（上接17版）

（上接17版）

本人在公司首次公开发行股票前持有的公司股份在锁定期满后两年内减持的，将通过合法方式进行减持，并在减持前3个交易日通过公司予以公告；两年内合计减持股份数量不超过本人持有公司股份总数的25%，且减持价格不低于公司首次公开发行价格（如果公司因派发现金红利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的，减持底价下限和股份数将相应进行调整）。上述承诺事项不因本人的职务变换或离职而改变或导致无效。

（二）公司股东华腾一号、达晨创泰、达晨创恒、达晨创瑞的持股意向及减持意向如下：

本企业减持公司股份前，应提前5个交易日向公司提交减持原因、减持数量、未来减持计划、减持对公司治理结构及持续经营影响的说明，并提前3个交易日予以公告，并按照证券交易所的规则及时、准确地履行信息披露义务（本企业持有公司股份低于5%以下时除外）。

锁定期满后，本企业减持股份应符合相关法律、法规、规章的规定，具体方式包括但不限于交易所集中竞价交易方式、大宗交易方式、协议转让方式等；减持股份的价格（如果因派发现金红利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的，须按照证券交易所的有关规定做复权处理，下同）根据当时的二级市场价格确定，并应符合相关法律、法规及证券交易所规则的要求。

六、填补被摊薄即期回报的措施及承诺

（一）填补被摊薄即期回报的措施

公司首次公开发行股票并上市完成后，公司净资产随着募集资金的到位将大幅增加，由于本次募集资金项目完全实现收益需要一定时间，在上述期间内，公司每股收益等即期回报指标将有可能出现一定幅度的下降。对此，公司承诺采取以下措施填补被摊薄的即期回报，以保护广大投资者利益：

1、现有业务板块运营状况、发展态势，面临的主要风险及改进措施

报告期内，公司收入主要来源为各类数控磨床及成套智能装备系列产品。2014年至2016年间，公司营业收入分别为9,958.77万元、11,032.15万元和25,999.38万元，复合增长率为61.58%；实现归属于母公司所有者的净利润1,804.08万元、2,254.64万元及8,036.58万元，复合增长率为111.06%，实现了收入和利润的同时增长。

随着我国消费电子和汽车及汽车零部件等下游行业需求升级和高端市场的持续增大，公司所处行业发展前景广阔，为公司发展创造了良好的外部环境和市场机遇。但同时公司也面临着宏观经济环境变化、市场竞争加剧、下游行业投资趋缓等风险，可能对公司经营成果产生不利影响。关于公司面临的风险具体详见招股意向书“第四节 风险因素”。

面对上述风险，公司拟采取如下改进措施：进一步加大技术研发投入，增强自主创新能力，不断丰富公司产品线，提升产品附加值；在稳定现有客户和市场的基础上，积极开拓国内外市场，不断提升售后服务能力；提升公司品牌影响力；继续加大人才引进和培养，建设一支专业化、职业化并与公司发展战略相适应的人才队伍；充分利用资本市场，扩大资产规模，加快转型升级，优化财务结构，增强公司抗风险能力。

2、提高日常运营效率，降低运营成本，提升经营业绩的具体措施

（1）积极落实公司战略，努力提升盈利水平

公司将通过对既定发展战略的有效落实，继续保持业内传统比较优势的同时，积极研发新产品、新技术，坚持以技术创新和引领来开拓新市场，培育新客户，进一步提升产品及服务的附加值，促进公司盈利水平的提升，降低由本次发行上市导致的投资者即期回报摊薄的影响。

（2）加快募投项目建设，争取尽早实现募投项目收益

本次募集资金投资项目紧密围绕公司主营业务，达产后预期收益情况良好。公司将精心组织、合理统筹，加快募投项目投资进度，争取早日达产，通过产业技术提升、经营模式的创新以及规模的扩大进一步提升公司业绩。

（3）坚持技术创新，进一步提升公司核心竞争力

公司将进一步加大研发投入，壮大研发队伍，通过对新工艺和新技术的研发，巩固技术优势，开发出技术水平更高、应用领域更为广泛的新产品，以高附加值的产品不断满足客户个性化的市场需求，全面提升公司的核心竞争力，从而促进公司整体盈利水平的提升。

（4）加强成本费用管控，提升资金使用效率

公司将进一步加强管控，全面实施精细化管理，减少不必要的支出，有效地控制成本费用，提升资金的使用效率，努力实现公司的毛利率水平和净利率水平的稳定。

（5）进一步完善和落实利润分配政策特别是现金分红政策，强化投资者回报机制

公司已根据中国证监会的相关规定，在上市后生效的《公司章程（草案）》中完善了利润分配政策特别是现金分红政策。公司将严格执行相关利润分配政策，并根据监管机构的要求和自身经营情况，不断完善和强化投资者回报机制，保证投资者的合理回报。

公司制定填补被摊薄即期回报措施不等于对发行人未来利润做出保证。

（二）公司董事、高级管理人员以及公司控股股东、实际控制人对公司填补回报措施能够得到切实履行的相关承诺

1、公司董事、高级管理人员承诺

公司全体董事、高级管理人员将忠实、勤勉地履行相关职责，维护公司和全体股东的合法权益，对公司填补回报措施能够得到切实履行承诺如下：

（1）本人承诺公司不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益；

（2）本人承诺对本人的职务消费行为进行约束；

（3）本人承诺不动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动；

（4）本人承诺由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；

（5）本人承诺如公司拟实施股权激励，拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；

作为填补回报措施相关责任主体之一，本人若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，本人同意中国证监会和深圳证券交易所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关监管措施。

2、公司控股股东、实际控制人承诺

为确保公司填补回报措施能够得到切实履行，公司控股股东许世雄、公司实际控制人许世雄、许燕鸣和许亮作出如下承诺：

（1）本人承诺公司不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益；

（2）本人承诺对本人的职务消费行为进行约束；

（3）本人承诺不动用公司资产从事与履行职责无关的投资、消费活动；

（4）本人承诺由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；

（5）本人承诺如公司拟实施股权激励，拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。

作为填补回报措施相关责任主体之一，本人若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，本人同意中国证监会和深圳证券交易所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关监管措施。

七、本次发行前的滚存未分配利润分配方案及本次发行后公司股利分配政策、现金分红比例规定

公司2016年4月18日召开的2016年第一次临时股东大会，决议通过了《关于公司首次公开发行A股股票前滚存利润分配方案的议案》，同意本次发行完成前的剩余滚存未分配利润由本次发行完成后的新老股东按持股比例共享。

公司2016年第一次临时股东大会会议审议通过了上市后适用的《公司章程（草案）》，公司上市后有关股利分配的主要规定如下：

（一）利润分配政策的基本原则

公司实行持续稳定的利润分配政策，公司的利润分配应重视对投资者的合理投资回报并兼顾公司的可持续发展。

（二）利润分配形式

公司采取现金、股票或者现金股票相结合的方式分配股利，但以现金分红为主；利润分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。

（三）利润分配的期间间隔

在满足现金分红条件情况下，公司应优先采用现金分红进行利润分配，原则上每年度进行一次现金分红，公司董事会可以根据公司盈利情况及资金需求状况提议公司进行中期现金分红。

（四）现金分红的条件和比例

1、公司拟实施现金分红时应同时满足以下条件

当年每股收益不低于0.1元；当年每股累计可供分配利润不低于0.2元；审计机构对公司的该年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告；现金流充裕，实施现金分红不会影响公司后续持续经营。

2、现金分红的比例

公司应保持利润分配政策的连续性与稳定性，在满足现金分红具体条件的前提下，每年以现金方式分配的利润应不低于当年实现的可分配利润的20%，具体比例由董事会根据公司实际情况制定后提交股东大会审议通过。

公司将综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，区分下列情形，并按照公司章程规定的程序，提出差异化的现金分红政策：

（1）公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到80%；

（2）公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到40%；

（3）公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到20%；

公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。

（五）发放股票股利的条件

若公司净利润增长快速，并且董事会认为公司股票价格与公司股本规模不匹配时，可以在满足上述现金股利分配之余，提出并实施股票股利分配预案；公司如采用股票股利进行利润分配，应具有公司成长性、每股净资产的摊薄等真实合理因素。

此外，公司2016年第一次临时股东大会还审议通过了《关于公司首次公开发行A股股票并上市后股东分红回报规划的议案》，对公司上市后未来三年股利分配具体规划做出了进一步的安排。

关于公司股利分配政策和未来分红回报的详细内容，请见本招股意向书“第十四节股利分配政策”，以及“第十一节管理层讨论与分析”之“五、发行人未来分红回报规划”。

八、本公司提请投资者关注下列风险，并请认真阅读“风险因素”一节的全部内容

（一）业绩波动风险

公司处于国家经济政策重点扶持的先进制造领域，具有较突出的自主创新能力和领先的市场地位。近年来，凭借消费电子尤其是智能手机、平板电脑等产品的兴起带来的发展机遇，公司营业收入和利润均逐年提高。公司2015、2016年营业收入增长率分别为10.78%、135.67%，净利润增长率分别为 19.14%、322.98%。公司2017年1-6月收入和净利润较2016年同期增长38.67%、49.80%，预计2017年1-9月收入和净利润较2016年同期增长28.53%-36.48%、31.63%-40.12%。由于公司2016年四季度完成验收并确认收入的产品较多，预计公司2017年四季度收入和净利润较2016年同期出现下滑，同时受到2017年产品销售结构变化、交货周期和验收周期的影响，公司2017年全年收入和净利润可能出现小幅下滑的风险。本次发行完成后，公司的资产规模将进一步提升，有利于公司盈利能力的稳定和抗风险能力的提升。但公司的经营业绩受宏观环境、政策、下游行业发展、市场竞争等外部因素以及公司战略的制定与执行、公司管理水平、团队建设、持续创新能力、市场开拓能力等内部因素的影响，如未来某些影响公司经营业绩的因素出现不利变化，将有可能出现公司经营业绩下滑的风险。

（二）客户集中度较高风险

自2010年为富士康提供精密磨削设备以来，凭借良好的产品质量和突出的技术优势，公司与苹果产业链公司建立了长期的合作关系。2014年、2015年、2016年及2017年1-6月，公司对无锡绿点、富士康等苹果公司代工厂商的合计销售收入分别为3,248.88万元、3,401.91万元、21,567.63万元和7,384.32万元，占同期营业收入的比例分别为32.62%、30.84%、82.95%和60.69%；公司对苹果产业链客户的合计销售收入分别为5,446.33万元、6,581.81万元、23,230.76万元和10,907.09万元，占同期营业收入比例分别为54.69%、59.66%、89.35%和90.04%，销售占比上升较快，存在客户集中度较高的风险。2014年桂林广陆数字测控股份有限公司采购公司智能装备系列产品等共计1,971.50万元，为公司2014年第一大客户；2015年蓝思科技采购公司YHM77110、YH2M8436B等数控研磨抛光机及配件共计3,093.06万元，为公司2015年第一大客户；2016年捷普集团（含下属公司无锡绿点）因生产iPhone 7采购公司YH2M8169 3D磁流抛光机及配件共计20,841.31万元，为公司2016年第一大客户；2017年1-6月富士康采购公司YHDM580B等产品及配件共计6,642.69万元，为公司2017年1-6月第一大客户。报告期内，公司第一大客户每年均发生变化。作为数控磨削设备领域的领先企业，公司与苹果产业链客户在内的主要客户已形成长期稳定的相互合作关系，但若苹果产业链客户由于自身原因或苹果产品因材料、工艺等发生重大不利变化而导致对公司产品的需求大幅下降，公司经营业绩将受到不利影响。

（三）所得税税率变动风险

2008年12月31日，公司被认定为高新技术企业；2011年11月4日，公司通过了高新技术企业复审认定；2014年8月28日，公司再次通过高新技术企业认定，取得了新的《高新技术企业证书》（证书编号GR201443000162号），证书有效期为三年；2016年12月6日，公司控股子公司宇环智能被认定为高新技术企业，取得《高新技术企业证书》（证书编号GR201643000462号），证书有效期为三年。因此，公司2013年-2017年上半年及宇环智能2016年-2017年上半年的企业所得税按15%的优惠税率计缴。根据《高新技术企业认定管理办法》相关规定，公司高新技术企业证书于2017年8月27日到期；公司正在积极办理高新技术企业资格的重新认定，目前已通过专家评审和认定报备，处于公示阶段（公示期：2017年9月5日起10个工作日）；如公示期间无异议，公司将取得新的高新技术企业证书。报告期内，公司享受的高新技术企业所得税税收优惠占其净利润的比重为15%左右，如果未来国家税收政策发生重大变化，或公司未能通过后续的高新技术企业资格重新认定，则公司无法享受上述企业所得税税收优惠，其所得税费用将会上升，则会对公司业绩产生不利影响。

九、财务报告审计截止日后发行人的主要财务信息和经营状况

（一）公司整体经营状况良好，所处行业、公司面临的市场环境未发生重大不利变化

公司财务报告审计截止日为2017年6月30日。财务报告审计截止日后至本招股意向书摘要签署日，公司整体经营状况良好。

公司所处数控磨床行业属于国家产业政策重点扶持的先进制造领域。近年来《中国制造2025》、《国民经济和社会发展“十三五”规划纲要》、《装备制造业标准化和质量提升规划》等政策都鼓励研制精密、高速、柔性数控机床与基础制造装备，要求加快高档数控机床等前沿技术和装备的研发。数控磨床广泛应用于消费电子、汽车工业、新材料、新能源、仪器仪表、国防工业、航空航天等国民经济重要领域，是制造业的重要基础性装备。随着我国经济的稳定增长、工业化及信息化进程的不断深入、产业结构的调整升级、高端装备制造业的发展，尤其是国家的高度重视，数控磨床行业作为装备制造业的工作母机之一和支柱产业，将迎来的良好机遇和广阔空间。

目前，公司下游客户主要为消费电子制造企业，目前消费电子行业发展迅猛，产品更新换代速度不断加快，同时消费者对电子产品“颜值”的要求日益提高，使得消费电子制造企业对金属材质外观件和结构件（如边框、背板等）和触摸屏玻璃基板等精密组件的加工精度和加工效率的要求不断提高，高精度、高效率的磨削抛光设备需求大幅提升。机壳的材料和工艺直接影响智能手机的外观和手感，是“颜值”的重要决定因素。自2012年iPhone 5采用金属机壳以来，金属机壳一度成为各大手机品牌中高端机型的一致选择。除智能手机以外，其他消费电子产品的金属外观趋势也十分显著。随着技术的发展，未来各类金属合金、蓝宝石、陶瓷等新材料在消费电子领域的应用也将不断深入，高精度、高效率的数控磨削设备在消费电子制造领域的应用将进一步拓展，设备更新换代的速度也将进一步提升，从而推动数控磨床行业市场需求持续、稳定的发展。

此外，结合公司2017年上半年已实现收入和在手订单的客户结构情况，以及对下游行业和主要客户对公司产品的需求情况的分析可以得出，公司2017年的收入仍主要来源于消费电子制造业，且主要为苹果产业链公司，公司客户结构稳定，市场环境未发生重大不利变化。

综上所述，国家产业政策的重点扶持与下游行业的需求增长将推动数控磨床行业持续、稳定的发展，公司所处行业、公司面临的市场环境未发生重大不利变化。公司经营状况正常，公司的经营模式，主要产品的生产、销售规模及销售价格，主要客户销售情况，主要原材料采购情况，主要核心技术人员、税收政策以及其他可能影响投资者判断的重大事项均未发生重大不利变化，整体经营状况良好。

（二）公司2017年1-9月和2017年全年经营业绩预计情况

结合目前在手订单情况、销售预计等实际经营情况以及2017年行业发展状况等，公司预计2017年1-9月将实现营业收入19,400万元至20,600万元，同比增长28.53%至36.48%；实现净利润6,200万元至6,600万元，同比增长31.63%至40.12%；实现扣除非经常性损益后归属于发行人股东的净利润5,800万元至6,200万元，同比增长23.73%至32.27%；公司预计2017年将实现营业收入25,000.00万元至27,000.00万元，同比增长-3.84%至3.85%；实现净利润8,300.00万元至9,200.00万元，同比增长-6.46%至3.68%；实现扣除非经常性损益后归属于发行人股东的净利润7,200.00万元至8,000.00万元，同比增长-7.40%至2.89%。（上述预计不构成盈利预测）

由于公司2016年四季度完成验收并确认收入的产品较多，预计公司2017年四季度收入和净利润较2016年同期出现下滑，同时受到2017年产品销售结构变化、交货周期和验收周期的影响，公司2017年全年收入和净利润可能出现小幅下滑。

经核查，保荐机构认为，发行人所处行业、发行人面临的市场环境未发生重大不利变化，发行人2017年1-9月和2017年全年经营业绩的预计是基于发行人目前在手订单情况、销售预计等实际经营情况以及2017年行业发展状况等基础上进行的合理预计，经营业绩预计谨慎、合理，符合发行人实际经营情况；由于发行人2016年四季度完成验收并确认收入的产品较多，预计发行人2017年四季度收入和净利润较2016年同期出现下滑，同时受到2017年产品销售结构变化、交货周期和验收周期的影响，发行人2017年收入和净利润可能出现小幅下滑，符合发行人实际经营情况。上述情况对发行人本次发行不构成实质性障碍。

（除特别说明外，招股意向书摘要释义与招股意向书一致。）

第二节 本次发行概况

■

第三节 发行人基本情况

一、发行人基本资料

■

二、发行人历史沿革及改制重组情况

（一）发行人的设立方式

公司前身宇环有限成立于2004年8月4日。2012年9月21日，宇环有限召开临时股东会，同意宇环有限整体变更设立为宇环数控机床股份有限公司。根据天健所出具的《审计报告》（天健审[2012]2-266号），宇环有限以截至2012年7月31日经审计的账面净资产120,359,385.31元为基础，折合为公司股份60,000,000股，剩余部分扣除专项储备余额后计入资本公积。2012年10月26日，湖南省工商行政管理局核准了公司的整体变更设立登记申请，并换发了《企业法人营业执照》，注册号为430181000037731。公司设立时的注册资本为6,000万元，住所为湖南省长沙市浏阳制造产业基地纬二路（永安镇），法定代表人为许世雄。

（二）发起人及其投入的资产内容

公司依法整体变更为股份公司后，总股本为60,000,000股，发起人为宇环有限的原16名股东。各发起人均以其在宇环有限所占注册资本比例，对应折为各自所占股份有限公司的股份比例。

三、发行人的股本情况

（一）本次发行前后的股本情况

本次发行前公司总股本为75,000,000股，公司此次拟向社会公开发行人民币普通股（A股）25,000,000股，占发行后总股本的25.00%。发行前后公司股本变化如下：

■

根据《境内证券市场转持部分国有股充实全国社会保障基金实施办法》（财企[2009]94号）规定，公司上述法人股东、自然人股东和有限合伙企业股东不存在该办法规定的需要转持的情形。

（二）发行人前10名股东

本次发行之前，公司共有16名股东，前10名股东持股情况如下表：

■

（三）公司前10名自然人股东及其在发行人单位任职情况

本公司前十名自然人股东持股情况及其在公司担任职务的具体情况如下：

■

（四）本次发行前各股东间的关联关系

许燕鸣系许世雄之妹、许亮系许世雄之子，根据许世雄、许燕鸣、许亮签订的《一致行动协议》，该三人为一致行动人；达晨创泰、达晨创恒、达晨创瑞执行事务合伙人均为深圳市达晨财智创业投资管理有限公司，委派代表均为刘昼，根据达晨创泰、达晨创恒、达晨创瑞出具的《一致行动关系确认函》，该三名法人股东为一致行动人；许梦林系许世雄之弟、周晓红系许世雄配偶之兄之配偶。除此之外，其他各股东之间不存在关联关系。

四、发行人主营业务的具体情况

（一）公司的主营业务

公司一直专业从事数控磨削设备及智能装备的研发、生产、销售与服务，为客户提供精密磨削与智能制造技术综合解决方案，产品可广泛应用于消费电子、汽车工业、新材料、仪器仪表等领域。

自成立以来，公司主营业务未发生变化。

（二）公司的主要产品及用途

公司产品主要分为数控磨床、数控研磨抛光机和智能装备系列产品。

1、数控磨床

公司数控磨床主要分为数控双端面磨床、数控凸轮轴磨床、数控气门磨床及其他磨床等几大系列产品。

数控双端面磨床主要用于对各种外形的金属、非金属薄型精密零件（如手机金属框、玻璃、陶瓷、蓝宝石、轴承、活塞环等）上、下两平行端面同时磨削，主要应用领域为消费电子和汽车工业；数控凸轮轴磨床主要用于对汽车发动机、内燃机凸轮轴的凸轮轮廓进行精密磨削；数控气门磨床主要用于对气门盘外圆、锥面和盘平面倒角等外形面的磨削，主要应用领域为汽车工业。

2、数控研磨抛光机

公司数控研磨抛光机主要分为3D磁流抛光机、数控双面研磨抛光机、数控单面研磨抛光机等几大系列产品，主要应用领域为消费电子、汽车、机器人等各工业领域。

3D磁流抛光机主要用于对3D型面等复杂型面的金属和非金属工件，采用磁流变抛光技术进行镜面精密抛光；数控单/双面研磨抛光机主要用于金属、非金属硬脆性材料薄片零件的单/双面研磨和抛光。

3、智能装备系列产品

智能装备系列产品主要分为工业机器人及智能化成套装备等，为客户提供数字化、网络化的智能制造技术综合解决方案。

（三）公司的产品销售模式及渠道

公司采取直销模式。鉴于数控磨床的应用领域非常广泛，客户需求差异明显。对于标准化产品，公司注重对客户的挖掘和产品的宣传；对于定制化产品，公司注重售前与客户的沟通和交流，明确客户需求并在最短时间内完成产品开发。公司在消费电子市场领域与苹果产业链公司建立了长期的合作关系，并与富士康、无锡绿点等苹果公司代工厂签署合同或订单直接进行交易。

公司依靠产品的品牌和美誉度，利用广告和互联网发布产品信息、营销人员主动上门以及积极参加中国国际数控机床展览会（CIMT）、中国数控机床展览会（CCMT）、数控机床与金属加工展览会（MWCS）、中国国际工业博览会（CIIF）等方式进行营销。同时，公司积极在《精密制造与自动化》、《中国机床工具工业年鉴》等数控磨床相关行业权威杂志上刊登论文或新产品信息，扩大公司在业内的影响力。

（四）公司产品所需的主要原材料

公司产品的主要原材料包括电气控制类、机械类、耗材及其它。上述原材料均为市场化产品，供应充足，公司与主要原材料供应商建立了长期稳定的合作关系。

（五）行业竞争情况及发行人在行业中的竞争地位

我国数控磨床行业起步于上世纪七十年代，经历了近四十年的发展后，行业规模和产品技术水平不断提高，但行业整体竞争力与国外企业仍有较大差距。行业内数控磨床企业以中小企业为主，集中度较低，尚未有某一企业能够占据绝对的市场份额。

我国数控磨床市场的竞争格局可分为以下三个层次：第一层次为国际性磨床企业，如德国Peter Wolters、美国Lapmaster等，上述企业的产品技术含量高，价格昂贵，占据了我国数控磨床的高端市场；第二层次为国内具备一定核心竞争力的企业，比如上海机床厂有限公司、杭州杭机股份有限公司和发行人；第三层次为数量众多的低端企业，产品技术含量较低，同质化严重，缺乏核心竞争力，竞争非常激烈。

公司一直专业从事数控磨削设备及智能装备的研发、生产、销售与服务，为客户提供精密磨削与智能制造技术综合解决方案，在精密数控磨床和数控研磨抛光设备领域处于国内领先地位。公司坚持以技术创新、智能制造为先导，致力于成为数控磨削设备及智能装备产业领域的引领者。

公司现为中国机械工业联合会会员单位、中国机电装备维修与改造技术协会理事长单位、中国机床再制造产业技术创新战略联盟副理事长单位、中国触控协会理事单位、湖南省机床工具工业协会理事长单位、长沙市数控装备产业技术创新战略联盟理事长单位。公司注重“产学研”合作，与湖南大学、大连理工大学、国家高效磨削工程技术研究中心、超精密加工技术湖南省重点实验室等在磨削技术领域具有领先优势的高校及科研院所均建立了良好的合作关系。

五、发行人业务及生产经营有关的资产权属情况

（一）房屋建筑物

截至本招股意向书摘要签署日，公司在湖南省长沙市浏阳制造产业基地拥有4宗房屋所有权，共计25,720.93平方米。其中，综合用房2宗，建筑面积为11,234.41平方米；工厂厂房2宗，建筑面积共计14,486.52平方米。公司的现有房产均为自建、自用，目前使用状况良好。

公司所拥有的房产情况如下表：

■

（二）主要无形资产情况

1、土地使用权情况

截至招股意向书摘要签署日，发行人拥有的土地使用权如下：

■

2、专利

截至招股意向书摘要签署日，公司拥有专利权80项。其中，发明专利20项，实用新型56项，外观设计4项。

3、商标

截至招股意向书摘要签署日，公司拥有8项商标。

4、软件著作权

截至招股意向书摘要签署日，公司共有计算机软件著作权22项。

六、同业竞争和关联交易情况

（一）同业竞争

截至招股意向书摘要签署日，除持有本公司的股权外，公司控股股东许世雄以及实际控制人许世雄、许燕鸣、许亮没有参股或控股其他企业，未有直接经营其他业务，与公司不存在同业竞争。

（二）关联交易

1、报告期内的经常性关联交易

2012年3月21日，宇环精工和宇环实业签订了《租赁协议》，协议约定宇环精工向宇环实业租用车间用作生产，另租用四间办公室用作办公，租赁期限为一年。其中，租赁车间总面积1,661.42平方米，价格为119,622元/年；租赁办公室的价格为10,000元/年。2013年3月21日，宇环精工和宇环实业续签了《房产租赁协议》，约定将上述厂房及办公用房的租赁期延长一年，车间租赁价格为199,370元/年，办公用房的租赁价格为10,000元/年。

中涛起重吸收合并全资子公司宇环实业后，2014年3月21日，宇环精工与中涛起重重新签订了《租赁协议》，向中涛起重租赁前述房产用作生产及办公，租赁期限为一年，车间租赁价格为199,370元/年，办公用房的租赁价格为10,000元/年。2015年3月21日，宇环精工和中涛起重续签了《租赁协议》，约定将上述厂房及办公用房的租赁期延长一年，租赁价格不变。

报告期内，宇环精工的租赁费用如下表：

单位：元

■

上述租赁价格参考了沅江市当地相近地区厂房的租赁价格，交易价格公允，不存在损害公司利益以及利益输送情形。宇环精工注销前，已将相关资产全部出售给公司，同时债权债务全部由公司接收，宇环精工相关业务终止。2016年4月13日，宇环精工经沅江市工商行政管理局核准注销，此项关联交易已终止。

2、报告期内的偶发性关联交易

截至招股意向书摘要签署日，公司不存在偶发性关联交易。

3、关联交易对公司财务状况和经营成果的影响

报告期内，公司的关联交易对公司财务状况和经营成果不构成重大影响。

4、报告期内关联交易履行程序情况及独立董事意见

公司独立董事对报告期内关联交易了发表独立意见，认为：“公司与关联方之间的关联交易遵循了公平合理的原则，关联交易价格公允，决策程序合法有效，不存在损害发行人及股东利益的行为。”

七、公司的董事、监事、高级管理人员有关情况

■

八、控股股东及实际控制人的简要情况

公司的控股股东为许世雄先生，许世雄、许燕鸣、许亮三人为公司实际控制人，合计持有公司67.42%的股份，许世雄先生现任本公司董事长，许燕鸣女士现任本公司董事、总经理，许亮先生现任本公司董事、副总经理、董事会秘书，其简介见上表。

九、财务会计信息及管理层讨论与分析

（一）发行人的财务报表

1、资产负债表

单位：元

■

资产负债表（续）单位：元

■

2、利润表

单位：元

■

3、现金流量表

单位：元

■

（二）经注册会计师核验的公司报告期的非经常损益明细表

单位：元

■

（三）公司报告期的主要财务指标

■

（四）管理层讨论与分析1、发行人的财务状况分析

(下转20版）