富佳股份：为富裕生活创造佳品 成为高品质清洁小家电行业领跑者——宁波富佳实业股份有限公司首次公开发行A股网上投资者交流会精彩回放

富佳股份：为富裕生活创造佳品 成为高品质清洁小家电行业领跑者

——宁波富佳实业股份有限公司首次公开发行A股网上投资者交流会精彩回放

出席嘉宾

宁波富佳实业股份有限公司董事长 王跃旦先生

宁波富佳实业股份有限公司董事、总经理 郎一丁先生

宁波富佳实业股份有限公司财务总监 应 瑛女士

宁波富佳实业股份有限公司董事会秘书 陈昂良先生

甬兴证券有限公司投资银行部高级副总经理、保荐代表人 林 浩先生

甬兴证券有限公司投资银行部执行董事、保荐代表人 赵江宁先生

经营篇

问：公司的主营业务是什么？

王跃旦：公司主营吸尘器、扫地机器人等智能清洁类小家电产品及无刷电机等重要零部件的研发、设计、生产与销售，主要产品包括高效分离无线锂电吸尘器、高效分离有线吸尘器、多功能无线拖把、智能扫地机器人以及高效电机等。

公司是美国Shark（鲨客）品牌吸尘器主要的供应商之一，是Shark品牌母公司JS环球生活的第一大供应商。同时，作为国家高新技术企业，公司掌握吸尘器核心零部件电机的研发、设计和生产能力，是戴森品牌吸尘器的电机指定供应商之一。

历经多年的行业积累以及与国内外知名客户的常年合作，公司成为清洁家电领域知名的ODM（原始设计制造商）供应商。公司是全国十大吸尘器出口企业，产品销售区域涵盖北美、欧洲、亚洲、大洋洲的30多个国家和地区，客户群体包括Shark、伊莱克斯、戴森、Bissell、史丹利百得、G Tech等国际著名吸尘器品牌。公司积极开拓快速发展的国内市场，为米家、顺造、海尔等国内知名品牌供应产品。

问：公司境外生产经营情况如何？

郎一丁：截至2021年10月20日，公司在境外拥有2家一级子公司和2家二级子公司，分别为设立于新加坡的全资子公司新加坡立达，通过新加坡立达在美国和越南分别设立的全资子公司美国立达、越南立达，以及在我国香港设立的全资子公司香港立达。

问：公司拥有多少商标？

郎一丁：截至2021年10月20日，公司及其子公司共计拥有商标权40项，其中境内注册商标32项，境外注册商标8项。

问：公司拥有多少专利？

郎一丁：截至2021年10月20日，公司及其子公司拥有216项专利，其中境内专利209项（发明专利16项），境外专利7项。

问：公司主要产品的核心生产技术有哪些？

郎一丁：公司主要产品的核心生产技术有：扫地机器人：防缠毛自动切割技术、自动清洁技术；吸尘器：防缠毛自动切割技术、整机降噪技术、一键开尘杯及倒尘一体化技术、高效率输出技术；多功能无线拖把：充电磁吸技术、吸拖一体技术；无刷电机：高效率输出技术、低噪音技术。

问：公司的研发费用情况如何？

郎一丁：报告期内（2018年度、2019年度、2020年度、2021年1月到6月，下同），公司的研发费用分别为：5960.90 万元、4225.45万元、7144.79 万元、3796.24万元，占当期营业收入的比例分别为：4.31%、3.83%、3.41%、3.19%。

问：公司的营业收入是多少？

应瑛：报告期内，公司的营业收入为138334.16万元、110329.62万元、209484.71万元、118936.06万元，公司主营业务收入占营业收入的比例分别为98.68%、97.23%、97.02%和99.31%，主营业务突出，其他业务收入金额较小，主要为模具收入、租赁收入、废料销售等。

问：影响公司主营业务收入的主要因素有哪些？

应瑛：主要因素有：1）全球吸尘器市场需求增加为公司收入规模的扩大奠定基础；2）与优质客户的长期稳定合作是公司扩大收入规模的坚实基础；3）海外不确定因素造成公司收入的波动；4）产品品质和技术创新是公司收入规模增加的重要保证；5）电机品质保证了吸尘器和电机销售收入。

问：请介绍公司的资产完整及独立情况。

陈昂良：公司是整体变更设立的股份公司，原富佳有限的资产和人员全部进入股份公司，公司依法继承富佳有限的所有资产、负债与权益。公司设立后，相关资产的权属变更登记手续均已办理完毕。公司拥有独立于控股股东、实际控制人的与主营业务相关的土地、厂房、机器设备以及商标、专利、非专利技术的所有权或者使用权，具有独立的采购和销售系统，不存在资金、资产被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业占用的情况。

发展篇

问：公司的总体发展战略是什么？

王跃旦：公司的愿景是成为“高品质清洁小家电行业领跑者”，为现代化社会消费者“富裕生活，创造佳品”。公司自成立以来，一直坚持在清洁类小家电领域的不断探索和发展，选择了以持续为客户创造价值为中心的精准型商业模式，不断挖掘客户需求与消费者的诉求，不断创新，持续改善，坚持走专业化生产发展的道路，将吸尘器业务做精做强做大。公司主要选择国际知名家电制造商、品牌运营商以及区域性领先企业作为业务合作对象，着力构建稳定、双赢的合作模式。为适应市场的快速变换，应对日益复杂的经营环境，公司的总体经营战略是：坚持技术创新，提升产品研发创新能力，增加产品附加值；坚持品质优先，把品质作为企业发展重要基石；坚持精益运营，持续改善，不断提升企业和产品的竞争力；坚持全球化，整合全球贸易优质资源，致力于成为全球清洁类小家电领域的标杆企业。

问：公司总体的经营目标是什么？

王跃旦：公司的战略选择主要基于企业发展阶段的定位，在3年内尽快做强做大，稳中求进，追求速度与效益。产品开发着眼于智能、高效、轻便、节能环保，促进产品全面快速升级，健全企业内部以产品线为单位的内部制造事业部的管理体制，向国际先进的企业制度过渡；以产品创新和转型，持续为核心客户创造价值，发展10家以上的国际国内知名高端品牌进行多元合作，抢占吸尘器高档产品市场，稳定大客户融合国际化管理，提升公司发展实力，做精产品和服务质量，提高公司产品在全球市场的占有率；扩充产品品类，积极发展清洁类以外的小家电产品，结合自身电机，PCBA（指印制电路板空板经过表面组装上件，或经过双列直插封装插件的整个制程）等核心能力来赋能其他小家电。

问：公司未来3年的具体发展规划是什么？

王跃旦：对于未来3年，公司制定的规划有：1）产能提升计划；2）技术研发计划；3）产品品类扩充计划；4）国内外市场营销计划；5）加强公司治理计划；6）人力资源发展计划。

问：公司的竞争优势是什么？

王跃旦：公司的竞争优势有：1）客户优势；2）供应链整合优势；3）技术研发优势；4）项目管理优势；5）质量优势；6）规模优势。

问：对于海外不确定因素公司的应对措施是什么？

王跃旦：公司的应对措施有：1）与JS环球生活保持紧密合作，共同克服相关不确定因素带来的不利影响；2）开拓国内市场，加大与国内客户的合作力度；3）建设海外生产基地，规避相关不确定因素的影响。

问：公司正在从事的主要研发项目有哪些？

郎一丁：截至2021年6月末，公司主要从事的研发项目为：吸、拖、洗一体技术；拖布支架自动升降技术；自动清洗、烘干拖布技术；净水及污水自动输入、排出技术；激光导航路径规划，提升爬坡及越障能力；避障识别技术；多级旋风离心分离过滤技术；吸拖一体吸尘器密封防水技术；吸拖一体吸尘器拖布自洁技术；防止磁饱和技术；新风道系统；转子一体化；新材料替代超薄硅钢片；3D风叶；轻量高效，在保持产品重量轻的同时提升吸尘效率，提高用户体验；尘袋集尘技术；多椎双层尘气分离技术；灰尘感应自动调速调吸力技术；高效大功率技术（整机吸功可达230AW以上）；干湿两用，污水回收，滚刷自清洁技术；多场景应用，快速出汽；超低能耗技术，无需外接电源；凸轮驱动技术；自动清洗、自动消毒技术；马桶盖自动开合技术；全方位无死角清洁马桶盖及马桶座内表面技术；自动粉末填实技术；自动封装技术。

行业篇

问：公司所处行业的定位及其依据是什么？

王跃旦：根据《上市公司行业分类指引》（2012年修订），公司所属行业为“制造业中”的“C38电气机械和器材制造业”；根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），公司属于“C38电气机械和器材制造业”项下的“C3855 家用清洁卫生电器具制造行业”。

问：公司所属行业涉及的主要产业政策有哪些？

王跃旦：公司所属行业涉及的主要产业政策有：《产业结构调整指导目录（2019年本）》《推动重点消费品更新升级 畅通资源循环利用实施方案（2019-2020年）》《进一步优化供给推动消费平稳增长促进形成强大国内市场的实施方案（2019年）》《轻工业发展规划（2016-2020 年）》《中国制造2025》《关于加快我国家用电器行业自主品牌建设的指导意见》。

问：吸尘器行业的发展趋势及技术发展趋势如何？

王跃旦：吸尘器行业的发展趋势为：1）我国吸尘器行业发展前景广阔，为ODM厂商持续带来业务量；2）市场需求多元化，便捷、无线、智能产品成为市场主流；3）技术进步与设计创新不断推动产品升级，为制造企业带来挑战。

技术方面的发展趋势为：1）节能环保高效；2）噪声逐步降低；3）无线、续航高；4）产品迭代快。

问：吸尘器行业发展的有利因素有哪些？

王跃旦：有利于吸尘器行业发展的因素有：1）行业监管体系健全和产业政策支持；2）居民生活水平提高及健康意识增强；3）线上消费的兴起拓展了销售渠道；4）“懒人经济”“猫狗经济”助推清洁电器行业发展。

问：公司的竞争地位如何？

王跃旦：在产品竞争力方面，公司是全球著名吸尘器品牌Shark的第一大供应商。根据JS环球生活披露的全球发售招股章程，2018年Shark吸尘器在美国市场的零售额占比高达36.4%，是美国最大的吸尘器品牌之一。此外，Shark品牌在美国吸尘器市场中主要为中、高端产品，无论从数量上还是品质上，公司均为Shark产品提供了强有力的保障。在核心技术方面，公司具备吸尘器核心零部件电机的设计、制造能力，电机产品具有高效率、低损耗、长寿命的特点，除Shark外公司电机产品还得到戴森认可，是戴森吸尘器的指定电机供应商之一。在产销规模方面，公司2019年销售收入11.03亿元，2020年销售收入已达20.95亿元，是中国机电产品进出口商会评选的“中国十大吸尘器出口企业”之一。

问：公司的主要竞争对手有哪些？

郎一丁：公司的主要竞争对手有：莱克电气股份有限公司；科沃斯机器人股份有限公司；苏州爱普电器有限公司；江苏美的清洁电器股份有限公司；宁波德昌电机股份有限公司；广东新宝电器股份有限公司。

发行篇

问：公司本次募投项目有哪些？

林浩：公司本次募投项目分别为：年产500万台智能高效吸尘器家电生产建设项目；越南生产基地建设项目；智能家电研发中心建设项目；补充流动资金项目。

问：募集资金运用对公司核心竞争力有什么影响？

林浩：本次募集资金投资项目建成后，公司业务规模将进一步提高，规模经济效益将更加显著，营运资金实力也更为雄厚。随着募投项目的建成达产，公司的产品结构和生产基地布局将得到进一步优化，研发能力大幅提升，公司的核心竞争力也能得到进一步增强，从而提高公司在市场中的竞争地位。

问：实施“年产500万台智能高效吸尘器家电生产建设项目”的必要性及可行性是什么？

赵江宁：实施该项目的必要性有：1）有利于提高生产效率，降低运营成本；2）提高产品产能，满足客户需求；3）提升产品质量的需要。

实施该项目的可行性为：1）公司具有过硬的技术优势；2）公司具有成熟的管理体系；3）良好的产品质量为公司积累了众多稳定客户。

问：实施“智能家电研发中心建设项目”的必要性及可行性是什么？

赵江宁：实施该项目的必要性有：1）顺应行业发展，提高公司行业竞争力；2）提升产品质量，打造核心竞争力；3）有利于提升公司的研发实力。

实施该项目的可行性为：1）国家政策的支持；2）公司积累了丰富的技术开发经验；3）公司具有完善的人才激励机制。

问：实施“越南生产基地建设项目”的必要性及可行性是什么？

赵江宁：实施该项目的必要性有：1）抢占海外市场，降低不确定性因素带来的影响；2）提高产品生产效率，降低生产成本；3）解决产品产能不足问题。

实施该项目的可行性为：1）公司拥有良好的客户基础和行业影响力；2）公司具有成熟的生产管理体系；3）公司拥有完善的人才培养体系；4）建设地具有良好的投资环境。