中国建设银行股份有限公司

  2009年年度报告摘要

1 重要提示

1.1本行董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告全文。

1.2本行第二届董事会第二十九次会议于2010年3月26日审议通过了本行《2009年年度报告》正文及摘要。本行全体董事出席董事会会议。

1.3本行2009年度按照中国会计准则编制的财务报告经毕马威华振会计师事务所审计，按照国际财务报告准则编制的财务报告经毕马威会计师事务所审计，并出具标准无保留意见的审计报告。

中国建设银行股份有限公司董事会

2010年3月26日

本行法定代表人郭树清、副行长兼首席财务官庞秀生、财务会计部总经理应承康保证年度报告中财务报告的真实、完整。

2 公司基本情况简介

2.1 基本情况简介

股票简称	建设银行（A股）	建设银行（H股）
股票代码	601939	939
上市交易所	上海证券交易所	香港联合交易所有限公司
注册地址和办公地址	中国北京市西城区金融大街25号
邮政编码	100033
国际互联网网址	www.ccb.com
电子信箱	ir@ccb.com

2.2 联系人和联系方式

	董事会秘书
姓名	陈彩虹
联系地址	中国北京市西城区金融大街25号
电话	86-10-66215533
传真	86-10-66218888
电子信箱	ir@ccb.com

3 财务摘要

3.1 主要会计数据及财务指标

本年度报告摘要所载本行及所属子公司（统称“本集团”）财务资料按照中国会计准则编制，以人民币列示。

（除特别注明外，以人民币百万元列示）	2009年	2008年	变化(%)	2007年	2006年	2005年
全年
利息净收入	211,885	224,920	(5.80)	192,775	140,368	116,551
手续费及佣金净收入	48,059	38,446	25.00	31,313	13,571	8,455
其他经营收入	7,240	4,141	74.84	(4,629)	(3,727)	2,262
营业收入	267,184	267,507	(0.12)	219,459	150,212	127,268
业务及管理费	(87,900)	(82,162)	6.98	(78,825)	(57,076)	(49,999)
资产减值损失	(25,460)	(50,829)	(49.91)	(27,595)	(19,214)	(15,258)
营业利润	137,602	118,607	16.02	100,535	64,804	54,523
利润总额	138,725	119,741	15.85	100,816	65,717	55,364
净利润	106,836	92,642	15.32	69,142	46,319	47,096
归属于本行股东的净利润	106,756	92,599	15.29	69,053	46,322	47,103
归属于本行股东的扣除非经常性损益后的净利润	105,547	95,825	10.15	68,815	47,076	46,662
经营活动产生的现金流量净额	423,579	180,646	134.48	294,314	412,759	303,444
于12月31日
客户贷款和垫款净额	4,692,947	3,683,575	27.40	3,183,229	2,795,883	2,395,313
资产总额	9,623,355	7,555,452	27.37	6,598,177	5,448,511	4,585,742
客户存款	8,001,323	6,375,915	25.49	5,329,507	4,721,256	4,006,046
负债总额	9,064,335	7,087,890	27.88	6,175,896	5,118,307	4,298,065
股东权益	559,020	467,562	19.56	422,281	330,204	287,677
归属于本行股东权益	555,475	465,966	19.21	420,977	330,109	287,579
已发行及缴足股本	233,689	233,689	-	233,689	224,689	224,689
核心资本	491,452	431,353	13.93	386,403	309,533	284,307
附属资本	139,278	86,794	60.47	83,900	68,736	64,584
扣除后总资本	608,233	510,416	19.16	463,182	374,395	348,104
加权风险资产	5,197,545	4,196,493	23.85	3,683,123	3,091,089	2,562,153
每股计（人民币元）
基本和稀释每股收益1	0.46	0.40	15.00	0.30	0.21	0.24
扣除非经常性损益后的基本和稀释每股收益1	0.45	0.41	9.76	0.30	0.21	0.23
当年已宣派中期现金股息	-	0.1105	-	0.067	-	不适用
于资产负债表日后每股拟派末期现金股息	0.202	0.0837	141.34	0.065	0.092	0.015
当年已宣派特别现金股息	-	-	不适用	0.072716	-	不适用
每股净资产	2.39	2.00	19.50	1.81	1.47	1.28
归属于本行股东的每股净资产	2.38	1.99	19.60	1.80	1.47	1.28
每股经营活动产生的现金流量净额	1.81	0.77	135.06	1.30	1.84	1.52

1. 根据证监会《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号—净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）的规定计算。

财务比率(%)	2009年	2008年	变化+/(-)	2007年	2006年	2005年
盈利能力指标
平均资产回报率 1	1.24	1.31	(0.07)	1.15	0.92	1.11
加权平均净资产收益率2	20.87	20.68	0.19	19.50	15.00	21.75
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率2	20.64	21.40	(0.76)	19.43	14.75	21.55
净利差3	2.30	3.10	(0.80)	3.07	2.69	2.70
净利息收益率4	2.41	3.24	(0.83)	3.18	2.79	2.78
手续费及佣金净收入对营业收入比率	17.99	14.37	3.62	14.27	9.03	6.64
成本收入比5	32.90	30.71	2.19	35.92	38.00	39.29
存贷比率	60.24	59.50	0.74	61.40	60.86	61.37
资本充足指标
核心资本充足率6	9.31	10.17	(0.86)	10.37	9.92	11.08
资本充足率6	11.70	12.16	(0.46)	12.58	12.11	13.59
总权益对资产总额比率	5.81	6.19	(0.38)	6.40	6.06	6.27
资产质量指标
不良贷款率	1.50	2.21	(0.71)	2.60	3.29	3.84
拨备覆盖率7	175.77	131.58	44.19	104.41	82.24	66.78
减值准备对贷款总额比率	2.63	2.91	(0.28)	2.72	2.70	2.57

1. 净利润除以年初和年末资产总额的平均值。

2. 根据证监会《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号—净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）的规定计算。

3. 生息资产平均收益率减计息负债平均成本率。

4. 利息净收入除以生息资产平均余额。

5. 业务及管理费除以营业收入。

6. 按照银监会颁布的指引计算。

7. 客户贷款和垫款减值损失准备余额除以不良贷款总额。

非经常性损益项目

√适用 □不适用

(人民币百万元)	截至2009年12月31日止年度
固定资产处置净收益	110
抵债资产处置净收益	356
清理睡眠户净收益	200
利差补贴收入	180
清理挂账收入	73
因不可抗力因素而计提的资产减值损失	-
其他资产处置净收益	58
捐赠支出	(78)
其他应收款减值准备转回收益	466
收购产生的利得	473
其他损益	(249)
非经常性损益合计	1,589
税务影响	(380)
影响少数股东净利润的非经常性损益	-
影响本行股东净利润的非经常性损益	1,209

采用公允价值计量的项目

√适用 □不适用

(人民币百万元)	期初金额	本年公允 价值变动损益	计入其他综合收益的累计公允价值变动	本期计提的减值	期末金额
金融资产
其中：1.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产	71,608	(11,461)	-	-	28,327
其中：衍生金融资产	21,299	(11,843)	-	-	9,456
2.可供出售金融资产	545,416	-	13,167	(999)	646,246
金融资产小计	617,024	(11,461)	13,167	(999)	674,573
金融负债	(22,540)	10,018	-	-	(16,567)
合计	594,484	(1,443)	13,167	(999)	658,006

3.2 境内外会计准则差异

本集团按照中国会计准则编制的合并财务报表及按照国际财务报告准则编制的合并财务报表中列示的截至2009年12月31日止年度净利润和于2009年12月31日的股东权益并无差异。

4 股本变动及股东情况

4.1 股份变动情况表

		2009年1月1日		报告期内增减＋/(－)					2009年12月31日
		数量	比例(%)	发行新股	送股	公积金转股	其他	小计	数量	比例(%)
一、有限售条件股份
1．国家持股1		112,569,894,534	48.17	-	-	-	20,692,250,000	20,692,250,000	133,262,144,534	57.03
2．国有法人持股2		20,692,250,000	8.85	-	-	-	(20,692,250,000)	(20,692,250,000)	-	-
3．外资持股3		25,580,153,370	10.95	-	-	-	-	-	25,580,153,370	10.95
二、无限售条件股份
1．人民币普通股		9,000,000,000	3.85	-	-	-	-	-	9,000,000,000	3.85
2．境外上市的外资股		58,940,447,096	25.22	-	-	-	200,000,000	200,000,000	59,140,447,096	25.31
3．其他4		6,906,339,000	2.96	-	-	-	(200,000,000)	(200,000,000)	6,706,339,000	2.87
三、股份总数		233,689,084,000	100.00	-	-	-	-	-	233,689,084,000	100.00

1. 汇金公司持有的本行H股。

2. 中国建投持有的本行H股。2009年7月，中国建投将其持有的本行20,692,250,000股H股无偿划转给汇金公司。

3. 美国银行持有的本行H股。

4. 三家发起人国家电网、宝钢集团、长江电力于2009年1月1日分别持有本行H股2,706,339,000股、30亿股和12亿股，于2009年12月31日分别持有本行H股2,706,339,000股、30亿股和10亿股。

5. 上表中“持股比例”一列，由于四舍五入的原因可能出现小数尾差。

限售股份变动情况表

股东名称	年初限售股数	本年解除 限售股数	本年增加 限售股数	年末限售股数	限售原因	解除限售日期
汇金公司	112,569,894,534	-	20,692,250,000	133,262,144,534	自H股上市之日（2005年10月27日）起5年的锁定期	2010年10月27日
中国建投1	20,692,250,000	20,692,250,000	－	-	-	-
美国银行	25,580,153,370	－	-	25,580,153,370	2008年行权购入的25,580,153,370股H股于2011年8月29日之前未经本行书面同意不得转让	2011年8月29日

1. 2009年7月，中国建投将其持有的本行20,692,250,000股H股无偿划转给汇金公司。

4.2 股东数量和持股情况

截至报告期末，本行股东总数1,150,524户，其中H股股东53,531户，A股股东1,096,993户。

单位：股

股东总数		1,150,524 (2009年12月31日的A股和H股在册股东总数)
前10名股东持股情况
股东名称	股东性质	持股比例(%)	持股总数	持有有限售条件股份数量	质押或冻结的股份数量
汇金公司	国家	57.03	133,262,144,534(H股)	133,262,144,534	无
	国家	0.06	144,747,455(A股)		无
香港中央结算（代理人）有限公司1	境外法人	19.12	44,677,346,751(H股)		未知
美国银行2	境外法人	10.95	25,580,153,370(H股)	25,580,153,370	无
富登金融1	境外法人	5.65	13,207,316,750(H股)		无
宝钢集团有限公司	国有法人	1.28	3,000,000,000(H股)		无
	国有法人	0.13	298,000,465(A股)		无
国家电网1	国有法人	1.16	2,706,339,000(H股)		无
长江电力1	国有法人	0.43	1,000,000,000(H股)		无
益嘉投资有限责任公司	境外法人	0.34	800,000,000(H股)		无
诺安股票证券投资基金	境内非国有法人	0.08	182,543,936(A股)		无
中信证券股份有限公司	境内非国有法人	0.06	141,483,335(A股)		无

1. 富登金融、国家电网、长江电力于2009年12月31日分别持有本行H股13,207,316,750股、2,706,339,000股、1,000,000,000股，代理于香港中央结算（代理人）有限公司名下。除去富登金融、国家电网、长江电力持有的股份，代理于香港中央结算（代理人）有限公司名下的其余H股为44,677,346,751股。

2. 2009年1月和5月，美国银行分别出售本行H股5,623,655,000股和H股13,509,319,346股。出售股份后，美国银行持有本行H股为25,580,153,370股，于2011年8月29日之前未经本行书面同意不得转让。

前10名无限售条件股东持股情况
股东名称	持有无限售条件股份数量	股份种类
香港中央结算（代理人）有限公司1	44,677,346,751	H股
富登金融1	13,207,316,750	H股
宝钢集团有限公司	3,000,000,000	H股
	298,000,465	A股
国家电网1	2,706,339,000	H股
长江电力1	1,000,000,000	H股
益嘉投资有限责任公司	800,000,000	H股
诺安股票证券投资基金	182,543,936	A股
汇金公司	144,747,455	A股
中信证券股份有限公司	141,483,335	A股
博时精选股票证券投资基金	129,999,824	A股

1. 富登金融、国家电网、长江电力于2009年12月31日分别持有本行H股13,207,316,750股、

2,706,339,000股、.1,000,000,000股，代理于香港中央结算（代理人）有限公司名下。除去富登金融、国家电网、长江电力持有的股份，代理于香港中央结算（代理人）有限公司名下的其余H股为

44,677,346,751股。

4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

□适用 √不适用

4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

截至报告期末，汇金公司持有本行57.09％的股份，是本行的控股股东。汇金公司是经国务院批准、依据公司法于2003年12月16日成立的国有独资公司，注册资本和实收资本为5,521.17亿元人民币，法定代表人为楼继伟先生。汇金公司根据国务院授权，对国有重点金融企业进行股权投资，以出资额为限代表国家依法对国有重点金融企业行使出资人权利和履行出资人义务，实现国有金融资产保值增值。

关于中国投资有限责任公司，请参见本行于2007年10月9日发布的《关于中国投资有限责任公司成立有关事宜的公告》。

5 董事、监事和高级管理人员

本行董事

姓名	职位	性别	年龄	任期
郭树清	董事长、执行董事	男	53		2007年6月至2009年度股东大会
张建国	副董事长、执行董事、行长	男	55		2007年6月至2009年度股东大会
辛树森	执行董事、副行长、纪委书记	女	60		2008年7月至2010年度股东大会
陈佐夫	执行董事、副行长	男	55		2009年7月至2011年度股东大会
王永刚	非执行董事	男	53		2007年6月至2009年度股东大会
王勇	非执行董事	男	48		2007年6月至2009年度股东大会
王淑敏	非执行董事	女	54		2007年6月至2009年度股东大会
刘向辉	非执行董事	男	55		2007年6月至2009年度股东大会
张向东	非执行董事	男	52		2007年6月至2009年度股东大会
李晓玲	非执行董事	女	52		2007年6月至2009年度股东大会
格里高利·L·科尔	非执行董事	男	61		2007年6月至2009年度股东大会
彼得·列文爵士	独立非执行董事	男	68		2007年6月至2009年度股东大会
宋逢明	独立非执行董事	男	63		2007年6月至2009年度股东大会
詹妮·希普利	独立非执行董事	女	58		2007年11月至2009年度股东大会
伊琳·若诗	独立非执行董事	女	60		2007年6月至2009年度股东大会
黄启民	独立非执行董事	男	59		2007年11月至2009年度股东大会
谢孝衍	独立非执行董事	男	62		2007年6月至2009年度股东大会

本行监事

姓名	职位	性别	年龄	任期
谢渡扬	监事长	男	61	2007年6月至2009年度股东大会
刘进	监事	女	45	2007年6月至2009年度股东大会
金磐石	监事	男	45	2007年6月至2009年度股东大会
程美芬	职工代表监事	女	54	2007年6月至2009年度股东大会
孙志新	职工代表监事	男	59	2007年6月至2009年度股东大会
帅晋昆	职工代表监事	男	59	2008年11月至2009年度股东大会
郭峰	外部监事	男	47	2007年6月至2009年度股东大会
戴德明	外部监事	男	47	2007年6月至2009年度股东大会

本行高级管理人员

姓名	职位	性别	年龄	任期
张建国	行长	男	55	2006年7月-
辛树森	副行长	女	60	2005年7月-2010年1月
	纪委书记			2003年9月-
陈佐夫	副行长	男	55	2005年7月-
范一飞	副行长	男	45	2005年7月-
朱小黄	副行长	男	53	2008年6月-
	首席风险官			2006年4月-
胡哲一	副行长	男	55	2009年3月-
庞秀生	副行长	男	51	2010年2月-
	首席财务官			2006年4月-
于永顺	首席审计官	男	59	2005年7月-
陈彩虹	董事会秘书	男	53	2007年8月-
顾京圃	批发业务总监	男	53	2006年5月-
杜亚军	零售业务总监	男	53	2006年5月-
毛裕民	投资理财总监	男	54	2007年9月-

报告期内，本行职工代表监事帅晋昆先生在担任监事之前通过参加员工持股计划间接持有本行H 股22,125 股。董事会秘书陈彩虹先生在担任董事会秘书之前通过参加员工持股计划间接持有本行H 股19,417 股。除此之外，本行董事、监事和其他高级管理人员均未持有本行股份。

2009年度本行董事、监事及高级管理人员薪酬情况

单位：万元

姓名	酬金	已支付薪酬	各类社会保险、住房公积金的单位缴费等	税前合计1	是否在股东单位或其他关联单位领取报酬、津贴
郭树清	-	60.0	30.6	90.6	否
张建国	-	57.6	30.6	88.2	否
谢渡扬	-	56.4	30.4	86.8	否
辛树森	-	49.2	26.4	75.6	否
陈佐夫	-	49.2	26.5	75.7	否
王永刚	-	-	-	-	是
王勇	-	-	-	-	是
王淑敏	-	-	-	-	是
刘向辉	-	-	-	-	是
张向东	-	-	-	-	是
李晓玲	-	-	-	-	是
格里高利·L·科尔2	39.0	-	-	39.0	是
彼得·列文爵士	36.0	-	-	36.0	否
宋逢明	44.0	-	-	44.0	否
詹妮·希普利	36.0	-	-	36.0	否
伊琳·若诗	41.0	-	-	41.0	否
黄启民	39.0	-	-	39.0	否
谢孝衍	44.0	-	-	44.0	否
刘进	-	35.4	22.4	57.8	否
金磐石	-	35.4	22.4	57.8	否
程美芬3	2.6	-	-	2.6	否
孙志新3	2.6	-	-	2.6	否
帅晋昆3	2.6	-	-	2.6	否
郭峰	25.0	-	-	25.0	否
戴德明	27.0	-	-	27.0	否
范一飞	-	49.2	26.4	75.6	否
朱小黄	-	49.2	26.1	75.3	否
胡哲一	-	49.2	26.1	75.3	否
庞秀生	-	43.8	23.0	66.8	否
于永顺	-	43.8	23.0	66.8	否
陈彩虹	-	43.8	23.0	66.8	否
顾京圃	-	43.8	23.0	66.8	否
杜亚军	-	43.8	23.0	66.8	否
毛裕民	-	306.0	3.6	309.6	否

1. 根据国家有关部门的最新规定，本行董事长、行长、监事长、执行董事、部分监事及高级管理人员的最终薪酬正在确认过程中，其余部分待确认后再行披露。

2. 非执行董事格里高利·L·科尔先生提供服务而获取的报酬，由本行支付给股东单位美国银行。

3. 因担任本行职工代表监事而获得的税前报酬。

6 管理层讨论与分析

6.1 财务回顾

2009年，在大规模经济刺激政策的作用下，世界经济出现企稳回升态势，但基础尚不稳固。美国、欧元区、日本复苏缓慢，失业率处于历史高位。新兴市场经济体，特别是亚洲经济体，则出现了较为明显的恢复性增长。国际货币基金组织报告，2009年全球经济增长率为-0.8%，较2008年下降3.8个百分点。

面对极其复杂的国内外形势，我国坚持积极的财政政策和适度宽松的货币政策，全面实施并不断完善应对国际金融危机的一揽子计划，2009年率先实现经济形势总体回升向好。全年实现国内生产总值33.5万亿元，较上年增长8.7%，经济增速逐季加快。

2009年，我国金融市场总体运行平稳，市场流动性充裕。货币市场交易活跃，利率从低位有所回升；债券收益率曲线总体逐步上移，债券发行规模快速增加；股票交易量明显放大，股票指数大幅上扬；保险业保持平稳较快增长；外汇市场运行平稳。货币信贷快速增长，截至2009年末，广义货币供应量M2余额为60.6万亿元，较上年增长27.7%；狭义货币供应量M1余额为22.0万亿元，较上年增长32.4%；人民币贷款余额40.0万亿元，较上年增长31.7%。

作为国有大型商业银行，本集团统筹兼顾，妥善处理业务发展、风险防范与结构调整的关系，取得了好于预期的经营业绩。

6.1.1 利润表分析

2009年，本集团实现利润总额1,387.25亿元，较上年增长15.85%；净利润1,068.36亿元，较上年增长15.32%。利润总额和净利润同比达到两位数增长水平，主要得益于：一是积极开展服务与产品创新，手续费及佣金净收入保持持续快速增长，较上年增加96.13亿元，增幅25.00％；二是加强风险管理，资产质量持续改善，资产减值支出较上年减少253.69亿元，降幅49.91％；三是适度加大信贷投放力度，生息资产平均余额增长26.86％，增幅较上年显著提高，在一定程度上抵消了2008年底人行大幅降息的不利影响。

（人民币百万元，百分比除外）	截至2009年 12月31日止年度	截至2008年 12月31日止年度	变动(%)
利息净收入	211,885	224,920	(5.80)
手续费及佣金净收入	48,059	38,446	25.00
其他经营收入	7,240	4,141	74.84
营业收入	267,184	267,507	(0.12)
营业税金及附加	(15,972)	(15,793)	1.13
业务及管理费	(87,900)	(82,162)	6.98
资产减值损失	(25,460)	(50,829)	(49.91)
其他业务成本	(250)	(116)	115.52
营业利润	137,602	118,607	16.02
营业外收支净额	1,123	1,134	(0.97)
利润总额	138,725	119,741	15.85
所得税费用	(31,889)	(27,099)	17.68
净利润	106,836	92,642	15.32

利息净收入

2009年，本集团实现利息净收入2,118.85亿元，较上年减少130.35亿元，降幅为5.80%。

下表列出所示期间本集团资产和负债项目的平均余额、相关利息收入或利息支出以及平均收益率或平均成本率的情况。

(人民币百万元， 百分比除外)	截至2009年12月31日止年度			截至2008年12月31日止年度
	平均余额	利息收入/支出	平均收益率/成本率(%)	平均余额		利息收入/支出	平均收益率/成本率(%)
资产
客户贷款和垫款总额	4,466,885	240,053	5.37		3,520,537	251,943	7.16
债券投资1	2,303,673	71,666	3.11		2,193,646	79,877	3.64
存放中央银行款项	1,248,222	18,511	1.48		1,016,396	17,960	1.77
存放同业款项及拆出资金	70,803	740	1.05		77,759	1,971	2.53
买入返售金融资产	720,596	8,493	1.18		136,428	4,749	3.48
总生息资产	8,810,179	339,463	3.85		6,944,766	356,500	5.13
总减值准备	(134,903)				(112,408)
非生息资产	232,659				219,833
资产总额	8,907,935	339,463			7,052,191	356,500
负债
客户存款	7,365,802	110,976	1.51		5,778,316	117,160	2.03
同业及其他金融机构存放款项和拆入资金	759,678	13,123	1.73		606,592	11,124	1.83
卖出回购金融资产	611	11	1.80		18,468	571	3.09
已发行债务证券	90,244	3,441	3.81		51,332	2,426	4.73
其他计息负债	752	27	3.59		8,224	299	3.64
总计息负债	8,217,087	127,578	1.55		6,462,932	131,580	2.03
非计息负债	155,634				146,025
负债总额	8,372,721	127,578			6,608,957	131,580
利息净收入		211,885				224,920
净利差			2.30				3.10
净利息收益率			2.41				3.24

1. 包括交易性债券投资和投资性债券。投资性债券包括可供出售金融资产中的债券投资、持有至到期投资和应收款项债券投资。

受人行下调存贷款基准利率、个人住房贷款浮动下限放宽以及市场利率下行等因素影响，客户贷款和垫款、债券投资、买入返售金融资产等主要生息资产收益率均较上年大幅下降；同时，收益率较低的买入返售金融资产平均余额在总生息资产占比较上年上升，使得整体生息资产平均收益率较上年下降128个基点至3.85%。

客户存款、同业及其他金融机构存放款项和拆入资金等主要负债的平均成本率均较上年下降，被定期存款平均余额在总计息负债中占比上升因素部分抵销后，整体计息负债平均成本率较上年下降48个基点至1.55%。

由于人行非对称降息及存贷款重定价不同步，生息资产平均收益率下降幅度高于计息负债平均成本率下降幅度，使得净利差较上年下降80个基点至2.30%。由于利息净收入下降5.80%，而生息资产平均余额上升26.86%，使得净利息收益率较上年收窄83个基点至2.41%。

伴随宏观经济逐步回暖、市场利率止跌企稳及存贷款重定价进度差异缩小，自2009年下半年起，净利息收益率降幅显著放缓。2009年本集团净利息收益率为2.41%，较上半年收窄5个基点，降幅2.03％；2009年上半年净利息收益率较2008年收窄78个基点，降幅24.07％。

下表列出本集团资产和负债项目的平均余额和平均利率变动对利息收支较上年变动的影响。

(人民币百万元)	规模因素1	利率因素1	利息收支变动
资产
客户贷款和垫款总额	59,058	(70,948)	(11,890)
债券投资	3,848	(12,059)	(8,211)
存放中央银行款项	3,732	(3,181)	551
存放同业款项及拆出资金	(163)	(1,068)	(1,231)
买入返售金融资产	8,683	(4,939)	3,744
利息收入变化	75,158	(92,195)	(17,037)
负债
客户存款	28,012	(34,196)	(6,184)
同业及其他金融机构存放款项和拆入资金	2,654	(655)	1,999
卖出回购金融资产	(391)	(169)	(560)
已发行债务证券	1,558	(543)	1,015
其他计息负债	(268)	(4)	(272)
利息支出变化	31,565	(35,567)	(4,002)
利息净收入变化	43,593	(56,628)	(13,035)

1. 平均余额和平均利率的共同影响因素按规模因素和利率因素绝对值的占比分别计入规模因素和利率因素。

利息净收入较上年减少130.35亿元，其中，各项资产负债平均余额变动带动利息净收入增加435.93亿元，平均收益率或平均成本率变动带动利息净收入减少566.28亿元。

利息收入

2009年，本集团实现利息收入3,394.63亿元，较上年减少170.37亿元，降幅为4.78%。

客户贷款和垫款利息收入

本集团客户贷款和垫款各组成部分的平均余额、利息收入以及平均收益率情况列示如下：

(人民币百万元， 百分比除外)	截至2009年12月31日止年度			截至2008年12月31日止年度
	平均余额	利息收入	平均 收益率(%)	平均余额	利息收入	平均 收益率(%)
公司类贷款	3,141,020	184,420	5.87	2,515,553	184,797	7.35
短期贷款	945,102	51,809	5.48	844,425	60,829	7.20
中长期贷款	2,195,918	132,611	6.04	1,671,128	123,968	7.42
个人贷款	951,062	47,396	4.98	771,646	54,345	7.04
票据贴现	244,878	5,156	2.11	118,954	7,586	6.38
海外业务	129,925	3,081	2.37	114,384	5,215	4.56
客户贷款和垫款总额	4,466,885	240,053	5.37	3,520,537	251,943	7.16

客户贷款和垫款利息收入2,400.53亿元，较上年减少118.90亿元，降幅为4.72%。主要是由于客户贷款和垫款平均收益率较上年大幅下降，平均余额的增长部分抵销了上述影响。其中公司类贷款、个人贷款和票据贴现的平均收益率分别较上年降低148个基点、206个基点和427个基点。公司类贷款中，1年以内短期贷款平均收益率较上年下降172个基点至5.48%，中长期贷款平均收益率较上年下降138个基点至6.04%。

债券投资利息收入

2009年，本集团债券投资利息收入716.66亿元，同比下降82.11亿元，降幅为10.28%，主要是由于市场利率走低使本币债券投资组合收益率同比下降，以及外币投资规模减少导致外币债券利息收入减少。

存放中央银行款项利息收入

存放中央银行款项利息收入185.11亿元，较上年增加5.51亿元，增幅为3.07%，主要是受客户存款大幅增长的影响，存放中央银行款项平均余额较上年增长22.81%。

存放同业款项及拆出资金利息收入

存放同业款项及拆出资金利息收入7.40亿元，较上年减少12.31亿元，主要是受货币市场利率持续走低影响，存放同业款项及拆出资金平均收益率较上年下降148个基点至1.05%。

买入返售金融资产利息收入

买入返售金融资产利息收入84.93亿元，较上年增加37.44亿元，增幅为78.84%，主要是由于本集团为提高短期资金使用效率，增持买入返售债券及票据，使得其平均余额较上年增长428.19%。

利息支出

2009年，本集团利息支出1,275.78亿元，较上年减少40.02亿元，降幅为3.04%。

客户存款利息支出

本集团客户存款各组成部分的平均余额、利息支出以及平均成本率情况列示如下：

(人民币百万元，百分比除外)	截至2009年12月31日止年度			截至2008年12月31日止年度
	平均余额	利息支出	平均 成本率(%)	平均余额	利息支出	平均 成本率(%)
公司存款	3,881,642	50,150	1.29	3,068,572	53,646	1.75
活期存款	2,515,095	15,662	0.62	2,073,951	20,207	0.97
定期存款	1,366,547	34,488	2.52	994,621	33,439	3.36
个人存款	3,394,676	60,286	1.78	2,641,783	61,725	2.34
活期存款	1,275,657	4,719	0.37	1,029,051	6,451	0.63
定期存款	2,119,019	55,567	2.62	1,612,732	55,274	3.43
海外业务	89,484	540	0.60	67,961	1,789	2.63
客户存款总额	7,365,802	110,976	1.51	5,778,316	117,160	2.03

客户存款利息支出1,109.76亿元，较上年减少61.84亿元，降幅为5.28%，主要是由于人行下调存款基准利率因素影响，客户存款平均成本率较上年下降52个基点至1.51%，平均余额的增长部分抵销了上述影响。

同业及其他金融机构存放款项和拆入资金利息支出

同业及其他金融机构存放款项和拆入资金利息支出131.23亿元，较上年增加19.99亿元，增幅为17.96%，主要是受资本市场回暖影响，同业及其他金融机构存放款项平均余额较上年增加所致。

卖出回购金融资产利息支出

卖出回购金融资产利息支出0.11亿元，同比大幅减少，主要由于卖出回购余额大幅减少。

手续费及佣金净收入

(人民币百万元， 百分比除外)	截至2009年 12月31日止年度	截至2008年 12月31日止年度	变动额	变动(%)
手续费及佣金收入	49,839	40,056	9,783	24.42
顾问和咨询费	10,962	6,998	3,964	56.64
代理业务手续费	9,840	10,289	(449)	(4.36)
银行卡手续费	9,186	7,153	2,033	28.42
托管及其他受托业务佣金	6,672	4,759	1,913	40.20
结算与清算手续费	6,308	4,797	1,511	31.50
担保手续费及信用承诺手续费	2,775	3,102	(327)	(10.54)
其他	4,096	2,958	1,138	38.47
手续费及佣金支出	(1,780)	(1,610)	(170)	10.56
手续费及佣金净收入	48,059	38,446	9,613	25.00

本集团实现手续费及佣金净收入480.59亿元，较上年增加96.13亿元、增幅为25.00%；在营业收入中占比较上年提高3.62个百分点至17.99%。

顾问和咨询业务手续费收入109.62亿元，较上年增加39.64亿元，增幅为56.64%。本集团视客户的不同情况和投融资需求，为客户提供全面的、多元化财务顾问服务，实现收入71.41亿元，比去年增长21.82亿元、增幅44%。受国家投资拉动，各地部分重点基础建设项目陆续开工，与基本建设密切相关的造价咨询、工程资金监管等产品快速增长，其中造价咨询收入35.79亿元，增幅106%。

代理业务手续费收入98.40亿元，较上年减少4.49亿元，主要是受金融危机和国内资本市场巨幅波动影响，代客外汇交易和代销基金业务手续费收入出现较大降幅。

银行卡业务手续费收入91.86亿元，较上年增加20.33亿元，增幅为28.42%，其中，贷记卡收入增速达83%，主要是本集团持续加大市场拓展和资源投入，优化客户结构，提高发卡质量，消费交易额以及自助设备交易额持续稳定增长。

托管及其他受托业务佣金收入66.72亿元，较上年增加19.13亿元，增幅为40.20%，其中，通过优化业务流程，提高业务效率，积极创新产品，百易安、银团贷款、理财业务增速分别达到195%、116%和31%。

结算与清算手续费收入63.08亿元，较上年增加15.11亿元，增幅为31.50%，其中，通过积极营销客户，提高服务层次和水平，实现对公结算手续费收入28.76亿元，增幅为90%。

担保手续费及信用承诺手续费收入27.75亿元，较上年减少3.27亿元，主要是贷款承诺业务受政策性调整因素影响大幅度萎缩。

其他手续费收入40.96亿元，较上年增加11.38亿元，增幅为38.47%。其中，电子银行业务收入18.89亿元，增幅为66%，主要是本集团积极拓展销售渠道，鼓励客户使用电子渠道，改善业务系统，提升业务服务效率和水平。

投资收益

投资收益58.97亿元，主要得益于金融市场的逐步回暖，本集团在控制市场风险和信用风险的前提下，适时调整债券品种和期限结构，利用市场机会，实现价差收益。

汇兑损益

于2009年12月31日的外汇敞口构成及2009年的外汇敞口损益列示如下：

(人民币百万元)	于2009年12月31日 外汇敞口构成			截至2009年 12月31日止年度
	表内	表外	合计	汇兑损益
外币资产及自营衍生金融工具	58,542	(58,542)	-	(330)
其他	14,633	4,504	19,137	80
外汇净敞口	73,175	(54,038)	19,137
汇兑净收益				(250)

1. 外汇敞口以人民币表示，正数代表多头、负数代表空头。

2. 衍生金融工具为货币衍生工具。

外币资产及自营衍生金融工具

2009年，为规避外币业务的市场风险，本集团减少了相关衍生产品交易敞口，外币资产及自营衍生金融工具交易余额大幅下降。外币资产在扣除用于规避风险的衍生金融工具影响后的净损失为3.30亿元，主要是由于部分货币利率掉期交易年内陆续到期，交易余额下降导致货币利率掉期交易净收益减少；同时，美元与人民币利率曲线变化导致自营衍生金融工具产生重估损失。

其他汇兑净收益

2009年，本集团其他汇兑净收益为0.80亿元。其中，代客外汇交易净收益0.73亿元，较上年有所下降，主要是受进出口贸易下降以及人民币升值预期稳定影响，代客外汇资金及远期外汇交易余额下降所致。

业务及管理费

（人民币百万元，百分比除外）	截至2009年 12月31日止年度	截至2008年 12月31日止年度
员工成本	51,138	46,657
物业及设备支出	16,755	14,957
其他	20,007	20,548
业务及管理费总额	87,900	82,162
成本收入比	32.90%	30.71%

2009年，本集团持续加强成本管理，优化费用支出结构，业务及管理费总额879.00亿元，较上年增加57.38亿元，增幅6.98％。

员工成本511.38亿元，较上年增长44.81亿元，增幅9.60％，低于利润总额和净利润增幅。

物业及设备支出167.55亿元，较上年增长17.98亿元，增幅12.02％，主要是受近年来持续加大网点改造力度及物业房租价格上涨等因素影响，折旧、租金和物业管理费等基础运营费用增长较快。

其他业务及管理费200.07亿元，较上年减少5.41亿元，降幅2.63％，这主要得益于本集团扎实推进成本管控工作。在支持业务发展的基础性费用得到保障的前提下，成本支出结构进一步优化，会议费、招待费等高弹费用均较上年大幅下降，降幅分别为29.55％和12.51％。

由于业务及管理费增幅略高于营业收入增幅，成本收入比较上年上升2.19个百分点至32.90%。

资产减值损失

（人民币百万元）	截至2009年 12月31日止年度	截至2008年 12月31日止年度	截至2007年 12月31日止年度
客户贷款和垫款	24,256	36,246	20,106
投资	1,112	13,237	7,075
可供出售金融资产	1,004	10,756	2,113
持有至到期投资	76	3,126	4,853
应收款项债券投资	32	(645)	109
固定资产	2	28	34
其他	90	1,318	380
资产减值损失总额	25,460	50,829	27,595

2009年，资产减值损失254.60亿元，较上年减少253.69亿元。其中，客户贷款和垫款减值损失242.56亿元，投资减值损失11.12亿元，其他资产减值损失0.90亿元，其中抵债资产减值损失为1.21亿元。

客户贷款和垫款减值损失

2009年，本集团客户贷款和垫款减值损失为242.56亿元，较上年减少119.90亿元，主要是信贷资产质量随着宏观经济逐步企稳回升而持续改善所致。

投资减值损失

2009年，本集团投资减值损失为11.12亿元人民币，较上年减少121.25亿元。其中，可供出售金融资产减值损失准备较上年减少97.52亿元，主要是随着美国经济衰退步伐放缓，外币债券市场走出低谷，同时本集团采取外币债券减持策略，使外币债券余额大幅下降。

所得税费用

2009年，所得税费用318.89亿元，较上年增加47.90亿元。所得税实际税率为22.99%，低于25%的法定税率，主要是由于持有的中国国债利息收入按税法规定为免税收益。所得税费用详情载列于本年报“财务报表”附注“所得税费用”。

6.1.2 资产负债表分析

资产

下表列出于所示日期本集团资产总额的构成情况。

（人民币百万元， 百分比除外）	于2009年12月31日		于2008年 12月31日
	金额	占总额 百分比（%）	金额	占总额 百分比（%）
客户贷款和垫款总额	4,819,773		3,793,943
贷款减值损失准备	(126,826)		(110,368)
客户贷款和垫款净额	4,692,947	48.77	3,683,575	48.75
投资性证券1	2,559,928	26.60	2,144,439	28.38
现金及存放中央银行款项	1,458,648	15.16	1,247,450	16.51
存放同业款项及拆出资金	123,380	1.28	49,932	0.66
买入返售金融资产	589,606	6.13	208,548	2.76
交易性金融资产	18,871	0.20	50,309	0.67
应收利息	40,345	0.42	38,317	0.51
其他资产2	139,630	1.44	132,882	1.76
资产总额	9,623,355	100.00	7,555,452	100.00

1. 包括可供出售金融资产、持有至到期投资及应收款项债券投资。

2. 包括贵金属、衍生金融资产、对联营和合营企业的投资、固定资产、无形资产、商誉、长期租赁预付款、递延所得税资产及其他资产。

于2009年12月31日，本集团资产总额96,233.55亿元，比上年增加20,679.03亿元，增幅为27.37%。其中，客户贷款和垫款总额较上年增加10,258.30亿元，增幅27.04%，主要是由于在保增长、扩内需的宏观政策背景下，本集团在有效控制风险的基础上加大了对优质项目和重点客户的贷款投放规模，同时加强对市场发展潜力大、客户需求突出的民生领域支持力度；投资性证券较上年增加4,154.89亿元，主要是继续增持国债、政策性金融债以及评级较高的信用类债券；现金及存放中央银行款项较上年增加2,111.98亿元，增幅为16.93%，主要是由于法定存款准备金受客户存款大幅增长影响而增加；存放同业及拆出资金较上年增加734.48亿元，主要是存放于银行同业款项大幅增加；买入返售金融资产较上年增加3,810.58亿元，在资产总额中的占比较上年上升3.37个百分点，主要是为提高资金使用效率，增持买入返售债券和买入返售票据。（下转14版）