长线资金二季度持仓变化：强调攻守兼备

◎记者 赵明超

二季度末长线资金持仓路线图逐渐浮出水面。最新发布的上市公司半年报，以及上市公司不定期公告，曝光了社保基金、养老金、QFII等长线资金的持仓。从布局方向看，长线资金主打哑铃投资策略，强调攻守兼备，买入电子行业个股实施进攻，买入传统资源股做好防守。

科技进攻：电子板块获增持

近期披露的上市公司半年报以及不定期公告显示，社保基金、养老金、QFII、公募等长线资金，今年二季度主要布局两大方向：一是电子、芯片等成长股；二是红利属性明显的传统资源股。

公告显示，多只电子行业个股获增持。电子陶瓷材料龙头国瓷材料半年报显示，截至二季度末，基本养老保险基金一六零二二组合新进为前十大流通股东。此外，部分知名公募基金经理的调仓略有分歧，今年二季度，朱少醒管理的富国天惠精选成长混合增持国瓷材料301.7万股，傅鹏博管理的睿远成长价值混合则减持528.54万股。

MEMS惯性传感龙头芯动联科也被机构加仓。截至二季度末，基本养老保险基金二一零一组合成为芯动联科新晋前十大流通股东。此外，二季度，泰信中小盘精选股票加仓40万股，博时创新经济基金和长城久嘉创新成长基金，均新进为前十大流通股东。

此外，智能控制器龙头企业拓邦股份，今年二季度获新华人寿保险旗下产品加仓；消费电子设备板块的雷柏科技，今年二季度获摩根士丹利国际有限公司加仓，持股数量从一季度末的63.35万股增至二季度末的124.14万股。

红利防守：传统资源股吸金

公告显示，今年二季度，多只红利价值股被长线资金买入。

以煤炭板块的新集能源为例，截至二季度末，全国社保基金四零六组合、全国社保基金五零四组合、社保基金四二零组合均新进为该公司前十大流通股东。此外，与一季度末相比，科威特政府投资局的持股数量增加4.14万股，澳门金融管理局-自有资金持股数量保持不变。

煤炭股广汇能源同样获得长线资金的青睐。根据该公司回购公告，截至7月29日，全国社保基金四一四组合新进为前十大流通股东，全国社保基金一一零组合加仓237.07万股，全国社保基金四零三组合加仓570.23万股。此外，前海人寿旗下产品新进为前十大股东。今年二季度以来，睿远成长价值混合也大幅加仓广汇能源超1300万股。

华峰铝业半年报显示，截至二季度末，基本养老保险基金一二零四组合、基本养老保险基金一六零一一组合、交银施罗德新生活力混合基金均新进为该公司前十大流通股东。今年二季度，西部矿业也被多家机构加仓，其中全国社保基金一一五组合加仓西部矿业400万股，社保基金四二零组合持股数量增加了214.34万股。

除了上述资源股以外，部分低估值的细分行业龙头股，也获机构加仓。汽车配件股飞龙股份半年报显示，截至今年二季度末，基本养老保险基金九零三组合持有143.13万股，为该公司第九大股东。