四川东材科技集团股份有限公司
第四届董事会第七次会议决议公告
证券代码:601208 证券简称:东材科技 公告编号:2018-001
四川东材科技集团股份有限公司
第四届董事会第七次会议决议公告
本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
四川东材科技集团股份有限公司第四届董事会第七次会议通知于2018年1月7日以专人送达、通讯方式发出，会议于2018年1月17日在公司会议室以现场表决方式召开。本次会议应表决董事7名，实际表决董事7名。会议由公司董事长于少波先生主持，公司全体监事、高级管理人员列席了会议。本次会议的召集和召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。经与会董事审议并表决，通过了以下议案：
1、审议通过了《关于投资建设年产1万吨PVB树脂产业化项目的议案》
表决结果为： 7票同意， 0 票反对， 0 票弃权。
2、审议通过了《关于通过全资子公司江苏东材投资建设年产15000吨特种聚酯薄膜项目的议案》
表决结果为： 7票同意， 0 票反对， 0 票弃权。
特此公告。
四川东材科技集团股份有限公司董事会
2018年1月17日
证券代码:601208 证券简称:东材科技 公告编号:2018-002
四川东材科技集团股份有限公司
关于投资建设年产1万吨PVB树脂产业化项目的公告
本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
重要内容提示：
●投资项目名称：年产1万吨PVB树脂产业化项目
●投 资 金 额：人民币17,302万元
●特别风险提示：该项目的实施存在一定的不确定性，有可能存在因原材料价格波动、市场需求波动、市场环境变化而导致达不到预期目标的风险。
一、对外投资概述
（一）对外投资的基本情况
2012年初，四川东材科技集团股份有限公司（以下简称“东材科技”或“公司”）技术开发部在经过充分的市场调研、技术探讨后，开始立项实施对聚乙烯醇缩丁醛（PVB）树脂的研发工作。2013年10月，公司与清华大学签署了《技术开发合同》，委托清华大学开展满足高端PVB胶片用 PVB 树脂合成新工艺的研究，优化PVB树脂合成新工艺的工艺流程、反应条件和设备型式，开展基础规律研究（小试）、中试试验和工业试验研究。2014年6月，公司投建了年产1000吨PVB树脂中试生产线。经过近四年的技术探索和工艺优化，目前公司小批量生产的PVB树脂质量稳定，各项性能指标均已达到同类进口产品的技术水平，能够满足高端PVB胶片的生产要求。
为了进一步提高公司在PVB树脂市场的竞争能力，实现规模化生产，满足用户和市场的需求，公司拟在绵阳市经开区新材料产业园内，利用公司现有土地投资建设年产1万吨PVB树脂产业化项目。
（二）董事会审议情况
公司于2018年1月17日召开第四届董事会第七次会议，审议通过了《关于投资建设年产1万吨PVB树脂产业化项目的议案》。表决结果：同意票7票、反对票0票、弃权票0票。
根据《上海证券交易所股票上市规则》、《公司章程》等有关规定，公司本次对外投资不需提交股东大会审议。
（三）对本项目的投资不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组，亦不构成关联交易。
二、项目实施主体的基本概况
公司名称：四川东材科技集团股份有限公司
住 所：绵阳市经济技术开发区洪恩东路 68 号
法定代表人：于少波
注册资本：62,660.10万元人民币
企业类型：其他股份有限公司（上市）
成立日期：1994年12月26日
经营范围：绝缘材料、高分子材料、精细化工材料的生产、销售，危险化学品（含丙酮、甲苯、醋酸酐、甲基乙基酮、有毒品、易燃液体、腐蚀品、氧化剂和有机过氧化物、易燃固体、自燃和遇湿易燃物品）、非药品类易制毒化学品（含醋酸酐、丙酮、甲苯、乙醚、硫酸、盐酸、三氯甲烷）的销售，科技信息咨询、技术服务，出口本企业自产的绝缘材料及其生产设备和原辅料，进口本企业生产、科研所需的原辅材料、机械设备、仪器仪表及零配件。
三、投资项目的基本情况
投资项目名称：年产1万吨PVB树脂产业化项目
项目建设地址：四川省绵阳市经开区新材料园区
项目建设内容：新建生产厂房及辅助设施14,100㎡，购置主要生产设备及辅助设备102台（套），建设PVB树脂生产线16条。
项目投资规划：项目总投资17,302万元，其中：固定资产投资16,650万元，铺底流动资金652万元。资金来源为公司自筹及银行贷款。
项目建设工期：包括工程前期、工程设计、新建厂房施工、设备考察采购、设备安装调试、试生产等阶段。
项目进度安排：从工程设计到工程建成正式投产预计为2年。
项目市场定位：本项目定位于生产满足中高端胶片需求的PVB树脂。产品主要应用于汽车夹胶玻璃，太阳能光伏建筑一体化等行业。
四、投资项目的必要性
(一)产业和技术发展的需要
PVB树脂是通过高分子聚乙烯醇和丁醛缩聚反应形成的。在PVB树脂中加入增塑剂，利用精确的厚度控制系统，采用流延挤出方式得到半透明的PVB胶片。PVB胶片主要用于夹层安全玻璃，即在两块玻璃之间夹进一层PVB胶片。由于PVB对无机材料的良好粘合性，PVB夹层玻璃即使在受到强烈的外力作用后也不会破碎，而是产生裂纹，继续附着在PVB胶片上。因此，PVB夹层玻璃可以作为安全玻璃、防弹玻璃并起到安全、隔热、隔音、防紫外线、节能等作用，广泛应用于建筑、汽车等行业。采用特殊配方生产的PVB胶片在航天、军事和高新技术工业等领域也有着广泛的应用，如用于飞机、航天器、军事仪器、太阳能电池和太阳能接收器等，在工业领域应用于复合减震钢板等。
根据对基本性能和功能性的不同要求，PVB的应用市场主要分为：高端-汽车玻璃、太阳能电池板、高层建筑安全玻璃，中、低端-普通建筑安全玻璃。高端市场由于对原料和工艺要求较高，能生产的国内厂商较少。高端PVB胶片应用领域除了常规的汽车挡风玻璃和幕墙之外，薄膜电池带来的需求也在迅速增加，高速成长的太阳能行业成为需求最有力的支撑。随着太阳能行业，尤其是薄膜太阳能产量的迅速增加拉动了PVB胶片的需求，成为替代EVA膜的良好选择。
目前，全球PVB高端市场主要被杜邦、首诺、积水、可乐丽四家企业所垄断，市场占有率达80%以上。PVB胶片的生产属于高科技领域，技术要求高、难度大、核心技术处于高度保密状态。当前，其他国内PVB树脂生产厂家生产的PVB树脂质量与四大品牌厂商生产的PVB树脂存在较大差距，不能满足高端胶片需求。
东材科技与清华大学联合研发生产的PVB树脂质量稳定，各项性能指标均已达到同类进口产品的技术水平，能够满足高端PVB胶片的生产要求，实现进口替代。本项目所采用的连续式反应工艺，成功地解决了传统间歇式反应工艺带来的产品缺陷，攻克了PVB树脂缩醛度低、缩醛度分布不均匀、分子链交联、产品批次稳定性差、单批量小等技术难题，填补了国内的技术空白，打破了国外企业对PVB树脂技术与市场的垄断，符合产业和技术发展的需要。
（二）市场发展的需要
2016年，全球PVB树脂需求量约42万吨，中国的PVB树脂需求量约10.4万吨，国内PVB树脂产量仅为3万吨。而且，国内树脂生产企业技术较为落后，国产PVB树脂产品的综合性能难以满足高端胶片的需求。
据业内人士估计：未来五年，全球PVB树脂的需求量增长将超过6%，中国的需求量增长将超过10%。未来五年，全球PVB胶片的需求量增长将超过7%，中国PVB胶片需求量增长将超过15%。2020年，全球PVB胶片需求量将超过73.4万吨，中国的需求量占到全球总需求量的35%。
五、项目预计收益
本项目建成后，达产年平均可实现销售收入2亿元，实现年利润总额3,465万元。本项目所得税后的财务内部收益率为14.85%，投资回收期为7.05年(含建设期2年)。
以上数据均是根据目前的价格行情测算，未考虑未来市场变化的不确定性，不构成对该项目的业绩承诺。
六、对外投资对上市公司的影响
本公司一直致力化工新材料的研发、制造和销售，重点发展新型绝缘材料、光学膜材料和环保阻燃材料。本次PVB树脂产业化项目其关键生产技术是公司与清华大学联合研发的专有技术，具有自主知识产权（已授权或申报国家发明专利7项）。产品可填补国内空白，打破首诺、积水、杜邦、可乐丽对国内中高端PVB树脂市场的垄断，符合国家建设方针和产业政策，社会效益显著。公司凭借在PVB树脂中试生产和经营管理方面所积累的经验优势，进一步扩大PVB树脂产能，积极拓展新的营销渠道，扩大行业布局，符合公司长远发展规划。项目定位于中高端胶片市场，具有良好的经济效益，可以扩大公司经营规模、提高销售收入，有利于提升公司整体竞争能力和盈利水平。
七、对外投资的风险分析
（一）项目建设期间，投资成本可能会受原材料、劳动力成本等要素价格波动、施工进度等诸多因素的影响，从而影响项目的收益率。对此，在项目实施过程中，公司将强化项目进程中的投资、质量、进度控制，注重对可能发生的不利条件及变化因素进行预测并加以防范，以保证项目按计划完成。
（二）公司在筹划本项目时已对本项目进行了充分的可行性论证，但受到经济 环境、政策制度、行业周期、原材料价格波动、市场需求变化等多方面因素的影响，项目未来实现的收益存在不确定性，存在不达预期的风险。对此，公司将积极关注经济形势的变化，密切跟踪市场需求，以市场为导向，通过适时调整产品结构、提升技术水平、改进营销方式等手段降低经营风险。
公司董事会将积极关注本项目的进展情况，并依据有关规定及时履行相关信 息披露义务。请广大投资者理性投资，注意风险。
特此公告。
四川东材科技集团股份有限公司董事会
2018年 1月17日
证券代码:601208 证券简称:东材科技 公告编号:2018-003
四川东材科技集团股份有限公司
关于通过全资子公司江苏东材投资建设
年产15000吨特种聚酯薄膜项目的公告
本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
重要内容提示：
●投资项目名称：年产15000吨特种聚酯薄膜项目
●投 资 金 额：人民币15,000万元
●特别风险提示：该项目的实施存在一定的不确定性，有可能存在因原材料价格波动、市场需求波动、市场环境变化而导致达不到预期目标的风险。
一、对外投资概述
（一）对外投资的基本情况
四川东材科技集团股份有限公司（以下简称“东材科技”或“公司”）从事特种聚酯薄膜的研发、生产、销售已有近50年的历史，在特种聚酯切片及特种聚酯薄膜的研发、工艺、制造等方面积累了丰富的经验，奠定了坚实的技术基础。公司先后承担并完成了国家863计划“特种聚酯薄膜工程化研究”、四川省科技计划项目“太阳能电池背板膜材料的研制”等多项国家、省市科技攻关项目。
目前，公司拥有4条特种聚酯薄膜生产线，委托加工生产线1条，具备年生产特种聚酯薄膜约6万吨的能力，主要产品包括太阳能电池背板基膜、光学级聚酯基膜、低萃取薄膜、柔软印刷用聚酯薄膜等。现有产品质量稳定、性能指标优良，获得下游应用市场的广泛认可。特别是太阳能背板基膜的耐候性、水汽透过率、尺寸稳定性和收缩性等各项性能指标均领先于国内同行水平。但随着近年来光伏行业的迅猛发展，同行竞争对手的不断扩能，公司在该领域的市场份额在逐步降低。此外，公司现有的部分生产线由于使用年限过久，设备老化，产能利用率及制造水平呈现下降的趋势，尤其不能满足试制新产品的要求，已严重影响到公司的市场竞争能力及后续发展动力。
为了布局未来，贴近市场、更好地为客户提供服务，公司拟通过全资子公司江苏东材新材料有限责任公司（以下简称“江苏东材”）在江苏海安投资建设年产15000吨特种聚酯薄膜项目。
（二）董事会审议情况
公司于2018年1月17日召开第四届董事会第七次会议，审议通过了《关于通过全资子公司江苏东材投资建设年产15000吨特种聚酯薄膜项目的议案》。表决结果：同意票7票、反对票0票、弃权票0票。
根据《上海证券交易所股票上市规则》、《公司章程》等有关规定，公司本次对外投资不需提交股东大会审议。
（三）对本项目的投资不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组，亦不构成关联交易。
二、项目实施主体的基本概况
公司名称：江苏东材新材料有限责任公司
住 所：江苏海安县城东镇开发大道28号
法定代表人：宗跃强
注册资本：36,000万元人民币
企业类型：有限责任公司（法人独资）
成立日期：2012年8月7日
公司住所：江苏海安经济开发区开发大道
经营范围：绝缘材料、高分子材料、功能膜材料生产（涉及专项许可的需办理专项审批后可经营）、销售；经营本企业自产产品的出口业务和本企业生产、科研所需的原辅材料、机械设备、仪器仪表及零陪件的进口业务（国家限定企业经营或禁止进出口的商品和技术除外）；科技信息咨询、技术服务。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。
三、投资项目的具体情况
投资项目名称：年产15000吨特种聚酯薄膜项目
项目建设地址：江苏省海安县城东镇江苏东材工业园区
项目建设内容：新建生产厂房及辅助用房建筑面积为15000㎡；新建生产设备及生产及动力辅助设备9台（套），组成1条特种聚酯薄膜生产线及配套设施。
项目投资规划：项目总投资15,000万元，其中：固定资产投资14,240万元，铺底流动资金760万元。资金来源为公司自筹及银行贷款。
项目建设工期：包括工程前期、工程设计、新建厂房施工、设备考察采购、设备安装调试、试生产等阶段。
项目进度安排：从工程设计到工程建成正式投产预计为22个月。
项目市场定位：本项目定位于生产用于光伏产业的高端太阳能电池背板基膜；用于平板显示的光电聚酯薄膜；用于消费类电子行业的柔性印刷用聚酯薄膜和精密涂布用聚酯薄膜。
四、投资项目的必要性
特种聚酯薄膜是新能源、光电和消费类电子行业的关键性材料。随着全球能源危机加剧，政府不断加大环保监察力度，以太阳能发电为代表的新能源产业已成为可持续发展的必然趋势。太阳能电池背板基膜作为光伏组件（太阳能电池）背板用关键材料，目前国内高端太阳能电池背板基膜的产能相对不足，太阳能电池需求的快速增长与原材料短缺之间的矛盾日益加剧。
平板显示和消费类电子行业属国家新兴战略产业。随着全球面板市场向国内加速转移，国内面板产能的不断增加，面板行业竞争规则由“规模竞争”转变为“成本竞争”。光电用聚酯薄膜是占面板原材料比重较大的领域，长期由日美系企业把控。面板厂本土化采购要求给国内光电薄膜行业带来难得的进口替代的机遇。消费类电子行业的发展，带动了柔性印刷用聚酯薄膜、精密涂布用聚酯薄膜的发展，为聚酯薄膜开拓出全新的应用领域。该行业的技术更新十分迅速、性能要求更高，市场潜力巨大，对特种聚酯薄膜的市场需求远高于传统电气绝缘领域。
据不完全统计，到2019年，我国特种聚酯薄膜的年需求量合计约50万吨以上，其中：光伏产业需求量24.5万吨/年左右，光电行业中反射膜需求量3万吨/年左右，柔性印刷领域需求量6万吨/年左右，精密涂布领域需求量16.5万吨/年左右。
本项目的实施符合国家产业政策导向，符合聚酯薄膜产业和技术发展的需要。项目投产后，可为相关行业提供关键性基础材料，对该行业的发展以及产品的国产化具有重要意义。
五、项目预计收益
本项目建成后，预计平均每年可实现年销售收入23,402万元，实现年利润总额3,210万元。本项目所得税后的财务内部收益率为15.54%，所得税后投资回收期6.70年（含建设期22个月）。
以上数据均是根据目前的价格行情测算，未考虑未来市场变化的不确定性，不构成对该项目的业绩承诺。
六、对外投资对上市公司的影响
本次投资建设项目定位于生产高附加值的特种聚脂薄膜，具有良好的社会效应和经济效益，可扩大公司经营规模、提高销售收入，推动产业升级，有利于提升公司整体竞争能力和盈利水平。
七、对外投资的风险分析
（一）项目建设期间，投资成本可能会受原材料、劳动力成本等要素价格波动、施工进度等诸多因素的影响，从而影响项目的收益率。对此，在项目实施过程中，公司将强化项目进程中的投资、质量、进度控制，注重对可能发生的不利条件及变化因素进行预测并加以防范，以保证项目按计划完成。
（二）公司在筹划本项目时已对本项目进行了充分的可行性论证，但受到经济 环境、政策制度、行业周期、原材料价格波动、市场需求变化等多方面因素的影响，项目未来实现的收益存在不确定性，存在不达预期的风险。对此，公司将积极关注经济形势的变化，密切跟踪市场需求，以市场为导向，通过适时调整产品结构、提升技术水平、改进营销方式等手段降低经营风险。
公司董事会将积极关注本项目的进展情况，并依据有关规定及时履行相关信 息披露义务。请广大投资者理性投资，注意风险。
特此公告。
四川东材科技集团股份有限公司董事会
2018年 1月17 日
