锦江航运：坚守“品牌战略”赋能高质量发展 成为区域航线高端精品服务商
| ||
| ||
| ||
| ||
|
——上海锦江航运（集团）股份有限公司首次公开发行A股网上投资者交流会精彩回放
出席嘉宾
上海锦江航运（集团）股份有限公司董事长 庄晓晴女士
上海锦江航运（集团）股份有限公司党委副书记、董事、总经理 陈 燕女士
上海锦江航运（集团）股份有限公司董事会秘书 汪蕊莹女士
国泰君安证券股份有限公司保荐代表人 李 懿先生
国泰君安证券股份有限公司保荐代表人 袁 碧先生
上海锦江航运（集团）股份有限公司
董事长庄晓晴女士致辞
尊敬的各位嘉宾、各位投资者和网友：
大家好！
今天非常高兴能与各位关心锦江航运的投资者一起，就公司首次公开发行股票并在上交所主板上市进行沟通与交流。
首先，我谨代表锦江航运管理团队及全体员工，对参加本次网上路演的各位嘉宾、投资者及网民朋友们表示热烈的欢迎！向长期关心、支持锦江航运发展的广大投资者朋友以及筹办本次路演的全体工作人员表示衷心的感谢！希望通过本次网上路演，大家对锦江航运有一个更加全面深入的了解。
锦江航运是一家综合性航运公司，主要从事国际、国内海上集装箱运输业务，多年来持续深耕东北亚、东南亚和国内航线。40年来，锦江航运始终坚持“客户至上、诚信经营、精品服务”的经营理念，充分发挥公司品牌、区位、网点，以及数字信息、专业人才、企业文化等方面的综合优势，为客户提供行业领先的精品服务，实现企业高质量发展。
在未来的经营管理中，公司及全体员工将再接再厉，紧紧围绕航运主业，进一步做精做强国际及国内海上集装箱运输业务，深入实施“一主两翼”发展战略，稳健拓展航运产业价值链条，积极构建综合物流服务体系，为客户提供多样化、差异化、个性化服务，通过稳健可持续的经营模式，践行“创绿色航运，享便捷物流”的公司使命，着力成为以集装箱运输为核心的区域性卓越航运企业。
很荣幸能有此次机会，可以借助上证路演中心、上海证券报和中国证券网的平台，与广大投资者进行沟通交流。针对各位的问题，我们会充分重视，认真对待，并尽量给到全面、细致的解答，让大家更好地了解锦江航运。我衷心希望，公司在步入资本市场后能够得到更多的市场认可和关注，以及投资者朋友的支持。谢谢大家！
国泰君安证券股份有限公司
保荐代表人李懿先生致辞
尊敬的各位投资者、各位网友：
大家好！
作为本次上海锦江航运（集团）股份有限公司首次公开发行股票并在上交所上市的保荐机构和主承销商，我们非常高兴参加今天的网上交流活动。首先，我谨代表国泰君安证券对所有参与锦江航运网上路演的嘉宾和投资者表示热烈的欢迎和衷心的感谢！
锦江航运作为区域卓越的航运企业，以上海港为母港，拥有强大的港口支撑，业务开展辐射东北亚、东南亚和国内等区域。近年来，公司积极加大各航线对现有客户的渗透并开拓新客户，坚持差异化发展模式，在做精做强海上集装箱运输业务的基础上，深入实施“一主两翼”发展战略，稳健拓展航运产业的价值链条，积极构建综合物流的服务体系，为客户提供多样化、差异化、个性化的服务。随着公司经营规模的扩大以及服务水平的升级，相信未来公司在行业内的市场地位和市场占有率将会进一步提升。
公司在本次发行并上市后，将遵循稳健的经营准则，按照招股说明书中披露的用途审慎运用募集资金，努力保持公司良好的资产质量和业绩的稳步增长。公司将严格按照公司法、证券法等法律法规的要求规范运作，并按照中国证监会和上海证券交易所的有关规定及时、准确、完整地履行信息披露义务，为投资者的投资决策服务。
作为本次锦江航运首次公开发行股票的保荐人及主承销商，我们感到十分荣幸。我们真诚地希望通过本次交流，使广大投资者能够更加深入、客观地了解锦江航运，从而更充分地认识公司的投资价值，把握投资机会。我们对锦江航运的未来充满信心，希望通过我们和公司的共同努力，让广大投资者能够共享企业的发展硕果。欢迎大家踊跃提问。谢谢大家！
最后，预祝锦江航运此次公开发行股票取得圆满成功。
上海锦江航运（集团）股份有限公司
党委副书记、董事、总经理陈燕女士致结束词
尊敬的各位嘉宾、各位投资者及网友：
大家好！
上海锦江航运（集团）股份有限公司首次公开发行股票并在上交所上市网上路演活动已临近尾声。公司此次发行上市离不开各位网民朋友和投资者朋友的热情参与和加油助力，更离不开保荐机构主承销商国泰君安证券股份有限公司以及所有中介机构与媒体平台的保驾护航。在此，诚挚感谢各位对锦江航运的关注和支持！
通过今天的交流，我们与各位就锦江航运所处行业的发展现状、公司的主营业务情况及竞争优势等方面进行了详尽的探讨和沟通，也深刻地认识到锦江航运所肩负的责任和期望。本次募投项目与公司主营业务高度契合，项目的顺利实施能够有效提高公司在所处行业中的优势及服务能力，增强公司的持续盈利能力、抗风险能力以及行业竞争力，努力实现公司价值、股东价值最大化。
在公司未来前行的道路上，希望各位继续关注、支持锦江航运。我们将创造条件与大家保持顺畅的联系与沟通，你们的鼓励和支持是公司持续发展的动力。
最后，再次感谢大家对锦江航运的关注与支持。谢谢大家！
经营篇
问：公司的主营业务是什么？
庄晓晴：公司是一家综合性航运公司，主要从事国际、国内海上集装箱运输业务，多年来持续深耕东北亚、东南亚和国内航线。公司坚守品牌战略，以船舶高准班率为支撑，以HDS（Hot Delivery Service）等特色服务为依托，打造了上海—日本、太仓—日本、青岛—日本等多条精品航线，并实现了中日“两个圆心”及中国和东南亚主要港口“双向辐射”的布局。截至2023年6月30日，公司共经营49艘船舶，包括24艘自有船舶和25艘租赁船舶，总运力达到4.52万TEU。根据国际权威研究机构Alphaliner的数据，公司总运力排名世界集装箱班轮公司第32位。2020年至2022年度，公司上海—日本航线市场占有率稳居行业第一。
问：公司有哪些竞争优势？
陈燕：公司在行业中的竞争优势体现在以下几个方面：多年来的行业耕耘让公司具备航运网络体系优势。公司班轮航线聚焦核心市场，航线网络通达国内沿海及两岸间、东北亚、东南亚等亚洲主要近洋区域，航线网络、航线班期稳定可靠。公司较早迈出了“走出去”的发展步伐，并且跟随业务发展，境内外设点结网的步伐也进一步加快。公司已布局上海、青岛、大连等13个境内网点以及日本、韩国等国家或地区涉及的13个境外销售和服务网点，配套航线的服务网点为班轮运输服务、进出口货量揽取提供了保障。公司围绕集装箱运输主业经营，积极拓展延伸航运物流服务链条，构建全流程资源和业务互相联动的产业布局，积极响应国家对于推进多式联运、调整运输结构的战略布局。
一直以来，公司坚持“客户至上、诚信经营、精品服务”的发展理念，以客户需求为导向，提供个性化、定制化的服务，追求卓越的服务品质，以优质服务体现自身的核心竞争力和品牌影响力。公司以精品航线扩大市场影响力，深耕亚洲集装箱航运市场，以客户为中心，致力于为客户提供“安全、可靠、定时、快捷”的航运服务。通过“两定一快”的标准化服务模式，即船期定港定时、交货时间定时、单证货物信息传输快速准确，为客户提供高准班率的精品航运服务，打造了上海—日本、太仓—日本、青岛—日本等多条精品航线。公司通过构建精品航线、HDS以及Super HDS多层级的服务模式，聚焦客户高品质航运细分需求，提供了高效的海上运输解决方案，并不断提升服务能力，不断为客户创造更大价值，公司在市场上的品牌影响力也随之提升。除此之外，公司针对客户差异化需求，为客户提供挂衣箱、冷藏箱等特种箱运输服务，相关特色服务进一步增强顾客的满意度，提高公司的市场认可度。
长期以来，公司高度重视品牌形象的建立和维护，具有良好的市场声誉和行业认可度。公司曾连续多年荣获“上海市著名商标”“上海名牌”等称号，并先后荣膺“中国货运业大奖”“综合服务十佳集装箱班轮公司”“最佳窗口服务集装箱班轮公司”“承运人创新大奖”等荣誉，为公司增强客户黏性、扩大市场份额、巩固行业地位打下良好的基础，已成为公司核心竞争力之一。此外，公司具备在信息管理系统建设、组织架构和人才资源、企业文化和经营理念等方面的优势。
问：公司的市场需求如何？
陈燕：公司的主要下游行业市场需求具有较高的刚性和较强的稳定性。公司班轮运输服务专注于亚洲市场，亚洲区域相关航线收入合计占比90%以上。亚洲是国际集装箱航运行业中增速最快的区域，2002年至2022年，亚洲航线集装箱运输货运量的年均复合增长率为7.22%，明显高于整体平均水平的5.15%，占比由21.31%增长至31.45%。
其中，公司主要运营东北亚、东南亚、国内航线的集装箱班轮运输服务。东北亚航线市场是由中日韩三国间海运贸易组成的成熟型市场，市场格局较为稳固；东南亚集装箱航运市场当前处于快速成长阶段。近年来，中国与东盟的经贸关系更加紧密，将推动东南亚区域内的集装箱运输需求持续增长。同时，东南亚地区地理位置优越，港口资源丰富，港口基础设施的便利化建设也为东南亚航运市场发展提供更强支撑。随着国内经济增长，我国港口码头建设与升级不断推进，国内航线将承担更重要的多式联运和联通国际干线功能，国内航线的市场需求将进一步扩大。
发展篇
问：公司未来的发展规划是什么？
庄晓晴：公司秉持成为“以集装箱运输为核心的区域性卓越航运企业”的发展愿景，坚持差异化发展模式，在做精做强海上集装箱运输业务的基础上，深入实施“一主两翼”发展战略，稳健拓展航运产业的价值链条，积极构建综合物流的服务体系，为客户提供多样化、差异化、个性化的服务，通过稳健可持续的经营模式，践行“创绿色航运，享便捷物流”的公司使命。
公司未来将在充分发挥现有优势的基础上，持续聚焦重点业务区域，谋求高质量创新发展。公司将紧紧围绕航运主业，进一步做精做强国际及国内海上集装箱运输业务，牢牢巩固公司在精品航运服务领域的品牌效应，努力拓展航运物流服务的价值创造边界，细化提升管理与专业服务能力，稳步打造服务卓越、管理卓越、效益卓越的精品航运高地。
问：公司未来三年的发展规划是什么？
庄晓晴：未来三年，公司将致力于聚焦主业、服务拓展、船舶管理、扩充规模、数字化升级、优化架构、打造人才队伍等方面。在聚焦主业方面，公司始终将集装箱运输作为主营业务，升级国际和国内集装箱运输服务，努力提升相关业务规模；在服务拓展方面，公司将稳健拓展物流价值创造链，通过延伸航运物流网络和服务以及创新供应链产品服务，从而增强价值创造能力以及客户黏性；在船舶管理方面，公司将打造专业化的智能船舶管理能力，积极发挥船舶智能数据管理系统的技术优势，不断加强船员资源管理，优化数字化船员管理系统功能设计，进一步提升船员人力资源的管理效能和水平；在扩充规模方面，公司将合理遵循业务发展战略，根据市场行情稳健扩充船队规模。在保障品牌服务质量的前提下，公司将稳步推进老旧船舶的处置，并以此为契机，加快打造建设一支绿色节能船队，满足国家、行业及客户对于绿色低碳的发展要求；在数字化升级方面，公司将加速数字化升级，赋能业务与管理需求；在优化架构方面，公司将优化组织架构，助力管理效能升级；在打造人才队伍方面，公司重视人力资源，积极打造高素质人才队伍。
问：公司为实现发展规划和目标拟采取的措施有哪些？
陈燕：公司拟采取的措施有：1）本次发行股票将为公司实现相关计划提供资金支持，公司将认真组织项目的实施，提高公司盈利能力，巩固公司的行业地位。2）严格按照主板上市公司的要求规范运作，进一步完善法人治理结构。公司将优化管理流程，改善公司治理，加强风险管控，提升财务管理水平。3）进一步加强团队建设，重视人才引进、加强员工培训，提高员工专业素质，并通过制定和实施完善的人才激励机制，保持优秀管理人才及专业人才的积极性和稳定性。4）加大市场开拓力度，利用上市后市场知名度及影响力的扩大，积极拓展海内外市场。5）将以本次成功发行上市为良机，拓展融资途径，充分利用资本市场平台为公司未来发展提供资金保障，以便更好实现公司的发展规划和目标。
问：请介绍公司的绿色发展理念。
庄晓晴：为推动企业高质量可持续发展，公司一以贯之坚持绿色发展的经营理念，并将“创绿色航运，享便捷物流”作为企业使命，在当前“双碳”背景下积极践行企业社会责任。公司坚持制度化、规范化管理，通过ISO14001环境管理体系认证，提高了公司标准化环境管理能力。公司不断深化绿色航运理念，高度重视并持续追踪LNG、甲醇燃料等新能源船舶及岸电技术在航运业的实践应用，持续优化船队绿色化管理水平。此外，公司大力支持节能技术改造项目，在公司船队范围内先后完成加装舵球及扭曲舵、加装消涡鳍等改造应用，率先推行针对现有船舶提出的能效指数（EEXI）限值要求和营运碳强度指标（CII）评级要求。公司与中国船级社上海分社签订EEXI&CII履约合作协议，为航运企业履行能效国际公约做出良好示范。
行业篇
问：公司所处行业是哪类？
陈燕：根据《国民经济行业分类与代码》（GB/T 4754-2017）分类标准，公司所属行业为“交通运输、仓储和邮政业（G）”，细分行业为“水上运输业（G55）”。
问：请介绍行业主要法规、政策对公司的影响。
庄晓晴：航运业是经济社会发展的基础性、先导性产业和服务性行业，是综合交通运输体系的重要组成部分，在支撑国民经济平稳较快发展、优化产业布局、促进对外贸易和提升国际竞争力、维护国家权益和经济安全等方面发挥了重要作用。国家历来重视水运业的发展，先后出台了一系列支持、规范和指导性政策文件，以促进行业的健康发展。公司一直从事国际、国内海上集装箱运输业务，在一系列行业政策的影响和推动下，紧跟行业发展趋势，积极开拓国际航线，实现客户多元化，致力于打造一流的集装箱航运企业；同时，公司不断深化绿色航运理念，高度重视并持续追踪LNG、甲醇燃料等新能源船舶及岸电技术在航运业的实践应用，持续优化船队绿色化管理水平；此外，公司积极推动航运智能化创新，逐步在自营船舶上安装智能船舶数字化营运支持系统（Digital Operation Support System，DOSS），以实现各个业务体系集成、船岸数据通信交互协作等功能，不断推进移动互联网、大数据等新技术在船舶上的应用。
问：行业发展的有利因素有哪些？
陈燕：行业发展的有利因素有：1）国民经济发展为行业发展提供持续动能；2）内需与外贸两端有效拉动集装箱物流需求；3）大力发展多式联运，有效激发集装箱物流新动能；4）水路运输的环保特性符合低碳经济趋势；5）创新技术的应用与发展将提升行业效率。
发行篇
问：请介绍公司的控股股东情况。
庄晓晴：本次发行前，上海国际港务（集团）股份有限公司（下称“上港集团”）直接持有公司98.00%股份，并通过全资子公司上海港国际客运中心开发有限公司间接持有2.00%股份，上港集团是锦江航运的控股股东。
问：请介绍公司的实际控制人情况。
庄晓晴：公司实际控制人为上海市国有资产监督管理委员会（以下简称“上海市国资委”）。截至2023年6月30日，上海市国资委间接持有上港集团41.12%的股份，系上港集团的实际控制人，因此公司的实际控制人为上海市国资委。上海市国资委是根据上海市政府授权代表国家履行国有资产出资人职责的市政府直属特设机构。
问：公司本次发行多少股？
汪蕊莹：公司本次发行股数为19412万股，公开发行股份数量占本次发行后公司总股本的比例为15%。本次发行股份全部为公开发行新股，不涉及原股东公开发售股份。
问：公司募集资金的主要用途是什么？
庄晓晴：公司本次发行募集资金扣除发行费用后，拟全部用于公司主营业务相关的项目，具体如下：上海锦江航运（集团）股份有限公司国际集装箱运输船舶购置项目，计划利用募集资金额为190767.65万元；上海海华轮船有限公司沿海集装箱运输船舶购置项目，计划利用募集资金额为21116.74万元；上海锦江航运（集团）股份有限公司集装箱购置项目，计划利用募集资金额为87118.00万元；上海锦江航运（集团）股份有限公司智能化船舶改造项目，计划利用募集资金额为3500.00万元。
问：在保荐过程中，您对锦江航运管理团队的印象如何？
袁碧：锦江航运作为一家优质航运业企业，始终坚持“客户至上、诚信经营、精品服务”的发展理念，以客户需求为导向，提供个性化、定制化的服务，追求卓越的服务品质，以优质服务体现自身的核心竞争力和品牌影响力。在此次与公司的合作过程中，我们深感企业管理团队恪尽职守、善于作为、诚实守信、勤勉敬业，具有强烈事业心和高效执行力，他们为公司奉献智慧、挥洒汗水，保障了公司的持续稳定经营和规范运作，是值得信赖的管理团队。
文字整理 姚炯
主办 上海证券报·中国证券网(www.cnstock.com)
