恒银金融科技股份有限公司关于上海证券交易所
对公司2024年年度报告的信息披露监管问询函回复的公告

证券代码：603106 证券简称：恒银科技 公告编号：2025-024

恒银金融科技股份有限公司关于上海证券交易所

对公司2024年年度报告的信息披露监管问询函回复的公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

恒银金融科技股份有限公司（以下简称“公司”或“恒银科技”）于近日收到上海证券交易所上市公司管理一部发出的《关于恒银金融科技股份有限公司2024年年度报告的信息披露监管问询函》（上证公函【2025】0654号，以下简称“问询函”）。公司收到问询函后高度重视，即刻组织公司相关部门及会计师事务所，对问询函中的问题逐项进行了认真讨论、核查与落实，现就问询函中提出的问题回复如下：

问题一：年报及前期公告显示，2022年至2024年，公司分别实现营业收入5.85亿元、4.27亿元、4.37亿元，同期毛利率分别为5.26%、-1.08%、25.65%，毛利率波动较大。其中，2024年毛利率提升26.73个百分点，公司公告称主要系高毛利产品销售占比提升，以及新一代机芯批量生产后产品生产成本降低。分产品看，2024年现金类设备产销量分别增加15.96%、38.66%，相关业务毛利率提升21.71个百分点至16.6%；非现金类设备产销量分别减少49.13%、52.41%，相关业务毛利率提升34.77个百分点至29.3%；设备配件类、技术服务及其他业务毛利率更高且增幅亦较大。分季度看，2024年第四季度公司实现营业收入1.80亿元、归母净利润0.76亿元，占全年营业收入、归母净利润的41.19%、189.26%，显著高于其他季度，且与2023年度分季度业绩趋势存在差异。

请公司：（1）分产品列示2022年至2024年各业务板块经营与盈利模式、销售与结算模式、收入确认政策和时点等，以及前十大客户、供应商的名称及关联关系、交易内容及成交金额、合作年限、往来款余额等，就变动较大之处说明原因，并说明毛利率波动较大的原因及合理性；（2）结合现金类设备、非现金类设备业务2023年至2024年销售价格及机芯等核心部件的成本变动情况，说明报告期内前述业务毛利率大幅提升的原因，并说明上述变化趋势与同行业可比公司是否一致；（3）说明现金类设备与非现金类设备业务报告期内产销量变动趋势不同的原因及合理性，与同行业可比公司是否存在差异，如是请说明原因及合理性；（4）补充披露设备配件类、技术服务及其他业务的具体构成，说明毛利率水平较高且增幅较大的原因及行业合理性；（5）结合主要客户订单情况及交付进展，说明2024年第四季度营业收入及业绩贡献高于其他季度、与2023年分季度业绩趋势不同的原因及合理性，相关收入确认、成本费用结转是否符合企业会计准则的规定。请年审会计师发表意见。

公司回复：

（一）分产品列示2022年至2024年各业务板块经营与盈利模式、销售与结算模式、收入确认政策和时点等，以及前十大客户、供应商的名称及关联关系、交易内容及成交金额、合作年限、往来款余额等，就变动较大之处说明原因，并说明毛利率波动较大的原因及合理性。

1、公司主要产品

公司产品涵盖全系列金融自助服务终端设备，包括现金设备(存取款一体机、大额高速存取款一体机、现金票据一体机等)、非现金设备(非现金智能柜台、便携式智能柜员机、排队机等)。已实现国有商业银行、十二家全国性股份制商业银行、三十家省级农信社和百余家城市商业银行的智能金融终端设备入围供货，以及覆盖东南亚、中东、非洲等“一带一路”国家的业务合作。同时公司可为客户提供全行业、多品牌的专业运维服务，并持续在软件、耗材、钞箱等方面实现业绩增长。

2、分产品列示2022年至2024年各业务板块经营与盈利模式、销售与结算模式、收入确认政策和时点等

公司产品主要分为现金设备及服务、非现金设备及服务、设备配件类、技术服务等，2022年至2024年经营与盈利模式、销售与结算模式、收入确认政策和时点情况如下：

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2022年-2024年，公司主要产品的经营与盈利模式、销售与结算模式、收入确认政策和时点未发生变化。

3、前十大客户、供应商的名称及关联关系、交易内容及成交金额、合作年限、往来款余额等

（1）前十大客户情况

单位：万元

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注：2024年前十大客户应收账款期末余额14,798.68万元，截至2025年5月底已回款5,885.27万元，未回款金额8,913.41万元。其中按照合同约定免保期1-8年不等，免保期结束后予以结算质保金，未回款金额中质保金共计5,527.68万元，主要是尚未达到客户所规定的免保期，待到期后陆续结算；未结算质保金的主要客户为国有商业银行A 1,614.17万元、国有商业银行C 3,292.41万元、某国有独资公司408.15万元。此外，国有商业银行C应收账款剩余未回款1700余万元，其款项主要需与地市支行逐笔对账后方可走流程结算，回款进度相对较慢，于2025年6月已回款近600万元，目前在正常陆续回款中。

2022年-2024年公司前十大客户，国内客户合作年限均超过5年，客户相对稳定，且均与公司、控股股东及公司董监高不存在关联关系。近三年前十大客户变动客户主要为甘肃省农村信用社联合社、海外ATM经销商、国有商业银行E、省级城商行，其中甘肃省农村信用社联合社2023年、2024年因旧机批量到期报废，故大量采购新设备；海外ATM经销商为2024年开拓海外业务的主要客户，实现了批量销售；国有商业银行E和省级城商行两大客户虽仍持续入围，但因其需求趋于饱和，采购数量减少，故在前十大客户名单中发生变动。

2022年-2024年公司前十大客户成交总金额分别为45,826.96万元、33,252.41万元、30,558.08万元，占当期营业收入比例分别为78.32%、77.93%、69.85%；前十大客户应收账款余额分别为31,762.87万元、20,411.25万元、14,798.68万元，占当年期末应收账款余额比例分别为80.17%、77.50%、74.89%；前十大客户合同负债余额分别为7,018.04万元、5,653.88万元、2,187.99万元，占当年期末合同负债余额比例分别为51.56%、47.71%、25.59%。2022-2024年公司前十大客户成交总金额、应收账款余额、合同负债余额逐年下降。一方面近三年来前十大客户对设备的采购需求有所下降，致使前十大客户近三年成交总金额、应收账款余额，以及合同负债余额持续下降。另一方面，因公司积极开展其他客户的市场销售业务，使得其余客户的成交总金额逐年增加，合作的客户数量和产品结构更加多元化，也为公司未来业务的持续稳定发展提供保障。

（2）前十大供应商情况

单位：万元

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2022年-2024年前十大供应商合作年限均超过3年，供应商相对稳定，且均与公司、控股股东及公司董监高不存在关联关系。近三年前十大供应商变动主要为：2024年新增天津市义云天科技发展有限公司、鸿鑫华利（天津）科技有限公司，主要为满足生产自研机芯和现金设备所需的PCB板、监控主机、硬盘等物料，采购需求增加；减少日立金融设备系统(深圳)有限公司、日立金融设备系统(深圳)有限公司北京科技分公司、山东新北洋信息技术股份有限公司和沧州福隆电子机箱有限公司，主要为机芯、钞箱转为公司自研，以及销售产品结构调整，采购机芯、钞箱、身份证阅读模块、结构件等物料需求减少。

2022年-2024年公司前十大供应商采购总金额分别为15,452.83万元、5,992.26万元、6,978.38万元，占当期采购总金额比例分别为44.38%、39.57%、42.13%；前十大供应商应付账款余额分别为4,560.29万元、3,438.87万元、3,200.97万元，占当年期末应付账款余额比例分别为23.06%、29.32%、27.50%；前十大供应商预付款项余额分别为15.40万元、12.90万元、50.44万元，占当年期末预付款项余额比例分别为5.02%、3.20%、7.97%。2023年、2024年公司前十大供应商采购总金额下降幅度较大。主要是公司为适应客户需求的变化，销售传统设备的数量有所减少，在采购机芯、钞箱、传统设备钣金、票据模块等物料采购需求减少，同时公司不断加强采购环节的管控，公司总体采购金额减少。

4、公司毛利率波动较大的原因

为适应新形势、新任务，公司将2024年定位为“深化改革年”，以“业财一体化”为核心、以“经营和计划”为两翼，不断提升精细化管理水平和运营效率。2024年公司毛利率波动较大的主要原因：

（1）全面重塑组织架构，调整优化岗位设置和人员配置，提升运营效率，严格管控人力成本，其中2024年与营业成本相关的人力成本较2023年减少2400余万元。

（2）加快对新一代机芯技术的研发攻关，成功实现批量生产，同时加强采购、生产等环节的流程优化和成本控制，有效降低了自研模块的生产成本（详见问题一(二)-2、现金类设备、非现金类设备2023年至2024年销售价格及机芯等核心部件的成本变动情况）。

（3）通过优化供应链，严格管控采购、生产等各个环节，有效地盘活存货资产，2024年存货原值减少超1亿元，存货跌价准备转销5000余万元，成效显著。

2024年公司全面实施降本增效、提升服务运营效率、有效盘活存货资产等多项措施，从而显著提高了公司的毛利率。

（二）结合现金类设备、非现金类设备业务2023年至2024年销售价格及机芯等核心部件的成本变动情况，说明报告期内前述业务毛利率大幅提升的原因，并说明上述变化趋势与同行业可比公司是否一致。

1、现金类设备、非现金类设备业务2023年至2024年销售情况

单位：万元

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2、现金类设备、非现金类设备2023年至2024年销售价格及机芯等核心部件的成本变动情况

单位：万元

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注：2023年与2024年平均销售单价为期间内销售订单交付设备的平均不含税销售单价。

在金融智能终端市场竞争加剧的趋势下，2024年现金设备平均销售单价降低；2024年公司战略性选择相对高毛利率的非现金设备业务，放弃部分低毛利率或亏损的业务，非现金设备平均销售单价有所上升。公司成功突破了依赖进口的机芯（含钞箱）模块技术瓶颈，自主研发拥有全部自主知识产权的机芯（含钞箱）模块，进一步提高了国产化机芯（含钞箱）模块的销售比例，现金设备降本增效显著。

3、报告期内现金类设备、非现金类设备业务毛利率大幅提升的原因

2024年公司不断创新研发技术，提升管理效能，全面降本增效，以及动态优化岗位与建设人才梯队，让专业力量精准锚定业务增长点。2024年现金设备销售毛利率8.88%，同比增加17.97个百分点；现金设备维保服务毛利率29.22%，同比增加28.63个百分点。2024年非现金设备毛利率25.57%，同比增加34.77个百分点；非现金设备维保服务毛利率33.70%，同比增加20.93个百分点。公司报告期内现金类设备、非现金设备业务毛利率大幅提升的主要原因：

（1）降低设备生产成本。2024年公司加快对新一代机芯技术的研发攻关，成功实现了批量生产，降低了自研机芯的成本；生产设备所用的钞箱逐步实现从外部采购转换为自研钞箱，成本降幅较大；同时公司加强采购、生产等关键环节的流程优化和成本控制，进一步降低产品的成本。报告期内现金设备主要产品的核心部件成本下降24.34%，成本降幅显著；非现金设备降本空间相对较小，略有降低。

（2）提升服务公司管理水平，提高服务收入、降低服务成本。公司通过实施优化业务流程、提高设备人机配比、加强在保设备的跟踪管理、严格管控各项服务成本等措施，提高了现金设备、非现金设备的维保服务收入，大幅度降低了服务成本。报告期内维保服务收入同比增长15%；服务人员平均人数减少约25%，人力、差旅等服务成本较上年同期减少了2500余万元。因此，报告期内现金设备与非现金设备维保服务毛利率均得到大幅提升。

（3）优化产品结构，引导高毛利产品销售。海外市场设备的销售价格普遍高于国内市场，公司积极拓展海外业务，并在报告期内取得重大进展；非现金设备因技术门槛低，市场竞争日趋激烈，公司结合非现金设备毛利率情况进行战略性选择销售产品，提高产品的销售毛利率。

（4）存货跌价准备影响。报告期内设备销售量6394台，设备营业收入20,369.13万元，报告期内按照合同约定实现销售，转销存货跌价准备4,817.70万元，减少报告期内营业成本，提高了设备毛利率。其中：现金设备销售量4053台，设备销售收入14,979.94万元，报告期内实现销售转销存货跌价准备4,102.19万元；非现金设备销售量2341台，设备销售收入5,389.19万元，报告期内实现销售转销存货跌价准备715.51万元。

4、与同行业可比公司对比

公司主营业务为金融设备研发、生产、销售、运维服务以及技术服务等。与公司业务存在相同或类似的同行业可比公司为广电运通集团股份有限公司（以下简称“广电运通”）、山东新北洋信息技术股份有限公司（以下简称“新北洋”）、长城信息股份有限公司（以下简称“长城信息”）。广电运通业务主要包括金融设备及运营服务、城市智能、智慧交通等。新北洋智能制造业务主要涉及专用打印扫描、智能自助终端、智慧金融设备、智能物流装备、关键基础零部件等；服务运营业务主要包括新零售运营、物流自动化分拣运营和产品运维服务等。长城信息业务主要包括智能终端设备、外接设备、软件及技术服务、运维服务、模块与耗材类产品、信创文印设备。同行业可比公司的资产规模、销售规模较大，且产品更加多元化，金融设备或服务为其业务的一部分，而公司主要业务为金融设备和服务，与同行业可比公司存在一定差异。

关于现金类设备、非现金类设备业务2023年至2024年销售价格及机芯等核心部件的成本变动及业务毛利率变动情况，公司的业务情况及同行业可比上市公司年报披露的数据信息情况如下：

单位：万元

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根据上述同行业可比上市公司年报披露的数据信息情况，公司设备收入变动趋势、服务收入变动幅度与同行业可比公司不同。主要是2024年公司优化产品结构，并调整了销售策略，重点推广毛利率高的产品或服务，同时放弃了部分低毛利率或亏损的非现金设备业务，导致非现金设备营业收入较上年同期下降44.19%。此外，公司加强对成立服务公司的管理（详见问题一(五)-2、维保服务情况）。因此，公司2024年设备营业收入有所下降，而服务收入则实现了增长。

公司设备及服务的毛利率变动与同行业可比公司存在差异。主要是2024年公司通过实施全面降本增效、优化产品结构等措施，报告期内在销售设备和服务业务毛利率得到显著提升。但是公司销售设备毛利率仍与同行业可比公司的平均值有较大差距，比平均值低9.89个百分点；服务业务毛利率与可比公司广电运通、长城信息的服务业务毛利率较接近，高于新北洋服务运营业务毛利率，主要因为新北洋服务运营业务包括新零售运营、物流自动化分拣运营和产品运维服务等，与公司的服务业务差异较大。

（三）说明现金类设备与非现金类设备业务报告期内产销量变动趋势不同的原因及合理性，与同行业可比公司是否存在差异，如是请说明原因及合理性。

1、现金类设备与非现金类设备业务报告期内产销量变动情况

单位：台

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报告期内现金类设备产销量同比增加、非现金类设备产销量同比大幅减少，销售量变动趋势不同的主要原因：（1）客户国有商业银行A现金设备（存取款一体机）2023年部分订单于2024年完成交付。（2）报告期内海外业务取得较大进展，实现批量订单，且以现金类设备为主。（3）非现金设备行业技术准入门槛较低，在同质化竞争压力下，产品价格持续走低，导致销售毛利率不断下滑，且报告期内公司在非现金设备的研发降本成果上不及现金设备，公司在报告期内调整了销售策略，放弃部分毛利率极低或亏损的非现金类产品销售。

受上述多重因素影响，报告期内公司的现金类设备销售量较上年有所增长，非现金类设备的销售量较大幅度下降。同时公司根据销售需求调整了相应的生产量。

2、与同行业公司对比

根据同行业可比公司广电运通、新北洋、长城信息对外披露的数据信息，获取到新北洋关于设备产销量情况，由于新北洋的业务涉及专用打印扫描、智能自助终端、智慧金融设备、智能物流装备、关键基础零部件等，其中2024年金融设备占营业收入比重为21.11%，而公司主要为金融设备，与同行业新北洋的产销量不具备直接可比性。报告期内公司现金类设备和非现金类设备的产销量变动趋势，与金融行业发展趋势相吻合，并与公司的经营发展目标保持一致。

（四）补充披露设备配件类、技术服务及其他业务的具体构成，说明毛利率水平较高且增幅较大的原因及行业合理性。

1、设备配件类具体构成

单位：万元

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（1）钞箱销售情况

2024年钞箱营业收入同比增长49.61%，毛利率同比增加24.12个百分点。2024年金融机构积极增加便民服务场景，比如增加存折取款、小面额钞票取款等功能，增加了钞箱使用频次，加速了钞箱的更新；以及旧设备的到期更新、受人民币鉴别新国标认证标准的影响等，使得不满足新国标的老旧现金设备被加速淘汰或改造，连带钞箱的配比采购增加。在2023年、2024年公司优先消化库存中的外购钞箱，到2024年自研钞箱的销售占比增加了48个百分点，且自研钞箱单位成本低于外购钞箱，使2024年销售钞箱的平均单位成本同比下降44%。因此，2024年公司销售钞箱的收入及毛利率提升幅度较大。

（2）耗材销售情况

耗材主要为粉盒、硒鼓、定影器、色带等产品。2024年耗材营业收入同比增加45.59%，毛利率同比减少2.91个百分点。报告期内公司新增的耗材中标项目增多，除自助设备耗材领域持续深耕外，银行办公端耗材销售规模也实现稳步增长，毛利率略有所下降。

（3）其他备件销售情况

2024年其他备件收入同比增加52.05%，毛利率较上年同比增加42.43个百分点。主要因为2024年关于金融自助设备的监控系统改造、云柜双屏改造、工控机改造等改造项目较多，此类项目毛利率相对较高；2023年主要销售低价值的易损件等备件产品，毛利率相对较低。

2、技术服务及其他具体构成

单位：万元

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2024年公司业务发展态势良好，软件技术开发项目和人力外包项目收入均实现同比增长，其中人力外包服务主要是新增中标的软件开发外协业务外包服务项目。报告期内，公司优化软件产品推广策略，聚焦成熟产品推广，并深化与现有客户的多项目合作，通过集中服务资源，有效避免客户分散，进而降低开发成本。同时，公司通过精细化的人力管理，人力成本也显著下降。成本的有效控制，推动公司技术服务及其他服务的毛利率得到明显提升，进一步增强了该业务板块的盈利能力。

（五）结合主要客户订单情况及交付进展，说明2024年第四季度营业收入及业绩贡献高于其他季度、与2023年分季度业绩趋势不同的原因及合理性，相关收入确认、成本费用结转是否符合企业会计准则的规定。

2024年第四季度营业收入及业绩贡献高于其他季度的主要产品情况与2023年相关情况

单位：万元

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1、设备销售情况

主要客户订单情况及交付情况：受各自银行的招标周期、全行预算统筹、各行的业务推广计划等影响，各银行采购下单时间存在差异。例如2023年与2024年国内销售设备的主要客户之中的国有商业银行A、国有商业银行B，当年之前未执行完的销售订单，主要于第一季度与第二季度完成交付。国有商业银行A、国有商业银行B 2023年上半年销售订单较少，下半年销售订单主要在当年第四季度和2024年第一季度、第二季度陆续完成交付。国有商业银行B 2024年设备销售订单主要为下半年，且大部分集中在第四季度完成交付；国有商业银行A 2024年设备销售订单主要为上半年，在第二季度、第三季度、第四季度陆续交付，但第四季度完成交付量大于前两个季度。2024年海外销售设备的主要客户，批量销售订单主要集中在下半年，并集中于第四季度陆续完成交付。

2024年第四季度的设备营业收入及业绩贡献高于其他季度、与2023年分季度业绩趋势不同的原因：（1）由于受行业特性、客户下单时间及客户要求交付时间等因素影响，2024年第四季度的设备营业收入与第一季度接近，高于其他两个季度，并高于2023年同期。（2）2024年设备销售量6394台，设备营业收入20,369.13万元，对于已按照合同约定实现销售，在2024年第四季度转销存货跌价准备4,817.70万元，减少第四季度的营业成本。（3）2024年海外出口设备毛利率相对较高，且批量订单主要集中在第四季度完成交付，进一步提升了第四季度设备销售业绩。

2、维保服务情况

公司根据合同约定提供服务，并按照合同约定的期限按期确认收入。每季度末，按照权责发生制，对于已提供维保服务但未开具发票的维保合同，根据已签订的维保合同价格及维保设备量，预提维保收入并结转相关的维保成本；对于已出保的设备，若未签订维保合同，则不预提维保收入。

2024年第四季度维保服务的营业收入及业绩贡献高于其他季度，且高于2023年同期的主要原因：（1）由于行业特性，维保合同的签订和开票结算相对滞后，通常每年第四季度签订维保合同及开票结算相对较高，故2023年与2024年第四季度营业收入均高于其他季度。（2）2024年度公司优化了服务业务流程，加强在保设备的跟踪管理，强化出保设备的维保合同应签尽签，并制定了相应的管理措施，推动签订维保合同和开票回款的工作进度。因此，2024年第四季度维保服务收入较2023年同期增长了42.06%。（3）2024年公司优化服务岗位和人员配置，加强服务公司的管理，严格管控各项服务成本。2024年人力、差旅等服务成本较2023年下降了2500余万元。公司维保成本的结转遵循一贯性原则，由于2024年服务成本降幅较大，致使2024年第四季度维保服务成本较低。根据维保收入与成本匹配原则，确认维保收入时需结转相关的维保成本。单台设备维保成本在第一季度至第三季度使用上年度的单台实际维保成本，而第四季度维保成本则根据全年实际发生的维保成本冲减第一季度至第三季度维保成本。因此季度之间变动较大。

3、钞箱销售情况

主要客户订单情况及交付情况：除了国有商业银行C 2023年上半年钞箱销售订单较多，于当年第二季度交付，2023年至2024年其他主要客户的钞箱销售订单下半年较多，产品的交付集中在第四季度完成。

2024年第四季度钞箱的营业收入及业绩贡献高于其他季度，且高于2023年同期的主要原因：（1）由于行业特性及客户订单交付时间等因素影响，2023年与2024年第四季度钞箱的营业收入均明显高于其他季度。（2）2024年受市场因素影响(详见问题一(四)-1-(1)钞箱销售情况），下半年主要客户的钞箱采购需求增加，且主要集中于第四季度交付，因此2024年第四季度销售钞箱的营业收入高于2023年同期。（3）2023年至2024年第二季度钞箱销售以库存中外购钞箱为主，2024年第三季度销售自研钞箱比重开始上升，到第四季度自研钞箱销售占比达到65.58%。由于自研钞箱单位成本低于外购钞箱，且2024年第四季度销售自研钞箱比重较大，钞箱单位成本下降幅度较大(详见问题一(四)-1-(1)钞箱销售情况）。因此，2024年第四季度销售钞箱的毛利率也明显高于其他季度及2023年同期。

综上所述，公司2024年第四季度营业收入及业绩贡献高于其他季度合理，2024年度收入确认、成本费用结转符合企业会计准则的规定。

会计师核查意见：

（一）执行的审计程序主要包括

1、了解和评价与收入确认相关的关键内部控制的设计和运行有效性；

2、获取公司收入成本明细，分析各业务销售收入、销量、单价、毛利率同比变化情况，对比同行业业绩变动趋势，向公司管理层、财务人员以及销售人员了解收入成本波动的情况和原因；

3、访谈公司销售负责人，了解公司本期业绩考核目标、销售策略走向、主要产品目前市场状况、未来市场趋势、产品定价及价格调整情况、以及各因素变动对公司销售方面预计产生的影响；

4、获取公司成本计算表，分析主要产品的成本构成及对毛利率的变动影响，核实公司人员变动、材料价格波动等影响产品成本的因素，同时，复核已计提跌价准备存货的转销情况，确认营业成本科目的完整性及准确性；

5、我们检查了报告期内及期后主要客户的销售合同及订单、签收单、开通单、出库单、发票、回款单等原始单据；

6、查询主要客户及其相关企业背景信息，判断客户相关性及可靠性，同期对比客户变动情况并了解原因，判断合理性；

7、执行截止测试，抽取截止日前后的记账凭证和原始凭证进行检查，检查是否存在跨期；

8、对主要客户通过函证中心发送了函证，对未回函的执行替代审计程序；

9、检查期后回款情况。

（二）核查意见

经核查，我们认为，公司2022年至2024年主要经营业务及盈利模式没有发生变化，收入确认政策和时点保持一贯性，前十大客户、供应商变动情况合理，毛利率变动较大的原因具有合理性。现金类设备与非现金类设备产销量变动与公司经营调整策略匹配。受技术及成本优化影响，设备配件类、技术服务及其他业务毛利率变动具有合理性。公司业务具有明显的季节性，四季度业绩贡献度高于其他季度具有合理性，公司收入确认、成本费用结转符合企业会计准则的规定。

问题二：年报显示，2024年公司拓展国际市场，实现海外业务收入2450.32万元，同比增长599.35%；毛利率为31.55%，同比提升21.04个百分点，相较国内业务高出6.21个百分点。

请公司：（1）补充披露2024年海外业务的主要客户名称、注册资本及成立时间、交易内容、交易金额、往来款余额及期后回款情况，说明其关联关系以及是否为最终客户；（2）结合海外市场需求、竞争格局、订单获取方式等，说明公司海外业务收入大幅增长、毛利率大幅提升且高于国内业务的原因及合理性，与同行业可比公司存在的差异及其合理性。请年审会计师发表意见，并说明对公司海外业务所执行的审计程序和获取的审计证据。

公司回复：

（一）补充披露2024年海外业务的主要客户名称、注册资本及成立时间、交易内容、交付金额、往来款余额及期后回款情况，说明其关联关系以及是否为最终客户。

2024年公司海外业务的客户名称、交易内容、交付金额、往来款余额情况

单位：万元

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2024年海外业务营业收入2,450.32万元，主要客户为海外ATM经销商的东南亚子公司，于2019年10月成立，注册资本170万美元，主营业务为银行现金业务押运和ATM维护业务，员工1000余人，总部公司位于弗吉尼亚州里士满，业务包括现金运输、ATM补充和维护，以及现金管理和支付服务。该客户2024年营业收入为1,889.36万元，占公司海外业务营业收入77.11%；销售该客户的产品主要是现金设备，其营业收入1,803.06万元。销售模式为经销，最终客户为此客户合作的在当地领先的电子支付基础设施和清算服务提供商；销售结算模式均为100%预收货款，2024年应收账款期末余额为0.00元，不存在期后回款情况。海外客户与公司、控股股东及公司董监高均无关联关系。

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（二）结合海外市场需求、竞争格局、订单获取方式等，说明公司海外业务收入大幅增长、毛利率大幅提升且高于国内业务的原因及合理性，与同行业可比公司存在的差异及其合理性。

1、海外市场需求、竞争格局、订单获取方式

海外市场需求：东南亚、中东、拉美等地区的新兴市场国家加速推进金融基础设施建设，尤其在中亚与东南亚各国，由于传统银行网点覆盖率低、现金使用率高，ATM/CRM（现金循环机）等金融自助设备需求持续增长。

竞争格局：相比欧美品牌，公司产品在保持可靠性的同时，还具备显著价格优势。此外，公司针对海外市场高温、高湿、电压不稳等特殊环境进行了深度定制化开发（如耐腐蚀涂层、宽电压适配），并兼容多语言、本地货币及符合国际认证标准（如PCI,EMV），产品在多场景下的适配性能达到业内领先水平。在目标海外市场，公司面临着复杂的竞争局面。海外老牌竞争对手如NCR、迪堡，凭借市场在位优势占据了大部分市场份额；与之相比，中国品牌在出海过程中，则主要依靠价格优势和快速响应优势，在国际市场上争得一席之地。公司凭借“技术领先性+极致性价比”的组合优势，形成了差异化竞争力，避开了国内市场的同质化红海竞争，因此在定价上拥有更强的话语权。

订单获取方式：公司未采取传统低价分销模式，而是深度绑定当地资深经销商，成为其智慧银行解决方案的主流设备供应商。依托合作方成熟的销售网络、本地化服务能力与品牌影响力，公司快速切入当地主流银行供应链，降低了独立开拓海外市场的成本和风险。

2、公司海外业务收入大幅增长、毛利率大幅提升且高于国内业务的原因

公司凭借在现金处理、智能交互等领域的技术积累，精准对接了海外市场的刚性需求，同时依托海外当地资深的经销商合作，2024年公司加快国际市场的拓展，新增多个国家海外市场业务。此外，公司近几年连续取得相关国家资质认证，通过终端客户的样机测试，在2024年实现了产品的批量销售。相较于国内市场，公司在海外市场的销售定价拥有更强的议价能力，销售价格高于国内市场。因此，2024年公司海外业务收入实现大幅增长，同时批量销售有效降低了产品成本，提升了产品的毛利率，且高于国内业务的产品毛利率。

3、与同行业可比公司对比

单位：万元

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2024年公司与同行业可比公司的海外业务收入均呈现增长趋势，但相较于同行业可比公司，公司的海外业务收入增长速度更为显著。主要因为同行业可比公司在2024年之前已建立了较为稳固的海外市场基础，而公司在2024年开始海外市场才取得较大突破。

2024年公司海外业务毛利率增长速度超过了同行业可比公司。由于2023年公司海外业务主要为样机销售，导致成本相对较高。2024年公司加速了海外市场的拓展，成功获得多个海外批量订单，毛利率得到显著提升，但公司海外业务的毛利率仍然低于同行业可比公司的平均水平。

会计师核查意见：

（一）执行的审计程序主要包括

1、了解海外业务相关的关键内部控制，对公司海外业务内部控制设计有效性进行了评价，并对相关内部控制运行有效性进行测试；

2、获取海外业务相关的收入成本明细，分析各业务销售收入、销量、单价、毛利率同比变化情况，对比同行业业绩变动趋势，向公司管理层、财务人员以及销售人员了解收入成本波动的情况和原因；

3、针对海外业务，我们着重取得并检查了销售合同及订单、回款单、报关单、形式发票等真实性资料，检查比例在80%以上；

4、了解海外业务客户历史合作情况，查询其背景信息，判断客户相关性及可靠性；

5、执行截止测试，抽取截止日前后的记账凭证和原始凭证进行检查，检查是否存在跨期；

6、对海外业务中的主要客户通过邮件方式发送了函证，未回函的执行替代审计程序；

7、除上述程序外，我们针对第一大客户进行了全面核查，核查双方自2022年开始接洽起的历史沟通记录，包括对产品配置需求、样机采购、议价记录、订货需求、发货运输过程、现场安装视频、售后咨询等；检查授权协议、客户当地发放的产品质量认证等资料，以及先收款后发货情况，进一步核实业务真实性。同时，检查双方关于售后方面的约定、相关人员所有出差记录及费用报销等资料，确认后续履约义务。

（二）核查意见

经核查，我们认为，公司2024年度海外业务收入大幅增长，毛利较高的原因具有合理性，与同行业可比公司不存在差异，公司与海外客户不存在关联关系，公司的会计处理符合企业会计准则的规定。

问题三：年报及前期公告显示，2024年公司实现归母净利润、扣非后归母净利润分别为4,012万元、1,040万元，同比均实现扭亏为盈。2024年末公司存货账面价值为1.33亿元，当期计提跌价准备869.47万元，相较2023年计提金额4949.58万元以及以往年度计提金额均明显减少，对当期业绩影响较大。

请公司：（1）补充披露2022年至2024年存货主要明细项目的具体内容、销售单价、行业单价、库龄、退换货等情况，说明可变现净值及存货跌价准备的测算依据及过程；（2）结合周转天数、行业趋势及可比公司情况等，说明2024年计提存货跌价准备金额大幅下降的原因及合理性，相关计提是否充分。请年审会计师发表意见。

公司回复：

（一）补充披露2022年至2024年存货主要明细项目的具体内容、销售单价、行业单价、库龄、退换货等情况，说明可变现净值及存货跌价准备的测算依据及过程。

1、2022年至2024年存货主要明细项目的具体内容、销售单价、行业单价、库龄、退换货等情况

（1）2022年至2024年存货主要明细项目

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（2）2022年至2024年销售单价、行业单价

单位：万元

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注：设备配置不同，销售单价存在差异，股份制银行、城商行、农信社配置差异较大，以国有大行的单价作为参照。

（3）2022年至2024年存货库龄情况

单位：万元

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（4）2022年至2024年公司退换货情况

单位：台

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2、可变现净值及存货跌价准备的测算依据及过程

2022年至2024年资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。为执行销售合同而持有的存货可变现净值根据合同收入与预计销售费用和相关税费、进一步加工成本的差额确定。备货存货的可变现净值根据估计售价与预计销售费用和税金、进一步加工成本的差额确定，同时参考历史呆滞过时风险及未来市场需求、产品更新换代风险，结合库龄综合评估。测算过程如下：

单位：万元

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（二）结合周转天数、行业趋势及可比公司情况等，说明2024年计提存货跌价准备金额大幅下降的原因及合理性，相关计提是否充分。

1、周转天数、行业趋势及可比公司情况等

2023年与2024年公司及可比公司存货周转天数情况

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2023年与2024年公司及可比公司存货跌价率情况

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根据存货周转天数、行业趋势及可比公司情况等，公司2024年存货周转天数比2023年增长了25%，2024年与2023年存货跌价率变动较小。公司存货周转天数和存货跌价率与同行业可比公司存在差异。主要由于同行业可比公司的产品更加多元化（详见问题一(二)-4、与同行业可比公司对比），金融设备为其公司产品中的一部分。相比之下，公司的主要产品为金融设备，而金融设备的核心部件机芯和钞箱为公司自主研发，其生产工艺复杂，生产周期和测试时间较长，以及结构件公司自主设计，需委外加工，加工厂从材料采购、生产、交货，整个过程耗时较长。因此，金融设备的存货周转速度相对较慢。

2023年与2024年公司存货库龄情况

单位：万元

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2024年发出商品1年以上的主要客户情况

单位：万元

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随着2023年金融设备价格下降较大，导致金融设备的存货跌价率上升，以及公司长库龄的存货占比较高，其中1年以上库龄的存货占比约50%。关于3年以上发出商品，其中30%比例为测试样机，为满足银行竞争性投标需要，所有竞标厂商均需要提供符合招标配置要求的测试机进行性能测试，此为行业标准操作流程。测试机分为投标前测试和入围后测试，在正式入围之后，为满足银行日常的业务升级需要，测试机需要长期存放在银行，直到网点使用的同机型设备完成更新换代。近40%比例为客户借货，属于行业惯例，主要有入围前客户先期试用，或客户有设备更新、网点验收等需求，但预算暂未批复故向设备厂商进行借货，后由于试用周期和公司借用后未入围以及预算批复等原因造成长库龄的发出商品较多，目前持续在推动处理中。测试样机以及借货设备客户均不入账，所有权仍属于公司。公司为保持与客户的长期稳定合作关系，对上述测试样机/借货设备进行唯一性编号管理，记录发货、使用、提回的全流程，确保设备可追溯可销售可提回，且借货设备每年都在陆续签约转化为销售订单，公司保留设备随时提回的权利，因此公司拥有控制权，在发出商品核算。

（下转90版）