广西能源股份有限公司2025年年度报告摘要
公司代码：600310 公司简称：广西能源
第一节 重要提示
1、本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到www.sse.com.cn网站仔细阅读年度报告全文。
2、本公司董事会及董事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
3、公司全体董事出席董事会会议。
4、信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
5、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
经公司审计机构信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）审计（XYZH/2026NNAA1B0048号），截至2025年12月31日，公司母公司报表中期末未分配利润为人民币511,429,486.22元。经董事会决议，公司2025年年度拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润。本次利润分配方案如下:
上市公司拟向全体股东每 10 股派发现金红利0.3元（含税）。截至2025年12月31日，公司总股本1,465,710,722股，以此计算合计拟派发现金红利43,971,321.66元（含税），剩余467,458,164.56元结转下一年度。本次不进行资本公积金转增股本，不送红股。
截至报告期末，母公司存在未弥补亏损的相关情况及其对公司分红等事项的影响
□适用√不适用
第二节 公司基本情况
1、公司简介
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2、报告期公司主要业务简介
2025年，电力行业深入贯彻落实党中央、国务院关于“能源安全与绿色低碳发展”的战略部署，系统推进电力保供、能源转型与新型电力系统建设三大核心任务。在成功应对各类极端天气与用电高峰考验下，行业通过跨省区资源优化配置与市场化机制创新，实现电力供需安全稳定运行，为经济社会高质量发展提供坚实能源保障。根据国家能源局及中电联统计数据，2025年全国电力供需总体呈现“总量攀升、结构向新、绿色提速、市场深化”四大特征。
电力消费需求方面，在新质生产力、数字经济与制造业高端化升级驱动下，用电结构持续优化、新兴动能凸显。2025年全社会用电量首次突破 10万亿千瓦时，达到103,682亿千瓦时，同比增长约5.0%。城乡居民生活用电量稳步增长，用电品质与电气化水平持续提升。
电力生产供应方面，行业加快构建“多元互补、安全可靠、清洁低碳”的现代化能源体系，电源结构实现历史性优化。煤电机组灵活性与调节能力持续提升，兜底保供与系统支撑作用有效发挥；风电光伏开发利用规模再创新高，新型储能快速发展，新能源成为新增电量主体。截至 2025 年底，全国累计发电装机容量约38.9 亿千瓦，同比增长约16.1%；非化石能源发电装机占比提升至60.45%，风电光伏合计装机历史性超过火电，电力绿色低碳转型取得标志性进展。2025 年，规模以上工业火力发电量6.29万亿千瓦时，同比下降约1%；规模以上工业水电、核电、风电、太阳能发电等清洁能源发电量3.42 万亿千瓦时，同比增长8.8%。
电力市场建设方面，全国统一电力市场体系加快完善，市场化配置资源范围与效率持续提升。2025 年，全国各电力交易中心累计组织完成市场交易电量66,394 亿千瓦时，同比增长7.4%；其中，全国电力市场中长期电力直接交易电量稳步增长，跨省跨区交易与绿电交易规模大幅提升，市场在电力资源优化配置中的决定性作用进一步增强。
公司为广西地方能源企业，依托“厂网一体”的经营模式，形成了发电、供电、输配、售电全链条的供应系统，主要产品为电力（含水电、火电、风电、光伏），并参与绿电交易，用户涵盖工业生产、居民生活、商业运营等，电力主业收入占比超98%。目前公司主要业务有：
（一）发电业务方面：公司构建了水火风光协同发展的综合发电体系，截至报告披露日，公司控制（全资及控股）的电源总装机容量243.37万千瓦，较上年新增14.61万千瓦，其中新能源装机容量为88.90万千瓦，占比36.53%，清洁能源装机容量为173.37万千瓦，占比71.24%，主要电源结构及发电情况如下：
1.水电板块：主要分布于贺江、桂江、红水河流域，控股6座主力水电站（桥巩/合面狮/巴江口/昭平/下福/京南），控股总装机共84.47万千瓦，2025年实现发电量合计39.90亿千瓦时。
2．火电板块：主要为全资子公司桂旭能源公司(广投贺州电厂)及参股公司国能北海（持股比例30%），权益装机为183.36万千瓦。报告期内受新能源装机快速增长的影响，火电发电利用小时数受到挤压, 2025年桂旭能源公司利用小时数1,062小时，同比下降56.52%，2025年完成发电量约7.4亿千瓦时。
3.新能源板块：报告期内，仁义风电并网发电，实现自有陆风“零”的突破；印山光伏并网发电，完成首个集中式光伏项目全容量并网；截至报告披露日，新能源装机容量提升至88.90万千瓦，其中防城港海上风电A场址项目装机容量70万千瓦、集中式光伏和分布式光伏项目合计装机容量11.4万千瓦、陆风项目合计7.5万千瓦，2025年新能源板块发电量超17.4亿千瓦时，同比增长151%，新能源业务已成为公司转型发展的核心增长点。
（二）供电业务方面：公司以贺州为核心，供电范围辐射贺州市三县两区及梧州市部分地区，线路总长度约8,000公里，网内总用户近40万户，拥有较稳定的市场区域和客户群体，并通过220kV网架互联工程延伸至周边7个县市，形成三省（广西、广东、湖南）电力互济格局。公司售电电量来源主要包括自发电和外购电两部分：公司所属水电合面狮电厂、巴江口电厂、昭平电厂、下福电厂四大水电厂接入公司自有电网，为自发电量；外购电量主要来源于国家电网（湖南）和南方电网（广西），用于填补公司电网的自发水电无法完全满足供电区域的电力需求。自发电量和外购电量互相补足，以确保供电区域内电力供应的稳定性和可持续性。
3、公司主要会计数据和财务指标
3.1近3年的主要会计数据和财务指标
单位：元 币种：人民币
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3.2报告期分季度的主要会计数据
单位：元 币种：人民币
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分季度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润数据波动的原因说明：
1.第一季度亏损原因：①第一季度处于枯水期，水电板块完成发电量6.20亿千瓦时，较第二、第三季度分别减少3.90亿千瓦时、8.39亿千瓦时；②电网板块，网内水电发电量减少，电网外购电增加、购电成本上升，电网板块毛利减少，导致亏损。
2. 第四季度亏损原因：①期末公司根据资产实际情况，计提各项资产减值准备；②第四季度处于枯水期，水电板块完成发电量9.02亿千瓦时，较第二、第三季度分别减少1.08亿千瓦时、5.57亿千瓦时；③电网板块，网内水电发电量减少，电网外购电增加、购电成本上升，电网板块毛利减少，导致亏损。
季度数据与已披露定期报告数据差异说明
□适用√不适用
4、股东情况
4.1报告期末及年报披露前一个月末的普通股股东总数、表决权恢复的优先股股东总数和持有特别表决权股份的股东总数及前 10 名股东情况
单位: 股
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4.2公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
√适用□不适用
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4.3公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
√适用□不适用
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4.4报告期末公司优先股股东总数及前10 名股东情况
□适用 √不适用
5、公司债券情况
√适用 □不适用
5.1公司所有在年度报告批准报出日存续的债券情况
单位:元 币种:人民币
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5.2报告期内债券的付息兑付情况
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5.3报告期内信用评级机构对公司或债券作出的信用评级结果调整情况
□适用 √不适用
5.4公司近2年的主要会计数据和财务指标
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
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第三节 重要事项
1、公司应当根据重要性原则，披露报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项。
公司2025年全年完成发电量64.79亿千瓦时，同比增长1.51%；完成售电量95.15亿千瓦时，同比增长10.84%；实现营业收入37.13亿元，同比下降5.56%；全年合并实现净利润-4,494.31万元，同比减少121.95%；归母净利润-2.11亿元，同比减少434.92%；每股收益-0.1439元/股，同比减少434.65%；加权平均ROE同比下降9.47个百分点。
报告期内，公司各板块归母净利润变动情况如下：
1.电网销售方面：公司电网累计完成售电量44.23亿千瓦时，同比增长9.94%；受广西电力交易市场电价下行的影响，公司电网售电价同比下降，同时，贺江、桂江流域来水偏枯导致发电量减少，电网外购电增加、购电成本上升，多重因素叠加影响电网板块毛利同比减少。电网销售业务实现扣非归母净利润17,134.72万元，较上年同期同比减少24,329.27万元。
2.水电生产方面：贺江、桂江流域来水同比减少超四成，公司贺州及梧州地区水电厂发电量同比减少53,809.88万千瓦时；红水河流域的桥巩水电来水增加，发电量同比增加54,981.55万千瓦时。公司所属广西区内2家统调水电企业因分摊不平衡电费（政策见备注说明）减少扣非归母净利润6,075.08万元。水电板块实现扣非归母净利润20,199.86万元，较上年同期减少2,594.31万元。
3.火电生产方面：公司火电业务受电力市场交易调节及火电利用小时数下降的影响，边际贡献空间进一步收窄。但由于上年同期递延所得税转回，本报告期无转回情况，火电板块扣非归母净利润-27,371.44万元，同比减亏1,254.22万元。
4.风电生产方面：上年报告期末海上风电机组全容量并网发电，本报告期内发电量同比增加，公司所属广西区内1家统调风电企业因分摊不平衡电费（政策见备注说明）减少扣非归母净利润2,914.41万元。风力发电板块实现扣非归母净利润4,117.15万元，同比增加1,026.78万元。
5.报告期其他方面：（1）计提商誉减值同比增加，归母净利润同比减少8,022.43万元；（2）公司本部收回了应收的股权转让款及债务重组款项等，相应转回的坏账准备较上年同期有所增加，归母净利润因此较上年同期增加2,806.33万元；（3）公司本部对闽商石业长期股权投资计提减值，归母净利润同比减少2,251.62万元；（4）公司本部原参股企业投资收益同比减亏及新增参股的国能北海贡献的投资收益，合计减亏1,411.88万元。
6.报告期非经常性损益方面：（1）公司持有的按公允价值计量的其他非流动金融资产损益变动及分红3,302.68万元，上年同期为20,972.68万元，归母净利润同比减少17,667.00万元；（2）国海证券股权置换收益5,310.25万元，同时，处置环球新材国际股票收益281.29万元，归母净利润同比增加6,796.83万元；（3）公司上年同期计提世纪之光资本金及资金占用利息10,193.17万元，本报告期无此情况；（4）本报告期处置森聪等水电站资产以及解除电厂租赁合同取得收益，归母净利润同比增加3,575.71万元。
注：按照《南方区域电力现货市场广西连续结算试运行实施方案》，水电等非市场电源在保障居民及农业等保障性用电需求后的电量将被投向市场，并分摊不平衡电费。
2、公司年度报告披露后存在退市风险警示或终止上市情形的，应当披露导致退市风险警示或终止上市情形的原因。
□适用√不适用
证券代码：600310 证券简称：广西能源 公告编号：临2026-007
广西能源股份有限公司第九届
董事会第二十八次会议决议公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
一、董事会会议召开情况
广西能源股份有限公司（以下简称“公司”）第九届董事会第二十八次会议的通知于2026年3月15日以电子邮件方式发出，会议于2026年3月25日以现场结合通讯表决方式召开，会议由副董事长黄维俭先生主持，应参会董事9名，实际参会董事8名，董事长梁晓斌先生因工作原因不能亲自出席会议，委托副董事长黄维俭先生代为出席并行使表决权，会议材料同时送达公司高管。本次会议的召集、召开和表决程序符合《公司法》和《公司章程》的规定。
二、董事会会议审议情况
（一）审议通过了《广西能源股份有限公司2025年年度报告及摘要》：
公司2025年年度报告全文及摘要详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn，摘要刊登于2026年3月27日《上海证券报》《证券日报》。
本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（二）审议通过了《广西能源股份有限公司2025年度董事会工作报告》：
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（三）审议通过了《广西能源股份有限公司2025年度总裁业务报告》：
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（四）审议通过了《广西能源股份有限公司独立董事2025年度述职报告》：
公司现任独立董事覃访、李长嘉、宋绍剑分别在会议上作2025年度述职报告。独立董事向公司董事会提交了《独立董事独立性自查情况表》，董事会对此进行评估并出具了《董事会关于独立董事独立性情况的评估专项意见》，述职报告及专项意见全文见上海证券交易所网站www.sse.com.cn。公司2025年年度股东会将听取相关述职报告。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（五）审议通过了《广西能源股份有限公司2025年度财务决算报告及2026年度财务预算报告》：
本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（六）审议通过了《广西能源股份有限公司2025年度利润分配预案》：
经公司审计机构信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）审计（XYZH/2026NNAA1B0048号《审计报告》），截至2025年12月31日，公司母公司报表中期末未分配利润为人民币511,429,486.22元。经董事会决议，公司2025年年度拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润。本次利润分配方案如下：
上市公司拟向全体股东每10股派发现金红利0.3元（含税）。截至2025年12月31日，公司总股本1,465,710,722股，以此计算合计拟派发现金红利43,971,321.66元（含税），剩余467,458,164.56元结转下一年度。本次不进行资本公积金转增股本，不送红股。
具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司关于2025年度利润分配方案的公告》。
本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（七）审议通过了《关于提请股东会授权董事会制定2026年中期分红方案的议案》：
为维护公司价值及股东权益，根据有关规定，公司董事会提请股东会授权董事会制定具体的2026年中期分红方案，授权期限自2025年年度股东会审议通过之日起至本次授权事项办理完毕之日止。
具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司关于提请股东会授权董事会制定2026年中期分红方案的公告》。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（八）审议通过了《广西能源股份有限公司2025年度内部控制评价报告》：
根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号一一规范运作》等相关要求，公司董事会对公司内部控制进行自我评价，并编制了《广西能源股份有限公司2025年度内部控制评价报告》，报告全文见上海证券交易所网站www.sse.com.cn。
本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（九）审议通过了《广西能源股份有限公司2025年度内部控制审计报告》：
根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号一一规范运作》等相关要求，信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）出具了《广西能源股份有限公司2025年度内部控制审计报告》（XYZH/2026NNAA1B0048号），认为公司按照《企业内部控制基本规范》和相关规定在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制，报告全文见上海证券交易所网站www.sse.com.cn。
本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（十）审议通过了《广西能源股份有限公司2025年环境、社会及公司治理（ESG）报告》：
根据《公司法》《证券法》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号一一规范运作》等相关要求，公司编制了《广西能源股份有限公司2025年环境、社会及公司治理（ESG）报告》，报告全文见上海证券交易所网站www.sse.com.cn。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（十一）审议通过了《广西能源股份有限公司2026年度投资计划》：
为加强公司投资及预算管理，结合公司战略发展规划和本年度项目投资需求，公司组织编制了《广西能源股份有限公司2026年度投资计划》，2026年度计划投资总额为137,601万元，开展项目合计77项，主要投资建设八步上程风电场项目、平桂水口风电场项目、古欧光伏发电项目、广西防城港海上风电示范项目A场址工程项目以及其他在建、新建、技改等项目。
具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司关于2026年度投资计划的公告》。
本议案已经公司董事会战略委员会审议通过。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（十二）审议通过了《广西能源股份有限公司2025年度合规工作报告》：
本议案已经公司董事会风控合规委员会审议通过。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（十三）审议通过了《关于为全资子公司桂旭能源公司提供担保的议案》：
根据全资子公司桂旭能源公司2026年度拟向有关金融机构申请授信额度的经营计划，为支持桂旭能源公司的发展，根据桂旭能源公司申请，2026年度公司拟为桂旭能源公司向有关金融机构申请贷款授信额度提供不超过12亿元人民币的连带责任担保。担保额度授权有效期为自公司股东会审议通过之日起12个月内有效。
公司董事会认为，公司为全资子公司桂旭能源公司拟向金融机构借款提供保证担保，符合《上市公司监管指引第8号一一上市公司资金往来、对外担保的监管要求》《上海证券交易所股票上市规则》和《公司章程》的相关规定和要求。同时，桂旭能源公司在资金和业务经营运作、风险控制等方面受到公司监督，不会损害公司和公司中小股东的利益。公司董事会同意此担保事项。
具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司关于为全资子公司桂旭能源公司提供担保的公告》。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（十四）审议通过了《关于为控股子公司广投海风公司提供担保的议案》：
根据控股子公司广投海风公司2026年度拟向有关金融机构申请授信额度的经营计划，为支持广投海风公司的发展，根据广投海风公司申请，2026年度公司拟为广投海风公司向有关金融机构申请贷款授信额度提供不超过0.48亿元人民币的连带责任担保。担保额度授权有效期为自公司股东会审议通过之日起12个月内有效。
公司董事会认为，公司为控股子公司广投海风公司拟向金融机构借款提供保证担保，符合《上市公司监管指引第8号一一上市公司资金往来、对外担保的监管要求》《上海证券交易所股票上市规则》和《公司章程》的相关规定和要求。同时，广投海风公司在资金和业务经营运作、风险控制等方面受到公司监督，不会损害公司和公司中小股东的利益。公司董事会同意此担保事项。
具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司关于为控股子公司广投海风公司提供担保的公告》。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（十五）审议通过了《关于计提减值准备的议案》：
为真实、公允地反映公司2025年12月31日的财务状况及2025年度的经营情况，依据《企业会计准则》及公司会计政策的相关规定，公司对合并范围内的相关资产进行了全面清查，基于谨慎性原则，对存在减值迹象的资产计提了减值准备。本次计提各项减值准备合计198,933,847.82元，转回及转销30,909,896.40元，共减少公司2025年度合并报表归属于母公司所有者的净利润150,101,655.05元（已考虑所得税影响）。
具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司关于计提减值准备的公告》。
本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（十六）审议通过了《关于2026年度日常关联交易事项的议案》：
根据《上海证券交易所股票上市规则》的要求，公司可以按类别对当年度日常关联交易金额进行合理预计。公司2026年度预计发生的日常关联交易主要为公司及控股子公司向关联人采购煤炭等产品、接受劳务、采购后勤劳务服务、销售绿证、销售电量等，预计日常关联交易发生金额为100,479.00万元。
公司独立董事召开第九届董事会独立董事专门会议2026年第一次会议，经全体独立董事一致同意，审议通过了《关于2026年度日常关联交易事项的议案》，并发表意见：公司2026年度日常关联交易能有效地保障公司正常生产经营活动的开展，是合理、必要的；关联交易协议内容体现了公开、公平、公正的原则，符合有关法律法规和《上海证券交易所股票上市规则》的要求，关联董事须按要求回避表决，其程序合法；关联交易价格公允、合理，符合公司及全体股东的利益，不存在内幕交易，不会损害非关联股东的利益，同意公司2026年度的日常关联交易。
具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司2026年度日常关联交易公告》。
本议案已经公司董事会审计委员会审议通过，关联委员谭雨龙、李勇猛回避表决。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：4票同意（关联董事梁晓斌、黄维俭、黄五四、谭雨龙、李勇猛回避表决）、0票弃权、0票反对。
（十七）审议通过了《关于向有关金融机构申请不超过161亿元授信额度的议案》：
2026年，由于项目建设和生产经营等需要，公司及子公司拟向有关金融机构申请使用不超过161亿元人民币授信额度，作为公司及子公司日常生产经营资金周转和项目建设等，授信额度使用期限为股东会审议通过之日起12个月内，同时授权公司财务部门向有关金融机构办理有关手续，根据公司的资金需求情况分批次向金融机构借款。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（十八）审议通过了《关于向有关金融机构申请不超过7亿元融资租赁额度的议案》：
为盘活公司现有资产，拓宽融资渠道，满足公司资金需求，公司及子公司2026年度拟开展融资租赁售后回租业务，采取售后回租等形式向非关联融资租赁(含金融租赁)公司或银行申请融资，融资总额度不超过人民币7亿元，每笔融资期限不超过10年（含10年）。融资租赁额度授权有效期为自公司股东会审议通过之日起12个月内有效。
具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司关于向有关金融机构申请不超过7亿元融资租赁额度的公告》。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（十九）审议通过了《关于2025年度董事、高级管理人员薪酬发放确认及2026年度薪酬方案的议案》：
根据《中华人民共和国公司法》等有关法律法规及《公司章程》等公司相关制度的有关规定，结合公司董事、高级管理人员2025年度履职情况及绩效考核结果，综合考虑行业薪酬水平、公司年度经营业绩、地区薪酬水平、岗位职责贡献等因素，公司合计发放董事、高级管理人员2025年度薪酬494.09万元，并制定了公司董事、高级管理人员2026年度薪酬方案。
具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司关于2025年度董事、高级管理人员薪酬发放确认及2026年度薪酬方案的公告》。
本议案已经公司董事会薪酬与考核委员会审议通过。
本议案尚需提交公司股东会审议。
表决结果：5票同意（关联董事梁晓斌、黄维俭、黄五四、庞厚生回避表决）、0票弃权、0票反对。
（二十）审议通过了《关于修订〈广西能源股份有限公司规章制度管理办法〉的议案》：
为加强公司的管理工作，规范公司规章制度的制定、修订、废止、解释及适用等工作流程，提高工作效率，保证规章制度质量，公司修订了《广西能源股份有限公司规章制度管理办法》。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（二十一）审议通过了《关于制订〈广西能源股份有限公司本部薪酬管理办法（试行）〉的议案》：
为不断健全完善与公司总体发展战略相适应、与任职资格体系相适应的薪酬分配机制，持续推进公司改革发展，激发企业员工活力，吸引和留住人才，公司结合实际，制订了《广西能源股份有限公司本部薪酬管理办法（试行）》。
本议案尚需提交公司职工代表大会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（二十二）审议通过了《关于制订〈广西能源股份有限公司本部绩效管理办法（试行）〉的议案》：
为适应公司发展需要，建立科学的管理制度，确保公司整体发展计划得以分解和落实，客观评价员工的工作绩效，充分激发员工的积极性和创造性，为公司员工绩效奖金核算、岗位/薪酬调整、职级晋降、评优评先、培训培养等绩效结果转化提供依据，公司结合实际，制订了《广西能源股份有限公司本部绩效管理办法（试行）》。
本议案尚需提交公司职工代表大会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（二十三）审议通过了《关于制订〈广西能源股份有限公司员工受处分处理等情形薪酬扣减管理办法〉的议案》：
为进一步规范员工行为，维护企业正常经营秩序，确保处分处理决定在职工薪酬待遇等方面的限制性规定落到实处，根据《中华人民共和国劳动法》及《自治区直属企业受党纪政务处分等情形相关负责人薪酬扣减工作指引》等法律法规及相关规定，公司结合实际，制订了《广西能源股份有限公司员工受处分处理等情形薪酬扣减管理办法》。
本议案尚需提交公司职工代表大会审议。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（二十四）审议通过了《广西能源股份有限公司2026年度内部审计工作计划》：
为规范、切实做好公司2026年内部审计工作，公司结合人事任免、建设工程、内控管理等情况，编制了《广西能源股份有限公司2026年度内部审计工作计划》。
本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
（二十五）审议通过了《关于召开2025年年度股东会的议案》：
公司拟于2026年4月24日（星期五）上午9：30在广西南宁市良庆区飞云路6号GIG国际金融中心公司18楼会议室召开2025年年度股东会，具体内容见公司同日公告《广西能源股份有限公司关于召开2025年年度股东会的通知》。
表决结果：9票同意、0票弃权、0票反对。
会议还听取了《董事2025年度述职报告》《董事会审计委员会2025年度履职情况报告》《广西能源股份有限公司对信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）履职情况评估的报告》《广西能源股份有限公司审计委员会对信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）履行监督职责情况的报告》。
特此公告。
广西能源股份有限公司董事会
2026年3月26日
证券代码：600310 证券简称：广西能源 公告编号：临2026-008
广西能源股份有限公司
关于2025年度利润分配方案的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
● 每股分配比例：每股派发现金红利0.03元人民币（含税）。
● 本次利润分配以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，具体日期将在权益分派实施公告中明确。
● 在实施权益分派的股权登记日前公司总股本发生变动的，拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额，并将在相关公告中披露。
● 本次利润分配方案未触及《上海证券交易所股票上市规则（2025年4月修订）》第9.8.1条第一款第（八）项规定的可能被实施其他风险警示的情形。
一、利润分配方案内容
（一）利润分配方案的具体内容
经公司审计机构信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）审计（XYZH/2026NNAA1B0048号《审计报告》），截至2025年12月31日，公司母公司报表中期末未分配利润为人民币511,429,486.22元。经董事会决议，公司2025年年度拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润。本次利润分配方案如下：
上市公司拟向全体股东每10股派发现金红利0.3元（含税）。截至2025年12月31日，公司总股本1,465,710,722股，以此计算合计拟派发现金红利43,971,321.66元（含税），剩余467,458,164.56元结转下一年度。本次不进行资本公积金转增股本，不送红股。
如在本公告披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因可转债转股/回购股份/股权激励授予股份回购注销/重大资产重组股份回购注销等致使公司总股本发生变动的，公司拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额。如后续总股本发生变化，将另行公告具体调整情况。
本次利润分配方案尚需提交公司股东会审议。
（二）是否可能触及其他风险警示情形
■
二、公司履行的决策程序
（一）董事会会议的召开、审议和表决情况
公司于2026年3月25日召开第九届董事会第二十八次会议，以9票赞成，0票反对，0票弃权审议通过《广西能源股份有限公司2025年度利润分配预案》。本次利润分配方案符合公司章程规定的利润分配政策，并同意将该议案提交公司股东会审议。
（二）审计委员会意见
公司于2026年3月24日召开第九届董事会审计委员会2026年度第三次会议，以5票赞成，0票反对，0票弃权审议通过《广西能源股份有限公司2025年度利润分配预案》。审计委员会认为：董事会提出的2025年度利润分配预案充分考虑了公司目前实际经营状况、资金需求及未来发展等各种因素，符合全体股东的利益，不存在损害公司股东特别是中小股东利益的情形，同意本次利润分配预案。
三、相关风险提示
本次利润分配方案结合了公司发展阶段、经营情况及未来资金需求等因素，不会对公司经营现金流产生重大影响，不会影响公司正常经营和长期发展。
本次利润分配方案尚须提交公司股东会审议通过后方可实施，提请广大投资者注意投资风险。
特此公告。
广西能源股份有限公司董事会
2026年3月26日
证券代码：600310 证券简称：广西能源 公告编号：临2026-009
广西能源股份有限公司关于
提请股东会授权董事会制定
2026年中期分红方案的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
广西能源股份有限公司（以下简称“公司”）于2026年3月25日召开第九届董事会第二十八次会议，审议通过了《关于提请股东会授权董事会制定2026年中期分红方案的议案》，本议案尚需提交公司2025年年度股东会审议。现将相关事项公告如下：
一、2026年中期分红安排
为维护公司价值及股东权益，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司监管指引第3号一一上市公司现金分红》《上海证券交易所股票上市规则》等法律法规、规范性文件及《公司章程》的有关规定，公司董事会提请股东会授权董事会制定具体的2026年中期分红方案，授权期限为2025年年度股东会通过之日起至本次授权事项办理完毕之日止。授权事宜具体内容如下：
（一）中期分红条件
1、公司当期归属于上市公司股东的净利润为正，且累计未分配利润亦为正数；
2、公司的现金流能够满足正常经营活动及持续发展的资金需求。
（二）中期分红的金额上限
公司2026年中期分红金额不超过当期合并报表归属于上市公司股东的净利润。
（三）授权内容及期限
公司董事会提请股东会就2026年度中期分红事项对董事会的相关授权包括但不限于决定是否进行利润分配、制定具体利润分配方案以及实施利润分配的具体金额和时间等。授权期限自2025年年度股东会审议通过之日起至本次授权事项办理完毕之日止。
二、风险提示
本次授权事项尚需提交公司2025年年度股东会审议，敬请广大投资者注意投资风险。
特此公告
广西能源股份有限公司董事会
2026年3月26日
证券代码：600310 证券简称：广西能源 公告编号：临2026-010
广西能源股份有限公司关于
2026年度投资计划的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
●广西能源股份有限公司（以下简称“公司”）2026年度计划投资总额为137,601万元。
●此投资计划为公司及所属企业2026年度投资的预算安排，相关项目的实施与公司经营环境、发展战略等诸多因素相关，在具体实施中，可能存在投资计划调整的风险，存在不确定性。敬请广大投资者注意投资风险。
●本次投资计划尚需提交公司股东会审议。
一、2026年度投资计划概述
根据公司《投资全过程管理办法》等相关内控管理制度的规定，为加强公司投资及预算管理，结合公司战略发展规划和本年度项目投资需求，公司组织编制了2026年度投资计划，2026年度计划投资总额为137,601万元，开展项目合计77项，主要投资建设八步上程风电场项目、平桂水口风电场项目、古欧光伏发电项目、广西防城港海上风电示范项目A场址工程项目以及其他在建、新建、技改等项目。
二、投资计划主体
本投资计划投资及实施主体包括公司及合并报表范围内的所属企业。
三、特别提示
公司2026年度投资计划为公司及所属企业2026年度投资的预算安排，相关项目的实施与公司经营环境、发展战略等诸多因素相关，在具体实施中，可能存在投资计划调整，存在不确定性。
本次投资计划尚需提交公司股东会审议。敬请广大投资者注意投资风险。
特此公告。
广西能源股份有限公司董事会
2026年3月26日
证券代码：600310 证券简称：广西能源 公告编号：临2026-011
广西能源股份有限公司
关于为全资子公司桂旭能源公司提供担保的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
● 被担保人名称：广西广投桂旭能源发展投资有限公司（以下简称“桂旭能源公司”）为广西能源股份有限公司（以下简称“公司”）的全资子公司。被担保人不属于公司关联人。
● 本次担保金额及已实际为其提供的担保余额：本次公司为桂旭能源公司向有关金融机构申请贷款授信额度提供不超过12亿元人民币的连带责任担保。截至本公告披露日，公司已实际为桂旭能源公司提供的担保余额为18.70亿元。
● 本次担保是否有反担保：无。
● 对外担保逾期的累计数量：无。
● 特别风险提示：公司对外担保总额超过最近一期经审计归母净资产的100%。本次被担保对象为公司全资子公司桂旭能源公司，其资产负债率超过70%，且公司对其提供的担保金额已超过公司最近一期经审计净资产的50%，敬请投资者注意相关风险。
公司2024年年度股东大会审议通过了《关于为全资子公司桂旭能源公司提供担保的议案》，同意为全资子公司桂旭能源公司向有关金融机构申请贷款授信额度提供不超过12亿元人民币的连带责任担保。截至本公告披露日，公司已实际为桂旭能源公司提供的担保余额为18.70亿元。
一、担保情况概述
根据全资子公司桂旭能源公司2026年度拟向有关金融机构申请授信额度的经营计划，为支持桂旭能源公司的发展，根据桂旭能源公司申请，2026年度公司拟为桂旭能源公司向有关金融机构申请贷款授信额度提供不超过12亿元人民币的连带责任担保。担保额度授权有效期为自公司股东会审议通过之日起12个月内有效。
二、被担保人基本情况
广西广投桂旭能源发展投资有限公司
（一）基本情况
成立日期：2015年1月29日
法定代表人：彭林厚
注册资本：128,628万元
住所：广西壮族自治区贺州市八步区仁义镇万兴村
经营范围：以自有资金从事投资活动；热力生产和供应；发电业务、输电业务、供（配）电业务等。
公司持股比例：100%。
（二）被担保人桂旭能源公司最近一期主要财务指标
经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2025年12月31日，桂旭能源公司总资产417,739.08万元，净资产4,666.32万元，负债总额413,072.76万元，资产负债率98.88%，2025年实现营业收入34,273.63万元，净利润-28,336.19万元。
（三）桂旭能源公司不存在影响偿债能力的重大或有事项。
（四）桂旭能源公司信用状况良好，不属于失信被执行人。
三、担保协议的主要内容
本次担保额度项下的新增担保协议尚未签署，主要条款、实际担保金额、种类、期限等，由公司及子公司根据业务需要，在前述额度范围内与银行等金融机构协商确定。
四、担保的必要性和合理性
本次担保事项是为了满足全资子公司发展及生产经营的需要，有利于其持续发展，符合公司整体利益和发展战略，具有必要性。桂旭能源公司的资产负债率超过70%，但其作为公司的全资子公司，公司可以及时掌控其资信状况、履约能力，财务风险可控，不会损害公司及股东利益。公司为其提供担保主要因日常经营所需，符合公司整体经营发展需要。
五、董事会意见
公司2026年3月25日召开的第九届董事会第二十八次会议以9票赞成，0票反对，0票弃权审议通过《关于为全资子公司桂旭能源公司提供担保的议案》：
公司董事会认为，公司为全资子公司桂旭能源公司拟向金融机构借款提供保证担保，符合《上市公司监管指引第8号一一上市公司资金往来、对外担保的监管要求》《上海证券交易所股票上市规则》和《公司章程》的相关规定和要求。同时，桂旭能源公司在资金和业务经营运作、风险控制等方面受到公司监督，不会损害公司和公司中小股东的利益。公司董事会同意本次担保事项，并同意提交公司股东会审议。
六、累计担保数量及逾期担保的数量
公司对外担保均为公司对控股子公司及参股公司进行的担保。截至本公告披露日，公司累计对外担保总额为28.39亿元，占公司经审计的2025年归属于上市公司股东净资产的103.31%，公司实际发生的对外担保余额为19.10亿元，占公司经审计的2025年归属于上市公司股东净资产的69.53%。公司对全资及控股子公司提供的担保总额为28.18亿元，占公司经审计的2025年归属于上市公司股东净资产的102.58%，其中实际发生的对外担保余额为18.90亿元，占公司经审计的2025年归属于上市公司股东净资产的68.79%。公司无逾期担保。
本议案尚需提交公司股东会审议。
特此公告。
广西能源股份有限公司董事会
2026年3月26日
证券代码：600310 证券简称：广西能源 公告编号：临2026-012
广西能源股份有限公司
关于为控股子公司广投海风公司
提供担保的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
● 被担保人名称：广西广投海上风电开发有限责任公司（以下简称“广投海风公司”）为广西能源股份有限公司（以下简称“公司”）的控股子公司。被担保人不属于公司关联方。
● 本次担保金额及已实际为其提供的担保余额：本次公司为广投海风公司向有关金融机构申请贷款授信额度提供不超过0.48亿元人民币的连带责任担保。
● 本次担保是否有反担保：无。
● 对外担保逾期的累计数量：无。
● 特别风险提示：公司对外担保总额超过最近一期经审计归母净资产的100%，敬请投资者注意相关风险。
一、担保情况概述
根据控股子公司广投海风公司2026年度拟向有关金融机构申请授信额度的经营计划，为支持广投海风公司的发展，根据广投海风公司申请，2026年度公司拟为广投海风公司向有关金融机构申请贷款授信额度提供不超过0.48亿元人民币的连带责任担保。担保额度授权有效期为自公司股东会审议通过之日起12个月内有效。
二、被担保人基本情况
广西广投海上风电开发有限责任公司
（一）基本情况
成立日期：2020年3月6日
法定代表人：梁晓斌
注册资本：89,200万元
注册地址：南宁市防城港路6号广投能源管理中心研发楼1号楼2层
经营范围：风力发电（凭许可证在有效期内经营，具体项目以审批部门批准的为准）；海上风力发电专用设备制造（仅限分支机构）；工程管理服务，海洋工程建筑，电力工程施工（以上三项凭资质证经营）等。
公司持股比例：60%
（二）被担保人广投海风公司最近一期主要财务指标
经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2025年12月31日，广投海风公司总资产687,189.31万元，净资产163,037.80万元，负债总额524,151.51万元，资产负债率76.27%，2025年实现营业收入46,542.81万元，净利润9,986.04万元。
（三）广投海风公司不存在影响偿债能力的重大或有事项。
（四）广投海风公司信用状况良好，不属于失信被执行人。
三、担保协议的主要内容
本次担保额度项下的新增担保协议尚未签署，主要条款、实际担保金额、种类、期限等，由公司及子公司根据业务需要，在前述额度范围内与银行等金融机构协商确定。
四、担保的必要性和合理性
本次担保事项是为了满足控股子公司发展及生产经营的需要，有利于其持续发展，符合公司整体利益和发展战略，具有必要性。广投海风公司作为公司的控股子公司，公司可以及时掌控其资信状况、履约能力，财务风险可控，不会损害公司及股东利益。公司为其提供担保主要因日常经营所需，符合公司整体经营发展需要。
五、董事会意见
公司2026年3月25日召开的第九届董事会第二十八次会议以9票赞成，0票反对，0票弃权审议通过《关于为控股子公司广投海风公司提供担保的议案》：
公司董事会认为，公司为控股子公司广投海风公司拟向金融机构借款提供保证担保，符合《上市公司监管指引第8号一一上市公司资金往来、对外担保的监管要求》《上海证券交易所股票上市规则》和《公司章程》的相关规定和要求。同时，广投海风公司在资金和业务经营运作、风险控制等方面受到公司监督，不会损害公司和公司中小股东的利益。公司董事会同意本次担保事项，并同意提交公司股东会审议。
六、累计担保数量及逾期担保的数量
公司对外担保均为公司对控股子公司及参股公司进行的担保。截至本公告披露日，公司累计对外担保总额为28.39亿元，占公司经审计的2025年归属于上市公司股东净资产的103.31%，公司实际发生的对外担保余额为19.10亿元，占公司经审计的2025年归属于上市公司股东净资产的69.53%。公司对全资及控股子公司提供的担保总额为28.18亿元，占公司经审计的2025年归属于上市公司股东净资产的102.58%，其中实际发生的对外担保余额为18.90亿元，占公司经审计的2025年归属于上市公司股东净资产的68.79%。公司无逾期担保。
本议案尚需提交公司股东会审议。
特此公告。
广西能源股份有限公司董事会
2026年3月26日
证券代码：600310 证券简称：广西能源 公告编号：临2026-013
广西能源股份有限公司关于
计提减值准备的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
广西能源股份有限公司（以下简称“公司”）于2026年3月25日召开第九届董事会第二十八次会议，审议通过了《关于计提资产减值的议案》，现将本次计提减值准备的具体情况公告如下：
一、本次计提减值准备概况
为真实、公允地反映公司2025年12月31日的财务状况及2025年度的经营情况，依据《企业会计准则》及公司会计政策的相关规定，公司对合并范围内的相关资产进行了全面清查，基于谨慎性原则，对存在减值迹象的资产计提了减值准备。具体情况如下表所示：
单位：元
■
二、本次计提减值准备对公司的影响
（一）信用减值损失
根据《企业会计准则》和公司会计政策，以预期信用损失为基础，包括账龄法、个别认定法，对应收票据、应收账款、其他应收款进行减值测试。经测试，本期计提信用减值损失金额28,693,643.38元，转回30,393,982.79元，增加本期利润1,700,339.41元。
（二）资产减值损失－－存货跌价损失
公司根据资产负债表日存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。经测试，本期计提存货跌价损失金额17,185,529.92元，转回及转销515,913.61元，减少本期利润16,669,616.31元。
（三）资产减值损失－－长期股权投资跌价损失
公司对长期股权投资于资产负债表日存在减值迹象委托第三方专业评估机构进行减值测试，按照资产基础法确定可收回金额。经减值测试，公司对参股企业广西闽商石业发展有限公司的长期股权投资可收回金额低于其账面价值，本期对该项长期股权投资计提减值准备22,516,217.58元，减少本期利润22,516,217.58元。
（四）资产减值损失－－固定资产、在建工程、使用权资产及长期待摊费用减值损失
公司对固定资产、在建工程、使用权资产及长期待摊费用于资产负债表日存在减值迹象委托第三方专业评估机构进行减值测试，按照现金流量现值作为可收回金额。经测试，公司控股子公司陕西常兴光伏科技有限公司长期资产可收回金额低于其账面价值，本期计提固定资产、在建工程、使用权资产及长期待摊费用减值25,059,552.00元，减少本期利润25,059,552.00元。
（五）资产减值损失－－商誉减值损失
公司对企业合并形成的商誉于资产负债表日委托第三方专业评估机构进行减值测试，采用收益法测算资产组可收回金额。经测试，梧州桂江电力有限公司可收回金额低于商誉资产组账面价值，本期计提商誉减值105,478,904.94元，减少本期利润105,478,904.94元。
三、本次计提减值准备对公司的影响
报告期内计提各项减值准备合计198,933,847.82元，转回及转销30,909,896.40元，计提、转回及转销减少本期利润总额共计168,023,951.42元，共减少公司2025年度合并报表归属于母公司所有者的净利润150,101,655.05元（已考虑所得税影响），并相应减少报告期末归属于母公司的所有者权益150,101,655.05元。
四、本次计提减值准备的审议程序
公司2026年3月25日召开的第九届董事会第二十八次会议以9票赞成，0票反对，0票弃权审议通过《关于计提减值准备的议案》。本次计提减值准备事宜尚需公司股东会审议通过。
五、董事会审计委员会意见
公司董事会审计委员会认为：公司本次计提减值准备遵照并符合《企业会计准则》和公司相关会计政策的规定，符合谨慎性原则，依据充分，有助于真实、合理反映公司资产情况，未损害公司及股东的合法权益。综上所述，同意本次计提减值准备，同意提交公司董事会审议。
特此公告。
广西能源股份有限公司董事会
2026年3月26日
证券代码：600310 证券简称：广西能源 公告编号：临2026-014
广西能源股份有限公司关于
2026年度日常关联交易事项的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
● 广西能源股份有限公司（以下简称“公司”）2026年度日常关联交易事项尚需提交股东会审议。
● 公司的日常关联交易不会对公司的独立性构成影响，不存在公司主要业务因此类交易而对关联人形成很大依赖或被其控制的情形。
一、日常关联交易基本情况
（一）日常关联交易履行的审议程序
1、公司2026年3月25日召开的第九届董事会第二十八次会议以4票赞成，0票反对，0票弃权审议通过《关于2026年度日常关联交易事项的议案》，公司董事梁晓斌、黄维俭、黄五四、谭雨龙、李勇猛为关联董事，已对本议案回避表决。
2、公司独立董事召开第九届董事会独立董事专门会议2026年第一次会议，经全体独立董事一致同意，审议通过了《关于2026年度日常关联交易事项的议案》，并发表意见：公司2026年度日常关联交易能有效地保障公司正常生产经营活动的开展，是合理、必要的；关联交易协议内容体现了公开、公平、公正的原则，符合有关法律法规和《上海证券交易所股票上市规则》的要求，关联董事须按要求回避表决，其程序合法；关联交易价格公允、合理，符合公司及全体股东的利益，不存在内幕交易，不会损害非关联股东的利益，同意公司2026年度的日常关联交易。
3、公司审计委员会在事前对公司2026年度日常关联交易进行了审慎查验，同意将其提交董事会讨论，并发表意见：公司2026年度的日常关联交易能有效地保障公司正常生产经营活动的开展，是合理、必要的；关联交易协议内容体现了公开、公平、公正的原则，符合有关法律法规和《上海证券交易所股票上市规则》的要求，关联交易价格公允、合理，符合公司及全体股东的利益，不存在内幕交易，不会损害非关联股东的利益，同意公司2026年度的日常关联交易，并同意提交公司董事会审议。
4、本议案需提交公司股东会审议，关联股东需对本议案回避表决。
（二）前次日常关联交易的预计和执行情况
■
（三）本次日常关联交易预计金额和类别（2026年度）（下转136版）
