国博电子：国际先进的有源相控阵T/R组件及射频集成电路系列产品生产商——南京国博电子股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市网上投资者交流会精彩回放
|
国博电子：国际先进的有源相控阵T/R组件及射频集成电路系列产品生产商
——南京国博电子股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市网上投资者交流会精彩回放
出席嘉宾
南京国博电子股份有限公司董事长 梅 滨先生
南京国博电子股份有限公司总经理 沈 亚先生
南京国博电子股份有限公司董事会秘书 刘 洋先生
南京国博电子股份有限公司财务总监 何莉娜女士
招商证券股份有限公司保荐代表人 王志伟先生
招商证券股份有限公司保荐代表人 彭 翼先生
经营篇
问：公司的主营业务是什么？
梅滨：公司主要从事有源相控阵T/R组件和射频集成电路相关产品的研发、生产和销售，产品主要包括有源相控阵T/R组件、砷化镓基站射频集成电路等，覆盖军用与民用领域，是目前国内能够批量提供有源相控阵T/R组件及系列化射频集成电路相关产品的领先企业。
问：请介绍公司在民用领域的业务情况。
梅滨：公司作为基站射频器件核心供应商，砷化镓基站射频集成电路技术处于国内领先、国际先进水平，在B01的供应链平台上与国际领先企业，如Skyworks、Qorvo、住友等同台竞争，系列产品在移动通信基站中得到了广泛应用。依托雄厚的研发实力，公司承担了国家发展改革委“移动通信用砷化镓射频集成电路产业化项目”、工业和信息化部“2020年产业基础再造和制造业高质量发展专项”“面向5G通信的射频前端关键器件及芯片”等国家重大专项，以及江苏省工业和信息化厅“集成电路PA、LNA等射频有源器件攻关项目”、江苏省科学技术厅“4G移动通信用射频集成电路的研发和产业化”等省级项目，在业内具备竞争优势。
问：公司有几家子公司？
梅滨：截至2022年7月1日，公司拥有1家控股子公司，无参股子公司、分公司。报告期内（2019年、2020年、2021年，下同），公司拥有的控股子公司还包括无锡新硅微电子有限公司，无锡新硅微电子有限公司已经于2019年12月注销。
问：请介绍公司目前的专利情况及科研成果。
梅滨：基于拥有自主知识产权的集成电路等领域的核心技术，公司已成功开发覆盖精确制导、雷达探测、移动通信基站等多个领域的产品。截至2022年5月末，公司已取得60项专利，其中发明专利35项，实用新型专利25项。公司已拥有自主设计的集成电路布图设计65项，公司自主开发9项软件著作权。
问：公司获得过哪些奖项？
梅滨：截至2022年7月1日，公司核心技术人员累计获得国家科学技术进步奖1项（二等奖）、国防技术发明奖1项（三等奖）、国防科学技术进步奖9项（特等奖1项，一等奖1项，二等奖3项，三等奖4项）和中国电子科技集团科学技术奖18项（一等奖6项，二等奖5项，三等奖7项）。
问：公司具体获得过哪些荣誉？
沈亚：公司设立以来获得了多项荣誉，积累了良好的品牌声誉。2011年获工业和信息化部软件与集成电路促进中心“中国芯”年度评选“最具潜质奖”；2012年获工业和信息化部软件与集成电路促进中心“中国芯”年度评选“最具投资价值企业奖”；自2012年以来被持续认定为“高新技术企业”；2013年获国家发展改革委、工业和信息化部、财政部、商务部和税务总局联合认定的国家规划布局内集成电路设计企业；2016年智能手机用射频控制IC系列产品获中国半导体行业协会“中国半导体创新产品和技术奖”；与南京邮电大学共建的“射频集成与微组装技术工程实验室”获国家发展改革委批准为“国家地方联合工程中心（工程实验室）”；2019年HBT高线性功率放大器F280获中国电子信息产业发展研究院（赛迪集团）“中国芯”年度评选“优秀市场表现产品”奖；2019年获赛迪网、《互联网经济》杂志评选的“2019射频微波集成电路最佳供货商”；2020年获赛迪网、《互联网经济》杂志评选的“2020行业信息化竞争力百强”和“2020行业信息化领军企业”；2020年获B01“供应商最佳交付奖”和“优秀质量协作奖”；2021年入选南京市“独角兽”企业。
问：公司的营业毛利率是多少？
何莉娜：报告期内，公司的主营业务毛利率分别为25.44%、28.86%、40.33%。
问：公司的净利润是多少？
何莉娜：报告期各期，公司净利润分别为36691.53万元、30819.02万元和36816.48万元，公司产品在市场上受到广泛认可。
发展篇
问：公司未来的发展战略是什么？
梅滨：公司以自主可控的核心技术为基础，立志成为国内领先、国际先进的有源相控阵T/R组件及射频集成电路系列产品生产企业。在军品领域，公司贯彻创新驱动发展战略，按照“探索一代、预研一代、研制一代、生产一代”的原则，瞄准“国内卓越、世界一流”发展目标，重点围绕国防装备发展瓶颈和信息化快速发展对有源相控阵T/R组件的迫切需求，以市场需求为导向，以量大面广的产品为突破口，以优化性能、降低成本为动力，按照重点突破、平台支撑、体系推进的思路，推动有源相控阵T/R组件设计、制造、测试验证能力体系成系统的发展。在民品领域，公司立足于国内移动通信市场，依托自身的研发实力和丰富的射频集成电路系列产品行业经验，以基站类射频集成电路为突破口，建设具有国内领先、国际先进水平的射频集成电路全产业链，实现集成电路基础与核心芯片自主可控，推动自主研发生产的射频集成电路产品在以5G以及下一代移动通信基站和通信终端为代表的市场上提升我国射频集成电路产业的整体能力。
问：公司未来将采取怎样的措施来提升竞争力？
梅滨：未来，公司将采取以下措施以进一步促进公司发展：1）巩固原有领域的技术、产品优势；2）布局新领域；3）储备新技术，增强后续发展潜力。
问：公司的竞争优势有哪些？
沈亚：公司的竞争优势有：1）技术与产品创新优势；2）研发优势；3）品牌优势：4）丰富的客户资源优势。5）管理团队优势。
问：公司在研发上有什么优势？
梅滨：公司组建了训练有素的研发团队，建立了高效灵活的研发体制。公司不断引进专业人才，组建了强大的研发团队，专业领域涵盖电子、通信、计算机、化学、材料等，形成跨学科的复合型团队。基于自主核心技术，公司形成了系列化的砷化镓化合物半导体产品。公司射频芯片主要应用于移动通信基站等领域，产品的技术水平国内领先、国际先进。定位5G移动通信等新兴市场，公司成功研制出5G毫米波段MassiveMIMO毫米波有源相控阵组件，并在中国国际信息通信展上进行应用演示，受到业界高度关注。同时，通过整合中国电科五十五所微系统事业部有源相控阵T/R组件业务，公司构建了覆盖X波段、Ku波段、Ka波段的设计平台、微波高密度互连工艺平台以及全自动通用测试平台，具备100GHz以下有源相控阵T/R组件研制生产能力，为各型装备配套研制了数百款有源相控阵T/R组件，其中定型或技术水平达到固定状态产品数十项，产品广泛应用于弹载、机载等领域。
行业篇
问：请介绍公司的行业属性。
梅滨：根据《上市公司行业分类指引》（2012年10月修订），公司有源相控阵T/R组件和射频模块所处行业为“计算机、通信和其他电子设备制造业”（分类代码C39），射频芯片所处行业为“软件和信息技术服务业”（分类代码I65）；根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），公司有源相控阵T/R组件和射频模块所处行业为“C39 计算机、通信和其他电子设备制造业”，射频芯片所处行业为“I65 软件和信息技术服务业”。
问：请介绍公司所处军工电子行业的基本情况。
彭翼：我国的国防科技工业主要涵盖航空、航天、兵器、核工业、船舶和军工电子六大产业集群。其中，军工电子不仅独立作为一个产业集群，也为其他产业集群提供信息化建设的技术支持，军工电子行业是我国国防科技工业中至关重要的一环。军工电子行业从国家战略、科技属性上都具有重要意义，从国家战略上来看，军工电子的发展关系到国防自主可控，对国家安全有着重大影响；从科技属性上来看，军工电子作为集成电路的一个重要应用领域，对国民经济与社会发展具有重大推动作用。当下，全球矛盾日益尖锐，国家安全问题也越来越受到重视。目前，我国军队新装备数量及结构占比与美俄等军事强国相比仍有较大差距。随着国防现代化建设加速，军工电子作为国防的重要领域，发展前景广阔。
问：请介绍我国模拟集成电路的发展情况。
沈亚：中国模拟集成电路规模由2012年的1368.5亿元增长至2019年的2158亿元，年均复合增长率达6.72%。根据IDC数据，中国模拟集成电路市场约占全球市场的36%，已成为全球模拟集成电路需求最大的市场。中国模拟集成电路企业起步晚、工艺相对落后，在技术和规模上都与国际巨头有较大的差距，导致中国的模拟集成电路市场规模巨大但本土的自给率较低。目前中国模拟集成电路的自给率约为12%，仍有广阔的成长空间。相比于数字集成电路，中国模拟集成电路的发展相对落后。但近年来，随着国内半导体行业的快速发展，国内模拟集成电路企业也开始快速增长，逐渐缩小与国际先进水平的差距。
发行篇
问：请介绍公司的实际控制人。
刘洋：中国电科系以原电子工业部的科研院所为基础，于2002年成立国有独资企业，并于2017年12月29日改制为国有独资公司。截至2021年6月30日，中国电科纳入合并范围的成员单位包括47家科研院所、36家直属控股子公司等合计83家直属单位。国务院关于组建中国电科的批复中明确中国电科为国家授权投资机构，为独立的企业法人实体，对成员单位全部国有资产行使出资人权利，对成员单位中国有投资形成的国有资产依法经营、管理和监督，并相应承担保值增值责任。中国电科通过国基南方、中国电科五十五所以及中电科投资间接控制公司61.62%的股份，为公司实际控制人。
问：请介绍除国基南方外持股5%以上的股东情况。
刘洋：除国基南方外持股5%以上的股东有：1）中国电科五十五所直接持有公司18.4930%股权；2）中电科国微直接持有公司17.1533%股权；3）天津丰荷直接持有公司8.2816%股权；4）南京芯锐直接持有公司6.3665%股权。
问：公司本次发行股数是多少？
王志伟：公司本次发行不进行老股转让，发行股份全部为新股，本次发行不采用超额配售选择权。公司本次拟公开发行股票数量为4001.0000万股，占发行后公司总股本的10.00%。
问：公司本次募集资金将用于哪些方面？
梅滨：公司本次公开发行的实际募集资金扣除发行费用后将全部用于与公司主营业务相关项目及主营业务发展所需的营运资金，主要项目为：1）射频芯片和组件产业化项目；2）补充流动资金。
问：请介绍公司此次募集资金重点投向科技创新领域的具体安排。
梅滨：公司本次募集资金投资项目将重点投向科技创新领域，是基于主营业务与核心技术，面向国家重大需求进行的投资项目。本次募集资金扣除发行费用后将全部用于公司主营业务发展，包括射频芯片和组件产业化项目、补充流动资金项目。“射频芯片和组件产业化项目”包括T/R组件和射频模块、射频芯片两大业务方向，均是公司围绕现有主营业务进行的技术升级、工艺改造和生产扩建，有利于加强公司的研发能力、提高产品的质量以及提升生产效率。项目建设完成后，可以进一步规模化、系统化的进行研究和开发，扩大公司产品的应用领域，提升公司的核心竞争力，巩固公司在相关领域的市场地位；“补充流动资金项目”主要满足公司生产经营规模扩大的资金需求。因此，公司本次募集资金项目与主营业务及技术研发相辅相成，符合募集资金重点投向科技创新领域的要求。
