(上接295版)

(上接295版)

2025年半年度，医疗服务板块营业成本1.28亿元，较2024年半年度减少了781.69万元，下降了5.73%。2025年半年度各医疗经营主体营业成本如下：

单位：万元

■

由上表可见，由于报告期内公司减少了无锡国济康复医院和杭州华康康复医院开放床位数，增加了无锡国济护理医院和杭州金诚护理医院的床位数，因此三家康复医院的营业成本都出现较大幅度的下降。各项营业成本变化分析如下：

（1）人工成本变化

无锡国济护理人工成本较去年同期增长40.53%，主要原因系增加2个病区，患者人数增长约一倍，相应两个病区的医护人员也有所增加，导致工资薪金大幅度增长。

常州阳光康复人工成本较去年同期下降30.25%，主要原因：1）公司对临床科室人员数量调整，临床医护人员月平均减少23人；2）营业收入大幅度减少，导致员工绩效工资大幅度降低。

杭州华康康复人工成本较去年同期下降47.61%，主要原因系2024年上半年为患者提供的护工服务为公司自营服务项目，后续考虑到运营成本，公司于2024年10月起将护工服务进行外包，同时公司对医护人员也进行了优化配置，导致人工成本较去年同期出现较大幅度的下降。

（2）房租、折旧摊销变化

常州阳光康复折旧摊销较去年同期增长95.41%，主要原因系2024年4-11月未确认使用权资产摊销于年底补提所致。由于公司租赁房屋的出租方并非房屋产权所有人，系该房产转租人，公司与该转租人签订了转租合同。该租赁协议于2024年3月31日到期，由于房屋产权人与转租人之间因房产出租事宜出现分歧，导致公司于2024年12月才与房屋产权人签订续租合同，并确认使用权资产并计提相应折旧摊销。

（3）药品成本变化

无锡国济护理药品成本较去年同期增长272.93%，增长主要原因：1）较去年同期增加两个病区，住院患者增加导致相应药品成本增加；2）为满足临床患者需求，新增采购近10种以抗生素药品为主的新药品。

常州阳光康复药品成本较群同期下降37.26%，下降主要原因：1）住院病人减少且用药较多的重症患者比例较同期也有所下降；2）由于医保政策变化，病人外出自行购买高价药品比重增加。

杭州华康康复药品成本较去年同期下降35.96%，下降主要原因系2024年上半年重症康复病区正常运营，重症病区的药占比较高，后来考虑公司运营成本于2024年10月关闭了重症康复病区，导致2025年上半年药品成本下降。

（4）水电气及卫生材料成本变化

各医院水电气及卫生材料成本变化主要系公司减少了康复医院开放床位数增加了床位数，床位数变化导致各医院病人人数有所变化，相应耗用的水电气及卫生材料变化。

3、管理费用的变化

2025年上半年管理费用较2024年上半年减少489.95万元，主要系公司严格控制人员编制，对部分岗位进行优化或合并，同时对各项支出进行更精细的管控，降低不必要开支所致。

综上所述，2025年上半年，由于医保政策变化，医疗服务板块营业收入出现一定程度下滑，但是公司通过对各项成本费用精细化管控，使得业绩较去年同期仅略有下滑，波动不大。

(三)医疗服务业务具体经营模式

公司下属康复医院按照二级康复专科医院标准设置集康复治疗、康复护理、康复教学于一体的现代化康复医院，主要为神经、肌肉、骨骼、各种术后、以及老年衰退等功能障碍患者提供定制化的康复治疗服务，为亚健康人群提供专业精细的康复服务及管理服务；下属护理院主要面向慢性病患者、生活不能自理（失能、半失能）的长期卧床患者、老年病人以及其他需要长期护理服务的患者提供医疗护理、康复促进、临终关怀等服务。具体经营模式如下：

1、采购模式

公司下属康复医院、护理院作为医疗机构，其采购物料主要包括药品和医用耗材。各院采购由采购部统筹各院药剂科、药房实施，采购药品为医保目录内用药，各院区药品采购参照当地政策情况，指定线上阳光平台采购通过阳光平台采购，无指定则选择线下签订采购合同执行，供应商主要为大型国有医药流通企业，药品及医用耗材进销存过程在HIS系统中进行记录。

2、运营模式

公司下属各院客户为接受诊疗服务的病患，公司下属各院制定有诊断服务流程，覆盖患者入院至出院的全流程，整体流程与国内大型综合医院、专科医院等医疗机构基本相同。患者入院，由专人接引至对应科室主治医师问诊，初步诊断结束后，开具入院通知单，办理住院；办理住院进入病房后，医院科室医生进行联合并制定治疗方案，形成医嘱；科室医生动态跟踪病患情况，直至病患康复；治疗结束后，经检查病患达到出院条件，办理出院结算。公司下属各院应用有HIS系统，对病患自入院至出院的各项诊断活动进行实时记录。各医院作为医保定点医院，各院与当地主管医保部门签署有《医疗保障定点医疗机构服务协议》，HIS系统与医保系统对接，实现实时数据互传。

3、销售模式

公司下属各医院医疗服务项目分为医保目录下医疗项目和自费项目。对于医保目录项目，各院根据当地主管医保中心诊疗项目清单要求在HIS系统中建立、更新服务档案，定价与医保规定完全一致；对于自费项目要求不高于医保同类型项目定价标准。公司下属各院区严格执行物价管理制度和价格公示制度，向患者和家属履行事前告知义务，保障患者知情同意权和自主选择权。针对药品，公司下属各院执行当地药品价格政策，医保中心对该部分业务进行实时监管。结算方面，医保结算为公司主要结算方式，在办理结算时，对于患者实际接受诊疗服务的费用中应由医保部门承担部分，公司下属院区医保办在规定时间内向医保部门上传并核对患者结算相关信息，月底统计汇总医院的医保结算金额向当地医保局申报结算。

【会计师回复】

针对《半年报问询函》中要求会计师发表意见的事项，我们基于对2024年度财务报表的审计工作，执行了如下审计程序，并形成核查结论：

1、水产品业务：

核查程序：

（1）了解、评估并测试了与收入确认相关内部控制的设计和运行有效性；

（2）通过抽样审阅、检查销售合同及与管理层的访谈，了解和评估了收入确认政策。

（3）对收入和成本执行分析程序，包括：本期各月度收入、成本、毛利波动分析，主要产品本期收入、成本、毛利率与上期比较分析等来判断收入金额是否出现异常情况。

（4）结合应收账款、收入函证程序，予以确认应收账款余额和销售收入金额，并通过检查销售回款、对水产品主要销售客户进行访谈、抽查收入确认的相关的销售码单、收款等单据来确认收入的真实性。

（5）由于水产品销售存在大量个人客户的行业固有特点，对主要自然人客户进行访谈；

（6）针对资产负债表日前后确认的销售收入执行截止性测试，确认销售收入是否在恰当的期间确认。

（7）我们特别关注并核实了子公司股权转让及业务剥离对合并范围的影响，检查了股权转让协议、董事会决议、工商变更文件及对价支付凭证，以确认相关业务在合并报表中终止确认的时点与处理的恰当性。

核查结论：通过我们获取的审计证据及执行的审计程序，我们认为，公司披露的2024年度水产品业务收入下滑13.98%，主要系剥离鲜活甲鱼业务及鲜活鱼类市场行情低迷所致；同时，冰冻水产品收入增长以及因产品结构优化带来的毛利率改善，上述情况与我们所获取的审计证据一致，符合其实际经营状况。

2、白酒业务

核查程序：

（1）了解和评估与收入确认相关的内部控制设计，并测试关键内部控制运行的有效性；

（2）检查经销商收入确认相关的支持性文件，执行实质性测试程序，核查银行回单、经销商协议、销售发票、销售出库单等资料，核实收入的真实性；向经销商访谈、函证，对返利政策实现情况核实；

（3）了解经销商变化，通过国家企业信用信息公示系统、天眼查等平台核查主要经销商的基本情况，包括注册资本、注册地址、成立时间、经营范围和股权结构等信息，判断其与公司及其股东、实际控制人、董监高、关键岗位人员及其他关联方之间是否存在关联关系。

（4）对销售价格分析比对、销售费用主要项目变动情况及变动原因分析，以及分产品、分月度对营业收入和毛利率执行分析性程序。

（5）对资产负债表日前后的销售交易进行截止测试，评价收入是否计入恰当的会计期间；

（6）对销售回款进行核查，关注账面记录回款客户名称与银行流水中的回款对象名称是否一致、账面回款金额与银行流水金额是否一致等，核查销售回款的真实性、准确性和完整性。

核查结论：通过我们获取的审计证据及执行的审计程序，我们认为，公司披露的2024年度白酒业务收入下滑27.08%，与区域性白酒品牌面临行业调整、市场竞争加剧的行业背景相符。各主要产品系列收入下滑及高端系列毛利率承压的情况，在我们审计过程中未发现重大异常，具备合理性。

3、医疗服务业务

核查程序：

（1）营业收入

A、通过询问、检查与销售业务相关的内部控制文件，了解销售与收款业务流程，选取住院证、医嘱单、住院收费票据、住院病人结算记录、医保结算表等适当样本对销售与收款流程的关键控制点进行测试；

B、了解各医院实行的医保结算政策，获取医保局发布的结算标准通知，复核公司日均费用与医保结算标准的匹配性，分析报告期内日均费用变动的原因；了解公司主营业务情况和经营政策变化，结合床位使用率、开放床位数、日均费用，分析报告期内收入变动的合理性。

C、查看HIS系统获取《住院病人结算记录》，核实收入的真实性、完整性；查看医保结算资料、医保稽核处罚通知、会计凭证等关键证据；

D、对医保结算中心的应收医保款、管理费收入等实施函证及替代程序，并检查期后回款情况，进一步验证收入的真实性和准确性；

E、我们分析了收入增长与成本变动的匹配性。通过计算并比较各机构收入与成本（如人工成本、药品耗材成本）的增长率，并结合床位扩张、新增病区、治疗项目变化等变动，评估成本变动与业务扩张的联动关系是否合理，是否存在异常的成本项目。

F、对资产负债表日前后的销售交易进行截止测试，评价收入是否计入恰当的会计期间。

（2）营业成本

A、了解和评估与营业成本相关的内部控制设计，并测试关键内部控制运行的有效性；

B、对营业成本执行实质性分析程序，分析本年度与上年度、本年度各月度间变动的合理性；

C、对主要供应商的交易额、应付款项期末余额进行函证、检查期后付款情况，确认营业成本的真实性；

D、获取使用权资产明细表、无形资产明细表、固定资产明细表和长期待摊费用明细表，复核加计是否正确；检查折旧与摊销政策是否符合会计准则规定，计提及分配金额是否正确；

E、获取工资表、人员花名册、社保缴纳情况、发放凭证，检查工资、绩效奖金的计提和发放情况。

F、对采购、主要成本项目执行截止性测试，确认是否存在跨期。

核查结论：

通过我们获取的审计证据及执行的审计程序，我们认为：

公司披露的2024年度医疗服务业务收入增长11.49%，主要系杭州华康、杭州金诚等新设医院开放床位数增加及日均费用提升所致，营业成本上升14.18%，主要系公司业务规模扩张使得病人数量增加，以及经营政策调整导致资源配置变动。营业成本随业务规模扩大而同步上升，与收入变动趋势匹配，符合商业逻辑。公司2024年业绩下滑主要源于递延所得税资产转回等非经营性因素，其医疗服务核心业务的经营成果及盈利能力未发现重大不一致。

综上，基于我们执行的审计程序，我们认为公司2024年度各业务板块的经营业绩在所有重大方面公允反映了公司的实际经营状况，相关业绩变动具有合理的商业实质，符合企业的实际经营情况。

问题2、关于存货。半年度披露，公司报告期末存货账面价值4.46亿元，其中消耗性生物资产账面价值2.84亿元，占存货比例63.85%；2024年年报显示，年末存货账面价值4.50亿元，其中消耗性生物资产2.88亿元，占存货比例64.00%，近一年又一期均未计提跌价准备。前期回函显示，公司按照核定存活率、综合生长系数等参数和公式计算期末结存消耗性生物资产。

请公司补充披露：（1）报告期末存货类别及具体构成，并详细说明消耗性生物资产的种类、数量、单价、养殖区位、渔场规模、养殖密度等信息；（2）公司盘点消耗性生物资产的时间、流程、方法及技术手段，并结合实际捕捞情况说明公司使用相关参数和公式计算消耗性生物资产的合理性及矫正机制；（3）结合养殖成本、在手订单、价格走势等，说明近一年又一期对各类消耗性生物资产可变现净值的计算依据和过程及未计提存货跌价准备的原因。请年审会计师对上述问题发表意见（如适用），并说明针对公司2024年度消耗性生物资产期末余额真实性所执行的审计程序、监盘的方法和比例、获取审计证据及结论。

【回复】

一、报告期末存货类别及具体构成，并详细说明消耗性生物资产的种类、数量、单价、养殖区位、渔场规模、养殖密度等信息；

（一）报告期末存货类别及具体构成

报告期末存货账面余额为4.46亿元，具体构成列示如下：

单位：万元

■

（二）报告期末公司消耗性生物资产基本情况如下表所示：

单位：万公斤、万元

■

二、公司盘点消耗性生物资产的时间、流程、方法及技术手段，并结合实际捕捞情况说明公司使用相关参数和公式计算消耗性生物资产的合理性及矫正机制；

（一）消耗性生物资产盘点的时间、流程、方法及技术手段

1、盘点时间

报告期末或下年初，公司水产管理部门人员、财务人员会同水产专家前往公司各个冬季捕捞现场进行盘点。

2、盘点流程

公司通过以下流程对大水面养殖模式下的消耗性生物资产进行盘点：

1）公司水产养殖专家基于鱼种投放数量、规格、水文、气候得出大湖鲜鱼的综合生长系数和成活率；

2）财务部根据上述参数并结合本年销售情况，计算年末消耗性生物资产的账面数量及金额。

3）期末，公司会同熟悉公司不同养殖水面资源环境和特点的水产专家，前往公司水面进行实地取样查证。基于对水面、水文及水质的实地查看以及过往经验，水产专家通过对公司主要水产品鳙鱼成鱼和白鲢成鱼进行随机抽样，检查前述公司计算的存活率和综合生长系数的准确性及公允性，并出具专家意见；

4）公司会同中国科学院水生生物研究所专家团队前往公司各水面，在确保采样的随机性、空间采样强度满足测定需要的前提下，合理规划探测线路，运用水声学频差技术对鱼类数量进行验证。

3、盘点方法

公司拥有经营权的大水面面积范围广阔，水面类型涵盖天然湖泊和大型水库，水下地形地貌特征复杂，故针对大水面采用逐一盘点数量的方式不具备操作性，同时也不符合政府对于生态环保的要求。当前尚无与公司经营相同或类似大水面淡水养殖业务的可比上市公司，使得相较其他消耗性生物资产余额较大的企业，公司消耗性生物资产盘点工作存在一定特殊性。因此，公司各年末采取测定鱼类综合生长系数并辅以水声学频差技术验证大水面消耗性生物资产数量情况，以达到盘点目的。

4、技术手段

水声学频差技术是通过比较目标生物对不同频率声波响应的差异，完成目标生物识别和量化的一种技术，可以返回测定时点鱼类大小、分布及密度等信息，凭借其覆盖范围广、不对鱼类产生损伤、不破坏生态环境等优点，已在鱼类资源量测定工作中得到广泛应用。公司主要以大水面养殖方式开展淡水鱼养殖，经营水面、主要养殖经济鱼类特征符合应用水声学技术的条件，可使用该项技术为公司生物资产数量信息提供有效佐证。

中国科学院水生生物研究所专家团队应用宽频回声探测仪收集声学数据，运用专业软件，将直接取得的鱼类长度、所处深度以及密度等原始数据进行整合，结合应用软件对原始数据进行提取、降噪以及分析，使用学术界通用的鱼类长度与重量转换经验公式将数据转化为鱼类密度值及鱼类资源空间分布，最终得出对各水面鱼类数量的测定结果。由于水体不同干扰以及鱼类目标强度与鱼类体长和体重转换的误差，探测结果与实际资源量存在一定误差，误差率一般在正负10%至20%。

综上所述，公司对于生物资产的盘点活动基于大水面养殖特点执行，盘点方法、盘点流程具有合理性，盘点结果有效。

（二）结合实际捕捞情况说明公司使用相关参数和公式计算消耗性生物资产的合理性及矫正机制

1、实际捕捞情况

受大水面养殖特点影响，公司捕捞活动的开展与精细化养殖存在较大差别。大水面养殖模式下捕捞存在如下特点：a.渔场区位、水文以及地形特征具有复杂性，鱼类等鲜活水产生长及分布受气候、水位因素影响较大，现有淡水捕捞技术难以实现精准、全面的捕捞作业；b.大水面生态群落丰富，受气候、人工干预等因素影响，水面会出现富营养化情况，藻类草类生长旺盛，会对捕捞作业产生较大干扰，对捕捞效率及范围造成影响。此外，公司根据当期各渔场水质状况、鱼类品质，结合市场供给、市场价格情况，综合决定各渔场的起鱼捕捞计划，因此不同渔场、不同年份之间捕捞量存在一定变化。

2、最近三年各渔场相关参数及矫正机制

■

从上表可知，相关参数每年略微有所调整，但相对比较平稳。各养殖水面地理条件有所区别，皂市水库属于有山谷型综合利用的大型水库，王家厂水库属于有丘陵型灌溉水库，西湖和毛里湖属于有溪流性内陆湖泊，安乐湖属于有河道型湖泊，不同类型湖泊对鱼类生长有一定影响，因此各渔场生长系数稍微有所差别，但综合生长系数都在1倍-3倍的范围之内。其中安乐湖渔场生长系数略高于其他湖泊，原因是该湖泊属于有河道型湖泊，为洞庭湖分支，营养源丰富，更有利于鱼类生长。

公司根据每年投放鱼种规格、天气状况、水质变化等情况结合公司内部水产养殖专家以及外部养殖专家意见，以上年度相关参数为基础确定当年度各渔场的相关参数。

通过近三年公司使用水声学频差技术对各养殖区域进行探查的结果来看，探测结果与公司账面消耗性生物资产数量的差异都在合理误差范围之内。各年误差率具体数据如下：

■

从上表可知，各渔场误差率都在正负10%至20%的合理区间范围之内，总体误差率近三年都在正负10%以内，因此可以佐证公司采用的各项参数是合理的。

3、成本结转方式

（1）公司按照其上年末结存数量、根据当年存活率和综合生长系数计算的本年新增数量以及本年销售数量，计算年末水产品结存数量；其中，受季节及捕捞影响，本年新增数量（鱼种投放数量）主要集中于上年四季度和本年一季度，二、三季度只有零星补充投放；

（2）公司消耗性生物资产的成本主要包括当年新投放的鱼种和当年新发生的费用，其中，捕捞费一次性计入当年主营业务成本，其余费用（物料消耗、修理费、直接计入产品成本的员工工资用等）和当年新投放鱼种先按照实际发生数进入消耗性生物资产-养殖成本进行分配，捕捞前结转产成品转入消耗性生物资产-存湖成鱼；

（3）年末按累计投入的总成本与总产量计算出各大湖鲜鱼的单位成本，再按报告年度内实现的销售数量结转当年销售成本，其差额为大湖结存鱼的成本；

（4）具体计算过程如下：

①本年全部大湖鲜鱼数量（KG）＝（上年结存鲜鱼数量－上年第四季度鱼种投入数量）+（上年第四季度鱼种投入数量+本年前三季度鱼种投入数量）×存活率×综合生长系数；

②大湖鲜鱼单位成本＝（上年末大湖鲜鱼成本+本年投入成本）÷本年全部大湖鲜鱼数量；

③本年大湖鲜鱼销售成本＝本年销售数量×大湖鲜鱼单位成本+捕捞费；

④本年末大湖鲜鱼结存成本＝（上年末大湖鲜鱼成本+本年投入成本）－本年销售成本；

⑤本年末大湖鲜鱼结存数量＝本年全部大湖鲜鱼数量－本年实际销售数量

综上所述，由于大水面养殖模式的客观限制，公司生物资产的核定主要通过测定关键参数，采用适用模型的方式间接验证。公司定期对生物资产核定方法进行复核，在整体核算框架不改变的基础上，不断优化和细化。自公司上市以来，消耗性生物资产的盘点方法和理论基础未发生重大改变，具有合理性。

三、结合养殖成本、在手订单、价格走势等，说明近一年又一期对各类消耗性生物资产可变现净值的计算依据和过程及未计提存货跌价准备的原因。

公司在报告期末进行减值测试时，将预计售价扣除相关费用作为消耗性生物资产可变现净值，再将期末消耗性生物资产账面余额与可变现净值比较，存货账面余额高于可变现净值的部分计提存货跌价。使用的关键参数包括预计售价、预计捕捞费、预计税费，其中：a.预计售价：根据不同渔场的销售情况，使用平均销售价格作为预计售价；b.预计捕捞费：使用当期单位捕捞费估算；c.预计税费：使用当期单位税费估算。

2024年期末消耗性生物资产可变现净值具体测算过程如下：

单位：元

■

预计售价：根据不同渔场的销售情况，使用2025年1季度的平均销售价格或12月份临近各月平均销售价格作为预计售价；预计捕捞费：使用2024年度单位捕捞费估算；预计税费：使用2024年度单位税费估算。经过测试可变现净值均大于账面成本，无需计提存货跌价准备。

2025年6月30日消耗性生物资产可变现净值的具体测算过程如下：

单位：元

■

预计售价：根据不同渔场的销售情况，使用2025年6月平均销售价格或7月份平均销售价格作为预计售价；预计捕捞费：使用2025年度签订的全年捕捞合同对单位捕捞费估算；预计税费：使用2025年1-6月单位税费估算。经过测试可变现净值均大于账面成本，无需计提存货跌价准备。

综上，公司已按既定的会计政策对2024年末及2025年6月末消耗性生物资产进行减值测试，经测试，消耗性生物资产无需计提存货跌价准备，相关测试过程和结果符合《企业会计准则》的规定。

【会计师回复】

核查程序：

针对公司所处行业特点、主营产品的特性，在2024年度财务报表审计中项目组通过以下程序对消耗性生物资产进行核查：

1、了解、评价和测试与存货确认相关的内部控制有效性。

2、对鱼种及囤鱼采购实施细节测试，内容涵盖账务记录内容、采购码单、付款信息等，验证采购数量和金额是否正确；并对鱼种及囤鱼采购采购执行截止测试，确认鱼种及囤鱼采购是否记录在正确的会计期间。

3、实施采购函证程序，对主要供应商进行访谈。

4、评价并利用了外部评估机构（中国科学院水生生物研究所）的专家工作，对其专业胜任能力及独立性进行评估，并复核其水声学评估方法的适当性及结论合理性。访谈了公司内部水产专家及管理层，对其关于存活率、综合生长系数等关键参数的判断依据与估算过程进行验证。

5、结合养殖密度、经营需要等信息，分析期末消耗性生物资产余额是否合理。核查成本结转和消耗性生物资产计算的合理性，评价其会计处理方法的适当性。

6、复核了公司计算可变现净值所使用的关键假设，并对相关假设的合理性进行了评估，同时重新执行了减值测试程序，验证消耗性生物资产可变现净值计算的准确性。

核查结论：

基于已执行的审计程序，我们认为：

1、通过了解和评价、测试与生物资产相关的内部控制制度，我们认为内部控制设计合理，关键程序得到了有效执行；

2、管理层在计算消耗性生物资产可变现净值时所采用的关键假设与输入值合理，与往年相比未发生重大异常变动，经测试未发现减值迹象，无需计提减值准备。

3、结合专家工作及历史数据比对，管理层对消耗性生物资产的盘点方法恰当，成本核算与结转方法符合业务实质，能够合理反映资产的实际状况。

综上，我们认为公司2024年末消耗性生物资产的计量在所有重大方面公允反映了其实际状况，符合《企业会计准则》的规定，且未发现存在减值迹象，无需计提存货跌价准备。

特此公告。

大湖水殖股份有限公司

董 事 会

2025年10月25日