2006年度报告摘要
§1 重要提示
1.1、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告全文。报告全文刊登在上交所网站。
1.2、独立董事胡鸿高先生因故未能出席董事会，委托独立董事唐世定先生行使表决权。
1.3、浙江天健会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
1.4、公司负责人陈继达，主管会计工作负责人刘裕龙，会计机构负责人（会计主管人员）仇兰英声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。
§2 上市公司基本情况简介
2.1 基本情况简介
2.2 联系人和联系方式
§3 会计数据和财务指标摘要
3.1 主要会计数据
单位:元 币种:人民币
3.2 主要财务指标
单位:元 币种:人民币
非经常性损益项目
√适用□不适用
单位:元 币种:人民币
3.3 国内外会计准则差异
□适用√不适用
§4 股本变动及股东情况
4.1 股份变动情况表
单位:股
4.2股东数量和持股情况
4.3控股股东及实际控制人情况介绍
4.3.1控股股东及实际控制人变更情况
□适用√不适用
4.3.2控股股东及实际控制人具体情况介绍
（1）控股股东情况
公司名称：浙江中大集团控股有限公司
法人代表：李润云
注册资本：300,000,000元人民币
成立日期：1996年12月6日
主要经营业务或管理活动：授权范围内国有资产的经营管理，实业投资开发。
（2）实际控制人情况
公司名称：浙江中大集团控股有限公司
本公司控股股东浙江中大集团控股有限公司为国有独资公司。2001年7月10日浙江省人民政府颁发浙政发（2001）44号文，以原浙江中大集团控股有限公司为主体，吸纳浙江省五金矿产进出口公司、浙江省机械进出口公司、浙江经贸房地产公司、浙江外联国际贸易有限公司、美国浙江联合贸易有限公司的国有资产组建浙江中大集团控股有限公司，并实行国有资产授权经营。
4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
§5 董事、监事和高级管理人员
5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬
单位：股
§6 董事会报告
6.1管理层讨论与分析
（一）报告期内整体经营情况的讨论与分析
2006年，在人民币持续升值和国家宏观调控不断趋紧等不利形势下，公司经营保持了稳健运行的态势。全年公司实现主营业务收入42.34亿元，同比增长1.08%；实现利润总额1.43亿元，同比下降14.90%；净利润6,329万元，同比增长14.39%。
1、把握宏观调控形势，防范和化解经营风险
公司应对宏观调控的措施和手段日益成熟和多样，应对能力进一步提高。外贸企业积极探索新的经营模式，健全完善法人治理结构，提升管理水平。经营管理由被动变主动，增强了控制力。采用远期外汇买卖、出口票据押汇、贴现、应收外汇账款买断等措施，减少人民币升值带来的汇率影响。加大催收逾期应收帐款力度，降低逾期应收款的比重，提高经营质量和资产质量。对明显存在经营风险的企业，督促采取措施，消除隐患。规避和防范经营风险的工作取得了实效。
房地产公司认真研究宏观调控政策对产业发展的影响，根据不同情况采取应对策略。一是科学规划，能积极参与新项目的招投标，量力而行，适度增加土地储备。二是区分宏观调控对不同区域的影响，有节奏地开发项目，房地产年开工面积58.3万方，竣工面积达22.4万方。三是加强以“营销环节”为重点的项目监控，加快资金回笼。四是拓宽融资渠道，优化资本结构，增加资金储备，适应企业未来发展需求。
2、注重经营质量，不断提高经营效率
经营质量和经营效率是企业经营管理的重中之重。房产公司一手抓工程质量，一手抓营销，形成了喜人的销售势头。成都中大?君悦金沙项目一期，创造了开盘半个月销售收入超亿元的记录；南昌中大?青山湖项目出现了排队争购的销售好形势。2006年公司房地产销售额不仅首次突破10亿元大关，而且是历史上增幅最大的一年。
外贸企业努力优化自营出口结构，提高外贸盈利水平，2006年公司出口业务在人民币升值约3%的不利形势下，平均毛利率仍提高了0.3个百分点。
期货公司坚持“规范运作，稳步发展”的经营方针，积极拓展市场，完善投资顾问经营模式，加大研发投入，提高服务水平。全年实现代理交易额5139亿元，同比增长89.56%，在全国的排名从去年的第九位上升到了第七位，连续第六年进入全国期货经纪公司交易规模十强。
3、强化内部管理，推动管理创新
国际公司修订和完善了《中大国际股东会、董事会、监事会、办公会议事规则》等一系列规章制度，进一步规范企业的经营管理。房产公司出台了《工程细部节点质量管理指导意见》等一系列细化管理制度，建立了“数据监控、节点监控、重大节点现场监控”督导模式，利用系统网络对销售数据进行跟踪和预警的机制，强化了集团本部对项目施工和营销监控的职能。9月份开始，房产公司又开展了管理创新工程建设，成立了领导小组和工作小组，有计划有步骤地对管理制度和运行流程进行再改造和再创新。集团公司以及国际、纺织、新迪、房产等分别在上半年和年底均通过了ISO9001:2000质量体系的复审和监督审核，促进了企业经营管理
为更好地适应和落实新会计准则，公司组织集团领导、高管人员、中层干部以及所属所有企业的财务主管进行了专项培训，加深了对新会计准则的理解，为妥善处理重大财务事宜奠定了基础。
4、盘活存量资产，推进对外合作
本着有进有退的原则，公司对各类投资项目、存量资产及历史遗留的债权债务等进行了全面梳理，分工负责，责任到人，存量资产变现取得了较好的进展。充分利用上市公司平台，拓展融资渠道，增加资金储备。利用宁波国际汽车城项目，成功发行了两年期集合信托产品，募集资金1亿元。短期融资债券的发行准备工作取得了进展，目前正在进一步进行中。
5、加强品牌建设，提升企业形象
06年，公司的品牌建设也取得了显著成绩。房产公司已连续5年取得企业信用等级AAA级评定。无锡公司、武汉公司均被当地省、市级税务部门授予年度“A级纳税人”单位。外贸公司利用第100届广交会的机会，在促进产品交易的同时，扩大公司的影响力，提升公司品牌。“人地（Sendi）”商标被评选为商务部2005-2006年度“重点培育和发展的出口名牌”。期货公司的投资顾问营销模式成了业内的规范，《富池研究》月刊和周刊作为具有特色的期货行业研究专刊，获得了监管部门和业内的高度认可。该企业被和讯网评为全国十大受欢迎的期货公司。
过去的一年，公司全面完成了预期经营目标。但还存在不少困难和问题。主要有：一是在国家宏观经济调控，企业经营风险增加的形势下，公司需更积极主动地寻找应对策略，未雨绸缪；二是企业经营质量和经营效率仍需要进一步提高；三是企业管理要在抓落实上下工夫，管理创新工作有待进一步推进；四是产品研发和供应链管理还存在薄弱环节；五是推进对外合作仍需花大力气，力争要有新突破。
（二）公司主营业务及经营情况分析
1、公司主营业务的范围及其经营情况
(1)公司主营业务经营情况的说明
本公司是浙江省外经贸及房地产业的骨干企业，主要从事各类服装、纺织品、食品、茶叶等进出口贸易，以及实业投资开发、房地产业开发经营等。
报告期内，公司实现主营业务收入423,422万元，主营业务利润33,480万元，本年实现净利润为6,329万元。
(2)主营业务分行业情况表 单位:万元 币种:人民币
其中：报告期内控股子公司参照市场价向关联方采购总金额2,539万元，销售货物147万元。
(3)主营业务收入分地区情况 单位:万元 币种:人民币
（4）主要供应商、客户情况
单位:万元 币种:人民币
2、 公司资产构成同比变动情况 单位:元 币种:人民币
显著变化的原因：短期投资增加是子公司的委托贷款增加；预付帐款减少是预付房产开发工程款的减少。
报告期内三项费用、所得税同比发生变动的说明
单位:万元 币种:人民币
营业费用增加56.17%，主要是子公司期货公司代理交易额同比大幅增加,而大幅增加了营业费用；还有房地产集团各项目公司进入全面销售阶段，增加了广告费、策划费等费用。
管理费用减少主要是2006年房地产公司无新开工项目，而2005年新开工项目有4个。
财务费用本期减少主要是外贸产业本期资金周转加快。
投资收益大幅增加主要是卖出了持有的中化国际的可流通股，以及子公司的短期投资收益。
所得税减少是因为本期房地产公司确认收入同比减少。
4、报告期内现金流量构成情况 单位:元 币种:人民币
经营活动产生的现金流量净额今年为正数，主要是房地产项目回笼与投入的现金净增加。
投资活动产生的现金流量净额增长趋势不同比，今年为-8,497万元，主要是子公司房地产公司委托贷款比去年同比增加。
筹资活动产生的现金流量净额与去年同比无明显变化。
5、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩
(1)主要控股公司的经营情况及业绩
单位:万元 币种:人民币
（三）对公司未来发展的展望
1、行业发展趋势
1）进出口贸易
总体而言，2007年，我国对外贸易的制约因素有所增加，进出口贸易将呈现平稳发展态势，首先是纺织品贸易的国际环境有不断恶化的趋势。设限、反倾销和技术壁垒，进一步恶化我国的纺织品服装出口贸易的国际环境。放缓了我国纺织品服装出口欧美的发展速度。我国纺织品正面对着日益保守化的国际市场环境，对于传统出口企业来讲，纺织品贸易的国际环境是更趋复杂和困难，这些不利因素，对我司外贸公司的业务发展和企业经营都带来了相当的困难。二是，人民币持续升值和国家出口退税率调低进一步挤压外贸企业赢利空间。
2）房地产业：
虽然房地产行业仍受到宏观调控政策的影响，但调控措施并没有削弱人民币升值、经济发展和城市化进程等决定房地产市场景气度的根本性、长期性因素。公司认为，相关的宏观调控政策将进一步化解过去几年房地产市场快速发展所产生的一些弊端，长期看宏观调控政策将使房地产市场更持续、健康、稳定的发展，行业将进入理性发展期。
宏观调控政策力度的不断加强势必将加快房地产行业的整合速度，行业集中度将进一步提高，调控有利于市场资源进一步向优势企业集中。在这一波行业整合过程中，专业优势突出、融资渠道多元、品牌效应良好、管理能力极高的实力型企业将获得更为广阔的发展空间。因此，公司认为，公司战略和核心竞争力必须朝这些方面转变。
基于以上认识，2007年，公司将继续实施跨地域发展战略，紧紧跟踪各地发展的节奏，加大武汉、成都、南昌、上海、无锡等城市项目的开发力度，努力平衡房地产业可持续发展。
2、公司发展战略
集团将坚定贯彻“三结合两创新”发展战略，即“国际经营与国内产业合资合作经营结合、科技研发与实业投资结合、商品经营和资本经营结合，创新人才和信息资源运行机制，创新商务和盈利可持续增长模式”，致力于建设具有优秀品质和百年声誉的现代企业集团。
3、新年度经营计划
2007年，人民币升值和国家宏观经济调控的后续压力会逐步显现，我们的工作任务很重。但我们对企业发展的未来充满了信心。重点做好以下几个方面工作：
1）发挥资源整合优势，更好地应对宏观政策的调控
实践证明，随着经济的发展，产业之间的相互影响和联系将会越来越紧密。我们要有国际竞争的意识和国际经营的眼光，有效整合内部资源，应对宏观调控形势，适应企业未来发展的需要。
房地产企业要继续深入分析国家宏观经济调控对房地产业发展的近远期影响，把握趋势，寻求在不利条件下的发展机遇。一方面要有节奏地开发项目，严格工程质量和进度，加大营销力度，加快资金回笼。另一方面要降低逾期应收款比重，提高经济效益；积极开展项目调研，新增500亩、80万方左右的土地项目储备。外贸企业要采取积极措施，化解人民币继续升值及税率调整的影响；要有效利用配额等各种资源，积极拓展新市场；进一步优化出口增长方式，提高自营比例，加快资金周转；进一步调整经营思路，积极探索实现差异化经营的途径，走专业经营、特色经营和实业化之路。要发挥期货公司专业研究团队的作用，为国际贸易和房地产经营提供专业化的服务。要组织专业性资产管理团队，利用金融衍生工具为外贸企业提供量身定制的外汇避险产品和服务，规避和化解人民币升值带来的风险，增强企业竞争力。
2）加强产品研发，提升服务质量和水平
良好的产品研发能力是提升服务质量和水平的基础。集团所有企业都要切实重视新产品、新材料、新工艺的研究、开发和利用，以满足市场需求。
国际公司要结合经营特点，研究国际贸易发展趋势和宏观经济变化对产业发展的影响。房地产从原材料到设计、施工，再到产品，都需要再创新。期货产业要以增资扩股和争取成为中金所全面结算会员为契机，进一步形成更为坚固的经纪人制度，进一步优化营销模式。通过研发来带动产品和服务质量的提升，提高企业经营质量和效益。
3）完善管理制度，加强供应链管理
要继续推动公司法人治理结构的完善和有效实施，充分发挥法人治理结构在企业经营管理中的应有作用。要把供应链管理真正纳入企业管理的体系之中。借鉴他人的经验，对原料、生产、工艺、设计、策划等供应链进行优化，提高企业的专业化水平，增强企业核心竞争力。着重优化现有的商业运作模式，在招投标、采购、设计、生产、建设等各个方面，都要坚持选择最合适自己企业的合作方和供应商。切实抓好以现金流管理责任制为核心的各项制度的落实，增强制度化、专业化、科学化、规范化管理的意识，优化企业各项经营活动的运作流程。
房产项目要严格控制开发成本，严格招投标制度，严格预结算制度，严格资金回笼计划。外贸公司要用足用好现有纺织品出口配额，调剂和利用好闲置资金，加快资金周转，降低换汇成本；合理平衡人民币升值和国内生产成本上升等减利因素。期货公司要在经营管理、营销手段、投资工具、业务形式和客户服务等方面，进行再创新，进一步拓展市场，取得竞争优势。
4）拓宽融资渠道，推进对外合作
充分利用各种有效资源和平台，拓宽融资渠道，增强融资功能。要千方百计推进再融资工作，继续做好利用集合信托产品进行融资的调研和论证，多渠道储备资金。两项融资都要在上半年争取有实质性的突破。要通过不懈努力，力争改善负债结构，降低筹资成本，加大资金储备，增强企业的经营实力和抗风险能力。要开阔思路，积极寻求国内外战略合作伙伴，以合作投资、合作开发等形式，推动房地产业的发展。投资公司要加强对战略性投资或合作项目的调研，寻找有投资价值的准上市公司进行战略性投资，拓宽对外合作空间。要抓住市场机遇，优化操作，科学规划，提高已有股权的收益。
5）推动创新，推进“901”工程建设
管理创新是公司发展永恒的主题。公司的房地产业在规模不断扩大，经营管理取得显著成绩的同时，也积累了一些弊病和问题。要结合当前宏观调控政策效应持续释放的严峻形势，抓住时机，再用半年左右时间，对房产公司总部现有运作管理模式进行再改造。着重改造组织结构、部门职能及运作流程，科学设置岗位，合理配置和有效利用人力资源，完善管理制度，提升企业的专业化经营和科学管理能力。要在推进房产总部创新改革的基础上，推进项目公司和其他平台的改革，完善企业用人机制和分配机制，强化“能者上、平者让、庸者下”的用人观念，推动管理创新和机制创新。
6）加强企业全面建设，提高团队整体素质
重视提高各级企业经营者、管理团队和员工的思想政治和业务素质，加强党的建设和思想教育，促进企业更快更好发展。要进一步加强企业文化建设，培育企业积极向上的价值观。要加强品牌建设，打造具有中大特色的企业品牌和企业文化。采取多种形式，有计划地对各级领导、经营者进行经营管理、专业技术、法律法规等进行一次培训，增强团队的综合素质，提高应对复杂环境和各种困难的能力和水平。
4、公司未来发展面临的风险及应对措施
A、房地产业主要风险因素及公司应对策略分析：
随着国家宏观调控政策逐步加强，房地产行业从获得土地资源、银行信贷、销售等多方面均受到严峻的挑战，这给公司未来发展带来了诸多不确定的风险因素，可能会对今后几年公司发展战略和经营目标产生影响，现就有关风险因素及公司应对策略列示如下：
1）宏观调控问题
2006年，国家宏观政策调控力度进一步加大，一系列宏观调控措施的陆续出台，在一定程度上制约了房地产企业的快速发展，并对公司获取土地、项目建设、项目销售等环节造成了一定的影响。
公司管理层认识到，宏观调控虽在一定程度上影响公司的经营发展，但也为有一定实力的房地产开发企业提供了发展的机遇，因此已采取了相关应对策略。如，根据宏观调控政策的要求积极调整公司战略和经营思路，提高综合管理能力，加大项目管理力度，在现有基础上进一步加大项目各项成本、费用的支出控制，积极尝试多种融资方式，提高抗风险能力。同时，公司通过调整产品结构，加强品牌建设、资源整合、内控建设和精细化管理等多种方式，构筑可持续发展的核心竞争力，提高综合竞争能力。
2）市场和业务经营风险
随着房地产市场的进一步开放，土地资源的日益稀缺以及资本实力雄厚的外资房地产企业和房地产投资基金的不断涌入，原本已日趋显现的市场竞争将进一步激烈，在可以预期的将来，兼并、收购等事项将不断涌现，大型、超大型的房地产集团企业也将逐步形成；这些因素将加剧同行业间的竞争态势，强强对话的格局将是未来房地产市场发展的基本态势。
面对日趋激烈的市场竞争，公司将加强内部资源整合，加大内控体制建设，实行精细化管理，坚持不断创新，以保持公司房地产业务的稳定增长。此外，公司将充分运用公司的品牌优势、丰富的专业经验、良好的人脉资源，进一步提升竞争意识，提高竞争能力。
B、外贸行业主要风险因素及公司应对策略分析：
1）行业风险：虽然“十一五”期间国家将力保外贸稳定协调发展，但不排除中国为求得和谐的国际关系而对外贸行业相关政策进行重大调整；虽然中国及主要贸易伙伴经济增长较快，但不排除由于国际商品市场价格剧烈变化等因素而导致的世界经济基本面恶化。此外，人民币汇率制度的变革、贸易摩擦的愈演愈烈等对公司的制约度都明显增大。
针对上述行业风险，在战略规划上，公司正通过有限多元化的业务布局降低公司整体受相同行业风险影响的程度，最终形成稳定的、各业务板块协调发展新格局；在具体经营策略上，则着力于开发新产品、新市场调整产品结构，构建货源基地、延伸销售终端提高产品利润空间，抓好传统贸易成交方式、推广电子商务形成完善的营销网络。
2）财务风险：我国已开始实行以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度。在世界各国的压力下，同时也是中国经济快速增长的内在反映，人民币汇率一直处于升值通道，削弱了公司出口产品的竞争力，而汇率的浮动也给公司进出口业务的日常管理和正常开展带来较大风险。
对于此类风险，公司将主要通过建立信息快速反应系统，加强公司对信息的敏感度，对政策的把握度和预测度，从而在风险来临前做好应对之策；具体措施上，公司将继续同各结算银行密切合作，采用出口押汇、远期结汇和进口押汇等金融工具，滚动操作，以有效控制进出口业务中人民币汇率风险。
6.1.1执行新企业会计准则后，公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响情况
√适用□不适用
⑴ 根据《企业会计准则2号—长期股权投资》的规定，公司将现行政策下母公司对子公司采用权益法核算变更为按成本法核算，此变更将影响母公司当期损益，对公司合并报表无影响。
⑵ 根据《企业会计准则3—号投资性房地产》的规定，公司将现行政策下固定资产中符合投资性房地产定义的确认为投资性房地产，并采用成本计量模式进行计量。
⑶ 根据《企业会计准则18号—所得税》的规定，公司将先行政策下的应付税款法变更为资产负债表负债法，此变更将对公司当期损益产生影响。
4)对应收款项（含应收帐款和其他应收帐款，下同）计提坏帐准备的会计政策继续执行余额百分比和个别认定相结合办法，其中余额百分比的计提比例为10%的会计政策基础上，对内部关联往来形成的应收款项不计提坏帐准备。该项调整对公司合并会计报表损益不会产生影响。
上述影响事项可能因财政部对新会计准则的进一步解释进行调整。
6.2 主营业务分行业、产品情况表
请见前述6.1
6.3 主营业务分地区情况
请见前述6.1
6.4 募集资金使用情况
□适用√不适用
变更项目情况
□适用√不适用
6.5 非募集资金项目情况
√适用□不适用 单位:万元 币种:人民币
6.6董事会对会计师事务所“非标意见”的说明
□适用√不适用
6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增预案
公司2006年度实现合并净利润63,289,014.00元，本公司按母公司净利润与合并净利润孰低原则计提10%的法定盈余公积金6,328,901.40元，当年可供分配的利润为56,960,112.60元，加上年初未分配利润 101,345,282.27元，减去本年已分配的利润37,475,206.80元，本年实际可供股东分配的利润为120，830，188.07元。
按照四届十次董事会决议预案：以年末总股本37475.2068万股为基数，每股分配现金股利 0.08元（含税），总计分配现金股利 29,980,165.44元；不送红股，也不实施资本公积金转增股本，剩余利润结转以后年度分配。
§7 重要事项
7.1 收购资产
□适用√不适用
7.2 出售资产
√适用□不适用
单位:万元 币种:人民币
7.3 重大担保
√适用□不适用
单位:万元 币种:人民币
7.4 重大关联交易
7.4.1 与日常经营相关的关联交易
□适用√不适用
7.4.2 关联债权债务往来
√适用□不适用
单位：万元
7.4.3 2006年资金被占用情况及清欠进展情况
□适用√不适用
报告期内新增资金占用情况
□适用√不适用
截止2006年末,上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的,董事会提出的责任追究方案
□适用√不适用
7.5 委托理财
□适用√不适用
7.6 承诺事项履行情况
7.6.1原非流通股东在股权分置改革过程中做出的承诺事项及其履行情况
√适用□不适用
注1、自非流通股东所持非流通股获得“上市流通权”之日起，在12个月内不上市交易或者转让；在前项承诺期期满后，通过证券交易所挂牌交易出售的股份数量占公司股份总数的比例在12个月内不超过5%，在24个月内不超过10%。
7.6.2 未股改公司的股改工作时间的安排说明
□适用√不适用
7.7 重大诉讼仲裁事项
□适用√不适用
§8 监事会报告
监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联交易不存在问题。
§ 9 财务报告
9.1 审计意见
本公司2006年度财务报告经浙江省天健会计师事务所有限公司审计，中国注册会计师葛徐、周祥霞出具了浙天会审（2007）第688号标准无保留意见的审计报告。
9.2 财务报表（见附表）
资产负债表
2006年12月31日
编制单位: 浙江中大集团股份有限公司 单位:元 币种:人民币
（下转D23版）