船重工集团、中国动力转让了下属六家二级子公司股权，转让评估值与被转让子公司账面净资产的差额10.50亿元计入投资收益。同时，公司对持有的武汉船机25%的股权采用公允价值重新计量，确认投资收益0.63亿元。
（11）营业外收入变动原因说明:主要系上年同期下属大船重工完成了对大连大洋船舶工程有限公司100%股权的收购事项，扣除评估增值部分摊提影响后，投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益1.57亿元计入公司营业外收入。
（12）所得税费用变动原因说明:经与主管税务局沟通，针对以股权参与中国动力重大资产重组事宜，公司适用财税[2009]59号文规定的特殊性税务处理办法，可以申请免税处理。则取得对中国动力的股权投资的计税基础小于可供出售金融资产的初始计量成本，形成应纳税暂时性差异，相应确认递延所得税负债及递延所得税费用5.05亿元。
（13）可供出售金融资产公允价值变动损益变动原因说明:主要系公司完成以子公司股权参与中国动力重大资产重组事项后，按照重组方案约定的增发价格17.97元/股获得了中国动力发行的3.51亿股A股股票。由于公司未向中国动力派驻董事，且没有参与或影响中国动力的财务和经营决策或日常经营活动，因而将该项投资计入可供出售权益工具核算，并按照2016年6月30日的公允价值，确认了公允价值变动损益，考虑所得税影响后，计入其他综合收益38.95亿元。
2 其他
(1) 公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明
报告期合并财务报表层面主要利润来源为确认的投资收益增幅较大，为公司向中船重工集团、中国动力转让了下属六家二级子公司股权，转让评估值与被转让子公司账面净资产的差额计入了投资收益。
(2) 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明
无
(3) 经营计划进展说明
报告期内，公司积极落实年度发展战略和经营计划，以提质增效为中心，持续推进调结构转方式等一系列工作，生产经营保持平稳态势，扭转了亏损局面，实现了“十三五”的良好开局。
下半年，公司将继续按照2016年发展战略和经营计划要求，紧紧围绕中国船舶重工集团公司“创建军民融合、技术领先、产融一体的创新型领军企业”的战略目标，抓好市场开拓、智能制造、资源重组整合、提质增效、风险管控等工作，实现生产经营的稳步健康发展。
(4) 其他
无
(二) 行业、产品或地区经营情况分析
1、 主营业务分行业、分产品情况
单位:元 币种:人民币
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主营业务分行业和分产品情况的说明
报告期公司主营业务毛利率为8.5%，同比增加2.35个百分点。各板块毛利率均有所上升，主要原因为：
（1）自2015年度始，公司已明确不再承接预计边际贡献为负值的低价合同订单，2016年上半年高毛利率订单已陆续达到收入确认节点，相应提升了公司各板块毛利率水平；
（2）2016年3月，公司出于战略调整考虑，处置了重齿公司、陕柴重工等上期总体毛利率为负的子公司股权，剔除低毛利率业务后，涉及的舰船装备、能源交通装备及科技产业板块毛利率同比有所增加；
（3）海洋经济产业毛利率提升的原因包括下属青岛双瑞海洋环境工程股份有限公司压载水管理系统批量接单，生产任务饱满产生的规模化效应有效提升了产品毛利；
（4）能源交通装备及科技产业板块毛利率提升的原因为下属科技产业公司本报告期承接的高毛利产品比重同比增幅较大所致。
2、 主营业务分地区情况
单位：元 币种：人民币
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主营业务分地区情况的说明
受报告期主营业务收入下降的影响，国内销售额与国外销售额均出现不同程度的下滑。其中，国内销售额下降幅度较大，主要为国内船舶产能过剩，且船东需求端购买力不足。
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注：2016年上半年，宜昌船舶柴油机有限公司、河南柴油机重工有限责任公司、中船重工齐耀科技控股有限公司、武汉船用机械有限责任公司、陕西柴油机重工有限公司、重庆齿轮箱有限责任公司不再纳入公司合并报表范围，因此，本报告期的订单数据未包括上述6家公司。
注1：该同比数据为去年同期剔除上述6家公司订单后的同比数据。
注2：该同比数据为去年同期未剔除上述6家公司订单后的同比数据。
4、主要产品产销量表
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5、业务板块分述
（1）军工军贸业务
公司作为中国规模最大的军工上市公司，承担着国防建设的重要使命，是海军装备的主要供应商，也为其他各兵种提供重要装备，同时，公司还积极开拓国际军贸市场。
报告期内，公司军工军贸业务保持平稳较快发展，重点型号科研生产任务按期保质推进，重大装备按期交付，有力保障国家海域安全。新接大量军工军贸订单，涉及多种型号、多种用途的作战和辅助舰艇。在公司总订单金额中，军工军贸板块的份额进一步扩大。
由于公司军工军贸业务涉及国家机密，根据国家安全保密相关规定，公司军工军贸业务具体情况不单独披露，相关财务数据放在船舶制造与修理改装、舰船装备等板块中合并披露。
（2）海洋经济产业
公司是我国开展业务最早、研发实力最强、生产基地最多、产品系列最全、产业链最完整、系统集成能力最强的海洋工程装备供应商、总承包商。
报告期内，公司海洋经济产业生产经营有序进行，积极与船东沟通协商，创新交付模式，化解交付风险，共计交付25座（艘）海工平台、科考船、现代化远洋渔船等。积极应对海工市场变化，加强产品研发，不断开拓新市场，截至6月末，共计新接海工平台、海工船等海洋经济订单15座（艘），手持订单61座（艘）。
海洋经济各领域亮点频现。海工平台及海工船领域，世界首座多功能AJ-46自升式生活平台创新交付模式成功交付美国船东；“海洋石油943”自升式钻井平台交付中海油服，创造了6项大型试验记录；与新加坡船东一次签订7艘海洋工程船舶建造合同，高端海工产品打入中东市场。海工模块及海工设施领域，全球规模最大的亚马尔极地LNG项目首批核心工艺模块交付俄罗斯客户，是我国首次对外输出LNG核心工艺模块；巴西国家石油公司MV27（FPSO）项目最后一批海工模块顺利交付，并签订巴西国家石油公司P67（FPSO）项目船体剩余工程建造合同；国家海洋局钢质浮码头项目正式开工；与俄罗斯石油公司签署合作协议，为其控股的红星造船厂建造1艘4万吨浮船坞。在科考船及渔业设施领域，“向阳红18”、“向阳红01”、“向阳红03”三艘科考船先后交付入列国家海洋局船队，成为中国远洋科考的主力船舶；与国家海洋局签订两艘我国首制3000吨级大吨位多功能浮标作业船建造合同；为挪威深海渔场量身定做的国际首例半潜式全自动三文鱼养殖设备正式开工。此外，“双瑞BalClor压载水管理系统”顺利完成美国海岸警卫队（USCG）型式认可实船试验，亮相2016日本（东京）海事展与希腊海事展，为进一步拓展日本及欧洲市场奠定良好基础，并与日本CHIBA MARINE株式会社签订7艘营运船压载水管理系统合同。
在科研领域，国内首次自主研发设计的新型立柱式SPAR平台获得美国船级社（ABS）颁发的原则性认可证书；国家能源重大科技创新工程——海洋核动力平台示范工程项目正式立项，为实现我国海洋核动力平台“零”的突破奠定基础。
（3）船舶制造及修理改装业务
公司作为我国规模最大的船舶上市公司，拥有大船集团、渤船重工、武船集团、北船重工、山船重工等5大现代化造船企业。公司能够研发、设计、建造国际上现有的各类船舶，产品出口到世界多个国家和地区。
2016年上半年，公司多种新型号首制船交付船东：新一代绿色高效、节能环保型25万吨矿砂船首制船交付香港远航集团；5.5万吨化学品/成品油船首制船交付新加坡万邦集团；2400箱集装箱船首制船交付宁波远洋；8800箱集装箱8号船88小时完成所有试航项目，创系列船最短试航周期纪录；国内最大双体船“瑞利10号”顺利下水。截至6月末，共计交付舰船16艘/238万吨，总量保持高位。
同时，紧盯航运市场需求，择优承接订单。与招商轮船、工银租赁分别签订4艘40万吨超大型矿砂船（VLOC）建造合同；首次承接大型矿砂船续建项目；与长航国际、和升集团签署牲畜船战略合作意向书。截至6月末，共计新接舰船订单42艘/357.9万吨，吨位同比增长11.5%；手持舰船订单176艘/1756.2万吨，吨位同比增长4.1%。
修理改装业务取得新突破。积极拓展市场，努力争取大客户批量订单，高端改装与海外业务比重保持高位。共计修理、改装舰船107艘/897.8万吨。与马士基集团合作的三个系列15艘集装箱船改装项目收官，并顺利承修马士基16000箱集装箱船；与香港合顺再次签订集装箱船改造6400平米围栏面积牲畜船项目；与日本邮船株式会社（NYK）签署年度船舶修理合作协议。
（4）舰船装备业务
报告期内，公司舰船装备业务科研合作持续推进。半组合式合金钢船用低速机曲轴取得两项发明专利和三项实用新型专利授权，陆续通过船级社、MAN公司的技术认证，达到国际先进水平；与中海油签订协议，联合研制国内首创的冰区两栖救生艇及其收放装置。同时，海外市场拓展加速。首支6UEC33LSE-C2型船用低速机曲轴成功出口日本。
（5）能源交通装备及科技产业
公司作为国内高端装备制造商，在环保节能装备、核电装备、轨道交通装备、水利水电装备、煤炭机械、石油天然气装备、风电装备等多个新兴能源交通装备及科技产业领域，都拥有深厚的研发和产品储备，特别是在重大成套装备、关键核心部件、科技产业化方面的技术水平具有一定的领先优势。
报告期内，为适应市场需求，公司进一步调整结构，做强做大重点产业，加快发展新兴产业，强力发展科技产业。一批国内外重点工程进展顺利，核电、动力、交通、智能制造等领域主要产品的产销量保持较快增长，成效明显。
产品领域持续拓展。清洁能源及环保工程领域，先后承接了石岛湾核电高温气冷堆乏燃料贮存系统非标设备项目、廊坊钢制安全壳设备科研项目、氮气稳压罐和模拟反应堆项目；核电CPR1000主蒸汽超级管道取得四项发明专利授权和两项实用新型专利授权，达到国际先进水平，已应用于阳江核电一期工程4号机组；与新疆客户签署新型集成房屋建设项目总承包协议，打造进入中亚国家绿色建筑市场的桥头堡。交通运输及特种装备领域，再获中国铁路总公司批量订单，签订500辆NX70A型共用平车合同；50辆份转向架和车钩产品出口缅甸；世界最大升船机——三峡升船机通过试通航前验收，由建设阶段逐步转入通航试运行阶段。高端钢结构及建筑领域，世界最大500米单口径球面射电望远镜（FAST）主体工程顺利完工；为海南文昌航天发射场建造的厂房钢铁大门和火箭工作平台，为长征七号运载火箭成功发射提供了有力保障。电子信息等科技领域，“杰瑞交通信号控制系统”相继中标西安市交通信号区域控制系统（ATC）项目、武汉市新城区限行抓拍卡口项目、武汉市交管局完善全市信号灯建设项目。
(三) 核心竞争力分析
本报告期内公司核心竞争力无重大变化。
四 涉及财务报告的相关事项
4.1 与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计发生变化的，公司应当说明情况、原因及其影响。
报告期内，公司会计政策、会计估计无变化。
4.2 报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的，公司应当说明情况、更正金额、原因及其影响。
报告期内，公司无会计差错更正。
4.3 与上年度财务报告相比，对财务报表合并范围发生变化的，公司应当作出具体说明。
本公司2016年6月30日纳入合并范围的子公司共99户，详见半年度报告全文附注九“在其他主体中的权益”。本公司本年度合并范围比上年度增加2户，减少26户，详见半年度报告全文附注八“合并范围的变更”。
4.4 半年度财务报告已经审计，并被出具非标准审计报告的，董事会、监事会应当对涉及事项作出说明。
公司2016年半年度报告未经审计。
中国船舶重工股份有限公司
董事长：胡问鸣
董事会批准报送日期：2016年8月29日
证券代码：601989 证券简称：中国重工 公告编号：临2016-045
中国船舶重工股份有限公司
第三届董事会第二十四次会议决议公告
本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
2016年8月29日，中国船舶重工股份有限公司（以下简称“公司”）第三届董事会第二十四次会议在北京市海淀区昆明湖南路72号118会议室以现场结合通讯方式举行，会议通知及会议材料已提前以文件形式送达公司各位董事。本次会议由胡问鸣主持，应出席董事十二名，亲自出席董事十二名。本次会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。本次会议经过与会董事的认真讨论，投票表决，形成如下决议：
（一）审议通过《关于<中国船舶重工股份有限公司2016年半年度报告>及摘要的议案》
表决结果：12票赞成（占有效表决票的100.00%）、0票反对、0票弃权。
（二）审议通过《关于<中船重工财务有限责任公司2016年上半年风险评估报告>的议案》
公司独立董事对上述事项进行了审查，发表意见认为：（1）该等关联交易为公司生产经营所必须，不影响公司经营的独立性，其定价原则体现了公允、公平、公正的原则，不会出现向大股东输送利益的情形；（2）该等关联交易的决策程序，符合有关法律法规和《公司章程》的规定，不存在损害股东利益的情形；（3）公司对该等关联交易有严格的风险控制制度，经评估，中船重工财务有限责任公司经营稳健，各项指标良好，风险可控。
表决结果：5票赞成（占有效表决票的100.00%）、0票反对、0票弃权，关联董事胡问鸣、孙波、邵开文、钱建平、陈民俊、姜仁锋、杜刚回避表决。
（三）审议通过《关于<中国船舶重工股份有限公司2016年半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告>的议案》
表决结果：12票赞成（占有效表决票的100.00%）、0票反对、0票弃权。
（四）审议通过《关于为全资子公司渤海船舶重工有限责任公司增加担保额度的议案》
根据公司第三届董事会第二十次会议、2015年年度股东大会审议通过的《关于2016年度为公司所属子公司提供担保额度上限的议案》，公司计划2016年度内按2015年度经审计总资产的30%、净资产的50%以内，即累计不超过人民币176.85亿元，为全资子公司和控股子公司提供中短期贷款、商业承兑汇票等担保。其中，为全资子公司渤海船舶重工有限责任公司（以下简称“渤船重工”）提供的担保额度上限为10亿元。
公司为渤船重工提供的上述担保额度上限，预计无法满足其本年度新增的贷款需求计划。为解决渤船重工在发展过程中面临的资金困难，减轻在履行合同中的现金流压力，2016年度公司在总体担保额度不超过上限（176.85亿元）的前提下，拟对其增加30亿元人民币的担保额度，即本年度本公司为渤船重工提供的担保额度上限增至40亿元人民币。
渤船重工是公司下属核心企业之一，近年来资产运营状况良好，其中，2015年度实现营业收入40.74亿元，利润总额0.53亿元，资产负债率58.45%。截至2016年7月31日，渤船重工长期借款余额为17亿元人民币（均为中国进出口银行贷款），且未向其他任何单位和个人提供担保。
公司独立董事对上述事项进行了审查，发表意见认为：公司在不超过2016年度总体担保额度年度上限的前提下，对全资子公司渤海船舶重工有限责任公司2016年度担保额度增加30亿元人民币，上限增至40亿元人民币，上述安排有利于公司的生产经营，不存在资源转移或利益输送情况，风险可控，不会损害公司股东及公司整体利益，因此，同意上述事项安排。
表决结果：12票赞成（占有效表决票的100.00%）、0票反对、0票弃权。
（五）审议通过《关于<中国船舶重工股份有限公司“十三五”发展规划>草案的议案》
表决结果：12票赞成（占有效表决票的100.00%）、0票反对、0票弃权。
特此公告。
中国船舶重工股份有限公司董事会
二〇一六年八月三十一日
证券代码：601989 证券简称：中国重工 公告编号：临2016-046
中国船舶重工股份有限公司
第三届监事会第十八次会议决议公告
本公司监事会及全体监事保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
2016年8月29日，中国船舶重工股份有限公司（以下简称“公司”）第三届监事会第十八次会议在北京市海淀区昆明湖南路72号118会议室以现场结合通讯方式召开，会议通知及会议材料已提前以文件形式送达公司各位监事。本次会议由刘长虹主持，应出席监事十一名，亲自出席监事十一名。本次会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。本次会议经过与会监事的认真讨论，投票表决，形成如下决议：
（一）审议通过《关于<中国船舶重工股份有限公司2016年半年度报告>及摘要的议案》
监事会认为，公司2016年半年度报告的编制和审核程序符合法律、法规及中国证券监督管理委员会、上海证券交易所的相关规定；报告及摘要内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏；截至监事会作出决议之日，未发现参与2016年半年度报告编制的人员存在违反保密规定的行为。
表决结果：11票赞成（占有效表决票的100.00%）、0票反对、0票弃权。
（二）审议通过《关于<中船重工财务有限责任公司2016年上半年风险评估报告>的议案》
表决结果：11票赞成（占有效表决票的100.00%）、0票反对、0票弃权。
（三）审议通过《关于<中国船舶重工股份有限公司2016年半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告>的议案》
表决结果：11票赞成（占有效表决票的100.00%）、0票反对、0票弃权。
（四）审议通过《关于为全资子公司渤海船舶重工有限责任公司增加担保额度的议案》
表决结果：11票赞成（占有效表决票的100.00%）、0票反对、0票弃权。
特此公告。
中国船舶重工股份有限公司监事会
二〇一六年八月三十一日
证券代码：601989 证券简称：中国重工 公告编号： 临2016-047
中国船舶重工股份有限公司
关于非公开发行股票申请获得中国证监会受理的公告
本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
中国船舶重工股份有限公司（以下简称“公司”）于近日收到中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）出具的《中国证监会行政许可申请受理通知书》（162246号），中国证监会依法对公司提交的《中国船舶重工股份有限公司上市公司非公开发行新股核准》行政许可申请材料进行了审查。中国证监会认为该申请材料齐全，符合法定形式，决定对该行政许可申请予以受理。
公司本次非公开发行股票事项尚需获得中国证监会进一步审核，公司将根据中国证监会对该事项的审核进展情况及时履行信息披露义务。上述事项能否获得中国证监会核准仍存在不确定性，敬请广大投资者注意投资风险。
特此公告。
中国船舶重工股份有限公司董事会
二〇一六年八月三十一日
