舍得酒业股份有限公司2025年年度报告摘要

公司代码：600702 公司简称：舍得酒业

第一节 重要提示

1、本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到https://www.sse.com.cn网站仔细阅读年度报告全文。

2、本公司董事会及董事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

3、公司全体董事出席董事会会议。

4、上会会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

5、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

经上会会计师事务所(特殊普通合伙)审计，公司2025年度实现归属于上市公司股东的净利润223,006,640.32元，截至2025年12月31日，公司母公司报表中期末未分配利润为5,496,731,658.55元。本次利润分配方案如下：

公司拟以实施权益分派股权登记日的总股本扣除公司回购库存股份为基数，按每10股派发现金红利3.10元（含税）。截至2025年12月31日，公司总股本332,758,879股，扣除公司回购库存股份4,194,299股，以此计算合计拟派发现金红利101,855,019.80元（含税），占公司2025年度归属于上市公司股东净利润的比例为45.67%，结余的未分配利润全部结转至下年度。公司本年度不进行资本公积金转增股本。

在实施权益分派股权登记日之前，公司总股本扣除公司回购库存股份数量发生变动的，公司拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额。

截至报告期末，母公司存在未弥补亏损的相关情况及其对公司分红等事项的影响

□适用 √不适用

第二节 公司基本情况

1、公司简介

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2、报告期公司主要业务简介

白酒是中国传统蒸馏酒，工艺独特，历史悠久，享誉中外。当前，白酒需求短期不及预期，白酒消费逐步进入理性时代，消费价位呈现出明显的分化趋势，行业挤压式存量竞争不断加剧，市场份额加速向优势产区、优势企业、优势品牌集中，白酒企业需从品类创新、品牌建设、市场营销、文化传播等多维度向新而行，方能在激烈竞争中保持活力与优势。

（一）主要业务情况说明

舍得酒业是以“生态、品质、文化”为核心优势的中国名酒企业，“川酒六朵金花”之一，是浓香型白酒的重要代表。公司的主要业务为白酒产品的设计、生产和销售。公司的主要产品有超高端产品天子呼、舍不得、吞之乎等；高端产品藏品舍得10年、智慧舍得、品味舍得、舍得自在等；中端产品舍之道、沱牌曲酒、沱牌特曲、陶醉等；大众光瓶酒沱牌特级T68等。经过多年积累，公司构建了以“舍得”“沱牌”为两大核心品牌，“天子呼”“吞之乎”“陶醉”“夜郎古”为培育性品牌的品牌矩阵。

（二）经营模式

公司专注于高品质生态白酒的酿造、销售与品牌打造，以“为全球家庭酿造美好生活，传播中国白酒文化之美”为使命，以“成为文化领先、生态可持续、创新驱动的世界一流白酒企业”为愿景。

在生产方面，公司大力传承和发扬传统酿造技艺，在国内率先打造了生态酿酒工业园，构建了从农田到餐桌的全生态酿酒产业链，在老酒储量、生态酿酒、技术质量方面全国领先。

在销售方面，公司聚焦中高端白酒市场，聚焦川冀鲁豫及东北等传统优势市场，逐步推进品牌的全国化布局，全面推动“品牌IP化、终端场景化、消费者社群化、行动数字化”的营销模式升级与创新。近年来，公司不断加强对市场、渠道及消费者的研究与运营，在服务上千家一级经销商及数万家烟酒店渠道为核心终端的基础上，不断拓展电商、C2M、企业团购、现代商超、餐饮等新渠道，全渠道销售能力不断提升。通过生态融通、数字化会员体系、消费者俱乐部、社群营销等模式的综合运用，持续提升C端用户的运营能力。

在品牌方面，公司聚焦舍得品牌，计划将“舍得”打造为老酒品类第一品牌和次高端价位龙头；提升沱牌品牌，致力于将“沱牌”打造为最具性价比的大众名酒品牌；公司着力长远，培育超高端白酒品牌“天子呼”“舍不得”“吞之乎”和中端白酒品牌“陶醉”。公司打造自有版权IP《舍得智慧人物》，与世界分享舍得智慧，传播中国白酒文化。

3、公司主要会计数据和财务指标

3.1近3年的主要会计数据和财务指标

单位：元 币种：人民币

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3.2报告期分季度的主要会计数据

单位：元 币种：人民币

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季度数据与已披露定期报告数据差异说明

□适用 √不适用

4、股东情况

4.1报告期末及年报披露前一个月末的普通股股东总数、表决权恢复的优先股股东总数和持有特别表决权股份的股东总数及前 10 名股东情况

单位: 股

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4.2公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

√适用 □不适用

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4.3公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

√适用 □不适用

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4.4报告期末公司优先股股东总数及前10 名股东情况

□适用 √不适用

5、公司债券情况

□适用 √不适用

第三节 重要事项

1、公司应当根据重要性原则，披露报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项。

2025年度公司实现营业收入441,921.85万元，较上年同期减少17.51%；实现营业利润30,055.47万元，较上年同期减少47.05%；实现归属于上市公司股东的净利润22,300.66万元，较上年同期减少35.51%。

2、公司年度报告披露后存在退市风险警示或终止上市情形的，应当披露导致退市风险警示或终止上市情形的原因。

□适用 √不适用

证券代码：600702 证券简称：舍得酒业 公告编号：2026-010

舍得酒业股份有限公司

关于调整公司部分回购股份

用途并注销的公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

舍得酒业股份有限公司（以下简称“公司”）于2026年3月19日召开第十一届董事会第二十次会议，审议通过了《关于调整公司部分回购股份用途并注销的议案》，公司拟对回购专用证券账户中2023年回购股份方案已回购但尚未使用的668,014股股份的用途进行调整，由“用于实施员工持股计划”调整为“用于注销以减少注册资本”。本次注销完成后，公司已发行的股份数将由332,758,879股变更为332,090,865股。公司董事会提请股东会授权公司管理层办理上述股份注销的相关手续，本议案尚需提交公司股东会审议。现将相关情况公告如下：

一、回购股份方案及实施情况

2023年8月17日，公司召开第十届董事会第二十四次会议，审议通过了《关于以集中竞价交易方式回购公司股份方案的议案》，同意公司以自有资金通过集中竞价交易方式回购公司股份，用于实施员工持股计划。本次回购的资金总额不低于人民币18,500万元（含）且不超过人民币37,000万元（含），回购价格不超过人民币210.00元/股（含），回购期限为自董事会审议通过本次回购股份方案之日起不超过6个月。具体内容详见公司于2023年8月19日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《舍得酒业关于以集中竞价交易方式回购公司股份方案的公告》（公告编号：2023-029）。

2023年8月21日，公司首次实施回购股份。2023年8月24日，公司完成回购，已实际回购公司股份2,770,775股，占公司总股本的0.83%，回购最高价格138.13元/股，回购最低价格130.81元/股，回购均价133.52元/股，使用资金总额为人民币369,948,242.31元（不含交易费用）。具体内容详见公司分别于2023年8月22日、2023年8月25日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《舍得酒业关于以集中竞价交易方式首次回购公司股份的公告》（公告编号：2023-032）、《舍得酒业关于回购股份实施结果暨股份变动的公告》（公告编号：2023-034）。

二、回购股份的使用情况

公司于2023年9月1日召开第十届董事会第二十六次会议、第十届监事会第二十二次会议，并于2023年9月21日召开2023年第二次临时股东大会，审议通过了《关于公司〈2023年员工持股计划（草案）〉及其摘要的议案》等相关议案。本员工持股计划的股票来源为公司回购专用证券账户中2023年回购股份方案已回购的2,770,775股股票，其中首次授予部分份额为2,151,800股，预留份额为618,975股。具体内容详见公司分别于2023年9月2日、2023年9月22日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的相关公告。

根据参与对象实际认购和最终缴款的审验结果，公司2023年员工持股计划实际首次授予份额为2,102,761股股票。2023年12月7日，公司收到中国证券登记结算有限责任公司出具的《过户登记确认书》，公司回购专用证券账户中所持有的2,102,761股公司股票已于2023年12月6日以非交易过户方式过户至公司2023年员工持股计划证券账户。具体内容详见公司于2023年12月8日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《舍得酒业关于2023年员工持股计划首次授予部分完成非交易过户的公告》（公告编号：2023-050）。截至目前，公司2023年员工持股计划预留份额未进行分配，本员工持股计划预留的668,014股股票存放于公司回购专用证券账户中。

综上所述，公司2023年回购股份方案回购的公司股票已使用2,102,761股，尚未使用668,014股。该部分股票回购已近三年，按相关规定需在三年内注销。

三、本次调整公司部分回购股份用途并注销的原因及内容

基于对公司未来持续稳定发展的信心和对公司长期价值的认同，为切实维护广大投资者利益，提升公司长期投资价值，增强投资者对公司的信心，根据相关规定并结合公司实际情况，公司拟对回购专用证券账户中2023年回购股份方案已回购但尚未使用的668,014股股份的用途进行调整，由“用于实施员工持股计划”调整为“用于注销以减少注册资本”，本次注销完成后，公司已发行的股份数将由332,758,879股变更为332,090,865股。

四、本次部分回购股份注销后公司股本结构变动情况

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注：以上股本结构变动的最终情况以本次调整公司部分回购股份用途并注销完成后，中国证券登记结算有限责任公司上海分公司出具的股本结构表为准。

五、本次调整公司部分回购股份用途并注销对公司的影响

本次调整公司部分回购股份用途并注销系公司结合目前实际情况做出的决策，符合《上市公司股份回购规则》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第7号一一回购股份》等有关规定，不会对公司的债务履行能力、持续经营能力、未来发展等产生重大影响，不会导致公司控制权发生变化。本次部分回购股份注销后，公司股权分布情况仍然符合上市的条件，不会影响公司的上市地位。

六、本次调整公司部分回购股份用途尚待履行的程序

本次调整公司部分回购股份用途并注销事项尚需提交公司股东会审议，同时公司董事会提请股东会授权公司管理层办理上述股份注销的相关手续。

特此公告。

舍得酒业股份有限公司董事会

2026年3月21日

证券代码：600702 证券简称：舍得酒业 公告编号：2026-008

舍得酒业股份有限公司

关于2026年度公司及子公司申请授信额度

并为子公司提供融资担保的公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

重要内容提示：

● 担保对象及基本情况

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● 累计担保情况

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注：表中“截至本公告日上市公司及其控股子公司对外担保总额”，包含已批准的担保额度内尚未使用额度与担保实际发生余额之和，并非公司实际发生的担保余额。

一、本次申请授信额度并提供融资担保概述

（一）向金融机构申请授信额度

为统筹安排舍得酒业股份有限公司（以下简称“公司”）业务发展的资金需求，提高决策效率，公司及子公司（包括全资及控股子公司、孙公司，下同）拟向金融机构申请不超过人民币137.4亿元的综合授信额度，业务范围包括但不限于流动资金贷款、资产抵押贷款、项目贷款、并购贷款、委托贷款、信用证、融资租赁（含售后回租）、承兑汇票、票据贴现、保理、保函、票据池业务等，融资期限以签订的相关协议为准。

授信额度明细如下：

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（二）为子公司提供融资担保

为更好地支持子公司经营发展，在上述融资额度内，公司2026年度拟为子公司提供总额不超过人民币27亿元的融资担保，担保方式包括但不限于保证担保、抵押担保、质押担保等。担保预计情况如下：

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在上述预计总担保额度内，上表所列示子公司、公司其他已设立的子公司、公司将来新纳入合并范围内的子公司之间内部可以在符合相关法律法规前提下进行担保额度调剂。在调剂发生时，公司为资产负债率70%及以上的子公司提供担保的额度如有富余，可以将剩余额度调剂用于为资产负债率低于70%的子公司提供担保。

（三）内部决策程序

2026年3月19日，公司召开第十一届董事会第二十次会议，审议通过了《关于2026年度公司及子公司申请授信额度并为子公司提供融资担保的议案》，该议案尚需提交公司股东会审议。

为提高工作效率，及时办理融资业务，推动公司业务高质量增长，董事会提请股东会授权公司法定代表人或其授权代理人在上述额度内行使决策权并签署授信及担保等事宜下的有关法律文件，公司财务中心负责组织实施。

（四）有效期限

本次公司及子公司申请综合授信额度并提供担保事项的有效期自股东会审议通过之日起至公司2026年年度股东会召开之日止。该授权额度在授权范围及有效期内可循环使用。

二、被担保人基本情况

（一）基本情况

1、四川沱牌舍得营销有限公司

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2、四川沱牌贸易有限公司

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3、四川舍不得贸易有限公司

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（二）被担保人失信情况

上述担保人均不属于失信被执行人。

三、担保协议的主要内容

公司及相关方目前尚未签订担保协议，实际使用授信额度、担保金额、担保

期限等具体条款将以实际签署的相关协议为准。

四、担保的必要性和合理性

本次申请综合授信额度及为子公司提供融资担保，是为满足公司及子公司的日常经营需求，提高融资决策效率，降低融资成本，促进公司及子公司持续、稳健发展。虽然上述被担保人资产负债率较高，但公司对被担保人具有绝对控制权，能对其经营进行有效监控与管理，总体风险可控。本次授信及担保事项不存在损害公司及全体股东、特别是中小股东的利益的情形，不会对公司的正常运作和业务发展造成不利影响。

五、董事会意见

本次公司及子公司申请综合授信额度并提供担保事项综合考虑了公司及子公司发展的需要，符合公司实际经营情况和整体发展战略。担保对象为公司拥有控制权的子公司，风险处于可控范围之内，公司董事会同意本次申请授信额度并提供担保事项。

六、累计对外担保数量及逾期担保的数量

截至本公告披露日，公司及子公司对外担保总额为人民币25亿元（包含已批准的担保额度内尚未使用额度和担保实际发生余额之和），占公司最近一期经审计净资产的比例为36.30%；公司及子公司实际对外担保余额为人民币2亿元，占公司最近一期经审计净资产的比例为2.90%。以上对外担保均为公司对全资子公司提供的担保，公司及子公司不存在逾期担保的情形。

特此公告。

舍得酒业股份有限公司董事会

2026年3月21日

证券代码：600702 证券简称：舍得酒业 公告编号：2026-006

舍得酒业股份有限公司

关于续聘会计师事务所的公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

重要内容提示：

● 拟续聘的会计师事务所名称：上会会计师事务所（特殊普通合伙）。

舍得酒业股份有限公司（以下简称“公司”）于2026年3月19日召开第十一届董事会第二十次会议，审议通过了《关于续聘上会会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度财务审计机构和内部控制审计机构的议案》，拟续聘上会会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“上会”）为公司2026年度财务审计机构和内部控制审计机构，本议案尚需提交公司股东会审议。现将具体情况公告如下：

一、拟续聘会计师事务所的基本情况

（一）机构信息

1、基本信息

名称：上会会计师事务所（特殊普通合伙）

统一社会信用代码：91310106086242261L

类型：特殊普通合伙

主要经营场所：上海市静安区威海路755号25层

首席合伙人：张晓荣

成立日期：2013年12月27日

经营范围：审查企业会计报表，出具审计报告；验证企业资本，出具验资报告；办理企业合并、分离、清算事宜中的审计业务，出具有关报告；基本建设年度财务决算审计；代理记账；会计咨询、税务咨询、管理咨询、会计培训；法律、法规规定的其他业务。【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】

资质情况：会计师事务所执业证书（编号31000008）；首批获准从事金融相关审计业务会计师事务所资质，批准文号：银发〔2000〕358号；中国银行间市场交易商协会会员资格；军工涉密业务咨询服务安全保密条件备案证书等相关资质；首批获得财政部、证监会从事证券服务业务会计师事务所备案。

2、上会人员信息及业务规模

截至2025年末，上会合伙人数量为113人，注册会计师人数为551人，签署过证券服务业务审计报告的注册会计师人数为191人。

上会2025年度经审计的收入总额为6.92亿元，其中审计业务收入为4.84亿元，证券业务收入为2.38亿元。2025年度上市公司年报审计客户家数为87家，主要行业涉及采矿业；制造业；批发和零售业；交通运输、仓储和邮政业；房地产业；信息传输、软件和信息技术服务业；科学研究和技术服务业；水利、环境和公共设施管理业；租赁和商务服务业；建筑业；农林牧渔。2025年度上市公司年报审计收费总额为0.74亿元，与公司同行业（制造业）的上市公司审计客户家数为61家。

3、投资者保护能力

截至2025年末，上会计提的职业风险基金为0万元、购买的职业保险累计赔偿限额为11,000.00万元，职业风险基金计提及职业保险购买符合财政部《会计师事务所职业风险基金管理办法》等文件的相关规定。近三年上会无因在执业行为相关民事诉讼中承担民事责任情况。

4、诚信记录

上会近三年因执业行为受到刑事处罚0次、行政处罚2次、监督管理措施10次、自律监管措施0次和纪律处分2次。28名从业人员近三年因执业行为受到刑事处罚0次、行政处罚3次、监督管理措施12次、自律监管措施0次和纪律处分2次。

（二）项目信息

1、基本信息

（1）拟签字项目合伙人：严遒虬，自2010年开始从事审计业务，2014年成为注册会计师，2023年1月开始在上会执业，2024年开始为本公司提供审计服务。近三年主办并签字的上市公司审计项目共涉及1家上市公司。

（2）拟签字注册会计师：耿吟灏，自2013年开始从事审计业务，2024年成为注册会计师，2024年4月开始在上会执业，2025年开始为本公司提供审计服务。近三年签字的上市公司审计项目共涉及1家上市公司。

（3）质量控制复核人：唐慧珏，1996年起在上会执业并从事上市公司审计至今，2000年获得中国注册会计师资格，2022年开始担任本公司审计项目质量控制复核人。近三年为多家上市公司提供复核服务。

2、诚信记录

拟签字项目合伙人、拟签字注册会计师最近三年未受到刑事处罚、行政处罚、行政监管措施和自律处分。

质量控制复核人最近三年受到行政监管措施1次，最近三年未受到刑事处罚、行政处罚和自律处分。

具体情况如下：

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3、独立性

上会及拟签字项目合伙人、拟签字注册会计师、质量控制复核人符合独立性要求。

4、审计收费

本次审计服务的收费根据具体工作量和市场水平确定，预计本次审计服务的费用总额为150万元（其中财务审计费用为118万元，内部控制审计费用为32万元），与2025年度审计费用保持一致。

二、拟续聘会计师事务所履行的程序

（一）公司董事会审计委员会审议意见

公司董事会审计委员会对上会的专业胜任能力、投资者保护能力、诚信状况及独立性等方面进行审查后，认为：上会具备为公司提供审计服务的专业能力、经验和资质，具备投资者保护能力，能够满足公司财务审计和内部控制审计工作的要求，同意续聘上会为公司2026年度财务审计机构和内部控制审计机构。

（二）公司董事会的审议和表决情况

公司于2026年3月19日召开第十一届董事会第二十次会议，以11票同意、0票反对、0票弃权的表决结果审议通过了《关于续聘上会会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度财务审计机构和内部控制审计机构的议案》，同意续聘上会为公司2026年度财务审计机构和内部控制审计机构。

（三）生效日期

本次续聘会计师事务所事项尚需提交公司股东会审议，并自公司股东会审议通过之日起生效。

特此公告。

舍得酒业股份有限公司董事会

2026年3月21日

证券代码：600702 证券简称：舍得酒业 公告编号：2026-012

舍得酒业股份有限公司

2025年年度经营数据公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第3号一行业信息披露》之《第十二号一酒制造》的相关规定，现将公司2025年年度主要经营数据（经审计）公告如下：

一、公司2025年年度主要经营情况

（一）酒类产品按产品档次分类情况

单位：万元 币种：人民币

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（二）酒类产品按销售渠道分类情况

单位：万元 币种：人民币

■

（三）酒类产品按地区分类情况

单位：万元 币种：人民币

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二、公司2025年年度经销商变动情况

报告期内，公司酒类产品新增经销商378家，退出经销商516家，报告期末共有经销商2,525家，较2024年末减少138家。

特此公告。

舍得酒业股份有限公司董事会

2026年3月21日

证券代码：600702 证券简称：舍得酒业 公告编号：2026-003

舍得酒业股份有限公司

第十一届董事会第二十次会议决议公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

舍得酒业股份有限公司（以下简称“公司”“舍得酒业”）于2026年3月19日以现场结合通讯方式召开了第十一届董事会第二十次会议，有关本次会议的通知，已于2026年3月9日通过书面和电子邮件方式送达全体董事。会议应到董事11人，实到董事11人，符合《公司法》和《公司章程》的规定。会议由董事长蒲吉洲先生主持，经与会董事认真讨论，以记名投票方式进行表决，审议通过以下议案：

一、审议通过《公司2025年度总裁工作报告》

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

二、审议通过《公司2025年度董事会工作报告》

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

本议案尚需提交公司股东会审议。

三、审议通过《关于计提资产减值准备的议案》

公司董事会认为：本次计提资产减值准备符合《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，依据充分、程序合法。本次计提资产减值准备后，能更加公允地反映公司资产状况和经营成果，不存在损害公司及全体股东利益的情况，同意公司2025年度计提减值准备合计4,796.49万元。本议案在提交公司董事会审议前已经公司第十一届董事会审计委员会第十八次会议审议通过。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

此议案详情请见公司同日披露于《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《舍得酒业关于计提资产减值准备的公告》（公告编号：2026-004）。

四、审议通过《公司2025年年度报告及报告摘要》

本议案在提交公司董事会审议前已经公司第十一届董事会审计委员会第十八次会议审议通过。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

本议案尚需提交公司股东会审议。

《公司2025年年度报告》全文及报告摘要详见上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)。

五、审议通过《公司2025年度财务决算报告》

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

六、审议通过《公司2025年度利润分配方案》

经上会会计师事务所(特殊普通合伙)审计，公司2025年度实现归属于上市公司股东的净利润223,006,640.32元，截至2025年12月31日，公司母公司报表中期末未分配利润为5,496,731,658.55元。

公司拟以实施权益分派股权登记日的总股本扣除公司回购库存股份为基数，按每10股派发现金红利3.10元（含税）。截至2025年12月31日，公司总股本332,758,879股，扣除公司回购库存股份4,194,299股，以此计算合计拟派发现金红利101,855,019.80元（含税），占公司2025年度归属于上市公司股东净利润的比例为45.67%，结余的未分配利润全部结转至下年度。公司本年度不进行资本公积金转增股本。在实施权益分派股权登记日之前，公司总股本扣除公司回购库存股份数量发生变动的，公司拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

本议案尚需提交公司股东会审议。

此议案详情请见公司同日披露于《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《舍得酒业2025年度利润分配方案的公告》（公告编号：2026-005）。

七、审议通过《公司2025年度独立董事述职报告》

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

《公司2025年度独立董事述职报告》全文详见上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)。

八、审议通过《公司董事会关于独立董事独立性情况的专项意见》

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

《公司董事会关于独立董事独立性情况的专项意见》全文详见上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)。

九、审议通过《公司董事会审计委员会2025年度履职情况报告》

本议案在提交公司董事会审议前已经公司第十一届董事会审计委员会第十八次会议审议通过。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

《公司董事会审计委员会2025年度履职情况报告》全文详见上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)。

十、审议通过《公司关于会计师事务所2025年度履职情况的评估报告》

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

《公司关于会计师事务所2025年度履职情况的评估报告》全文详见上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)。

十一、审议通过《公司董事会审计委员会2025年度对会计师事务所履行监督职责情况的报告》

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

《公司董事会审计委员会2025年度对会计师事务所履行监督职责情况的报告》全文详见上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)。

十二、审议通过《关于续聘上会会计师事务所(特殊普通合伙)为公司2026年度财务审计机构和内部控制审计机构的议案》

为保持审计工作的连续性和稳定性，公司拟继续聘请上会会计师事务所（特殊普通合伙）担任公司2026年度财务审计机构和内部控制审计机构，预计2026年度审计费用为150万元（其中财务审计费用为118万元，内部控制审计费用为32万元）。本议案在提交公司董事会审议前已经公司第十一届董事会审计委员会第十八次会议审议通过。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

本议案尚需提交公司股东会审议。

此议案详情请见公司同日披露于《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《舍得酒业关于续聘会计师事务所的公告》（公告编号：2026-006）。

十三、审议通过《公司2025年度环境、社会和公司治理（ESG）报告及报告摘要》

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

《公司2025年度环境、社会和公司治理（ESG）报告》全文及报告摘要详见上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)。

十四、审议通过《公司2025年度内部控制评价报告》

本议案在提交公司董事会审议前已经公司第十一届董事会审计委员会第十八次会议审议通过。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

《公司2025年度内部控制评价报告》全文详见上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)。

十五、审议通过《关于修订〈公司董事、高级管理人员薪酬管理制度〉的议案》

依据中国证监会最新修订的《上市公司治理准则》等有关规定，并结合公司实际情况，公司拟对《公司董事、高级管理人员薪酬管理制度》进行修订。本议案在提交公司董事会审议前已经第十一届董事会薪酬与考核委员会第六次会议审议通过。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

本议案尚需提交公司股东会审议。

《公司董事、高级管理人员薪酬管理制度》全文详见上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)。

十六、审议通过《关于公司董事、高级管理人员2025年度薪酬情况及2026年度薪酬方案的议案》

公司董事、高级管理人员2025年度薪酬情况具体详见公司同日披露于上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《舍得酒业2025年年度报告》。公司董事、高级管理人员2026年度薪酬方案的主要内容如下：

（一）在公司担任管理职务的董事、高级管理人员薪酬实行年薪制，计算公式为：目标年薪＝基本薪酬+绩效薪酬。其中：

1、基本薪酬：按岗位职级确定，按月发放。

2、绩效薪酬：根据公司确定的年度经营目标、实际经营业绩及个人年度绩效考核结果核定，包含公司经营效益奖金和个人目标绩效奖金两个方面。

3、绩效薪酬占比原则上不低于基本薪酬与绩效薪酬总额的50%。

2026年度绩效薪酬将在2027年初根据初步核算的考核结果进行预发，预留一定比例的绩效薪酬在经审计的年度财务报告披露后支付，最终绩效结果将依据经审计的年度财务数据评价确定。上述绩效薪酬，将根据最终绩效评价结果核定，多退少补。

（二）公司独立董事2026年津贴为8万元/年（税前），按月发放。

本议案在提交公司董事会审议前已经第十一届董事会薪酬与考核委员会第六次会议审议通过，委员在审议与自身相关的2025年度薪酬情况及2026年度薪酬方案时已回避表决。

表决结果：公司董事2025年度薪酬情况及2026年度薪酬方案，全体董事回避表决；公司高级管理人员2025年度薪酬情况及2026年度薪酬方案，11票同意、0票反对、0票弃权。

公司董事2025年度薪酬情况及2026年度薪酬方案尚需提交公司股东会审议。

十七、审议通过《公司2026年度预计日常关联交易的议案》

因业务发展需要，公司与实际控制人郭广昌先生及其控制的公司（以下统称“复星及其附属公司”）之间存在销售商品、采购商品及接受劳务等日常关联交易，预计2026年度公司与复星及其附属公司之间的日常关联交易金额累计不超过27,575.70万元。本次日常关联交易的预计额度授权有效期至2026年年度股东会召开之日止。在公司股东会审议2027年度日常关联交易预计情况前，2027年初至2026年年度股东会召开日之间的日常关联交易事项暂按2026年度日常关联交易预计情况执行。本议案在提交公司董事会审议前已经公司第十一届董事会第五次独立董事专门会议审议通过。

表决结果：4票同意、0票反对、0票弃权。本次交易构成关联交易，关联董事蒲吉洲先生、吴毅飞先生、黄震先生、钱顺江先生、邹超先生、周波先生、刘强先生回避表决。

本议案尚需提交公司股东会审议。

此议案详情请见公司同日披露于《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《舍得酒业2026年度预计日常关联交易公告》（公告编号：2026-007）。

十八、审议通过《关于2026年度公司及子公司申请授信额度并为子公司提供融资担保的议案》

本次公司及子公司（包括全资及控股子公司、孙公司，下同）申请综合授信额度并提供担保事项综合考虑了公司及子公司发展的需要，符合公司实际经营情况和整体发展战略。担保对象为公司拥有控制权的子公司，风险处于可控范围之内。公司董事会同意公司及子公司2026年度拟向金融机构申请不超过人民币137.4亿元的综合授信额度，并为子公司提供总额不超过人民币27亿元的融资担保。上述事项有效期自股东会审议通过之日起至公司2026年年度股东会召开之日止。该授权额度在授权范围及有效期内可循环使用。董事会提请股东会授权公司法定代表人或其授权代理人在上述额度内行使决策权并签署授信及担保等事宜下的有关法律文件，公司财务中心负责组织实施。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

本议案尚需提交公司股东会审议。

此议案详情请见公司同日披露于《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《舍得酒业关于2026年度公司及子公司申请授信额度并为子公司提供融资担保的公告》（公告编号：2026-008）。

十九、审议通过《关于公司及子公司使用闲置自有资金购买理财产品的议案》

为更加合理地安排资金结构、管理闲置自有资金，在保证资金具有适当的流动性并严格控制各类风险的同时，争取较高的收益率，公司董事会同意公司及子公司使用峰值不超过人民币10亿元的短期闲置自有资金购买理财产品。在该额度内，资金可以滚动使用，单项投资产品的期限原则上不超过12个月。使用期限自股东会审议通过之日起一年内有效，并授权公司管理层具体实施相关事宜。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

本议案尚需提交公司股东会审议。

此议案详情请见公司同日披露于《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《舍得酒业关于公司及子公司使用闲置自有资金购买理财产品的公告》（公告编号：2026-009）。

二十、审议通过《关于调整公司部分回购股份用途并注销的议案》

基于对公司未来持续稳定发展的信心和对公司长期价值的认同，为切实维护广大投资者利益，提升公司长期投资价值，增强投资者对公司的信心，根据相关规定并结合公司实际情况，公司董事会同意公司对回购专用证券账户中2023年回购股份方案已回购但尚未使用的668,014股股份的用途进行调整，由“用于实施员工持股计划”调整为“用于注销以减少注册资本”。本次注销完成后，公司已发行的股份数将由332,758,879股变更为332,090,865股。公司董事会提请股东会授权公司管理层办理上述股份注销的相关手续。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

本议案尚需提交公司股东会审议。

此议案详情请见公司同日披露于《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《舍得酒业关于调整公司部分回购股份用途并注销的公告》（公告编号：2026-010）。

二十一、审议通过《关于减少注册资本暨修订〈公司章程〉的议案》

公司拟将回购专用证券账户中2023年回购股份方案已回购但尚未使用的66.8014万股股份的用途调整为“用于注销以减少注册资本”。本次注销完成后，公司已发行的股份数将由33,275.8879万股变更为33,209.0865万股，公司注册资本将由人民币33,275.8879万元变更为人民币33,209.0865万元。就上述减少已发行的股份数、注册资本事宜，公司拟对《公司章程》相关条款进行修订。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

本议案尚需提交公司股东会审议。

此议案详情请见公司同日披露于《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《舍得酒业关于减少注册资本暨修订〈公司章程〉的公告》（公告编号：2026-011）。

二十二、审议通过《关于召开公司2025年年度股东会的议案》

公司2025年年度股东会拟采取现场投票和网络投票相结合的方式召开,召开时间另行通知。

表决结果：11票同意、0票反对、0票弃权。

特此公告。

舍得酒业股份有限公司董事会

2026年3月21日

证券代码：600702 证券简称：舍得酒业 公告编号：2026-004

舍得酒业股份有限公司

关于计提资产减值准备的公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

舍得酒业股份有限公司（以下简称“公司”）于2026年3月19日召开第十一届董事会第二十次会议，审议通过《关于计提资产减值准备的议案》，该议案无需提交公司股东会审议，现将具体情况公告如下：

一、本次计提资产减值准备的概况

根据《企业会计准则》和公司会计政策，为真实、公允地反映公司财务状况及经营成果，公司对截至2025年12月31日的各项资产进行减值迹象的识别和测试，并根据识别和测试结果，计提相关资产减值准备。公司2025年度计提减值准备合计4,796.49万元，具体如下：

单位：万元

■

二、本次计提资产减值准备的具体说明

（一）信用减值损失

根据《企业会计准则》等相关规定，在资产负债表日，公司以预期信用损失为基础，对应收账款、其他应收款进行减值测试。经测试，2025年度需计提信用减值损失987.53万元。

（二）资产减值损失

1、存货跌价损失

根据《企业会计准则》等相关规定，在资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量，存货成本高于其可变现净值的，应当计提存货跌价准备，计入当期损益。可变现净值，是指在日常活动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。经测算，2025年度需确认存货跌价损失金额1,234.71万元。

2、商标权减值

根据《企业会计准则》等相关规定，以及当前市场环境的变化，公司对所持有“夜郎古”系列商标进行减值测试。公司委托上海立信资产评估有限公司对该系列商标价值进行评估测试，经评估：截止评估基准日2025年12月31日，公司“夜郎古”系列商标评估价值为6,400.00万元（报告文号：信资评报字〔2026〕第030006号），较账面价值发生减值2,138.58万元。

3、其他非流动资产减值

根据《企业会计准则》等相关规定，结合当前土地市场环境的情况，公司对所购置的遵义市仁怀市茅台镇上坪村、观音寺社区一宗（宗地编号为52038220230041）国有出让工业用地的土地使用权进行减值测试。公司委托深圳市国策房地产土地资产评估有限公司对该土地使用权进行评估测试，经评估：截止评估基准日2025年12月31日，该土地使用权可收回金额为5,774.92万元（报告文号：国策评报字〔2026〕CD第00124号），较账面价值发生减值363.77万元。

4、固定资产减值

根据《企业会计准则》等相关规定，企业应当在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，资产存在减值迹象的，应当估计其可收回金额。可收回金额应当根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。经测算，2025年度需计提固定资产减值准备71.90万元。

三、本次计提资产减值准备对上市公司的影响

本次计提资产减值准备减少公司2025年度合并利润总额4,796.49万元（合并利润总额未计算所得税影响）。

四、本次计提资产减值准备履行的审议程序

（一）董事会审计委员会意见

公司于2026年3月18日召开第十一届董事会审计委员会第十八次会议，审议通过《关于计提资产减值准备的议案》。公司董事会审计委员会认为：本次计提资产减值准备基于谨慎性原则，按照《企业会计准则》和公司会计政策进行，依据充分，符合法律法规的要求及公司实际情况，具有合理性，同意本次计提资产减值准备事项。

（二）董事会意见

公司于2026年3月19日召开第十一届董事会第二十次会议，审议通过《关于计提资产减值准备的议案》。公司董事会认为：本次计提资产减值准备符合《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，依据充分、程序合法。本次计提资产减值准备后，能更加公允地反映公司资产状况和经营成果，不存在损害公司及全体股东利益的情况，同意公司2025年度计提减值准备合计4,796.49万元。

特此公告。

舍得酒业股份有限公司董事会

2026年3月21日

证券代码：600702 证券简称：舍得酒业

舍得酒业股份有限公司

2025年度环境、社会和公司

治理（ESG）报告摘要

第一节重要提示

1、本摘要来自于《舍得酒业股份有限公司2025年度环境、社会和公司治理（ESG）报告》全文，为全面了解本公司环境、社会和公司治理议题的相关影响、风险和机遇，以及公司可持续发展战略等相关事项，投资者应当到www.sse.com.cn网站仔细阅读《舍得酒业股份有限公司2025年度环境、社会和公司治理(ESG)报告》全文。

2、本环境、社会和公司治理报告经公司董事会审议通过。

第二节报告基本情况

1、基本信息

■

2、可持续发展治理体系

（1）是否设置负责管理、监督可持续发展相关影响、风险和机遇的治理机构：√是，该治理机构名称为董事会-ESG管理委员会-ESG管理委员会秘书处-社会责任工作组、环境保护工作组、公司管治工作组 □否

（2）是否建立可持续发展信息内部报告机制：√是，报告方式及频率为定期开展ESG汇报会议 □否

（3）是否建立可持续发展监督机制，如内部控制制度、监督程序、监督措施及考核情况等：√是 ，相关制度或措施为公司将环境、健康、安全与质量（EHSQ）等关键指标纳入高级管理人员及部门负责人的薪酬绩效考核体系，推动ESG管理要求在组织层面有效落实。各部门负责人作为EHSQ管理第一责任人，全面负责所辖范围内的环境保护、职业健康、安全生产与质量管理工作，并承担相应的管理责任。公司依据《干部问责管理办法》《绩效管理制度》《EHSQ目标指标管理办法》及年度目标责任书，对相关绩效目标提出明确要求，由EHSQ管理委员会办公室按月结合指标评分标准及权重，对目标完成情况进行综合评价，并将结果作为高级管理人员及部门负责人绩效考核与薪酬分配的重要依据。 □否

3、利益相关方沟通

公司是否通过访谈、座谈、问卷调查等方式开展利益相关方沟通并披露：√是 □否

■

4、双重重要性评估结果

■

注：公司依据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第14号一一可持续发展报告（试行）》规定的议题与要求开展双重重要性分析，其中，乡村振兴、创新驱动、污染物排放、水资源利用、社会贡献、数据安全与客户隐私保护、员工发展、尽职调查、利益相关方沟通、应对气候变化、生态系统和生物多样性保护、环境合规管理、能源利用、循环经济、科技伦理、平等对待中小企业等议题对公司不具有重要性，已于报告中进行解释说明。

(下转127版)