深交所发布创业板注册制改革
业务规则及配套安排

⊙记者 时娜 ○编辑 邱江

6月12日，深交所正式发布创业板改革并试点注册制相关业务规则及配套安排，共计8项主要业务规则及18项配套细则、指引和通知，明确创业板股票发行、上市、交易、信息披露、退市、并购重组、再融资、股权激励等各个环节的主要制度安排。

此外，深交所还以新闻发言人答记者的形式，明确了市场关注的操作层面问题。6月15日起，深交所将开始受理创业板在审企业的首次公开发行股票、再融资、并购重组申请。6月30日起，深交所开始受理新申报企业的申请。

正式稿从三方面进行了多处完善

2020年4月27日至5月11日，深交所就《创业板股票发行上市审核规则》等8项主要规则向市场公开征求意见，其间共收到近300份反馈。深交所对市场主体提出的意见建议，进行了逐条梳理评估、认真分析研究，并将合理可行的意见和建议，充分吸收到相关制度和规则中。

深交所相关负责人介绍，与此前发布的征求意见稿相比，正式发布实施的业务规则主要从三个方面进行了调整和完善。

发行上市审核类规则方面，一是进一步明确创业板定位。制定《创业板企业发行上市申报及推荐暂行规定》，在充分体现包容性的前提下，设置行业负面清单，进一步落实创业板改革要求。

二是完善小额快速再融资机制。在《创业板上市公司证券发行上市审核规则》中设置小额融资适用条件，鼓励和支持运作规范的优质上市公司灵活、便捷地利用资本市场进行直接融资。

三是修改完善审核时限要求。落实《证券法》相关规定，明确“三个月”的时限要求，保持规则体系协调衔接。

四是调整上市委会议相关时间安排。将上市委会议通知时间由会议召开7个工作日前改为5个自然日前，进一步提高审核效率。

五是明确招股说明书引用财务报表有效期。明确发行人招股说明书中引用的财务报表在其最近一期截止日后6个月内有效，特别情况下，在审核阶段，发行人可以申请适当延长，延长至多不超过3个月。此外，考虑今年疫情防控特殊情况，在受理阶段，于2020年7月31日前，发行人招股说明书引用的财务报表有效期可延长1个月。

六是发布审核衔接安排的通知。进一步提高在审企业审核工作衔接安排的透明度、规范性，明确在审企业审核顺序、保荐工作底稿提交截止时间等事项。

持续监管类规则方面，一是完善红筹企业上市及退市条件。调整红筹企业股本总额及股权结构上市条件，明确股本总额按股份总数、存托凭证份数计算，明确上市条件关于“营业收入快速增长”的标准；调整红筹企业交易类退市相关标准。

二是进一步优化退市指标。将市值退市指标调整为连续20个交易日每日收盘市值低于3亿元；完善财务类退市标准，公司因触及财务类指标被实施*ST后，下一年度财务报告被出具保留意见的，也将被终止上市。下转2版