内蒙古伊利实业集团股份有限公司
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(三)报告期内信用评级机构对公司或债券作出的信用评级结果调整情况
□适用 √不适用
(四)公司近2年的主要会计数据和财务指标
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
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第三节 重要事项
一、公司应当根据重要性原则，披露报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项。
报告期，公司实现营业总收入1,159.31亿元，净利润115.14亿元。
(一)液体乳业务
报告期，公司液体乳业务实现营业收入704.22亿元，整体市场份额稳居行业第一。
常温液态奶方面，公司不断优化子品牌组合策略，持续打造相对均衡的常温液态奶品牌组合，领先优势进一步扩大。
报告期，公司精准聚焦细分人群与消费场景，不断发挥技术创新优势，以创新驱动品类发展。“金典”依托位于呼伦贝尔大草原的珍稀有机奶源，升级含4.0g乳蛋白的金典呼伦贝尔有机奶；围绕消费者对新鲜口感的需求，推出“金典”鲜活纯牛奶；围绕运动场景，推出含4.4g原生高蛋白的“金典”高蛋白超滤牛奶，持续塑造高品质的品牌形象。“安慕希”黄桃燕麦爆珠酸奶创新四层包埋技术，包埋益生菌的爆珠解决了常温酸奶中活性益生菌存活率低、无法耐受高温杀菌及储存时间短的行业难题；“伊利”草原酸奶凭借自主研发的YILIFE-SST?01专利草原菌种及慢发酵工艺，还原地道草原风味。尼尔森零研数据显示，公司常温酸奶线下零售额市场份额提升3.1个百分点。“安慕希”零售额连续多年稳居常温酸奶第一位。公司上市新品“优酸乳”嚼柠檬，首创“轻乳果汁饮品”全新子品类，同时，公司打造“味可滋”榴莲、茉莉等创新口味高端风味奶，驱动“优酸乳”和“味可滋”品牌营收均实现双位数增长。此外，功能奶第一品牌“舒化”、谷物奶代表品牌“谷粒多”均实现营收逆势增长。
尼尔森与星图第三方零研数据综合显示，报告期，公司常温液态奶在线下和线上渠道零售额市场份额均稳居行业第一。公司持续加大铺市力度，分销网点进一步下沉。受到常温白奶品类带动，公司常温液态奶线上市场份额整体增长。公司积极把握新兴渠道机遇，构建与新兴渠道适配的产品矩阵，在代表性新兴渠道会员店、零食店、即时零售、2B渠道均实现营收双位数增长。
低温液态奶方面，公司深入洞察消费需求，持续提升低温产品创新速度，丰富产品矩阵。公司持续攻克自研菌种技术，提升产品口味的同时，不断优化清洁配方，满足消费者对健康和美味的诉求；基于目标消费者偏好，持续创新包装设计，赢得消费者的情感共鸣，驱动低温液态奶营收取得逆势增长。“畅轻”品牌推出“畅轻”谷物爆珠系列、“畅轻”丝滑畅饮原味风味发酵乳系列，带动品牌营收双位数增长。“畅轻”丝滑畅饮原味风味发酵乳采用极简配方，每瓶含11g原生乳蛋白和15种活性乳酸菌，被消费者亲切称为“小奶壶”。“伊利”品牌上市“宫酪”呼伦贝尔菌株奶皮子酸奶，成功打造亿级大单品。“金典”鲜牛奶持续强化营养属性，上新4.0g乳蛋白新品，“伊利”纯牛奶推出多种低温花色奶，带动低温白奶品类营收增长20%以上。低温活性乳酸菌饮料抓住新兴渠道发展趋势，营收增长40%以上。
尼尔森零研数据显示，报告期，公司低温酸奶和低温白奶线下零售额市场份额位次均提升。公司持续拓展传统渠道，同时，把握商超调改与新兴渠道发展机遇，提升渠道服务水平，进一步巩固渠道竞争力。公司低温液态奶2B业务营收实现双位数增长。
公司作为行业龙头、产业链“链主”企业，积极担当并履行社会责任，持续维护产业链健康及可持续发展，引领产业链平稳渡过行业周期。公司通过生鲜乳喷粉解决合作牧场原料奶消化问题，通过嵌入式服务推动奶源转型升级；通过不断强化与下游经销商的合作关系，持续优化产销节奏，提升渠道健康度，经销商及渠道信心得到提升。
(二)奶粉及奶制品业务
报告期，公司奶粉及奶制品业务实现营业收入327.69亿元，同比增长10.42%，整体市场份额位居行业第一。
婴幼儿营养品方面，公司作为第一个建立母乳研究数据库的中国乳企，通过科技创新引领行业品质升级。报告期，公司上市“金领冠”珍护4个系列含HMO原料婴幼儿配方奶粉，为国内首批上市含HMO原料婴配粉的企业，为宝宝提供更具全面营养的守护；上市“金领冠”塞纳牧娟姗有机婴幼儿配方奶粉，依托限定顶级娟姗有机牧场和专利配方，构建宝宝生命早期“免疫、吸收、认知”三重营养护城河；上市“托菲儿”敏护特殊医学用途婴儿乳蛋白部分水解和敏益深度水解配方食品，进一步延展公司在特医食品领域的布局。公司在常规婴幼儿配方奶粉产品的基础上，以科技攻关实力延展特医产品线、营养补充剂产品线，发挥协同效应上市“泉爱宝贝”饮用天然水（适合婴幼儿），构建了完善的孕婴童产品矩阵。
公司基于深刻的消费者洞察、以及精准的媒介营销和内容营销，持续提升专业化会员运营水平。公司持续创新“领婴汇”母婴生态平台，与母婴系统进行生态共建，从营销、渠道、运营、大数据等领域为母婴系统多维赋能，实现品牌、渠道双赢发展。公司持续加强电商运营能力建设，联合领先电商平台推出“28天新鲜购”，保证旗下婴配粉产品从牧场奶源到消费者手中只需28天，进一步提升供应链服务水平。
公司响应国家号召，将国家战略与企业使命紧密结合，重磅启动“16亿元生育补贴计划”，于2025年4月正式实施，用实际行动助力构建“生育友好型社会”，助力社会价值与商业价值的同步提升。
报告期，公司整体婴幼儿营养品业务营收实现双位数增长。尼尔森与星图第三方零研数据综合显示，公司整体婴幼儿奶粉（含牛奶粉和羊奶粉）零售额市场份额达到18.3%，较上年同期提升1.0个百分点，位居全国零售额市场份额第一，体现了公司多年来深耕母乳研究、打造多元化业务组合战略的阶段性成果，标志着公司综合竞争力再上一个台阶。“塞纳牧”作为有机婴幼儿奶粉第一品牌，持续引领品类发展。牛奶粉子品类方面，分渠道来看，公司线上渠道和线下渠道的市场份额均提升；分层级市场来看，公司上线市场和下沉市场的市场份额均提升；分段位来看，公司一二段奶粉占比持续提升，“金领冠”品牌一段婴幼儿奶粉零售额全行业第一。羊奶粉子品类方面，公司国内婴幼儿羊奶粉零售额实现中个位数增长，市场份额达到34.6%，较上年同期提升3.0个百分点。
成人营养品方面，公司顺应多元化消费需求，持续丰富产品矩阵，打造较为完善的子品类组合，持续引领品类升级。报告期，“欣活”品牌与北京同仁堂战略合作，以“药食同源”理念为基石，聚焦消费者在控糖、骨骼、睡眠等方面的健康需求，焕新升级多款产品，持续提升消费者对“欣活”品牌“中式食养新方案”的认知；“倍畅”羊奶粉甄选欧洲进口奶源，采用五重脱膻工艺，科学配比多重营养素，推出“均膳营养羊奶粉”和“免疫球蛋白羊奶粉”，助力成人羊奶粉营收增长20%以上；公司上市“伊利”沙漠有机纯骆驼奶粉，采用“中国驼乳之乡”阿拉善万分之一有机双峰驼乳源“纯粹无添加真驼乳”，以更高标准满足消费者对驼乳营养品的需求；“伊利”高个子少年状元学生配方奶粉富含6重成长因子，为学生提供全营养解决方案，助力高端学生奶粉高速增长；“伊利健康科学”推出蛋白粉和免疫球蛋白蛋白粉，为消费者提供免疫守护；推出“畅适”益生菌冻干粉，选用专利菌株BL-99，满足功能性消化不良消费者的需求，为业绩增长注入新动能。
报告期，各子品牌快速发展，助力成人营养品营收实现双位数增长。尼尔森与星图第三方零研数据综合显示，公司成人奶粉零售额市场份额达到25.0%，较上年提升1.0个百分点，稳居行业第一。公司重视立体化渠道体系建设，推动与核心商超的战略合作；加强特色渠道的拓展精耕；强化电商自运营能力并赋能合作伙伴提升效率；把握新兴渠道趋势，与会员店、零食店等共创定制化产品。公司注重构建坚实的业务基础，强化消费者全链路运营体系建设，旨在为消费者提供精准营养产品和专业化健康服务，同时合理设计价值链分配体系，并应用数智化手段推进落地，确保业务健康可持续发展。
面向餐饮专业客户的奶酪、乳脂业务，公司积极把握烘焙、茶饮、西餐等消费趋势，不断丰富产品矩阵，推出多款定制化奶油、奶酪、黄油产品，为专业客户提供大师级新品及创新潮流解决方案。公司依托国内与新西兰双核心奶源、生产及研发基地，充分发挥国内外加工规模优势，推进原料奶组分的充分利用，核心产品建立了一定的成本优势。公司新增乳深加工智造标杆基地实现量产，主要生产包含原制马苏里拉奶酪、新鲜奶酪、车达奶酪在内的高品质深加工乳品，填补国内规模化原制奶酪生产的空白。报告期，面向餐饮专业客户的奶酪、乳脂业务营收同比增长30%以上。公司纯乳脂淡奶油销售额位列中国品牌第一。
面向终端消费者的奶酪、乳脂业务，公司致力于成为消费者心目中“高品质奶酪”的首选品牌，不断丰富产品矩阵，围绕儿童零食、成人零食、佐餐奶酪等品类，推出“QQ星”原生A2β酪蛋白奶酪棒、“妙芝”脆奶酪、“伊利”高钙芝士片、“伊利”涂抹奶酪酱等新品，覆盖不同年龄段消费者多种生活场景。尼尔森零研数据显示，报告期，公司奶酪线下零售额市场份额持续提升，达到19.1%。成人奶酪与佐餐奶酪营收高速增长。
(三)冷饮业务
报告期，公司冷饮业务实现营业收入98.22亿元，同比增长12.63%，稳居市场第一。
近年来，公司冷饮业务顺应不断变换的消费场景需求，持续推进技术工艺创新，不断推出新产品，引领市场消费风向。报告期，公司推出“巧乐兹”芋泥糯兹兹雪糕，采用糯米、乳品原料的创意碰撞，成为备受消费者喜爱的爆款，年销售额突破2亿元；上市“冰工厂”食用冰杯，满足夏日消费者DIY场景需求；开发“伊利牧场”满口果仁雪糕、“伊利”方糕雪糕等产品，适配下沉市场消费者需求。
公司冷饮业务线上、线下零售额市场份额均为行业第一。公司冷饮业务持续引领创新，实现营收双位数增长；持续优化产销节奏管理，渠道库存水平优良。公司积极把握电商、会员店、即时零售等渠道的发展机会，开发定制化产品并持续提升履约效率，营收增长20%以上。公司与山姆会员商店共创的“生牛乳绿豆雪糕”获得山姆冰品品类销售冠军。
报告期，公司重点推进、落实了以下举措：
（一）坚守“伊利即品质”信条，坚持“以消费者为中心”，不断推进科技创新，完善行业领先的品质管理体系，持续提升消费者产品与服务满意度
公司协同国家乳业技术创新中心，推动从营养科学、口味口感到包材技术的科技突破。营养科学方面，公司依托自建母乳数据库，将人工智能技术深度融入母乳研究体系，成功开发出首个专为人乳源抗菌肽（HMAMPs）设计的预测模型DeepMAMP，并利用机器学习算法确定对母乳和婴儿肠道微生物群贡献最大的人乳寡糖和脂肪酸营养物质的关键组合，为AI技术精准模拟母乳的微生态调节功能、助力创新婴幼儿配方奶粉的成分配比提供科学支撑。公司开发出母乳来源的益生菌--长双歧杆菌婴儿亚种YLGB-1496?，被国家卫生健康委员会列入《可用于婴幼儿食品的菌种名单》，是首株源自于中国母乳的婴幼儿可用益生菌。临床实验表明，该菌株具有良好的改善胃肠道舒适度、调节免疫平衡的功效。公司加速推进乳铁蛋白产业化进程，攻克乳铁蛋白产业化中活性保留难、工艺得率低的行业难题，自主掌握“活性智护杀菌”“晶态定向重构”等核心技术，实现“高纯度、高得率、高活性”乳铁蛋白粉产业化突破，技术水平达到全球领先。口味口感方面，公司围绕奶牛饲喂、牛奶加工及贮运过程中的风味物质变化和产生途径等开展研究，建立一套能够有效调控纯牛奶产品风味的技术方案，提升了公司纯牛奶产品的市场竞争力。公司联合江南大学构建了国际领先的代糖原料数据平台，并有效解决代糖口味不足，消费者可以享受到与全糖产品口感媲美的减糖产品。包材技术方面，公司通过原纸防潮技术、非环保PVC标签替代等技术举措，进一步增强包装材料的可持续性能。
公司升级“品质领先”战略，以精细化管理与技术创新为双引擎，持续完善“品质领先”管理体系。公司基于权威客户服务质量指数（RATER）模型，围绕信赖度、专业度、有形度、同理度、反应度五个核心维度，建立消费者体验指标体系，系统识别消费者全旅程中各环节影响品质体验的关键要素，并有针对性地优化产品与服务，持续提升消费者满意度。公司持续推动食品安全管理的数智化升级，通过创新微生物快速鉴定技术、风险物质非靶向筛查技术和数字微滴PCR检测平台等，显著提升了检测效率与风险预警能力，同步开发多种功能营养物质和活性成分检测技术，填补了多项国际国内技术空白。报告期内，凭借在质量管理方面的突出表现，公司荣获第五届“中国质量奖”提名奖，并通过“全国质量奖”评审确认。
（二）积极开展营销创新、加强品牌建设，持续打造品质形象
报告期，公司基于各品牌目标人群画像与诸多现象级栏目和IP合作，强化品牌与消费者的情感链接，持续夯实品牌资产。春节营销周期内，公司整合集团资源，聚焦“伊利是春节百搭款”的差异化礼赠场景，精准策划“贾冰爆笑短视频”“金靖魔性短剧”等优质内容矩阵，实现品牌传播的破圈效应。公司布局苏超、粤超、蒙超等足球联赛，助力多区域市场的业绩增长。针对婴幼儿奶粉目标客群，公司持续推出“嘉年华”系列活动，以场景营销为抓手，精准触达核心消费圈层，为消费者提供高品质体验，有效提升新客获取，持续打造品牌的高品质形象。
（三）持续推进精益管理，提升供应链效率
奶牛饲喂方面，公司针对牧场持续开展技术服务。公司持续推进优质青贮玉米品种选种试验，并推广至合作牧场；不断探索开发本地化饲料资源，并指导合作牧场应用，有效降低牧场成本并提升单产。奶牛育种方面，公司帮助合作牧场开展牛群基因组检测、提供繁育技术服务，持续提升奶牛品质。牧场精益管理方面，公司帮助牧场梳理优化各作业流程的精益价值流，实现资源的最佳配置，助力牧场降本增效、改善经营。
报告期，面临关税等贸易政策冲击、部分地区极端天气导致可可、油脂等关键原材料上涨的情况，公司持续优化采购策略，推动多元化采购、调整采购节奏，实现主要原辅料采购价格同比下降；公司持续优化产销节奏，加速构建“敏捷、高效、柔性”的供应链服务体系，优化产能与仓储布局，库存周转天数持续下降，订单履约时效有效提升。
（四）继续围绕产品创新、营销、供应链等价值链环节，加快数智化转型
公司持续推进数业深度融合并不断升级数智化业务运营体系。在产品创新方面，加快升级端到端创新研发数智化能力，应用人工智能显著提升研发效率，助力“优酸乳”嚼柠檬、“伊刻活泉”现泡茶抹春绿茶等多款精准匹配消费需求的新品上市；在消费者全域运营与渠道运营方面，一方面，应用生成式AI技术构建数字内容中心平台，依托AI能力敏捷产出内容，带动销售额快速增长，并有效降低数字内容制作成本40%，同时持续提升私域消费者触达，优化互动体验，互动转化率与会员复购率持续提升；另一方面，应用数智化技术升级全渠道精细化运营能力，助力渠道模式变革，推广重点品项一物一码，有效提升终端动销和费用使用效率，并为消费者提供便捷购物体验；在供应链管理方面，通过决策式AI的深度应用，支撑需求预测、产销协同、智能制造、智能补调、订单履约策略等全链路核心环节决策智能化，典型场景的干线物流成本显著节降，并有效促进供应链一体化协同，助力库存优化管理、持续降本增效。公司持续强化技术底座建设，沉淀通用计算机视觉算法，自研智能体平台YILI-Agent并投入运营，在研发洞察、内容生成、物码营销、会员运营等多场景中进行应用。公司持续推动集团全员对人工智能的学习和应用，助力营运效率提升与创新突破。
（五）持续开拓海外市场，稳步推进国际化业务
报告期，公司冷饮海外业务深耕本土化发展，持续丰富产品线，印尼和泰国作为公司布局马来群岛与中南半岛的基地市场，市场份额持续提升。公司婴幼儿奶粉海外业务在北美、中东、独联体等地持续突破，品牌国际声誉不断提升。伊利印尼子公司因企业社会责任领域的卓越表现，以及卓越人才发展战略和员工关怀体系获得《Top Business》杂志颁发的2025年度印尼“最佳企业社会责任大奖”“2025年度最佳人力资源大奖”。伊利泰国子公司连续第六年获得泰国食品药品监督管理局颁发的“FDA质量奖”。
公司新西兰与荷兰生产基地持续推进高附加值产品与原料战略，不断构建深加工差异化优势。一是聚焦发展乳铁蛋白、浓缩乳清蛋白、浓缩牛奶蛋白、牛初乳、酪蛋白酸盐等高附加值乳品原料，针对婴幼儿配方食品、运动营养、功能食品行业输出原料复配解决方案；二是大力发展UHT淡奶油、零售风味黄油等高价值产品；三是不断完善羊奶粉原料产业链布局，赋能羊乳基营养品产业发展。公司海外生产基地除了与中国市场形成有效协同外，还构建多层次国际化销售网络，精准把握国际乳品周期演进，进一步提升公司在北美、欧洲、大洋洲、中东等全球市场的参与度和竞争力，促进盈利能力持续提升。
（六）持续提升可持续发展管理能力，构建可持续的产业链与生态圈
公司基于联合国可持续发展目标，以“韧性、外延、机遇、透明、可持续”为定位，聚焦“突破可持续发展关键瓶颈”“提升ESG风险管理能力”等目标，持续构建全方位的可持续产业链，通过建设低碳牧场、构建绿色运输模式、打造可持续供应链等方式践行社会责任。报告期，中国乳业首个综合性碳管理运营平台正式运营，公司积极推动旗下工厂及产业链供应商上线运营，截至报告期末，旗下所有工厂及部分产业链供应商已上线，助力实现全产业链碳排放一站式管理。公司积极建设可持续生态圈，与产业链伙伴公司共同提升供应链的韧性与可持续发展能力。公司发起成立的“零碳联盟”，成员扩充至154家，90%的成员企业完成了低碳转型；发起成立的“全球低水足迹倡议（LWFi）联盟”，合作伙伴扩充至60家。
二、公司年度报告披露后存在退市风险警示或终止上市情形的，应当披露导致退市风险警示或终止上市情形的原因。
□适用 √不适用
证券代码：600887 证券简称：伊利股份 公告编号：临2026-033
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
第十一届董事会临时会议决议公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
一、董事会会议召开情况
内蒙古伊利实业集团股份有限公司（简称“公司”）第十一届董事会临时会议于2026年4月28日（星期二）在公司五楼会议室以现场方式召开。本次会议通知于2026年4月28日以邮件方式发出，会议应当出席的董事十一名，实际出席会议的董事十一名，其中董事高振宇先生因事未能亲自出席本次会议，委托董事吕刚先生代为出席并行使表决权。会议由董事长潘刚先生主持，董事会秘书列席了会议。会议符合《公司法》《公司章程》的规定，合法有效。
二、董事会会议审议情况
会议审议并通过了以下议案，形成如下决议：
（一）审议并通过了《公司关于续聘总裁的议案》；
因公司经营管理需要，根据《公司法》《上海证券交易所股票上市规则》（简称“《股票上市规则》”）及《公司章程》的有关规定，经公司董事会提名，续聘潘刚先生为公司总裁，任期五年。
本议案已经董事会提名委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
董事潘刚先生回避了对该议案的表决，表决结果：同意10票，反对0票，弃权0票，回避1票。
（二）审议并通过了《公司关于续聘副总裁的议案》；
因公司经营管理需要，根据《公司法》《股票上市规则》及《公司章程》的有关规定，经公司总裁提名，续聘王晓刚先生为公司副总裁，任期五年。
本议案已经董事会提名委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
董事王晓刚先生回避了对该议案的表决，表决结果：同意10票，反对0票，弃权0票，回避1票。
（三）审议并通过了《公司关于续聘董事会秘书的议案》；
因公司经营管理需要，根据《公司法》《股票上市规则》及《公司章程》的有关规定，经公司董事长提名，续聘邱向敏先生为公司董事会秘书，任期五年。
本议案已经董事会提名委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（四）审议并通过了《公司关于聘任财务负责人的议案》。
赵成霞女士因到龄退休辞去公司财务负责人职务，为保障公司财务管理工作的有序开展，根据《公司法》《股票上市规则》及《公司章程》的有关规定，经公司总裁提名，聘任张占强先生为公司财务负责人，任期五年。
本议案已经董事会提名委员会、审计委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
具体内容详见公司于2026年4月30日在上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）披露的《公司关于续聘高级管理人员及变更财务负责人的公告》。
特此公告
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
董 事 会
二○二六年四月三十日
证券代码：600887 证券简称：伊利股份 公告编号：临2026-030
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
关于2025年年度经营数据的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
根据上海证券交易所《上市公司行业信息披露指引第十四号一一食品制造（2022年修订）》的相关规定，现将内蒙古伊利实业集团股份有限公司2025年年度主要经营数据公告如下：
一、主营业务经营情况
（一）主营业务收入按产品类别分类情况
单位：元 币种：人民币
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（二）主营业务收入按销售模式分类情况
单位：元 币种：人民币
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（三）主营业务收入按地区分部分类情况
单位：元 币种：人民币
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二、经销商总数变化情况
单位：个
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特此公告
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
董 事 会
二〇二六年四月三十日
证券代码：600887 证券简称：伊利股份
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
2025年度可持续发展报告摘要
二〇二六年四月
第一节 重要提示
一、本摘要来自于《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2025年度可持续发展报告》全文，为全面了解本公司环境、社会和公司治理议题的相关影响、风险和机遇，以及公司可持续发展战略等相关事项，投资者应当到www.sse.com.cn网站仔细阅读可持续发展报告全文。
二、本可持续发展报告经公司董事会审议通过。
第二节 报告基本情况
1、基本信息
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2、可持续发展治理体系
（1）是否设置负责管理、监督可持续发展相关影响、风险和机遇的治理机构：√是，该治理机构为董事会战略与可持续发展委员会 □否
（2）是否建立可持续发展信息内部报告机制：√是，报告方式及频率为董事会及董事会战略与可持续发展委员会按年度审议公司可持续发展报告，董事会战略与可持续发展委员会按年度审阅公司可持续发展工作总结与计划 □否
（3）是否建立可持续发展监督机制，如内部控制制度、监督程序、监督措施及考核情况等：√是，相关制度或措施为公司将ESG要素纳入公司决策流程中，形成了“决策层-组织层-执行层”自上而下的三层可持续发展治理架构，搭建“董事会战略与可持续发展委员会-可持续发展管理办公室-可持续关键议题工作组”可持续发展组织体系 □否
3、利益相关方沟通
公司是否通过访谈、座谈、问卷调查等方式开展利益相关方沟通并披露：√是 □否
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4、双重重要性评估结果
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注：《上海证券交易所上市公司自律监管指引第14号一一可持续发展报告（试行）》规定的议题，对公司不具有重要性的有生态系统和生物多样性保护、环境合规管理、乡村振兴、社会贡献、科技伦理、供应链安全、数据安全与客户隐私保护、员工、尽职调查、利益相关方沟通、反不正当竞争等十一项，其中“科技伦理”“尽职调查”两项议题未在报告中披露但已按要求进行解释说明，其他九项议题虽对公司不具有重要性影响，但公司基于其对长期可持续发展的重要性，已参照相关要求在报告中进行披露。
证券代码：600887 证券简称：伊利股份 公告编号：临2026-026
内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于
子公司开展期货和衍生品套期保值
业务的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
● 交易主要情况
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● 已履行及拟履行的审议程序：本事项已经内蒙古伊利实业集团股份有限公司第十一届董事会审计委员会审查同意、第十一届董事会第九次会议审议通过，尚需提交股东会审议。
● 特别风险提示：公司开展套期保值业务可能存在一定风险，包括信用风险、市场风险、流动性风险、操作风险、法律风险等，公司将积极落实风险控制措施，审慎操作，防范相关风险。
一、交易情况概述
（一）交易目的
1、商品期货套期保值业务
公司商品期货套期保值业务均为针对实际经营中的采购成本控制、销售利润锁定或预防存货跌价损失的套期保值操作，规避相应原材料或产成品价格波动风险。
公司生产所需的主要原材料为白糖、棕榈油、塑料、聚酯瓶片、原奶、全脂乳粉、脱脂乳粉、无水奶油等，境外子公司产成品包含全脂乳粉、脱脂乳粉、无水奶油、黄油等，上述原材料和产成品的价格与对应的期货品种具有高度相关性，存在明确的风险相互对冲关系。受国际政治、经济形势及供需关系等因素影响，原材料和产成品的价格波动较大，为降低价格波动对公司经营成本的不利影响，公司计划在不影响正常经营且保障资金安全的基础上开展商品期货套期保值业务，提高公司应对市场价格波动风险的能力，提升经营管理水平。
2、外汇衍生品套期保值业务
随着公司海外业务的不断拓展，外汇收支规模、融资需求同步增长，收支结算币别、期限的不匹配，外币融资汇率及利率形成风险敞口。受国际政治、经济形势等因素影响，汇率和利率波动幅度不断加大，市场风险明显增加。为规避和防范上述风险，公司拟根据具体业务需要，基于外币资产、负债状况以及外汇收支情况适度开展外汇衍生品套期保值业务。公司开展该业务与日常经营需求紧密相关，能够更好地规避汇率、利率风险，起到平抑外汇敞口风险的目的，增强财务稳健性。
（二）交易金额
1、商品期货套期保值业务
公司开展商品期货套期保值业务预计动用的交易保证金和权利金上限不超过5亿元人民币或等值其他货币，预计任一交易日持有的最高合约价值不超过10亿元人民币或等值其他货币。前述额度在有效期内可循环使用。
2、外汇衍生品套期保值业务
公司在多家合作银行有金融衍生品业务授信，公司的外汇衍生品套期保值业务采用占用授信额度的方式进行，占用的授信额度与产品期限、品种有关，公司将在银行授信额度范围内进行操作，预计任一交易日持有的最高合约价值不超过46亿元人民币或等值其他货币。前述额度在有效期内可循环使用。
（三）资金来源
资金来源为自有资金，不涉及募集资金。
（四）交易方式
1、交易品种：公司开展商品期货套期保值业务的品种仅限于与公司生产经营相关的原材料或产成品，包括但不限于白糖、棕榈油、塑料、聚酯瓶片、原奶、全脂乳粉、脱脂乳粉、无水奶油、黄油。公司开展外汇衍生品套期保值业务的交易品种均与公司主营业务密切相关，产品结构简单，包括但不限于远期结售汇、人民币和其他外汇的掉期业务、远期外汇买卖、外汇期权、利率互换、利率掉期、利率期权等。
2、交易工具：包括期货、期权、远期、掉期等金融工具。
3、交易场所：境内外经监管机构批准、具有相应业务资质，并满足公司套期保值业务需求的场内或场外交易场所。
4、交易类型：公司开展期货和外汇衍生品套期保值业务包括：
（1）对已持有的现货库存进行卖出套期保值；
（2）对已签订的固定价格购销合同进行套期保值，包括对原材料采购合同进行空头套期保值、对产成品销售合同进行多头套期保值，对已定价贸易合同进行与合同方向相反的套期保值；
（3）对已签订的浮动价格的购销合同进行套期保值，包括对原材料采购合同进行多头套期保值、对产成品销售合同进行空头套期保值，对浮动价格贸易合同进行与合同方向相同的套期保值；
（4）根据生产经营计划，对预期采购量或预期产量进行套期保值，包括对预期原材料采购进行多头套期保值、对预期产成品进行空头套期保值；
（5）根据生产经营计划，对拟履行进出口合同中涉及的预期收付汇进行套期保值；
（6）根据投资融资计划，对拟发生或已发生的外币投资或资产、融资或负债、浮动利率计息负债的本息偿还进行套期保值；
（7）其他情形。
5、公司开展境外商品期货和外汇衍生品套期保值业务的必要性：随着海外业务的不断拓展，公司原材料和产成品的价格、外币融资利率及外汇汇率受国际政治、经济形势等不确定因素影响，波动幅度不断加大，市场风险明显增加。因此，公司在不影响正常经营并保障资金安全的基础上，通过开展商品期货和外汇衍生品套期保值业务，规避价格、汇率、利率波动风险，增强生产经营及财务的稳健性。
6、公司开展场外期货和外汇衍生品的必要性：场内商品期货和外汇衍生品交易活跃程度不足，通过场外交易可以提高交易流动性。为降低履约风险，公司仅限于与具有期货和外汇衍生品业务经营资格的机构进行合作。
（五）交易期限
公司开展商品期货和外汇衍生品套期保值业务是在股东会批准的额度范围内进行，交易期限自公司2025年年度股东会审议通过之日起至2026年年度股东会决议之日止。
二、审议程序
公司第十一届董事会审计委员会对开展期货和衍生品套期保值业务的必要性、可行性及风险控制情况进行了全面审查，并发表了同意的审查意见。
公司于2026年4月28日召开了第十一届董事会第九次会议，以11票同意、0票反对、0票弃权审议通过了《公司关于子公司开展期货和衍生品套期保值业务的议案》。
本议案需提交公司股东会审议。
三、交易风险分析及风控措施
（一）风险分析
公司进行商品期货和外汇衍生品套期保值业务不以投机、套利为目的，可以规避价格、利率及汇率波动风险，有利于稳定公司的正常生产经营，但同时也存在一定的风险：
1、信用风险：该业务操作中可能存在交易对手不履约的信用风险。
2、市场风险：商品期货和外汇衍生品行情变动较大，交易可能会产生损失。
3、流动性风险：因交易标的流动性不足而无法完成交易的风险。
4、操作风险：商品期货和外汇衍生品套期保值业务专业性较强，复杂程度较高，存在操作不当或操作失败的风险，也可能存在因交易市场价格大幅波动没有及时补充保证金而被强行平仓带来损失的风险。
5、法律风险：在开展交易时，如交易合同条款不明确，将可能面临法律风险。
（二）风控措施
1、总量管理：公司商品期货和外汇衍生品业务以套期保值为原则，以规避价格、利率及汇率波动的市场风险为目的，与日常经营紧密相关，严格控制商品期货和衍生品套期保值操作规模不超出经审批的被套期基础资产生产经营规模，不存在投机性操作。
2、资金调拨：公司将合理计划和使用资金用于商品期货和外汇衍生品业务，对资金的投入比例进行关注和控制。
3、标的选择：商品期货和外汇衍生品交易标的选择和交易规模应与被套期基础资产的期限及规模相匹配，降低基差风险。
4、交易对手管理：与经国家相关部门批准的具有期货和外汇衍生品业务经营资格、信用良好的机构进行交易，审慎审查与交易对手签订的合约条款，严格执行风险管理，规避可能产生的信用风险和法律风险。
5、制度建设：公司制定了期货和外汇衍生品业务相关管理制度，对开展商品期货和外汇衍生品业务的审批权限、业务管理、操作流程、风险管理及信息披露等方面做出了明确的规定，各项措施切实有效且能满足实际操作的需要，同时也符合监管部门的有关要求。
6、提升业务能力：持续加强相关人员培训，提高业务人员的专业知识和水平，提升公司套期保值业务的整体水平。
四、交易对公司的影响及相关会计处理
（一）对公司的影响
公司开展商品期货和外汇衍生品套期保值业务与日常生产经营紧密相关。开展商品期货套期保值业务，有助于规避和降低因原材料和产成品价格波动给公司经营带来的不利风险。开展外汇衍生品套期保值业务，能够提高公司应对外汇波动风险的能力，规避和防范外汇汇率、利率波动风险，增强公司财务稳健性。
（二）相关会计处理
公司将根据财政部《企业会计准则第22号一金融工具确认和计量》《企业会计准则第24号一套期会计》《企业会计准则第37号一金融工具列报》等相关规定及其指南，对期货和衍生品套期保值业务进行相应的会计核算和披露。
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特此公告
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
董 事 会
二〇二六年四月三十日
证券代码：600887 证券简称：伊利股份 公告编号：临2026-025
内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于
申请注册发行多品种债务融资工具
（DFI）的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
为进一步满足内蒙古伊利实业集团股份有限公司（简称“公司”）业务发展的资金需求，降低融资成本，根据相关法律法规的规定，公司拟申请注册发行多品种债务融资工具（DFI）（简称“本次发行”）。发行方案、授权事项等具体如下：
一、发行方案
（一）发行主体
发行主体为公司。
（二）发行产品
发行产品包括多品种债务融资工具（DFI）项下所有产品（包括但不限于超短期融资券、短期融资券、中期票据、永续票据、资产支持票据、乡村振兴票据、绿色债务融资工具等），具体发行产品根据公司需求、市场情况和相关监管机构审批确定。
（三）发行规模
多品种债务融资工具（DFI）项下所有债务融资工具的余额合计不超过450亿元人民币。
（四）发行利率
根据公司主体信用评级及资金市场利率水平、供求关系等确定。
（五）发行期限
多品种债务融资工具（DFI）项下所有产品发行期限均最长不超过10年。
（六）发行时间
根据公司实际资金需求情况，在相关监管机构审批、备案或注册有效期内一次性或分期发行。
（七）发行方式
采用公开或定向发行方式。
（八）发行对象
多品种债务融资工具（DFI）面向全国银行间债券市场的机构投资者（国家法律、法规禁止的购买者除外）。
（九）募集资金用途
募集资金将用于补充公司营运资金、偿还金融机构借款及法律法规允许的其他用途。
（十）增信措施
根据市场情况和相关监管机构要求确定。
二、本次发行相关的授权事项
为了及时把握市场有利时机，高效完成注册、发行相关事宜，拟提请股东会授权公司董事会并由董事会转授权总裁或其授权人士办理本次发行多品种债务融资工具（DFI）的全部事项，包括但不限于：
（一）在法律、法规允许的范围内，根据市场条件和公司需求，决定本次发行的发行时机，制定本次发行的具体发行方案，修订和调整本次发行的发行条款，包括但不限于发行品种、分期发行额度、发行期限、发行利率、发行币种、发行方式、还本付息的期限及方式、增信措施、根据实际情况决定募集资金用途及资金使用安排等。
（二）就本次发行作出所有必要和附带的行动及步骤，包括但不限于聘请主承销商及其他有关中介机构，代表公司向有关监管机构申请办理本次发行相关的审批、登记、备案等程序及监管机构要求的其他调整事项，签署与本次发行相关的所有合同、协议及其他法律文件，为本次发行选定债券受托管理人和存续期管理人，制定债券持有人会议规则及办理发行、登记、上市、交易等有关的其他事项。
（三）决定或办理与本次发行相关的其他事宜。
（四）授权期限自公司股东会审议通过之日起24个月内有效。如果公司在授权有效期内取得监管部门的发行批准、许可、备案或登记的，则公司可在该等批准、许可、备案或登记确认的有效期内完成有关发行。
三、相关的审批程序
本次发行多品种债务融资工具（DFI）相关事项已经公司第十一届董事会审计委员会会议和第十一届董事会第九次会议审议通过，尚需提交公司2025年年度股东会审议批准，并获得有关监管部门的发行批准、许可、备案或登记后实施。公司将按照有关法律法规的规定及时披露债务融资工具的注册、发行、兑付情况。
特此公告
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
董 事 会
二〇二六年四月三十日
证券代码：600887 证券简称：伊利股份 公告编号：临2026-024
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
关于为呼和浩特市伊兴奶业投资管理
有限公司提供担保的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
● 被担保人名称：呼和浩特市伊兴奶业投资管理有限公司（简称“伊兴奶业投资”）
● 本次担保金额及已实际为其提供的担保余额：本次为伊兴奶业投资提供的担保金额预计不超过1亿元人民币，上述额度可在授权有效期内循环使用，已实际为其提供的担保余额为0.43亿元人民币。
● 本次担保是否有反担保：无
● 对外担保逾期的累计数量：0.44亿元人民币
● 特别风险提示：被担保人伊兴奶业投资的资产负债率大于70%。
一、担保情况概述
（一）本次担保基本情况
为推动呼和浩特市奶业健康、稳步发展，同时，进一步提高内蒙古伊利实业集团股份有限公司（简称“公司”）奶源供应链稳定性，更好地促进主业发展，2020年，公司与呼和浩特市城乡建设投资有限责任公司（现更名为“内蒙古青资创新科技发展有限公司”）、内蒙古企旺管理咨询有限责任公司共同出资设立呼和浩特市伊兴奶业投资中心（有限合伙）（简称“伊兴投资中心”），并由其全资成立伊兴奶业投资，用于投资呼和浩特地区优质标的牧场建设（包括基础建设、购买奶牛及设备等），标的牧场建成后，所产生鲜乳将专项供应公司。
为进一步优化奶源布局、更好地助力公司主业发展，保障伊兴奶业投资业务正常开展，帮助其拓宽融资渠道，降低融资成本，公司拟向伊兴奶业投资的融资业务提供连带责任保证担保，担保范围包括但不限于金融机构借款等，担保金额预计不超过1亿元人民币，上述额度可在授权有效期内循环使用，担保期限以最终签订的担保合同为准，最长不超过10年。担保方式为信用保证。
（二）本次担保事项履行的内部决策程序
公司于2026年4月28日召开了第十一届董事会第九次会议，以11票同意、0票反对、0票弃权审议通过了《公司关于为呼和浩特市伊兴奶业投资管理有限公司提供担保的议案》。
本议案需提交公司股东会审议。
二、被担保人基本情况
（一）公司名称：呼和浩特市伊兴奶业投资管理有限公司
（二）注册地点：内蒙古自治区呼和浩特市
（三）注册资本：16,680万元
（四）经营范围：奶业投资、投资管理、股权投资（不含金融理财业务）
（五）最近一年又一期的财务状况：
截至2025年12月31日，伊兴奶业投资资产总额为4,452万元，负债总额为4,414万元，净资产为38万元，营业收入为0万元，净利润为-6,068万元。（以上数据已经审计）
截至2026年3月31日，伊兴奶业投资资产总额为4,183万元，负债总额为4,459万元，净资产为-276万元，营业收入为0万元，净利润为-314万元。（以上数据未经审计）
（六）影响被担保人偿债能力的重大或有事项：无
（七）被担保人与公司关系：公司、内蒙古青资创新科技发展有限公司、内蒙古企旺管理咨询有限责任公司共同出资设立了伊兴投资中心，持股比例分别为40.06%、59.88%、0.06%。伊兴奶业投资为伊兴投资中心的全资子公司。
（八）被担保人信用状况良好，不属于失信被执行人。
三、担保合同主要内容
上述担保额度是公司基于伊兴奶业投资业务情况的担保额度预计，相关担保合同尚未签署，具体的担保金额、范围、期限等以实际签署的担保合同为准。
四、担保风险及管控措施
（一）如伊兴奶业投资发生投资风险，将增加公司本次担保业务的代偿风险。
伊兴奶业投资的标的牧场经营情况影响其未来投资收益，进而影响伊兴奶业投资的还款能力，可能会增加公司本次担保业务的代偿风险。
截至目前，伊兴奶业投资已投标的牧场三个，公司拟通过对标的牧场的经营给予全面指导、支持，提升其经营管理水平，助力其稳定经营，度过行业周期，降低伊兴奶业投资的投资风险，同时保障公司权益，具体措施如下：
1、公司与标的牧场签订长期的《生鲜乳购销合同》，稳固双方奶源供应关系，帮助标的牧场稳定经营。
2、公司派驻技术团队进驻标的牧场，开展系统性管理诊断，通过改善饲喂配方、优化牛群结构、赋能精益管理等措施，提升牛群单产、降低饲喂成本，助力标的牧场降本增效。
3、公司对标的牧场财务管理、融资规划等给予全面赋能和指导，协助标的牧场解决其流动性需求，同时降低融资成本，提升财务管理水平。
4、伊兴奶业投资通过对标的牧场委派董事及财务人员，参与其经营决策并对财务管理进行监督，严格把控标的牧场的经营风险。
（二）如伊兴奶业投资发生流动性风险，将增加公司本次担保业务的代偿风险。
公司拟采取的管控措施如下：
公司金融团队将参与伊兴奶业投资投融资业务的全流程管理，帮助其持续拓展融资渠道，通过合理的投融资规划，解决伊兴奶业投资中短期融资续接问题。同时，伊兴奶业投资通过与标的牧场签订投资协议，明确分红、退出条款，确保稳定的现金流以偿还融资本息，降低其流动性风险。
综上，伊兴奶业投资的投资风险、流动性风险可控，本次担保风险可控。
五、授权事项
现提请股东会授权公司董事会并由董事会转授权总裁或其授权人士，在上述担保额度及范围内组织实施并签署合同及授权文件以及根据实际情况作相应调整。授权有效期为自公司2025年年度股东会审议通过之日起至2026年年度股东会决议之日止。
六、担保的必要性和合理性
为进一步优化奶源布局、更好地助力公司主业发展，保障伊兴奶业投资业务正常开展，公司为其融资业务提供连带责任保证担保。由于伊兴投资中心的其他出资方不具备为伊兴奶业投资的融资业务提供担保的能力，亦不具备为公司本次担保行为提供反担保的能力，公司基于优化奶源供应、促进主业发展的目的为其提供全额担保，担保行为符合共赢、互利的原则。
七、董事会意见
公司董事会认为：
为更好地助力公司主业发展，保障伊兴奶业投资业务正常开展，公司拟向伊兴奶业投资的融资业务提供连带责任保证担保。公司已对本次担保可能存在的风险进行了充分的梳理并制定了相应的管控措施，伊兴奶业投资的投资风险、流动性风险可控，公司本次担保风险可控。由于伊兴投资中心的其他出资方不具备为伊兴奶业投资的融资业务提供担保的能力，亦不具备为公司本次担保行为提供反担保的能力，公司出于优化奶源供应、促进主业发展的目的为其提供全额担保，具有必要性和合理性，担保行为符合共赢、互利的原则，董事会同意上述担保事项。
八、累计对外担保数量及逾期担保的数量
截至2026年4月28日，公司及控股子公司对外担保余额为95.24亿元人民币（不含本次担保），占公司最近一期经审计净资产的比例为17.43%；公司对控股子公司提供的担保余额为71.16亿元人民币（不含本次担保），占公司最近一期经审计净资产的比例为13.02%。下属担保公司内蒙古惠商融资担保有限公司对外担保逾期金额为0.44亿元人民币。
特此公告
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
董 事 会
二〇二六年四月三十日
证券代码：600887 证券简称：伊利股份 公告编号：临2026-019
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
第十一届董事会第九次会议决议公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
一、董事会会议召开情况
内蒙古伊利实业集团股份有限公司（简称“公司”）第十一届董事会第九次会议于2026年4月28日（星期二）上午在公司五楼会议室以现场方式召开。本次会议通知于2026年4月18日以邮件方式发出，会议应当出席的董事十一名，实际出席会议的董事十一名，其中董事高振宇先生因事未能亲自出席本次会议，委托董事吕刚先生代为出席并行使表决权。会议由董事长潘刚先生主持，董事会秘书列席了会议。会议符合《公司法》《公司章程》的有关规定，合法有效。
二、董事会会议审议情况
会议审议并通过了以下议案，形成如下决议：
（一）审议并通过了《公司2025年年度报告及摘要》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会审计委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（二）审议并通过了《公司2025年度董事会工作报告》；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（三）审议并通过了《公司2026年度经营计划与投资方案》；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（四）审议并通过了《公司2025年度财务决算与2026年度财务预算方案》；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（五）审议并通过了《公司2025年度利润分配预案》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会审计委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（六）审议并通过了《公司2025年度内部控制评价报告》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会审计委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（七）审议并通过了《公司2025年度内部控制审计报告》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会审计委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（八）审议并通过了《公司2025年度可持续发展报告》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（九）审议并通过了《公司2025年度独立董事述职报告》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（十）审议并通过了《公司董事会审计委员会2025年度履职情况报告》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会审计委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（十一）审议并通过了《关于确认公司高级管理人员2025年度薪酬的议案》；
本议案已经董事会薪酬与考核委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
董事潘刚、赵成霞、王晓刚回避了该议案的表决，表决结果：同意8票，反对0票，弃权0票，回避3票。
（十二）审议并通过了《关于公司董事会换届选举非独立董事的议案》；
鉴于公司第十一届董事会任期已满，需换届选举。为保证公司各项工作的顺利进行，根据《公司法》《公司章程》的有关规定，公司董事会提名潘刚、王晓刚、闫俊荣、高振宇、吕刚为公司第十二届董事会非独立董事候选人（附：公司第十二届董事会非独立董事候选人简历）。上述被提名人作为公司第十二届董事会非独立董事候选人需提交公司2025年年度股东会选举。
本议案已经董事会提名委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（十三）审议并通过了《关于公司董事会换届选举独立董事的议案》；
鉴于公司第十一届董事会任期已满，需换届选举。为保证公司各项工作的顺利进行，根据《公司法》《公司章程》的有关规定，公司董事会提名张宏、马剑、王颖、范文娟为公司第十二届董事会独立董事候选人（附：公司第十二届董事会独立董事候选人简历）。上述被提名人作为公司第十二届董事会独立董事候选人，任职资格已经上海证券交易所审核无异议。
本议案已经董事会提名委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
上述非独立董事候选人、独立董事候选人经公司股东会选举通过后，将与经公司职工代表大会选举产生的职工代表董事共同组成公司第十二届董事会。
（十四）审议了《关于公司董事会董事津贴的议案》；
结合公司实际情况和长远发展，公司第十二届董事会非独立董事津贴拟定为25万元人民币/年，独立董事津贴拟定为30万元人民币/年。
本议案已经董事会薪酬与考核委员会审议，全体委员回避了该议案的表决，直接提交董事会审议。
公司全体董事回避了该议案的表决，该议案将直接提交股东会审议。
表决结果：同意0票，反对0票，弃权0票，回避11票。
（十五）审议并通过了《公司关于授权全资子公司内蒙古惠商融资担保有限公司2026年为产业链上下游合作伙伴提供担保的议案》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（十六）审议并通过了《公司关于为全资子公司提供担保的议案》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（十七）审议并通过了《公司关于为控股子公司提供担保的议案》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（十八）审议并通过了《公司关于为呼和浩特市伊兴奶业投资管理有限公司提供担保的议案》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（十九）审议并通过了《公司关于申请注册发行多品种债务融资工具（DFI）的议案》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会审计委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（二十）审议并通过了《公司关于子公司开展期货和衍生品套期保值业务的议案》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（二十一）审议并通过了《公司关于〈2025年度募集资金存放、管理与实际使用情况的专项报告〉的议案》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（二十二）审议了《公司董事薪酬管理办法》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会薪酬与考核委员会审议，全体委员回避了该议案的表决，直接提交董事会审议。
公司全体董事回避了该议案的表决，该议案将直接提交股东会审议。
表决结果：同意0票，反对0票，弃权0票，回避11票。
（二十三）审议并通过了《公司高级管理人员薪酬管理办法》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会薪酬与考核委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
董事潘刚、赵成霞、王晓刚回避了该议案的表决，表决结果：同意8票，反对0票，弃权0票，回避3票。
（二十四）审议并通过了《公司董事、高级管理人员所持公司股份及其变动管理制度》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（二十五）审议并通过了《公司2023年持股计划（第三期）》；
《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2023年持股计划》（简称“《2023年持股计划》”）已于2023年8月15日经公司2023年第一次临时股东大会审议通过，根据《2023年持股计划》和相关股东大会决议，该持股计划将分十期实施，由公司董事会根据股东大会的授权审议后续各期持股计划。
根据《2023年持股计划》的规定，公司董事会拟订2023年持股计划（第三期）具体内容如下：
1、2023年持股计划（第三期）的资金来源：根据《2023年持股计划》规定，本期持股计划奖励金扣除个人所得税后划入资金账户的资金总额为人民币225,018,899.80元；
2、2023年持股计划（第三期）股票来源于二级市场购买；
3、2023年持股计划（第三期）的存续期为24个月，自公司公告标的股票登记至当期持股计划之日起算；
4、2023年持股计划（第三期）所获标的股票的锁定期为12个月，自公司公告标的股票登记至当期持股计划之日起算；
5、2023年持股计划（第三期）经董事会审议通过后6个月内完成购买；
6、2023年持股计划（第三期）参与人的持有情况如下：
■
董事潘刚、赵成霞、王晓刚、赵英、王燕芳回避了该议案的表决，表决结果：同意6票，反对0票，弃权0票，回避5票。
（二十六）审议并通过了《公司关于续聘会计师事务所的议案》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会审计委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
本议案需提交股东会审议。
（二十七）审议并通过了《公司2026年第一季度报告》（具体内容详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn）；
本议案已经董事会审计委员会审议通过，并同意提交董事会审议。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
（二十八）审议并通过了《公司关于召开2025年年度股东会的议案》。
董事会提议于2026年5月20日（星期三）召开公司2025年年度股东会，会议通知详见上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）。
表决结果：同意11票，反对0票，弃权0票。
特此公告
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
董 事 会
二○二六年四月三十日 内蒙古伊利实业集团股份有限公司
第十二届董事会董事候选人简历
一、第十二届董事会非独立董事候选人简历
1、潘 刚，男，1970年7月出生，汉族，经济学博士。公司董事长兼总裁。
2、王晓刚，男，1973年8月出生，汉族，工程硕士。历任公司监事会主席、董事、信息工程部总经理。现任公司董事、副总裁、工会委员会主席。
3、闫俊荣，女，1972年1月出生，汉族，大学本科。历任公司董事、冷饮事业部质量副总监、总裁办公室总监、总裁办公室副主任。现任公司总裁助理兼管理推进办公室主任。
4、高振宇，男，1979年12月出生，汉族，大学本科。历任内蒙古自治区呼和浩特市委办公室会议科科长、呼和浩特市委办公室副主任，呼和浩特市委副秘书长，呼和浩特市市政府驻京联络处党支部书记、主任。现任公司董事、内蒙古金融投资集团有限公司党委书记、董事长，呼和浩特投资有限责任公司董事长、总经理。
5、吕 刚，男，1969年8月出生，汉族，管理学硕士。历任公司独立董事、大连海特生态农业有限公司总裁、大连瑞昌融资租赁有限公司总经理。现任公司董事、大连连程企业管理发展有限公司总经理。
二、第十二届董事会独立董事候选人简历
1、张 宏，男，1960年5月出生，汉族，工商管理硕士。历任中国建设银行信托投资公司证券部副总经理、国际业务部副总经理，北京国利能源投资有限公司副总经理，华澳国际信托有限公司总裁、监事长、董事长。
2、马 剑，男，1971年2月出生，汉族，工商管理硕士。历任北京光大汇晨养老服务有限公司创始人、执行总裁。现任北京星剑康养产业有限公司总经理、北京时光智友科技发展有限公司董事长、北京怀柔熹年汇养老服务有限公司董事长。
3、王 颖，女，1983年10月出生，汉族，民商法硕士。历任华夏幸福基业股份有限公司商业事业部法务副总监、北京圆歌文化产业集团有限公司法务总监。现任北京中科中电能源科技有限公司法务总监。
4、范文娟，女，1983年12月出生，汉族，管理学博士。历任内蒙古农业大学经济管理学院会计系副主任、党支部书记。现任内蒙古农业大学经济管理学院会计学专业副教授、硕士研究生导师。
高振宇先生与公司5%以上股东呼和浩特投资有限责任公司存在关联关系，其他人员与公司其他董事、高级管理人员及持股5%以上的股东不存在关联关系。以上人员不存在《公司法》《上海证券交易所股票上市规则》及《公司章程》的有关规定中不得担任董事的情形，未曾受到中国证监会及其他有关部门的处罚和证券交易所的惩戒，不存在因涉嫌犯罪被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规被中国证监会立案调查的情况，不存在重大失信等不良记录。
证券代码：600887 证券简称：伊利股份 公告编号：临2026-020
内蒙古伊利实业集团股份有限公司
关于2025年度利润分配预案的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
● A股每股派发现金红利人民币0.90元（含税）。
● 本次利润分配以实施2025年度权益分派股权登记日登记的总股本为基数，具体日期将在权益分派实施公告中明确。
● 在实施权益分派股权登记日前总股本发生变动的，内蒙古伊利实业集团股份有限公司（简称“公司”）拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额，并将另行公告具体调整情况。
● 公司未触及《上海证券交易所股票上市规则》第9.8.1条第一款第（八）项规定的可能被实施其他风险警示的情形。
一、利润分配预案内容
（一）利润分配方案的具体内容
截至2025年12月31日，经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司母公司报表期末未分配利润为人民币28,000,113,552.80元。经董事会决议，公司以实施2025年度权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润，本次利润分配方案如下：
公司拟向全体股东每股派发现金红利0.90元（含税），截至2026年3月31日，公司总股本6,325,360,667股，以此计算拟派发现金红利金额为5,692,824,600.30元，加之公司2025年中期利润分配已派发现金红利3,036,173,120.16元，本年度派发现金红利总额为8,728,997,720.46元，占本年度归属于公司股东净利润的比例75.48%。本年度以现金为对价，采用集中竞价方式已实施的股份回购金额249,240,096.02元，现金分红和回购金额合计8,978,237,816.48元，占本年度归属于公司股东净利润的比例77.63%。
如在实施权益分派股权登记日前，公司总股本发生变动的，拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额。如后续总股本发生变化，公司将另行公告具体调整情况。
（二）是否可能触及其他风险警示情形
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