融通岁岁添利定期开放债券型证券投资基金
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告中所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2016年10月21日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2016年7月1日起至2016年9月30日止。
§2 基金产品概况
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位:人民币元
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注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益;
2、本报告所列示的基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
融通岁岁添利定期开放债券A类
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融通岁岁添利定期开放债券B类
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3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
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§4 管理人报告
4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
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注:任职日期根据基金管理人对外披露的任职日期填写;证券从业年限以从事证券业务相关工作的时间为计算标准。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内,本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规和本基金合同的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金持有人谋求最大利益,无损害基金持有人利益的行为,本基金投资组合符合有关法律法规的规定及基金合同的约定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一直坚持公平对待旗下所有投资组合的原则,并制定了相应的制度和流程,在授权、研究、决策、交易和业绩评估等各个环节保证公平交易制度的严格执行。报告期内,本基金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金报告期内未发生异常交易。
4.4 报告期内基金投资策略和运作分析
3季度债券收益率下行明显,受到疲弱的经济数据及社融不振的影响,配置及交易热情高涨,尤其是7月份经济数据和社融数据全面大幅低于预期,引发了收益率快速下行。随后,受到货币市场资金面紧张及央行开展14天逆回购的影响,市场开始出现一波技术性调整,随后收益率又开始继续下行。
投资方面,本基金保持了组合的稳定,灵活调整了杠杆水平。
展望四季度的债券市场,利率将大概率维持震荡。
从资金面来看,年初到现在,央行的态度发生了一些变化:一季度央行认为社融扩张太厉害,对货币市场有所收紧;二季度随着社融的回落,货币市场在央行的呵护之下趋于稳定。三季度以来,8-9月份有一半的时间资金面又出现了紧张局面,我们可以感受到,实际上央行是有意识地在控制资金面的松紧节奏,其背后的逻辑我们认为是:第一,目前舆论热议的房价高涨、地王频出,资产泡沫进一步加重;第二,央行所关注的货币市场的质押回购规模过大,且隔夜占比较高。
目前债券市场一年期流动性较好的金融利率债在2.3%,低于7天回购利率,对央行态度的变化尚未作出反应。长端债券收益率则是接近于8月份经济最差时的利率低点。往后看,经济数据有可能出现一个短期的企稳回升。因为去年四季度,地产投资连续出现负增长,从基数效应的角度来看,地产投资有可能在四季度继续回升;此外工业企业利润有所好转,PPI同比逐步好转,也有可能稳定制造业投资增速。
4.5 报告期内基金的业绩表现
本报告期融通岁岁添利定期开放债券A类份额净值增长率为2.33%,融通岁岁添利定期开放债券B类份额净值增长率为2.24%,同期业绩比较基准收益率为0.38%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
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5.2 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
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5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
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5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.7 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.7.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期未投资国债期货。
5.7.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
5.7.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期未投资国债期货。
5.8 投资组合报告附注
5.8.1 本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内没有被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
5.8.2 其他资产构成
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5.8.3 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
§6 开放式基金份额变动
单位:份
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§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
本基金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8 备查文件目录
8.1 备查文件目录
(一)中国证监会批准融通岁岁添利定期开放债券型证券投资基金设立的文件
(二)《融通岁岁添利定期开放债券型证券投资基金基金合同》
(三)《融通岁岁添利定期开放债券型证券投资基金托管协议》
(四)《融通岁岁添利定期开放债券型证券投资基金招募说明书》及其更新
(五)融通基金管理有限公司业务资格批件和营业执照
(六)报告期内在指定报刊上披露的各项公告
8.2 存放地点
基金管理人、基金托管人处。
8.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅,也可按工本费购买复印件,或登陆本基金管理人网站http://www.rtfund.com查询。
融通基金管理有限公司
2016年10月26日
2016年第三季度报告
2016年9月30日
基金管理人:融通基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2016年10月26日